文章核心观点 - 投资者可考虑投资赫斯公司，因其盈利预期改善，股价短期上涨势头良好且有望延续 [1] 盈利预期改善情况 本季度盈利预期修正 - 本季度公司预计每股收益2.37美元，较去年同期增长264.62% [5] - 过去30天，5份盈利预期上调，无下调，扎克斯共识预期提高24.53% [6] 本年度盈利预期修正 - 全年公司预计每股收益8.58美元，同比增长69.9% [7] - 过去一个月，6份盈利预期上调，无下调，共识预期提高18.85% [8] 扎克斯评级情况 - 扎克斯评级系统从1（强力买入）到5（强力卖出），自2008年以来，评级为1的股票平均年回报率达25% [3] - 盈利预期的积极修正使赫斯公司获得扎克斯1级（强力买入）评级 [9] - 研究显示，扎克斯评级为1（强力买入）和2（买入）的股票表现显著优于标准普尔500指数 [10] 股价表现与投资建议 - 过去四周赫斯股价上涨6.5%，投资者或因看好盈利预期修正而买入 [11] - 建议投资者考虑将其纳入投资组合以受益于盈利增长前景 [11]

文章核心观点 - NOV公司2024年第一季度财报表现良好，营收和盈利超预期，董事会批准股票回购计划并提高股息，各业务板块表现积极，公司对未来业绩有增长预期 [1][2][3] 财务表现 - 第一季度调整后每股收益30美分，超Zacks共识预期的27美分，但低于去年同期的32美分 [1] - 总营收21.6亿美元，超Zacks共识预期2.6%，同比增长10.1% [2] 资本回报计划 - 董事会批准最高10亿美元的股票回购计划，为期36个月 [3] - 计划从2024年6月起将基础股息提高5% [3] - 计划通过资本回报框架，每年将至少50%的超额自由现金流返还给股东 [4] 业务板块表现 能源产品与服务 - 第一季度营收10.2亿美元，超预期的9.873亿美元，高于去年同期的9.41亿美元 [6] - 调整后EBITDA为1.74亿美元，超预期的1.68亿美元，高于2023年同期的1.54亿美元 [7] 能源设备 - 营收同比增长12%至11.8亿美元，超预期的11.5亿美元 [8] - 调整后EBITDA为1.19亿美元，高于去年同期的9400万美元，略超预期的1.18亿美元 [9] - 本季度新订单3.9亿美元，未满足现有积压订单5.07亿美元，订单出货比为77%，截至3月31日，资本订单积压为39.6亿美元，较去年增加1.15亿美元 [10] 资产负债表 - 截至2024年3月31日，公司现金及现金等价物为4.68亿美元，长期债务为17.6亿美元，债务资本比率为21.8% [11] 业绩展望 - 第二季度，预计综合营收同比增长1 - 5%，调整后EBITDA在2.6 - 2.8亿美元之间 [12] - 2024年全年，预计综合营收将实现个位数中段增长，调整后EBITDA在11 - 12.5亿美元之间 [13] 评级与推荐 - NOV目前Zacks排名为3（持有） [14] - 能源行业推荐股票：Hess Corporation（HES）和SM Energy Company（SM）为Zacks 1级（强力买入），Sunoco LP（SUN）为Zacks 2级（买入） [15] Hess Corporation（HES） - 市值约500.8亿美元，过去一年股价上涨12% [16] - 是领先的石油和天然气勘探生产公司，主要在圭亚那近海资源区运营 [17] SM Energy Company（SM） - 市值58.8亿美元，目前年股息为每股72美分，股息率1.42% [18] - 从事德克萨斯州的油气及天然气液体的收购、勘探、开发和生产 [19] Sunoco LP（SUN） - 市值57.1亿美元，是美国主要的批发汽车燃料分销商，通过与超10000家便利店的长期合同分销超10种燃料品牌，确保稳定现金流 [20] - 其在40个州的广泛分销网络提供可靠收入来源，布朗斯维尔码头扩建将增加收入多元化 [21]

文章核心观点 - 赫斯公司2024年第一季度财报表现出色，盈利和营收均超预期，主要得益于油气产量增加和价格上涨 [1][2][3] 运营情况 勘探与生产业务 - 调整后盈利从去年的4.05亿美元增至9.97亿美元，受油气价格上涨积极影响 [4] - 季度油气总产量达47.6万桶油当量/日，高于去年的37.4万桶油当量/日，主要因圭亚那和巴肯地区产量增加，且超预期 [5] - 原油产量从2023年第一季度的21.6万桶/日增至30.5万桶/日，超预期 [6] - 天然气液（NGL）产量达7.1万桶/日，高于去年的6.2万桶/日，超预期；天然气产量达59.9万立方英尺/日，高于去年的57.4万立方英尺/日，但未达预期 [7] - 全球原油每桶实现价格（不含套期保值影响）从去年的76.02美元涨至80.06美元，全球天然气价格从去年的4.39美元/千立方英尺涨至4.62美元/千立方英尺，全球NGL平均售价从去年的24.25美元/桶降至22.97美元/桶 [8] 中游业务 - 调整后净盈利从去年的6100万美元增至6700万美元 [9] 运营费用 - 第一季度运营费用总计4.12亿美元，低于去年的3.82亿美元，且低于预期的4.694亿美元 [10] - 勘探费用从去年的6600万美元降至4200万美元，营销成本从去年的6.03亿美元增至6.22亿美元，总成本和费用从去年的18.49亿美元增至19.26亿美元 [11] 财务状况 - 经营活动提供的净现金为8.85亿美元，勘探和生产活动的资本支出总计9.27亿美元 [12] - 截至2024年3月31日，公司现金及现金等价物为14.38亿美元，第一季度末长期债务为84.15亿美元 [13] 前景展望 - 第二季度预计总产量为46.5 - 47.5万桶油当量/日，预计勘探和生产资本及勘探支出为12.5亿美元，2024年预计总资本和勘探支出为42亿美元 [15] 评级与其他股票 - 赫斯目前Zacks评级为1（强力买入） [16] - 能源行业中SM能源公司、TXO Partners、YPF Sociedad Anonima目前Zacks评级也为1，投资者可关注 [17] - SM能源公司是北美独立油气公司，2024和2025年每股收益共识预期分别为6.15美元和6.73美元，过去七天盈利预期上调 [18][19] - TXO Partners是专注于北美常规油气和天然气液储备业务的有限合伙企业，2024和2025年每股收益共识预期分别为1.34美元和2.15美元，过去七天盈利预期上调 [20][21] - YPF Sociedad Anonima是垂直整合的能源公司，从事油气上下游业务，2024和2025年每股收益共识预期分别为6.14美元和7.83美元，过去60天盈利预期上调 [22][23]

文章核心观点 - 赫斯公司本季度财报表现出色，盈利和营收均超预期，股价年初至今跑赢大盘，当前Zacks排名为强力买入，未来表现受管理层评论和盈利预期变化影响；康菲石油即将公布财报，预计盈利同比下降、营收减少 [1][3][4] 赫斯公司财报情况 - 本季度每股收益3.16美元，超Zacks共识预期的1.73美元，去年同期为1.13美元，盈利惊喜达82.66% [1][2] - 上一季度实际每股收益1.63美元，超预期的1.43美元，盈利惊喜为13.99%，过去四个季度均超共识每股收益预期 [2] - 截至2024年3月季度营收33.4亿美元，超Zacks共识预期14.07%，去年同期为24.5亿美元，过去四个季度有三次超共识营收预期 [3] 赫斯公司股价表现 - 年初至今股价上涨约10.4%，而标准普尔500指数涨幅为6.3% [4] 赫斯公司未来展望 - 股价短期走势取决于管理层财报电话会议评论和未来盈利预期 [4] - 盈利预期可帮助投资者判断股票走向，近期盈利预估修正趋势与短期股价走势强相关 [5][6] - 财报发布前盈利预估修正趋势有利，当前Zacks排名为1（强力买入），预计短期内跑赢市场 [7] - 下一季度共识每股收益预期为2.38美元，营收33亿美元；本财年共识每股收益预期为8.62美元，营收128.9亿美元 [8] 行业情况 - 美国综合油气行业Zacks行业排名处于前16%，研究显示排名前50%的行业表现优于后50%超两倍 [9] 康菲石油情况 - 尚未公布2024年3月季度财报，预计5月2日发布 [10] - 预计本季度每股收益2.09美元，同比下降12.2%，过去30天共识每股收益预期上调10.6% [11] - 预计本季度营收147.8亿美元，同比下降4.7% [11]

净收入和利润 - 2024年第一季度，Hess公司净收入为9.72亿美元，每股收益为3.16美元，较2023年同期的净收入3.46亿美元、每股收益1.13美元有显著增长[1] - 2024年第一季度，Hess Corporation的销售和其他营业收入达到33.09亿美元，较2023年同期增长37.1%[19] - 2024年第一季度，Hess Corporation的净利润为10.67亿美元，较2023年同期增长149.3%[19] - 2024年第一季度，Hess公司的中游部门净收入为6,700万美元，较去年同期的6,100万美元有所增长[5] - 2024年第一季度，Hess公司的盈利主要来自国际业务，达到9.82亿美元[24] 生产量和销售 - 石油和天然气净产量为476,000桶油当量/日，较2023年同期的374,000桶油当量/日增长27%[2] - 2024年第一季度，Hess公司原油销售量每天达到308千桶，较去年同期213千桶增长45%[31] - 2024年第一季度，Hess公司天然气液体销售量每天达到73千桶，较去年同期64千桶增长14%[31] - 2024年第一季度，Hess公司天然气销售量每天达到599百万立方英尺，较去年同期574百万立方英尺增长4%[31] - 2024年第一季度，Hess公司原油销售量总计达到28,053千桶，较去年同期19,161千桶增长47%[31] - 2024年第一季度，Hess公司天然气液体销售量总计达到6,650千桶，较去年同期5,761千桶增长15%[31] - 2024年第一季度，Hess公司天然气销售量总计达到54,495百万立方英尺，较去年同期51,692百万立方英尺增长5%[31] - 2024年第一季度，Hess公司原油当日等价销售量达到481千桶，较去年同期373千桶增长29%[31] 财务状况 - 截至2024年3月31日，Hess公司除中游部门外，现金及现金等价物为14亿美元，债务和融资租赁债务总额为56亿美元[8] - 2024年第一季度，Hess Corporation的现金及现金等价物为14.38亿美元，较2023年底下降14.1%[20] - 2024年第一季度，Hess Corporation的总债务为87.29亿美元，较2023年底增长1.3%[21] - 2023年第一季度，Hess Corporation的总债务占资本化比率为33.6%，较2024年同期下降1.7%[21] 资本支出和经营活动 - 勘探和生产的资本支出为9.27亿美元，较去年同期的7.65亿美元有所增加，主要是由于墨西哥湾的钻井活动增加[7] - 公司预计2024年全年勘探和生产资本支出约为42亿美元[7] - 2024年第一季度，公司的经营活动净现金流为8.85亿美元，较2023年同期的6.38亿美元有所增加，主要受到生产量增加的影响[9] - 2024年第一季度，Hess Corporation的探险和生产支出为9.27亿美元，较2023年同期增长21.2%[23] - 2023年第一季度，Hess Corporation的探险支出包括30万美元的总探险费用[23] 价格和成本 - 2024年第一季度，公司的企业、利息和其他方面的税后费用为9,200万美元，较2023年同期的1.2亿美元有所减少，主要受到法律和专业费用减少的影响[6] - 2024年第一季度，Hess公司的原油平均售价（包括套期保值）在美国北达科他地区为71.75美元/桶，较去年同期68.63美元/桶增长4.5%[32] - 2024年第一季度，Hess公司的原油平均售价（不包括套期保值）在全球范围为80.06美元/桶，较去年同期74.23美元/桶增长7.8%[32]

文章核心观点 - 赫斯公司（Hess）属于美国综合油气行业，过去两个季度盈利超预期，盈利预测呈上升趋势，正的Zacks盈利ESP和良好的Zacks排名预示下季度财报可能继续超预期 [1][2][4] 公司盈利表现 - 过去两个季度，该油气生产商盈利持续超预期，平均超预期幅度达23.12% [2] - 上一季度每股收益1.63美元，高于Zacks共识预期的1.43美元，超预期幅度为13.99% [3] - 前一季度预期每股收益1.24美元，实际为1.64美元，超预期幅度达32.26% [3] 盈利预测指标 - 盈利超预期历史使公司盈利预测呈上升趋势，正的Zacks盈利ESP结合良好的Zacks排名是未来盈利超预期的有力指标 [4] - Zacks盈利ESP将最准确估计与Zacks季度共识估计进行比较，临近财报发布时分析师修正的估计可能更准确 [6][7] - 公司目前盈利ESP为+10.21%，表明分析师近期看好其盈利前景，结合Zacks排名2（买入），预示下一次财报可能超预期，预计2024年4月25日发布财报 [8] 盈利ESP参考意义 - 负的盈利ESP读数不意味着盈利未达预期，但会降低该指标的预测能力 [9] - 许多公司盈利超预期并非股价上涨的唯一原因，部分股票未达预期股价也可能保持稳定 [10] - 季度财报发布前查看公司盈利ESP可提高投资成功率，可利用盈利ESP筛选器发掘买卖股票 [11]

成长股 - 成长股对许多投资者具有吸引力，因为高于平均水平的财务增长帮助这些股票轻松吸引市场的注意力并产生异常回报[1] - 找到一家优秀的成长股并不容易，这些股票具有高于平均水平的风险和波动性[2] - 利用Zacks Growth Style Score可以更轻松地找到前沿成长股，该评分系统超越传统的增长属性，分析公司的真实增长前景[3]

文章核心观点 - 尽管埃克森美孚对雪佛龙收购赫斯公司的交易构成风险，但赫斯公司股票仍是有价值的投资 [1] 埃克森美孚与圭亚那项目 - 雪佛龙宣布收购赫斯公司后，埃克森美孚提出仲裁，称对圭亚那项目有优先购买权，该仲裁可能持续到明年 [2][3] - 埃克森美孚表示无意收购赫斯公司，但可能想增加在圭亚那的股份，雪佛龙称无法进入圭亚那就不会推进交易 [3] - 交易可能持续到明年，埃克森美孚可能大力争取圭亚那项目，这可能导致收购终止 [4] 赫斯公司业务进展 - 公司资产表现良好，圭亚那项目是其核心资产，第六个价值130亿美元的资产获批，预计增加日产25万桶，使总产量达130万桶/日，成本回收需数年，公司盈亏平衡点约为30美元/桶 [6] - 巴肯页岩是另一核心资产，日产近18万桶，有大量作业面积，未开采资产价值17亿美元，是潜在的数十年资产组合 [7] 赫斯公司财务表现 - 公司年底净收入超4亿美元，可归属产量达41.8万桶/日，同比两位数增长，圭亚那资产推动增长，巴肯页岩产量占比近半且与圭亚那资产一同快速增长 [9] - 公司因圭亚那项目增加资本支出，但勘探开发成本仅16美元/桶，储量替代率近180%，处于增长阶段且净收入强劲，有望实现高额回报 [10] 赫斯公司与雪佛龙 - 雪佛龙市值近3000亿美元，与赫斯公司合并后总值约3500亿美元，预计随着圭亚那项目发展，产量将从约300万桶/日增至超400万桶/日，2027年赫斯公司在圭亚那的产量预计超40万桶/日 [12] - 合并后公司将成为现金流巨头，但收购代价高昂，500亿美元收购案2025年自由现金流为20亿美元，2027年增至30 - 40亿美元，产量增长将带来股东回报 [13] 结论 - 赫斯公司正被雪佛龙收购，市场仍认为交易将完成，但至少会延迟，最坏情况是交易不完成或圭亚那资产被出售 [15] - 赫斯公司作为独立公司实力强劲，预计到2027年布伦特油价70美元时运营现金流将增至近80亿美元，自由现金流约40亿美元，油价上涨时自由现金流更高，圭亚那项目预计增长至2030年代 [16] - 公司已开始股票回购，预计未来增加股息，2027年布伦特油价70美元时自由现金流收益率为8%，自由现金流快速增长，是值得投资的公司 [17]

公司业务概述 - 公司是1920年在特拉华州注册的全球勘探与生产公司，业务包括原油、天然气液体和天然气的勘探、开发、生产、运输、采购和销售，生产业务位于美国、圭亚那、马来西亚/泰国联合开发区和马来西亚[30] 勘探活动与资源情况 - 公司主要在圭亚那近海、美国墨西哥湾和苏里南近海开展勘探活动，在圭亚那近海的斯塔布罗克区块（公司占30%权益）已发现重要资源基础，目前有3艘浮式生产储油卸油船（FPSO）在产，计划到2027年底有6艘FPSO投入生产，总预期产能超120万总桶/日，该区块已发现资源有望支撑多达10艘FPSO[30] - 圭亚那斯塔布罗克区块（公司占30%权益）面积约660万英亩，预计到2027年底前六个浮式生产储油卸油装置（FPSO）的总生产能力将超过120万桶/日[39] - 圭亚那Stabroek区块面积约660万英亩，预计到2027年底前六个浮式生产储卸油装置（FPSO）总产能超120万桶/日[39] - Stabroek区块勘探许可证到期日从2026年10月延至2027年10月，首次续期结束日期从2023年10月延至2024年10月[45] - 2023年运营商钻了3口成功勘探和评价井、2口失败勘探井，2024年计划用6艘钻井船开展活动[46] 中游业务板块情况 - 截至2023年12月31日，公司中游业务板块持有Hess Midstream LP约38%的合并所有权权益，主要在北达科他州威利斯顿盆地的巴肯页岩区提供基于费用的服务，包括天然气收集、压缩和处理，天然气液体分馏，原油和天然气液体的收集、储存、装载和运输，丙烷储存和码头服务以及水处理服务[31] 前瞻性陈述及风险 - 年报中的前瞻性陈述包括未来财务和运营结果、业务战略、原油和天然气储量及产量估计等内容，这些陈述基于当前理解、评估、估计和预测，受已知和未知风险及不确定性影响，实际结果可能与陈述有重大差异[8] - 可能导致实际结果与前瞻性陈述有重大差异的因素包括原油、天然气液体和天然气市场价格波动、产品需求减少、增加油气储量和实现预期产量水平可能出现的失败或延迟等[10] - 与雪佛龙拟议合并交易面临的风险包括未获得监管批准或获批条件不符合预期、交易完成可能延迟、雪佛龙无法成功整合公司业务、无法实现预期收益和协同效应等[10] - 交易还面临客户、股东、监管机构和其他利益相关者的批准和支持问题，以及潜在诉讼、交易成本超预期、对双方业务关系和运营造成干扰等风险[12] - 交易的宣布、进行或完成可能对雪佛龙或公司的普通股市场价格和运营结果产生负面影响，还可能影响评级机构行动以及双方及时、经济地进入短期和长期债务市场的能力[12] 术语与定义 - 年报中对一些公司或行业特定术语和缩写进行了解释，如API（美国石油学会）、Bbl（一桶原油，42美制加仑液体体积）、boe（油当量）等[13] - 年报对不同类型的油气井（如评价井、开发井、探井等）和油气储量（如已探明储量、已探明开发储量、已探明未开发储量等）进行了定义[13][24] 合并协议情况 - 2023年10月22日公司与雪佛龙及其子公司签订合并协议，若合并完成，股东每持有一股公司普通股将获得1.025股雪佛龙普通股，交易预计2024年年中完成[32] 油气价格与储量数据 - 2023年12月31日确定已探明储量时使用的西德克萨斯中质原油（WTI）价格为每桶78.10美元（2022年：94.13美元），布伦特原油价格为每桶82.51美元（2022年：97.98美元）[33] - 2023年12月31日公司已探明总储量（按桶油当量计算）为13.7亿桶（2022年：12.56亿桶），其中已探明未开发储量占比41%（2022年：43%）[33] - 2023年12月31日，公司总已探明开发和未开发储量为13.7亿桶油当量（boe），2022年为12.56亿桶油当量[33] - 2023年12月31日，已探明未开发储量占总已探明储量的41%（2022年：43%）[33] - 2023年12月31日，生产分成合同下持有的已探明储量占原油储量的45%，占天然气储量的34%（2022年：分别为37%和32%）[33] 产量数据 - 2023年全球原油、天然气凝析液和天然气净产量分别为8194.1万桶、2518.4万桶和2.1975亿立方英尺，桶油当量总计1.438亿桶（2022年：1.255亿桶，2021年：1.149亿桶）[35] - 2023年全球原油、天然气液和天然气净产量为1.438亿桶油当量，2022年为1.255亿桶油当量，2021年为1.149亿桶油当量[35] 巴肯地区业务情况 - 2023年公司在北达科他州的巴肯地区持有约46.6万净英亩土地，平均日产量为18.2万桶油当量，钻了118口井并投产113口井[37] - 2023年12月31日，公司在巴肯持有约46.6万净英亩土地，净产量平均为18.2万桶油当量/日（boepd）[37] 产能提升情况 - 2023年第四季度，Liza Phase 1产能提升至15 - 16万桶/日，Liza Phase 2在第三季度产能提升至约25万桶/日，Payara于2024年1月达到初始产能约22万桶/日[40] - 2023年第四季度Liza一期产能提升至15 - 16万桶/日，Liza二期2023年第三季度产能提至25万桶/日，Payara 2024年1月达初始产能22万桶/日[40] 未来开发计划 - 2024年公司计划在马来西亚/泰国联合开发区（JDA）和马来西亚北马盆地各钻约5口开发井[48][49] - 黄尾项目预计2025年投产，初始产能约25万桶/日；Uaru项目预计2026年投产，初始产能约25万桶/日；鞭尾项目预计2027年投产，初始产能约25万桶/日[41][42][43] - 天然气发电项目计划建设130英里管道网络，每天输送约5000万标准立方英尺天然气，预计2024年底完成管道建设和现场连接[44] 销售承诺情况 - 公司在天然气和天然气凝析液生产方面有长期固定最低销售合同，预计天然气总销售承诺量约3750亿立方英尺，巴肯地区的总承诺量约1.2亿桶油当量[51] - 公司预计能够利用已探明和可能的储量以及第三方供应来满足销售承诺[52] - 泰国湾JDA地区到2025年年均最低净销售天然气约700亿立方英尺，2026 - 2027年约300亿立方英尺；马来西亚北马盆地项目到2025年年均约550亿立方英尺；圭亚那Liza一期和二期项目天然气发电项目投产后年均约26亿立方英尺[51] 原油售价与成本 - 2023年全球原油每桶平均售价（含套期保值）为75.97美元，2022年为85.76美元，2021年为60.08美元；每桶平均生产成本为18.96美元，2022年为18.97美元，2021年为17.91美元[54] - 2023年美国北达科他州原油平均售价（含套期保值）70.44美元/桶，圭亚那80.72美元/桶，马来西亚和JDA地区75.51美元/桶[54] 土地情况 - 2023年末，公司未开发土地总面积为16008千英亩，净面积为4721千英亩，其中63%的净未开发土地（主要在苏里南、圭亚那和加拿大）计划在未来三年内到期[58][59] - 2023年末，公司已开发土地总面积为1439千英亩，净面积为801千英亩；生产井方面，油井总数量为3297口，净数量为1581口，气井总数量为144口，净数量为70口[60] - 2023年底净未开发面积共472.1万英亩，其中63%预计未来三年到期[58][59] 井相关数据 - 2023年，公司净勘探井完成数量为3口，净开发井完成数量为118口；2022年分别为4口和78口；2021年分别为3口和54口[61] - 2023年末，正在钻探的井总数为83口，净数量为27口[62] Hess Midstream相关交易 - 2015年7月1日，公司将Hess Infrastructure Partners LP（HIP）50%的股份出售给Global Infrastructure Partners（GIP），售价约26亿美元[63] - 2017年4月10日，HIP完成首次公开募股，出售1699.7万份普通股，占其子公司Hess Midstream Partners LP 30.5%的有限合伙权益，净收益约3.655亿美元[64] - 2019年12月16日，Hess Midstream Partners收购HIP，公司获得3.01亿美元现金和约1.15亿份新发行的HESM Opco B类单位[65] - 2021年，Hess Midstream完成两次承销公开发行，共发售约1550万股A类股，HESM Opco以7.5亿美元回购3125万股B类股，并发行7.5亿美元4.250%固定利率高级无抵押票据[66] - 2022年，Hess Midstream完成一次承销公开发行，发售约1020万股A类股，HESM Opco以4亿美元回购约1360万股B类股，并发行4亿美元5.500%固定利率高级无抵押票据[67] - 2023年，Hess Midstream完成两次承销公开发行，出售约2430万份Hess Midstream A类股票；HESM Opco回购约1360万份HESM Opco B类单位，总价4亿美元[68] Hess Midstream股权结构 - 截至2023年12月31日，Hess Midstream A类股票的公众股东约占合并实体的30%，GIP约占32%，公司约占38%[69] - 截至2023年12月31日，Hess Midstream A类股公众股东约占30%，GIP约占32%，Hess约占38%[69] 商业协议与管道情况 - 商业协议最低量承诺为提名量的80%，按三年滚动计算[72] - 天然气集输与压缩系统约1410英里管道，当前容量达660mmcfd，2023年新增70mmcfd，2024年初将再增30mmcfd[72] - 原油集输系统约570英里管道，当前容量达290,000bopd[72] - 商业协议最低量承诺为提名量的80%，按三年滚动计算[72] - 天然气收集和压缩系统约1410英里管道，当前容量达6.6亿立方英尺/天，压缩能力约4.8亿立方英尺/天[72] 保险情况 - 灾难性事件下，第一方保险第一层4.5亿美元由行业互助保险集团提供，第二层最高8亿美元[80] - 第三方责任险和突发意外污染险最高8.3亿美元[80] - 灾难性事件下，第一方保险前4.5亿美元由行业互助保险集团提供，超过部分最高可达8亿美元[80] - 第三方责任、突发意外污染等保险最高可达8.3亿美元[80] 环境修复支出 - 2023年环境修复支出约2800万美元，2022年为2300万美元，2021年为1600万美元[84] 员工情况 - 截至2023年12月31日，公司全球有1756名员工[86] - 2023年公司在多数员工层级维持或改善了多元化状况[91] - 公司有六个员工资源组促进多元化、公平和包容[91] - 公司每年向董事会分享员工活动、趋势及定性信息，管理层全年与薪酬和管理发展委员会详细审查相关主题[91] - 2023年女性高管和高级官员占比17%，2022年为16%，2021年为16%；少数族裔（美国员工）2023年占比20%，2022年为19%，2021年为19%[92] - 2023年公司在多数层级维持或改善了员工多样性，女性员工占比总体为27%，少数族裔员工（美国本土员工）占比总体为26%[91][92] - 2023年高管和高级官员中女性占比17%，2022年为16%，2021年为16%；少数族裔占比20%，2022年为19%，2021年为19%[92] - 2023年一级和中层管理人员中女性占比24%，2022年为23%，2021年为23%；少数族裔占比22%，2022年为22%，2021年为20%[92] - 2023年专业人员中女性占比33%，2022年为33%，2021年为34%；少数族裔占比32%，2022年为31%，2021年为30%[92] - 2023年其他人员中女性占比17%，2022年为18%，2021年为19%；少数族裔占比16%，2022年为16%，2021年为16%[92] 公司管理层情况 - 约翰·B·赫斯自1995年起担任公司首席执行官，自1977年受雇于公司，有超45年油气行业经验[94] - 公司首席执行官John B. Hess年龄69岁，自1995年起担任该职位，1983年成为高管[94] - 公司总裁兼首席运营官Gregory P. Hill年龄62岁，2009年成为高管[94] - 公司执行副总裁兼首席财务官John P. Rielly年龄61岁，2002年成为高管[94] 信息获取情况 - 公司通过网站免费提供年度报告、季度报告等文件，相关行为准则和指南也可在网站获取或向投资者关系部门索取[96] 员工激励与福利 - 公司维持适用于所有员工的年度激励计划，并提供全面的健康计划[93]

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2023年9月30日，公司总资产为232.01亿美元，较2022年12月31日的216.95亿美元增长了6.94%[9] - 2023年前三季度，公司总营收和非运营收入为76.1亿美元，较2022年同期的85.16亿美元下降了10.64%[11] - 2023年前三季度，公司净利润为12.35亿美元，较2022年同期的18.65亿美元下降了33.78%[11] - 2023年前三季度，归属于公司的净利润为9.69亿美元，较2022年同期的15.99亿美元下降了39.4%[11] - 2023年前三季度，公司基本每股收益为3.17美元，较2022年同期的5.18美元下降了38.8%[11] - 2023年前三季度，公司经营活动产生的净现金为25.98亿美元，较2022年同期的26.92亿美元下降了3.49%[14] - 2023年前三季度，公司投资活动使用的净现金为26.66亿美元，较2022年同期的19.08亿美元增长了39.72%[14] - 2023年前三季度，公司融资活动使用的净现金为4亿美元，较2022年同期的11.13亿美元下降了64.06%[14] - 截至2023年9月30日，公司现金及现金等价物为20.18亿美元，较2022年12月31日的24.86亿美元下降了18.82%[9] - 2023年前三季度，公司普通股每股股息为1.3125美元，较2022年同期的1.125美元增长了16.67%[11] - 截至2023年9月30日，公司股东总权益为92.99亿美元，较2022年同期的81.94亿美元增长13.49%[18] - 2023年前三季度净收入为9.69亿美元，2022年同期为15.99亿美元[18] - 截至2023年9月30日，库存总计3.33亿美元，较2022年12月31日的2.17亿美元增长53.46%[22] - 2023年9月30日，应计负债为19.54亿美元，2022年12月31日为18.4亿美元[37] - 2023年前3个月总销售及其他营业收入为28亿美元，2022年同期为31.22亿美元；2023年前9个月为75亿美元，2022年同期为83.9亿美元[39] - 2023年9月30日合同负债为1100万美元，2022年12月31日为2400万美元[41] - 2023年第三季度归属于公司的净利润为5.04亿美元，2022年同期为5.15亿美元；2023年前九个月为9.69亿美元，2022年同期为15.99亿美元[52] - 2023年第三季度基本加权平均流通股数为3.061亿股，2022年同期为3.076亿股；2023年前九个月为3.058亿股，2022年同期为3.087亿股[52] - 2023年前九个月，公司授予463,209股限制性股票（2022年：586,287股）、130,272个绩效股份单位（2022年：178,008个）和189,479份股票期权（2022年：269,748份）[52] - 2023年第三季度和前九个月，公司净收入分别为5.04亿美元和9.69亿美元，2022年同期分别为5.15亿美元和15.99亿美元[87] - 2023年第三季度和前九个月，调整后归属于公司的净收入分别为5.04亿美元和10.51亿美元，2022年同期分别为5.83亿美元和16.54亿美元[89] - 2023年前九个月，经营活动提供（使用）的净现金为25.98亿美元，2022年同期为26.92亿美元；调整后该数据2023年为32.55亿美元，2022年为38.20亿美元[89] - 2023年第三季度和前九个月，影响各期收益可比性的税后项目总额分别为0和8200万美元，2022年同期分别为6800万美元和5500万美元[88] - 2023年前三季度中游业务销售及其他营业收入为9.92亿美元，2022年同期为9.61亿美元；净收入为4.55亿美元，2022年同期为4.71亿美元；归属于公司的净收入为1.89亿美元，2022年同期为2.05亿美元[121] - 2023年前三季度公司及其他费用（不包括影响可比性的项目）为7900万美元，2022年同期为1亿美元；净利息费用为2.3亿美元，2022年同期为2.6亿美元[123] - 2023年9月30日，现金及现金等价物为20.18亿美元，2022年12月31日为24.86亿美元；总债务为85.48亿美元，2022年12月31日为82.81亿美元；债务资本化比率为34.3%，2022年12月31日为36.1%[129] - 2023年前三季度经营活动提供的净现金为25.98亿美元，2022年同期为26.92亿美元；投资活动使用的净现金为26.66亿美元，2022年同期为19.08亿美元；融资活动使用的净现金为4亿美元，2022年同期为11.13亿美元[132] - 2023年前三季度物业、厂房及设备增加26.64亿美元，较2022年同期增加7.32亿美元[135] - 2023年前三季度普通股股息支付为4.05亿美元，2022年同期为3.5亿美元，股息增长17%[135] 勘探与生产业务数据关键指标变化 - 2023年前九个月，资本化勘探井成本净增加5300万美元，从年初的8.86亿美元增至9.39亿美元[23] - 截至2023年9月30日，Stabroek区块35口勘探和评估井成本7.77亿美元，资本化待确定探明储量[23] - 2023年第三季度勘探与生产业务销售及其他营业收入为27.98亿美元，2022年同期为31.22亿美元；2023年前九个月为74.94亿美元，2022年同期为83.9亿美元[62] - 2023年第三季度，勘探与生产业务净收入5.29亿美元，2022年同期为5.72亿美元；总净产量平均39.5万桶油当量/日，2022年同期为35.1万桶油当量/日；平均实现原油销售价格81.53美元/桶，2022年同期为85.32美元/桶；平均实现NGL销售价格20.17美元/桶，2022年同期为35.44美元/桶；平均实现天然气销售价格4.57美元/千立方英尺，2022年同期为5.85美元/千立方英尺[81] - 2023年第三季度和前九个月，勘探与生产业务净收入分别为5.29亿美元和10.89亿美元，2022年同期分别为5.72亿美元和17.55亿美元[87] - 2023年第三季度和前九个月，勘探与生产业务销售及其他营业收入分别为27.98亿美元和74.94亿美元，2022年同期分别为31.22亿美元和83.90亿美元[95] - 2023年第三季度和前九个月，较低的实际销售价格使税后收益较2022年同期分别减少约2.50亿美元和15亿美元[97] - 2023年第三季度和前九个月全球日净产量分别为22.1万桶和21.7万桶原油，61.5万立方英尺和60万立方英尺天然气，油当量分别为39.5万桶和38.5万桶[101] - 2023年第四季度和全年净产量预计分别约为41万桶油当量/日和39万桶油当量/日[103] - 2023年第三季度和前九个月销售增加使税后收益分别增加约2.85亿美元和14.95亿美元[106] - 2023年第三季度和前九个月勘探费用分别为6500万美元和2.3亿美元[113] - 2023年第三季度和前九个月E&P所得税费用分别为2.03亿美元和5.25亿美元，低于2022年同期的2.75亿美元和7.88亿美元[115] - 2023年第四季度和全年E&P所得税费用预计分别约为2.25亿美元和7.5亿美元[117] - 2023年第三季度和前九个月现金运营成本每桶油当量实际分别为14.04美元和13.67美元，预计第四季度为14 - 14.5美元，全年为13.5 - 14美元[111] - 2023年第三季度和前九个月DD&A每桶油当量实际分别为12.4美元和12.78美元，预计第四季度为13.5 - 14美元，全年为13 - 13.5美元[111] - 预计2023年净产量约为39万桶油当量/日，勘探与生产资本及勘探支出约为41亿美元[137] 中游业务数据关键指标变化 - 2023年第三季度中游业务销售及其他营业收入为200万美元，2022年同期为0；2023年前九个月为600万美元，2022年同期为0[62] - 2023年前三季度，Hess Midstream与LM4的天然气处理费，三个月为700万美元，九个月为1800万美元，2022年同期分别为700万美元和1600万美元[29] - 2023年前九个月，Hess Midstream Operations LP回购约1030万个HESM Opco B类单位，总收益3亿美元[30] - 2023年前九个月，Hess Midstream LP完成多次公开发行，出售约2430万个A类股份，Hess Corporation获得净收益1.67亿美元[31] - 2022年前9个月，HESM Opco以4亿美元回购约1360万份HESM Opco B类单位，发行4亿美元5.5%固定利率高级无抵押票据[32] - 2022年前9个月，Hess Midstream LP完成约1020万份A类股公开发行，Hess Corporation获净收益1.46亿美元[33] - 2023年前3个月，HESM Opco以1亿美元回购约330万份HESM Opco B类单位，由循环信贷融资[35] - 2023年前3个月，Hess Midstream LP完成1150万份A类股公开发行，Hess Corporation未获收益[36] - 2023年第三季度和前九个月，中游业务净收入分别为6600万美元和1.89亿美元，2022年同期分别为6800万美元和2.05亿美元[87] - 预计2023年第四季度中游业务归属于公司的净收入约为6500万美元，全年约为2.55亿美元[122] - 2023年第四季度和全年中游关税费用预计分别约为3.45亿美元和12.6亿美元[109] 金融风险管理相关数据 - 公司面临原油和天然气价格、利率和外汇价值变化带来的商品风险，通过期货、掉期或期权策略等进行金融风险管理[64] - 2023年9月30日，未到期金融风险管理衍生品合约名义金额：商品 - 原油对冲合约1200万桶，外汇远期/掉期2.14亿美元，利率掉期1亿美元；2022年12月31日，外汇远期/掉期1.77亿美元，利率掉期1亿美元[65] - 2023年第一季度，公司用WTI看跌期权对冲8万桶/日石油，平均月底价70美元/桶；用布伦特看跌期权对冲5万桶/日石油，平均月底价75美元/桶[65] - 2023年9月30日，指定为套期工具的衍生品合约资产300万美元，负债300万美元；非指定为套期工具的衍生品合约资产600万美元；合并资产负债表中衍生品合约净金额资产900万美元，负债300万美元；2022年12月31日，指定为套期工具的衍生品合约负债400万美元，非指定为套期工具的衍生品合约负债200万美元，合并资产负债表中衍生品合约净负债600万美元[67] - 2023年前三季度和前九个月，原油套期合约分别使销售和其他营业收入减少5200万美元和1.38亿美元；2022年前三季度和前九个月，分别减少1.65亿美元和4.2亿美元；2023年9月30日，与未到期原油套期合约相关的累计其他综合收益（损失）中的税前递延损失为4900万美元[70] - 2023年前三季度和前九个月，外汇损益为零；2022年前三季度和前九个月，损失分别为200万美元和500万美元；2023年前三季度和前九个月，非指定为套期的外汇衍生品合约净收益分别为800万美元和600万美元；2022年前三季度和前九个月，净收益分别为1200万美元和2600万美元[71] - 2023年第三季度和前九个月，原油套期保值活动净损失（税后）分别为5200万美元和1.38亿美元，2022年同期分别为4.20亿美元和1.65亿美元[99] - 2023年剩余时间，公司已对8万桶/日的WTI原油进行套期保值，平均月底价为70美元/桶；对5万桶/日的布伦特原油进行套期保值，平均月底价为75美元/桶[99] - 截至2023年9月30日，公司有名义金额总计2.14亿美元的外汇合约，美元汇率10%的强弱变化预计分别带来约2000万美元的损益[147] - 截至2023年9月30日，公司长期债务账面价值85.48亿美元、公允价值82.42亿美元，利率15%的增减分别使债务公允价值减少或增加约4.45亿美元或4.95亿美元[148] - 截至2023年9月30日，公司有WTI看跌期权8万桶/日、平均月底价70美元/桶，Brent看跌期权5万桶/日、平均月底价75美元/桶，原油价格10%的涨跌分别使衍生品公允价值减少约200万美元或增加约700万美元[149] 公司合并相关情况 - 2023年10月22日，公司与雪佛龙公司达成合并协议，若合并完成，股东每股将获得1.025股雪佛龙普通股，交易预计2024年上半年完成[73][79] - 公司与雪佛龙的合并面临诸多