迈克尔·伯里的市场观点 - 迈克尔·伯里在社交平台发布隐晦警告 暗示市场存在泡沫并认为有时置身事外才能成为赢家 [1] - 其言论发布之际 市场对AI热潮的金融稳健性质疑增多 AI热潮导致少数科技公司股价飙升 [1] - 伯里以其对市场和经济的预警言论而闻名 但本次发帖未明确提及具体所指的泡沫 [1] 英伟达的市场表现 - 英伟达成为首家市值突破5万亿美元的公司 [1] - 英伟达市值目前占标普500指数总市值的近十分之一 [1] - 英伟达市值超过了印度 日本和德国的国内生产总值 [1] Scion资产管理公司持仓变动 - 该公司第二季度持仓出现转变 最大卖出标的为英伟达看跌期权 占投资组合减少48.96% [1][2] - 公司买入了Meta看涨期权 占投资组合增加12.76% [1][2] - 其他主要买入包括UnitedHealth Group看涨期权(增18.88%) Regeneron看涨期权(增18.16%) Lululemon看涨期权(增16.43%) [2] - 其他主要卖出包括阿里巴巴看跌期权(减13.27%) PDD Holdings看跌期权(减11.88%) 京东看跌期权(减8.26%) [2]

野村Q2美股持仓总览 - 野村第二季度美股持仓总市值达605亿美元 较上一季度536亿美元环比增长13% [1] - 新增509只个股 增持507只 减持573只 清仓447只 前十大持仓占比32.05% [1] 前十大重仓股配置 - Meta看涨期权为头号重仓 持仓577万股 市值43亿美元 占比7.04% 持仓量环比增10.98% [2] - 特斯拉看跌期权为第二大重仓 持仓1068万股 市值34亿美元 占比5.61% 持仓量环比增158.39% [2] - 纳斯达克100指数看跌期权为第三大重仓 持仓480万股 市值26亿美元 占比4.38% 持仓量环比增68.06% [3] - 特斯拉正股为第四大重仓 持仓627万股 市值20亿美元 占比3.29% 持仓量环比增44.64% [3] - 罗素2000指数看跌期权为第五大重仓 持仓816万股 市值18亿美元 占比2.91% 持仓量环比减31.32% [3] 期权策略分析 - 同时持有特斯拉看涨期权、看跌期权及正股 采用"做多波动+动态对冲"的大事件型交易策略 [4] - 通过长跨式/宽跨式期权结构押注股价剧烈波动 并用正股进行Delta/Gamma风险管理 [4] - 该策略适用于特斯拉二季度高不确定性环境（交付数据/财报/叙事冲突） [4] 重点个股表现与预期 - Meta年内股价涨幅35% 资本支出从640亿美元上调至660亿美元 凸显AI广告业务增长强劲 [2] - 特斯拉年内波动剧烈 累计下跌17% 4-5月反弹50%后6-7月下跌20% [5] - 微软看涨期权获大幅加仓110% 成为第十三大重仓 年内股价涨幅超25% 市值超4万亿美元 [7] 季度调仓动向 - 前五大买入标的：特斯拉看跌期权、纳斯达克100看跌期权、特斯拉看涨期权、Meta看涨期权、Avis Budget Group [6] - 前五大卖出标的：Coinbase债券、标普500指数看跌期权、罗素2000看跌期权、英伟达看涨期权、标普500指数看涨期权 [6] - 英伟达看涨与看跌期权均遭减持 其他第六至第十大重仓标的获增持 [3]