业绩总结 - 截至2022年12月31日，总资产为486.53亿美元，较2022年9月30日增长1.59%[1] - 2022年第四季度净收入为9790万美元，同比下降20.6%[56] - 2022年第四季度每股摊薄收益为0.52美元，同比下降21.2%[56] - 2022年总收入为18亿美元，同比增长55.8%[73] - 2022年调整后的税前净收入为7.223亿美元，占平均资产的1.52%[48] 用户数据 - 公司的贷款总额为303亿美元，占总贷款的100%[19] - 在德克萨斯州，公司的贷款市场份额为41%，存款市场份额为33%[19] - 公司的市场份额在休斯顿为20.1%，在达拉斯为0.6%[21] - 公司的存款市场份额在密西西比州为24%，在阿拉巴马州为12%[19] - 公司的分支机构数量接近400个，保险和抵押贷款地点分别为29个和111个[24] 财务数据 - 现金及银行存款为7.57亿美元，较2022年9月30日增长9.99%[1] - 总负债为443.42亿美元，较2022年9月30日增长2.51%[1] - 总股东权益为43.11亿美元，较2022年9月30日增长3.52%[1] - 2022年第四季度净利息收入为3.594亿美元，较第三季度增长1.1%[56] - 2022年非利息收入为4.93亿美元，同比增长30.3%[56] 未来展望 - 德克萨斯州的经济总量为2.0万亿美元，预计未来五年人口增长率为5.9%[14] - 未来在东南部和德克萨斯州的大型人口中心有显著的增长机会[20] - 贷款与存款比率为77.9%，证券占资产的比例为24.5%[71] - 2022年净有机贷款增长为35亿美元，同比增长12.9%[70] - 2022年不良资产总额减少7070万美元，同比下降37.8%[72] 成本与支出 - 2022年第四季度的总非利息支出为3.41亿美元，同比增长55.1%[56] - 2022年第四季度的调整后效率比率为58.7%，较2022年第三季度的60.3%有所改善[100] - 2022年第四季度的非利息支出调整后为2.793亿美元，较2022年第三季度的2.902亿美元下降3.8%[146] - 2022年第四季度的广告和公共关系支出为2870万美元，较2022年第三季度显著增长[146] - 2022年第四季度的总支出为3.407亿美元，较2022年第三季度增长6.5%[143] 资本与回购 - 截至2022年12月31日，一级资本比率为10.7%，总风险资本比率为12.8%[75] - 每股账面价值为22.72美元，较上季度增加0.80美元[162] - 每股现金分红为0.22美元，较2021年第四季度增加10%[163] - 2022年回购了610万股普通股，2023年回购授权为1000万股普通股[164] - 总监管资本为4862百万美元，较上季度增加76百万美元[162]

业绩总结 - 2022年可供普通股东的净收入为4.537亿美元，每股摊薄收益为2.46美元[2] - 2022年调整后的净收入为5.423亿美元，每股调整后收益为2.94美元[2] - 2022年总收入为18亿美元，同比增长6605万美元，增幅为55.8%[8] - 2022年第四季度可供普通股东的净收入为9560万美元，每股摊薄收益为0.52美元[11] - 2022年第四季度总收入为4.742亿美元，较2021年第四季度的3.751亿美元有所增长[15] - 2022年第四季度的净利息收入为3.594亿美元，较2021年第四季度的8.057亿美元增长[20] 用户数据 - 2022年净有机贷款增长为35亿美元，同比增长12.9%[3] - 截至2022年12月31日，总贷款和租赁净额为303.49亿美元[51] - 截至2022年12月31日，贷款与存款比率为77.9%[90] - 截至2022年12月31日，非利息存款占总存款的32.7%[91] 财务指标 - 2022年平均普通股东权益的回报率为10.3%[2] - 2022年调整后的税前预提净收入为7.223亿美元，占平均资产的1.52%[2] - 2022年第四季度的信用损失准备金为600万美元，贷款和租赁的准备金占比为1.45%[102] - 截至2022年12月31日，总监管资本为48.62亿美元，资本充足率为12.8%[104] 成本与支出 - 2022年第四季度非利息支出为3.407亿美元，较2022年第三季度的3.197亿美元增长6.5%[72] - 2022年第四季度的薪资和员工福利支出为1.839亿美元，较2021年第四季度的1.496亿美元增长27.8%[68] - 2022年第四季度的广告和公共关系支出为2870万美元，较2021年第四季度的510万美元增长了NM（不可比）[68] - 调整后，薪资和福利支出较上季度下降1100万美元[78] 资产与股东权益 - 截至2022年12月31日，总资产为486.53亿美元，较2021年12月31日的476.70亿美元增长1.74%[130] - 截至2022年12月31日，股东权益总额为43.11亿美元，较2021年12月31日的52.48亿美元下降17.83%[131] - 截至2022年12月31日，普通股每股有形账面价值为13.99美元，较2021年12月31日的18.45美元下降24.00%[138] - 截至2022年12月31日，剔除其他综合损失后的有形普通股股东权益为37.75亿美元，较2021年12月31日的36.14亿美元增长4.46%[135]

财务数据和关键指标变化 - 第四季度调整后净利润为1.429亿美元,每股收益0.78美元;全年调整后净利润为5.42亿美元,每股收益2.94美元 [9] - 第四季度调整后净利息收入(PPNR)为1.955亿美元,占平均资产的1.62%;全年PPNR为7.52亿美元 [9] - 第四季度净利息收入为3.59亿美元,环比增长400万美元;净利息收益率(NIM)为3.33%,环比上升5个基点 [19] - 第四季度总存款持平,全年下降8.6亿美元或2.2% [11] - 第四季度净贷款增长11亿美元或14%年化;全年净贷款增长35亿美元或13% [9] - 第四季度净利息收益率(NIM)环比上升5个基点,全年上升近20个基点至3.15% [12] - 第四季度调整后效率比率为58.7%,连续第五个季度改善 [15] - 第四季度非利息收入为1.149亿美元,环比下降960万美元 [23] - 第四季度调整后非利息支出为2.793亿美元,环比下降1090万美元 [26] - 第四季度贷款损失准备金为600万美元 [13] - 第四季度非应计资产环比下降8%,全年下降38%,占年末总资产的24个基点 [14] - 第四季度分类资产环比略有增加,但同比下降15% [30] - 第四季度资本充足率保持稳定 [31] 各条业务线数据和关键指标变化 - 第四季度公司银行业务表现出色,六个地区实现净增长 [10] - 第四季度抵押贷款和多个专业化行业垂直领域表现良好 [10] - 第四季度保险佣金收入同比下降520万美元,但全年同比增长6.3% [24] - 第四季度存款服务费下降,主要由于公司分析账户的收益信贷利率上升 [25] - 第四季度员工福利调整导致薪酬支出下降 [26] - 第四季度其他杂项支出下降,包括较低的特许经营税、法律费用等 [27] - 第四季度合并和合并相关成本增加至5300万美元,主要用于品牌重塑和核心系统转换 [28] - 第四季度养老金结算费用为610万美元,分支机构关闭费用为230万美元 [29] 各个市场数据和关键指标变化 - 第四季度六个地区实现净贷款增长 [10] - 第四季度存款成本上升至76个基点,环比增加41个基点 [20] - 第四季度存款贝塔系数为28%,周期内为17%;贷款贝塔系数(不含增值)为49%,周期内为39% [21] - 第四季度净贷款收益率(不含增值)为5.41%,环比上升71个基点 [21] - 第四季度资产负债表保持资产敏感性,约48%的贷款组合(148亿美元)将在未来12个月内重新定价,其中126亿美元将在未来3个月内重新定价 [22] - 第四季度72%的贷款组合为浮动利率或可变利率,28%为固定利率 [22] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 2022年完成了品牌重塑和相关系统整合,公司运营在一个名称和品牌下 [7] - 继续评估和调整产品供应和挂牌利率结构,以确保关系经理在高度竞争的环境中拥有必要的工具 [11] - 2023年将继续监控信用质量,但目前没有看到任何重大弱点 [14] - 2023年将继续改善运营效率,尽管存在一些不利因素 [15] - 2023年董事会批准了1000万股回购授权,但目前暂停回购活动 [16] - 2023年预计贷款增长率为高个位数,投资证券现金流将继续支持贷款增长 [32] - 2023年预计存款成本将继续上升,预计年中达到28%-30%的累计存款贝塔系数 [33] - 2023年预计净利息收益率将高于2022年第四季度,主要由于资产组合从低收益证券转向高收益贷款,以及浮动利率贷款组合的持续重新定价 [34] - 2023年预计非利息支出将以低个位数增长,考虑到合并整合的预期收益,但也面临FDIC保险评估增加、养老金费用增加、CPI水平上升和持续的工资压力等不利因素 [36] - 2023年预计合并和合并相关费用将大幅减少,尽管仍在努力实现超出最初目标的效率 [37] - 2023年预计净冲销将增加到更正常的水平,但目前没有看到重大弱点 [37] - 2023年预计除抵押贷款和分析服务费外,其他收费业务将稳步增长 [36] - 2023年预计抵押贷款业务将面临压力,但保险业务有望继续增长 [48] - 2023年预计财富管理业务将取决于资产价值 [50] - 2023年预计卡服务费将继续增加 [52] - 2023年预计存款竞争将保持激烈,短期CD和货币市场空间的竞争尤为激烈 [63] - 2023年预计存款成本将继续上升,新利息负担的平均利率约为2.57% [76] - 2023年预计社区银行和城市银行的存款竞争压力相似 [78] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2022年是公司发生巨大变化、取得进展和成功的一年 [7] - 对2023年持谨慎态度,但目前没有看到任何重大弱点 [14] - 对2023年贷款增长持乐观态度,预计高个位数增长 [32] - 对2023年净利息收益率持乐观态度,预计将高于2022年第四季度 [34] - 对2023年非利息支出持谨慎态度,预计低个位数增长 [36] - 对2023年合并和合并相关费用持乐观态度,预计将大幅减少 [37] - 对2023年净冲销持谨慎态度,预计将增加到更正常的水平 [37] - 对2023年抵押贷款业务持谨慎态度,预计将面临压力 [48] - 对2023年保险业务持乐观态度,预计将继续增长 [49] - 对2023年财富管理业务持谨慎态度,取决于资产价值 [50] - 对2023年卡服务费持乐观态度,预计将继续增加 [52] - 对2023年存款竞争持谨慎态度,预计将保持激烈 [63] - 对2023年存款成本持谨慎态度,预计将继续上升 [76] - 对2023年社区银行和城市银行的存款竞争压力持谨慎态度,预计相似 [78] 其他重要信息 - 2022年第一季度回购了610万股 [16] - 2022年净冲销实际上是小幅净回收 [37] - 2022年分类资产同比下降15% [30] - 2022年贷款损失准备金覆盖率为1.45% [30] - 2022年投资证券现金流为33亿美元,包括第四季度到期的15亿美元低收益国债 [32] - 2022年存款贝塔系数为17%,周期内为28% [21] - 2022年贷款贝塔系数(不含增值)为39%,周期内为49% [21] - 2022年净贷款收益率(不含增值)为5.41% [21] - 2022年存款成本为76个基点 [20] - 2022年新利息负担的平均利率为2.57% [76] - 2022年社区银行和城市银行的存款竞争压力相似 [78] 问答环节所有提问和回答 问题: 费用指引 - 2023年费用指引为2.9亿美元,已考虑成本节约和费用逆风 [39][40] - 2022年第四季度员工和保险调整是一次性事件 [41][42] 问题: 净利息收益率指引 - 2023年净利息收益率指引为高于2022年第四季度,但可能会有波动 [43][44][45] 问题: 收费业务展望 - 2023年抵押贷款业务预计面临压力,保险业务预计增长,财富管理业务取决于资产价值,卡服务费预计增加 [47][48][49][50][52] 问题: 资本和回购 - 2023年回购可能不会是近期优先事项,可能会在下半年考虑 [53][54] - 2023年计划增值收入约为2300万美元,2022年为4700万美元 [55][56] 问题: 存款贝塔系数 - 2023年预计年中达到28%-30%的累计存款贝塔系数 [57][58] 问题: 贷款增长和资金来源 - 2023年贷款增长预计将由证券投资组合的现金流支持,但也可能使用FHLB或其他资金来源 [59][60] - 2023年CD期限预计较短 [62] 问题: 效率比率目标 - 2023年效率比率目标为54%,但可能要到2024年才能实现 [64][65][66] 问题: 贷款增长信心 - 2023年贷款增长信心来自公司覆盖的市场和强大的客户关系 [68][69][71][72][73][74][75] 问题: 信用质量 - 2023年信用质量预计保持稳定,分类资产变动正常 [77][78][79][80] 问题: 行业关注点 - 2023年行业关注点包括劳动力市场压力和通胀影响 [81] 问题: 效率比率目标澄清 - 2023年效率比率目标为54%,但可能要到2024年才能实现 [83][84] 问题: 保险业务战略 - 2023年保险业务战略保持不变,继续增长 [85][86] 问题: 贷款增长假设 - 2023年贷款增长假设基于期末数据 [89][90] 问题: 资产负债表增长 - 2023年资产负债表增长取决于存款增长 [91][92] 问题: 存款定价压力 - 2023年存款定价压力预计保持激烈,新利息负担的平均利率约为2.57% [94][95][96][97] 问题: 社区银行和城市银行的存款竞争压力 - 2023年社区银行和城市银行的存款竞争压力预计相似 [98][99] 问题: 品牌重塑反馈 - 2023年品牌重塑执行顺利,公司感到满意 [100]

财务数据和关键指标变化 - 公司第三季度调整后归属于普通股股东的净利润为1.437亿美元，摊薄后每股收益为0.78美元，创下历史新高 [11] - 调整后的PPNR（税前拨备前净收入）为1.898亿美元，环比增长约7% [11] - 净贷款增长9.36亿美元，年化增长率为13%，年初至今总贷款增长24亿美元，年化增长率为12% [12] - 存款减少12亿美元，其中近一半为公共资金和代理银行余额，其余反映了平均账户余额的略微下降 [13] - 净利息收入为3.55亿美元，环比增长9%，净息差为3.28%，环比上升22个基点 [20] - 非利息收入稳定在1.245亿美元，抵押贷款收入下降，但有限合伙投资和其他费用收入有所改善 [24] 各条业务线数据和关键指标变化 - 社区银行业务在多个地区实现增长，尤其是得克萨斯地区 [13] - 公司银行业务表现强劲，涵盖C&I（商业和工业贷款）、能源和房地产等多个领域 [13] - 保险业务收入同比增长超过11% [24] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司覆盖九个州的市场，贷款增长在地理和产品上均呈现多样化 [12] - 得克萨斯地区的社区银行业务表现尤为突出 [13] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司完成了核心操作系统转换和品牌重塑，覆盖400多个地点，并推出了新网站 [7][8] - 公司预计将在2023年进一步受益于合并带来的效率提升 [19] - 公司资产敏感性强，约50%的贷款组合将在未来12个月内重新定价，其中124亿美元将在未来三个月内重新定价 [23] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对公司在高利率环境下的表现感到满意，预计未来净息差将继续改善 [53] - 公司预计未来几个季度将实现剩余的4600万美元成本节约 [38] - 管理层对信贷质量保持稳定感到满意，尽管经济环境存在不确定性 [16][17] 其他重要信息 - 公司第三季度调整后的效率比率为60.3%，尽管支出有所波动 [18] - 公司预计第四季度将继续产生与合并相关的成本，并计划在第四季度整合17家分支机构 [29] - 公司预计2023年将有35亿美元的证券到期和现金流，用于支持贷款增长 [48] 问答环节所有的提问和回答 问题: 关于费用和成本节约的预期 - 公司预计将在2023年实现剩余的4600万美元成本节约，第四季度将继续产生与合并相关的成本 [37][38] 问题: 关于贷款分类和信贷质量的担忧 - 公司认为贷款分类的增加是正常的，没有发现任何趋势或行业特定问题 [41][42] 问题: 关于存款成本和净息差的展望 - 公司预计存款成本将继续上升，但净息差仍有改善空间 [45][53] 问题: 关于贷款增长和信贷周期的展望 - 公司对贷款增长持乐观态度，尽管经济环境存在不确定性，但公司将继续谨慎管理信贷 [63][64] 问题: 关于资本管理和股票回购的展望 - 公司目前没有明确的资本目标，但在利率稳定之前将保持保守态度 [92]

业绩总结 - 2022年第三季度可供普通股东的净收入为1.21亿美元，每股摊薄收益为0.66美元[2] - 调整后的可供普通股东的净收入为1.437亿美元，较2022年第二季度增长6.8%[2] - 2022年第三季度的净利息收入为3.554亿美元，较上季度增长9.4%[3] - 2022年第三季度的总收入为479.8百万美元，较2022年第二季度的450.0百万美元增长[41] - 2022年第三季度的调整后净收入可分配给普通股东为144百万美元，较2022年第二季度的134百万美元增长7.5%[44] 用户数据 - 2022年第三季度的净有机贷款增长为9.36亿美元，年化增长率为13.1%[2] - 2022年第三季度贷款和租赁净额为293.0亿美元，较2021年同期增长了12.0%[25] - 2022年第三季度的总存款为390亿美元，较第二季度下降2.9%[2] - 2022年第三季度的贷款与存款比率为75.1%[29] - 截至2022年9月30日，公司的总存款为39,003.9百万美元[42] 财务指标 - 2022年第三季度的净利息利润率（NIM）为3.28%，较上季度上升22个基点[6] - 2022年第三季度的调整效率比率为60.3%，较2022年第二季度改善[2] - 2022年第三季度的非利息收入占总收入的25.9%[2] - 2022年第三季度的非利息支出为3.197亿美元，较2021年第三季度的1.799亿美元增长58.9%[17] - 截至2022年9月30日，公司的总资本比率为12.8%，一级资本比率为10.7%[37] 负面信息 - 2022年第三季度的非利息收入为1.245亿美元，较第二季度的1.252亿美元下降[14] - 2022年第三季度的抵押贷款银行收入为470万美元，较第二季度的680万美元下降29.7%[16] - 抵押贷款生产量在2022年第三季度为769.9百万美元，较2022年第二季度的913.0百万美元下降15.7%[43] - 当前抵押贷款管道为166百万美元，较2022年第二季度的253百万美元下降34.4%[43] - 2022年第三季度的净收入为123百万美元，较2022年第二季度的127百万美元下降3.1%[44] 其他信息 - 2022年第三季度的总股东权益为42亿美元[2] - 截至2022年9月30日，公司的总资产为47,699.7百万美元[42] - 2022年第三季度每股现金分红为0.22美元，比2021年第三季度增加0.02美元，增幅为10%[37] - 截至2022年9月30日，普通股每股的有形账面价值为$13.25，较2022年6月30日的$14.73下降了10.0%[46] - 截至2022年9月30日，调整后的每股收益为$0.78，较2022年6月30日的$0.73增长了6.8%[46]

业绩总结 - 第二季度净收入为1.246亿美元，每股摊薄收益为0.68美元[1] - 调整后的净收入为1.342亿美元，较第一季度增长12.3%[1] - 第二季度总收入为4.5亿美元，较上一季度增长6.1%[1] - 2022年第二季度的净利息收入为324.8百万美元，较第一季度的311.8百万美元增长[32] - 2022年第二季度的净收入为127.0百万美元，较第一季度的114.9百万美元增长[32] 用户数据 - 贷款净有机增长约为12亿美元，年化增长率为17.3%[1] - 截至2022年6月30日，德克萨斯州占总贷款的40.7%[20] - 截至2022年6月30日，总存款为40,189.1百万美元，较2022年3月31日的40,568.1百万美元下降[33] - 截至2022年6月30日，非利息存款占总存款的34.9%，较2021年12月31日的34.2%有所上升[23] 财务指标 - 第二季度调整后的税前净收入为1.767亿美元，占平均资产的1.51%，较上一季度增长10.2%[1] - 第二季度的净利差增加14个基点，达到3.06%[9] - 截至2022年6月30日，信用损失准备金为4.401亿美元，占净贷款和租赁的1.55%[27] - 每股账面价值为23.41美元，较2022年第一季度的24.40美元下降[28] - 截至2022年6月30日，总资产为47,747.7百万美元，较2022年3月31日的47,204.1百万美元增长[33] 成本与支出 - 调整后的非利息支出为2.718亿美元，较上一季度下降3.3%[1] - 合并及增量合并费用为1,330万美元，较上季度增加280万美元[18] - 2022年第二季度的非利息收入为125.2百万美元，较第一季度的128.4百万美元下降[32] 未来展望 - 2022年第二季度的信用质量指标持续改善，净回收额为140万美元，占净贷款和租赁的年化比例为0.02%[26] - 当前抵押贷款管道为2.53亿美元，较2022年第一季度的3.33亿美元下降了24%[34] 股东回报 - 2022年第二季度回购了100万股普通股，剩余可回购股份为390万股[29] - 每股现金分红为0.22美元，比2021年第四季度增加0.02美元，增幅为10%[29] - 截至2022年6月30日，调整后的股息支付比率为30.14%，较2022年3月31日的33.85%下降了3.71个百分点[38]

财务数据和关键指标变化 - 公司第二季度净收入为1.246亿美元，摊薄后每股收益为0.68美元，调整后净收入为1.342亿美元，摊薄后每股收益为0.73美元 [6] - 调整后的PPNR（税前净收入）为1.767亿美元，占平均资产的1.51%，同比增长超过10% [6] - 贷款净增长12亿美元，年化增长率为17%，年初至今总贷款增长为15亿美元，年化增长率为11% [6] - 净利息收入为3.25亿美元，同比增长4%，净利息收益率为3.06%，较上一季度增长14个基点 [10] - 存款总额下降3.79亿美元，符合历史季节性趋势，年初至今存款增长3.7亿美元，年化增长率为2% [7] 各条业务线数据和关键指标变化 - 商业和工业贷款、商业房地产贷款和住宅抵押贷款组合均实现显著增长 [7] - 保险业务表现强劲，佣金收入同比增长超过10% [12] - 抵押贷款团队表现优异，本季度发放贷款9.13亿美元，为五个季度以来的最高水平 [12] - 信用卡和商户费用收入增加超过500万美元，主要得益于年度激励支付和2022年合同收入份额的增加 [12] 各个市场数据和关键指标变化 - 德克萨斯州、佛罗里达州和密苏里州市场以及密西西比州部分地区的社区银行业务增长显著 [7] - 公司银行业务在德克萨斯州和乔治亚州团队的带领下，多个行业垂直领域和地理区域实现了良好增长 [7] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司继续推进运营整合计划，预计将在第四季度完成核心系统转换 [5] - 公司计划在第四季度进一步整合17家分支机构，预计每年节省约800万美元 [8] - 公司对未来的利率上升和经济逆风做好了充分准备，资产负债表保持资产敏感性，约68%的贷款组合在30天内浮动或为可变利率 [11] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对公司的整合进展和财务表现感到满意，预计未来将继续保持良好的增长势头 [4] - 尽管行业信用问题日益突出，但公司的信用质量指标持续改善，管理层对任何潜在的压力迹象保持高度警惕 [8] - 管理层预计存款成本将逐步上升，但仍将支持净利息收益率的改善 [10] 其他重要信息 - 公司完成了所有重复账户的重新编号，并成功完成了两次模拟转换 [5] - 公司宣布了新的品牌标识，反映了新Cadence银行的使命、愿景、价值观和文化 [6] - 公司预计第三季度和第四季度将有一些噪音，主要是由于合并费用和整合活动，预计到2023年将看到更正常的费用趋势 [28] 问答环节所有的提问和回答 问题: 保险费用的增长是否受到收购的影响 - 收购对保险收入的贡献不到50万美元，影响较小 [15] 问题: 资产敏感性是否会发生变化 - 公司目前对资产敏感性感到满意，但会持续评估 [16] 问题: 贷款增长是否会放缓 - 公司预计下半年贷款增长可能会有所放缓，但仍对市场机会保持乐观 [18][19][21][22][25] 问题: 费用控制的进展 - 公司已实现部分成本节约，预计未来将继续改善运营杠杆 [26][27][29] 问题: 净利息收益率的展望 - 公司预计存款成本将逐步上升，但仍将支持净利息收益率的改善 [31][32][33][34] 问题: 贷款和存款的增长是否匹配 - 公司预计贷款增长将继续，但存款增长存在不确定性 [48][49][50] 问题: 股票回购计划 - 公司目前暂停股票回购，以保留资本应对潜在的经济逆风 [54][55] 问题: 信用损失准备金的展望 - 公司预计信用损失准备金可能会逐步下降，但也可能因经济环境变化而上升 [56][57] 问题: 分支机构的整合 - 公司计划整合17家分支机构，预计每年节省约800万美元 [58][59][61] 问题: 净利息收益率的进一步展望 - 公司预计未来存款成本将逐步上升，但仍将支持净利息收益率的改善 [62][63][75][76] 问题: 合并对贷款增长的影响 - 合并带来的协同效应和跨销售机会对贷款增长有积极影响，但难以量化 [70][71][72][73] 问题: 净利息收益率的进一步展望 - 公司预计未来存款成本将逐步上升，但仍将支持净利息收益率的改善 [74][75][76]

业绩总结 - 截至2022年第一季度，可供普通股东的净收入为1.126亿美元，每股摊薄收益为0.60美元[27] - 调整后的可供普通股东的净收入为1.216亿美元，每股摊薄收益为0.65美元[27] - 第一季度总收入为4.403亿美元，其中29.2%来自非利息收入[27] - 第一季度净收入为1.15亿美元，相较于2021年第一季度的8200万美元增长了40.2%[53] - 调整后的净收入为1.24亿美元，较2021年第一季度的8300万美元增长了49.4%[53] 用户数据 - 截至2022年3月31日，公司总资产为472亿美元，存款总额为406亿美元，贷款总额为272亿美元[4] - 公司在德克萨斯州的贷款占总贷款的41%，存款占总存款的31%[7] - 截至2021年6月30日，休斯顿的存款总额为63亿美元，市场份额为1.9%[8] - 截至2021年6月30日，亚特兰大的存款总额为26亿美元，市场份额为1.1%[8] - 截至2021年6月30日，伯明翰的存款总额为20亿美元，市场份额为3.6%[8] 未来展望 - 公司计划在2022年第四季度完成核心系统的转换，以支持合并后的运营[6] - 公司在未来的增长机会中，将重点关注稳定的小型市场和大型人口中心[7] - 预计未来五年，达拉斯-沃斯堡地区的人口增长率为5.9%[13] 新产品和新技术研发 - 公司在合并后将专注于长期客户关系，确保高水平的客户服务和社区参与[6] - 公司在德克萨斯州和东南部市场的强劲增长动态将促进有机增长机会[5] 财务健康 - 截至2022年3月31日，公司股东权益为46亿美元，总风险资本比率为13.3%[5] - 贷款与存款比率为67.0%，证券占资产的比例为30.5%[27] - 截至2022年3月31日，信用损失准备金为4.387亿美元，占净贷款和租赁的1.61%[47] - 非执行贷款（NPLs）为1.193亿美元，占净贷款和租赁的0.44%[45] - 信贷质量指标稳定，净回收为40万美元，占净贷款和租赁的年化比例为0.01%[46] 股东回报 - 公司每股普通股的季度股息增加至0.22美元，标志着连续第十年增加股息[27] - 每股现金分红为0.22美元，比上一季度增加0.02美元，增幅为10%[50] - 每股有形账面价值为15.67美元，较2021年12月31日的18.45美元下降[56] 其他信息 - 合并及增量合并费用为1,060万美元，主要包括合同、市场营销、转换、员工保留和薪酬相关项目[38] - 非利息支出为2.917亿美元，较2021年第四季度的2.892亿美元有所增加[37] - 2022年第一季度的抵押贷款生产量为8.04亿美元，较上一季度的8.18亿美元略有下降[50]

财务数据和关键指标变化 - 公司报告第一季度净收入为1.126亿美元，摊薄每股收益为0.60美元，调整后净收入为1.216亿美元，摊薄每股收益为0.65美元 [6] - 净利息收入为3.12亿美元，净利息收益率为2.92%，较上一季度增长2个基点 [14] - 贷款组合中69%为浮动或可变利率，预计将从利率上升中受益 [15] - 公司报告净回收额为40万美元，连续第四个季度实现净回收 [6] - 非利息收入业务表现良好，保险佣金收入受益于季节性因素和高保留率 [16] 各条业务线数据和关键指标变化 - 贷款增长主要来自C&I（商业和工业）组合，净有机贷款增长超过3亿美元，年化增长率为4.6% [7][19] - 保险业务表现强劲，佣金收入同比增长17%，达到3600万美元 [21] - 抵押贷款业务报告了8.04亿美元的贷款发放量，其中70%以上为购买贷款 [21] - 财富和信托团队报告收入为2170万美元，较去年同期增长显著 [22] 各个市场数据和关键指标变化 - 德克萨斯州和佛罗里达州的社区银行业务表现突出，公司整体在多个市场实现了增长 [10] - 公司在全国范围内的企业和专业团队也报告了良好的增长 [10] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司正在进行合并后的整合工作，预计将在今年第四季度完成转换 [9] - 公司计划通过合并实现成本节约，预计2023年将完全实现合并效率 [17] - 公司提高了最低工资至每小时18美元，以应对工资压力 [17] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对公司的基本运营表现感到满意，特别是在贷款增长和信用质量方面 [5] - 公司对未来的增长机会感到兴奋，特别是在利率上升的环境下 [25] - 管理层认为公司的信用质量处于历史最佳水平，对未来充满信心 [46] 其他重要信息 - 公司在本季度回购了超过500万股股票，并连续第十年增加普通股股息 [8] - 公司的有形账面价值受到AOCI（可供出售证券的未实现损益）的影响，但排除AOCI后，有形账面价值实际上有所增加 [18] 问答环节所有的提问和回答 问题: 公司对未来贷款增长的预期如何？ - 公司预计贷款增长将继续，特别是在C&I和可再生能源领域，尽管利率上升可能会减缓部分增长 [26][27][28] 问题: 公司如何看待当前的竞争环境？ - 公司认为竞争环境有所缓和，特别是在CRE（商业房地产）领域，利率和杠杆点的竞争压力有所减轻 [31][32] 问题: 公司对贷款收益率的预期如何？ - 公司预计随着利率上升，贷款收益率将逐步提高，特别是在浮动利率贷款部分 [34][35][36] 问题: 公司对成本节约的预期如何？ - 公司预计在2023年完全实现合并后的成本节约，尽管第一季度费用较高 [38][39][40] 问题: 公司对资产质量的看法如何？ - 公司认为资产质量非常强劲，特别是在能源和CRE领域，未来可能会看到一些波动，但整体风险可控 [45][46][47] 问题: 公司对股票回购的计划如何？ - 公司将继续进行股票回购，但可能会更加谨慎，特别是在AOCI影响较大的情况下 [52][53][54] 问题: 公司对存款增长的预期如何？ - 公司预计第二季度存款增长可能会放缓，特别是在市政存款方面 [75][76] 问题: 公司对抵押贷款业务的策略如何？ - 公司没有改变抵押贷款业务的策略，尽管第一季度出售的贷款比例有所下降，主要是由于产品组合和合并后的调整 [77][78][79]

业绩总结 - 截至2021年12月31日，公司总资产为477亿美元，存款总额为398亿美元，贷款总额为269亿美元[2] - 2021年净收入为1.857亿美元，每股摊薄收益为1.54美元[19] - 2021年调整后的税前净收入为4.428亿美元，占平均资产的1.48%[19] - 2021年总收入为12亿美元，其中31.9%来自非利息收入[19] - 2021年全年调整后的净收入为3.58亿美元，较2020年的2.37亿美元增长了51%[55] - 2021年第四季度的调整后净收入为1.06亿美元，较2021年第三季度的7700万美元增长了37%[55] - 2021年全年税前预备净收入为3.85亿美元，较2020年的3.77亿美元增长了2%[56] 用户数据 - 德克萨斯州的总贷款占比为41%，总存款为124亿美元，占比31%[5] - 密西西比州的总贷款占比为12%，总存款为88亿美元，占比22%[5] - 乔治亚州的总贷款占比为10%，总存款为45亿美元，占比13%[5] - 阿拉巴马州的总贷款占比为8%，总存款为51亿美元，占比11%[5] - 佛罗里达州的总贷款占比为5%，总存款为20亿美元，占比6%[5] - 田纳西州的总贷款占比为5%，总存款为24亿美元，占比5%[5] 市场表现 - 公司在其九州市场中排名第六，覆盖了前十个最大城市的八个，具有强劲的增长潜力[3] - 公司在德克萨斯州和东南部市场的前10大银行中排名第一，资产为163亿美元[6] - 公司在德克萨斯州的市场份额为35%，在东南部市场的市场份额为25%[7] - 预计未来五年德克萨斯州和东南部地区的人口增长率将分别为5.9%和6.0%[7] 资本和财务状况 - 截至2021年12月31日，股东权益为52亿美元，总风险资本比率为13.4%[3] - 2021年贷款与存款比率为67.5%，证券占资产的32.7%[19] - 2021年不良贷款和租赁占净贷款和租赁的0.57%[19] - 2021年第四季度的贷款与存款比率为67.52%，较上一季度的63.69%有所上升[40] - 4Q21的普通股权一级资本比率为11.1%，较3Q21的10.7%有所上升[44] - 4Q21的杠杆比率为9.9%，相比于3Q21的8.1%显著提高[44] 合并与未来展望 - 预计合并将带来协同效应，推动未来的增长和盈利能力[3] - 合并后的公司将专注于客户关系，计划在2022年底进行核心系统转换[4] - 公司已成功保留高级管理人才和客户，确保合并顺利进行[4] 投资与技术 - 公司在数字和技术方面持续投资，以优化业务运营和成本[4] - 2021年第四季度的非利息收入为1.039亿美元，较2021年第三季度的8440万美元增长了23.2%[26] - 2021年第四季度的抵押贷款收入为1060万美元，受到抵押贷款管道季节性和再融资活动下降的影响[27] 股东回报 - 2021年共回购了600万股股票，其中4Q21回购了430万股[44] - 4Q21每股现金分红增加至0.22美元，较上期增加0.02美元，增幅为10%[44]