市场整体表现 - 6月9日三大指数集体上涨，沪指涨0.43%，深成指涨0.65%，创业板指涨1.07%，科创50指数涨0.6% [2] - 两市超3900只个股上涨，沪深两市成交额约1.29万亿元 [2] 医疗板块 - 医疗板块涨幅居前，创新药、CRO、减肥药等子板块集体飙涨 [2] - 舒泰神、常山药业、海辰药业、睿智医药录得20%涨幅，诺泰生物涨9.99%，药明康德亦上涨 [2] - 医药板块经历较长时间调整，整体估值处于较低水平，公募持仓低配 [2] - 2025年支付端有望边际改善，创新药械有望获益，医药行情将迎来持续性修复 [2] - 看好创新药产业链在2025年持续良好表现 [2] 稀土永磁板块 - 稀土永磁概念股走强，科恒股份涨20%，中科磁业涨超13%，英洛华涨10%，银河磁体、中国稀土上涨 [2] - 对稀土实施出口管制符合国际通行做法，已依法批准一定数量的合规申请 [3] - 稀土价格处于周期底部，进口矿纳入管控，供给格局进一步集中，价格中枢有望上移 [3] - 2025年人形机器人进入量产阶段，远期1亿台销量对应稀土永磁远期空间约20万至40万吨，相当于再造一个市场 [3] 可控核聚变概念 - 可控核聚变概念走强，中洲特材涨12.78%，合锻智能涨10%，融发核电、四创电子上涨 [4] - 行业近期政策信号明确、融资规模提升、装置建设加速、技术进展明显 [4] - 国际装置加速建设下，国内后续或有潜在行业顶层设计或支持资金预期，行业景气度将不断抬升 [4] 豆包概念 - 豆包概念表现不俗，旗天科技涨16.86%，润欣科技涨15.67%，引力传媒涨10%，光云科技、海天瑞声大涨 [4] - 2025火山引擎原动力大会将于6月11日-12日举行，聚焦大模型与AI云原生等前沿领域 [4] 弱势板块 - 公路、贵金属板块走弱，海南高速、赤峰黄金、山东黄金下挫 [5]

市场表现 - 6月9日A股三大指数集体高开 科技方向小幅上涨 上证科创板人工智能指数涨0.20% [1] - 科创板人工智能ETF(588930)涨0.09% 盘中溢价率0.11% 成分股海天瑞声涨超4% 有方科技/道通科技/麒麟信安跟涨 [1] - 6月6日科创板人工智能ETF(588930)获资金净流入688万元 [1] 政策动态 - 工信部6月6日召开两化融合工作会议 审议《工业和信息化部信息化和工业化融合2025年工作要点》 [2] - 政策要求推进数字化网络化智能化升级 加快重点行业数字化转型实施方案 实施"人工智能+制造"行动 [2] - 政策强调加快提升软硬件产品供给能力 强化工业软件/智能传感器技术攻关 建设工业高质量数据集 [2] 行业进展 - 火山引擎2025原动力大会·春于6月11-12日举行 聚焦大模型与AI云原生等前沿领域 [3] - 多模态动态更新密集：谷歌5月21日推出Veo3视频生成模型 豆包5月23日上线视频通话功能 快手可灵AI ARR在2025年3月突破1亿美金 4月和5月月度付费金额均突破1亿元人民币 [3] - 海外算力厂商业绩持续超预期 国内外模型及应用创新不断涌现 [3] 机构观点 - 重点把握人工智能技术与产业革命机遇 关注政策驱动机会 中期重点关注人工智能方向 [4] - 当前时点着重看好AI应用投资机会 包括通用场景泛ERP领域/生产力工具 垂直场景金融AI/医疗IT/物理AI/工业场景 [4] - 算力方向基本面有望延续高景气态势 短期重点关注信创为主的政策驱动方向 [4]