While the proven Zacks Rank places an emphasis on earnings estimates and estimate revisions to find strong stocks, we also know that investors tend to develop their own individual strategies. With this in mind, we are always looking at value, growth, and momentum trends to discover great companies. Considering these trends, value investing is clearly one of the most preferred ways to find strong stocks in any type of market. Value investors use fundamental analysis and traditional valuation metrics to find ...

HOUSTON, Oct. 1, 2024 /PRNewswire/ -- Talos Energy Inc. ("Talos" or the "Company") (NYSE: TALO) today announced that its Board of Directors has adopted a limited duration stockholder rights plan (the "Rights Plan"). The Rights Plan is effective immediately and will expire on October 1, 2025, unless approved by Talos stockholders at the Company's next Annual Meeting. The Board may consider an earlier termination of the Rights Plan if circumstances warrant. The Board, in consultation with its independent advi ...

HOUSTON, Sept. 17, 2024 /PRNewswire/ -- Talos Energy Inc. ("Talos" or the "Company") (NYSE: TALO) today published its fifth annual Sustainability Report for the 2023 calendar year. The report highlights Talos's continued commitment to transparency, emissions reduction efforts, and sustainability and governance improvements across its growing exploration and production business in the Gulf of Mexico. Talos's report was developed with reference to the Sustainability Accounting Standards Board ("SASB"), Global ...

HOUSTON, Sept. 5, 2024 /PRNewswire/ -- Talos Energy Inc. ("Talos") (NYSE: TALO) today announced that its Ewing Bank 953 well ("EW 953 well") successfully discovered commercial quantities of oil and natural gas. Separately, Talos entered into an agreement to participate in the Sebastian prospect, currently drilling in the Mississippi Canyon Block 387 of the U.S. Gulf of Mexico. The EW 953 well encountered approximately 127 feet of net pay in the target sand at approximately 19,000 feet true vertical depth (" ...

HOUSTON, Aug. 30, 2024 /PRNewswire/ -- Talos Energy Inc. ("Talos" or the "Company") (NYSE: TALO) today announced that Tim Duncan has stepped down from his role as President and Chief Executive Officer, effective August 29, 2024. Joseph A. Mills, who has served on the Company's Board since March, 2024, will serve as interim President and Chief Executive Officer until a successor is in place. The Company's Board of Directors has initiated a search for a successor in partnership with a leading executive search ...

HOUSTON, Aug. 26, 2024 /PRNewswire/ -- Talos Energy Inc. (NYSE: TALO) ("Talos" or the "Company") today announced that representatives of Talos will participate at the following investor conferences. Barclays 38th Annual CEO Energy-Power Conference in New York, New York, September 3-4, 2024. Tim Duncan, President and Chief Executive Officer, will participate in a presentation on Wednesday, September 4, 2024, at 10:20 a.m. Eastern Time. This presentation will be webcast. Pareto Securities 31st Annual Energy C ...

Cavan Images/iStock via Getty Images Investment thesis Talos Energy (NYSE: TALO) is a rising oil producer in the Gulf of Mexico that trades at sizable discount to its net asset value (or NAV) .1 was excited about this stock in VAL -52.60% Talos Energy Inc (TALO) Price % Off High 0,00% -20.00% -40.00% -52.60% -60.00% Jan '22 Jul '22 Jan '23 Jul '23 Jan '24 Jul '24 Seeking AlphaQ Aug 18, 2024, 1:37 PM EDT Powered by YCHARTS Data by YCharts I believe this was largely driven by the negative short-term consequen ...

财务数据和关键指标变化 - 第二季度创下公司纪录,产量为955,000桶油当量/天、调整后EBITDA为3.44亿美元、调整后自由现金流为1.48亿美元 [13] - 资本支出为1.23亿美元,再投资率为36%,包括2.2亿美元的弃置费用,再投资率为42% [14] - 偿还了1亿美元债务,并在公开市场上回购了380万股 [15] 各条业务线数据和关键指标变化 - 维持了81%的油气比例,实现了40美元/桶当量的EBITDA净利润率 [13] - 龙虾水注项目和克莱伯恩侧钻井取得成功,刺激作业增加了工作量成本 [26] - 预计第三季度产量将在92,000-97,000桶油当量/天之间,较第二季度略有下降 [18] 各个市场数据和关键指标变化 - 无具体披露 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司专注于在墨西哥湾拥有油气加权产量、短周期钻井存量和低收支平衡的资产 [10][11] - 通过执行基础业务和新项目的投产,实现了更加一致的季度业绩 [17] - 公司在过去13年一直保持低杠杆,现已成为墨西哥湾第五大运营商和第四大租赁面积持有者 [11][12] - 公司正在积极寻找新的高影响力项目,如Monuments项目,这是公司首次进入Wilcox层系 [16][39][40][41][42] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对公司在第二季度的出色执行表现感到自豪,并预计下半年业绩将保持强劲 [44][45] - 管理层认为公司拥有大量未经证实储量和勘探潜力之外的价值,这将支撑公司的估值 [49][50][51][52][54] 其他重要信息 - 公司已完成对QuarterNorth资产的整合,并实现了超出预期的协同效益 [22][23][24][25] - 公司将在2025年下半年开始钻探Katmai West和Daenerys等高影响力项目 [27][30][36][37][38] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Neil Mehta 提问** 对于公司使用PV-10作为估值依据的做法,市场可能会认为公司的资本成本应该高于10%,公司如何回应这一观点? [66] **Sergio Maiworm 回答** 公司认为即使采用稍高于PV-10的折现率,公司股票仍存在显著的估值折价,因为公司拥有大量储量外的价值 [67][68] 问题2 **Jarrod Giroue 提问** 公司2025年资本支出计划如何安排,是否会保留一定的灵活性以应对新的机会? [87][88][89][90][91] **Tim Duncan 回答** 公司会保留一定的资本开支预备,以便在合适的机会出现时进行战术性收购。公司将在2025年的钻探计划中平衡高影响力项目和开发性项目 [87][88][89][90][91] 问题3 **Noel Parks 提问** 公司是否感受到市场对通过传统地质学创造价值的兴趣有所增加? [96][97][98][99][100][101][102][103] **Tim Duncan 回答** 公司认为市场应该重新关注海上传统地质资产的价值,因为它们具有不同于页岩资产的优势,如更稳定的产量下降率和利用现有基础设施的能力 [97][98][99][100][101][102][103]

TALOS 1 2Q 2024 Earnings Conference Call & Webcast August 8, 2024 Cautionary Statements Cautionary Statements The information in this presentation includes "forward-looking statements" within the meaning of Section 27A of the Securities Act of 1933, as amended (the "Securities Act"), and Section 21E of the Securities Exchange Act of 1934, as amended (the "Exchange Act"). All statements, other than statements of historical fact included in this presentation, regarding our strategy, future operations, financi ...

财务状况 - 第二季度营收为5.492亿美元,调整后EBITDA为3.44亿美元[4] - 公司总体营业收入为3.44亿美元[63] - 公司调整后EBITDA为3.44亿美元[63] - 公司调整后EBITDA扣除套期保值影响为3.62亿美元[63] - 公司2024年上半年的总收入为9.79亿美元，较2023年上半年的6.90亿美元增加了41.8%[51] - 公司2024年上半年的营业利润为1.22亿美元，较2023年上半年的4,828万美元增加了153.1%[51] - 公司2024年上半年的净亏损为1.00亿美元，而2023年上半年实现净利润1.04亿美元[51] - 公司2024年上半年的经营活动现金流为3.86亿美元，较2023年上半年的2.77亿美元增加了39.3%[53] 资产负债情况 - 公司2024年6月30日的总资产为63.62亿美元，较2023年12月31日的48.16亿美元增加了32.1%[49] - 公司2024年6月30日的总负债为36.36亿美元，较2023年12月31日的26.61亿美元增加了36.7%[49] - 公司2024年6月30日的现金及受限现金余额为1.42亿美元，较2023年12月31日的1.36亿美元增加了4.4%[53] - 公司2024年6月30日的净债务为12.98亿美元，较2023年12月31日的9.42亿美元增加了37.8%[49][53] - 公司2024年6月30日总债务为14.75亿美元，扣除现金和现金等价物后净债务为14.37亿美元[76] - 公司2023年9月30日至2024年6月30日的过去12个月调整后EBITDA为10.99亿美元[76] - 公司2023年9月30日至2024年6月30日的过去12个月包括已收购资产的调整后EBITDA为14.89亿美元[76] - 公司2024年6月30日的净债务与调整后EBITDA比率为1.0倍[76][77] 资本支出和投资 - 第二季度资本支出为1.228亿美元,不含弃置和拆除费用[28] - 公司资本支出为1.23亿美元[67] - 公司放弃作业和弃置费用为2,222万美元[67] - 公司在墨西哥的投资为210.8万美元[67] - 公司2024年全年资本支出预计为5.70-6.00亿美元，弃置和拆除费用预计为0.90-1.00亿美元[38] 股票回购 - 回购了380万股普通股,约4300万美元,平均价格为11.26美元/股,并授权再增加1.5亿美元的股票回购计划[3][9] 债务管理 - 减少1亿美元债务,维持1.0倍的财务杠杆比率,第二季度末流动性为7.387亿美元[3] - 公司于2024年6月30日拥有约7.387亿美元的流动性，未动用的信贷额度为7.4亿美元，现金约3,780万美元，未偿还的信用证约3,910万美元[34] - 2024年下半年预计将产生超过信贷额度的自由现金流，并瞄准长期负债率低于1.0倍的目标[36] 收购与整合 - 以2100万美元收购了位于墨西哥湾沃克-里奇区域Monument发现的21.4%权益[7][10] - 完成了QuarterNorth收购的整合,预期协同效应增加至3500万美元[11] 生产与运营 - 第二季度产量为95.5千桶油当量/天,其中73%为原油,81%为液体[3] - 提前完成了Helix Producer I浮式生产设施的维修,恢复了生产[16] - 第二季度租赁运营成本为每桶18.11美元,调整后一般管理费用为每桶4.10美元[24][26] - 2024年第三季度预计日均产量为92.0-97.0 MBoe/d,其中原油占71%[35] - 2024年全年预计日均产量为89.0-95.0 MBoe/d,其中原油占71%[36] 套期保值 - 2024年第三季度至2025年第四季度期间已锁定原油和天然气套期保值合约[40][41] - 公司2024年第二季度衍生工具公允价值损失为230.2万美元[72] - 公司2024年第二季度收到衍生工具结算净现金为1,751.8万美元[72] 其他 - 公司将于2024年8月8日召开第二季度财报电话会议[42] - 公司2024年第二季度交易和其他费用为662.9万美元[72] - 公司2024年第二季度弃置义务费用为418.2万美元[72] - 公司2024年第二季度净收益为1,238.1万美元,每股基本和摊薄收益均为0.07美元[72] - 公司2024年第二季度调整后净收益为517.9万美元,每股基本和摊薄收益均为0.03美元[72]