UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended June 30, 2025 ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission File No. 001-38909 Triller Group Inc. (Exact name of registrant as specified in its charter) Delaware 33-1473901 (State or other jurisdiction of incorporation ...

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-Q ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended June 30, 2025 ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to Commission File No. 001-38909 Triller Group Inc. (Exact name of registrant as specified in its charter) Delaware 33-1473901 (State or other jurisdiction of incorporation ...

收入和利润（同比环比） - 公司2026财年第三季度总净收入为8039万美元，同比增长15.6%[107] - 总毛利润为5024.2万美元，同比增长14.6%，但毛利率从63.0%降至62.5%[107][109] - 运营收入为1173.2万美元，同比增长58.3%，运营利润率从10.7%提升至14.6%[107] - 截至2025年12月31日的九个月，公司总净收入为2.36366亿美元，同比增长3501.4万美元（17.4%）[123][124] - 总毛利润为1.46504亿美元，同比增长1956.7万美元（15.4%），毛利率从63.0%降至62.0%[123][124][125] - 运营收入为3040.0万美元，同比增长1311.9万美元（75.9%），运营利润率从8.6%升至12.9%[123][124] 各条业务线表现 - 订阅与维护收入为5200.7万美元，同比增长17.2%[107] - 专业服务收入为1770.2万美元，同比增长22.0%[107] - 产品收入为1068.1万美元，与去年同期基本持平[107] - 订阅与维护收入为1.51586亿美元，同比增长2773.3万美元（22.4%），占总收入比例从61.5%升至64.1%[123][124] - 专业服务收入为5404.9万美元，同比增长762.7万美元（16.4%）[123][124] - 产品收入为3073.1万美元，同比下降34.6万美元（1.1%），占总收入比例从15.4%降至13.0%[123][124] 成本和费用（同比环比） - 产品开发费用为1892.6万美元，同比增长26.4%[107][110] - 利息支出为30万美元，同比大幅下降95.4%[107][115] - 所得税准备金为298.6万美元，同比下降23.7%，有效税率从50.5%降至23.2%[118] - 截至2025年12月31日的九个月，所得税准备金为694.6万美元，有效税率为20.8%[133] 管理层讨论和指引 - 公司于2024年8月以1.458亿美元净现金收购了Book4Time[99] - 公司在截至2024年12月31日的九个月内，以净现金1.458亿美元（部分由循环信贷提供资金）完成了对Book4Time的收购[140] 其他财务数据 - 根据CARES法案，公司在截至2025年12月31日的九个月内记录了910万美元的员工保留税收抵免，截至2025年12月31日有300万美元应收款[121][136] - 公司循环信贷额度初始最高总额为7500万美元，已于2025年7月全额偿还本金[139] - 截至2025年12月31日，公司现金及现金等价物8150万美元[142] - 截至2025年12月31日，公司92%的现金及现金等价物位于美国[141] 现金流量表现 - 截至2025年12月31日止九个月，经营活动产生的现金流量净额为3416.2万美元，同比增长22.1%（2024年同期为2797.6万美元）[143] - 截至2025年12月31日止九个月，投资活动使用的现金流量净额为142.4万美元（2024年同期为1.47054亿美元）[143] - 截至2025年12月31日止九个月，筹资活动使用的现金流量净额为2458万美元（2024年同期为提供3525.1万美元）[143] - 截至2025年12月31日止九个月，现金净增加841.2万美元（2024年同期为净减少8413万美元）[143] - 同期经营活动现金流入源于现金基础收益5590万美元，以及营运资产和负债变动导致的2170万美元减少[143] - 现金基础收益由2650万美元的净利润和2940万美元的非现金调整构成[143] - 同期投资活动现金流出主要用于购置物业和设备[144] - 同期筹资活动现金流出包括2400万美元的债务偿还[144]

收入和利润（同比环比） - 第四季度总收入为16.07亿美元，同比增长35.7%[2] - 全年总收入为59.02亿美元，同比增长22.8%[2] - 第四季度调整后稀释每股收益为0.93美元，同比增长8.1%[2][6] - 全年调整后稀释每股收益为4.26美元，同比增长10.9%[2][6] - 第四季度税前利润为3.21亿美元，税前利润率为20.0%[2][9] - 全年调整后EBITDAC为21.21亿美元，调整后EBITDAC利润率为35.9%[2][9] - 全年归属于公司的净利润为10.54亿美元，同比增长6.1%[2][12] - 公司2025年净利润（扣除非控股权益前）为10.67亿美元，较2024年的10.02亿美元增长6.5%[18] 有机收入表现 - 第四季度有机收入下降2.8%，全年有机收入增长2.8%[2][4] - 有机收入定义为核保佣金和费用，扣除新收购业务前12个月收入、已剥离业务收入及外币折算影响[25] - 核保佣金和费用不包括利润分成或有佣金，代表直接来自销售保单和提供收费服务的收入[25][26] 成本和费用（同比环比） - 第四季度佣金和费用为15.8亿美元，核心佣金和费用为14.86亿美元[4] - 全年因收购产生的收入影响为8.36亿美元[4] 非GAAP业绩指标定义 - 公司使用非GAAP指标评估业绩，包括有机收入、EBITDAC、调整后EBITDAC、EBITDAC利润率、调整后EBITDAC利润率及调整后稀释每股净收益[23] - EBITDAC定义为利息、所得税、折旧、摊销及收购或有对付款项估计变动前的收益[30] - EBITDAC利润率定义为EBITDAC除以总收入[30] - 调整后EBITDAC定义为EBITDAC，不包括处置（收益）/损失、收购/整合成本及第三方托管负债公允价值变动[30] - 调整后EBITDAC利润率定义为调整后EBITDAC除以总收入[30] - 调整后稀释每股净收益定义为稀释每股净收益，扣除收购或有对付款项估计变动、处置（收益）/损失、收购/整合成本、第三方托管负债公允价值变动及摊销的税后影响[30] - 收购/整合成本指与收购Accession及该公司先前完成收购相关的非经常性、非正常运营的成本[30] 管理层激励与指引 - 公司在其最近委托书中披露，将有机收入增长、调整后稀释每股净收益及调整后EBITDAC利润率作为高管及其他关键员工短期和长期激励计划的关键绩效指标[24] 收购活动影响 - 2025年用于收购业务的净现金支出高达78.54亿美元，远高于2024年的8.90亿美元，显示大规模并购活动[18] - 2025年商誉从79.70亿美元激增至150.87亿美元，增幅达89.3%，主要由收购推动[15] - 2025年长期债务从35.99亿美元增至68.94亿美元，增长91.6%，主要因融资支持收购[15][18] - 2025年通过发行普通股（扣除费用后）净融资43.15亿美元，用于支持业务扩张和收购[18] 资产与负债变化 - 公司总资产从2024年的176.12亿美元大幅增长至2025年的299.91亿美元，增幅达70.3%[15] - 2025年末现金及现金等价物（含信托现金）为38.15亿美元，较2024年末的25.02亿美元增长52.6%[18] - 2025年未赚取保费从5.77亿美元增至10.53亿美元，增长82.5%[15] - 2025年再保险可收回款项从15.27亿美元大幅减少至6.47亿美元，降幅达57.6%[15] 现金流表现 - 2025年经营活动产生的现金流量净额为14.50亿美元，较2024年的11.74亿美元增长23.5%[18]

财务数据关键指标变化：收入和利润（同比环比） - 2025年第四季度净销售额为76.9亿美元[6] - 第四季度净销售额为76.87亿美元，环比下降9.8%，但同比增长8.6%[28][37] - 2025全年净销售额为324.94亿美元，同比增长5.7%；全年净收益为17.44亿美元，同比下降14.0%[28] - 2025年第四季度归属于纽柯钢铁股东的净利润为3.78亿美元，摊薄后每股收益1.64美元；调整后净利润为4.00亿美元，摊薄后每股收益1.73美元[2] - 第四季度归属于纽柯股东的净收益为3.78亿美元，环比下降37.7%，同比增长31.7%[28] - 2025年每股基本收益为7.53美元，稀释后每股收益为7.52美元[28] - 第四季度EBITDA为9.18亿美元，税前及非控股权益前利润为5.01亿美元[5][6] - 第四季度EBITDA为9.18亿美元，环比下降27.4%，但同比增长22.2%[42] - 2025财年全年EBITDA为41.74亿美元，较上年下降4.4%[42] - 第四季度归属于Nucor股东的调整后净收益为4亿美元，调整后稀释每股收益为1.73美元[44] - 2025财年全年归属于Nucor股东的调整后净收益为17.89亿美元，调整后稀释每股收益为7.71美元[44] 财务数据关键指标变化：成本和费用（同比环比） - 2025年第四季度资产减值和损失包括：钢铁产品部门设施关闭/改造相关费用2100万美元，钢铁厂部门非流动资产减值费用600万美元[3] 各条业务线表现 - 分部门税前及非控股权益前利润（第四季度）：钢铁厂部门5.16亿美元（环比下降34.9%），钢铁产品部门2.30亿美元（环比下降27.9%），原材料部门2400万美元（环比下降44.2%）[5] - 第四季度外部平均销售价格每吨1242美元，环比下降1%，同比增长6%[37] - 第四季度钢铁厂部门外部销售吨位460.2万吨，环比下降8%；利用率82%，环比下降3个百分点[37] - 第四季度钢铁厂总发货量为590.6万吨，环比下降8%，但同比增长5%[39] - 第四季度板材发货量280.4万吨，环比下降7%，但同比增长3%[39] - 第四季度棒材发货量200.7万吨，环比下降8%，同比增长6%[39] - 第四季度结构钢发货量52.2万吨，环比下降12%，同比增长3%[39] - 第四季度钢板发货量55.2万吨，环比下降7%，同比增长10%[39] - 2025财年全年钢铁厂总发货量为2527.1万吨，较上年增长9%[39] 管理层讨论和指引 - 公司预计2026年第一季度收益将环比增长，所有三个运营部门均预期增长，其中钢铁厂部门增幅最大[13] 股东回报与资本配置 - 2025年第四季度，公司以平均每股145.23美元回购约70万股普通股；全年以平均每股128.66美元回购约540万股[10] - 2025年全年，公司通过股票回购和股息向股东返还约12亿美元[12] - 2025年第四季度，公司宣布每股现金股息0.56美元，为连续第211个季度派息，且已连续53年增加基础股息[11] 其他财务数据 - 截至2025年第四季度末，公司持有现金及现金等价物和短期投资27.0亿美元，22.5亿美元循环信贷额度未动用[9] - 2025全年资本支出达34.22亿美元，同比增长7.8%[34] - 2025年末现金及现金等价物为22.60亿美元，较上年末的35.58亿美元减少12.98亿美元[31][34] - 2025年末总资产为351.04亿美元，较上年末的339.40亿美元增长3.4%[31] - 2025年经营活动产生的现金流为32.34亿美元，较上年的39.79亿美元下降18.7%[34]

收入和利润（同比环比） - 2025年第四季度净利润为3570万美元，每股收益0.95美元，环比增长约1%[3] - 2025年全年净利润为1.126亿美元，每股收益3.06美元，同比增长约8%[3] - 调整后2025年第四季度净利润为3590万美元，每股收益0.96美元，环比增长约4.4%[4] - 调整后2025年全年净利润为1.297亿美元，每股收益3.52美元，同比增长约24%[4] - 2025年全年净利润为1.126亿美元（每股3.06美元），较2024年增长2882万美元，每股收益增长约8%[25] - 2025年第四季度净收入为3568.3万美元，每股收益0.95美元，同比（每股）增长22%[51] - 2025年第四季度净收入为3568.3万美元，基本每股收益为0.95美元[84] - 2025年全年净收入为1.126亿美元，基本每股收益为3.06美元，同比增长8.1%（从2.83美元）[84] - 2025年第四季度调整后净收入为3,589.5万美元，同比增长53.2%[94] - 2025年全年调整后净收入为1.2968亿美元，同比增长54.7%[94] - 2025年第四季度调整后每股收益为0.96美元，同比增长21.5%[94] - 2025年全年调整后每股收益为3.52美元，同比增长24.4%[94] 净利息收入与净息差 - 2025年第四季度净息差为4.13%，环比上升7个基点[7] - 2025年净利息收入（非税收等值基础）为2.941亿美元，较2024年增加1.035亿美元，增幅54%[30] - 2025年税收等值净息差为4.02%，较2024年的3.43%有所改善[29][31] - 2025年第四季度净利息收入（非税收等值基础）为7868万美元，环比增长4%，同比增长54%[54] - 2025年第四季度净息差为4.13%，环比提升7个基点，同比提升59个基点[53][56] - 2025年第四季度平均生息资产为77.38298亿美元，收益率为5.70%，同比资产规模与收益率均显著增长[53] - 收购Heartland相关的贷款折扣摊销在2025年第四季度贡献净息差约21个基点，金额为396.6万美元[57] - 2025年第四季度净利息收入为7868万美元，环比增长3.9%（从7572.5万美元），同比增长54.2%（从5103.2万美元）[84] - 2025年全年净利息收入为2.941亿美元，同比增长54.3%（从1.906亿美元）[84] - 2025年第四季度净息差为4.13%，环比增长7个基点，同比增长59个基点[86] - 2025年第四季度调整后净息差（FTE）为3.92%，同比上升42个基点[98] - 2025年第四季度平均生息资产为77.4亿美元，同比增长31.6%[98] 贷款与资产表现 - 期末贷款总额环比增长9680万美元，年化增长率约7%[12] - 期末总资产为83.89亿美元，环比下降1250万美元，同比增加20.93亿美元[11] - 截至2025年末存款总额为69.897亿美元，其中无息存款占比稳定在约28%[21][23] - 2025年贷款销售总额为1.932亿美元，较2024年的1.307亿美元增长，贷款销售净收益增长145.6万美元（48%）[41] - 2025年第四季度贷款销售净收益环比下降8万美元（7%），同比增长47.9万美元（76%）；贷款销售总额为4820万美元[66] - 截至2025年12月31日，总资产为83.8878亿美元，贷款净额为57.97403亿美元，总存款为69.89742亿美元[82] - 2025年第四季度平均资产为85.34亿美元，平均总贷款为58.28亿美元[86] 信用风险与拨备 - 信用损失拨备总额为7770万美元，占期末贷款总额的1.32%[15] - 不良资产总额为2950万美元，占总资产的0.35%，环比有所上升[18] - 2025年信贷损失拨备为1942.5万美元，显著高于2024年的277.5万美元，其中包含与Heartland收购相关的1620万美元“Day 2”拨备[34] - 2025年第四季度信贷损失拨备为222.5万美元，显著高于第三季度的70万美元和2024年同期的62.5万美元[58] - 2025年第四季度信贷损失拨备为222.5万美元，环比大幅增加217.9%（从70万美元）[84] - 期末不良资产占总资产比率升至0.35%（2947.9万美元），环比增长25个基点，同比增长17个基点[86] - 期末不良贷款占总贷款比率升至0.50%（2941.1万美元），环比增长9个基点，同比增长23个基点[86] 非利息收入 - 2025年非利息收入为6731.2万美元，较2024年增长465.2万美元（7%），调整后非利息收入为6662万美元[35][36] - 2025年第四季度非利息收入为1731万美元，环比下降6%，但同比增长23%[59] - 2025年第四季度财富管理费收入为451.9万美元，环比增长5%，同比增长23%[62] - 2025年第四季度互换费环比下降1%，同比增长78.9万美元（19%）[64] - 2025年第四季度其他营业收入环比下降126.2万美元（38%），同比增长45.3万美元（28%）[65] 成本和费用 - 2025年非利息支出为2.019亿美元，较2024年增加5557.2万美元（38%），主要受Heartland运营及收购相关成本驱动[43] - 2025年收购贷款折扣的摊销为1555.6万美元，为净息差贡献约21个基点，2024年同期为150.7万美元，贡献3个基点[33] - 2025年全年调整后非利息支出为1.94953亿美元，较2024年的1.39777亿美元增长39%[45] - 2025年全年非利息支出总额为2.01949亿美元，其中薪酬福利增长3148.5万美元（31%），无形资产摊销增长811.6万美元（399%）[46][49] - 2025年第四季度非利息支出总额为4995万美元，环比增长25万美元（<1%），同比增长1411万美元（39%）[67] - 2025年第四季度薪酬福利支出为2762万美元，环比增长217.6万美元（9%），同比增长721.6万美元（35%）[68][69] - 2025年第四季度无形资产摊销为258.2万美元，环比下降11.1万美元（4%），同比增长214.4万美元（490%）[73] - 2025年第四季度专业费用为216.2万美元，环比增长20.2万美元（10%），同比增长98.4万美元（84%）[72] 资本与回报率 - 截至2025年末，公司总资本充足率为14.93%，一级资本充足率为14.04%，普通股一级资本充足率为13.52%[24] - 2025年第四季度年化平均资产回报率为1.67%，年化平均股本回报率为12.49%[86] - 2025年第四季度调整后效率比率为48.41%，同比下降4.56个百分点[96] - 2025年第四季度调整后平均资产回报率为1.68%，同比上升21个基点[98] - 2025年第四季度调整后平均股本回报率为12.57%，同比下降22个基点[99] - 2025年第四季度调整后有形股本回报率为19.61%，同比上升256个基点[101] 股东回报与账面价值 - 宣布季度现金股息增加7%至每股0.31美元，为连续第14年增加股息[2][8] - 截至2025年12月31日，有形账面价值为每股20.08美元[82] 收购影响 - 多项费用和收入的变动主要归因于Heartland收购案[64][66][67][69][70][71][72][73][74]

财务数据关键指标变化：季度净利润与每股收益 - 2025年第四季度净利润为290万美元，摊薄后每股收益0.08美元，较第三季度的780万美元（每股0.21美元）大幅下降[1] - 2025年第四季度净收入为294.2万美元，较上一季度的783.9万美元大幅下降62.5%[36][38] - 2025年第四季度GAAP基本每股收益为0.08美元，经调整后（非GAAP）基本每股收益为0.10美元[64] 财务数据关键指标变化：年度净利润与每股收益 - 2025年全年净利润为3350万美元，摊薄后每股收益0.90美元，较2024年的2620万美元（每股0.71美元）增长26.8%[1][5] - 2025年全年净收入为3351.1万美元，较2024年的2620.9万美元增长27.9%[36][38] - 2025年全年GAAP基本每股收益为0.90美元，经调整后（非GAAP）基本每股收益为0.71美元[64] 财务数据关键指标变化：调整后税前拨备前净收入 - 调整后税前拨备前净收入：第四季度为1170万美元，第三季度为1100万美元；2025年全年为4180万美元，较2024年的3480万美元增长20%[1][5] - 2025年第四季度调整后税前拨备前净利润（非GAAP）为1165.5万美元，较第三季度的1102万美元增长5.8%[65] - 2025年全年调整后税前拨备前净利润（非GAAP）为4175.7万美元，较2024年全年的3476.2万美元增长20.1%[65] 财务数据关键指标变化：信贷损失拨备 - 第四季度信贷损失拨备为660万美元，其中500万美元与一笔总额500万美元的商业信贷全额减值有关，税后影响为400万美元[1][17] - 2025年第四季度信贷损失拨备激增至659.4万美元，环比增长557.6%，同比剧增4895.5%[36][38] - 2025年全年信贷损失拨备为816.9万美元，显著高于2024年全年的25.7万美元[65] 财务数据关键指标变化：净利息收入与净息差 - 第四季度净息差为3.74%，较第三季度的3.75%和2024年同期的3.85%有所下降[7] - 2025年全年净利息收入为1.0429亿美元，较2024年的9989.4万美元增长4.4%[36][38] - 2025年第四季度净利息收入为2712.4万美元，净息差为3.74%，较上一季度（3.75%）略有下降[44] - 2025年第四季度净息差为3.74%，略低于上一季度的3.75%和去年同期的3.85%[38] - 净利息收入从2024年的9989.4万美元增长至2025年的1.0429亿美元，增幅为4.4%[48] - 净息差从2024年的3.88%微降至2025年的3.81%[48] 财务数据关键指标变化：非利息收入 - 2025年全年非利息收入为2191.5万美元，较2024年的886.2万美元大幅增长147.3%，主要得益于分行出售收益1109.3万美元[36] - 2025年全年净利息收入为1.0429亿美元，非利息收入为2191.5万美元（已剔除分行出售收益）[68] 财务数据关键指标变化：资产回报率与股东权益回报率 - 2025年第四季度年化资产回报率(ROA)为0.38%，显著低于上一季度的1.04%和去年同期的1.06%[38] - 2025年第四季度净收入为294.2万美元，年化平均资产回报率为0.38%[62] - 2025年全年净收入为3351.1万美元，年化平均资产回报率为1.14%[62] - 经调整后（非GAAP），2025年第四季度净收入为383.9万美元，年化平均资产回报率为0.50%[62] - 经调整后（非GAAP），2025年全年净收入为2647.8万美元，年化平均资产回报率为0.90%[62] - 2025年第四季度年化平均股东权益回报率为3.78%，经调整后（非GAAP）为4.93%[63] - 2025年全年年化平均股东权益回报率为11.28%，经调整后（非GAAP）为8.92%[63] - 2025年第四季度年化有形普通股权益回报率（非GAAP）为4.99%，2025年全年为15.04%[67] 财务数据关键指标变化：效率比 - 2025年第四季度调整后效率比（非GAAP）为61.21%，较GAAP效率比65.03%改善，且优于2024年同期的64.84%[68] - 2025年全年调整后效率比（非GAAP）为63.72%，较2024年全年的68.04%显著改善[68] 财务数据关键指标变化：生息资产与付息负债收益率/成本 - 2025年第四季度总生息资产平均余额为28.80亿美元，收益率为5.95%，较2024年同期（26.40亿美元，6.09%）有所下降[46] - 2025年第四季度贷款平均余额为24.97亿美元，收益率为6.22%，较2024年同期（23.28亿美元，6.34%）有所下降[46] - 2025年第四季度总付息负债平均余额为20.92亿美元，成本率为3.03%，较2024年同期（18.66亿美元，3.15%）有所改善[46] - 2025年第四季度总存款成本（含无息存款）为2.32%，与2024年同期持平[46] - 2025年第四季度定期存款平均余额为6.30亿美元，成本率为4.01%，较2024年同期（4.35%）有所改善[46] - 2025年第四季度证券投资平均余额为2.922亿美元，收益率为4.65%，较上一季度（2.056亿美元，4.73%）有所下降[44] - 总贷款平均余额从2024年的22.91亿美元增至2025年的23.93亿美元，但贷款收益率从6.38%微降至6.27%[48] - 证券投资平均余额从2024年的17.13亿美元增至2025年的22.01亿美元，增幅28.5%，收益率稳定在4.70%左右[48] - 总生息资产平均余额从2024年的25.74亿美元增至2025年的27.39亿美元，但平均收益率从6.18%降至6.02%[48] - 总付息负债平均余额从2024年的18.23亿美元增至2025年的19.62亿美元，平均付息成本从3.23%降至3.07%[48] 资产与负债规模：总资产 - 总资产从2024年12月31日的28.78778亿美元增长至2025年12月31日的30.69992亿美元[34] - 截至2025年12月31日，总资产为30.6999亿美元，贷款净额为25.2506亿美元，总存款为25.5475亿美元[38] - 2025年第四季度总资产为30.71亿美元，较2024年同期（28.42亿美元）增长[46] - 总资产从2024年的27.79亿美元增长至2025年的29.31亿美元，增幅为5.5%[48] 资产与负债规模：贷款总额 - 截至2025年12月31日，总贷款为25.6亿美元，经分行出售调整后，较2024年增长3.071亿美元，年化增幅13.1%[5][12] - 贷款总额（毛额）从2024年12月31日的22.55749亿美元增长至2025年12月31日的25.56729亿美元[34] - 截至2025年12月31日，贷款总额（扣除待售贷款）为25.57亿美元，较2024年同期的22.56亿美元增长13.3%[50] - 剔除分行出售影响后，贷款年化增长率为13.08%[52] 资产与负债规模：存款总额 - 截至2025年12月31日，总存款为25.5亿美元，经分行出售等因素调整后，较2024年增长2.563亿美元，增幅10.9%[5][14] - 存款总额从2024年12月31日的23.60582亿美元增长至2025年12月31日的25.54752亿美元[34] - 截至2025年12月31日，公司总存款为25.54752亿美元，核心存款（剔除经纪存款）为25.19752亿美元[60] - 2025年全年核心存款同比增长1.69231亿美元，若剔除分行出售影响，核心存款增长为2.56317亿美元，年化增长率为10.90%[60] 资产与负债规模：证券投资 - 可供出售证券从2024年12月31日的1.4559亿美元增长至2025年12月31日的2.6262亿美元[34] - 截至2025年12月31日，证券投资公允价值为28.78亿美元，较2024年底的17.59亿美元大幅增长63.7%[54] 资产与负债规模：现金及借款 - 无息现金及现金等价物从2024年12月31日的1383.4万美元微增至2025年12月31日的1548.2万美元[34] - 带息在其他机构的存款从2024年12月31日的1.52266亿美元下降至2025年12月31日的3681.1万美元[34] - 短期借款从2024年12月31日的1000万美元增加至2025年12月31日的1.15亿美元[34] - 长期借款从2024年12月31日的4000万美元减少至2025年12月31日的0美元[34] 资产质量与资本充足性：不良资产与贷款减值准备 - 不良资产为2440万美元，占总资产的0.79%；贷款减值准备为3170万美元，占总贷款的1.24%[19][20] - 截至2025年12月31日，不良资产为2439.3万美元，占总资产的0.79%[38] - 截至2025年12月31日，贷款信用损失准备(ACLL)为3167.4万美元，占总贷款的1.24%，覆盖不良资产的129.85%[38] 资产质量与资本充足性：有形账面价值与权益比率 - 截至2025年12月31日，有形账面价值每股为6.20美元，较2024年同期的5.36美元增长15.7%[5][16] - 截至2025年12月31日，有形普通股权益为2.3226亿美元，有形普通股每股账面价值为6.20美元[66] - 截至2025年12月31日，有形普通股权益与有形资产比率为7.75%，较2024年同期的7.16%有所提升[66] 资产质量与资本充足性：股东权益与留存收益 - 2025年第四季度股东权益为3.087亿美元，较上一季度（3.011亿美元）有所增长[44] - 留存收益从2024年12月31日的1994.7万美元增长至2025年12月31日的4230.0万美元[34] 成本与费用：非利息支出 - 2025年第四季度调整后非利息支出（非GAAP）为1838.9万美元，低于GAAP非利息支出1953.9万美元[69] 其他重要事项：核销与贷款结算影响 - 截至2025年12月31日止十二个月的核销额不包括一笔已购买信用受损贷款的结算影响，该结算导致贷款损失准备净减少200万美元[42] 管理层讨论和指引：合并交易 - 宣布与Burke & Herbert Financial Services Corp.进行全股票合并，交易价值约3.542亿美元，合并后资产规模约110亿美元[6] - 公司正与Burke & Herbert进行拟议合并交易，相关文件将提交给美国证券交易委员会[28]

财务数据关键指标变化：收入与利润 - 2025年第四季度合并净收入为433.4万美元，较上一季度（558.4万美元）下降22.4%，较2024年同期（调整后312.5万美元）增长[2][5] - 2025年第四季度每股收益（基本和稀释）为0.81美元，低于上一季度的1.04美元和2024年同期的1.74美元[2] - 第四季度净利润为433.4万美元，环比下降22.4%，但相比去年同期的净亏损697.4万美元实现扭亏为盈[34] - 第四季度每股基本收益为0.81美元，稀释后每股收益为0.81美元[34] - 2025年全年净利润为8214万美元，较2024年的1534.3万美元增长435.5%[45] - 2025年第四季度基本每股收益为0.81美元，环比第三季度的1.04美元下降22.1%[45] - 2025年第四季度GAAP净收入为433.4万美元，非GAAP净收入相同为433.4万美元[49] - 2025年第一季度GAAP净亏损697.4万美元，调整证券销售损失1242.5万美元后，非GAAP净利润为284.2万美元[49] - 2024年第四季度GAAP净收入618.6万美元，因出售Old Town Center产生收益387.4万美元，调整后非GAAP净收入为312.5万美元[49] - 2025年第四季度GAAP每股收益为0.81美元，非GAAP每股收益相同为0.81美元[49] - 2025年第一季度GAAP每股亏损1.53美元，调整后非GAAP每股收益为0.62美元[49] 财务数据关键指标变化：盈利能力比率 - 2025年第四季度年化平均资产回报率为0.91%，年化平均股本回报率为9.18%[2] - 第四季度年化平均总资产回报率为0.91%，平均股东权益回报率为9.18%[34] - 2025年第四季度年化平均资产回报率(ROAA)为0.91%，非GAAP ROAA相同为0.91%[49] - 2025年第一季度GAAP年化平均权益回报率(ROAE)为-20.75%，调整后非GAAP ROAE为8.46%[49] - 2024年第四季度GAAP年化平均权益回报率(ROAE)为21.10%，调整后非GAAP ROAE为10.66%[49] - 2025年第三季度年化平均资产回报率(ROAA)为1.10%，为近五个季度最高[49] 财务数据关键指标变化：净息差与净利息收入 - 净息差从2024年第四季度的3.03%提升至2025年第四季度的3.61%，贷款收益率从5.68%（2025年第三季度）升至5.76%[2][3][9] - 2025年第四季度净利息收入为1640万美元，环比下降4.8%，但较2024年同期（1350万美元）增长21.3%[8] - 第四季度净息差为3.61%，环比增长3个基点，连续四个季度改善[34] - 2025年全年净利息收入为6.2614亿美元，较2024年的5.1227亿美元增长22.2%[45] - 2025年第四季度净利息收入为1.6381亿美元，环比第三季度的1.7199亿美元下降4.8%[45] - 公司总生息资产平均余额从2024年第四季度的177.319亿美元增至2025年第四季度的180.549亿美元，净利息收入从1.3527亿美元增至1.6407亿美元，净息差从3.03%扩大至3.61%[46] - 2025年第四季度，公司应税等值净利息收入为1.6407亿美元，高于2024年同期的1.3527亿美元，但低于2025年第三季度的1.7224亿美元[47] 财务数据关键指标变化：非利息收入 - 财富管理费收入环比增长25.8%至230万美元，较2024年同期增长66.7%[3][11] - 第四季度费用收入占总收入比例提升至17.86%，非利息收入与平均资产之比为1.12%[34] - 2025年第一季度因出售可供出售证券（AFS）录得损失1242.5万美元，导致当季非利息收入为亏损855.4万美元[45] - 2025年全年非利息收入为6883万美元，较2024年的2155.7万美元大幅增长219.4%[45] - 公司2025年第四季度经调整后非利息收入为536万美元，而2024年同期为465万美元，2025年第一季度因证券出售损失曾出现负值[48] - 2025年第一季度GAAP非利息收入亏损855.4万美元，调整后非GAAP非利息收入为387.1万美元[49] 财务数据关键指标变化：成本与费用 - 非利息支出环比增长8.3%至1550万美元，其中薪酬福利支出环比增长8.5%[12] - 第四季度效率比率为70.39%，较前一季度的64.06%有所上升，表明运营效率下降[34] - 2025年全年非利息支出为5.5871亿美元，较2024年的5.1332亿美元增长8.8%[45] - 2025年第四季度效率比率为70.39%，较2024年同期的74.58%有所改善，但高于2025年第三季度的64.06%[48] 财务数据关键指标变化：利息收入与支出 - 利息支出从2024年第四季度的1050万美元降至2025年第四季度的840万美元，主要因FHLB预付款平均余额减少1.017亿美元[7] - 2025年全年贷款利息与费用收入为8.237亿美元，较2024年的8.1779亿美元增长0.7%[45] - 2025年全年存款利息支出为3.2179亿美元，较2024年的3.1854亿美元增长1.0%[45] - 公司贷款总额平均余额从147.911亿美元微降至146.699亿美元，但平均收益率从5.70%提升至5.76%，利息收入从2.1176亿美元增至2.1294亿美元[46] - 证券投资平均余额从13.589亿美元降至12.449亿美元，但平均收益率从2.57%大幅提升至4.25%，利息收入从879万美元增至1334万美元[46] - 付息存款平均成本从2.96%下降至2.59%，总付息负债平均成本从3.18%下降至2.71%，利息支出从1.0494亿美元降至8374万美元[46] - 联邦住房贷款银行预付款从2024年第四季度的14.174亿美元大幅减少至2025年第四季度的4亿美元，相关利息支出从1644万美元降至494万美元[46] 资产与负债表现：贷款 - 2025年第四季度平均贷款环比增加1890万美元（增幅1.3%），但同比减少1210万美元（降幅0.82%）[5] - 2025年第四季度净贷款总额增长1260万美元至14.6亿美元，主要由商业地产贷款增长880万美元和工商业贷款增长980万美元驱动[21] - 贷款总额（扣除信贷损失准备前）从2024年12月31日的14.606亿美元微降至2025年12月31日的14.675亿美元[44] - 商业地产贷款（自用与非自用/多户住宅）是最大贷款类别，在2025年12月31日达到3.989亿美元，较2024年12月31日的3.677亿美元增长8.5%[44] - 海洋贷款从2024年12月31日的2.101亿美元持续下降至2025年12月31日的1.756亿美元，降幅约16.4%[44] 资产与负债表现：存款 - 2025年第四季度总存款为16.1亿美元，较第三季度减少5000万美元，主要因大额非计息存款流出7440万美元[22] - 存款总额从2024年12月31日的15.752亿美元增长至2025年6月30日的17.665亿美元高点，随后在2025年12月31日降至16.074亿美元[43] - 无息活期存款从2024年12月31日的4.062亿美元增长至2025年12月31日的4.322亿美元，增幅6.4%[43] - 定期存款从2024年12月31日的4.896亿美元下降至2025年12月31日的4.466亿美元，降幅约8.8%[43] - 公司非生息资产（即活期存款）从41.851亿美元增长至46.456亿美元，有助于降低整体资金成本[46] 资产与负债表现：总资产与股东权益 - 2025年第四季度总资产为18.9亿美元，较第三季度的19.3亿美元减少4380万美元，降幅2.27%[20] - 总资产从2024年12月31日的18.662亿美元波动增长至2025年6月30日的20.351亿美元峰值，随后在2025年12月31日回落至18.886亿美元[43] - 股东权益总额从2024年12月31日的1.190亿美元显著增长至2025年12月31日的1.888亿美元，增幅约58.7%[43] - 其他综合收益累计亏损从2024年12月31日的1864万美元改善至2025年12月31日的526万美元[43] - 2025年第一季度公司完成公开发行1,796,875股普通股，净筹资5350万美元，推动总权益增至1.889亿美元[27] - 公司股东权益从2024年第四季度的11.666亿美元显著增长至2025年第四季度的18.726亿美元[46] 信贷质量与风险 - 不良资产从2025年第三季度的1430万美元（占总资产0.74%）微升至1460万美元（占总资产0.77%）[13] - 2025年第四季度信贷损失拨备为74.7万美元，低于第三季度的110万美元；净冲销额为23.7万美元，远低于第三季度的230万美元[19] - 信贷损失拨备占总贷款比率在2025年12月31日为1.04%，较9月30日的1.01%上升3个基点[19] - 2025年第三季度对一笔华盛顿特区多户住宅贷款进行110万美元全额冲销，该贷款短售产生110万美元缺口[15] - 2025年第四季度末非应计贷款专项准备金为46.7万美元，高于9月30日的41.8万美元和2024年12月31日的24.8万美元[17] - 第四季度贷款与存款比率为91.65%，期末不良贷款占总贷款比例升至0.98%[39] - 第四季度信贷损失拨备为74.7万美元，期末信贷损失准备金为1532万美元[39] - 信贷损失贷款准备金在2025年12月31日为1532万美元，较2024年12月31日的1503万美元略有增加[44] - 2025年全年信贷损失拨备为3701万美元，较2024年的2551万美元增长45.1%[45] 流动性与资本充足性 - 截至2025年12月31日，未投保存款约为1.99亿美元，占总存款的12.4%[23] - 2025年第四季度末流动性资产为4.234亿美元，借款能力为5.953亿美元，合计远超未投保存款[24] - 第四季度末每股账面价值为35.14美元，季度股息为每股0.31美元[39] - 第四季度末收盘股价为39.80美元，基于稀释后每股收益的市盈率为12.28倍[39]

财务数据关键指标变化：收入与利润 - 第四季度净收入为1140万美元，稀释后每股收益1.46美元，环比下降94.6万美元或8%[2] - 2025年第四季度报告净收入为1141.1万美元，非GAAP有形收入为1161.4万美元[31] - 2025年全年净利润为4606.2万美元，同比增长26.5%；第四季度净利润为1141.1万美元，环比下降7.7%[37][39] - 2025年全年平均资产回报率为1.33%，平均股本回报率为11.14%，均高于上年的1.08%和9.56%[39] - 2025年第四季度平均股本回报率为10.52%，非GAAP平均有形普通股回报率为13.31%[31] 财务数据关键指标变化：净利息收入与净息差 - 净利息收入为3400万美元，环比下降5.8万美元或不足1%[4] - 净息差为4.06%，环比下降4个基点[3][4] - 2025年第四季度净利息收入为3404.8万美元，全年为1.33254亿美元，较上年增长10.8%[37][39] - 2025年第四季度净息差为4.06%，全年为4.03%，高于上年同期的3.82%和3.71%[39] - 2025年第四季度净息差为4.06%，较2024年同期的3.82%上升24个基点[41] - 2025年全年净息差为4.03%，较2024年全年的3.71%上升32个基点[45] 财务数据关键指标变化：非利息收入与非利息支出 - 2025年第四季度非利息收入为400万美元，环比增长26万美元或7%[23] - 2025年第四季度非利息支出为2300万美元，环比增长51.5万美元或2%[24] - 2025年第四季度非利息收入为399.8万美元，全年为1546.1万美元，其中银行卡费用和贷款销售收益增长[37] - 2025年第四季度效率比为60.57%，全年为60.22%，较上年同期的64.71%有所改善[39] 资产与贷款表现 - 贷款总额为27亿美元，环比增加3810万美元或1%（年化增长6%）[4][6] - 投资证券总额为3.925亿美元，环比增加810万美元或2%，未实现净亏损为2340万美元[12] - 截至2025年12月31日，贷款净额（扣除未赚取收入）为27.440亿美元，贷款损失准备金为3314.2万美元[35] - 截至2025年末总资产约35亿美元，平均生息资产约32.6亿美元，贷款总额约27.4亿美元[39] - 截至2025年12月31日，总资产为34.926亿美元，非GAAP有形资产为34.087亿美元[31] - 期末贷款总额为27.44亿美元，较上季度增长1.4%[50] - 未提取承诺总额为5.093亿美元[50] 存款与负债表现 - 存款总额为30亿美元，环比下降270万美元或不足1%，核心存款增加2450万美元或1%至22亿美元[4][15] - 计息存款平均利率为2.51%，环比下降6个基点[16][21] - 2025年第四季度计息负债平均成本为2.60%，较2024年同期的2.87%下降27个基点[41] - 2025年第四季度非生息存款平均余额为7.94亿美元[41] 信贷质量与拨备 - 不良资产为3610万美元，占总资产1.03%，环比增加520万美元或17%[4][8] - 第四季度贷款损失拨备为48万美元，而第三季度为拨备转回22.9万美元[4] - 第四季度净核销贷款为16.5万美元，第三季度为37.6万美元[5] - 2025年第四季度贷款损失拨备为48万美元，全年为113.4万美元，显著低于上年的241.5万美元[37][39] - 截至2025年12月31日，不良资产总额为3610.5万美元，占总资产的1.03%[48] - 截至2025年12月31日，不良贷款总额为3417.6万美元，占总贷款的1.25%[48] - 2025年第四季度贷款损失拨备为48万美元，全年拨备总额为1794.7万美元[48][45] - 2025年第四季度净核销额为负16.5万美元（即净回收）[48] - 截至2025年12月31日，贷款损失准备金余额为3314.2万美元[48] - 信贷损失总拨备为3476.7万美元，占贷款总额的1.27%[50] - 贷款损失拨备占贷款总额的比例稳定在1.21%[50] - 贷款损失拨备对不良资产的覆盖率降至91.79%，上一季度为106.22%[50] - 贷款损失拨备对不良贷款的覆盖率降至96.97%，上一季度为111.20%[50] - 未提取贷款承诺拨备期末余额为162.5万美元，本季度因损失转回减少10.5万美元[50] - 年初至今净贷款冲销额为90.8万美元，年化后占平均贷款的-0.03%[50] - 年初至今贷款冲销额为136.3万美元，回收额为45.5万美元[50] 资本状况与股东权益 - 截至2025年12月31日，股东权益总额为4.351亿美元，环比增长1210万美元或3%[25] - 截至2025年第四季度末，公司一级杠杆资本率和总风险资本率分别为11.84%和15.29%，较上季度末的11.80%和15.24%有所提升[25] - 截至2025年12月31日，公司每股账面价值和每股有形账面价值分别为55.56美元和44.84美元[27] - 截至2025年末普通股每股账面价值为55.56美元，有形账面价值为44.84美元[39] - 公司一级杠杆资本比率为11.84%，总风险资本比率为15.29%，资本充足[39] 其他财务活动 - 2025年第四季度，公司以每股平均59.97美元的价格回购了750股普通股[27] - 2025年第四季度贷款平均余额为27.16亿美元，平均收益率为6.44%[41]

财务数据关键指标变化：收入和利润（同比环比） - 2025年第四季度归属于公司的净利润为990万美元，摊薄后每股收益0.72美元，相比2024年同期的560万美元和0.46美元大幅增长[2] - 2025年全年归属于公司的净利润为3690万美元，摊薄后每股收益2.92美元，高于2024年的3140万美元和2.54美元[12] - 2025年全年总营业收入为9040万美元，非利息支出为4250万美元，效率比率为47.0%，较2024年的48.9%有所改善[12] - 2025年全年净利息收入为8043万美元，较2024年的7758.4万美元增长3.7%[24] - 2025年第四季度净利息收入为2081万美元，较第三季度的2022.2万美元增长2.9%[24] - 2025年全年非利息收入为993万美元，较2024年的1087.8万美元下降8.7%[24] - 2025年第四季度净利息收入为2081万美元，环比增长2.9%[26] - 2025年全年净利息收入为8043.1万美元，同比增长3.7%[27] - 2025年第四季度净收入为991.3万美元，环比增长4.7%[25] - 2025年全年净收入为3694.2万美元，同比增长17.6%[25] - 2025年第四季度非利息收入为266.6万美元，环比增长[39] - 2025年第四季度运营收入为2347.6万美元，环比增长[39] - 2025年全年运营收入为9.036亿美元，较2024年全年（8.8462亿美元）增长[39] - 2025年全年核心净利润为3717.3万美元，较2024年的3350.1万美元增长约11%[37][38] - 2025年第四季度税前拨备前净收入为1285.5万美元，全年为4788.1万美元[35] - 2025年第四季度税前收入为1270.5万美元，全年为4773.1万美元[35] - 2025年第四季度归属于股东的净利润为991.3万美元，全年为3694.2万美元[36] 财务数据关键指标变化：成本和费用（同比环比） - 2025年全年利息支出为4117.4万美元，较2024年的4562.9万美元下降9.8%[24] - 2025年第四季度存款利息支出为844.1万美元，较第三季度的865.4万美元下降2.5%[24] - 2025年第四季度总非利息支出为1062.1万美元，环比增长0.7%[25] - 2025年全年核心非利息支出为4.217亿美元，较2024年全年（4.3273亿美元）下降[39] - 2025年第四季度核心非利息支出为1062.1万美元，环比基本持平[39] 财务数据关键指标变化：盈利能力与效率指标 - 2025年第四季度净息差为4.01%，较第三季度下降1个基点；全年平均资产回报率为1.61%，高于2024年的1.40%[6][12] - 2025年第四季度平均资产回报率为1.76%，平均股本回报率为15.26%，平均有形普通股回报率为15.99%[6] - 2025年全年平均资产回报率(ROAA)为1.61%，平均股本回报率(ROAE)为15.60%[21] - 2025年全年净息差为3.87%，净利差为3.20%[21] - 2025年第四季度平均生息资产收益率为5.8%，环比下降20个基点[26] - 2025年第四季度平均计息负债成本率为2.4%，环比下降20个基点[26] - 2025年全年平均净息差为3.87%，同比上升12个基点[27] - 2025年第四季度核心效率比率为45.24%，较前一季度（46.18%）改善[39] - 2025年全年核心效率比率为46.67%，较2024年全年（48.92%）改善[39] - 2025年第一季度核心效率比率为48.54%，全年呈逐季改善趋势[39] - 2025年第四季度税前拨备前平均资产回报率为2.29%，全年为2.14%，均高于2024年同期的1.57%和1.91%[35] - 2025年第四季度平均有形权益回报率为15.99%，全年为16.44%，与2024年全年的16.49%基本持平[36] - 2025年第四季度核心资产回报率为1.76%，略高于第三季度的1.74%[38] - 2025年第四季度核心有形普通股权益回报率为15.99%，低于第三季度的16.65%[38] - 2025年全年核心资产回报率为1.66%，高于2024年的1.51%[38] - 2025年全年核心有形普通股权益回报率为16.54%，低于2024年的17.59%[38] 资产与贷款表现 - 2025年第四季度总贷款季度环比增长1.063亿美元，年化增长率24%；年末总净贷款达19亿美元，较2024年末增长6690万美元或3.7%[6][9] - 截至2025年末总资产为23亿美元，存款总额为18亿美元，较2024年末减少1.229亿美元或6.3%[8][11] - 截至2025年12月31日，总资产为22.91亿美元，较上年同期的23.01亿美元略有下降[21] - 总贷款（扣除递延费用和折扣）为18.74亿美元，同比增长3.7%[21] - 总存款为18.16亿美元，同比下降6.3%[21] - 总资产从2024年12月31日的23.01亿美元下降至2025年12月31日的22.91亿美元[23] - 总贷款（扣除递延费用和折扣）从2024年12月31日的18.07亿美元微增至2025年12月31日的18.74亿美元[23] - 总存款从2024年12月31日的19.39亿美元下降至2025年12月31日的18.16亿美元[23] - 股东权益从2024年12月31日的2.20亿美元增长至2025年12月31日的2.85亿美元[23] - 2025年第四季度平均贷款总额为18.07亿美元，环比增长2.2%[26] - 2025年全年平均无息存款为4.13亿美元，同比增长0.9%[27] - 截至2025年12月31日，贷款总额为18.8亿美元，其中商业房地产贷款占比最高，为11.134亿美元，占总贷款的57%[28] - 2025年第四季度末总贷款余额为18.735亿美元，较2024年同期的18.07亿美元增长3.7%[28][29] - 截至2025年12月31日，公司总贷款为18.80亿美元，其中正常类贷款18.63亿美元，关注类贷款1053.9万美元，次级类贷款642.7万美元[30] - 2025年第四季度总资产为22.911亿美元，较2024年同期的23.012亿美元略有下降[37] - 2025年第四季度核心存款为16.6547亿美元，较第三季度的16.3192亿美元略有增加[37] - 2025年第四季度经纪存款为4797万美元，较2024年同期的1.7492亿美元大幅减少[37] 资产质量与信贷风险 - 2025年第四季度不良资产占总资产比例为0.28%，贷款净核销率仅为0.014%，资产质量保持稳定[6] - 截至2025年12月31日，贷款损失准备金占总贷款比例为0.95%[22] - 不良贷款占总贷款比例为0.33%，不良资产占总资产比例为0.28%[22] - 贷存比为103.18%，较上年同期的93.21%显著上升[22] - 2025年第四季度不良贷款总额为624.5万美元，占总贷款的0.33%，较上一季度的0.31%有所上升[28] - 2025年第四季度信贷损失拨备为17.83百万美元，占总贷款的0.95%，较上一季度的1.02%有所下降[28] - 2025年第四季度净核销额为-262,000美元，占平均贷款的-0.01%[29] - 2025年全年总核销额为103.5万美元，总回收额为51.1万美元，全年净核销额为-52.4万美元[29] - 2025年第四季度，商业房地产贷款核销额为284,000美元，而商业贷款核销额为48,000美元[29] - 截至2025年12月31日，非应计贷款为624.5万美元，较上一季度的539万美元有所增加[28] - 信贷损失拨备对不良贷款的覆盖率为286%，较上一季度的333%有所下降[28] - 2025年第四季度，公司计提了15万美元的信贷损失拨备，而前三个季度均未计提[29] - 2025年全年贷款损失拨备为15万美元，较2024年的182.9万美元大幅下降91.8%[24] - 2025年第四季度贷款和租赁损失拨备为15万美元，全年为15万美元，显著低于2024年全年的182.9万美元[35] 各条业务线表现（按贷款组合） - 商业地产贷款总额从2024年12月的10.06亿美元增长至2025年12月的11.13亿美元，增幅约10.7%[30] - 建筑与土地开发贷款总额从2024年12月的1.998亿美元下降至2025年12月的1.767亿美元，降幅约11.6%[30] - 住宅地产贷款总额从2024年12月的3.693亿美元微增至2025年12月的3.779亿美元[30] - 商业贷款总额从2024年12月的2.016亿美元下降至2025年12月的1.742亿美元，降幅约13.6%[30] - 消费贷款总额从2024年12月的1521.4万美元微增至2025年12月的1541.7万美元[30] 资本状况与股东权益 - 截至2025年末每股账面价值为20.81美元，每股有形账面价值为19.96美元，较第三季度末分别年化增长16%和19%[6] - 截至2025年末，公司资本充足，总风险资本比率为14.1%，一级普通股资本比率为13.1%，一级杠杆比率为10.8%[10] - 普通股一级资本充足率(CET1)为14.99%，总风险资本充足率为15.96%[22] - 截至2025年12月31日，有形普通股权益为2.73415亿美元，较2024年同期的2.07411亿美元增长31.8%[35] - 截至2025年12月31日，报告的有形账面价值每股为19.96美元，较2024年同期的17.12美元增长16.6%[36] - 有形普通股权益与有形资产比率在2025年第四季度达到12.00%，较前一季度的10.59%显著提升[37] - 加权平均稀释流通股为13,835,816股，较上年同期增加约13.8%[20] - 截至2025年12月31日，公司普通股流通股数为13,697,987股，较2024年同期的12,113,114股增长13.1%[36] - 2025年全年平均总资产为22.39468亿美元[35] 非GAAP财务指标与核心业绩 - 公司使用核心存款、核心净收入、核心每股收益等非GAAP财务指标进行业绩评估和披露[31][32] - 核心存款定义为总存款中剔除大于或等于25万美元的大额定期存款[33] - 核心效率比定义为营业收入除以扣除收购相关费用后的非利息支出，用于评估核心业务运营效率[33] - 有形资产定义为总资产减去商誉及其他无形资产[33] - 2025年全年核心每股收益为2.96美元，高于2024年的2.75美元[37] 其他重要内容 - 公司业务和经营业绩受利率、通胀及肯塔基州、北卡罗来纳州和田纳西州等目标市场经济状况影响[41]