提名委员会组成 - 至少由3名成员组成，至少一名为不同性别，过半须为独立非执行董事[3] 委员会职责 - 每年至少检讨一次董事会的结构、人数及组成等情况[6] 会议相关 - 每年至少举行一次会议，必要时可额外举行[11] - 法定人数为两名出席成员，至少一名为独立非执行董事[11] - 会议通知须于会前14天发出，全体成员一致豁免除外[11] - 会议决议须经过半出席成员通过[11] 会议记录 - 秘书须备存完整会议纪录，供成员合理时段查阅[12] - 秘书须将会议纪录及报告送交董事会各董事传阅[15] 其他 - 主席须出席公司股东周年大会并准备回答股东查询[11] - 可邀请董事会主席等人员出席会议，但仅成员有权表决[13]

审核委员会组成与授权 - 审核委员会至少由三名成员组成，大部分须为独立非执行董事[3] - 审核委员会主席由董事会委任，须为独立非执行董事[6] - 审核委员会获授权在职责范围内调查活动、查阅账目记录、索取所需资料[6] - 审核委员会获授权必要时征询独立专业意见、邀请外界人士参会[6] 审核委员会职责 - 负责就外聘核数师委任、重新委任及罢免向董事会建议，批准薪酬及聘任条款[6] - 每年至少与公司核数师举行两次会议[10] - 检讨及监察外聘核数师独立性及客观性、审核程序有效性[8] - 考虑报表及账目中重大或不寻常项目，考虑相关人士提出的事宜[10] - 最少每年两次检讨集团成员公司风险管理及内部监控系统成效及资源[10] - 按年向董事会汇报集团风险管理及内部监控系统成效及内部审核职能是否充分[11] - 审议上市规则指明或董事会委派的职责[14] 公司相关安排 - 检讨雇员就不正当行为提出关注的安排[14] - 确保对不正当行为进行公平独立调查及跟进[14] 会议相关规定 - 委员会主席需出席公司股东周年大会[14] - 委员会每年至少举行两次会议[14] - 会议法定人数为两名成员，至少一名为独立非执行董事[14] - 会议通知至少提前十四天发出[14] - 会议决议案须获出席成员过半数票数通过[15] - 会计部经理等一般须出席会议，仅成员有权投票[16] - 委员会秘书向董事会传阅会议记录并汇报决定或建议[17]

股息信息 - 宣派2025年中期股息每股0.25 HKD[1] - 除淨日为2025年9月5日[1] - 股息派发日为2025年9月25日[1] 股权登记 - 递交通知文件最后时限为2025年9月8日16:30[1] - 暂停过户登记日期为2025年9月9日至11日[1] - 记录日期为2025年9月11日[1] 董事会构成 - 董事会有三名执行董事和四名独立非执行董事[2]

收入和利润（同比环比） - 收入同比下降9.9%至2,716,164千港元（2024年同期为3,013,241千港元）[3][4] - 截至2025年6月30日止六个月的收入为2,716,164千港元，同比下降9.86%（2024年同期为3,013,241千港元）[18] - 公司总收入从2024年的3,013.2百万港元下降9.9%至2025年的2,716.2百万港元，主要由于全球经济不确定性导致采购订单下降[42] - 毛利同比下降9.7%至1,272,545千港元（2024年同期为1,409,236千港元）[3][4] - 期内溢利同比下降14.9%至391,351千港元（2024年同期为459,760千港元）[3][4] - 公司期内溢利下降14.9%至391.4百万港元，净利率为14.4%[51][52] - 公司擁有人應佔溢利2025年為390,877千港元，2024年為454,583千港元，同比下降14%[33] - 每股基本盈利同比下降13.2%至0.369港元（2024年同期为0.425港元）[3][4] - 每股基本盈利2025年為0.369港元，2024年為0.425港元，同比下降13.2%[33] - 每股攤薄盈利2025年為0.363港元，2024年為0.416港元，同比下降12.7%[36] - 公司EBITDA为525,243千港元，其中香港及其他地区贡献336,418千港元[21] - 公司EBITDA为583,585千港元，其中中国业务贡献429,685千港元，美国业务亏损81,184千港元[22] - 公司期内净利润为391,351千港元[21] 成本和费用（同比环比） - 研发成本同比增长0.3%至305,174千港元（2024年同期为304,219千港元）[3] - 研发成本保持稳定，从304,219千港元微增至305,174千港元[28] - 陈旧存货拨备从4,590千港元大幅增加至62,347千港元[28] - 销售开支下降12.8%至302.7百万港元，主要由于销售佣金和运输费用减少[48] - 行政费用下降10.6%至515.8百万港元，主要受益于有利的外汇变动[49] - 其他亏损为9,871千港元（2024年同期为收益1,589千港元）[18] 各条业务线表现 - 电子支付终端产品销售收入为2,544,491千港元，同比下降10.7%（2024年同期为2,849,245千港元）[18] - 提供服务收入为171,673千港元，同比增长4.68%（2024年同期为163,996千港元）[18] - 其他收入为29,568千港元，同比下降19.77%（2024年同期为36,851千港元）[18] - 电子支付终端产品收入下降10.7%至2,544.5百万港元，服务收入增长4.7%至171.7百万港元[43][44][45] - 其他收入下降19.8%至29.6百万港元，主要由于增值税退税减少[47] - 安卓产品占公司总收入超过65%，MAXSTORE云平台终端接入量达1,500万台，提供超过1.6万个应用程序[55][56] - 公司A77安卓MiniPOS成为全球首个获得PCI PTS POI v7.0认证的支付终端，显示其在支付安全领域的领先地位[53] 各地区表现 - 中国（不含港澳台）地区收入为1,495,936千港元，占总收入的55.07%[21] - 香港及其他地区收入为2,020,815千港元，占总收入的74.4%[21] - 公司总营收为3,013,241千港元，其中中国（香港、澳门及台湾除外）贡献242,308千港元，香港及其他地区贡献2,152,979千港元[22] - 按地区划分，拉丁美洲和独联体国家（LACIS）收入下降36.0%至684.2百万港元，而美国与加拿大（USCA）收入增长39.0%至498.7百万港元[42] - 美国地区经营亏损为139,660千港元[21] - EMEA地区销售额达1,083.9百万港元，持续为公司最大销售贡献地区[57] - 北美市场销售同比增长39.0%[59] - 日本市场实现销售翻倍增长[60] 客户集中度 - 最大客户收入占比从14.3%下降至8.6%，金额从430,983千港元降至232,419千港元[24] - 第二大客户收入占比从5.1%上升至6.5%，金额从152,665千港元增至177,620千港元[24] 税收 - 中国企业所得税从69,971千港元下降至27,361千港元，香港利得税从20,180千港元上升至36,004千港元[29] - 百富計算機深圳享有高新科技企業優惠稅率15%，截至2025年6月30日止六個月適用稅率為15%[31] - 研发费用稅務優惠允許額外稅項抵扣達研發費用的100%[34] 现金流和资本 - 经营业务所得现金净额为153.7百万港元（2024年同期：430.7百万港元）[65] - 公司非流动资产添置金额从62,179千港元下降至36,878千港元[23] - 公司无任何重大借贷及银行信贷额度[66] - 公司无任何重大或然负债[72] - 公司无任何重大投资或资本资产的具体计划[69] - 资本承諾中位於中國的物業、廠房及設備開支2025年為6,962千港元[41] 资产和负债 - 流动资产总额同比增长0.8%至7,708,931千港元（2024年末为7,646,119千港元）[3][6] - 权益总额同比增长3.2%至7,805,146千港元（2024年末为7,564,587千港元）[3][6] - 应收账款及应收票据同比增长8.3%至2,754,513千港元（2024年末为2,543,884千港元）[6] - 现金及现金等价物同比下降3.5%至2,976,058千港元（2024年末为3,083,598千港元）[6] - 公司总资产从9,169,505千港元增长至9,208,715千港元[22][23] - 中国非流动资产从1,177,473千港元微增至1,187,089千港元[27] - 應收賬款淨額2025年6月30日為2,753,840千港元，同比增長8.3%[38] - 應收賬款中90日以內賬齡占比48.2%（1,368,447千港元）[39] - 應付賬款2025年6月30日為832,910千港元，同比下降10.9%[40] - 公司现金及现金等价物为2,976.1百万港元（2024年12月31日：3,083.6百万港元）[65] - 以人民币计值的现金及现金等价物为2,133,922千港元（2024年12月31日：1,726,723千港元）[66] - 以美元计值的现金及现金等价物为589,405千港元（2024年12月31日：982,728千港元）[66] 股息和回购 - 每股中期股息同比增长4.2%至0.25港元（2024年同期为0.24港元）[3] - 2025年中期股息每股0.25港元，總額約264,961千港元，同比增長4%[37] - 公司宣布2025年中期股息为每股普通股0.25港元，较2024年同期的0.24港元增长4.2%[76] - 公司在2025年上半年共回购2,162,000股普通股，总代价为9,863,740港元[78] - 2025年3月24日回购392,000股，每股最高价5.01港元，最低价4.92港元[78] - 2025年4月7日回购1,770,000股，每股最高价4.50港元，最低价4.33港元[78] 管理层和员工 - 公司董事会主席聂国明自2025年7月3日起兼任行政总裁[83] - 公司董事会由3名执行董事和4名独立非执行董事组成[83] - 公司截至2025年6月30日雇员总数为1,500人，较2024年12月31日的1,509人减少9人（降幅0.6%）[73] - 研发部门员工数量从2024年12月31日的881人增至2025年6月30日的882人，增加1人（增幅0.1%）[73] - 公司2025年上半年员工减少主要集中在销售及售后服务部门（减少8人）和质检部门（减少2人）[73] - 会计部门员工数量从2024年12月31日的41人增至2025年6月30日的43人，增加2人（增幅4.9%）[73] 其他财务数据 - 公司毛利率保持稳定，2025年为46.9%，2024年为46.8%[46]

业绩总结 - PAX 2025年上半年收入为HK$ 2,716,164，较2024年上半年下降9.8%[36] - PAX 2025年上半年利润为HK$ 391,351，较2024年上半年下降14.9%[36] - PAX 2025年上半年毛利率为46.9%，较2024年上半年略微上升0.1%[36] - PAX 2025年上半年每股收益（基本）为HK$ 0.369，较2024年上半年下降13.2%[36] - PAX 2025年上半年经营活动产生的净现金流为HK$ 154百万[39] 现金流与股东回报 - PAX 2025年上半年支付的股息和股票回购总额为HK$ 275百万[39] 应收账款与存货管理 - PAX 2025年上半年贸易和票据应收款同比增长8.3%，周转天数为182天[15] - PAX 2025年上半年存货同比下降4.4%，周转天数为230天[15] 成本控制 - PAX 2025年上半年销售费用同比下降12.8%[20] - PAX 2025年上半年行政费用同比下降10.6%[21]

会议安排 - 公司将于2025年8月18日举行董事会会议[3] 会议内容 - 考虑及批准公司及附属公司截至2025年6月30日止6个月中期业绩及发布[3] - 考虑宣派中期股息（如有）[3] 人员构成 - 公告日期董事会成员含3名执行董事和4名独立非执行董事[3]

股本与股份 - 本月底法定/注册股本总额为2亿港元，股份数目20亿股，面值0.1港元[1] - 上月底已发行股份10.59642亿股，本月增20万股，月底结存10.59842亿股[2] 股份期权 - 上月底2019股份期权计划结存5214.6万股，本月减20万股，月底结存5194.6万股[3] - 本月因行使期权发行新股20万股，所得资金71.4万港元[3] - 本月底可发行或转让股份总数为4550股[3] 其他 - 本月证券发行等获董事会授权批准并依规进行[7]

股价表现 - 7月31日盘中上涨10.27%至6.87元/股 成交额达1.85亿元 [1] 公司业务概况 - 专注于电子支付终端解决方案 产品覆盖120个国家 [1] - 全球分销网络超过90家合作伙伴 [1] - 电子支付终端累计出货量突破8000万台 [1] - 研发人员占比近50% [1] 财务数据 - 2024年营业总收入55.98亿元 [2] - 2024年净利润6.61亿元 [2]

行业趋势 - 电子支付行业的核心议题是兼顾支付效率与安全，技术优势成为企业获取市场份额的关键[1] - 全球金融技术快速进步，各国政府支持无现金经济发展，推动电子支付行业走向繁荣[3] 公司地位与认证 - 百富环球是首家入选PCI SSC顾问委员会的亚洲支付终端供应商，并于近期成功连任，与苹果、亚马逊、微软等国际知名公司并列[1] - 公司同时是EMVCo顾问委员会成员，积极响应行业标准升级趋势[2] - 旗舰产品A920Pro通过EMVCo C-8非接触式支付规范认证，获得技术合规与商业信任双重背书[2] 产品与技术优势 - A920Pro通过EMVCo C-8认证后，安全层面可防范新型支付欺诈风险，便捷性层面可减少集成工作量并降低部署成本[3] - 产品设计兼容现有内核，确保运营连续性，实现无缝过渡[3] 市场覆盖与影响力 - 百富环球业务覆盖全球四大区域：EMEA（欧洲、中东及非洲）、LACIS（拉丁美洲和独联体国家）、APAC（亚太区）、USCA（美国与加拿大）[2] - 公司技术领导力与品牌认可度得到PCI SSC和EMVCo等国际权威机构的高度认可[1][2]

财务数据关键指标变化 - 公司2024年营收为60.449亿港元，2014年为23.733亿港元，十年复合年增长率为9.8%[3] - 2024年营收6044878千港元，较2023年的6709324千港元下降9.9%；毛利2853389千港元，较2023年的2994001千港元下降4.7%[6] - 2024年经营溢利856163千港元，较2023年的1254366千港元下降31.7%；除所得税前溢利861245千港元，较2023年的1253964千港元下降31.3%[6] - 2024年年度溢利720922千港元，较2023年的1165103千港元下降38.1%；本公司拥有人应占溢利713427千港元，较2023年的1155164千港元下降38.2%[6] - 2024年研发成本为683513千港元，较2023年的644075千港元增长6.1%[6] - 2024年基本每股盈利0.669港元，较2023年的1.075港元下降37.8%；摊薄每股盈利0.658港元，较2023年的1.051港元下降37.4%[7] - 2024年建议每股普通股末期股息0.25港元，较2023年的0.23港元增长8.7%[7] - 2024年毛利率为47.2%，较2023年的44.6%有所提升；经营溢利率为14.2%，较2023年的18.7%下降[8] - 2024年存货周转天数为220天，应收账款及应收票据周转天数为163天，应付账款及应付票据周转天数为105天，现金转换天数为278天[9] - 2024年集团收入为60.449亿港元，较2023年的67.093亿港元减少9.9%[65][71][73] - 2024年年度溢利为7.209亿港元，较2023年的11.651亿港元下降38.1%；公司拥有人应占年度溢利为7.134亿港元，较2023年的11.552亿港元下降38.2%；每股基本盈利为0.669港元（2023年：1.075港元）[66][71] - 2024年建议末期股息达到历史新高，董事会建议宣派末期股息每股普通股0.25港元（2023年：0.23港元），总金额约为2.65426亿港元（2023年：2.46056亿港元）[67][71] - 2024年公司收入6044.9百万港元，年度溢利720.9百万港元[77] - 2024年公司收入6044878千港元，较2023年的6709324千港元下降9.9%[89] - 2024年毛利2853389千港元，较2023年的2994001千港元下降4.7%[89] - 2024年销售开支772428千港元，较2023年的674479千港元增长14.5%[89] - 2024年行政费用1317994千港元，较2023年的1171459千港元增长12.5%[89] - 2024年年度溢利720922千港元，较2023年的1165103千港元下降38.1%[89] - 2024年研发成本683513千港元，较2023年的644075千港元增长6.1%[89] - 2024年公司收入为6044.9百万港元，较2023年的6709.3百万港元减少9.9%，主要因个别市场采购订单下跌[94][95] - 2024年电子支付终端产品收入为5706.5百万港元，较2023年的6424.8百万港元减少11.2%，源于个别市场采购订单下跌[98][101] - 2024年服务收入为338.4百万港元，较2023年的284.5百万港元增加18.9%，因维护及安装服务和SaaS解决方案需求增长[100][102] - 2024年毛利率为47.2%，较2023年的44.6%上升260基点，因人民币贬值致成本下降及销售组合变化[103][109] - 2024年其他收入为85.4百万港元，较2023年的95.1百万港元下降10.3%，主要因利息收入减少[104][110] - 2024年销售开支为772.4百万港元，较2023年的674.5百万港元增加14.5%，源于销售佣金及广告推广费用上升[105][111] - 2024年行政费用为1318.0百万港元，较2023年的1171.5百万港元增加12.5%，因研发成本上升及确认股份支付费用[106][112] - 2024年公司确认金融资产减值亏损拨回净额7.0百万港元，2023年为减值净亏损1.4百万港元[107][113] - 2024年年度溢利为720.9百万港元，较2023年的1165.1百万港元下降38.1%；公司拥有人应占年度溢利为713.4百万港元，较2023年的1155.2百万港元下降38.2%[108][114] - 2024年公司收入为6044.9百万港元，年度溢利达720.9百万港元，净利润率为11.9%，经营活动现金净额达1162.7百万港元[118][120] - 2024年12月31日，公司现金及现金等价物为3083.6百万港元，2023年为2863.6百万港元；美元短期银行存款为162.5百万港元，2023年为零；无借贷[158][159] - 2024年12月31日，公司流动比率为5.0倍，2023年为5.1倍；速动比率为4.0倍，2023年为3.8倍[158] - 2024年12月31日，公司流动资产净值为6131.0百万港元，2023年为6064.4百万港元；2024年经营业务所得现金净额为1162.7百万港元，2023年为490.0百万港元[158][159] - 2024年和2023年12月31日，公司无重大借贷、银行信贷额度及资产抵押[160][161] - 2024年12月31日，公司无重大投资、重大附属公司等收购或出售以及重大投资或资本资产具体计划，2023年情况相同[163][164][165][169][170][171] - 2024年12月31日，公司无重大或然负债，2023年情况相同[168][173] - 2024年12月31日，公司雇员总数为1509人，2023年为1771人[174] 各地区销售数据关键指标变化 - 2024年按地区销售占比中，EMEA为33.5%、LACIS为34.7%、APAC为16.0%、USCA为15.8%；2023年分别为36.5%、31.2%、17.6%、14.7%[5] - 2024年安卓智能产品销售占集团总收入超60%，旗舰型号A920Pro是热门产品之一[74] - 2024年SaaS解决方案收入同比增长30.5%，达到1.382亿港元[74] - 欧洲、中东和非洲成为集团最大收入地区，年销售额达22.029亿港元[75] - 拉丁美洲和独立国家联合体中，巴西支付终端行业进入稳定发展阶段致采购下降，公司在其他南美市场拓展取得进展，墨西哥和阿根廷成新关键贡献市场[76] - 安卓智能产品销售占公司总收入超60%，旗舰型号A920Pro受欢迎[77] - SaaS解决方案收入同比增长30.5%至138.2百万港元[77] - 欧洲、中东和非洲地区年度销售达2202.9百万港元，是公司最大收入占比地区[78] - 2024年安卓智能终端销售占比突破60%，旗舰型号A920Pro最畅销[122][125] - 2024年SaaS解决方案收入达138.2百万港元，同比增长30.5%，截至2024年12月31日超1400万台支付终端接入MAXSTORE平台[128][132] - 2024年EMEA成为公司最大收入地区，年度销售达2202.9百万港元[129][133] - 公司业务在欧洲整体保持强劲，但德国和西班牙需求波动，在意大利、英国、法国及东南欧销售可观[130][133] - 中东沙特等GCC国家持续为公司带来可观收入，非洲聚焦UEMOA地区，A920支付终端采用数量增加，预计西非出货量未来增长[131][133] - 公司LACIS地区业绩受巴西销售放缓影响，巴西支付终端行业进入稳定期且宏观经济有压力致采购下降[134] - 公司Elys系列在北美市场获关注且销售稳步增长，未来将加大研发和全球推广力度[124][126] - 公司在墨西哥和阿根廷市场加强合作，墨西哥市场需求从传统终端向安卓智能支付解决方案转移，A910销量可观[135][136][141] - 公司在亚太地区的印度、日本和印尼实现强劲销售增长，日本和印尼销售额创历史新高[138][140][142] - 2024年上半年北美市场支付终端部署放缓，下半年市场回暖，订单回升推动销售增长[144][148] 公司基本信息 - 公司股份代號为327[38][39] - 公司注册办事处位于百慕达的Clarendon House，香港主要营业地点在湾仔港灣道30号新鸿基中心25楼2504室[37][39] - 公司主要往来银行包括恒生银行、中国工商银行（亚洲）、香港上海滙豐銀行、瑞士银行[37][39] - 公司核数师为罗兵咸永道会计师事务所，香港法律法律顾问为礼德齐伯礼律师行有限法律责任合夥，百慕达法律法律顾问为康德明律师事务所[35][36] 公司管理层信息 - 聂国明62岁，于2010年12月获委任为公司主席及执行董事，在卡支付行业有逾25年经验[44][46] - 芦杰60岁，于2013年5月获委任为公司行政总裁兼执行董事，在电子支付行业销售及营销方面有逾20年经验[45][47] - 李文晋61岁，2010年2月任公司执行董事，投资及行政事务经验超30年[48][50] - 张仕扬41岁，2016年10月任首席财务官，2018年1月任联席公司秘书，2024年3月任执行董事，财务及会计经验超15年[49][51] - 叶伟明59岁，2010年12月任公司独立非执行董事，还在多家港交所上市公司任职[52][55] - 吴敏53岁，2010年12月任公司独立非执行董事，毕业于北大、塔夫斯大学和纽约大学[53][56] - 文国权66岁，2010年12月任公司独立非执行董事，1984年成为香港律师[54][57] - 霍伟舜50岁，2023年5月任公司独立非执行董事，会计等领域经验超20年[58] - 罗韶文56岁，2004年12月加入百富科技（深圳），负责电子支付终端产品研发管理等工作，在卡支付行业有超25年经验，财务和供应链管理超20年经验[60][63] - 霍伟舜50岁，2023年5月获委任为公司独立非执行董事，在会计等方面有逾20年经验[61] - 公司董事会目前有4名执行董事，分别是聂国明（董事长）、卢杰（首席执行官）、李文进、张仕扬（首席财务官兼公司秘书，2024年3月14日获委任）[200] - 公司董事会有4名独立非执行董事，分别是叶伟明、吴敏、文国权、霍伟舜[200] 公司运营相关 - 公司主要运营附属公司中，对部分公司持股比例分别为100%、95%、70%[41][43] - 张仕扬于2024年3月14日被委任为首席财务官兼公司秘书[34][35] - 公司拥有强大的增值服务中心，为不同业务商户提供业务管理等服务[29] - 接入终端数量超1400万，应用程式数量达14000多个，应用程式开发人员数量超3700个[30] - 2024年集团两大核心基础设施百富智能终端产业园及新总部大楼启用，产业园提升供应链效率和交付能力，新总部大楼为全球扩张和创新奠定基础[69][72] - 2024年8月5日公司子公司签订协议收购Pax Technology Australia Pty Ltd. 100%股份，初始代价约540万澳元，最高可调整至3000万澳元，9月完成收购[115][116] - 2024年8月5日公司附属公司有条件以初始代价约540万澳元收购Pax Technology Australia 100%股份，最高可调整至3000万澳元，9月收购完成[119] - 公司以安卓智能支付终端及SaaS解决方案驱动支付科技创新，与多方合作提升商户竞争力[117][120][121][125] - 公司凭借安卓智能支付终端产品组合强化与银行合作，拓展零售直销渠道，多款旗舰产品获市场认可[145][148] - 公司加快安卓EPOS市场战略布局，Elys系列获支付服务商关注，Elys Workstation部署提速推动销量增长[146][148] - 公司年内全面收购澳洲分销商Pax Technology Australia，推动澳洲与新西兰业务发展[143][147] - 公司致力于持续创新，为全球客户提供智能、高效、高质量支付解决方案[150][154] - 公司将优化A系列、IM和SK系列产品，加大EPOS产品研发投入，加速EPOS Elys系列全球推广[151][155] - 公司扩大SaaS生态圈，与独立软件供应商合作开发行业应用，强化增值服务[152][155] - 公司将与全球渠道伙伴紧密合作，在美、欧