会议信息 - 拉芳家化第五届董事会第二次会议于2025年4月28日召开，应到董事7人，实到7人[3] 资金运用 - 拟使用不超过30,000万元闲置募集资金购买理财产品，额度内可滚动使用[26] - 拟使用最高不超过20,000万元闲置自有资金购买理财产品，额度内可滚动购买不超一年期产品[36] 议案审议 - 2024年年度报告等尚需提交2024年年度股东大会审议[4][8][10][11] - 同意续聘华兴会计师事务所为公司2025年度财务审计机构，聘期一年[18] - 2025年度预计日常关联交易议案，关联董事回避表决，同意4票[16] - 提请股东大会授权董事会制定2025年中期分红方案议案表决通过，尚需2024年年度股东大会审议[38][39] - 提请召开公司2024年年度股东大会议案表决通过[41] 公告发布 - 2024年年度报告摘要刊登于《证券时报》等报刊[4] - 多份公告详见指定报刊及上海证券交易所网站[12][15][17][19][22][24][25][28][31][33][35][37][40][41] 其他 - 2024年度独立董事述职报告将于2024年年度股东大会上述职[23] - 备查文件包含第五届董事会等相关决议[42] - 公司董事会发布公告时间为2025年4月29日[44]

分红策略 - 公司拟增加分红频次增强投资者获得感[1] - 2025年度中期分红需满足净利润、现金流等条件[1] 授权安排 - 董事会提请授权制定并实施2025年度中期分红方案[2] - 授权期限自2024年年度股东大会通过至事项办理完毕[3] 审议情况 - 2025年中期分红安排需经2024年年度股东大会审议[6] - 2025年中期分红实施存在不确定性[6]

业绩总结 - 2024年度净利润41,366,646.74元[3] - 母公司期末可供分配利润783,759,461.45元[3] 分红与回购 - 拟10股派0.9元，派现20,052,295.20元，占比48.47%[3] - 2024年现金分红31,192,459.20元，占比75.40%[5] - 2024年回购25,588,879.23元，占比61.86%[5] - 近三年累计分红回购138,711,558.23元，比例250.53%[6] 其他 - 利润分配待2024年股东大会审议[9]

业绩数据 - 2024年度合并营业收入为888,716,584.90元，较2023年度增长约3.36%[6][26] - 2024年度营业总成本837,097,902.89元，较2023年度增长约12.43%[26] - 2024年度营业利润45,901,771.31元，较2023年度下降约34.17%[26] - 2024年度净利润40,952,384.35元，较2023年度下降约24.68%[26] - 2024年度归属于母公司股东的净利润41,366,646.74元，较2023年度下降约36.84%[26] - 2024年度母公司营业总收入815,017,559.43元，较2023年度增长约10.68%[29] - 2024年度母公司净利润65,926,248.79元，较2023年度增长约15.52%[29] - 2024年度基本每股收益0.19元/股，较2023年度下降约34.48%[26] 资产负债 - 2024年12月31日货币资金为1,154,783,120元，2023年12月31日为243,750,455元[20] - 2024年12月31日应收账款为6,634,201.75元，2023年12月31日为5,878,717元[20] - 2024年12月31日存货为109,939,300.5元，2023年12月31日为66,103,719.9元[20] - 2024年12月31日流动资产合计为555,281,427元，2023年为8,278,594元[20] - 2024年12月31日长期股权投资为195,612,077.7元，2023年12月31日为203,033,048.3元[20] - 2024年12月31日固定资产为72,765,652.49元，2023年12月31日为68,010,982元[20] - 2024年12月31日无形资产为80,608,389.57元，2023年12月31日为2,836,412元[20] - 2024年12月31日流动负债合计为210,282,316元[20] - 2024年12月31日股本为225,204,580元[21] - 2024年12月31日资本公积为801,411,140元[20] 现金流量 - 2024年经营活动现金流入小计为932419910.27元，2023年为856765248.66元[33] - 2024年经营活动现金流出小计为800226340.85元，2023年为690207472.51元[33] - 2024年经营活动产生的现金流量净额为132193569.42元，2023年为166557776.15元[33] - 2024年投资活动现金流入小计为173603965.04元，2023年为315982123.85元[33] - 2024年投资活动现金流出小计为236779764.05元，2023年为340614583.62元[33] - 2024年投资活动产生的现金流量净额为 - 63175799.01元，2023年为 - 24632459.77元[33] - 2024年筹资活动现金流出小计为130397120.75元，2023年为37148347.42元[33] - 2024年筹资活动产生的现金流量净额为 - 130397120.75元，2023年为 - 37148347.42元[33] - 2024年现金及现金等价物净增加额为 - 61379341.85元，2023年为104777000.25元[33] 股东权益 - 2024年期初归属于母公司股东权益小计为968,547,704元，少数股东权益为16,675,817.77元，股东权益合计为1,985,223,521.77元[35] - 2024年本期增减变动金额中，归属于母公司股东权益小计为60,081,709.24元，少数股东权益为 - 688,269.64元，股东权益合计为50,769,978.88元[35] - 2024年综合收益总额使归属于母公司股东权益增加1,186,287.8元，少数股东权益增加414,286.69元，股东权益合计增加10,772,001.1元[35] - 2024年股东投入和减少资本使归属于母公司股东权益增加24,977,405.4元，少数股东权益减少275,000元，股东权益合计增加25,252,405.47元[35] - 2024年利润分配使归属于母公司股东权益减少25,592,053.25元、62,384,918.4元[35] - 2024年其他使归属于母公司股东权益减少3,905,673.1元，少数股东权益增加1,017.05元，股东权益合计减少3,904,656.12元[35] - 2024年期末归属于母公司股东权益小计为1,918,465,994.76元，少数股东权益为5,987,548.13元，股东权益合计为1,934,453,542.89元[35] - 2024年资本公积本期增加3,291,025.39元[35] - 2024年库存股本期增加25,592,053.2元[35] - 2024年未分配利润本期增加21,018,271.6元[35] 公司历史 - 2001年公司设立，注册资本50,000,000.00元，吴桂谦出资占比50.00% [41] - 2011 - 2012年公司多次增资后注册资本变更为62,073,251.00元，吴桂谦出资占比40.27% [43] - 2012年公司整体改组为股份公司，注册资本为130,800,000.00元[45] - 2017年公司向社会公开发行股票，发行后股本为174,400,000.00元[45] - 2018年公司以资本公积金转增股本，转增后总股本增至226,720,000.00元[45] - 2021年公司回购并注销限制性股票后股本为225,204,580.00元[46] 审计与报告 - 审计认为财务报表在重大方面按企业会计准则编制，公允反映2024年12月31日财务状况及2024年度经营成果和现金流量[2] - 将其他非流动金融资产公允价值计量作为关键审计事项[5] - 将收入确认作为关键审计事项[6] - 本财务报告于2025年4月28日经公司董事会批准报出[49]

内部控制审计 - 审计拉芳家化2024年12月31日财务报告内部控制有效性[2] - 董事会负责建立健全和实施内部控制并评价有效性[3] - 注册会计师负责发表审计意见并披露非财务报告内控重大缺陷[4] 审计结果 - 内部控制有不能防止和发现错报的可能性，推测未来有效性有风险[5] - 拉芳家化于2024年12月31日在重大方面保持有效财务报告内部控制[7] 报告日期 - 审计报告日期为2025年4月28日[9]

广发证券股份有限公司关于拉芳家化股份有限公司 使用闲置募集资金投资理财产品的核查意见 广发证券股份有限公司（以下简称"广发证券"或"保荐机构"）作为拉芳 家化股份有限公司（以下简称"拉芳家化"或"公司"）首次公开发行股票的保 荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》《上海证券交易所股票上市规 则（2024年4月修订）》《上市公司监管指引第2号——上市公司募集资金管理和 使用的监管要求（2022年修订）》《上海证券交易所上市公司自律监管指引第1 号——规范运作（2023年12月）》等有关规定，对拉芳家化拟使用闲置募集资金 投资理财产品进行了审慎核查，并出具核查意见如下： 一、募集资金的基本情况 根据中国证券监督管理委员会"证监许可[2017]235 号"文《关于核准拉芳 家化股份有限公司首次公开发行股票的批复》的核准，拉芳家化向社会公众公开 发行人民币普通股（A 股）43,600,000.00 股，每股面值 1.00 元，每股发行价格 18.39 元，募集资金总额为人民币 801,804,000.00 元，扣除承销费 38,246,050.80 元及保荐费用 3,180,000.00 元后，实际募集资金到账 ...

财务数据关键指标变化 - 2024年营业收入888,716,584.90元，较2023年增长3.36%[25] - 2024年归属于上市公司股东的净利润41,366,646.74元，较2023年下降36.84%[25] - 2024年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润40,105,797.36元，较2023年下降42.83%[25] - 2024年末归属于上市公司股东的净资产1,918,465,994.76元，较2023年末下降2.54%[25] - 2024年基本每股收益0.19元/股，较2023年下降34.48%[26] - 2024年加权平均净资产收益率2.13%，较2023年减少1.23个百分点[26] - 2024年第一季度至第四季度营业收入分别为224,259,188.49元、204,085,552.11元、241,243,595.78元、219,128,248.52元[29] - 2024年非流动性资产处置损益为 -703,209.82元[30] - 2024年计入当期损益的政府补助为3,365,610.04元[30] - 2024年交易性金融资产期末余额为25,388,699.41元，当期变动25,388,699.41元[32] - 公司报告期内营业收入8.89亿元，同比增长3.36%；归母净利润4136.66万元，同比下降36.84%；经营活动现金流量净额1.61亿元，同比增长9.94%[35] - 2024年公司营业收入888,716,584.90元，较上年同期859,785,238.35元增长3.36%[62] - 2024年公司营业成本463,265,536.29元，较上年同期448,542,263.21元增长3.28%[62] - 2024年公司销售费用283,114,622.37元，较上年同期214,035,105.16元增长32.27%[62] - 2024年公司管理费用56,508,430.64元，较上年同期58,416,075.81元下降3.27%[62] - 2024年公司研发费用41,608,146.54元，较上年同期34,792,091.28元增长19.59%[62] - 2024年公司经营活动产生的现金流量净额161,421,214.02元，较上年同期146,826,829.83元增长9.94%[62] - 日化行业营业收入887,999,901.09元，同比增3.91%，营业成本463,045,487.93元，同比增4.45%，毛利率47.86%，同比降0.26个百分点[65] - 洗护类产品营业收入778,213,052.81元，同比增6.30%，营业成本414,167,665.12元，同比增7.57%，毛利率46.78%，同比降0.63个百分点[65] - 膏霜生产量16,729件，同比增3.96%，销售量21,476件，同比增113.69%，库存量3,666件，同比降56.42%[67] - 护发素生产量1,765,483件，同比增1.50%，销售量1,752,981件，同比降1.99%，库存量189,705件，同比增7.06%[67] - 沐浴露生产量1,974,531件，同比增27.61%，销售量1,972,837件，同比增28.13%，库存量324,605件，同比增0.52%[67] - 洗发露生产量2,943,526件，同比降40.62%，销售量2,986,801件，同比降37.83%，库存量413,089件，同比降9.48%[67] - 香皂生产量209,413件，同比增25.84%，销售量212,403件，同比增12.73%，库存量17,669件，同比降14.47%[67] - 啫喱水、啫喱膏生产量24,099件，同比降18.01%，销售量25,585件，同比降9.76%，库存量1,894件，同比降43.96%[67] - 日化行业材料成本345,949,224.47元，占比74.71%，同比增8.92%[71] - 销售费用本期数283114622.37元，上年同期数214035105.16元，变动比例32.27%；管理费用本期数56508430.64元，上年同期数58416075.81元，变动比例 -3.27%；研发费用本期数41608146.54元，上年同期数34792091.28元，变动比例19.59%[73] - 研发投入合计41608146.54元，占营业收入比例4.68%；研发人员96人，占公司总人数比例8.95%[73][74] - 经营活动产生的现金流量净额本期数161421214.02元，上年同期数146826829.83元，变动比例9.94%；投资活动产生的现金流量净额本期数 -156874287.07元，上年同期数 -24201687.20元；筹资活动产生的现金流量净额本期数 -88548441.91元，上年同期数 -33118043.42元[77] - 交易性金融资产本期期末数25388699.41元，占总资产比例1.18%；预付款项本期期末数11263388.02元，占总资产比例0.52%，较上期期末变动比例 -38.19%；其他应收款本期期末数5245989.45元，占总资产比例0.24%，较上期期末变动比例 -87.81%[78] - 存货本期期末数109939300.58元，占总资产比例5.12%，较上期期末变动比例 -33.81%；其他流动资产本期期末数18782228.66元，占总资产比例0.88%，较上期期末变动比例126.88%；在建工程本期期末数188570218.26元，占总资产比例8.79%，较上期期末变动比例517.69%[78] - 使用权资产本期期末数863657.30元，占总资产比例0.04%，较上期期末变动比例 -69.55%；长期待摊费用本期期末数436528.86元，占总资产比例0.02%，较上期期末变动比例 -42.02%；其他非流动资产本期期末数1947341.23元，占总资产比例0.09%，较上期期末变动比例 -52.85%[78] - 应交税费本期期末数1266695.05元，占总资产比例0.06%，较上期期末变动比例 -87.32%；应付股利本期期末数1904409.76元，占总资产比例0.09%；一年内到期的非流动负债本期期末数912241.94元，占总资产比例0.04%，较上期期末变动比例 -54.40%[78][79] - 租赁负债本期期末数0元，较上期期末变动比例 -100.00%；库存股本期期末数27001109.25元，占总资产比例1.26%，较上期期末变动比例1816.26%[79] - 境外资产9675710.30元，占总资产的比例为0.45%[79] - 洗护类产品设计产能36,843吨，产能利用率149.59%；香皂设计产能6,000吨，产能利用率24.35%；日化产品产供研一体化产业基地建设项目设计产能68,600.93吨，在建产能已投资额24,732.00万元，预计2026年5月31日完工[92] - 表面活性剂采购量约10,500吨，耗用量约11,500吨，价格同比变动比率10.56%；功能性辅料采购量约2,500吨，耗用量约2,600吨，价格同比变动比率 -12.65%；硅油采购量约600吨，耗用量约700吨，价格同比变动比率2.13%；香精类采购量约300吨，耗用量约300吨，价格同比变动比率0.07%；皂基采购量约1,500吨，耗用量约1,600吨，价格同比变动比率7.21%[93] - 水采购量20.43万吨，耗用量20.43万吨，价格同比变动比率 -2.31%；电采购量933.72万千瓦时，耗用量933.72万千瓦时，价格同比变动比率 -13.35%；天然气采购量82.38万立方米，耗用量82.38万立方米，价格同比变动比率 -7.48%[94][96] - 洗护类营业收入77,821.31万元，营业成本41,416.77万元，毛利率46.78%，营业成本比上年增减6.30%，毛利率比上年增减 -0.63%；香皂营业收入2,522.25万元，营业成本2,028.42万元，毛利率19.58%，营业收入比上年增减 -2.65%，毛利率比上年增减 -4.14%；其他营业收入8,456.44万元，营业成本2,859.36万元，毛利率66.19%，营业收入比上年增减 -12.43%，营业成本比上年增减 -25.85%，毛利率比上年增减6.12%[98] - 经销渠道营业收入62,312.30万元，比上年增减4.42%；电商渠道及其他营业收入26,487.69万元，比上年增减2.73%[99] 各条业务线表现 - “拉芳”“雨洁”实现营业收入7.87亿元，占比88.57%；“拉芳”销售收入6.42亿元，同比增长9.11%；“雨洁”销售收入1.45亿元，同比增长27.98%[35] - 经销渠道营业收入6.23亿元，占比70.11%，同比增长4.42%；电商渠道及其他营业收入2.65亿元，占比29.80%，同比增长2.73%[35] - 公司主要从事洗护、护肤、彩妆产品研发、生产和销售，拥有“拉芳”“雨洁”等自主品牌，代理“瑞铂希”品牌[38] - 拉芳品牌升级发芯修护系列产品，运用第5代发芯修护科技和活花萃取技术，线上线下协同发展提升声量与美誉度[49] - 雨洁品牌签约王源作代言人，开展网络种草行动，借助综艺和剧集植入广告，实现声量和销量双爆发[52] - 美多丝品牌定位中高端市场，锁定都市白领和精致妈妈群体，调整优化产品线[53] - 瑞铂希品牌携手明星开展溯源活动，总部溯源专场GMV超500w+，联合酒店开发疗程获大奖[54] - 2024年下半年公司推出“拉芳抗皱紧致焕颜霜”，销量稳步增长，在国产护肤领域初见成效[50][51] - 日化行业营业收入887,999,901.09元，同比增3.91%，营业成本463,045,487.93元，同比增4.45%，毛利率47.86%，同比降0.26个百分点[65] - 洗护类产品营业收入778,213,052.81元，同比增6.30%，营业成本414,167,665.12元，同比增7.57%，毛利率46.78%，同比降0.63个百分点[65] - 膏霜生产量16,729件，同比增3.96%，销售量21,476件，同比增113.69%，库存量3,666件，同比降56.42%[67] - 护发素生产量1,765,483件，同比增1.50%，销售量1,752,981件，同比降1.99%，库存量189,705件，同比增7.06%[67] - 沐浴露生产量1,974,531件，同比增27.61%，销售量1,972,837件，同比增28.13%，库存量324,605件，同比增0.52%[67] - 洗发露生产量2,943,526件，同比降40.62%，销售量2,986,801件，同比降37.83%，库存量413,089件，同比降9.48%[67] - 香皂生产量209,413件，同比增25.84%，销售量212,403件，同比增12.73%，库存量17,669件，同比降14.47%[67] - 啫喱水、啫喱膏生产量24,099件，同比降18.01%，销售量25,585件，同比降9.76%，库存量1,894件，同比降43.96%[67] - 截至2024年12月31日，珠海拉芳品观华熙投资基金合伙企业累计仍在持项目5个，累计投资金额5,875.70万元；基金累计投资项目11个，累计投资金额9,615.70万元，累计实现退出3,703.28万元[102] - 珠海拉芳易简新媒体产业基金累计投资项目14个，金额15085.02万元，实现退出13277.73万元，仍持4个项目，金额1500万元[103] - 共青城瑞宏壹号投资合伙企业累计投资项目1个，金额1720万元，实现退出1897.37万元，仍持项目0个[104] - 截至2024年12月31日，珠海拉芳品观华熙投资基金合伙企业净资产19966.94万元，营业收入0万元，净利润 - 642.32万元[107] 管理层

会议情况 - 2024年召开董事会会议6次、股东大会2次[5] - 独立董事应出席董事会6次，亲自出席6次[5] - 独立董事应出席审计、薪酬与考核委员会会议各4次，实际出席4次[6] 公司决策 - 续聘华兴会计师事务所为2024年度审计机构[11] - 审议2023年度和2024年半年度利润分配方案[16] 公司运营 - 2024年无对外担保及关联方资金占用情况[14] - 完成第三期股票期权激励计划授予工作[18] 未来展望 - 2025年加强学习推动公司治理优化[21]

会议召开情况 - 2024年召开董事会会议6次、股东大会2次、独立董事专门会议1次[5][7] 审计与交易 - 续聘华兴会计师事务所为2024年度审计机构[10] - 审议通过2024年度预计日常关联交易议案[12] 利润分配 - 2023年度、2024年半年度利润分配方案获审议通过[15] 公司管理 - 2024年强化内控管理，优化流程，信息披露准确[16][20] 未来展望 - 2025年独立董事将继续履职维护权益[21]

公司治理 - 2024年召开董事会会议6次、股东大会2次[5] - 独立董事参加4次审计委员会会议，认可财务报告真实准确完整[10] 合规运营 - 2024年控股股东无占用资金及违规提供资金情形[14] - 公司按规定使用募集资金，无违规和变相改变投向[15] 未来展望 - 2025年独立董事将继续履职维护权益[22]