库存与供应链风险 - 公司库存增加导致2022年库存准备金增加，未来可能继续增加库存准备金[278] - 公司预计2023年海运延误和成本增加将有所改善，但仍预计这些条件将对运营和财务结果产生不利影响[295] - 公司2022年、2021年和2020年，公司因供应链和劳动力限制以及COVID-19相关费用分别遭受了约400万美元、3200万美元和3700万美元的约束成本[295] - 公司面临全球供应链风险，包括物流成本上升、材料和组件供应延迟以及国际政治关系变化[328] 行业与市场需求波动 - 半导体行业周期性波动，需求变化迅速，可能导致收入下降和生产过剩[279] - 公司可能因未能满足客户的技术需求或未能保持行业标准认证而失去业务[299] - 公司可能因未能跟上快速发展的技术而面临竞争劣势[330] 财务与利率风险 - 公司面临利率波动的风险，可能影响财务状况[282] - 公司LIBOR相关协议可能因基准利率替换导致利息支出增加，影响财务表现[339] - 公司总回报互换协议面临股价下跌、对手方违约和利率上升风险，可能影响财务状况[339] - 公司未来可能需通过再融资偿还债务，若无法获得有利条件，可能对业务和财务状况产生重大不利影响[339] 劳动力与成本压力 - 劳动力成本上升可能对公司业绩产生负面影响[283] - 公司在中国面临劳动力高流动率的挑战，尤其是在制造业和设计中心，这可能对业务和运营结果产生不利影响[328] - 公司2022年员工总数为26,324人，较2021年的23,915人和2020年的20,550人有所增加[998] 商品价格与外汇风险 - 商品价格波动可能对公司运营结果产生负面影响[285] - 公司面临外汇汇率波动的翻译和交易风险，尽管采取了外汇对冲措施，但仍可能受到不利影响[297] - 公司市场风险主要来自外汇汇率、利率和股票价格的波动[967] 知识产权与合规风险 - 公司依赖知识产权保护，但无法保证这些权利能提供充分保护[287] - 公司必须遵守日益复杂的数据安全法规，如欧盟的《通用数据保护条例》(GDPR)，合规成本较高[302] - 公司需遵守反贿赂法律如FCPA和CFPOA，违反可能导致罚款、法律费用和声誉损害[336] - 公司需遵守Dodd-Frank法案的冲突矿物披露要求，未能满足可能导致客户关系损害和收入损失[337] 收购与整合风险 - 公司收购和战略交易可能面临整合挑战，影响运营结果[291] - 公司因收购活动产生了大量第三方债务，增加了偿债需求，可能限制未来收购能力或应对意外资本需求的能力[295] 运营中断与自然灾害风险 - 公司可能因全球或本地事件（如自然灾害、政治不稳定等）而面临运营中断风险[293] - 公司2022年6月在印度尼西亚巴淡岛的工厂发生火灾，预计将通过保险完全恢复有形损失，未完成的收入将转移至2023年[324] - 公司面临因自然灾害、网络安全事件和其他外部事件导致的运营中断风险，保险覆盖可能不足[324] 重组与成本节约 - 公司预计2023年将产生进一步的重组费用，且可能无法完全实现预期的重组效益[297] - 公司2022年重组费用为840万美元，2021年为1050万美元，2020年为2580万美元，预计2023年将产生额外的重组费用[302] - 公司预计2023年将继续面临重组活动的挑战，可能无法实现预期的成本节约和效益[302] 网络安全与信息技术风险 - 公司依赖信息技术系统支持客户需求和管理业务，任何系统中断或网络安全漏洞都可能对业务产生不利影响[301] - 公司面临网络安全攻击的高风险，尤其是远程员工增加和家庭网络安全性不足的情况下[302] 税收与政府政策风险 - 公司面临税收激励可能被撤销或税率增加的风险，这可能显著增加所得税费用[299] - 公司可能因美国政府的预算削减或支出优先级变化而受到不利影响，尤其是与国防相关的合同[326] - 公司可能因美国联邦政府的财政管理问题或债务上限争议而受到经济环境的不利影响[326] 地缘政治与国际贸易风险 - 公司可能因俄罗斯与乌克兰的军事冲突及相关制裁而受到业务和运营结果的不利影响[326] - 公司2022年约80%的收入来自北美以外的地区，其中中国业务占2022年收入的11%，2021年占16%，2020年占20%[328] - 公司在中国生产的产品成本竞争力下降，预计非中国客户将继续减少对中国生产的依赖以避免关税影响[329] 环境与气候变化风险 - 公司面临环境法规的潜在成本，包括清理或评估有害物质的费用，可能导致重大支出[336] - 公司面临气候变化带来的风险，包括极端天气事件对生产和供应链的潜在影响[347] 养老金与员工福利 - 公司养老金计划未来可能需增加贡献，取决于市场表现、利率变化和立法调整[337] - 公司401(k)计划2022年最高贡献额为20,500美元，50岁以上员工可额外贡献6,500美元[1002] - 公司高管在无理由解雇或控制权变更解雇时，可获得最高两倍于其合格收入的赔偿[986] 股东与股权结构 - 公司控股股东Onex Corporation持有82.0%的投票权，可能与其他股东的利益产生冲突[341] - 公司MVS持有者拥有81.9%的投票权，SVS持有者拥有18.1%的投票权[1047] - Onex Corporation持有公司15.3%的股权和81.9%的投票权[1051] - Letko, Brosseau & Associates Inc.持有公司10.5%的股权和2.3%的投票权[1051] - Pzena Investment Management, LLC持有公司5.1%的股权[1051] 法律与诉讼风险 - 公司面临诉讼和程序，可能导致重大费用、和解成本或判决，影响财务表现[341] - 公司总部位于加拿大，部分董事和高管为加拿大居民，可能影响在美国的法律诉讼和执行[345] 会计与报告风险 - 会计标准的变更可能对公司报告的经营结果、盈利能力和财务表现产生不利影响[341] - 公司2022年审计委员会由独立董事组成，负责审查财务报表、内部控制和风险管理流程[995] 股票与市场表现 - 公司股票价格和交易量可能因业务波动、市场条件变化等因素而大幅波动[342][343] - 公司目前的NCIB（正常发行人投标）计划可能影响股票回购的时机和数量，进而影响股价[344] - 2022年公司年度总股东回报率（TSR）超过S&P/TSX综合总回报指数7%，并超过2022年比较组公司平均水平的22%[989] - 2017年12月31日至2022年12月31日期间，公司投资回报率为16%，而同期S&P/TSX综合总回报指数的回报率为39%[988] 高管薪酬与激励 - 公司高管薪酬在2017年至2022年期间增长了33%，主要由于高管职责增加和实际CTI支付的变化[988] - 公司长期激励计划（LTIP）的“burn rate”在2022年、2021年和2020年分别为0.0%、0.1%和0.0%[969] - 公司高管养老金计划的年末累计价值在2022年有所变化，部分原因是汇率波动[974] 员工与临时工 - 公司2022年临时员工数量为5,713人，较2021年的5,272人增加了441人，较2020年的2,324人增加了3,389人[1022] - 公司2022年平均雇佣临时员工数量为5,438人[1022] - 公司总员工数量（包括正式和临时员工）从2020年到2021年增加了3,365人，从2021年到2022年增加了2,409人[1022] - 公司2021年员工数量增加主要由于PCI收购，2022年增加主要由于业务增长[1022] 税务与股息政策 - 公司未向股东支付任何股息，计划保留收益以促进未来增长[1032] - Celestica的SVS股息支付给美国持有人时，加拿大非居民预扣税率为15%，若持有人为公司且持有至少10%投票权，税率降至5%[1067] - 美国持有人在出售Celestica的SVS时，若股份不构成“应税加拿大财产”，则无需缴纳加拿大所得税[1068] - 美国持有者可以选择每年对PFIC股票进行市值计价，将公允价值与调整后的税基差额作为普通收入或损失[1076] - 如果进行市值计价选择，SVS将被视为公开交易股票，且该选择适用于Celestica被分类为PFIC的情况[1076] - 非美国持有者在美国从事贸易或业务时，若与美国的永久机构相关，则可能适用特定税务规则[1077] - 非美国持有者作为个人持有SVS作为资本资产，并在美国停留183天或以上时，可能适用特定税务规则[1077] - 非美国持有者在满足特定条件时，通常不受股息支付或股票处置的信息报告或备用预扣税约束[1079]

业绩总结 - 2022年总收入为72.5亿美元，同比增长29%[12] - 2022年非国际财务报告准则（Non-IFRS）调整后的每股收益（EPS）为1.90美元，同比增长46%[12] - 2022年第四季度收入为20.43亿美元，环比增长7%，同比增长26%[25] - 2022年第四季度非国际财务报告准则（Non-IFRS）调整后的净收益为6840万美元，同比增长24%[15] - 2022年公司首次年收入超过70亿美元[36] - 2022年第四季度净收益为4240万美元，稀释每股收益为0.35美元[88] - 2022年每股收益（EPS）为1.18美元，较2021年的0.82美元增长44%[99] 用户数据 - 2022年ATS（自动化测试解决方案）部门收入为36.2亿美元，毛利率为4.7%[1] - 2022年CCS（客户定制解决方案）部门收入为71.6亿美元，毛利率为5.9%[1] - 2022年ATS（自动化测试服务）收入为29.79亿美元，占总收入的41%[104] - 2022年CCS（云计算服务）收入为42.71亿美元，占总收入的59%[104] - 2022年通信市场收入占总收入的40%[104] - 2022年企业市场收入占总收入的19%[104] 财务指标 - 2022年非国际财务报告准则（Non-IFRS）运营利润率为4.9%，较2021年提高70个基点[12] - 2022年第四季度非国际财务报告准则（Non-IFRS）调整后的有效税率为23%，较去年同期下降7%[15] - 2022年财务费用为19.3亿美元，同比增长132%[1] - 2022年无形资产摊销费用为9.2亿美元，同比增长18%[1] - 2022年非国际财务报告准则调整后的投资回报率为20.7%[45] - 截至2022年12月31日，公司的总债务与过去12个月的运营收益比率为2.4倍[66] - 截至2022年12月31日，公司的总债务与非国际财务报告准则的调整后息税折旧摊销前利润（EBITDA）比率为1.3倍[66] 未来展望 - 2023年展望中，预计收入将受到持续的供应链挑战影响[97] - 2023年第一季度的收入预期为17.25亿至18.75亿美元[95] - 2022年实际收入为72.5亿美元，2023年展望至少为75亿美元[71] - 2022年非国际财务报告准则的调整后每股收益（EPS）为1.90美元，2023年目标为1.95至2.05美元[71] 其他信息 - 2022年第四季度，国际财务报告准则（IFRS）运营现金流为1.01亿美元，连续第16个季度实现正值[64] - 2022年第四季度，非国际财务报告准则（Non-IFRS）调整后的自由现金流为4300万美元[64] - 2022年第四季度毛利率为9.1%，较上一季度上升0.4%[88] - 2022年第四季度的销售、一般和管理费用（SG&A）为7.71亿美元，占收入的3.8%[119] - 2022年第四季度的员工股票补偿费用为560万美元[119]

财务数据和关键指标变化 - 2022年公司总收入同比增长29% 达到70亿美元 这是自2011年以来的最高水平 [3] - 第四季度非IFRS调整后每股收益为0.56美元 同比增长0.12美元 超出指引区间上限 [5] - 第四季度IFRS净收益为4200万美元 同比增长1000万美元 [6] - 第四季度调整后毛利率为9.4% 同比下降20个基点 [6] - 第四季度非IFRS调整后有效税率为22.7% [6] - 第四季度非IFRS调整后ROIC为20.7% 同比增长4.1% 为2017年以来最高 [6] - 2022年全年非IFRS调整后每股收益为1.90美元 同比增长46% [96] 各条业务线数据和关键指标变化 - ATS业务2022年收入增长29% 达到约30亿美元 [88] - CCS业务2022年收入增长29% 其中HPS业务收入达到18.3亿美元 同比增长59% [119] - 第四季度ATS业务收入同比增长30% 占总收入的40% [98] - 第四季度CCS业务收入同比增长39% 其中HPS业务收入4.91亿美元 同比增长40% [28] - 第四季度ATS业务利润率为4.4% 同比下降120个基点 [121] - 第四季度CCS业务利润率为5.9% 同比上升150个基点 [121] 各个市场数据和关键指标变化 - 工业业务2022年有机增长24% 预计2023年约75%的增长来自绿色能源项目 [10][33] - 通信终端市场收入同比增长34% 企业终端市场收入同比增长49% [90] - 资本设备业务预计2023年收入将略有下降 但有望在2024年恢复增长 [11][126] - 健康科技业务预计2023年将继续增长 受手术、成像和患者监护设备新项目推动 [127] - 航空航天和国防业务2022年实现两位数增长 预计2023年将保持强劲势头 [104] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司通过多年业务组合转型 成功实现收入增长 并扩大在高价值市场的敞口 [3][4] - 公司战略重点放在生命周期解决方案组合 目前占业务的三分之二 2022年同比增长39% [26] - 公司在马来西亚和墨西哥进行扩张 以支持客户对供应链弹性和近岸生产的需求 [59][78] - 公司计划将50%的非IFRS调整后自由现金流返还给股东 50%用于业务再投资 [30][63] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管宏观经济环境充满挑战 但公司对2023年及长期财务表现保持信心 [4][32] - 预计2023年非IFRS营业利润率将在4.5%-5.5%之间 同比上升50个基点 [32] - 预计2023年收入至少达到75亿美元 非IFRS调整后每股收益在1.95-2.05美元之间 [102] - 预计2023年非IFRS调整后自由现金流将超过1亿美元 [63][122] - 预计2024-2025年非IFRS调整后每股收益年均增长率保持在10%或以上 [125] 其他重要信息 - 2022年第四季度资本支出为3200万美元 主要用于支持东南亚和墨西哥新项目 [91] - 2022年第四季度库存为23.5亿美元 同比增长6.53亿美元 其中8亿美元来自客户现金存款 [99] - 2022年第四季度回购120万股 2022年全年回购340万股 [30] - 2022年第四季度现金余额为3.75亿美元 同比下降1900万美元 环比上升1200万美元 [7] - 2022年第四季度总债务为6.27亿美元 净债务为2.52亿美元 杠杆率为1.3倍 [100] 问答环节所有的提问和回答 问题: 关于CCS业务利润率可持续性 - 管理层表示没有一次性项目 但预计随着供应链环境正常化 CCS利润率将略有缓和 [20] 问题: 资本设备业务2023年增长轨迹 - 预计基础业务将同比下降 但新项目将部分抵消 增长将更多集中在年底 [55] 问题: 非生命周期收入增长原因 - 主要由于客户需求强劲 特别是在数据中心部署方面 [45] 问题: 2023年EPS增长指引相对保守的原因 - 2022年业绩异常强劲 公司保持谨慎 但预计2023年仍将实现稳健增长 [60] 问题: 供应链改善和产能布局 - 供应链约束有所缓解 但某些芯片技术交货时间仍然较长 公司正在马来西亚和墨西哥扩张以支持客户需求 [69][70][78] 问题: M&A计划 - 公司主要关注与生命周期解决方案组合相关的能力型收购 目前有活跃的并购渠道 但将保持纪律性 [75][76]

收入与利润 - 2022年第四季度收入为20.4亿美元，同比增长35%[2] - 2022年全年收入为72.5亿美元，同比增长29%[14] - 2022年第四季度非IFRS调整后每股收益（EPS）为0.56美元，同比增长27%[3] - 2022年全年非IFRS调整后每股收益（EPS）为1.90美元，同比增长46%[26] - 2022年第四季度IFRS收入为20.426亿美元，同比增长35.1%[44] - 2022年全年IFRS收入为72.5亿美元，同比增长28.7%[44] - 2022年第四季度非IFRS调整后毛利润为1.918亿美元，占收入的9.4%[44] - 2022年全年非IFRS调整后毛利润为6.566亿美元，占收入的9.1%[44] - 2022年第四季度非IFRS调整后运营收益为1.078亿美元，占收入的5.3%[44] - 2022年全年非IFRS调整后运营收益为3.58亿美元，占收入的4.9%[44] - 2022年第四季度IFRS净收益为4240万美元，占收入的2.1%[44] - 2022年全年IFRS净收益为1.455亿美元，占收入的2.0%[44] - 2022年第四季度IFRS运营收益为81.6亿美元，同比增长63.5%[48] - 2022年全年IFRS运营收益为263.3亿美元，同比增长57.0%[48] - 2022年第四季度非IFRS调整后EBIAT为107.8亿美元，同比增长45.1%[48] - 2022年全年非IFRS调整后EBIAT为358.0亿美元，同比增长53.1%[48] - 2022年第四季度非IFRS运营利润率为5.3%，高于指引中值[49] - 2022年全年非IFRS运营利润率为4.9%，较2021年提升0.7个百分点[52] - 2022年全年IFRS EPS为1.18美元，包含多项一次性费用影响[53] - 公司2022年第四季度营收为20.426亿美元，同比增长35.1%[77] - 公司2022年全年营收为72.5亿美元，同比增长28.7%[77] - 公司2022年第四季度净利润为4240万美元，同比增长32.9%[77] - 公司2022年全年净利润为1.455亿美元，同比增长40.0%[77] - 公司2022年第四季度每股收益为0.35美元，同比增长34.6%[77] - 公司2022年全年每股收益为1.18美元，同比增长43.9%[77] - 2022年第四季度净收益为42.4亿美元，同比增长32.9%[83] - 2022年全年净收益为145.5亿美元，同比增长40.0%[83] - 2022年第四季度营业收入为2042.6亿美元，同比增长35.1%[92] - 2022年全年营业收入为7250.0亿美元，同比增长28.7%[92] - 2022年第四季度净收益为42.4亿美元，同比增长32.9%[109] - 2022年全年净收益为145.5亿美元，同比增长40.0%[109] - 2022年第四季度总综合收益为100.2亿美元，同比增长118.3%[109] - 2022年全年总综合收益为200.1亿美元，同比增长96.9%[109] 投资资本回报率（ROIC） - 2022年第四季度非IFRS调整后投资资本回报率（ROIC）为20.7%，同比增长4.1个百分点[3] - 2022年全年非IFRS调整后投资资本回报率（ROIC）为17.5%，同比增长3.6个百分点[15] - 2022年第四季度非IFRS调整后ROIC为20.7%，同比增长4.1个百分点[48] - 2022年全年非IFRS调整后ROIC为17.5%，同比增长3.6个百分点[48] 收入指引与目标 - 2023年第一季度收入指引为17.25亿至18.75亿美元[5] - 2023年全年收入目标为至少75亿美元[6] - 2023年全年非IFRS调整后每股收益（EPS）目标为1.95至2.05美元[6] - 2023年全年非IFRS运营利润率目标为4.5%至5.5%[6] 非IFRS财务指标 - 公司使用非国际财务报告准则（非IFRS）财务指标，包括调整后毛利润、调整后毛利率、调整后销售、一般和行政费用（SG&A）、非IFRS运营收益、非IFRS运营利润率、调整后净收益、调整后每股收益（EPS）、调整后投资资本回报率（ROIC）、调整后自由现金流、调整后税项费用和调整后有效税率[35] - 公司认为非IFRS财务指标有助于投资者更一致地评估和比较运营结果，排除不反映核心运营的特定项目，并评估每期业务产生的现金资源[37] - 公司排除了总回报互换（TRS）公允价值调整（FVAs），因为这些调整反映了公司股票市场价格的波动，而非持续运营表现[39] - 公司排除了其他费用（净回收），包括重组费用、过渡成本、减值费用、与收购相关的咨询和交易成本、法律和解、信用设施相关费用和退休后福利计划损失，因为这些费用不直接反映持续运营结果[40] - 过渡成本包括制造线转移和房地产出售相关的直接搬迁和重复成本，公司认为排除这些成本有助于更好地比较核心运营结果[41] - 财务成本包括与信用设施、利率互换协议、应收账款销售计划和客户供应商融资计划相关的利息费用和费用，公司认为排除这些成本有助于更好地评估运营表现[42] - 公司排除了非核心税务影响，因为这些成本或回收不反映核心运营表现，并且在竞争对手中差异较大[43] 税务与有效税率 - 2022年第四季度非IFRS调整后有效税率为23%[46] - 2022年全年非IFRS调整后有效税率为21%[46] - 公司所得税费用或回收额根据季度税前收益或损失乘以管理层估计的年度加权平均所得税率确定[200] - 年度有效所得税率可能因业务组合和数量、税收假期和激励措施、未确认的递延所得税资产等因素而变化[200] - 年度有效所得税率还可能受到重组费用、外汇波动、经营亏损、现金汇回和税务不确定性相关条款变化的影响[200] 部门收入与利润 - 2022年第四季度通信终端市场收入占总收入的39%，与2021年同期持平[92] - 2022年第四季度企业终端市场收入占总收入的21%，同比增长2个百分点[92] - 2022年第四季度CCS部门收入为1221.1亿美元，占总收入的60%[92] - 2022年第四季度ATS部门收入为821.5亿美元，占总收入的40%[92] - 2022年第四季度两个CCS部门客户分别占总收入的13%和11%[93] - 公司2022年第四季度的ATS部门收入为36.2亿美元，部门利润为4.4%，CCS部门收入为71.6亿美元，部门利润为5.9%[142] 收购与无形资产 - 2021年11月1日完成对PCI Private Limited的收购，最终收购价格为3.147亿美元[95] - 公司预计由于收购，无形资产摊销每年增加约1800万美元，且该商誉不可抵税[145] - 公司2022年第四季度无形资产摊销费用为1020万美元，同比增长17.2%[77] - 公司2022年全年无形资产摊销费用为4010万美元，同比增长57.3%[77] 应收账款与库存 - 2022年12月31日应收账款余额为292.9亿美元，同比增长15.6%[127] - 2022年第四季度库存净拨备为13.9亿美元，同比增长672.2%[128] - 2022年全年库存净拨备为30.5亿美元，同比增长522.4%[128] - 2022年12月31日客户现金存款总额为825.6亿美元，同比增长90.2%[128] - 2022年12月31日应收账款销售总额为245.6亿美元，同比增长436.2%[126] - 2022年12月31日应收账款销售计划下的应收账款余额为105.6亿美元，同比增长7.8%[126] 信贷与融资 - 公司与美国银行等金融机构签订了信贷协议，包括3500万美元的初始定期贷款、3650万美元的增量定期贷款和6亿美元的循环信贷额度[130] - 循环信贷额度的借款利率根据货币类型和公司选择，利率范围为LIBOR加1.50%至2.25%，基础利率和加拿大优惠利率加0.50%至1.25%[132] - 截至2022年12月31日，公司信贷设施下的总借款为6.272亿美元，较2021年的6.604亿美元有所减少[133] - 公司信贷设施下的未偿还借款包括初始定期贷款2.804亿美元和增量定期贷款3.468亿美元，总计6.272亿美元[135] - 公司在2022年第四季度和全年未产生与循环信贷额度相关的债务发行成本，而2021年同期为220万美元[137] - 公司2022年第四季度的财务成本为1930万美元，全年为5970万美元，主要包括利息费用和相关费用[139] - 公司信贷设施具有扩展功能，允许在满足特定条件下增加定期贷款和循环信贷额度，最高可增加1.5亿美元[152] 股票回购与员工股票补偿 - 公司2022年第四季度回购了80万股股票用于取消，全年回购了250万股[193] - 公司2022年第四季度授予的限制性股票单位（RSU）数量为10万股，加权平均授予日公允价值为10.67美元[195] - 公司2022年第四季度未授予绩效股票单位（PSU），全年授予了130万股[195] - 公司2022年第四季度授予了3万股递延股票单位（DSU），加权平均授予日公允价值为11.27美元[195] - 公司2022年第四季度未授予股票期权，全年也未授予[195] 研发费用 - 公司2022年第四季度研发费用为1450万美元，同比增长36.8%[77] - 公司2022年全年研发费用为4630万美元，同比增长20.6%[77] 保险赔偿与库存损失 - 公司2022年第四季度通过保险赔偿收回了3100万美元的库存损失，预计还将收到6400万美元的保险赔偿[188] 重组与过渡成本 - 公司2022年第四季度未发生过渡成本，但全年过渡成本为1.5亿美元，主要与2022年第一季度重新分类为待售资产的处置有关[170] - 公司2022年第四季度和全年进行了重组活动，主要目的是调整成本基础以应对某些业务和地区需求减少的情况[197] 信用风险与诉讼 - 公司2022年第四季度未发生重大信用风险调整，全年也未发生[184] - 公司2022年第四季度未发生重大诉讼或索赔，预计不会对财务状况产生重大不利影响[178] 其他财务信息 - 公司在2022年第四季度和全年确认了与养老金和非养老金退休后福利计划相关的精算收益为2910万美元，而2021年同期为930万美元[129] - 公司未偿还的信用证和担保债券总额从2021年的48.1亿美元降至2022年的41.8亿美元[158]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度收入为19.2亿美元，超出指引范围的高端，同比增长31%，环比增长12% [9][14] - 非IFRS运营利润率为5.1%，创历史新高，同比增长90个基点，环比增长30个基点 [9][15] - 非IFRS调整后每股收益为0.52美元，创20多年来的最高水平，同比增长0.17美元，环比增长0.08美元 [9][15] - 全年收入指引中点为71.6亿美元，同比增长27%；非IFRS调整后每股收益指引中点为1.86美元，同比增长43% [11] - 2023年收入预计至少为75亿美元，非IFRS调整后每股收益预计为1.95至2.05美元，创历史新高 [12] 各条业务线数据和关键指标变化 - ATS业务收入同比增长30%，超出预期，占第三季度总收入的40% [16] - CCS业务收入同比增长32%，主要受HPS业务的强劲表现推动 [17] - HPS业务收入为5.17亿美元，同比增长72%，占公司总收入的27% [17][18] - 通信业务收入同比增长42%，超出预期 [18] - 企业业务收入同比增长13%，接近预期 [19] - ATS业务利润率为5.0%，同比增长70个基点，环比增长50个基点 [20] - CCS业务利润率为5.2%，创历史新高，同比增长110个基点，环比增长20个基点 [20] 各个市场数据和关键指标变化 - 资本设备业务表现强劲，主要受长期需求和新项目推动 [41] - 工业业务增长18%，主要受绿色技术和电动汽车市场的推动 [42] - 航空航天和国防业务持续改善，预计2023年商业航空需求将恢复至接近疫情前水平 [43] - 健康科技业务预计将推动收入和利润增长，尽管COVID相关需求有所减弱 [44] - HPS业务在2022年前9个月收入为13.4亿美元，同比增长67% [45] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司通过长期战略计划的执行，成功应对宏观经济挑战，并提高了2022年和2023年的财务指引 [10][12] - 公司近70%的收入集中在高价值市场，为其应对宏观经济挑战提供了基础 [11] - 公司预计2023年将继续超越市场增长，主要得益于终端市场曝光、新项目赢得和市场份额增长 [39] - 公司计划通过增加资本支出支持新项目增长，特别是在东南亚和墨西哥的扩展 [26] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层认为公司已通过结构变革和战略决策，成为一个更加多元化、韧性和盈利的业务 [38] - 公司预计2023年将继续受益于生命周期解决方案业务的增长，支持其强劲的利润率 [39] - 管理层对2023年的前景持乐观态度，预计收入将至少达到75亿美元，非IFRS调整后每股收益将创历史新高 [12] 其他重要信息 - 公司库存为23亿美元，环比增加2.18亿美元，同比增加9.2亿美元，主要受供应链挑战和需求强劲的影响 [24] - 公司现金余额为3.63亿美元，同比下降1.14亿美元，环比下降200万美元 [28] - 公司计划在第四季度启动新的NCIB计划，继续回购股票 [30] 问答环节所有的提问和回答 问题: 第三季度超预期的原因 - 主要原因是供应链约束改善，使得公司能够更好地转换积压订单并满足强劲需求 [50] 问题: 2023年现金流和资本支出的预期 - 公司预计2023年现金流将超过1亿美元，资本支出将继续保持在1.5%至2%的收入范围内 [52][80] 问题: 半导体设备市场的可见性 - 公司预计2023年将继续超越市场增长，主要得益于新项目赢得和市场份额增长 [55][57] 问题: 2023年利润率指引的驱动因素 - 利润率提升主要得益于生命周期解决方案业务的增长和规模效应 [59][60] 问题: HPS业务在2023年的贡献 - HPS业务在2022年增长显著，预计2023年增长将趋于正常化，但仍将保持强劲的利润率 [73][74] 问题: 资本分配优先级 - 公司优先考虑减少净债务，同时继续投资于业务增长和股票回购 [75][76] 问题: 供应链改善对利润率的影响 - 供应链改善有助于提高工厂效率，从而提升利润率 [91] 问题: 客户订单过剩的风险 - 公司认为客户订单过剩的风险是可控的，因为大部分库存是客户的负债 [92][93]

财务表现 - 公司2022年第三季度收入和非IFRS调整后每股收益超出指引范围的高端，非IFRS营业利润率超过指引范围的中点，主要得益于多数业务的强劲需求和部分市场材料供应改善[21] - 公司2022年第三季度的非IFRS调整后销售、一般及行政费用（SG&A）低于指引范围，原因是外汇影响和成本效率提升措施[21] - 公司2022年第三季度的IFRS实际税率为25%，非IFRS调整后实际税率为21%[21] - 公司2022年第三季度的非IFRS调整后SG&A占收入的比例低于指引范围[21] - 公司2022年第三季度的非IFRS调整后每股收益超出指引范围的高端[21] - 2022年第三季度IFRS收入为19.233亿美元，同比增长31.1%[47] - 2022年第三季度IFRS毛利润为1.677亿美元，占收入的8.7%[47] - 2022年第三季度非IFRS调整后毛利润为1.715亿美元，占收入的8.9%[47] - 2022年第三季度IFRS运营利润为7840万美元，占收入的4.1%[47] - 2022年第三季度非IFRS调整后运营利润为9820万美元，占收入的5.1%[47] - 2022年第三季度IFRS净收益为4570万美元，占收入的2.4%[47] - 2022年第三季度非IFRS调整后净收益为6360万美元[47] - 2022年第三季度IFRS每股收益为0.37美元，非IFRS调整后每股收益为0.52美元[47] - 2022年第三季度IFRS运营现金流为7440万美元[47] - 2022年第三季度非IFRS调整后自由现金流为740万美元[47] - 2022年第三季度IFRS税率为25%，非IFRS调整后税率为21%[50] - 2022年第三季度IFRS运营收益为7840万美元，同比增长51.7%[56] - 2022年第三季度非IFRS调整后ROIC为19.2%，同比增长4个百分点[56] - 2022年第三季度非IFRS调整后自由现金流未披露债务发行成本为80万美元[51] - 2022年第三季度平均净投资资本为20442亿美元，同比增长26.4%[56] - 2022年第三季度收入为19.233亿美元，同比增长31.1%[64] - 2022年第三季度净利润为4.57亿美元，同比增长29.8%[64] - 2022年前九个月收入为52.074亿美元，同比增长26.3%[64] - 2022年前九个月净利润为10.31亿美元，同比增长43.2%[64] - 2022年第三季度研发费用为1.16亿美元，同比增长16%[64] - 2022年第三季度总综合收入为4.04亿美元，同比增长33.8%[65] - 2022年前九个月总综合收入为9.99亿美元，同比增长79.4%[65] - 2022年第三季度净收益为45.7亿美元，同比增长29.8%（从2021年同期的35.2亿美元）[72] - 2022年前九个月净收益为103.1亿美元，同比增长43.2%（从2021年同期的72.0亿美元）[72] - 2022年第三季度折旧和摊销费用为35.5亿美元，同比增长16.0%（从2021年同期的30.6亿美元）[72] - 2022年第三季度库存变化为-222.4亿美元，同比下降22.9%（从2021年同期的-181.0亿美元）[72] - 2022年第三季度经营活动产生的净现金流为74.4亿美元，同比增长33.6%（从2021年同期的55.7亿美元）[72] - 2022年第三季度投资活动使用的净现金流为38.7亿美元，同比增长193.2%（从2021年同期的13.2亿美元）[72] - 2022年第三季度融资活动使用的净现金流为37.9亿美元，同比增长16.6%（从2021年同期的32.5亿美元）[72] - 2022年第三季度现金及现金等价物期末余额为363.3亿美元，同比下降23.9%（从2021年同期的477.2亿美元）[72] - 2022年第三季度总收入为19.233亿美元，同比增长31.1%[84] - 2022年第三季度总部门利润为9820万美元，同比增长60.2%[84] - 2022年第三季度IFRS税前利润为6090万美元，同比增长38.7%[84] 股票回购与资本管理 - 公司计划在2022年第四季度向多伦多证券交易所（TSX）提交新的正常发行人投标（NCIB）通知，预计将允许公司在12个月内回购最多10%的流通股[22] - 公司计划通过新的NCIB在公开市场或通过其他允许的方式回购股票，预计此举符合公司利益[22] - 公司预计在2022年第四季度启动新的NCIB，以回购最多10%的流通股[22] - 2022年前九个月资本股票回购金额为3420万美元[68] - 2022年前九个月股票回购用于SBC计划的金额为4490万美元[68] - 公司2022年第三季度回购了50万股股票用于注销，总成本为500万美元[124] - 公司2022年前九个月回购了220万股股票用于注销，总成本为2260万美元[124] - 公司2022年前九个月回购了390万股股票用于员工持股计划交付，总成本为4490万美元[124] - 公司2022年9月30日持有220万股股票用于员工持股计划交付，价值2500万美元[125] - 公司2022年9月30日仍有680万股股票可用于回购，用于注销或员工持股计划交付[119] - 公司2022年9月30日记录了500万美元的应计费用，用于2022年9月NCIB ASPP下的股票回购[120] 业务部门表现 - 公司业务分为两个主要运营和报告部门：先进技术解决方案（ATS）和连接与云解决方案（CCS）[83] - ATS部门2022年第三季度收入为7.655亿美元，占总收入的40%，同比增长30.1%[84] - CCS部门2022年第三季度收入为11.578亿美元，占总收入的60%，同比增长31.7%[84] - 2022年第三季度通信终端市场收入占总收入的42%，同比增长3个百分点[84] - 2022年第三季度企业终端市场收入占总收入的18%，同比下降3个百分点[84] - ATS部门2022年第三季度部门利润为3800万美元，部门利润率为5.0%，同比增长51.8%[84] - CCS部门2022年第三季度部门利润为6020万美元，部门利润率为5.2%，同比增长66.3%[84] - 2022年第三季度两个CCS部门客户分别占总收入的14%和12%[85] 风险管理与税务 - 公司2022年9月30日的总借款为6.467亿美元，较2021年12月31日的6.604亿美元有所减少[114] - 公司2022年9月30日的租赁义务为1.497亿美元，较2021年12月31日的1.386亿美元有所增加[114] - 公司2022年9月30日的未偿还信用证和担保债券总额为4580万美元，较2021年12月31日的1800万美元有所增加[114] - 公司2022年9月30日的可用未承诺银行透支额度为1.985亿美元[114] - 公司2022年第三季度所得税费用为15.2百万美元，其中包括因人民币贬值导致的2.0百万美元不利外汇影响[140] - 2022年前九个月，公司所得税费用为38.2百万美元，其中因亚洲子公司税务不确定性逆转带来的有利影响为4.9百万美元[140] - 公司面临巴西和罗马尼亚的税务争议，已支付罗马尼亚税务当局约600万美元的评估金额，但计划通过法律程序维护立场[168][169] 员工持股与薪酬 - 2022年第三季度，公司授予的限制性股票单位（RSUs）数量为0.1百万，加权平均授予日公允价值为每股10.43美元[129] - 2022年前九个月，公司授予的绩效股票单位（PSUs）数量为1.3百万，加权平均授予日公允价值为每股14.27美元[129] - 2022年第三季度，公司员工股票薪酬费用总计为9.0百万美元，其中销售成本中的员工股票薪酬费用为3.8百万美元，SG&A中的员工股票薪酬费用为5.2百万美元[129] - 2022年第三季度，公司重组费用为1.6百万美元，主要涉及员工解雇成本[130] 火灾事件与保险赔偿 - 2022年6月7日，公司在印度尼西亚巴淡岛的设施发生火灾，导致库存损毁和建筑物及设备受损[171] - 火灾导致公司在2022年第二季度和第三季度分别计提了91美元和3美元的库存损失[171] - 火灾还导致公司在2022年第二季度计提了1美元的建筑物和设备损失[171] - 公司预计将通过保险政策全额恢复有形损失[171] - 截至2022年9月30日，公司在合并资产负债表的其他流动资产中记录了约95美元的预计保险赔偿款[171] - 火灾相关的损失和保险赔偿款在2022年第二季度和第三季度的净收益中未产生净影响[171] - 公司确定该事件未触发适用现金生成单元的减值审查[171] - 2022年第二季度和第三季度未记录与火灾相关的无形资产或商誉减值[171] 利率与汇率风险 - 公司信贷安排和租赁协议中的利率与LIBOR挂钩，LIBOR的替代将导致利率变化，具体替代时间和方法仍不确定[148][149] - 公司已将与LIBOR挂钩的应收账款销售计划和三个客户SFPs转换为替代基准利率，对合并财务报表无重大影响[151] - 公司预计在LIBOR停止使用前会实施合理的替代方案，但无法保证替代利率不会更高，从而增加利息支出，影响财务表现和现金流[152] - 公司主要货币风险来自子公司的本地货币运营成本，汇率波动可能对业务、财务表现和财务状况产生重大影响[155] - 截至2022年9月30日，公司持有的外币远期和掉期合约总金额为6.572亿美元，净未实现亏损为3160万美元[158][161] 信用与流动性风险 - 公司信用风险较低，2021年和2022年至今未发生重大交易对手违约事件[162] - 公司流动性风险通过维持现金储备和融资安排管理，预计现金流足以满足当前财务义务[163] - 公司在2021年获得了总计1100万美元的COVID-19政府补贴，2022年未申请或记录任何补贴[164] 其他财务信息 - 2022年第三季度库存为23258亿美元，同比增长37%[60] - 2022年第三季度总资产为53479亿美元，同比增长14.6%[60] - 2022年第三季度应收账款为11617亿美元，同比下降7.8%[60] - 2022年第三季度总负债为37782亿美元，同比增长17.9%[60] - 2022年第三季度股东权益为15697亿美元，同比增长7.3%[60] - 2022年第三季度未对冲的信贷额度借款为316.7百万美元，其中初始定期贷款未对冲部分为195.4百万美元，增量定期贷款未对冲部分为121.3百万美元[144] - 2022年9月30日，公司利率互换协议的未实现收益为19.6百万美元，记录在合并资产负债表的其他非流动资产中[147]

财务数据和关键指标变化 - 第二季度收入为17.2亿美元，同比增长21%，环比增长10%，达到指引范围的高端 [15] - 非IFRS调整后每股收益为0.44美元，同比增长0.14美元，环比增长0.05美元，达到指引范围的高端 [15] - 非IFRS运营利润率为4.8%，同比增长90个基点，环比增长40个基点 [15] - 调整后毛利率为9.0%，同比增长60个基点，环比增长20个基点 [20] - 第二季度库存为21亿美元，环比增加1.73亿美元，同比增加8.83亿美元 [22] - 第二季度资本支出为21.6亿美元，占收入的1% [24] - 第二季度非IFRS调整后自由现金流为4330万美元，同比增加1220万美元，环比增加4280万美元 [24] 各条业务线数据和关键指标变化 - ATS业务收入同比增长24%，超出预期，主要受资本设备和工业业务的强劲表现推动 [16] - CCS业务收入同比增长19%，主要受通信和企业市场的强劲表现推动，尤其是HPS业务 [17] - HPS业务收入为4.59亿美元，同比增长52%，主要受数据中心资本投资的推动 [17] - 通信业务收入同比增长12%，企业业务收入同比增长36%，均超出预期 [18] - ATS业务利润率为4.5%，同比增长40个基点，环比下降30个基点 [19] - CCS业务利润率为5.0%，创历史新高，同比增长130个基点，环比增长110个基点 [19] 各个市场数据和关键指标变化 - 所有终端市场均实现同比增长，尤其是资本设备、工业、通信和企业市场表现强劲 [10][16][17][18] - 预计第三季度ATS市场收入将同比增长高双位数，CCS市场的通信和企业收入预计将同比增长中双位数 [32][33] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司战略重点转向生命周期解决方案业务，该业务占第二季度总收入的67%，相比五年前的40%显著提升 [34] - 公司预计生命周期解决方案业务将实现10%的年收入增长，并预计到2025年EPS年增长率为10% [35] - 公司认为其业务组合更具韧性，能够有效应对经济衰退，尤其是在半导体、工业、A&D和健康科技领域 [36][37][38][40][41] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管面临供应链挑战和宏观经济不确定性，公司对需求前景保持乐观，并上调了2022年全年收入指引至67亿美元以上 [13] - 公司预计2022年下半年收入将继续强劲增长，尽管供应链问题仍在持续，但情况有所缓解 [22][54] - 公司认为数据中心扩展和半导体需求的结构性增长趋势将持续，尤其是在领先技术领域 [36][37][42] 其他重要信息 - 印尼巴淡岛工厂在6月初发生火灾，预计对2022年全年收入的影响将低于1亿美元，且保险将覆盖大部分损失 [12][82] - 公司计划在2022年下半年增加资本支出，以支持新战略项目的启动和生命周期解决方案业务的增长 [24] - 公司资本分配策略保持不变，长期目标是将50%的调整后自由现金流返还给股东，50%用于业务投资 [29] 问答环节所有的提问和回答 问题: 半导体设备业务的可见性如何 [47] - 客户提供的滚动预测可见性约为正常水平的三倍，尽管内存设备需求放缓，但领先技术（小于7纳米）的需求仍然强劲 [47] 问题: CCS业务利润率的表现及HPS业务的影响 [48] - HPS业务利润率接近公司目标范围的高端，非HPS业务表现健康，整体CCS业务利润率高于历史目标范围 [48][49] 问题: ATS业务利润率的主要拖累因素 [50] - A&D业务尚未达到目标利润率水平，但正在逐步恢复，新项目的投资也对利润率产生一定影响 [50] 问题: 库存和自由现金流的展望 [52] - 库存增加主要是为了支持预期增长和应对材料短缺，预计2022年下半年自由现金流将保持正增长 [52][53] 问题: 企业市场需求来源及可持续性 [55] - 企业市场需求主要来自存储和非X86计算，预计存储需求将继续强劲，而计算需求可能有所放缓 [55] 问题: HPS业务的增长驱动因素及投资需求 [56] - HPS业务的增长主要受数据中心扩展的推动，预计数据中心建设将继续以两位数增长，公司对HPS业务的长期增长充满信心 [57][59] 问题: 宏观经济环境对业务的影响 [61] - 公司认为其业务组合具有韧性，尤其是在生命周期解决方案业务的支持下，能够有效应对潜在的经济衰退 [61][62] 问题: 第三季度收入指引持平的原因 [64] - 尽管供应链有所改善，但材料供应的改善主要体现在交货时间的缩短，而非立即获得材料，因此收入指引保持平稳 [64] 问题: 客户需求及供应链约束的变化 [67] - 客户需求保持强劲，供应链约束有所缓解，但主要瓶颈仍然存在，尤其是电源管理和半导体组件 [73] 问题: HPS业务在经济衰退中的表现 [75] - HPS业务的客户需求具有长期性，预计即使在经济衰退中也不会出现大幅下滑 [75][76] 问题: 库存和自由现金流的动态管理 [78] - 公司通过延长应付账款和增加客户存款来管理库存和自由现金流，预计随着库存逐步消化，自由现金流将有所改善 [78][79] 问题: 印尼火灾对EPS的影响 [82] - 火灾对EPS的影响预计为5%至10%，但保险将覆盖大部分损失，因此不会对全年业绩产生重大拖累 [82] 问题: 成本压力及管理措施 [85] - 公司面临工资通胀压力，但通过与客户重新定价和收取溢价来缓解成本上升的影响 [85] 问题: 资本分配策略及股票回购计划 [87] - 公司计划优先偿还债务，同时保持股票回购的灵活性，未来将继续根据市场情况调整资本分配策略 [87][88]

财务表现 - 2022年第二季度收入和非IFRS调整后每股收益达到指引范围的高端，非IFRS营业利润率超过指引范围的中点[22] - 2022年第二季度的非IFRS调整后SG&A费用在指引范围内[22] - 2022年第二季度的IFRS实际税率为28%，非IFRS调整后实际税率为22%，高于预期的约20%，主要由于地区利润结构变化[22] - 2022年第二季度IFRS收入为17.172亿美元，同比增长20.9%[47] - 2022年第二季度IFRS毛利润为1.499亿美元，毛利率为8.7%[47] - 2022年第二季度非IFRS调整后毛利润为1.552亿美元，毛利率为9.0%[47] - 2022年第二季度IFRS运营利润为6270万美元，运营利润率为3.7%[47] - 2022年第二季度非IFRS调整后运营利润为8270万美元，运营利润率为4.8%[47] - 2022年第二季度IFRS净利润为3560万美元，净利润率为2.1%[47] - 2022年第二季度非IFRS调整后净利润为5420万美元[47] - 2022年第二季度IFRS每股收益为0.29美元，非IFRS调整后每股收益为0.44美元[47] - 2022年第二季度IFRS运营现金流为8690万美元，非IFRS调整后自由现金流为4330万美元[47] - 2022年第二季度非IFRS调整后ROIC为16.2%[47] - 2022年第二季度非IFRS调整后的ROIC为16.2%，高于2021年同期的13.7%[55] - 2022年上半年非IFRS调整后的ROIC为15.1%，高于2021年同期的12.2%[55] - 2022年第二季度平均净投资资本为20.368亿美元，高于2021年同期的16.003亿美元[55] - 2022年上半年平均净投资资本为20.102亿美元，高于2021年同期的16.071亿美元[55] - 2022年第二季度非IFRS调整后的EBIAT为8270万美元，高于2021年同期的5500万美元[55] - 2022年上半年非IFRS调整后的EBIAT为1.52亿美元，高于2021年同期的9830万美元[55] - 公司2022年第二季度收入为17.17亿美元，同比增长20.9%[60] - 2022年上半年总收入为32.84亿美元，同比增长23.7%[60] - 2022年第二季度净利润为3.56亿美元，同比增长35.4%[60] - 2022年上半年净利润为5.74亿美元，同比增长56.0%[60] - 2022年第二季度净收益为35.6亿美元，同比增长35.4%[69] - 2022年上半年净收益为57.4亿美元，同比增长56.0%[69] - 2022年上半年公司总综合收益为5.95亿美元，同比增长133.3%[62] - 2022年上半年公司经营活动产生的现金流量净额为2.55亿美元[68] 部门表现 - ATS部门2022年第二季度收入为6.953亿美元，占总收入的40%，同比增长23.6%[82] - CCS部门2022年第二季度收入为10.219亿美元，占总收入的60%，同比增长19.1%[82] - 2022年第二季度通信终端市场收入占总收入的39%，同比下降3个百分点[82] - 2022年第二季度企业终端市场收入占总收入的21%，同比增长3个百分点[82] - 2022年第二季度ATS部门利润为3160万美元，利润率4.5%，同比增长36.2%[82] - 2022年第二季度CCS部门利润为5110万美元，利润率5.0%，同比增长60.7%[82] - 2022年第二季度总利润为8270万美元，同比增长50.4%[82] - 2022年第二季度CCS部门有一名客户贡献了13%的总收入[83] 资本支出与投资 - 2022年上半年公司回购股票支出4460万美元[65] - 2022年上半年公司资本支出为1.76亿美元[65] - 2022年第二季度折旧和摊销费用为35.9亿美元，同比增长17.3%[69] - 2022年第二季度股权结算的员工股票薪酬费用为13.2亿美元，同比增长140.0%[69] - 2022年第二季度库存变化为-263.8亿美元，同比增加270.0%[69] - 2022年第二季度应付账款、应计费用和其他流动负债为251.3亿美元，同比增长55.6%[69] - 2022年第二季度经营活动产生的净现金为86.9亿美元，同比增长53.8%[69] - 2022年第二季度投资活动使用的净现金为21.5亿美元，同比增长126.3%[69] - 2022年第二季度融资活动使用的净现金为46.5亿美元，同比增长59.2%[69] - 2022年第二季度现金及现金等价物期末余额为365.5亿美元，同比下降21.8%[69] 收购与借款 - 公司于2021年11月1日完成对PCI Private Limited的收购，最终收购价格为3.147亿美元[87] - 2021年第四季度，公司通过Revolver借款2.2亿美元用于支付PCI收购价格的一部分，并在2021年12月6日偿还了2.15亿美元，剩余500万美元在12月29日偿还[104] - 截至2021年12月31日，公司总借款为6.604亿美元，截至2022年6月30日，总借款为6.513亿美元[107] - 2021年12月31日，公司租赁义务为1.386亿美元，2022年6月30日增加至1.573亿美元[107] - 2021年12月31日，公司未偿还信用证和担保债券总额为5230万美元，2022年6月30日增加至3130万美元[107] - 2021年12月31日，公司未偿还信用证总额为2100万美元，2022年6月30日增加至3130万美元[107] - 2022年6月30日，公司未对冲的信贷额度借款为321.3百万美元，其中初始定期贷款为195.4百万美元，增量定期贷款为125.9百万美元[139] - 2022年6月30日，公司利率互换协议的公平价值为未实现收益8.6百万美元[140] - 公司信贷安排尚未修改以反映LIBOR的替代利率，LIBOR不可用后，相关贷款将转换为基准利率贷款[142] - 公司部分可变利率定期贷款通过利率互换协议进行对冲，但尚未过渡到替代利率[143] - 公司应收账款销售计划和三个客户的SFP已从LIBOR过渡到替代基准利率，对合并财务报表无重大影响[146] - 公司预计在LIBOR停止使用前会实施合理的替代基准利率，但无法保证替代利率不会更高，从而增加利息支出[147] 风险管理 - 公司主要货币风险来自子公司的本地货币运营成本，汇率变化可能对业务和财务表现产生重大影响[148] - 截至2022年6月30日，公司持有的外币远期和掉期合约总金额为6.332亿美元，净未实现亏损为1370万美元[153] - 公司认为交易对手违约风险较低，2021年和2022年上半年未发生重大违约事件[154] - 公司通过现金、应收账款销售和可用借款管理流动性风险，预计能够满足当前财务义务[155] - 公司在2021年获得了与COVID-19相关的政府补贴，2022年未申请或记录任何补贴[157] - 2022年6月7日，公司位于印度尼西亚巴淡岛的设施发生火灾，预计将通过保险完全恢复损失[162] 员工薪酬与费用 - 2022年第二季度，公司授予员工的限制性股票单位（RSUs）数量为0.2百万，加权平均授予日公允价值为每股11.01美元[120] - 2022年上半年，公司授予员工的绩效股票单位（PSUs）数量为1.3百万，加权平均授予日公允价值为每股14.27美元[120] - 2022年第二季度，公司员工股票薪酬费用总计13.2百万美元，其中销售成本中的费用为5.3百万美元，SG&A中的费用为7.9百万美元[123] - 2022年上半年，公司其他费用（回收）中，重组费用为4.0百万美元，过渡成本回收为3.6百万美元[124] - 2022年第二季度，公司记录了0.3百万美元的现金重组费用，主要用于员工终止成本[126] - 2022年上半年，公司记录了0.4百万美元的收购成本，主要与PCI收购相关[131] - 2022年第二季度，公司净所得税费用为14.0百万美元，上半年净所得税费用为23.0百万美元[133] 研发与供应链 - 2022年第二季度研发费用为8800万美元，同比下降2.2%[60] - 2022年上半年研发费用为2.02亿美元，同比增长13.5%[60] - 公司预计供应链约束对2022年上半年收入和成本的影响将在2022年第二季度管理层讨论与分析中详细说明[21] - 公司预计供应链约束对2022年上半年收入和成本的影响将在2022年第二季度管理层讨论与分析中详细说明[21] 非IFRS财务指标 - 公司使用非IFRS财务指标评估运营绩效，包括调整后净收益和其他非IFRS财务指标，以增强投资者对核心运营结果的理解[25] - 公司使用非IFRS财务指标评估运营绩效，包括调整后净收益和其他非IFRS财务指标，以增强投资者对核心运营结果的理解[25] - 公司预计2022年第三季度的非IFRS调整后实际税率将受到类似因素的影响[27] - 公司预计2022年第三季度的非IFRS调整后实际税率将受到类似因素的影响[27] 资产负债表 - 2022年6月30日总资产为51.405亿美元，高于2021年12月31日的46.669亿美元[58] - 2022年6月30日库存为21.078亿美元，高于2021年12月31日的16.97亿美元[58] - 2022年6月30日应收账款为12.111亿美元，低于2021年12月31日的12.603亿美元[58] - 2022年6月30日总负债为36.109亿美元，高于2021年12月31日的32.039亿美元[58]

财务数据和关键指标变化 - 2022年第一季度收入为15.7亿美元，超出指导范围的高端，同比增长27%，环比增长4% [17] - 非IFRS调整后每股收益为0.39美元，超出指导范围的高端，同比增长0.17美元，环比下降0.05美元 [18] - 非IFRS运营利润率为4.4%，连续第九个季度实现同比增长 [11] - 调整后毛利率为8.8%，同比增长20个基点，环比下降80个基点 [25] - 非IFRS调整后净收益为4800万美元，同比增长2000万美元，环比下降700万美元 [26] - 库存为19.3亿美元，同比增长7.81亿美元，环比增长2.38亿美元 [27] - 自由现金流为50万美元，同比下降2090万美元，环比下降3560万美元 [29] 各条业务线数据和关键指标变化 - CCS（通信与计算解决方案）部门收入同比增长24%，其中HPS（硬件平台解决方案）业务收入同比增长81% [12][20] - ATS（先进技术解决方案）部门收入同比增长31%，主要受工业和资本设备业务的推动 [13][18] - CCS部门利润率为3.9%，同比增长80个基点，环比下降50个基点 [23] - ATS部门利润率为5.0%，同比增长100个基点，环比下降60个基点 [23] 各个市场数据和关键指标变化 - 通信市场收入同比增长18%，符合预期 [21] - 企业市场收入同比增长36%，超出预期 [22] - 工业市场收入同比增长12%，主要受资本设备和PCI收购的推动 [19] - 航空航天与国防市场从2021年的低谷中恢复增长 [13] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将继续专注于生命周期解决方案业务，该业务占2022年第一季度总收入的67% [42] - 公司计划通过增强价值链能力和开发新能力来投资增长 [43] - 公司将继续推进Celestica操作系统，以推动全球网络的卓越运营 [45] - 公司预计供应链环境将继续受限，但需求背景支持更高的收入 [46] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对2022年全年收入展望上调至65亿美元或更多，预计同比增长15% [15] - 公司预计2022年非IFRS调整后每股收益在1.60至1.75美元之间 [15] - 公司预计供应链问题将继续限制增长潜力，但需求背景强劲 [46] 其他重要信息 - 公司第一季度资本支出为1640万美元，占收入的1% [28] - 公司第一季度回购了约70万股股票，成本为780万美元 [32] - 公司计划将50%的非IFRS自由现金流返还给股东，50%用于业务投资 [33] 问答环节所有的提问和回答 问题: 供应链问题和乌克兰战争对全年指导的影响 - 公司假设供应链环境将保持现状，乌克兰战争对公司影响极小 [58][59] 问题: 库存增加对现金转换周期和自由现金流的影响 - 库存增加被视为资产，公司预计库存将在2022年保持高位 [60] 问题: CCS部门利润率高于长期范围的原因 - HPS业务的强劲增长是CCS部门利润率提高的主要原因 [62][63] 问题: 供应链改善是否反映了组件可用性的提高 - 供应链环境仍然受限，但公司能够有效应对 [66][67] 问题: 中国封锁对业务的影响 - 中国封锁对运营影响不大，公司保持90%的出勤率 [68] 问题: 2022年收入增长的有机与收购贡献 - 2022年收入增长中约5%来自PCI收购，10%为有机增长 [72] 问题: 库存和客户存款的结构性变化 - 公司认为库存增加和客户存款增加是供应链环境变化的结果 [75][76] 问题: 需求环境的可持续性 - 公司未看到需求放缓的迹象，客户订单可见性良好 [84][85] 问题: 全球生产足迹的调整 - 公司正在将部分产能转移到美洲，以增强供应链弹性 [95][96] 问题: 航空航天与国防市场的复苏 - 公司预计航空航天与国防市场将在2022年下半年加速复苏 [103][104] 问题: 半导体设备市场的展望 - 公司对半导体设备市场的前景保持乐观，预计2022年和2023年将继续增长 [113][114]

财务表现 - 2022年第一季度收入和非IFRS调整后每股收益超出指引范围的上限，非IFRS营业利润率超过指引范围的中点[12] - 2022年第一季度非IFRS调整后的有效税率为19%，高于预期的约18%，主要由于司法管辖区利润组合的影响[12] - 2021年第一季度IFRS每股收益为0.08美元，其中重组费用对每股收益产生0.04美元的负面影响，COVID-19相关成本对每股收益产生0.01美元的负面影响[11] - 公司2022年第一季度IFRS收入为15.669亿美元，同比增长26.9%[36] - 2022年第一季度非IFRS调整后净利润为4820万美元，同比增长73.4%[36] - 2022年第一季度非IFRS自由现金流为500万美元，同比下降97.6%[36] - 2022年第一季度非IFRS调整后ROIC为13.9%，同比提升3.1个百分点[44] - 2022年第一季度平均净投资资本为20.007亿美元，同比增长24.3%[44] - 2022年第一季度非IFRS调整后每股收益为0.39美元，同比增长77.3%[36] - 2022年第一季度IFRS毛利率为8.5%，同比提升0.3个百分点[36] - 2022年第一季度非IFRS调整后毛利率为8.8%，同比提升0.2个百分点[36] - 2022年第一季度IFRS税前利润为3080万美元，同比增长96.2%[36] - 2022年第一季度非IFRS调整后EBIT为6930万美元，同比增长60%[36] - 公司2022年第一季度营收为15.669亿美元，同比增长26.9%[53] - 2022年第一季度净利润为2180万美元，同比增长107.6%[53] - 公司2022年第一季度每股收益为0.17美元，同比增长112.5%[53] - 2022年第一季度综合收益为3250万美元，较2021年同期的-50万美元大幅改善[54] - 公司2022年第一季度净收益为21.8亿美元，同比增长107.6%[62] - 公司2022年第一季度营业收入为15.669亿美元，同比增长26.9%[74] - 公司2022年第一季度ATS部门收入为6.967亿美元，占总收入的44%，同比增长31.1%[74] - 公司2022年第一季度CCS部门收入为8.702亿美元，占总收入的56%，同比增长23.7%[74] - 公司2022年第一季度ATS部门利润率为5.0%，同比增长1.0个百分点[74] - 公司2022年第一季度CCS部门利润率为3.9%，同比增长0.8个百分点[74] 税务与利润组合 - 公司预计2022年第二季度的非IFRS调整后有效税率将受到司法管辖区利润组合的影响[16] - 公司预计2022年第二季度的非IFRS调整后有效税率将受到司法管辖区利润组合的影响[16] - 公司预计2022年第二季度的非IFRS调整后有效税率将受到司法管辖区利润组合的影响[16] - 公司预计2022年第二季度的非IFRS调整后有效税率将受到司法管辖区利润组合的影响[16] - 公司预计2022年第二季度的非IFRS调整后有效税率将受到司法管辖区利润组合的影响[16] 供应链与COVID-19影响 - 公司预计供应链约束（包括COVID-19的影响）对2022年第一季度和2021年第一季度的收入和成本产生影响[11] - 公司在2022年第一季度未记录任何COVID-19政府补贴，而2021年第一季度记录了约400万美元的补贴[153] 现金流与资产负债表 - 公司2022年第一季度现金及现金等价物为3.466亿美元，较2021年底下降12.0%[49] - 2022年第一季度库存为19.348亿美元，较2021年底增长14.0%[49] - 公司2022年第一季度总资产为48.48亿美元，较2021年底增长3.9%[49] - 公司2022年第一季度应收账款为12.434亿美元，较2021年底下降1.3%[49] - 2022年第一季度应付账款为14.002亿美元，较2021年底增长13.1%[49] - 公司2022年第一季度现金及现金等价物减少4740万美元，期末余额为3.466亿美元[62] - 公司截至2022年3月31日，通过应收账款销售计划（A/R销售计划）出售了1.628亿美元的应收账款，较2021年12月31日的4580万美元大幅增加[88] - 公司截至2022年3月31日，通过结构性融资计划（SFPs）出售了1.509亿美元的应收账款，较2021年12月31日的9800万美元有所增加[88] - 公司截至2022年3月31日的合同资产余额为2.467亿美元，较2021年12月31日的2.535亿美元略有下降[89] - 公司2022年第一季度记录了250万美元的净库存准备金，与2021年同期的240万美元基本持平[90] - 公司截至2022年3月31日，从客户处收到的现金存款总额为4.617亿美元，较2021年12月31日的4.34亿美元有所增加[90] - 公司计划在2022年第二季度完成亚洲某处空置物业（土地和建筑物）的出售，该物业已被重新分类为持有待售资产[91] - 公司截至2022年3月31日，信贷设施下的未偿还借款总额为6.558亿美元，较2021年12月31日的6.604亿美元略有减少[96] - 公司信贷设施具有扩展功能，允许在满足特定条件下增加1.5亿美元的贷款额度，且无上限扩展[100] - 公司截至2022年3月31日，租赁义务总额为1.344亿美元，较2021年12月31日的1.386亿美元有所减少[106] - 公司截至2022年3月31日，未偿还的信用证和担保债券总额为4920万美元，较2021年12月31日的2100万美元有所增加[106] 股票回购与员工激励 - 公司启动了2021年NCIB计划，允许在2021年12月6日至2022年12月5日期间回购最多约900万股SVS，截至2022年3月31日，仍有460万股SVS可供回购[112] - 公司在2021年12月签订了2021年NCIB ASPP协议，用于回购SVS并注销，截至2021年12月31日，记录了750万美元的应计费用，2022年第一季度支付了780万美元回购了70万股SVS[113] - 公司在2021年12月签订了SBC ASPP协议，用于满足SBC计划的交付义务，截至2021年12月31日，记录了3380万美元的应计费用，2022年第一季度支付了3480万美元回购了300万股SVS[113] - 2022年第一季度，公司回购了70万股SVS用于注销，总成本为780万美元，加权平均价格为每股11.50美元[116] - 2022年第一季度，公司回购了300万股SVS用于SBC计划交付义务，总成本为3480万美元[116] - 截至2022年3月31日，经纪商持有160万股SVS，价值1900万美元，用于满足SBC计划的交付义务[117] - 2022年第一季度，公司授予了170万股RSUs，加权平均授予日期公允价值为每股12.42美元[119] - 2022年第一季度，公司授予了120万股PSUs，加权平均授予日期公允价值为每股14.40美元[119] - 2022年第一季度，公司员工SBC费用总计1460万美元，其中560万美元计入销售成本，900万美元计入SG&A[121] 重组与成本调整 - 2022年第一季度，公司记录了310万美元的重组费用，主要用于调整成本基础以应对某些业务和地区的需求减少[123] 利率与外汇风险 - 截至2022年3月31日，公司未对冲的借款利率风险为325.8亿美元，其中包括初始定期贷款195.4亿美元和增量定期贷款130.4亿美元[134] - 公司利率互换协议的公允价值为净未实现收益3.6亿美元，其中未实现收益5.5亿美元，未实现亏损1.9亿美元[135] - 公司信贷安排中的LIBOR基准利率将被替代，目前尚未确定替代利率，可能影响利息支出和财务表现[136][137] - 公司部分可变利率定期贷款通过利率互换协议进行对冲，但由于LIBOR的终止，可能产生对冲无效性[138] - 公司应收账款销售计划和三个客户的SFPs已从LIBOR过渡到替代基准利率，对财务报表无重大影响[139] - 公司主要货币风险包括加元、欧元、泰铢和人民币，净金融资产（负债）分别为-111.7亿美元、21.6亿美元、-44.5亿美元和-23.4亿美元[145] - 截至2022年3月31日，公司外汇远期和互换合约的总公允价值为净未实现收益5.2亿美元[149] 信用与流动性风险 - 公司信用风险较低，2021年和2022年第一季度未发生重大对手方违约事件[150] - 公司流动性风险通过现金储备和融资安排管理，预计现金流足以满足当前财务义务[151] 政府补贴与税务风险 - 公司在2022年第一季度未记录任何COVID-19政府补贴，而2021年第一季度记录了约400万美元的补贴[153] - 公司可能因政府机构的索赔而需支付大量税款、赔偿、利息及可能的罚款，金额可能超过已计提的数额[159] 收购与无形资产 - 公司2021年11月完成对PCI Private Limited的收购，最终收购价格为3.147亿美元[80] - 公司2022年第一季度无形资产摊销将因收购PCI而每年增加约1800万美元[82]