（3）该议案审议程序合法，关联交易事项符合该等日常关联交 易表决程序合法，交易价格公允，交易条款符合一般商业惯例；该等 日常关联交易符合公司和全体股东利益，不存在损害公司和中小股东 合法利益的情况。同意将《关于预计 2024 年度日常关联交易的议案》 提交公司董事会审议，关联董事需回避表决。 1 中联重科股份有限公司 第七届董事会独立董事专门会议第一次会议审核意见 中联重科股份有限公司（以下简称"公司"）第七届董事会独立 董事专门会议第一次会议（以下简称"本次会议"）于 2024 年 3 月 28 日以现场方式召开，本次会议应出席独立董事 4 人，实际出席独 立董事 4 人。本次会议推举了独立董事张成虎先生担任独立董事专门 会议召集人并主持本次会议。本次会议的召开符合《上市公司独立董 事管理办法》及《公司章程》的有关规定。 独立董事专门会议审议通过了《关于预计2024年度日常关联交 易的议案》，全体独立董事同意此议案，并发表审核意见如下： （1）公司 2023 年与中联重科融资租赁（北京）有限公司、兴 湘商业保理（深圳）有限公司的实际关联交易金额与预计数差异较大。 经我们审核，属于正常的经营行为，对公司日常经 ...

中联重科股份有限公司 公司章程修正案 | 序号 | 原条款 | 修订后条款 | | --- | --- | --- | | | 的函》（以下简称"补充修改意见的函"）、《上市公司章 | | | | 程指引（2019 年修订）》和其他有关规定，制订公司章 | | | | 程(以下简称"本章程"或者"公司章程")。 | | | | 第二条 公司系依照《公司法》、《特别规定》和国家其 | 第二条 公司系依照《公司法》和国家其他有关法律、 | | | 他有关法律、行政法规和规章成立的股份有限公司。 | 行政法规和规章成立的股份有限公司。 | | | 公司经国家经贸委国经贸企改字[1999]743 号文批准， | 公司经国家经贸委国经贸企改字[1999]743 号文批 | | | 由建设部长沙建设机械研究院、长沙高新技术产业开发 | 准，由建设部长沙建设机械研究院、长沙高新技术产 | | | 区中标实业有限公司、北京中利四达科技开发有限公 | 业开发区中标实业有限公司、北京中利四达科技开发 | | 3. | 司、广州黄埔中联建设机械产业有限公司、广州市天河 | 有限公司、广州黄埔中联建设机械产业有限公司、广 | | | ...

中联重科股份有限公司 自 2023 年 1 月 1 日 至 2023 年 12 月 31 日止年度财务报表 and and the subject of . KPMG Huazhen II P 8th Floor, KPMG Tower Oriental Plaza 1 East Chang An Avenue Beijing 100738 China Telephone +86 (10) 8508 5000 +86 (10) 8518 5111 Fax Internet kpmg.com/cn 毕马威华振审字第 2403788 号 中联重科股份有限公司全体股东: 1 0. 共11 向 审计报告 一、审计意见 我们审计了后附的中联重科股份有限公司(以下简称"中联重科"或"公司")的财务报 表，包括 2023 年 12 月 31 日的合并及母公司资产负债表，2023 年度的合并及母公司利润表、 合并及母公司现金流量表和合并及母公司所有者权益变动表，以及相关财务报表附注。 我们认为，后附的中联重科财务报表在所有重大方面按照中华人民共和国财政部颁布的企 业会计准则 (以下简称 "企业会计准则") 的规定编制，公允反 ...

2、本次会议于 2024 年 3 月 28 日以现场会议的方式召开。 3、公司监事会主席颜梦玉女士、监事熊焰明先生、职工监事刘 小平先生均以现场会议方式出席本次会议。监事会主席颜梦玉女士主 持本次会议。 4、本次会议的召开符合《公司法》及《公司章程》的有关规定。 二、监事会会议审议情况 1、审议通过了《公司 2023 年度监事会工作报告》 审议结果：表决票 3 票，赞成票 3 票，反对票 0 票，弃权票 0 票 证券代码：000157 证券简称：中联重科 公告编号：2024-007 号 证券代码：112927 证券简称：19 中联 01 中联重科股份有限公司 第七届监事会第三次会议决议公告 本公司及监事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整，没有 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、监事会会议召开情况 1、中联重科股份有限公司第七届监事会第三次会议（以下简称 "本次会议"）通知已于 2024 年 3 月 15 日以电子邮件方式向全体监 事发出。 经审核，监事会认为公司董事会编制和审议中联重科股份有限 公司2023年年度报告的程序符合法律、行政法规及中国证监会的规 定，报告内容真实、准确、完整地反映了上 ...

中联重科股份有限公司 内部控制审计报告 KPMG Huazhen II P 8th Floor. KPMG Tower Oriental Plaza 1 East Chang An Avenue Beijing 100738 China Telephone +86 (10) 8508 5000 +86 (10) 8518 5111 Fax Internet kpmg.com/cn 近沿城华振会计师事务所 特殊普通合伙) 中国北京 东长安街1号 东方广场毕马威大楼8层 邮政编码:100738 电话 +86 (10) 8508 5000 传真 +86 (10) 8518 5111 网址 kpmg.com/cn 内部控制审计报告 毕马威华振审字第 2403787 号 中联重科股份有限公司全体股东: 按照《企业内部控制审计指引》及中国注册会计师执业准则的相关要求,我们审计了中联 重科股份有限公司(以下简称"贵公司")2023年12月 31 日的财务报告内部控制的有效性。 一、企业对内部搭制的责任 按照《企业内部控制基本规范》、《企业内部控制应用指引》、《企业内部控制评价指 引》的规定，建立健全和有效实施内部控制，并评 ...

中联重科股份有限公司 | 证券代码：000157 | 证券简称：中联重科 | 公告编号：2024-015 | 号 | | --- | --- | --- | --- | | 证券代码：112927 | 中联 01 证券简称：19 | | | "公司"） 拟利用闲置自有资金、按照如下原则进行低风险投资理 财业务： 一、投资目的 在不影响公司正常经营的情况下，合理利用公司资金周转中产生 的闲置资金，提高资金使用效益，更好的实现公司资金的保值增值， 保障公司股东的利益。 二、投资额度 不超过 80 亿元人民币，在上述额度内，资金可滚动使用。 三、投资品种 1、固定收益类债权投资（债券、国债逆回购、券商收益凭证、 报价式回购等）； 2、委托理财（含金融机构理财产品、信托产品、资产管理计划、 公募基金）等。 关于授权进行低风险投资理财业务的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整，没有 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 在确保公司日常运营、资金安全、风险可控的前提下，为合理利 用闲置资金、提高资金使用效益，中联重科股份有限公司（以下简称 四、投资期限 1 单笔业务投资期限不超过两年。 五、资金来源 ...

中联重科股份有限公司 为降低利率及汇率波动对公司及子公司的影响，并使公司及子公 司保持稳定的财务费用水平，公司拟于2024年继续开展不超过130亿 人民币金融衍生品业务，现根据《深圳证券交易所上市公司规范运作 指引》的有关规定，开展金融衍生品业务可行性说明如下： 关于开展金融衍生品业务的可行性分析报告 一、开展金融衍生品业务的背景 中联重科股份有限公司（以下简称"公司"）及其控股子公司在 日常经营过程中会涉及大量的外币业务（包括贸易项下外汇资金收付、 海外投资引起的资本性收支、外币融资风险敞口、海外外币净资产风 险敞口等）。近年来，受国际政治、经济形势等因素影响，汇率和利 率震荡幅度不断加大，外汇市场风险显著增加，公司必须进行合理有 效的风险管理才能确保实际业务的稳健发展。 3、流动性安排：所有外汇资金业务均对应正常合理的基础业务 背景，与基础业务时间相匹配，不会对公司的流动性造成影响； 4、其他条款：公司拟开展的金融衍生品业务主要使用银行授信 额度担保，到期采用本金交割或差额交割的方式； 二、公司拟开展金融衍生品业务的必要性说明 公司进出口业务主要结售汇币种是美元、欧元、印尼盾、印尼卢 比，而终端收款主要结 ...

财务数据 - 公司2023年营业总收入为470.75亿元，同比增长13.08%[1] - 公司2023年归母净利润为35.06亿元，同比增长52.04%[1] - 公司拟分红3.20元（含税），分红金额超过27亿元，分红率高达约80%[1] - 公司2023年销售毛利率为27.54%，净利率为8.01%，同比提升5.7pct、2.31pct[1] - 公司2023年海外业务毛利率高于国内7.5个百分点[1] - 公司2023年毛利率为27.5%，净利率为8.0%[6] - 公司2023年期间费用率为18.4%，同比增长2.9个百分点[6] - 公司2023年研发费用率为7.3%，同比提升1.3个百分点[6] - 公司2023年经营性净现金流为27.1亿元，同比增长[6] 业绩展望 - 预计2024-2026年公司归母净利润分别为45/56/69亿元，对应PE分别为15/12/10倍，维持“买入”评级[5] - 中联重科2026年预计营业总收入为745.13亿元，较2023年增长58.4%[7] - 2026年预计净利润为72.49亿元，同比增长93.3%[7] - 公司资产总计预计在2026年达到1420.95亿元[7] - 2026年预计每股净资产为8.46元，较2023年增长30.5%[7] - ROIC预计在2026年达到9.39%[7] 公司发展 - 公司已累计建成投产11个智能工厂，包括起重机械、基础施工机械等8个智能工厂[2] - 公司本次分红拟10股派发现金红利3.20元，合计分红金额超过27亿元，分红率高达约80%[2] - 公司近三年累计现金分红超过83亿元，股息率长期处于行业领先水平[2] 投资评级 - 公司投资评级包括买入、增持、中性、减持和卖出五个等级[10] - 行业投资评级包括增持、中性和减持三个等级[11]

公司发展战略 - 公司全方位推进发展战略、科技创新、智能制造等，助力逐步成为全球领先工程机械品牌[1] - 公司在全球化战略方面取得了显著进展，海外收入同比增长100.53%，占比提升至36.69%[3] - 公司加速发展新质生产力，建设全球领先智能工厂，推动行业绿色发展[3] 业绩展望 - 预计公司23-25年归母净利润分别为35.1、51.2和79.2亿元，对应PE分别为20X、14X和9X[5] - 2025年预计营业总收入将达到77604百万元，较2022年增长86.3%[10] - 2025年预计净利润为8069百万元，较2022年增长237.4%[10] 质量回报双提升行动方案 - 中联重科发布“质量回报双提升”行动方案，旨在保障股东利益，促进高质量发展[1] - 公司发布了“质量回报双提升”行动方案，旨在促进长远健康可持续高质量发展[3] 研发和创新 - 公司在科技创新和研发投入方面表现突出，累计申请专利数量位居行业第一，研发投入超过110亿元[3] 股东回报 - 公司持续进行现金分红和股份回购，累计分红超过25次，近三年累计现金分红超过83亿元[4] 市场表现 - 公司挖机、矿机、农机、高机等板块驱动国内业务好于行业，海外市场提供增长动力[1] - 公司挖机内销连续经历大幅下滑，24年有望筑底企稳，新兴板块占比提升[5] 风险因素 - 稳增长政策落地低于预期，导致基建、地产投资增速下滑，影响公司主导产品销售表现[7] - 海外市场景气下行，贸易政策变化导致海外拓展力度低于预期，影响公司的业绩表现和估值水平[8]

公司行动方案 - 公司制定“质量回报双提升”行动方案，目标价格为9.26元[1] - 公司五大行动方案包括做优做强主业、加速发展新质生产力、科技创新和高强度研发投入、投资者关系管理和现金分红回购政策[1] 业绩展望 - 预计2024年海外市场拓展，日均成交量为45.33百万股[1] - 预计2024年国内工程机械行业有望复苏，工程机械出口增速不减[1] - 高价值品类为重要突破口，公司有望引领行业趋势[1] 财务数据 - 营业收入绝对升幅分别为9%、26%、25%（2021A、2022A、2023E）[1] - 经营利润（EBIT）预计2024年为6,906亿元[1] - 净利润（归母）预计2024年为5,155亿元[1] - 每股净收益预计2024年为0.59元[1] - 2023年每股股利为0.32元，2022年为0.32元，2023年预期为0.15元，2024年预期为0.20元，2025年预期为0.25元[1] 中联重科财务数据 - 中联重科2025年预计营业总收入为71,737百万元[2] - 中联重科2025年预计净利润为6,260百万元[2] - 中联重科2025年预计资产负债表中流动负债为54,230百万元[2] - 中联重科2025年预计资产负债表中非流动负债为22,721百万元[2] - 中联重科2025年预计股东权益为69,170百万元[2]