文章核心观点 - 介绍Midland States Bancorp季度财报情况、股价表现及未来展望，提及同行业The Bancorp预期财报情况 [1][3][9] Midland States Bancorp财报情况 - 本季度每股亏损2.52美元，远低于Zacks共识预期的0.70美元，去年同期每股收益0.89美元，本季度财报盈利意外为 - 460% [1] - 上一季度实际每股收益0.74美元，高于预期的0.63美元，盈利意外为17.46% [1] - 过去四个季度公司仅一次超过共识每股收益预期 [2] - 截至2024年12月季度营收7560万美元，超过Zacks共识预期2.36%，去年同期营收7859万美元，过去四个季度公司三次超过共识营收预期 [2] Midland States Bancorp股价表现 - 自年初以来公司股价上涨约0.4%，而标准普尔500指数上涨3.5% [3] Midland States Bancorp未来展望 - 股票近期价格走势和未来盈利预期的可持续性主要取决于管理层在财报电话会议上的评论 [3] - 公司盈利前景可帮助投资者判断股票走向，包括当前对未来季度的共识盈利预期及预期变化 [4] - 近期盈利预估修正趋势与短期股价走势有强相关性，可通过Zacks Rank追踪 [5] - 财报发布前公司盈利预估修正趋势喜忧参半，当前Zacks Rank为3（持有），预计股票近期表现与市场一致 [6] - 未来季度和本财年的盈利预估变化值得关注，当前未来季度共识每股收益预估为0.64美元，营收7275万美元，本财年共识每股收益预估为2.78美元，营收2.981亿美元 [7] 行业情况 - Zacks行业排名中，银行 - 东北部行业目前处于250多个Zacks行业的前20%，排名前50%的行业表现优于后50%超两倍 [8] The Bancorp预期财报情况 - 预计1月30日公布截至2024年12月季度财报，预计本季度每股收益1.13美元，同比增长19%，过去30天该季度共识每股收益预估下调0.8% [9] - 预计本季度营收1.3176亿美元，同比增长10.6% [10]

净利润与亏损情况 - 2024年第四季度普通股股东可获得净亏损5480万美元，摊薄后每股亏损2.52美元，第三季度净利润为1620万美元，摊薄后每股收益0.74美元，2023年第四季度净利润为1850万美元，摊薄后每股收益0.84美元[3] - 2024年第四季度净亏损为52541000美元，上年同期净利润为20711000美元[53] - 2024年摊薄后每股净亏损为1.05美元，2023年为每股盈利2.97美元[53] - 2024年全年净亏损134.3万美元，而2023年净利润为754.6万美元[57] - 2024年调整后全年税前亏损2290.3万美元，2023年调整后全年税前盈利1.15171亿美元[59] 收益指标情况 - 2024年第四季度调整后税前、拨备前收益为2150万美元，上一季度为2750万美元[6] - 净息差为3.19%，上一季度为3.10%；财富管理收入为770万美元，上一季度为710万美元[6] - 2024年第四季度净利息收入增至5630万美元，净息差增至3.19%，而2024年第三季度分别为5520万美元和3.10%，2023年第四季度分别为5830万美元和3.21%[23] - 2024年第四季度平均生息资产为70.1亿美元，低于2024年第三季度的70.7亿美元和2023年第四季度的72.0亿美元，收益率降至5.80%[24] - 2024年第四季度平均贷款为56.5亿美元，低于2024年第三季度的57.8亿美元和2023年第四季度的62.0亿美元，收益率为6.04%[25] - 2024年第四季度投资证券平均为12.1亿美元，高于2024年第三季度的11.6亿美元和2023年第四季度的8.832亿美元，收益率为4.73%[26] - 2024年第四季度平均付息负债为56.9亿美元，低于2024年第三季度的57.6亿美元和2023年第四季度的58.8亿美元，资金成本降至3.21%[27] - 2024年第四季度平均付息存款为52.4亿美元，高于2024年第三季度的51.3亿美元，低于2023年第四季度的53.0亿美元，成本降至3.04%[28] - 2024年全年净利息收入降至2.228亿美元，净息差降至3.15%，而2023年全年分别为2.368亿美元和3.26%[30] - 截至2024年12月31日的年度，生息资产收益率增至5.83%，付息负债成本增至3.31%[31] - 2024年全年平均生息资产为70.7937亿美元，低于2023年的72.71234亿美元，收益率增至5.83%[32] - 2024年第四季度非利息收入为1960万美元，第三季度为1930万美元，2023年第四季度为2050万美元；全年非利息收入增加1120万美元，增幅16.7%[34][38] - 2024年第四季度财富管理收入为770万美元，较第三季度增加60万美元，增幅7.8%；截至2024年12月31日，管理资产为41.5亿美元[36] - 2024年全年财富管理收入增加310万美元，公司自有寿险收入增加320万美元；2024年投资证券销售净亏损20万美元，2023年为940万美元[38] - 2024年第四季度净利息收入为56035000美元，上年同期为58077000美元[53] - 2024年第四季度净息差为3.19%，上年同期为3.21%[53] - 2024年全年净利息收入为2.21957亿美元，较2023年的2.36017亿美元有所下降[57] - 2024年全年非利息收入为7774.3万美元，高于2023年的6659万美元[57] 贷款与信贷情况 - 出售8710万美元LendingPoint消费贷款组合，确认净冲销和信贷损失拨备1730万美元；计划出售3.717亿美元Greensky消费贷款组合，转移至待售时确认净冲销和信贷损失拨备3340万美元[5][6] - 2024年第四季度贷款净冲销为1.027亿美元，贷款信贷损失拨备为9350万美元[6] - 2024年第四季度末总资产为75.3亿美元，9月30日为77.5亿美元，2023年12月31日为78.7亿美元；贷款组合为51.7亿美元，9月30日为57.5亿美元，2023年12月31日为61.3亿美元[13] - 2024年第四季度未偿还贷款较9月30日减少5.812亿美元，降幅10.1%[14] - 2024年12月31日，次级应计贷款较9月30日减少8870万美元至7880万美元；不良贷款较9月30日增加2560万美元至1.401亿美元[17][18] - 2024年全年总信贷损失拨备为1293.4万美元，远高于2023年的211.32万美元[57] 资本比率情况 - 2024年12月31日，一级普通股资本比率为8.37%，9月30日为9.00%，2023年12月31日为8.40%；总风险加权资本比率为13.38%，9月30日为13.98%，2023年12月31日为13.20%[6] - 2024年末总资本与风险加权资产比率为13.38%，上一季度为13.98%[53] 资产与负债情况 - 2024年第四季度末总资产为75.3亿美元，9月30日为77.5亿美元，2023年12月31日为78.7亿美元；贷款组合为51.7亿美元，9月30日为57.5亿美元，2023年12月31日为61.3亿美元[13] - 2024年12月31日，存款总额为62亿美元，9月30日为62.6亿美元；无息存款增加490万美元，有息存款减少6450万美元；经纪定期存款占总存款的4.2%[21] - 截至2024年12月31日，总存款为6.197243亿美元，低于2024年9月30日的6.256836亿美元和2023年12月31日的6.309529亿美元[22] - 截至2024年12月31日，公司总资产约75.3亿美元，财富管理集团管理资产约41.5亿美元[46] - 2024年末总资产为7529055000美元，2023年末为7866868000美元[55] - 2024年末总负债为6792942000美元，2023年末为7075015000美元[55] - 2024年末股东权益总额为736113000美元，2023年末为791853000美元[55] - 2024年末信托管理资产为4153080000美元，上一季度为4268539000美元[53] - 截至2024年12月31日，GAAP下总股东权益为736,113千美元，较2024年9月30日的818,259千美元有所下降[65] - 2024年12月31日有形普通股权益为451,561千美元，较9月30日的532,755千美元减少[65] - 截至2024年12月31日，GAAP下总资产为7,529,055千美元，较9月30日的7,751,483千美元降低[65] - 2024年12月31日有形资产为7,355,051千美元，较9月30日的7,576,527千美元减少[65] - 2024年12月31日流通在外普通股股数为21,494,485股，较9月30日的21,393,905股增加[65] - 2024年12月31日有形普通股权益与有形资产比率为6.14%，较9月30日的7.03%下降[65] - 2024年12月31日每股有形账面价值为21.01美元，较9月30日的24.90美元降低[65] - 2024年12月31日不包括累计其他综合损失的每股有形账面价值为24.82美元，较9月30日的27.74美元减少[65] 支出与税率情况 - 2024年第四季度非利息支出为5420万美元，第三季度为4670万美元，2023年第四季度为4450万美元；2024年12月31日止季度效率比率为71.42%[39][40] - 2024年第四季度所得税收益为1960万美元，第三季度费用为410万美元，2023年第四季度为640万美元；有效税率分别为27.2%、18.1%和23.7%[42] - 2024年全年非利息支出为1.93262亿美元，高于2023年的1.73902亿美元[57] - 2024年调整后全年效率比率为64.31%，2023年为55.91%[62] 监管与合规情况 - 截至2024年12月31日，Midland States Bank和公司均超过巴塞尔协议III的所有监管资本要求，Midland States Bank符合“资本充足”金融机构的资格[43] 其他综合损失与账面价值影响 - 利率上升对公司投资组合和现金流套期保值的影响，导致截至2024年12月31日累计其他综合损失8200万美元，使有形账面价值每股减少3.81美元[44] 股票回购情况 - 公司董事会于2023年12月5日授权一项新的股票回购计划，授权回购至多2500万美元普通股，该计划于2024年12月31日终止，2024年第四季度未回购任何普通股[45] 财务指标说明 - 新闻稿中部分财务指标为非GAAP财务指标，公司认为这些指标能让管理层和投资者更全面了解公司资金状况和盈利能力[47][48] 回报率情况 - 2024年调整后全年平均资产回报率为 -0.17%，2023年为1.08%[59] - 2024年调整后全年平均有形普通股权益回报率为 -4.40%，2023年为15.98%[59] - 2024年平均有形普通股权益回报率为 -4.40%，2023年为13.89%[63]

文章核心观点 2024年第四季度公司净亏损,主要因解决信贷质量问题和退出非核心消费贷款组合采取系列行动 公司积极应对,有望在2025年实现稳健财务表现 [1][8][9] 第四季度亮点 - 2024年第四季度归属于普通股股东净亏损5480万美元,摊薄后每股亏损2.52美元,而2024年第三季度净利润1620万美元,摊薄后每股收益0.74美元;2023年第四季度净利润1850万美元,摊薄后每股收益0.84美元 [1] - 调整后税前、拨备前收益2150万美元,上一季度为2750万美元 [6] - 出售8710万美元LendingPoint消费贷款组合,确认净冲销和信贷损失拨备1730万美元 [3][6] - 计划出售3.717亿美元Greensky组合,转移至待售时确认净冲销和信贷损失拨备3340万美元 [3][6] - 贷款净冲销1.027亿美元,贷款信贷损失拨备9350万美元以解决贷款组合信贷问题 [6] - 净息差3.19%,上一季度为3.10% [6] - 财富管理收入770万美元,上一季度为710万美元 [6] - 普通股一级资本比率8.37%,2024年9月30日为9.00%,2023年12月31日为8.40% [6] - 总风险加权资本比率13.38%,2024年9月30日为13.98%,2023年12月31日为13.20% [6] 信贷质量问题及应对措施 非核心消费贷款 - 2024年第四季度决定加速出售非核心消费贷款组合,包括LendingPoint和Greensky贷款 [2][3] - 2024年12月出售8710万美元LendingPoint组合,确认净冲销和信贷损失拨备1730万美元 [3] - 计划出售3.717亿美元Greensky消费贷款组合,转移至待售时确认净冲销和信贷损失拨备3340万美元 [3] 专业金融集团 - 对商业房地产项目提供过桥贷款融资,对该组合进行战略审查 [4] - 五笔余额5780万美元贷款从次级转为不良,确认冲销660万美元 [4] - 五笔余额5580万美元不良贷款更新评估,2024年第四季度确认冲销1880万美元 [4] - 2024年第四季度确认一处与前辅助生活贷款相关OREO房产减值费用210万美元 [4] 设备融资 - 2024年设备融资组合冲销主要集中在运输行业 [6][7] - 2024年第四季度该组合冲销1530万美元 [6] - 非应计贷款和租赁从2024年9月30日的2140万美元降至1130万美元 [7] - 评估行业恶化情况,确认减值费用760万美元 [7] 资产负债表亮点 - 2024年12月31日总资产75.3亿美元,2024年9月30日为77.5亿美元,2023年12月31日为78.7亿美元 [10] - 2024年12月31日贷款组合51.7亿美元,2024年9月30日为57.5亿美元,2023年12月31日为61.3亿美元 [10] 贷款情况 贷款余额变化 - 2024年第四季度未偿还贷款较2024年9月30日减少5.812亿美元,降幅10.1% [11] - 消费贷款减少5.06亿美元至1.572亿美元,主要因贷款组合出售、转移至待售和贷款偿还 [12] - 设备融资贷款和租赁余额减少5170万美元 [12] 贷款质量 - 2024年12月31日次级应计贷款较2024年9月30日减少8870万美元至7880万美元 [14] - 2024年12月31日不良贷款较2024年9月30日增加2560万美元至1.401亿美元 [15] - 2024年第四季度确认贷款信贷损失拨备费用9350万美元,净贷款冲销1.027亿美元 [16] - 2024年12月31日贷款信贷损失拨备总额7540万美元,2024年9月30日为8580万美元,2023年12月31日为6850万美元 [17] 存款情况 - 2024年12月31日总存款62亿美元,2024年9月30日为62.6亿美元 [18] - 非利息存款增加490万美元,有息存款减少6450万美元 [18] - 2024年12月31日经纪定期存款占总存款4.2% [18] 经营成果亮点 净利息收入和息差 - 2024年第四季度净利息收入和净息差分别增至5630万美元和3.19%,上一季度为5520万美元和3.10% [21] - 2024年第四季度平均生息资产70.1亿美元,上一季度为70.7亿美元 [22] - 2024年第四季度贷款平均收益率6.04%,上一季度为6.15% [23] - 2024年第四季度投资证券平均余额12.1亿美元,收益率4.73%,上一季度平均余额11.6亿美元,收益率4.71% [24] - 2024年第四季度平均计息负债56.9亿美元,上一季度为57.6亿美元 [25] - 2024年第四季度平均计息存款成本3.04%,较上一季度下降21个基点 [26] 非利息收入 - 2024年第四季度非利息收入1960万美元,上一季度为1930万美元 [33] - 2024年第四季度财富管理收入770万美元,较上一季度增加60万美元,增幅7.8% [35] - 全年非利息收入增加1120万美元,增幅16.7% [37] 非利息支出 - 2024年第四季度非利息支出5420万美元,上一季度为4670万美元,2023年第四季度为4450万美元 [38] - 2024年第四季度非利息支出包括设备融资经营租赁抵押品和交回设备减值760万美元,OREO房产减值210万美元 [38] - 2024年12月31日季度效率比率71.42%,上一季度为62.76%,2023年第四季度为55.22% [39] 所得税费用 - 2024年第四季度所得税收益1960万美元,上一季度费用410万美元,2023年第四季度费用640万美元 [42] 资本情况 - 2024年12月31日,公司和银行均超过巴塞尔协议III监管资本要求,银行符合“资本充足”金融机构资格 [43] - 利率上升对投资组合和现金流套期保值影响导致2024年12月31日累计其他综合损失8200万美元,使有形账面价值每股减少3.81美元 [44] 股票回购计划 - 2023年12月5日董事会授权最高2500万美元普通股回购计划,2024年第四季度未回购,计划于2024年12月31日终止 [45] 公司概况 - 公司是社区金融控股公司,总部位于伊利诺伊州埃芬厄姆,是Midland States Bank唯一股东 [46] - 截至2024年12月31日,公司总资产约75.3亿美元,财富管理集团管理资产约41.5亿美元 [46] - 公司提供商业和消费银行产品及服务、商业设备融资、商户信用卡服务、信托和投资管理、保险和财务规划服务 [47]

文章核心观点 - 华尔街分析师预测Midland States Bancorp即将公布的季度财报中，每股收益为0.70美元，同比下降21.4%，营收预计达7385万美元，同比下降6%，还给出了该公司多项关键指标的预测值 [1] 盈利预测 - 分析师预计公司即将公布的季度每股收益为0.70美元，同比下降21.4% [1] - 预计营收达7385万美元，同比下降6% [1] - 过去30天对本季度每股收益的普遍预期未作修正 [2] 盈利预测修正的重要性 - 公司财报公布前，盈利预测的修正对预测投资者对股票的潜在行动至关重要，盈利预测修正趋势与股票短期价格表现有很强相关性 [3] 关键指标预测 - 分析师普遍预计“净息差”将达3.1%，去年同期为3.2% [5] - 预计“效率比率”将达62.7%，去年同期为55.2% [5] - 预计“平均生息资产”将达70.6亿美元，去年同期为72亿美元 [6] - 预计“财富管理收入”将达708万美元，去年同期为660万美元 [6] - 预计“净利息收入（FTE）/调整后净利息收入”将达5532万美元，去年同期为5826万美元 [7] - 预计“非利息总收入”为1815万美元，去年同期为2051万美元 [7] - 预计“存款账户服务费”为313万美元，去年同期为325万美元 [7] - 预计“交换收入”将达378万美元，去年同期为359万美元 [8] 股价表现与评级 - 过去一个月，Midland States Bancorp股价持平，而Zacks标准普尔500综合指数下跌0.4% [9] - 目前公司Zacks评级为3（持有），暗示近期表现可能与整体市场一致 [9]

文章核心观点 公司将于2025年1月23日收盘后发布2024年第四季度财务结果及投资者报告 [1] 公司信息 - 公司是一家社区金融控股公司，总部位于伊利诺伊州埃芬厄姆，是Midland States Bank的唯一股东 [2] - 截至2024年9月30日，公司总资产约77.5亿美元，财富管理集团管理资产约42.7亿美元 [2] - 公司提供商业和个人银行产品及服务、商业设备融资、商户信用卡服务、信托和投资管理、保险和财务规划服务 [2] - 公司官网为https://www.midlandsb.com/ ，领英主页为https://www.linkedin.com/company/midland-states-bank [2] 联系方式 - 首席财务官Eric Lemke邮箱为elemke@midlandsb.com，电话为(217) 974-7144 [3]

文章核心观点 - 公司聚焦于Zacks Rank系统，同时关注价值、增长和动量趋势以筛选优质股票，价值投资是受欢迎的策略，投资者可利用Style Scores系统，Midland States Bancorp（MSBI）是值得关注的价值股 [1][2][3][4][8] 投资策略 - 公司采用Zacks Rank系统，强调盈利预测和预测修正来寻找优质股票 [1] - 价值投资是在各种市场环境中被证明成功的策略，投资者依靠对关键估值指标的传统分析寻找被低估的股票 [2] - 投资者可利用Style Scores系统寻找具有特定特征的股票，价值投资者可关注“Value”类别，“A”级价值和高Zacks Rank的股票是最佳价值股 [3] 公司情况 - Midland States Bancorp（MSBI）目前Zacks Rank为2（买入），价值评分为A [4] - MSBI的P/E比率为9.89，低于行业平均的12.70，过去一年其Forward P/E最高为10.56，最低为7.33，中位数为8.33 [4] - MSBI的P/B比率为0.81，低于行业平均的1.40，过去12个月其P/B最高为0.93，最低为0.65，中位数为0.75 [5] - MSBI的P/S比率为1.19，低于行业平均的1.99 [6] - MSBI的P/CF比率为8.04，低于行业平均的12.90，过去12个月其P/CF最高为8.92，最低为5.13，中位数为6.71 [7] - 这些数据表明MSBI股票目前可能被低估，加上其盈利前景良好，是令人印象深刻的价值股 [8]

文章核心观点 - 从技术角度看Midland States Bancorp公司是投资者的不错选择，结合盈利预期和积极技术因素，投资者可关注其近期更多上涨机会 [1][2] 技术分析 - 公司股价达到重要支撑位，50日简单移动平均线突破200日移动平均线形成“黄金交叉” [1] - “黄金交叉”是技术图表模式，预示看涨突破，由短期移动平均线突破长期移动平均线形成，通常涉及50日和200日移动平均线，更大时间周期往往形成更强突破 [1] - “黄金交叉”有三个阶段，先是股价下跌趋势触底，接着短期移动平均线穿过长期移动平均线引发趋势反转，最后股价继续上涨 [1] - “黄金交叉”与预示看跌价格走势的“死亡交叉”相反 [1] 股价表现 - 过去四周公司股价上涨15% [1] 评级情况 - 公司在Zacks排名中为2（买入），可能迎来突破 [1] 盈利预期 - 本季度公司盈利前景乐观，过去两个月无盈利预估下调，有4次上调，Zacks共识预估也有所提高 [1]

文章核心观点 - 价值投资是寻找优质股票的流行方式，投资者可结合Zacks Rank系统和Style Scores系统，Midland States Bancorp（MSBI）可能被低估，是市场上较强的价值股之一 [1][2][8] 投资方法 - Zacks Rank系统专注盈利预测和预测修正来寻找优质股票，投资者还可结合Style Scores系统寻找具有特定特征的股票，价值投资者可关注“价值”类别 [1][3] - 价值投资者依靠对关键估值指标的传统分析来寻找被低估的股票 [2] Midland States Bancorp（MSBI）情况 - MSBI目前Zacks Rank为2（买入），价值评级为A，市盈率为10.56，低于行业平均的12.79，过去52周，其预期市盈率最高为10.56，最低为7.33，中位数为8.30 [4] - MSBI市净率为0.89，低于行业平均的1.47，过去一年，其市净率最高为0.93，最低为0.66，中位数为0.75 [5] - MSBI市销率为1.15，低于行业平均的1.89，因营收难以操纵，市销率常是更真实的业绩指标 [6] - MSBI市现率为9.66，低于行业平均的15.92，过去一年，其市现率最高为9.66，最低为4.76，中位数为6.68，该指标可基于公司稳健的现金流前景寻找被低估的股票 [7]

资产负债表调整 - 公司在2023年和2024年前9个月期间采取了一些措施来调整资产负债表结构，包括出售低收益证券并购买其他预期能带来更好整体收益、流动性和资本配置的资产[169][170] - 公司在2024年第二和第三季度赎回了总计1100万美元的次级债券，赎回价格为本金总额的97.7%加上应计未付利息，并确认了20万美元的收益[171][172] 财务业绩 - 2024年第三季度公司净利润为1847.6万美元，每股摊薄收益为0.74美元，相比2023年同期的1140.2万美元和每股0.41美元有所增长[173] - 2024年前9个月公司净利润为3911.1万美元，每股摊薄收益为1.47美元，相比2023年同期的5474.9万美元和每股2.14美元有所下降[174] - 2024年第三季度公司净息差为3.10%，较2023年同期的3.20%有所下降[178] - 2024年前9个月公司净息差为3.13%，较2023年同期的3.27%有所下降[179] - 公司总利息收入为3.10亿美元，同比增长3.2%[184] - 公司总利息支出为1.44亿美元，同比增长18.8%[184] - 公司净利息收入为1.66亿美元，同比下降6.8%[184] - 公司贷款总额为59.03亿美元，同比下降6.7%[184] - 公司存款总额为51.43亿美元，同比下降1.5%[184] - 公司非利息收入为1.07亿美元，同比增长4.9%[183] - 公司非利息支出为1.58亿美元，同比增长5.3%[183] - 公司税前利润为1.15亿美元，同比下降10.9%[183] - 公司拨备计提为0.25亿美元，同比增长66.7%[183] - 公司净利润为0.9亿美元，同比下降12.6%[183] 利息收支 - 利息收入在2024年第三季度同比增加120万美元至1.05亿美元，主要由于获得资产收益率的提高[187] - 平均贷款余额在2024年第三季度同比减少5.142亿美元至57.8亿美元，主要由于设备融资和消费贷款组合的持续减少[189] - 2024年前9个月利息收入同比增加1.01亿美元至3.104亿美元，主要由于市场利率上升的影响[191] - 2024年第三季度利息支出同比增加490万美元至4990万美元，主要由于存款成本上升[193] - 2024年前9个月利息支出同比增加2.22亿美元至1.439亿美元，主要由于存款利率上升[195] 信贷损失准备 - 2024年前9个月信贷损失准备计提同比增加2.16亿美元至3580万美元，主要由于一家金融科技合作伙伴LendingPoint的信贷质量恶化[197,198] 非利息收支 - 2024年第三季度非利息收入同比增加780万美元至1.934亿美元，主要由于财富管理收入和公司自有保险收入的增加[201,202] - 非利息支出同比增加4.70万美元，主要是由于员工薪酬和福利以及贷款费用的增加[203,205] - 所得税费用率从2023年同期的50.3%和31.9%下降至2024年同期的18.1%和20.6%[207] 资产负债情况 - 公司总资产为77.5亿美元，较2023年12月31日的78.7亿美元有所下降[208] - 贷款组合是公司最大的资产类别，总贷款规模为57.49亿美元，较2023年12月31日的61.31亿美元下降3.82亿美元[208] - 商业贷款和租赁总额为17.74亿美元，占总贷款的30.9%[208] - 商业房地产贷款为25.10亿美元，占总贷款的43.7%[208] - 消费贷款为6.63亿美元，占总贷款的11.5%[208] - 设备融资贷款和租赁余额为8.60亿美元，较2023年12月31日的9.04亿美元下降1.44亿美元[209] - 通过GreenSky发放的贷款余额为4.75亿美元，较2023年12月31日的6.83亿美元下降2.08亿美元[209] - 总存款减少5270万美元至62.57亿美元，主要是由于某些大型商业客户将资金转移到公司的财富管理业务，以及季节性公共资金流出[248] - 无担保定期存款总额为9878万美元，其中50.41万美元为3个月或更短[250] - 股东权益增加2640万美元至8.183亿美元，主要是由于净收益3910万美元，但被股息支付和股票回购抵消[254] - 公司在2023年12月5日授权了2500万美元的新股票回购计划，截至2024年9月30日已回购2.2826亿股[255] 信贷质量 - 公司贷款组合的合同到期情况和固定与可调利率贷款的分布[217] - 公司使用全面的方法来监控信贷质量和审慎管理贷款组合内的信贷集中度[218] - 公司根据贷款类别分配贷款损失准备金，其中商业贷款准备金占总商业贷款的1.78%[219] - 公司使用模型测量预期信用损失，并根据宏观经济变量进行调整[220,221,222] - 公司对模型结果进行定性调整以反映其他风险因素[222,223] - 商业贷款损失准备金增加主要是由于LendingPoint组合的信用恶化和服务相关问题[224,227] - 建筑和土地开发贷款损失准备金大幅增加主要是由于确认一笔大额贷款的特定准备[226] - 租赁融资组合损失准备金增加主要是由于模型预期损失和特定准备的增加[228] - 截至2024年9月30日的三个月内,净核销总额为1,140万美元,而去年同期为340万美元[231] - 截至2024年9月30日的九个月内,净核销总额为1,870万美元,而去年同期为860万美元[232] - 2024年9月30日,不良贷款总额为1,145.56万美元,而2023年12月31日为563.51万美元[234] - 2024年9月30日,不良贷款占总贷款的比例为1.99%,而2023年12月31日为0.92%[234] - 2024年9月30日,不良资产占总资产的比例为1.64%,而2023年12月31日为0.86%[234] - 2024年9月30日,贷款损失准备金占不良贷款的比例为74.90%,而2023年12月31日为121.56%[234] 投资组合 - 2024年9月30日,公司持有的可供出售投资证券总额为12.121亿美元,其中68.9%为机构抵押贷款支持证券[239,243] - 2024年9月30日,公司持有的可供出售投资证券的加权平均收益率为4.47%[243] - 2024年9月30日,公司持有的可供出售投资证券中,评级为AAA级的占比为82.2%[245] - 2024年9月30日,公司持有的可供出售投资证券中,评级为AA级及以上的占比为97.1%[245] 流动性和资本 - 公司的总估计流动性为22.94亿美元，包括现金和现金等价物、未质押证券、FHLB承诺流动性和FRB贴现窗口可用性[259] - 公司和银行在2024年9月30日均超过了监管资本最低要求，达到监管定义的"充足资本"水平[263] 利率风险管理 - 公司面临利率风险，采取积极的利率风险管理策略以保持稳定的净利息收入[266][267][268][269] - 公司使用NII at Risk模型来评估利率风险，该模型基于对资产、负债和衍生工具的各种假设进行净利息收入模拟分析[270] - 公司报告的NII at Risk结果反映了管理层季度使用的分析，模拟了未来12个月市场利率平行移动-200、-100、+100和+200个基点的情况[271] - 公司的利率风险敞口在2024年9月30日处于董事会政策限制范围内[271] - 公司的收益在利率下降环境中表现出日益增长的盈利能力，这与2023年12月31日的建模结果一致[272] - 2023年公司的非定期存款组合Beta假设与行业趋势类似，加上2024年市场可能出现利率上升放缓甚至降息的情况，公司开始调整投资策略以应对未来利率下降[272] 市场风险 - 公司面临的价格风险来自于以公允价值计量的金融工具，包括投资证券、衍生工具和股权投资[273] - 公司的市场风险披露包含在管理层讨论与分析中的"市场风险的量化和质性披露"部分[274]

文章核心观点 - 介绍Midland States Bancorp 2024年第三季度财报情况及关键指标表现，还提及股价近一月表现和Zacks评级 [1][2][3] 财务数据 - 2024年第三季度营收7429万美元，同比下降3.2%，比Zacks共识预期的7290万美元高出1.91% [1] - 同期每股收益0.74美元，去年同期为0.78美元，比共识预期的0.63美元高出17.46% [1] 关键指标表现 - 净息差3.1%，与两位分析师平均预期的3.1%持平 [2] - 净冲销与平均贷款之比为0.8%，高于两位分析师平均预期的0.4% [2] - 效率比率62.8%，略低于两位分析师平均预期的62.9% [2] - 平均生息资产70.7亿美元，高于两位分析师平均预期的70.4亿美元 [2] - 住宅抵押贷款银行业务收入70万美元，低于两位分析师平均预期的80万美元 [2] - 财富管理收入710万美元，高于两位分析师平均预期的669万美元 [2] - 净利息收入（FTE）/调整后净利息收入5516万美元，高于两位分析师平均预期的5488万美元 [2] - 非利息总收入1934万美元，高于两位分析师平均预期的1812万美元 [2] - 存款账户服务费341万美元，高于两位分析师平均预期的310万美元 [2] - 交换收入351万美元，低于两位分析师平均预期的383万美元 [2] 股价表现与评级 - 过去一个月，公司股价回报率为+6%，而Zacks标准普尔500综合指数变化为+1.5% [3] - 公司股票目前Zacks排名为2（买入），表明短期内可能跑赢大盘 [3]