公司整体财务关键指标变化 - 截至2024年12月31日止年度，公司收益为人民币659.2百万元，2023年同期为人民币713.0百万元[3] - 截至2024年12月31日止年度，公司毛利为人民币263.4百万元，2023年同期为人民币282.0百万元[3] - 截至2024年12月31日止年度，公司净亏损为人民币501.3百万元，2023年同期为人民币359.3百万元[3] - 截至2024年12月31日止年度，公司经调整净亏损为人民币116.0百万元，2023年同期为人民币83.4百万元[3] - 2024年公司收益为659,212千元人民币，2023年为712,996千元人民币，同比下降7.54%[16] - 2024年公司开支总计852,352千元人民币，2023年为1,014,939千元人民币，同比下降16.02%[17] - 2024年公司所得税开支为457千元人民币，2023年为116千元人民币，同比增长293.97%[18] - 2024年公司拥有人应占亏损为501,210千元人民币，2023年为357,980千元人民币，同比增长39.99%[20] - 2024年发行在外普通股加权平均数为183,306，2023年为140,000，同比增长30.93%[20] - 2024年每股基本及摊薄亏损为人民币2.73元，2023年为人民币2.56元[7] - 公司2024年总收益为人民币6.59212亿元，2023年为人民币7.12996亿元[44] - 公司销售成本从2023年的人民币4.31亿元减少8.2%至2024年的人民币3.958亿元[45] - 公司毛利从2023年的人民币2.82亿元减少6.6%至2024年的人民币2.634亿元[48] - 2024年毛利率为40.0%，2023年为39.6%[48] - 公司2024年其他收入为人民币540万元，2023年为人民币400万元[51] - 预期信贷亏损模型项下减值亏损（扣除拨回）从2023年的580万元增加至2024年的820万元[52] - 其他亏损从2023年的140万元增加至2024年的680万元[53] - 研发开支从2023年的1.88亿元减少4.3%至2024年的1.799亿元，2024年AI研发投入1090万元[54] - 行政开支从2023年的1.691亿元减少45.7%至2024年的9180万元[55] - 分销及销售开支从2023年的2.028亿元减少21.0%至2024年的1.602亿元[56] - 以股份为基础的付款开支从2023年的1.911亿元减少71.8%至2024年的5400万元[57] - 财务收入从2023年的690万元减少64.4%至2024年的240万元[58] - 财务成本从2023年的100万元减少至2024年的40万元[59] - 按公平值计量且其变动计入损益的金融资产及负债的公平值亏损从2023年的5590万元增加至2024年的2.948亿元[60] - 年内亏损从2023年的3.593亿元增加至2024年的5.013亿元[63] - 截至2024年12月31日止年度，公司经调整净亏损为人民币1.16亿元，2023年为人民币8340万元，剔除战略投入影响后，2024年经调整亏损净额较2023年减少10.5%[68] - 2024年公司研发开支中新增人民币1090万元投入到AI研发方向[68] - 公司流动资产由2023年12月31日的人民币9.583亿元减少至2024年12月31日的人民币9.455亿元[69] - 公司现金及现金等价物由2023年12月31日的人民币3.35亿元增加至2024年12月31日的人民币4.439亿元，理财产品由人民币2.682亿元增加至人民币2.779亿元，2024年末两者合计金额为人民币7.218亿元[70] - 截至2024年12月31日止年度，公司确认外汇收益净额人民币290万元[72] - 截至2024年12月31日止年度，公司资本支出总额约为人民币770万元，2023年为人民币610万元[78] - 截至2024年及2023年12月31日，公司资本承担分别为人民币7.17亿元和人民币1.39亿元[79] - 截至2024年12月31日，公司按公平值计量且其变动计入损益的金融负债及租赁负债为300万元人民币，2023年12月31日为22.28619亿元人民币[80] - 2024年毛利率为40.0%，2023年为39.6%；2024年净亏损率为76.0%，2023年为50.4%；2024年收益增长率为 -7.5%，2023年为35.6%[88] - 2024年流动比率为3.4，2023年为0.4；2024年贸易应收款项周转天数为35.7天，2023年为22.8天；2024年贸易应付款项周转天数为38.0天，2023年为30.4天[88] - 2024年12月31日公司拥有934名雇员，2023年12月31日拥有1020名雇员[92] 公司各业务线数据关键指标变化 - 2024年云化财税数字解决方案服务的纳税人识别号数量从4730万增至8570万，增长率81.2%[27] - 2024年云化解决方案开具的增值税发票数量从142.6亿张增至206.8亿张，增长率45.0%[27] - 2024年云化解决方案开具的增值税发票交易总额从638.4万亿元增至953.5万亿元，增长率49.4%[27] - 2024年本地部署财税数字解决方案的客户数量从2051个增至2664个，增长率29.9%[27] - 2024年云化财税数字解决方案的非付费用户数量从2390万增至2840万，增长率18.8%[27] - 2024年数字精准营销服务收入从2.102亿元降至1.458亿元，降幅30.7%[29] - 2024年营销代理转介费从1.934亿元降至1.426亿元，降幅26.3%[29] - 2024年风险管理服务收入从1.422亿元增至1.589亿元，增幅11.7%，毛利率为75.1%，收入占比从19.9%增至24.1%[30] - 2024年企业经营报告查看请求次数从1750万次增至2310万次，同比增长32.0%[31] - 2024年已交付的企业经营报告中包含的企业数量从260万家增至360万家，同比增长38.5%[31] - 云化财税数字化解决方案收益从2023年的人民币2.195亿元减少4.8%至2024年的人民币2.089亿元[44] - 数据驱动的分析服务收益从2023年的人民币3.524亿元减少13.5%至2024年的人民币3.047亿元[46] - 本地部署财税数字化解决方案收益从2023年的人民币1.381亿元增加5.0%至2024年的人民币1.45亿元[46] - 数据驱动的分析服务销售成本从2023年的人民币2.278亿元减少19.2%至2024年的人民币1.841亿元[47] - 本地部署财税数字化解决方案销售成本从2023年的人民币1.01亿元增加9.7%至2024年的人民币1.108亿元[47] 公司资产负债相关指标变化 - 2024年非流动资产为270,426千元，2023年为193,596千元[9] - 2024年流动资产为945,505千元，2023年为958,273千元[9] - 2024年流动负债为279,697千元，2023年为2,552,173千元[11] - 2024年流动资产净值为665,808千元，2023年为 - 1,593,900千元[11] - 2024年资产总值减流动负债为936,234千元，2023年为 - 1,400,304千元[11] - 2024年股本为225,907千元，2023年为140,000千元[11] - 2024年储备为714,637千元，2023年为 - 1,536,215千元[11] - 2024年公司拥有权益为940,544千元，2023年为 - 1,396,215千元[11] - 2024年非控股权益为 - 5,574千元，2023年为 - 5,468千元[11] - 2024年权益总额为934,970千元，2023年为 - 1,401,683千元[11] - 2024年贸易及其他应收款项、按金及预付款项总计87,183千元人民币，2023年为104,428千元人民币，同比下降16.51%[21] - 2024年贸易及其他应付款项总计133,957千元人民币，2023年为178,086千元人民币，同比下降24.78%[22] - 2024年贸易应收款项客户合约为74,921千元人民币，2023年为54,132千元人民币，同比增长38.40%[21] - 2024年贸易应付款项为41,593千元人民币，2023年为40,882千元人民币，同比增长1.74%[22] 公司业务发展战略 - 公司将深耕普惠金融、数字金融等领域，定制智能解决方案，拓展付费模式，强化生态合作提升客单价与营收[35] - 公司将引入AI大模型构建财税垂直领域交易管理智能体产品矩阵[36] - 公司基于AI技术降低产研和交付成本，提高客户体验和产品竞争力[37] - 公司借助AI大模型开发金融业务智能体矩阵，提升金融业务服务和产品能力[38] - 公司迭代产品客户画像规则，优化营销智能体匹配度、精准度和转化率[40] - 公司于2024年11月投资百望云海外（无锡）科技有限公司，设立香港全资子公司拓展海外市场[41] 公司AI智能体相关情况 - 百望票据处理智能体支持识别200 +类票据格式，集成超30,000条国际财税规则库[39] - 百望财税风险智能体整合18个维度外部数据源，监测3000 +合规指标[39] - 百望金融风控智能体实现全流程动态监控，帮助银行降低违约率[40] 公司上市及相关规定遵守情况 - 公司于2024年7月9日完成在主板的首次公开发售，H股上市[106] - 公司于2024年6月28日刊发招股章程[107] - 2024年7月9日挂牌上市时公众持股量百分比约为28.32%，自上市至2024年12月31日遵守公众持股量规定[95] - 自上市至2024年12月31日，公司遵守企业管治守则的所有适用守则条文[96] - 自上市至2024年12月31日，董事及相关雇员遵守证券交易标准守则规定，未发生违规事件[97] 公司重大事项及未来计划 - 2025年1月，公司通过子公司以3000万元取得合伙企业7.1942%权益份额，其中1940万元已于2月完成实缴[100] - 股东周年大会拟于2025年6月27日举行[101] - 董事会决议不建议就截至2024年12月31日年度派发末期股息[102] - 2025年6月24日至27日暂停办理股份过户登记手续，过户文件须不迟于6月23日下午4:30递交[103] - 截至2024年12月31日年度公司年度报告将寄发并适时刊登于网站[104] - 截至2024年12月31日，公司无重大或然负债、担保、未决或威胁提起的重大诉讼或申索[83] - 截至2024年12月31日，公司无详细未来计划进行重大投资或资本资产购置[84] - 截至2024年12月31日，公司无重大收购及出售以及重大投资[85] - 截至2024年12月31日，公司无抵押任何资产[86] - 全球发售所得款项净额约为2.289亿港元，截至2024年12月31日已动用3790万港元，未动用1.91亿港元[89][91] 公司基本信息 - 公司股份每股面值为人民币1.00元[107] - 公告日期为2025年3月31日[109] - 执行董事为陈杰女士、付英波先生、邹岩先生及金鑫女士[109] - 非执行董事为黄淼先生及刁隽桓先生[109] - 独立非执行董事为田立新先生、武长海博士、宋华博士及吴国贤先生[109] 公司其他情况 - 公司授予客户的信贷期通常为自发票日期起计180天内[77] - 截至2024年12月31日，公司未使用任何利率掉期对冲利率风险敞口[73] - 审计委员会已审阅集团截至2024年12月31日年度业绩，认为符合会计准则等并建议董事会批准[98]

文章核心观点 2025年是大模型技术商业化元年，有两大应用方向，智能体商业闭环构建周期短，具身机器人与自动驾驶价值兑现周期长，数据智能重塑企业价值评估维度，AI与数据深度融合是价值创造核心动力引擎 [1][2][3] 大模型技术发展与应用方向 - 大模型技术发展降低基础模型泛化、涌现能力和技术门槛，2025年将迎来更广泛应用和发展 [1] - 商业化进程两大方向值得关注，物理世界具身机器人和自动驾驶汽车是核心场景，数字世界重点是内容再生产和数据再使用，智能体推动数字资产转化为数字生产力 [1] 不同应用场景商业变现情况 - 智能体商业闭环构建周期短，预计今年涌现标杆产品实现规模化商业变现 [2] - 具身机器人与自动驾驶等物理载体型应用产业链广泛复杂，价值兑现周期长 [2] 数据智能与企业价值评估 - 数据智能正在重塑企业价值评估维度 [2] - “数据饥渴症”是制约智能技术深度应用的关键瓶颈，企业掌握海量高质量数据是人工智能发展占据优势的关键 [2] - 高质量数据源自行业、高频出现、能反映业务实质和运行状况且规模庞大 [2] 百望股份发展情况 - 百望股份确立DI战略，构建新型能力体系 [2] - 百望股份服务超2000万家企业，截至去年底产品平台累计交易金额达1000万亿元 [3] - 百望股份融合AI技术将传统SaaS服务升级为智能解决方案，为客户赋予新的增量能力 [3] - 百望股份可通过分析发票数据监测产业链、供应链健康状况，预警潜在风险，还能分析企业间交易网络识别经济循环堵点和断点 [3] AI与数据关系 - AI与数据深度融合才能充分释放潜力，人工智能与数据的战略耦合是价值创造的核心动力引擎 [3]

百 望 股 份 有 限 公 司（「本公司」）董 事（「董 事」）會（「董事會」）謹 此 宣 佈 將 於2025 年3月31日（星 期 一）舉 行 董 事 會 會 議，藉 以（其 中 包 括）審 議 及 批 准 本 公 司 及其附屬公司截至2024年12月31日止年度之年度業績和其發佈及考慮建 議 派 發 末 期 股 息（如 有）。 BAIWANG CO., LTD. 百望股份有限公司 （於 中 華 人 民 共 和 國 註 冊 成 立 的 股 份 有 限 公 司） （股 份 代 號：6657） 董事會會議召開日期 香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內 容 概 不 負 責，對 其 準 確 性 或 完 整 性 亦 不 發 表 任 何 聲 明，並 明 確 表 示 概 不 會就因本公告全部或任何部分內容而產生或因倚賴該等內容而引致的 任 何 損 失 承 擔 任 何 責 任。 承董事會命 百望股份有限公司 陳杰女士 董事會主席兼執行董事 香 港，2025年3月17日 於 本 公 告 日 期，執 行 董 事 為 陳 杰 女 士、付 英 波 先 生、鄒 岩 先 生 及 金 鑫 女 士；非 執 行 董 ...

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內 容 概 不 負 責，對 其 準 確 性 或 完 整 性 亦 不 發 表 任 何 聲 明，並 明 確 表 示 概 不 會就因本公告全部或任何部分內容而產生或因倚賴該等內容而引致的 任 何 損 失 承 擔 任 何 責 任。 BAIWANG CO., LTD. 百望股份有限公司 中 華 人 民 共 和 國 註 冊 成 立 的 股 份 有 限 公 （股 份 代 號：6657） 盈 利 指 引 本 公 告 由 百 望 股 份 有 限 公 司（「本公司」，連 同 其 附 屬 公 司，統 稱「本集團」） 根據香港法例第571章證券及期貨條例第XIVA部項下內幕消息條文及香 港 聯 合 交 易 所 有 限 公 司 證 券 上 市 規 則（「上市規則」）第13.09(2)(a)條而作出。 本 公 司 董 事（「董 事」）會（「董事會」）謹 此 知 會 本 公 司 股 東 及 潛 在 投 資 者，根 據 對 董 事 會 目 前 可 得 資 料（包 括 本 集 團 截 至2024年12月31日止年度的未經 審 核 管 理 賬 目）作 出 的 初 步 評 估，預 計 本 ...

新策略 - 公司拟实施H股全流通[2] - 2025年3月10日向中国证监会递交申请，将135,064,706股境内未上市股份转换为H股[4] - 取得批准及符合法律后，境内股转H股并申请上市买卖[5] 相关法规 - 2019年11月14日证监会发布《H股公司境内未上市股份申请「全流通」业务指引》，2023年8月10日修订[3] - 2023年2月17日证监会发布《境内企业境外发行证券和上市管理试行办法》[3] 人员信息 - 公告日期执行董事为陈杰女士、付英波先生等[6] - 公告日期非执行董事为黄淼先生、刁隽桓先生等[6]

新策略 - 2025年2月集团与国家信息中心签署合作协议，支持建设并上线数据资源登记系统[3] - 集团发布数据要素流通解决方案，覆盖数据要素全生命周期使用需求[4] 公告信息 - 公告日期为2025年3月7日[6]

业绩相关 - 2023年公司在中国云端财税相关交易数字化市场按收益排名第一，在中国财税相关交易数字化市场排名第二[10] 可换股贷款 - 2024年11月17日公司与环球智链及百望云海外订立可换股贷款协议，本金3500万元（约3820万港元）[3][5][7][13] - 可换股贷款利率为年单利8%[3][7] - 贷款到期未偿还本金可转百望云海外股权，其估值不得少于1亿元[7] 公司信息 - 百望云海外2024年10月18日注册，未开展实质业务[9] - 环球智链2024年9月9日注册，业务为投资控股[9] 人员信息 - 杨正道2024年10月17日辞任前董事，为百望雲海外及环球智链最终控股股东[13] - 执行董事为陈杰、付英波、邹岩、金鑫[14] - 非执行董事为黄淼、刁隽桓[14] - 独立非执行董事为田立新、武长海、宋华、吴国贤[14]

公司信息 - 公司为百望股份有限公司，股份代号6657[1] 人员信息 - 陈杰任董事会主席兼总经理、提名委员会主席[2] - 付英波任首席执行官、薪酬与考核委员会成员[2] - 田立新任审核、提名委员会成员[2] - 武长海任薪酬与考核委员会主席[2] - 宋华任审核、提名委员会成员[2] - 吴国贤任审核委员会主席、薪酬与考核委员会成员[2] 时间信息 - 2024年11月15日公布董事相关信息[2]

股本情况 - 公司已发行股本共225,906,754股，含135,064,706股内资股和90,842,048股H股[3] 股东大会 - 出席股东及代理人持126,290,670股投票权股份，占比约55.90%[3] 人事变动 - 付英波获委任为执行董事及薪酬与考核委员会委员[8] 董事会构成 - 截至公告日，执行董事4人、非执行董事2人、独董4人[8]

收入和利润（同比环比） - 收益从2023年上半年的3.356亿元人民币下降16.1%至2024年上半年的2.816亿元人民币[7] - 公司总收益从335.6百万元降至281.6百万元[28] - 公司总收益从2023年同期的3.356亿元人民币下降至2024年的2.816亿元人民币，降幅为16.1%[29] - 2024年上半年净亏损4.458亿元人民币，而2023年上半年为2.531亿元人民币[7] - 公司期内亏损净额从人民币253.1百万元扩大至人民币445.8百万元，增幅76.1%[50] - 公司收益同比下降16.1%至2.815亿元人民币（2023年同期：3.356亿元人民币）[97] - 期内亏损扩大76.2%至4.458亿元人民币（2023年同期：2.530亿元人民币）[97] - 公司拥有人应占亏损为人民币445,505千元，同比增长76.7%[135] - 2024年上半年收益为人民币281,551千元，同比下降16.1%[122] - 公司净亏损率从(75.4%)扩大至(158.3%)，恶化82.9个百分点[64] - 公司收益增长率为负(16.1%)，上年同期为正36.4%[64] - 经营亏损收窄36.6%至1.386亿元人民币（2023年同期：2.187亿元人民币）[97] 成本和费用（同比环比） - 公司销售成本从2.408亿元人民币降至1.712亿元人民币，下降29.0%[35][36] - 研发开支从8660万元人民币增至1.026亿元人民币，增长19.0%[42] - 行政开支从1.100亿元人民币降至3800万元人民币，下降65.0%[43] - 分銷及銷售開支從1.070億元人民幣降至8000萬元人民幣，下降25.0%[44] - 研发开支增长18.5%至1.026亿元人民币（2023年同期：0.866亿元人民币）[97] - 雇员福利开支为人民币212,069千元，同比增长10.0%[128] - 以股份为基础的付款开支为人民币35,743千元，同比下降73.2%[128] - 转介费为人民币61,748千元，同比下降54.0%[128] - 上市开支为人民币23,214千元，同比增长111.1%[128] - 以股份为基础的付款开支降至人民币3574.3万元，同比下降73.2%[108] - 支付营销代理转介费从134.1百万元降至61.7百万元[22] 毛利和毛利率 - 毛利从2023年上半年的0.949亿元人民币增长16.3%至2024年上半年的1.103亿元人民币[7] - 公司毛利从9487万元人民币增至1.103亿元人民币，增长16.3%，毛利率从28.3%提升至39.2%[37][38] - 公司毛利率从28.3%提升至39.2%，增加10.9个百分点[64] 云化财税数字化解决方案表现 - 云化财税数字化解决方案收益从2023年上半年的0.861亿元人民币增至2024年上半年的0.956亿元人民币[11] - 云化财税数字化解决方案收益从8606万元人民币增至9558万元人民币，增长11.0%，占总收益比例从25.6%提升至33.9%[29][32] - 云化财税数字化解决方案收益为人民币95,575千元，同比增长11.1%[122] - 截至2024年6月30日处理3.326亿张数字发票，服务190万个纳税人识别号[11] 数据驱动的分析服务表现 - 数据驱动分析服务客户数量从2023年上半年的77名增加至2024年上半年的87名[16] - 数据驱动的分析服务收益从2.039亿元人民币降至1.434亿元人民币，下降30.0%，主要因数字精准营销服务收入减少[29][32] - 数据驱动的分析服务收益为人民币143,406千元，同比下降29.7%[122] - 企业经营报告请求次数从7.4百万次增至11.8百万次[18] - 企业经营报告覆盖企业数量从1.8百万家增至3.0百万家[18] - 用户分析服务交付企业名单从4.8百万家降至2.7百万家[18] 数字精准营销服务表现 - 数字精准营销服务收入贡献从43.3%降至22.6%[17] - 数字精准营销服务收益从1.454亿元人民币降至6350万元人民币，降幅56.3%，占总收益比例从43.3%降至22.6%[29][32] - 数字精准营销促成金融产品销售价值从286亿元降至129亿元[17] 风险管理服务表现 - 风险管理服务收益从5854万元人民币增至7991万元人民币，增长36.5%，占总收益比例从17.4%提升至28.4%[29][32] 本地部署财税数字化解决方案表现 - 本地部署财税数字化解决方案收益从43.7百万元降至42.3百万元[19] - 本地部署财税数字化解决方案收益为人民币42,286千元，同比下降3.2%[122] - 本地部署财税数字化客户数量从852名增至953名[19] 客户和合作伙伴数量 - KA客户数量从2023年上半年的131名增加至2024年上半年的169名[11] - 营销代理数量从666名增至716名[22] 票据及财税处理规模 - 票据合规管理解决方案处理约161亿张增值税发票，交易总额约733.3万亿元人民币[12] - 财税管理解决方案处理约1.3亿次发票请求，涉及交易金额约21.8万亿元人民币[13] - 供应链协同解决方案处理交易总额约186亿元人民币[14] 现金流量 - 公司经营活动所用现金净额达人民币11.3089亿元，同比增长18.2%[108] - 投资活动所得现金净额为人民币632.4万元，同比下降95.0%[110] - 期末现金及现金等价物为人民币2.159亿元，较期初下降35.6%[110] - 购买理财产品支出人民币66.7亿元，同比增长66.8%[110] - 赎回理财产品收入人民币60.7865亿元，同比增长25.6%[110] - 公司现金及现金等价物从人民币335.0百万元减少至人民币215.9百万元，降幅35.6%[52] - 现金及现金等价物减少35.6%至2.159亿元人民币（2023年末：3.350亿元人民币）[100] 资产和负债状况 - 公司流动资产从人民币958.3百万元减少至人民币800.6百万元，降幅16.5%[51] - 公司金融负债及租赁负债从人民币2,228.6百万元增至人民币2,524.1百万元，增幅13.3%[58] - 累计亏损扩大至26.821亿元人民币（2023年末：22.366亿元人民币）[106] - 总权益赤字扩大至18.117亿元人民币（2023年末：14.017亿元人民币）[101] - 流动资产总额下降16.4%至8.006亿元人民币（2023年末：9.583亿元人民币）[100] - 公司流动负债净额达人民币20.35376亿元[113] - 负债净额为人民币18.11742亿元[113] - 附优先权股份金额达人民币25.18277亿元[113] - 按公平值计量的金融负债增至25.183亿元人民币（2023年末：22.126亿元人民币）[100] - 物业、厂房及设备及使用权资产总额从2023年12月31日的434.65百万元人民币小幅增至2024年6月30日的438.06百万元人民币[136] - 使用权资产从2023年12月31日的15.103百万元人民币大幅减少至2024年6月30日的8.32百万元人民币，降幅44.9%，主要由于折旧[139] - 贸易应收款项（客户合约）从2023年12月31日的54.132百万元人民币增至2024年6月30日的65.305百万元人民币，增幅20.6%[140] - 贸易应收款项的信贷亏损拨备从2023年12月31日的5.115百万元人民币增至2024年6月30日的8.868百万元人民币，增幅73.4%[140] - 逾期超过90天的贸易应收款项结余从2023年12月31日的19.518百万元人民币增至2024年6月30日的37.484百万元人民币，增幅92.0%[142] - 贸易应付款项从2023年12月31日的40.882百万元人民币增至2024年6月30日的44.736百万元人民币，增幅9.4%[144] - 合约资产从2023年12月31日的70.716百万元人民币减少至2024年6月30日的66.533百万元人民币，降幅5.9%[148] - 合约负债从2023年12月31日的122.744百万元人民币减少至2024年6月30日的113.815百万元人民币，降幅7.3%[148] - 2024年6月30日按公平值计入损益金融资产总额人民币402,455千元，其中第三级金融资产70,802千元[193] - 2024年6月30日按公平值计入损益金融负债总额人民币2,518,277千元，全部为第三级金融负债[193] 资本开支和承担 - 公司资本开支从人民币3.7百万元减少至人民币0.8百万元，降幅78.4%[56] - 公司资本承担从人民币13.9百万元增加至人民币30.0百万元，增幅115.8%[57] - 收购联营公司股权资本承担于2024年6月30日达人民币30,000千元，较2023年末13,930千元增长115%[189] 金融工具公允价值变动 - 按公平值计量的金融资产公允价值变动亏损扩大787.3%至3.030亿元人民币（2023年同期：0.341亿元人民币）[97] - 按公平值计量的金融资产及负债公平值变动收益30.299亿元，同比增长787.4%[108] - 公司应占联营公司及合营企业亏损从人民币3.2百万元增至人民币5.2百万元，增幅62.5%[48] - 公司权益价值变动2%将导致2024年上半年除税前亏损变动约人民币50,366,000元[196] 股权结构和主要股东 - 陈杰女士直接及通过受控法团合计持有内资股83,145,522股，占内资股总权益的61.56%[70][72] - 陈杰女士直接及通过受控法团合计持有H股10,476,652股，占H股总权益的11.53%[70][72] - 陈杰女士直接及间接权益总计占公司已发行股本总额的41.44%[70][72] - 阿里巴巴集团通过阿里巴巴（中国）网络技术有限公司持有内资股9,338,074股（占内资股6.91%）及H股16,386,647股（占H股18.04%）[71][75] - 阿里巴巴集团合计权益占公司已发行股本总额的11.38%[71][75] - 北京旋极信息技术有限公司持有内资股15,024,426股（占内资股11.12%）及H股6,439,040股（占H股7.09%）[71][75] - 陈江涛先生通过旋极被视作持有公司合计9.50%的已发行股本权益[71][75] - 复星国际有限公司持有内资股4,179,173股（占内资股3.09%）及H股7,333,700股（占H股8.07%）[71][76] - 复星国际有限公司合计权益占公司已发行股本总额的5.10%[71][76] - 江苏原力作为基石投资者通过QDII信托持有H股7,222,200股，占H股7.95%及总股本3.20%[71][77] 优先股和融资活动 - 公司通过发行附优先权股份完成多轮融资，总代价达1,311.357百万元人民币[152] - 附有优先权股份总账面价值于2024年6月30日为2,518,277千元人民币，较2023年12月31日2,212,629千元人民币增长13.8%[162] - 天使系列优先股账面价值于2024年6月30日为154,015千元人民币，较2023年12月31日137,613千元人民币增长11.9%[162] - A系列优先股账面价值于2024年6月30日为943,793千元人民币，较2023年12月31日795,425千元人民币增长18.7%[162] - B系列优先股账面价值于2024年6月30日为896,604千元人民币，较2023年12月31日780,193千元人民币增长14.9%[162] - C系列优先股账面价值于2024年6月30日为428,419千元人民币，较2023年12月31日409,792千元人民币增长4.5%[162] - C+系列优先股账面价值于2024年6月30日为95,446千元人民币，较2023年12月31日89,606千元人民币增长6.5%[162] - 优先股赎回价按年复合利率8%计算应计利息[153] - 清算优先权金额按年复合利率8%计算应计利息[159] - 公司于2024年7月9日完成上市，所有附有优先权股份终止确认并转为集团股权[162] 股份经济权利计划 - 2018年及2019年股份经济权利数量从1400千个减少至700千个，减少50%[173] - 2018年及2019年股份经济权利加权平均授出日期公平值为人民币11.92元[173] - 2020年股份经济权利计划授出总数达20815千个，加权平均公平值为人民币17.72元[179] - 2020年股份经济权利III于2023年授出5450千个，加权平均公平值为人民币20.94元[179] - 2023年确认以股份为基础的付款开支达人民币114,126,000元[177] - 2020年股份经济权利定价贴现率范围18.00%-23.00%[180] - 2018年及2019年股份经济权利定价贴现率范围19.00%-21.00%[176] - 缺乏市场流通性折让率2018-2019年为16.00%-21.00%，2020年为11.00%-23.00%[176][180] - 2020年股份经济权利I认购价为每个人民币1.23元，II为人民币2.51元[176] - 2022年股份经济权利计划贴现率18.00%，缺乏流通性折让率19.00%-21.00%[184] - 2022年向合资格雇员授出445,000个股份经济权利，认购价每个人民币2.51元[185] - 2023年授出7,355,000个股份经济权利，认购价分别为每个人民币1.23元或人民币2.51元[185] - 截至2024年6月30日止六个月股份为基础付款开支为人民币35,743,000元，较去年同期19,221,000元增长86%[185] - 2023年股份经济权利授出数量7,355千极，加权平均公平值人民币17.80元[186] - 2024年6月30日股份经济权利余额7,260千个，加权平均公平值人民币17.90极[186] 公司治理和合规 - 审计委员会由三名独立非执行董事组成[85] - 德勤•关黄陈方会计师行已审阅截至2024年6月30日止六个月之未经审核中期财务报告[85] - 公司确认自上市日期起已遵守标准守则之规定[80] - 公司确认董事及最高行政人员资料无变更[81] - 公司确认持续维持上市规则规定的充足公众持股量[88] - 公司或其附属公司未购回、出售或赎回上市证券[86] 员工和运营 - 公司员工总数从2023年12月31日的1,020名增加至2024年6月30日的1,108名，增长8.6%[87] 上市募集资金使用 - 全球发售所得款项净额约为2.289亿港元[90] - 截至中期报告日期公司尚未动用全球发售所得款项净额的任何部分[90] - 公司预期于2029年12月前悉数动用所得款项净额的剩余金额[90] 其他重要事项 - 未决专利侵权诉讼索赔金额超过人民币7百万元[188] - 公司法定及已发行股本于2024年6月30日及2023年12月31日均为140,000千元人民币[167] - 其他收益为人民币284千元，同比下降85.9%[122]