证券代码：000705 证券简称：浙江震元 浙江震元股份有限公司投资者关系活动记录表 编号：2014-007 | --- | --- | --- | |-----------------------------|--------------------------|----------------------------------------------------------| | | | | | 投资者关系活动类 | □ | 特定对象调研 □分析师会议 | | 别 | □ | 媒体采访 □业绩说明会 | | | □ | 新闻发布会 □路演活动 | | | √ | 现场参观 □其他（请文字说明其他活动内容） | | 参与单位名称 | | 招商证券、光大证券、英大证券、西部证券、鹏华基金、华夏 | | | | 基金、大成基金、东海基金、招商基金、融通基金、景顺长城 | | | | 基金、北京云程泰投资、信诚人寿、方正富邦基金、上海璞 | | | | 盈投资、上海彤源投资、上海湘禾投资、广州金骏投资、上 | | | | 海泰唯信投资、杭州联创投资、敦和资产管理等共计 22 人 | | 时间 | 2014 年 ...

公司零售连锁情况 - 零售连锁门店共70多家，近年来数量无大变化，注重门店规模提升，调整和增设中医坐诊门店，现有十余家中医坐诊门店 [2] - 在最近一期公布的中国药店单100强中，震元堂排第5位，另有三家门店在百强行列 [2] - 未来延续当前发展思路，注重提升单店规模和服务，进一步推广中医中药 [2] 震元制药制剂销售情况 - 2014年度，震元制药制剂销售1.69亿元，同比下降5.38%，原因是注射剂车间GMP认证影响产能和销售 [3] - 氯诺昔康、伏格列波糖、盐酸托烷司琼等产品销售增长，醋酸奥曲肽、泮托拉唑钠等产品销售下降 [3] - 美他多辛和腺苷蛋氨酸为新产品，分别处于医生教育推广和工艺改进阶段，尚在市场推广中 [3] 公司业绩情况 - 2015年一季度实现营业收入5.4亿元，同比下降0.59%，归属于上市公司股东的净利润680.95万元，同比下降59.12% [3] - 二季度药品招投标、绍兴市创新公立医疗卫生机构药品集中采购和定价机制试点等不利影响持续，新产品尚在培育，公司对半年度业绩预警 [3][4] - 下半年业绩要看各省招投标进展和“二次议价”落实情况，具体业绩在定期报告披露 [4] 公司“互联网 +”业务情况 - 公司控股子公司震元连锁已领取《互联网药品信息服务资格证书》和《互联网药品交易服务资格证书》 [4] - 未来考虑网上开设药店，但急需专业人才支持业务发展 [4]

公司经营情况 - 2014年定位为项目建设年、认证年、调整年，结合生产经营调整管理、产品、人员结构，实现平稳持续发展 [2] - 2015年面临招投标、“二次议价”、新医改政策不确定性、项目建设完工和运营成本上升压力，冲击生产经营 [3] 业务发展重点 - 医药工业重点发展制剂产品，提升制剂销售 [3] - 医药商业重点发展中医中药，推进中医坐诊，做好中药文章，推进中药材种植基地建设和质量控制，提升中药饮片质量 [3][6] 国企改革相关 - 随着国家深化改革推进，公司积极关注国企改革，管理层报酬通过内部考核发放，下属子公司有实施管理层持股 [3][4] 制剂产品销售 - 2014年震元制药调整经营管理体制，龙头品种氯诺昔康销售同比增长20%左右，伏格列波糖、盐酸托烷司琼等重点品种保持增长，醋酸奥曲肽、泮托拉唑钠等产品因注射剂车间认证延期销售下降，部分产品断货 [4] - 美他多辛和腺苷蛋氨酸是新产品，有市场推进过程，今年重点推广美他多辛产品 [4] - 震元制药制剂产品在各省份中标情况不同，因注射剂车间新版GMP认证，安徽省招投标未进 [4] 一季度业绩与招投标 - 2015年一季度业绩受招投标、绍兴试点工作、注射剂车间运行磨合、制剂新产品培育等影响 [5] - 浙江省药品招投标基药部分基本结束，公司取得配送资格品种提升，中标产品价格明显下降，绍兴试点工作冲击销售和盈利 [5] 医药电商业务 - 医药电商发展迅猛但存在风险，公司控股子公司震元连锁取得《互联网药品信息服务资格证书》和《互联网药品交易服务资格证书》，《增值电信业务经营许可证》正在申领 [6] - 公司在人才、政策把握、销售思维等方面有欠缺，并购是发展方式之一 [6] 医药商业变化 - 医保控费等政策影响公司医药商业发展，2015年做好中医中药文章，推进中医坐诊和中药业务，做好中药代煎业务，目前承接绍兴6家医院代煎业务，将根据政策变化适时调整 [6][7]

公司 2015 年整体经营情况 - 年初预计 2015 年医药行业形势严峻，实际与预计情况无大变化 [2] - 2015 年是全国药品招投标年，绍兴市是试点城市，形势更严峻，虽努力提升销售但仍下降 [2] - 注射剂车间去年下半年通过 GMP 认证，今年进行人员、设备磨合，固体口服制剂车间在建，环保设施持续投入，运营成本上升 [3] 公司零售连锁情况 - 目前零售连锁门店 70 多家，近年来注重从量到质的提升 [3] - 因人员成本、租金增加及新医改政策，倒逼门店提升单店规模和服务质量 [3] - 今年中国药店单店榜 100 强中，公司有四家门店进入百强 [3] 董监高增持原因 - 7 月股市下跌，证监会等出台救市政策，鼓励董监高增持稳定股价 [3] - 公司参与《浙江上市公司董事长联合声明》，响应文件精神，维护资本市场稳定和投资者利益，对公司未来发展有信心 [4] 震元制药注射剂车间情况 - 2014 年 9 月通过新版 GMP 认证，投产后产能大幅增长，解决产能瓶颈 [4] - 投产后人员、设备有较长磨合期，需逐步达产 [4]

证券代码：000705 证券简称：浙江震元 编号：2016-010 浙江震元股份有限公司投资者关系活动记录表 | --- | --- | --- | |------------|-------------------------|----------------------------------------------------------------| | | | | | 投资者关系 | □ | 特定对象调研 □分析师会议 | | 活动类别 | □ 媒体采访 □业绩说明会 | | | | □ 新闻发布会 □路演活动 | | | | □ 现场参观 √其他 | 公司投资者接待日 | | | | 东兴证券、国联安基金、西南证券、汇添富基金、方正证 | | | | 券、民生证券、爱建证券、华宝信托、中信证券、方正富 | | | | 邦基金、太平洋证券、天风证券、兵工财务、物产资本、 | | 参与单位 | | 敦和资管、红象投资、上海承周资产、杭州睿星投资、理 | | 名称 | | 成资产、上海智德投资、光大资管、深圳民森投资、上海 | | | | 经时投资、浙江厚达投资、上海盈月投资、西证创新投 | | | | ...

证券代码：000705 证券简称：浙江震元 编号：2016-008 浙江震元股份有限公司投资者关系活动记录表 | --- | --- | --- | |-----------------|--------------------------|------------------------------------------------| | | | | | 投资者关系 | √ | 特定对象调研 □分析师会议 | | 活动类别 | □ | 媒体采访 □业绩说明会 | | | □ | 新闻发布会 □路演活动 | | | □ | 现场参观 □其他（请文字说明其他活动内容） | | 参与单位 | 兴业证券 | | | 名称 | | | | 时间 | 2016 年 6 月 8 | 日星期三 | | 地点 上市公司 | 公司会议室 | | | 接待人员 | 董事会秘书及证券事务代表 | | | 投资者关系 | 1 | 、请介绍下公司整体经营情况？ | | 活动主要内 | 公司 2016 | 年一季报已披露，一季度经营情况良 | | 容介绍 | 好，营业收入同比增长 | 11.59% ；归属于上市公司股 | | | 东的 ...

政策应对 - 公司认为“两票制”对医药生产和流通企业影响相同，国务院4月底发布政策，实施细则未出台，公司密切关注积极应对 [2] - 绍兴是医改试点城市，公司面对零差率、二次议价等政策能较好应对，销售保持增长，在商务部百强榜单中批发和零售年年上升，“两票制”既是危机也是机遇 [2][3] 零售连锁业务 - 公司零售连锁采取“名店、名医、名药”经营模式，“震元堂”有品牌知名度和区域影响力，有中医坐诊传统和名老中医资源，依托中药饮片厂提供优质产品 [3] - 2015年零售连锁对医药电商积极探索，在京东等开设旗舰店，拓展大中型门店和中医健康服务项目 [3] - 2015年零售连锁实现销售4.4亿元，位列全国零售企业销售百强榜第41位，震元堂等多家药店位列全国药店百强榜 [3] DTC药房业务 - 新医改推进使DTC模式受业内推崇，公司零售连锁探索该业务，扩大分销和零售临床品种规模，深入医院合作开展处方外流对接工作 [4] - 公司已在绍兴人民医院旁开设绍兴市第一家临床高端新特药DTC药房，举办首场患教培训，未来将在大型药店、院边店陆续开设更多 [4] 制剂产品销售 - 2015年震元制药制剂产品招标中标结果满意，积极探索新销售模式拓宽渠道，全年制剂销售近2亿元，同比增长12.55%，部分产品保持增势，美他多辛进入两省医保目录 [4] - 2015年震元制药改造腺苷蛋氨酸车间，改进生产工艺，2016年已开始批量生产销售，口服固体制剂车间5月通过认证正式投产，将对业绩产生积极影响 [4][5]

公司经营业绩 - 2015年公司实现营业收入21.64亿元，归属于上市公司股东的净利润3622.56万元 [2] - 2016年一季度公司实现营业收入6.02亿元，同比增长11.59%；归属于上市公司股东的净利润827.83万元，同比增长21.57% [3] 业绩增长原因 - 医药商业方面，2015年调整药品分公司组织结构，优化人员配置和产品结构，加强与医院合作，2016年加大销售力度，提升配送服务质量和效率，开展处方外流对接工作 [3] - 医药工业方面，震元制药固体口服制剂车间预计通过认证正式投入生产后将对业绩产生积极影响 [3] 产业并购计划 - 公司重视医药主业购并工作，希望通过产业基金实施并购，3月投资越商产业并购基金，该基金重点投向医药生命健康产业等绍兴市重点支持产业，先进制造业方向已投一个机器人项目，医药生命健康项目正在推进 [4] - 公司自身也在积极寻找项目，借助基金经验增强并购能力，降低风险，加快项目实施 [4] 公司转型方向 - 行业压力促使医药企业转型，“健康中国”上升到国家战略，健康产业市场巨大 [4][5] - 公司有品牌、中医资源、医院合作等优势，未来将结合消费者需求，发展治未病、康复医疗等健康产业 [5]

公司经营情况 - 2015年药品招投标、二次议价、环保等对公司生产经营产生较大影响，三季度调整医药商业组织架构等，10月触底反弹，全年医药商业整体销售与上年持平，先抑后扬波动大 [2] - 中药材中药饮片方面推进多项建设，全年销售有增长；工业方面环保投入使运营成本上升，震元制药整体贡献率下降；零售连锁通过多项举措保持增长势头，2015年公司整体经营与上年差异不大 [3] 零售连锁情况 - 近年来医药零售连锁行业形势因人力成本、租金、政策变化不容乐观，公司零售连锁发展增速高于行业平均水平 [3] - “震元堂”是中华老字号，有较强品牌知名度和区域影响力，采取“名店、名医、名药”经营模式，保障持续增长 [3] - 2015年调整商品结构，增大中医坐诊规模，拓展健康服务，药品等健康用品销售增加，参茸等销售下降，4家门店位列中国药店100强榜 [4] 中医药发展看法 - 国家出台系列政策支持中医药产业发展，公司重视中医中药发展 [4] - 中医发挥震元堂品牌优势推进中医健康服务；中药饮片有首批通过GMP认证的厂，改扩建后产能扩张 [4] - 公司投资建设中药饮片质量控制技术工程实验室，推进道地药材种植基地建设，扩建质检大楼，加强质量控制和检验检测，未来中医药有更多发展余地 [5] 募投及其他项目情况 - 震元科技园区二期升级改造项目中注射剂车间已通过GMP认证并投产，固体口服制剂车间已完成建设，今年申报GMP认证 [5] - 现代医药物流项目成立子公司震元物流，进行信息化改造和仓储投入，2015年度运行妥当，获“中国医药物流行业优秀医药物流中心”荣誉 [5]

公司2015年经营情况 - 医药商业整体销售与上年持平，先抑后扬波动大，10月触底反弹逐步向好 [2] - 中药材中药饮片销售有增长，推进多项建设提高质量控制水平 [3] - 工业方面震元制药整体贡献率下降，因环保投入和车间迁扩建致运营成本上升 [3] - 零售连锁保持增长，通过扩大坐诊规模、开新店等举措实现，4家门店位列中国药店100强榜 [3][4] 零售连锁发展情况 - 行业形势因人力成本、租金、政策变化不容乐观，公司增速高于行业平均 [3] - 凭借“震元堂”品牌优势，采用“名店、名医、名药”模式保障持续增长 [3][4] - 调整商品结构，增大坐诊规模，拓展健康服务，药品器械销售增加，参茸保健品销售下降 [4] 中医药发展措施看法 - 国家出台系列政策支持中医药产业，公司重视中医中药发展 [4] - 中医发挥震元堂品牌优势推进健康服务，促进与越医结合；中药饮片厂产能扩张，加强质量管控 [4][5] “互联网+”发展情况 - 震元零售连锁取得医药电子商务B2C交易资质，在多平台开设旗舰店，B2B交易资质在申报中 [5] 股权划转情况 - 2015年10月底股权划转至绍兴震元健康产业集团有限公司，集团由绍兴地方政府组建，实控人为绍兴市国资委，公司是旗下唯一上市公司 [6] 未来发展方向 - 围绕医药主业，做好“中医中药”、健康服务文章，成为健康药品生产者、产品供应者和服务提供者 [6] 投资医院看法 - 关注“新医改”鼓励社会资本办医政策及上市企业创新模式，处于学习阶段 [6] 董监高持股看法 - 医药行业是朝阳民生行业，公司募投项目产生效益，转型有序推进，董监高对未来充满信心 [7]