文章核心观点 2024年7月24日，SouthState Corporation公布2024年第二季度未经审计的运营和财务信息，二季度营收和净息差回升，贷款增长、每股收益增加，公司宣布收购Independent Bank Group，董事会提高季度现金股息 [17][18]。 各部分总结 收益情况 - 报告摊薄每股收益1.73美元，调整后摊薄每股收益1.79美元 [18] - 净利润1.324亿美元，调整后净利润1.373亿美元 [18] - 平均普通股权益回报率9.6%，平均有形普通股权益回报率15.5%，调整后平均有形普通股权益回报率16.1% [18] - 平均资产回报率1.17%，调整后平均资产回报率1.22% [18] - 预拨备净收入每股2.39美元 [18] - 每股账面价值74.16美元，每股有形账面价值47.90美元 [18] 业绩表现 - 净利息收入3.5亿美元，核心净利息收入3.46亿美元 [18] - 净息差非税等效为3.43%，税等效为3.44% [18] - 净冲销额420万美元，年化0.05%；信贷损失拨备390万美元；信贷损失准备金加未使用承诺准备金为1.57% [18] - 非利息收入7500万美元，占二季度平均资产的0.67% [18] - 效率比率57%，调整后效率比率56% [18] 资产负债表情况 - 贷款增加5.67亿美元，年化增长7%，商业和工业及消费房地产贷款领涨，期末贷存比90% [18] - 存款减少8000万美元，年化下降1% [18] - 总贷款收益率5.82%，较上季度上升0.09%，周期至今贝塔值39% [18] - 总存款成本1.80%，较上季度上升0.06%，周期至今贝塔值34% [18] - 有形普通股权益、总风险资本、一级杠杆和一级普通股权益比率分别为8.4%、14.4%、9.7%和12.1% [18] 并购情况 2024年5月20日，公司宣布收购Independent Bank Group, Inc [18] 后续事件 公司董事会将普通股季度现金股息从每股0.52美元提高至0.54美元，8月16日支付给8月9日登记在册的股东 [18] 财务表现详情 - 利息收入方面，贷款及相关费用、投资证券等在不同季度有不同金额，二季度总利息收入5.31124亿美元 [18] - 利息支出方面，存款及其他借款在不同季度有不同金额，二季度总利息支出1.80865亿美元 [18] - 净利息收入二季度为3.50259亿美元，信贷损失拨备后为3.4637亿美元 [18] - 非利息收入二季度为7.5225亿美元，非利息支出二季度为2.48747亿美元 [18] - 所得税前收入二季度为1.72848亿美元，所得税拨备4047.8万美元，净利润1.3237亿美元 [18] 资产负债表详情 - 负债和股东权益方面，存款包括无息和有息存款，二季度末总存款37.098402亿美元 [19] - 联邦基金购买和证券回购协议负债、其他借款在不同季度有不同金额 [19] - 资本比率方面，权益与资产比率、有形权益与有形资产比率、一级杠杆率、一级普通股权益比率、一级风险资本比率和总风险资本比率在不同季度有不同表现 [20] - 资产方面，包括现金及存放银行款项、联邦基金出售和有息存款、交易证券、投资证券、贷款、固定资产等，二季度末总资产45.49397亿美元 [20][21] - 股东权益包括普通股、盈余、留存收益和累计其他综合损失，二季度末股东权益总额5.650403亿美元 [21]

文章核心观点 - 南州银行获《时代》杂志“美国最佳中型公司”奖项，是少数获此殊荣的地区性银行之一 [4][5] 获奖相关情况 - 《时代》与研究伙伴Statista制定评选方法，将三个维度得分按相同百分比相加形成最终排名得分，满分100分，得分最高的500家公司获此奖项 [2] - 评选考虑在美国运营、营收在1亿美元至100亿美元之间的公司，先基于员工调查数据考察员工满意度，确定满意度高于平均水平的公司后，再考虑其过去三年的营收增长，最后对员工满意度和营收增长表现高于平均水平的公司在环保、社会责任和公司治理等多个关键绩效指标上进行评估 [6] 公司介绍 - 南州银行是南州公司旗下全国性特许银行子公司，总部位于佛罗里达州温特黑文，为佛罗里达州、阿拉巴马州、佐治亚州、卡罗来纳州和弗吉尼亚州超百万客户提供消费、商业、抵押贷款和财富管理解决方案，还通过代理银行部门为全美客户服务 [7] 公司表态 - 南州银行总裁理查德·默里表示获此认可既感谦卑又感荣幸，这证明了团队成员的奉献精神，他们日常关心客户和社区，同时不断追求强劲财务业绩 [1]

文章核心观点 - 华尔街预计SouthState在2024年第二季度财报中收益和营收同比下降，实际结果与预期的对比将影响短期股价，虽SouthState不太可能超预期盈利，但投资者决策还需考虑其他因素；Moody's预计盈利同比增长，结合其Zacks Rank和Earnings ESP，很可能超预期盈利 [8][25][26] 公司预期业绩 SouthState - 预计即将发布的季度财报中每股收益1.53美元，同比下降6.1%，营收4.1925亿美元，同比下降4.5% [1][3] - 财报预计7月24日发布，若关键数据超预期，股价可能上涨，反之则可能下跌 [2] Moody's - 预计2024年第二季度每股收益2.96美元，同比增长28.7%，营收17.2亿美元，同比增长15.1% [26] 盈利预测相关指标 SouthState - 本季度Zacks一致每股收益预期近30天未变，最准确估计低于Zacks一致估计，Earnings ESP为 -0.91%，表明分析师近期对公司盈利前景悲观 [10][13] - 目前Zacks Rank为3（持有），过去四个季度有两次超预期盈利，上一季度预期每股收益1.55美元，实际1.58美元，盈利惊喜为 +1.94% [14][21][23] Moody's - 本季度Zacks一致每股收益预期近30天下调0.4%，但最准确估计较高，Earnings ESP为2.46%，Zacks Rank为2（买入），过去四个季度有三次超预期盈利 [16][27] 盈利预测模型及影响 - Zacks Earnings ESP模型核心是公司财报发布前的预测修正能反映业务状况，正Earnings ESP结合Zacks Rank 1、2、3时，是盈利超预期的有力预测指标，出现积极惊喜概率近70% [11][12] - 正或负的Earnings ESP理论上表明实际盈利与一致估计的可能偏差，但该模型仅对正ESP读数有显著预测力 [20] 投资建议 - 投资预期超预期盈利的股票可增加成功几率，投资者在公司季度财报发布前应查看Earnings ESP和Zacks Rank，可利用Earnings ESP筛选器选股 [15] - 盈利超预期或未达预期并非股价涨跌唯一因素，投资者在SouthState财报发布前决策还需关注其他因素 [24][25]

文章核心观点 公司宣布将发布2024年第二季度财报，并告知财报获取方式、网络直播安排和电话会议信息 [1][2][3] 财报发布信息 - 公司将于2024年7月24日市场收盘后发布2024年第二季度财报 [1] - 投资者可在公司网站www.SouthStateBank.com的投资者关系、新闻、新闻与市场数据板块获取财报 [1] 网络直播信息 - 投资者可访问公司网站www.SouthStateBank.com收听财报展示的网络直播 [2] - 网络直播音频回放预计在2024年7月25日晚可通过公司网站投资者关系板块获取 [2] 电话会议信息 - 公司将于2024年7月25日上午9:00（美国东部时间）举行电话会议讨论第二季度财报 [3] - 美国境内投资者可拨打(888) 350 - 3899，其他地区拨打(646) 960 - 0343参加，会议ID为4200408 [3] - 国际参与者号码可在https://events.q4irportal.com/custom/access/2324/查询 [3] - 参与者可通过https://events.q4inc.com/attendee/945496342预注册会议，注册完成后将通过电子邮件提供访问详情 [3]

文章核心观点 Cantor Fitzgerald、Silverstein Properties与Turnbull Development成立合资企业，将在南卡罗来纳州萨默维尔的机会区开发名为Sawmill的混合用途项目，已获得5400万美元建设融资，项目预计对当地产生积极影响 [1][7] 项目相关信息 - 项目包含365套花园式多户住宅单元和4万平方英尺的医疗办公楼 [1] - 位于柏林迈尔斯大道和78号高速公路拐角处，距萨默维尔历史悠久的市中心步行可达 [7] - 由两层的Roper St. Francis微型医院和门诊手术中心作为核心，还有邻里杂货店和零售外铺 [8] - 多户住宅部分可直接通往Sawmill Branch运河和绿道小径，有户外设施如匹克球场、狗公园、游泳池和俱乐部会所 [8] - 多户住宅部分预计2024年7月开工建设 [8] 参与公司信息 Cantor Fitzgerald - 全球领先金融服务集团，自1945年以来一直是金融和技术创新的领导者，有超12500名员工 [15] - Cantor Fitzgerald & Co.是杰出投资银行，服务全球超5000家机构客户，在多领域有优势，是纽约联邦储备银行授权的24家一级交易商之一 [15] - 是领先的SPAC赞助商，完成多个首次公开募股并通过CF Acquisition平台宣布多项业务合并 [10][15] Cantor Fitzgerald Asset Management - 投资平台管理资产达130亿美元，涵盖多种基金和投资工具，为高净值和机构投资者服务 [16] Silverstein Properties - 纽约的私营全服务房地产开发、投资和管理公司，由Larry Silverstein创立 [5] - 开发、拥有和管理超4000万平方英尺的商业、住宅、零售和酒店空间 [5] - 近期项目包括7号世界贸易中心、4号世界贸易中心等 [5] Turnbull Development - 南卡罗来纳州查尔斯顿地区的全服务商业房地产开发公司，有几十年房地产开发和建设经验 [12] - 能将创意转化为推动经济增长和提升社区的项目，业务涵盖多种类型开发 [12] SouthState Bank - 南州公司的全国性银行子公司，为佛罗里达州、阿拉巴马州等地超100万客户提供金融服务，也通过代理银行部门为全国客户服务 [6] 各方表态 - Turnbull Development总裁称Sawmill将是充满活力、改变地区的社区，已花四年制定总体规划等 [2] - Silverstein Properties副总裁表示萨默维尔是理想住宅目的地，项目已完成前期建设并获得融资，将进一步活跃当地社区 [2] - 南州银行沿海分行总裁称银行致力于帮助社区繁荣，Sawmill开发将促进萨默维尔持续发展 [14] - Cantor Fitzgerald资产管理公司首席投资官表示项目位置优越，与Turnbull Development的合作将对社区产生积极影响 [14] 过往投资情况 - Cantor和Silverstein于2019年初开展机会区业务，投资、开发、再开发和管理多元化的机构级商业房地产资产组合，重点是美国机会区内的多户住宅物业 [9] - 机会区开发投资组合包括11个处于不同开发阶段的项目，总预计项目成本超22亿美元，平均每个项目2.03亿美元 [9] 营销安排 项目营销将由位于南卡罗来纳州查尔斯顿市中心的当地商业房地产经纪公司Lee & Associates Charleston负责 [12]

文章核心观点 SouthState Bank宣布在其不断发展的佐治亚州市场新增7名商业和私人银行家，公司总裁表示新成员将为各自市场带来技能和主动性 [1] 新增银行家情况 亚特兰大市场 - 3名商业银行家加入，Michel Odermatt任中端市场团队负责人，此前在AIG Investments任职6年，还有Truist和Credit Suisse First Boston工作经验，拥有佐治亚州立大学MBA学位 [2] - John Jordan为中端市场关系经理，此前在Truist工作多年，有客户关系管理等多方面经验，拥有佐治亚大学学士学位和佐治亚州立大学MBA学位 [3] - Will Peter为中端市场关系经理，有15年客户管理经验，大部分职业生涯在Regions担任不同职位，最近任企业融资总监，拥有杜兰大学A.B. Freeman商学院学士学位 [4] - 2名高级私人银行家加入，Dudley Stephens有超29年新业务和业务发展经验，最近任Maison de Papier总裁，在金融领域有丰富履历 [5] - Matt White此前在Synovus工作6年，担任过多个职位，拥有奥本大学学士学位 [6] 奥古斯塔市场 - 2名商业关系经理加入，Chan O'Dell 1998年开始金融职业生涯，有信贷承保等多方面经验，拥有佐治亚大学学士学位和佐治亚州立大学MBA学位，积极参与社区活动 [7] - Jason Thornton此前就职于Ameris Bank，有构建投资组合等多方面经验，拥有奥古斯塔州立大学学士学位，是2015年领导力奥古斯塔成员，积极参与志愿活动 [8] 公司概况 - SouthState Corporation是一家金融服务公司，总部位于佛罗里达州温特黑文，旗下的SouthState Bank为佛罗里达州、阿拉巴马州、佐治亚州、卡罗来纳州和弗吉尼亚州超100万客户提供消费、商业、抵押贷款和财富管理解决方案，还通过代理银行部门为全国客户服务 [9]

文章核心观点 - 南方州银行公司（SSB）将以约20亿美元全股票交易收购独立银行集团（IBTX），交易预计2025年第一季度末完成，此收购将助力SSB长期财务增长，但市场波动或有影响 [1][4][9] 收购交易概况 - SSB将以全股票交易收购IBTX，交易价值约20亿美元 [1] - 截至2024年3月31日，IBTX总部位于德克萨斯州麦金尼，总资产189亿美元，总存款157亿美元，总贷款146亿美元 [1] - 收购完成后，合并后公司预计总资产650亿美元，存款550亿美元，总贷款480亿美元，市值约82亿美元 [2] 协议条款 - IBTX股东每持有一股IBTX普通股将获得0.60股SSB普通股，基于2024年5月17日SSB收盘价，交易估值为每股48.51美元 [3] - IBTX三名董事将加入SSB董事会和南方州银行董事会 [3] 交易完成条件及时间 - 交易完成需满足惯例成交条件，包括获得必要监管批准和双方股东同意，预计2025年第一季度末完成 [4] 交易益处 - 公司预计到2025年每股收益增厚27.3% [5] - 2024年和2025年剩余时间，SSB预计实现5%的年净收入增长，IBTX长期预计有类似5%的年增长 [5] - 交易完成时，预计普通股一级资本比率为10.4%，总风险资本比率为12.8%，贷存比为89%，预计节省独立银行非利息费用基数的25% [6] - 收购将帮助SSB业务拓展至类似高增长地区 [7] 管理层评价 - IBTX董事长兼首席执行官大卫·R·布鲁克斯称很高兴加入SSB，两公司结合为团队、客户和社区提供发展机会 [8] - SSB首席执行官约翰·C·科比特称IBTX与SSB很契合 [8] 分析观点 - SSB的无机增长努力将长期有助于其财务状况，此次收购可扩大业务和地理覆盖范围，但市场当前波动或有不利影响 [9] - 过去六个月，SSB股价上涨8.5%，行业增长14.6% [9] 其他银行无机扩张情况 - UMB金融公司（UMBF）将以约20亿美元全股票交易收购Heartland Financial，HTLF股东每股将获0.55股UMBF普通股，基于2024年4月26日UMBF收盘价，交易估值为每股45.74美元 [11]

文章核心观点 - 2024年5月20日SouthState Corporation宣布将以约20亿美元的全股票交易收购Independent Bank Group Inc交易完成后将创建一家资产达650亿美元的地区性银行 [1][2] 交易概述 - SouthState将以全股票交易收购Independent Bank Group交易价值约20亿美元 [1] - 交易完成后将创建一家资产达650亿美元的地区性银行业务覆盖美国东南部、得克萨斯州和科罗拉多州 [2] - 截至2024年3月31日Independent Bank Group总资产约189亿美元总存款157亿美元总贷款146亿美元业务分布于得克萨斯州和科罗拉多州四个市场区域 [4] - 交易完成后合并公司预计总资产650亿美元存款550亿美元总贷款480亿美元市值约82亿美元 [4] 管理层表态 - SouthState首席执行官John C Corbett期待Independent Bank Group团队加入认为其与SouthState契合 [5] - Independent Bank Group董事长兼首席执行官David R Brooks对加入SouthState感到兴奋认为合并对团队、客户和社区有益 [5] 交易条款 - Independent Bank Group股东每持有一股普通股将获得0.60股SouthState普通股按2024年5月17日收盘价计算每股价值48.51美元交易总价约20亿美元 [5] - 交易完成后Independent Bank Group的三名董事将加入SouthState Corporation董事会和SouthState Bank董事会 [5] 审批与预期 - 交易已获双方董事会一致批准完成交易需满足惯例成交条件包括获得监管批准和双方股东批准 [6] - Independent Bank Group约13.2%普通股股东及SouthState全体董事会成员已签署投票协议支持交易 [6] - 交易预计在2025年第一季度末完成 [6] 顾问信息 - Raymond James & Associates Inc担任SouthState独家财务顾问Davis Polk & Wardwell LLP担任法律顾问 [7] - Keefe Bruyette & Woods担任Independent Bank Group独家财务顾问Wachtell Lipton Rosen & Katz担任法律顾问 [7] 投资者会议 - SouthState和Independent Bank Group将于美国东部时间5月20日上午8:30举行电话会议讨论交易 [8] - 提供了电话会议的参与方式包括国内和国际拨打号码、会议ID等信息 [8] - 会议直播和相关演示将在两家公司网站投资者关系板块提供音频回放预计于当天晚上提供 [8] 公司介绍 - SouthState Corporation是一家金融服务公司总部位于佛罗里达州Winter Haven旗下银行子公司为超百万客户提供服务 [9] - Independent Bank Group是一家银行控股公司总部位于得克萨斯州McKinney通过子公司为得克萨斯州和科罗拉多州客户提供服务 [10] 交易文件信息 - SouthState将向美国证券交易委员会（SEC）提交Form S - 4注册声明其中包括联合委托书和招股说明书 [18] - 建议投资者阅读相关文件可从SEC网站或两家公司网站免费获取 [19][20] 参与者信息 - IBTX、SouthState及其部分董事和高管可能被视为交易中征集代理投票的参与者相关利益信息将包含在联合委托书/招股说明书中 [21] - 提供了IBTX和SouthState董事、高管持股及相关交易信息的文件链接 [22][23]

公司整体规模与人员情况 - 截至2024年3月31日，公司资产约451亿美元，全职员工5179人[119] 公司整体财务关键指标变化 - 2024年第一季度，公司合并净收入1.151亿美元，摊薄后每股收益1.50美元，较2023年同期分别下降17.8%和18.0% [124] - 2024年第一季度有效税率为25.05%，2023年同期为21.84%，所得税拨备减少63.4万美元 [125][126] - 2024年第一季度季度效率比率升至58.5%，2023年同期为51.4% [127] - 2024年3月31日止三个月，平均资产回报率、平均股权回报率和平均有形股权回报率较2023年同期下降，股权资产比率上升至12.29%，股息支付率升至34.42% [128][129][130][131] - 2024年第一季度非税等效净利息收入降至3.439亿美元，较2023年同期减少3730万美元，降幅9.8%[132] - 2024年第一季度非税等效和税等效净利息收益率均较2023年同期下降52个基点，原因是计息负债成本增加139个基点，超过生息资产收益率增加的48个基点[134] - 2024年第一季度非利息收入较2023年同期增加20.3万美元，增幅0.3%，占总净利息收入和非利息收入的17.2% [160] - 2024年第一季度非利息支出较2023年同期增加880万美元，增幅3.7% [171] - 2024年第一季度有效税率为25.05%，高于2023年同期的21.84% [182] - 截至2024年3月31日，公司总资产较2023年12月31日增加约2.428亿美元，增幅0.5%，达约451亿美元[183] - 2024年第一季度现金及现金等价物增加2.106亿美元，增幅21.1%，贷款增加2.788亿美元，增幅0.9%，投资证券减少2.316亿美元，降幅3.1% [183] - 2024年第一季度存款增长1.295亿美元，增幅0.3%，联邦基金购买和回购协议下出售的证券增加6550万美元，增幅13.4%，总借款减少1.001亿美元，降幅20.3% [183] - 2024年第一季度股东权益增加1390万美元，增幅0.3% [183] - 2024年3月31日和2023年12月31日，贷存比分别为88%和87%，无息存款账户占总存款的比例分别为28%和29% [183] - 2024年第一季度和2023年第一季度，公司平均股权回报率（GAAP）分别为8.36%和10.96%[239] - 2024年第一季度和2023年第一季度，公司平均有形股权回报率（非GAAP）分别为13.63%和18.81%[239] - 2024年第一季度和2023年第一季度，公司净收入（GAAP）分别为1.15056亿美元和1.39926亿美元[239] 利息收支情况 - 利息收入增加6680万美元，主要因贷款和待售贷款利息收入增加7030万美元，部分被投资证券利息收入减少280万美元和其他利息收入减少66.7万美元抵消 [124] - 利息支出增加1.042亿美元，主要源于存款利息支出增加，平均存款成本较2023年第一季度增加147个基点 [124][125] - 2024年第一季度生息资产非税等效收益率升至5.12%，较2023年同期增加48个基点，高收益贷款组合平均余额增加21亿美元等因素影响整体收益率上升[135] - 2024年第一季度计息负债平均成本升至2.53%，较2023年同期增加139个基点，整体资金成本升至1.83%，较2023年同期增加108个基点[136][147] - 截至2024年3月31日的三个月，投资证券利息收入减少280万美元，平均余额较2023年同期减少7.668亿美元，但收益率增加7个基点[138][139][140] - 截至2024年3月31日的第一季度，投资贷款利息收入增至4.63亿美元，较2023年同期增加7000万美元，总贷款非税等效收益率增加49个基点[141] - 2024年第一季度计息存款成本为2.44%，较2023年同期的0.97%增加，利息支出增加1.042亿美元，平均余额增加3100万美元[148][149][150] - 2024年第一季度联邦基金购买成本增加69个基点，平均余额增加6320万美元，利息支出增加120万美元[151][152] - 2024年第一季度其他借款（FHLB预付款）成本为5.66%，利息支出为240万美元，较2023年同期的4.76%和460万美元下降，平均余额减少2.214亿美元[156] 非利息收支情况 - 非利息收入增加20.3万美元，主要来自存款账户服务费等增加，但被代理银行和资本市场收入下降930万美元大部分抵消 [125] - 非利息支出增加880万美元，主要因薪资福利等增加，部分被合并等费用减少抵消 [125] 信贷损失情况 - 信贷损失拨备减少2040万美元，2024年第一季度为1270万美元，2023年同期为3310万美元 [125] - 2024年第一季度，信贷损失拨备约为1270万美元[199] - 截至2024年3月31日，信贷损失准备金（ACL）余额为4.697亿美元，占总贷款的1.44%，较2023年12月31日增加1310万美元[199] - 截至2024年3月31日，未使用承诺准备金为5320万美元，较2023年12月31日减少310万美元[201][202] - 2024年3月31日，ACL对不良贷款的覆盖率为2.73倍，2024年第一季度净冲销率为0.03%，高于2023年同期的0.01%[202] - 2024年第一季度，各贷款细分领域净冲销率（年化）有不同表现，如住宅抵押贷款高级为 - 0.01%，住宅抵押贷款初级为1.07%等[202] - 截至2024年3月31日，总贷款净额为326.6731亿美元，平均贷款为324.8022亿美元；净冲销占平均贷款的年化百分比为0.03%，信贷损失拨备占期末贷款的百分比为1.44%，占期末不良贷款的百分比为272.62%[203] - 2024年3月31日，不良资产总额为1.745亿美元，占贷款和收回资产总额的0.53%，较2023年12月31日减少960万美元，降幅5.2%；不良贷款总额为1.723亿美元，占总贷款的0.53%，较2023年12月31日减少1040万美元，降幅5.7%[205] 生息资产与计息负债情况 - 截至2024年3月31日的三个月，生息资产平均为407亿美元，较2023年同期增加12亿美元，增幅3.2%；计息负债平均为275亿美元，较2023年同期增加29亿美元，增幅11.7%[132] 抵押贷款业务情况 - 2024年第一季度抵押贷款生产从2023年同期的5.56亿美元降至4.288亿美元，分配到二级市场的比例从28%增至53% [163][164] - 待售抵押贷款余额从2023年12月31日增加570万美元至2024年3月31日的5660万美元，2024年第一季度抵押贷款总额为4.29亿美元，低于2023年第四季度的4.36亿美元[192][193] - 2024年3月31日，出售到二级市场的抵押贷款占比增至53%，高于2023年第四季度的49%[194] 投资证券业务情况 - 截至2024年3月31日，投资证券总额为72亿美元，较2023年12月31日的75亿美元减少2.316亿美元，降幅3.1%[184] - 2024年第一季度，公司未购买可供出售或持有至到期的证券，投资证券到期、提前还款和赎回总额为1.684亿美元，溢价净摊销为480万美元[184][185] - 截至2024年3月31日，可供出售证券投资组合的未实现净损失为8.302亿美元，占摊销成本基础的15.3%；持有至到期证券投资组合的未实现净损失为4.3亿美元，占摊销成本基础的17.6%[186] - 截至2024年3月31日，有1236项投资证券处于未实现损失状态，未实现损失总额为13亿美元；2023年12月31日，有1232项投资证券处于未实现损失状态，未实现损失总额为12亿美元，数量增加4项，金额增加8000万美元[186] - 截至2024年3月31日，按合同到期日和相关收益率统计，持有至到期投资总额为24.46589亿美元，可供出售投资总额为45.984亿美元，其他投资总额为1.87185亿美元，投资证券总额为72.32174亿美元[189] - 约86.0%的投资组合由美国国债、美国政府机构证券和美国政府机构抵押支持证券组成；约13.6%由市政证券组成，约98%的市政债券投资组合评级为AA或AAA级[189] - 2024年第一季度，公司未出售可供出售或持有至到期的证券，截至2024年3月31日，投资组合的有效久期为5.89年[189] - 截至2024年3月31日，其他投资证券约为1.873亿美元，占总资产的0.41%，主要为联邦住房贷款银行和联邦储备银行的股票，总计约1.683亿美元，占总资产的0.37%[190] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，交易证券组合分别为6620万美元和3130万美元，主要包括市政债券、国债和抵押支持机构证券[191] - 2024年第一季度，公司购买了5460万美元联邦住房贷款银行的资本股票，出售了5940万美元，净减少480万美元[184] 贷款业务情况 - 截至2024年3月31日，贷款总额（扣除未实现收入）为326.6731亿美元，较2023年12月31日增加2.788亿美元，年化增长率为3.5%[196] - 非收购贷款组合增加6.187亿美元，年化增长率为9.4%；收购贷款组合减少3.399亿美元，年化下降率为23.1%[196][197] - 2024年第一季度，商业非业主自用贷款、消费者业主自用贷款等类别贷款分别实现6.216亿美元、2.443亿美元等的年初至今增长，年化增长率分别为39.1%、16.6%等[197] - 非收购贷款组合较2023年12月31日增加约6.187亿美元，年化增长率约9.4%；收购贷款组合减少3.399亿美元[219] 存款与借款业务情况 - 截至2024年3月31日，计息存款总额增至266亿美元，较2023年12月31日增加2.324亿美元，年化增长率3.5%；联邦基金购买和证券回购协议相关金额为5.547亿美元，较2023年12月31日增加6550万美元；其他借款从2023年12月31日的1亿美元降至2024年3月31日的0[206] - 公司企业和次级债券减少9.2万美元至3.918亿美元；2024年第一季度，平均计息存款较2023年同期增加31亿美元至264亿美元[207] - 截至2024年3月31日，非计息存款期末余额为105亿美元，与2023年12月31日的106亿美元基本持平；2024年第一季度平均非计息存款为105亿美元，较2023年第一季度的128亿美元有所下降[209] - 2024年3月31日和2023年12月31日，公司估计的未保险存款分别约为133亿美元和142亿美元[211] - 2024年3月31日，总存款为372亿美元，较2023年12月31日增加1.295亿美元，主要因货币市场账户增加3.567亿美元和定期存款增加3060万美元[219][221] - 2024年3月31日，短期借款总额为5.547亿美元，长期借款总额为3.918亿美元[221] 资本比率与资本情况 - 公司和银行需满足普通股一级资本（CET1）与风险加权资产的最低比率为4.5%，一级资本与风险加权资产的最低比率为6%，最低杠杆比率为4%，总资本与风险加权资产的最低比率为8%[213] - 由于采用经修改的当前预期信用损失（CECL）过渡方法，2024年3月31日，公司和银行的一级资本增加约1530万美元[213] - 2024年3月31日，公司普通股一级风险资本比率为11.95%，一级风险资本比率为11.95%，总风险资本比率为14.32%，一级杠杆率为9.58%；银行普通股一级风险资本比率为12.67%，一级风险资本比率为12.67%，总风险资本比率为13.93%，一级杠杆率为10.14%，均高于最低标准且较2023年12月31日有所改善[214] - 2024年第一季度净收入1.151亿美元，使公司和银行一级资本分别增加1.1%和0.5%，总风险资本分别增加1.1%和0.7%[214] - 公司和银行平均资产与风险加权资产较第四季度均下降0.6%[215] - 2024年3月31日，公司一级杠杆率、CET1风险资本比率和总风险资本比率分别为9.58%、11.95%和14.39%；银行一级杠杆率、CET1风险资本比率和总风险资本比率分别为10.14%、12.66%和13.99%，均远超最低标准[223] 利率

业绩总结 - 2024年第一季度的净收入为1.151亿美元，较2023年第四季度的1.068亿美元增长[16] - 报告的稀释每股收益（EPS）为1.50美元，调整后的稀释EPS（非GAAP）为1.58美元[18] - 2024年第一季度的调整后净收入为121,326千美元，较2023年第四季度的128,271千美元下降了5.4%[132] 用户数据 - 2024年第一季度的存款总额为370亿美元，存款增加1.3亿美元，年化增长率为1%[1][24] - 2024年第一季度的贷款总额为330亿美元，贷款增加2.79亿美元，年化增长率为3%[29][171] - 2024年第一季度的总不良资产占贷款比例为0.42%[69] 信贷与风险管理 - 净坏账为270万美元，年化率为0.03%；信贷损失准备金为1270万美元，总信贷损失准备金加上未融资承诺的储备为1.60%[1][79] - 信贷损失准备金为2.17亿美元，净减值损失为2900万美元，信贷损失准备金占贷款的比例为0.25%[69] - 2024年第一季度的总风险资本比率为14.4%[76] 收入与成本 - 2024年第一季度的净利息收益率（NIM）为3.41%[93] - 2024年第一季度的非利息收入占总收入的比例为17%[90] - 2024年第一季度的存款成本为174个基点，较同行业平均的238个基点低[50] 贷款组合 - 投资者商业房地产（CRE）贷款占总贷款的30%，余额为98亿美元[38] - 消费者房地产贷款占总贷款的25%，余额为82亿美元[39] - 2024年第一季度的贷款组合中，前10大贷款占比约为2%[49] 未来展望 - 2024年到2029年及以后的贷款到期金额分别为10亿美元、13亿美元、19亿美元、17亿美元、16亿美元和79亿美元[68] - 2026年及以后的商业房地产贷款占比达到86%[68] 其他信息 - 2024年第一季度回购了100,000股，平均回购价格为79.85美元[1] - 记录FDIC特别评估费用为390万美元[171] - 2024年第一季度的抵押银行收入为620万美元，较2023年第四季度的220万美元增长了181.8%[97]