业绩总结 - 2022年第二季度支付总量为123亿美元，同比增长14.7%[21] - 2022年第二季度总收入为7250万美元，同比增长13.5%[23] - 2022年上半年收入为13850万美元，较2021年同期的11920万美元增长16.5%[40] - 2022年第二季度净收入为170万美元，较2021年同期的亏损310万美元有所改善[40] - 2022年上半年净收入为390万美元，较2021年同期的亏损210万美元有所改善[40] - 2022年第二季度每股基本收益为0.01美元，较2021年同期的每股亏损0.02美元有所改善[40] - 2022年总收入为72.5百万美元，2021年为63.9百万美元，增长了13.4%[57] 毛利与利润 - 非GAAP毛利润为3670万美元，毛利率为50.6%[23] - 2022年毛利率为47.0%，2021年为48.4%，下降了1.4个百分点[57] - 非GAAP毛利率为50.6%，2021年为52.8%，下降了2.2个百分点[57] - 调整后EBITDA为1920万美元，EBITDA利润率为26.5%[23] - 2022年上半年调整后EBITDA为3560万美元，调整后EBITDA利润率为26.5%[50] - 2022年调整后EBITDA预期为7300万至7400万美元[30] 收入来源 - 集成解决方案和ACH收入占总收入的近80%[17] - 集成解决方案收入同比增长18%，毛利润增长9%[28] - ACH收入同比增长18%，毛利润增长8%[28] 资产与负债 - 2022年6月30日总资产为65020万美元，较2021年12月31日的65100万美元略有下降[43] - 2022年6月30日总负债为40090万美元，较2021年12月31日的40910万美元略有下降[42] - 2022年6月30日股东权益为24930万美元，较2021年12月31日的24190万美元增长3.1%[42] 未来展望 - 2022年收入预期为2.79亿至2.83亿美元[30] - 非GAAP毛利率预期为51.0%至51.5%[30] 其他信息 - 2022年总调整费用为11.9百万美元，2021年为18.8百万美元，下降了36.7%[53] - 调整后每股收益为0.10美元，2021年为0.19美元，下降了47.4%[53] - 2022年重组成本为0.3百万美元，2021年为0.8百万美元，下降了62.5%[53]

财务数据和关键指标变化 - 第一季度支付量增长24%至近120亿美元，由卡交易量增长15%和ACH交易量增长32%推动 [12] - 总收入增长超19%至6600万美元，毛利润增长19%至3480万美元 [12] - 调整后EBITDA增长11%至1640万美元，符合预期 [12] - GAAP净利润为220万美元，去年同期为100万美元，每股收益为0.02美元；调整后净利润为1200万美元，调整后每股收益为0.09美元 [35] - 第一季度经营活动提供的净现金为400万美元 [35] - 第一季度末摊薄股份为1.321亿股，包括约570万股尚未达到发行门槛的或有股份 [36] - 现金为1.42亿美元，总债务为2.49亿美元，净杠杆率低于1.6倍 [36] - 全年收入预计在2.75亿至2.83亿美元之间，毛利润率在51.5%至52%之间，调整后EBITDA在7200万至7400万美元之间 [37] 各条业务线数据和关键指标变化 - 综合解决方案收入为4150万美元，增长26%，由B2B和非营利垂直领域带动 [32] - 支付服务收入为2450万美元，增长10%，ACH收入增长15% [32] - 综合解决方案毛利润为2150万美元，增长18%，毛利率为51.8%，较上年下降 [33] - 支付服务毛利润为1330万美元，增长21%，毛利率为54%，扩大580个基点 [33] - ACH毛利率保持在近60% [34] 各个市场数据和关键指标变化 - B2B和非营利垂直领域是本季度交易量增长的主要驱动力，B2B领域表现尤其强劲 [31] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司通过扩大营销、增加销售支持和挖掘现有合作伙伴机会来加速增长 [14][15][17] - 持续投资技术创新，如增强资金引擎、扩展集成库和推出新的应付账款解决方案 [20][21][22] - 收购VelocIT，增强在B2B ERP渠道的竞争力 [26] - 积极寻找并购机会，以补充有机增长 [28] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司在商业和财务上处于强势地位，对未来增长充满信心 [38] - 有机投资将提升公司的增长前景，并购机会将进一步增强增长动力 [25] - 宏观环境对公司业务具有建设性，公司在过去几年的挑战中表现良好 [51] 其他重要信息 - 会议包含前瞻性陈述，实际结果可能与讨论存在重大差异 [4] - 会议讨论了非GAAP财务指标，相关财务调整和补充信息可在财报新闻稿和8 - K文件中找到 [6] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 公司在并购方面是否有语气变化，是否看到估值下降 - 公司表示没有语气变化，一直热衷于在合适的时间完成合适的交易，虽然有估值变化的迹象，但并非全面改变，预计近期会完成良好的并购 [43][44] 问题2: ACH业务占比以及如何看待全年毛利率的变化节奏 - ACH业务目前约占收入的15% [46] - 公司认为全年毛利率可能比最初预期略好，虽不会像第一季度那么强劲，但仍在全年指引范围内 [47] 问题3: 最兴奋的有机增长因素以及对宏观环境的看法 - 公司对支持核心垂直领域的中间市场客户模式的有机增长感到兴奋，认为潜在市场正在快速增长，宏观环境具有建设性 [50][51] 问题4: Paya AP的路线图以及是否会使潜在市场翻倍 - 公司从与现有大型合作伙伴合作开始推广Paya AP，机会巨大，但采用和渗透速度难以衡量，对潜在客户对话和联合产品进展感到满意 [54] 问题5: 并购是否有助于加速AP业务发展 - 公司认为有三种方式推动业务，即有机建设、合作和收购，目前已找到优秀合作伙伴，将共同推进AP业务 [55] 问题6: 公共部门新签大城市客户是否与大型市政软件供应商合作有关 - 公司表示很高兴看到与技术合作伙伴在市政业务上的进展，同时在小型市政领域也有直接销售，预计该领域将成为增长引擎 [59] 问题7: 本季度收购收入以及全年指引中的有机增长率 - 本季度收购收入约为300万美元，有机增长率约为11% [61] - 全年指引中的有机增长率为低两位数 [62] 问题8: 各业务线交易量趋势以及综合解决方案的费率变化 - 卡费率同比增加2个基点，综合解决方案费率和利差持续小幅上升，综合解决方案有机增长率约为15% [65][66] 问题9: 是否看到终端市场的通胀以及通胀对公司的影响 - 公司仍从通胀中受益，但全年受益程度可能不如过去几个季度，4月交易量表现稳定 [67][68] 问题10: 今年的投资在明年是否会带来有机收入增长和规模效应 - 公司认为这些投资是高信心投资，早期迹象显示已产生预期效果，预计明年将有助于业务扩展，公司将适时分享投资对业绩的影响 [74][75][76] 问题11: 向ISV合作伙伴的存量客户销售的机会规模和货币化时间 - 公司认为整体收入基础可视为存量业务，平均有机会将渗透率提高一倍，公司的技术能力有助于加快渗透速度，第一季度有大型合作伙伴的存量业务迁移到Paya [77][78][79] 问题12: 终端市场各垂直领域的平均交易规模是否增加以及哪些行业通胀顺风更明显 - 平均交易规模有所增加，B2B领域更为明显，政府和非营利领域也会逐渐体现 [84] 问题13: 调整后EBITDA利润率指引在全年的改善情况 - 主要是由于第一季度的季节性因素，以及业务的正常增长、合作伙伴渗透率提高、新客户签约和定价举措等因素 [85] 问题14: B2B和非营利垂直领域的增长驱动因素以及并购目标 - B2B领域的建筑、制造、耐用品、分销、物流和现场服务等行业表现强劲；非营利领域在信仰捐赠管理和竞选捐赠管理方面有优势，竞选捐赠在中期选举周期会有提升 [89][90] - 并购优先考虑深化现有垂直领域、拓展相邻领域以及获取专有知识产权和人才的机会，同时积极寻找各种规模的交易 [92][93][94] 问题15: 合作伙伴的AP解决方案渗透率以及Paya的市场进入策略 - AP自动化在合作伙伴中的渗透率较低，中间市场处于早期阶段，公司将利用技术和商业能力帮助客户实现AP数字化，以加速收入增长 [100][101][102] 问题16: 销售团队的进展以及技术投资中最令人兴奋的方面 - 公司对销售团队的进展感到满意，包括猎手、农夫和客户成功团队，销售流程不断成熟 [106][107] - 公司对所有核心垂直领域的技术投资都感到兴奋，若要选择一个，Paya Connect在为各垂直领域定制体验方面表现出色 [108][109]

业绩总结 - 2022年第一季度支付交易量为117亿美元，同比增长23.5%[22] - 总收入为6600万美元，同比增长19.3%[22] - 毛利润为3480万美元，毛利率为52.7%[22] - 调整后EBITDA为1640万美元，调整后EBITDA利润率为24.8%[22] - 2022年第一季度净收入为2.2百万美元，相比2021年的1.0百万美元增长了120%[46] - 2022年第一季度的EBITDA为12.3百万美元，较2021年的12.2百万美元略有增长[46] - 调整后的EBITDA为16.4百万美元，较2021年的14.8百万美元增长了10.8%[48] - 2022年第一季度的调整后净收入为12.0百万美元，较2021年的9.2百万美元增长了30.4%[48] 用户数据 - ACH交易量增长32%，ACH收入增长15%[24] - 约100%的净交易量保留率[11] - 2022年第一季度的加权平均普通股稀释后总股数为132,133,208，较2021年的119,542,285增加了10.5%[48] 未来展望 - 2022年预计收入在2.75亿至2.83亿美元之间[27] - 预计2022年调整后EBITDA在7200万至7400万美元之间[27] - 2022年毛利率预计在51.5%至52.0%之间[27] 财务状况 - 2022年第一季度的现金及现金等价物为142.0百万美元，较2021年12月31日的146.8百万美元减少了3.8%[50] - 2022年第一季度的总资产为643.3百万美元，较2021年12月31日的651.0百万美元减少了1.3%[51] - 2022年第一季度的总负债为397.7百万美元，较2021年12月31日的411.4百万美元减少了3.3%[53] - 2022年第一季度的现金流来自经营活动为4.1百万美元，较2021年的3.6百万美元增长了13.9%[59] 新产品和新技术研发 - 集成解决方案收入同比增长26%[24]

For the three months ended March 31, 2022 and 2021 EXHIBIT 99.1 Condensed Interim Consolidated Financial Statements Nuvei Corporation (Unaudited) (in thousands of US dollars) Table of Contents | | Pages | | --- | --- | | Condensed Interim Consolidated Financial Statements | 3 | | Consolidated Statements of Financial Position | 3 | | Consolidated Statements of Profit or Loss and Comprehensive Income or Loss | 5 | | Consolidated Statements of Cash Flows | 6 | | Consolidated Statements of Changes in Equity | 7 ...

业绩总结 - 2021年第四季度的总收入为1.25亿加元，同比增长了50%[2] - 2021年全年总收入为4.5亿加元，同比增长了60%[2] - 调整后的EBITDA为1.1亿加元，EBITDA利润率为28%[5] - 调整后的净收入为8000万加元，调整后的每股净收入为0.75加元[10] - 自由现金流为6000万加元，显示出强劲的运营表现[9] - 2021年净收入为1.07亿美元，净利润率为15%[29] - 2021年经营活动产生的现金流为266,857千美元，较2020年的94,752千美元增长了181.5%[108] - 2021年自由现金流为81,812千美元，较2020年的45,741千美元增长了78.7%[112] 用户数据 - 2021年总交易量达到724.5亿美元，同比增长121%[29] - 2021年交易总数为1,180.2百万次，较2020年的666.6百万次增长77%[92] - 2021年第四季度总交易量为31.5亿美元，同比增长127%[54] - 2021年第四季度有机收入为179,135千美元，同比增长55%[120] - 2021年全年有机收入为600,867千美元，同比增长61%[120] 未来展望 - 预计2022年总收入将达到5.5亿加元，增长率为22%[14] - 预计2022年第一季度总交易量在28至29亿美元之间[46] - 预计2022年收入在940至980百万美元之间[46] - 预计2022年调整后EBITDA在407至425百万美元之间[46] - 未来的财务表现将受到市场需求和竞争环境的影响[19] 新产品和新技术研发 - 2021年数字资产和加密货币收入为80,486千美元，较2020年的4,664千美元增长1626%[70] - 2021年金融服务收入为95,779千美元，较2020年的62,589千美元增长53%[70] - 2021年在线游戏收入为180,843千美元，较2020年的93,502千美元增长93%[70] - 2021年模块化技术收入为273,113千美元，较2020年的114,850千美元增长138%[72] - 2021年全球电子商务直接渠道收入为486,511千美元，较2020年的211,667千美元增长130%[77] 市场扩张和并购 - 公司计划继续扩展市场份额，特别是在高增长行业中[18] - 2021年第四季度北美地区收入为76,229千美元，同比增长47%[117] - 2021年第四季度欧洲、中东和非洲地区收入为127,856千美元，同比增长117%[117] - 2021年第四季度拉丁美洲地区收入为6,404千美元，同比增长93%[117] 负面信息 - 2021年12月31日的总负债为1,433,630千美元，较2020年的789,880千美元增长了81.7%[105] - 2021年因外汇变动产生的损失为513千美元，而2020年为18,918千美元，减少了97.3%[112] - 2021年因股权激励计划产生的费用为54,919千美元，较2020年的10,407千美元增长了426.5%[114]

Nuvei Announces Fourth Quarter and Fiscal Year 2021 Results Provides Financial Outlook for 2022 Nuvei reports in U.S. dollars and in accordance with International Financial Reporting Standards ("IFRS") MONTREAL, March 8, 2022 – Nuvei Corporation ("Nuvei" or the "Company") (Nasdaq: NVEI) (TSX: NVEI), the global payment technology partner of thriving brands, today reported its financial results for the three months and year ended December 31, 2021. "Our team delivered an excellent quarter in which we exceeded ...

公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2021年9月30日，公司总资产为2893408000美元，较2020年12月31日的2247769000美元增长28.72%[4] - 截至2021年9月30日，公司总负债为1316256000美元，较2020年12月31日的789880000美元增长66.64%[5] - 2021年前三季度，公司实现收入512651000美元，较2020年同期的260319000美元增长96.93%[7] - 2021年前三季度，公司净利润为94706000美元，而2020年同期净亏损126247000美元[7] - 2021年前三季度，经营活动产生的现金流量为201885000美元，2020年同期为48969000美元[8] - 2021年前三季度，投资活动使用的现金流量为387501000美元，2020年同期为净流入7821000美元[8] - 2021年前三季度，融资活动产生的现金流量为298210000美元，2020年同期使用18822000美元[8] - 截至2021年9月30日，公司现金为288734000美元，较期初的180722000美元增长59.77%[4][8] - 2021年前三季度，基本每股收益为0.66美元，2020年同期为 - 1.49美元[7] - 截至2021年9月30日，公司股东权益为1577152000美元，较2020年12月31日的1457889000美元增长8.18%[6] - 2021年第三季度和前九个月归属公司普通股股东的净利润分别为2684.1万美元和9148.5万美元，2020年同期净亏损分别为7857.9万美元和1.27956亿美元[52] - 2021年前九个月非现金营运资金项目变化为1538.6万美元，2020年同期为 - 671.3万美元[65] 公司收购相关情况 - 2021年1月1日公司收购Base Commerce LLC，收购总价92678000美元，含3004000美元或有对价，自收购日至9月30日贡献收入41517000美元[25][26] - 2021年8月3日公司收购Mazooma Technical Services Inc.，收购总价54503000美元，含最高400000000加元（约315433000美元）或有对价，自收购日至9月30日贡献收入395000美元[27][28] - 2021年9月1日公司收购SimplexCC Ltd.，现金收购总价290574000美元，自收购日至9月30日贡献收入3606000美元[29][30] - 2021年9月1日公司收购Paymentez LLC，现金收购总价24459000美元，自收购日至9月30日贡献收入236000美元[31] 公司信贷额度及贷款相关变化 - 2020年12月31日公司为收购Base增加信贷额度，新增100000000美元定期贷款[26] - 2021年6月18日公司为收购Mazooma、Simplex和Paymentez增加信贷额度，新增300000000美元定期贷款[32] - 2021年6月18日，公司重新协商信贷安排，定期贷款融资能力从211,971千美元增至511,971千美元，循环信贷融资能力从100,000千美元增至350,000千美元；9月28日，循环信贷融资能力进一步从350,000千美元增至385,000千美元[41][42] - 截至2021年9月30日，未偿还定期贷款融资利率为3.00%，2020年12月31日为4.75%[44] - 贷款和借款方面，2021年9月30日总信贷设施为502,378千美元，2020年12月31日为206,481千美元[40] 公司子公司出售情况 - 2020年5月公司出售子公司CreditGuard，售价21108000美元，产生338000美元减值[34] 公司应收款相关变化 - 2021年9月30日贸易应收款为40338000美元，2020年12月31日为26657000美元[36] - 2021年9月30日其他应收款为2272000美元，2020年12月31日为4593000美元[36] - 2021年9月30日贸易及其他应收款总计43276000美元，2020年12月31日为32055000美元[36] 公司第三方预付款相关变化 - 第三方预付款中，第三方独立销售组织预付款从2021年12月31日的46,680千美元降至2021年9月30日的25,502千美元[37] - 截至2021年9月30日和2020年12月31日，第三方独立销售组织预付款的公允价值分别为2550.2万美元和4668万美元[59] 公司无形资产和商誉相关变化 - 无形资产和商誉方面，2021年9月30日计算机软件成本为65,900千美元，2020年12月31日为48,115千美元；商誉2021年9月30日为1,133,864千美元，2020年12月31日为969,820千美元[38] 公司应付款相关变化 - 贸易及其他应付款从2020年12月31日的64,779千美元增至2021年9月30日的98,492千美元[39] 公司股票相关情况 - 2021年前九个月，公司因行使股票期权发行1,122,515股次级投票股，获得现金6,499千美元；因收购Mazooma发行138,522股次级投票股，公允价值为11,387千美元[43] - 2021年前九个月，公司确认与美国纳斯达克上市相关的股票发行成本1,426千美元[45] - 2021年前九个月，16,183,189股多投票权股转换为次级投票股；截至2021年9月30日，有76,064,619股多投票权股和63,368,863股次级投票股流通在外[46] - 2021年前九个月，受限股单位新增208948个，绩效股单位新增730169个，递延股份单位新增5537个，股票期权新增1163892个[63] - 2021年前九个月发行期权的加权平均假设中，无风险利率为0.79%，预期波动率为34.1%，预期期限为5.7年[63] - 2021年前九个月，214286个股票期权和730169个绩效股单位授予包含绩效条件，绩效股单位相关市场条件模拟的预期股价波动率为32.5%[64] - 2021年10月6日，公司次级投票权股份获纳斯达克上市批准并开始交易，股票代码为“NVEI”[67] - 2021年10月8日，公司完成美国首次公开募股，发行345万股次级投票权股份，每股价格123.14美元，总收益4.24833亿美元[68] - 季度结束后，公司向创始人、董事长兼首席执行官授予66.5万个绩效股单位和220万个股票期权，估计授予公允价值在11.5万美元至12.5万美元之间[69] 公司业务线数据关键指标变化 - 2021年前九个月，商户交易和处理服务收入为506,007千美元，2020年同期为253,559千美元；净融资成本为9,569千美元，2020年同期为152,427千美元[48][49] 公司关键管理人员薪酬变化 - 2021年第三季度和前九个月关键管理人员薪酬分别为584.6万美元和1245.9万美元，2020年同期分别为602万美元和834.1万美元[53]

业绩总结 - 2021年第三季度支付总量为111亿美元，同比增长27.7%[12] - 第三季度收入为6310万美元，同比增长21.8%[12] - 第三季度毛利润为3260万美元，毛利率为51.7%[12] - 调整后EBITDA为1630万美元，调整后EBITDA利润率为25.8%[12] - 2021年第三季度净收入为-3.0百万美元，相较于2020年的1.6百万美元下降[32] - 2021年第三季度调整后的净收入为5.5百万美元，较2020年的8.2百万美元下降32.9%[32] 用户数据 - ACH交易量同比增长54%[11] - ACH交易增长37%[11] - 支付服务收入同比增长9%，ACH收入增长24%[19] - 集成解决方案收入同比增长31%[19] 未来展望 - 2021年预计收入在2.44亿至2.48亿美元之间[22] - 2021年调整后EBITDA预计在6400万至6600万美元之间[22] 财务状况 - 截至2021年9月30日，流动资产总额为244.7百万美元，较2020年12月31日的122.8百万美元增长99.5%[36] - 截至2021年9月30日，总资产为624.3百万美元，较2020年12月31日的475.3百万美元增长31.3%[36] - 截至2021年9月30日，流动负债总额为110.4百万美元，较2020年12月31日的103.7百万美元增长6.5%[35] - 截至2021年9月30日，长期债务为242.3百万美元，较2020年12月31日的220.2百万美元增长10.0%[35] - 2021年第三季度现金及现金等价物为133.1百万美元，较2020年同期的32.3百万美元增长312.4%[43] 成本与支出 - 2021年第三季度总调整费用为9.1百万美元，较2020年的6.6百万美元增加37.9%[32] - 2021年第三季度的管理费用和支出为0百万美元，较2020年的0.3百万美元下降100%[32] - 2021年第三季度的重组成本为0.2百万美元，较2020年的0.1百万美元增长100%[32]

财务数据和关键指标变化 - 支付量增长28%，达到创纪录的111亿美元，其中卡交易量增长14%，ACH交易量增长54% [11] - 总收入增长22%，达到6300万美元，毛利润增长26%，达到3300万美元，调整后EBITDA增长21%，达到1630万美元 [12] - 与2019年同期相比，总收入增长25%，调整后EBITDA增长34% [12] - GAAP净亏损为300万美元，而去年同期净利润为160万美元，主要受税收方法变更影响；调整后净利润为550万美元 [36] - 季度末现金为1.33亿美元，总债务为2.5亿美元，净杠杆率略低于1.9倍，总流动性约为1.8亿美元 [37] - 经营活动提供的净现金约为800万美元 [37] - 第三季度末摊薄后股份总数为1.32亿股 [38] 各条业务线数据和关键指标变化 - 综合解决方案收入为3970万美元，增长31%；支付服务收入为2340万美元，增长9%，其中ACH收入增长24% [29][30] - 综合解决方案毛利润为2010万美元，增长24%；支付服务毛利润为1240万美元，增长28% [33] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司持续吸引新合作伙伴和客户，如与Paragon、Encompass Technologies、Orpheus等合作，拓展业务版图 [13][14][16] - 注重产品和解决方案创新，对旗舰产品Paya Connect进行增强，提供电子发票、客户门户和报告界面等功能 [20] - 公司资本分配优先考虑有机增长和战略并购，持续投资人才和技术，以扩大市场份额和提升竞争力 [26] - 公司专注于B2B、市政和中端市场业务，这些领域竞争相对较小 [45] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对业务增长势头和竞争地位充满信心，认为通过新客户获取、现有客户渗透、ACH能力提升和战略并购，增长轨迹依然强劲 [41] - 持续关注COVID - 19发展及其对业务的潜在影响 [41] 其他重要信息 - 公司更新2021年全年指引，重申收入指引范围为2.44亿 - 2.48亿美元，毛利润率范围为52% - 53%，调整后EBITDA预期范围为6400万 - 6600万美元 [40] - 公司不再有公开或私人认股权证，前公开认股权证已从交易中摘牌 [39] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 2022年及更长期业务的增长势头、实现目标的信心以及是否有其他担忧 - 公司战略和预期不变，专注于人才和技术以加速增长；业务增长势头良好，对竞争地位有信心，公司专注的核心领域竞争相对不激烈 [44][45] 问题2: 第四季度和2022年的毛利率和EBITDA利润率展望 - 第四季度毛利率预计会有所回升，因部分因素影响将得到缓解，且有定价举措；运营费用方面，随着上市成本影响消除，第四季度可能略有上升，但不会有大幅变化；目前正在进行2022年规划，暂不做过多评论 [48][50][53] 问题3: 成本通胀对中长期收入和EBITDA增长模型的影响 - 公司当前年度有指引，从中期来看，目前规划周期未完成，暂不评论2022年情况，整体信息与之前表述一致 [56] 问题4: 新客户延迟上线对收入的影响及上线时间 - 该合作已取得一定进展，但项目推进比预期长，对本季度收入有影响，但合作关系良好，未来几个季度有望带来积极影响，暂不披露具体金额 [61][63] 问题5: TPG和Paragon对收入的影响 - 公司收入的有机增长率约为12%，可据此了解两者影响 [67] 问题6: 第四季度有机增长是否会回升及业务季节性情况 - 第四季度收入预计会略有增长，部分是因为年末因素和定价举措；公司通常第一季度收入最低，第二季度上升，第三季度与第二季度相近或略低，第四季度会有小幅增长 [69][84] 问题7: 支付服务和综合解决方案毛利率的可持续性 - 支付服务毛利率预计维持在当前水平；综合解决方案毛利率第四季度有望回升 [71] 问题8: 公司及合作伙伴是否受供应链问题影响，以及并购面临的最大障碍 - 公司观察到一些供应链相关的轶事，但未形成模式；并购管道强劲，标准和目标不变，估值方面虽有个别例子，但未形成普遍模式，若估值不合理，可能选择自行构建技术功能 [73][74] 问题9: 交易量留存率的时间范围及相关背景，以及2022年业务季节性方向 - 交易量留存率按12个月滚动计算，目前净交易量留存率略高于95%，公司致力于维持并提升该指标；业务季节性通常第一季度最低，第二季度上升，第三季度与第二季度相近或略低，第四季度有小幅增长 [78][82][84] 问题10: 季度异常税收项目情况及Paragon能否提升EBITDA利润率 - 税收计算方法从预测法改为按年至今法，导致本季度调整较大，第四季度税收费用预计不到100万美元；公司对Paragon的整合进度满意，相信其能实现财务和战略目标 [87][89] 问题11: 特定垂直市场（如建筑和制造业）的情况，ACH增长对业务盈利能力的影响，以及Paya Connect的作用 - 公司注重各关键类别增长，不特别关注业务组合；ACH和卡支付共同推动业务增长，公司在技术和商业上进行了投资，使两者能并行使用；Paya Connect是赢得新业务的驱动力，能提升价值主张，通过增强报告、数据和分析能力，有助于提高定价 [93][96][99] 问题12: 公共服务领域合作伙伴在其他地区的业务情况，无缝开启支付功能的竞争优势，以及合作伙伴与大型ISD集成的情况 - 该合作伙伴服务全国市政当局，公司也在与其他潜在合作伙伴交流；无缝开启支付功能是公司的关键差异化优势，随着现有支付关系寻求替代方案，该能力将更重要；公司通过增加集成扩大能力范围，形成飞轮效应，吸引更多业务 [104][106][108] 问题13: 销售团队是否有调整或扩张 - 公司吸引了优秀人才，如首席商务官和首席技术官，整体注重吸引各领域人才支持业务增长，但暂无特定重点扩张领域 [112][113] 问题14: 第三季度平均票额趋势及第四季度预期，以及达到指引高端的驱动因素 - 平均票额近年来呈上升趋势，预计将持续，主要受ACH增长、宏观经济和通胀因素影响；达到指引高端可能受医疗保健业务情况、延迟项目上线和宏观环境影响 [117][118] 问题15: 收购前景、管道和转化能力，以及资本分配优先事项 - 公司对收购前景和管道有信心，虽有资本涌入和估值波动，但能在合理估值下完成交易，若估值不合理，可能自行构建技术；资本分配优先考虑有机增长投资和战略并购 [123][124][127] 问题16: Paragon合作伙伴的平均客户收入情况及对公司增长的影响，以及加速有机增长的方法和信心 - 新合作伙伴规模不一，公司不关注平均规模，而是追求不同规模合作伙伴的潜力；公司将考虑提供更多相关披露信息；加速有机增长需要销售、营销和技术等多方面的持续改进，公司有信心提升业务增长 [132][136]

业绩总结 - 2021年第二季度支付总量为107亿美元，同比增长36.8%[12] - 2021年第二季度收入为6390万美元，同比增长25.2%[12] - 2021年第二季度毛利润为3380万美元，毛利率为52.8%[12] - 2021年第二季度调整后EBITDA为1680万美元，调整后EBITDA利润率为26.3%[12] - 2021年第二季度净亏损为3.1百万美元，而2020年同期净收入为0.6百万美元[39] - 2021年第二季度的调整后EBITDA为16.8百万美元，较2020年同期的14.2百万美元增长18.3%[41] - 2021年第二季度的总调整费用为18.8百万美元，较2020年同期的7.2百万美元增长161.1%[41] 用户数据 - ACH交易量同比增长64%[10] - ACH交易增长31%[10] - 支付服务收入同比增长17%，ACH收入同比增长34%[21] - 2021年第二季度的净交易量保留率约为93%[7] 未来展望 - 2021年预计收入在2.44亿至2.48亿美元之间，调整后EBITDA在6400万至6800万美元之间[24] 现金流与资产负债 - 截至2021年第二季度，现金余额为1.356亿美元[27] - 2021年6月30日的现金及现金等价物为135.6百万美元，较2020年12月31日的23.6百万美元增长474.8%[43] - 2021年第二季度的经营活动产生的净现金流为7.9百万美元，较2020年同期的5.8百万美元增长36.2%[47] - 2021年第二季度的总资产为627.2百万美元，较2020年12月31日的475.3百万美元增长31.9%[43] - 2021年6月30日的总负债为387.4百万美元，较2020年12月31日的359.3百万美元增长7.3%[43] - 2021年第二季度的股东权益总额为239.8百万美元，较2020年12月31日的116.0百万美元增长106.0%[43] 费用情况 - 2021年第二季度的利息及其他费用为12.2百万美元，较2020年同期的4.7百万美元增长159.6%[39] - 2021年第二季度的折旧和摊销费用为7.5百万美元，较2020年同期的6.0百万美元增长25.0%[39]