核心观点 - 公司股票价格自2025年8月5日至8月22日已有10个交易日收盘价不低于当期转股价格7.55元/股的130%（即9.82元/股），若后续股价维持该水平，可能触发可转债有条件赎回条款 [1][4] 可转换公司债券基本情况 - 公司于2023年6月8日向不特定对象发行可转换公司债券520万张，每张面值100元，募集资金总额52,000万元，扣除承销保荐费用后实际募集资金为515,094,339.62元 [1] - 可转债于2023年7月7日在深交所挂牌交易，债券简称"金埔转债"，代码"123198" [2] - 转股期限自2023年12月14日起至2029年6月7日止 [2] - 转股价格经历三次调整：初始转股价格12.21元/股，2024年7月因权益分派调整为12.11元/股，2024年9月向下修正为7.60元/股，2025年7月因权益分派进一步调整为7.55元/股 [2] 有条件赎回条款 - 赎回触发条件包括两种情形：连续30个交易日中至少15个交易日收盘价不低于当期转股价格的130%，或可转债未转股余额不足3,000万元 [3] - 赎回价格为债券面值加当期应计利息，计算公式为IA=B×i×t/365，其中B为债券票面总金额，i为当年票面利率，t为计息天数 [3] 本次可能触发赎回条款情况 - 截至2025年8月22日，公司股票已有10个交易日收盘价不低于9.82元/股，距离触发赎回条款的15个交易日条件仅差5个交易日 [1][4] - 若后续股价持续满足条件，公司董事会有权决定按面值加当期应计利息的价格赎回全部或部分未转股可转债 [1][4]

公司股价表现 - 公司股票价格自2025年8月5日至2025年8月22日已有10个交易日的收盘价不低于当期转股价格7.55元/股的130%即9.82元/股 [1] 可转债赎回条款触发条件 - 如后续公司股票收盘价格继续不低于当期转股价格7.55元/股的130%即9.82元/股 预计将有可能触发"金埔转债"的有条件赎回条款 [1] - 根据募集说明书相关规定 届时公司董事会有权决定按照面值加当期应计利息的价格赎回全部或部分未转股的"金埔转债" [1]

会议基本情况 - 金埔园林将于2025年8月19日召开"金埔转债"第二次债券持有人会议，审议调整募集资金内部投资结构及新增募投项目的议案 [2] - 会议表决需经出席会议的二分之一以上享有表决权的未偿还债券面值持有人同意方为有效 [1] - 债券持有人可通过现场或通讯方式投票，同一表决权不可重复行使 [2] 参会资格与登记 - 截至2025年8月14日登记在册的"金埔转债"持有人有权参会，持有公司5%以上股权的股东及其关联方无表决权 [2] - 自然人持有人需提供身份证明及债券账户卡，法人持有人需提供法定代表人证明及加盖公章的授权文件 [4][5] - 登记截止时间为2025年8月18日17:00，可通过信函或电子邮件提交材料，不接受电话登记 [5][6] 审议事项与表决规则 - 核心议案为《关于调整募集资金内部投资结构及新增募投项目的议案》，已获董事会及监事会审议通过 [4] - 表决票需明确选择"同意"、"反对"或"弃权"，通讯表决需在2025年8月18日16:00前送达 [6][7] - 决议对全体债券持有人具有法律约束力，包括未参会或持异议的持有人 [1][7] 会议材料与联系方式 - 备查文件包括第五届董事会第二十五次会议决议 [7] - 会议联系人为证券法务部杨雨，地址为南京市江宁区润麒路70号，邮箱jinpuyl@126.com [6] - 附件含授权委托书、参会登记表及表决票模板，需按要求填写并签署 [9][12][13]

本次债券概况 - 发行人名称：金埔园林股份有限公司 [1][2] - 核准规模：经中国证监会批准，公司向不特定对象发行520万张可转换公司债券，每张面值100元，募集资金总额52,000万元，扣除发行费用后净额为51,284.06万元 [2] - 债券基本情况：票面利率第一年0.30%、第二年0.50%、第三年1.00%、第四年1.50%、第五年2.40%、第六年3.00% [3] - 信用评级：金埔园林及"金埔转债"信用等级均为A+ [3] - 初始转股价格：7.60元/股 [7] 赎回与回售条款 - 到期赎回条款：债券期满后5个交易日内，公司将以票面面值的115%（含最后一期利息）赎回全部未转股债券 [3] - 有条件赎回条款：转股期内，若公司股票连续30个交易日中至少15个交易日收盘价不低于当期转股价的130%，或未转股余额不足3,000万元时，公司有权按面值加当期利息赎回 [4] - 有条件回售条款：债券最后2个计息年度，若公司股票连续30个交易日收盘价低于当期转股价的70%，持有人有权按面值加当期利息回售给公司 [4][5] - 附加回售条款：若募集资金用途发生重大变化且被监管认定，持有人可一次按面值加当期利息回售 [5] 重大事项及影响 - 2024年度利润分配：以总股本183,931,394股为基数，每10股派发现金红利0.5元（含税） [6] - 转股价格调整：因权益分派，2025年6月30日至7月8日暂停转股，7月9日起转股价由7.60元/股调整为7.55元/股 [7] - 影响分析：利润分配符合公司章程，与经营业绩匹配，不会对公司偿债能力或日常经营产生重大不利影响 [7] 受托管理人职责 - 长江保荐作为受托管理人，将持续关注债券本息偿付及其他重大事项，履行信息披露职责 [8]

公司决议与可转债回售 - 公司于2025年4月18日召开第五届董事会第二十一次会议和第五届监事会第十二次会议，并于2025年5月14日召开2024年年度股东大会和"金埔转债"2025年第一次债券持有人会议 [1] - 上述会议审议通过了《关于部分募投项目结项并将节余募集资金投入新项目的议案》 [1] - 根据《募集说明书》约定，"金埔转债"的附加回售条款生效，可转换公司债券持有人享有一次回售的权利 [1] 可转债暂停转股安排 - 根据深圳证券交易所规定，可转债实施回售期间将暂停转股 [2] - "金埔转债"暂停转股期为五个交易日，自2025年5月19日至2025年5月23日 [2] - 自2025年5月26日起恢复转股 [2]

回售条款触发原因 - 公司于2025年4月18日召开董事会和监事会会议，并于2025年5月14日通过股东大会及债券持有人会议，审议通过《关于部分募投项目结项并将节余募集资金投入新项目的议案》，导致"金埔转债"附加回售条款生效 [1] - 根据《募集说明书》约定，募集资金投资项目实施情况与承诺出现重大变化且被监管认定为改变用途时，债券持有人享有回售权 [2] 回售价格计算 - 当期应计利息公式为：IA=B×i×t/365，其中B为票面总金额，i为当年票面利率0.60%，t为计息天数345天（2024年6月8日至2025年5月19日） [3] - 计算得出每张债券应计利息0.567元（含税），回售价格为100.567元/张 [3] - 个人投资者和证券投资基金税后实际可得100.454元/张，QFII和RQIFF免税实得100.567元/张 [4] 回售程序安排 - 回售申报期为2025年5月19日至5月23日，通过深交所系统申报且当日可撤单 [5] - 公司将在巨潮资讯网发布至少三次回售公告，分别在股东大会决议后5个交易日内、回售实施期间及视情况补充发布 [4] - 资金清算由中国结算深圳分公司处理，资金到账日为2025年5月30日 [5] 回售期间交易规则 - "金埔转债"在回售期内继续交易但暂停转股，交易、回售、转托管报盘按交易优先原则处理 [5] - 未在申报期内行使回售权的债券持有人视为自动放弃权利 [5]