与新客户合作相关 - 公司持续开拓新客户目前与国内部分头部电池企业在谈合作期待第四季度有实质进展实际效益明年释放[1] - 以目前数据新客户和新产品比往年有所突破[1] - 小鹏汇天是公司客户正在积极推进合作具体事宜[1] 扩产与订单承接相关 - 定增新扩产项目正在建设未来对新订单承接力度较大[1] 产品策略相关 - 公司从产品策略上会紧跟低空经济开拓第二赛道增长曲线[1]

经营业绩相关 - 2024年前三季度营业收入为56.04亿元同比增长6.99%增长源于汽车市场需求增长[1] - 2024年前三季度归母净利润为2.67亿元同比下降13.50%主要原因一是铝价上涨二是车企降价策略影响上游三是新扩产项目建设影响[1] 工厂相关 - 广州工厂有两台7000T、一台12000T和一台16000T超大型压铸机主要生产50公斤以上大型压铸件产品第三季度产能利用率超60%可实现多种产品批量供货达产产值预计3 - 4亿前三季度未达盈亏平衡点盈利能力持续向好[2] - 天津工厂今年内建成投产未来达产后年产值预计5亿左右[2] 客户相关 - 合资品牌客户收入占比约60%自主品牌约40%合资品牌业务收入占比从今年三季度开始小幅下滑[2] - 目前与国内部分头部电池企业在谈合作期待第四季度有实质进展实际效益预计明年释放[2] 子公司相关 - 鸿图奥兴板块今年收入比去年有所增长[2] - 宁波四维尔（内外饰板块）今年收入与去年基本持平[2] 其他业务相关 - 对于未来收并购方向按压铸和内外饰两块主要业务逻辑考量国内外项目都会考察要求对公司业务有协同性[2] - 以前做过镁合金压铸产品后因市场原因暂停近期主机厂向镁合金方向尝试公司密切关注已成立镁合金事业部筹备业务[3] 行业相关 - 原材料铝价格变动对公司影响周期大概3 - 6个月与订单交付有关公司与客户有与铝价挂钩的调价机制[3] - 在今年年初新承接订单的整体年降规模已确定后续2025年拿订单会有协商谈判过程[3] - 预计未来汽车主机厂会经历洗牌淘汰行业相对集中供应链生态改善竞争氛围缓和[3]

根据电话会议记录,总结如下: 1. 行业和公司概况 - 公司主要从事上市公司、行业研究,专注于解读公司财报、行业动态、宏观市场,发现潜在投资机会和风险。 - 公司主要客户包括北美通用、江西麦格纳、日产、克莱斯勒、小鹏、比亚迪等。[1][2] - 公司在广州和天津设有生产基地,目前产能基本饱和。[4][6] 2. 核心观点和论据 - 2022年前三季度公司营收约56亿元,同比有所增长,主要来自汽车市场旺季。[1] - 第三季度营收约19亿元,同比略有下降约0.4%。利润方面,第三季度和前三季度整体利润同比下降约30%,主要受原材料价格上涨、客户降价等因素影响。[1][2] - 公司预计全年营收将达到80亿元左右,利润有望实现同比增长。[3] - 公司在小鹏、比亚迪等客户的订单有较大增量,预计2022年新增订单约120亿元。[14] - 公司正在考虑在东南亚设立生产基地,以拓展海外市场。[15][16][18] 3. 其他重要内容 - 公司正在积极开拓新客户,包括国内电池企业和德国豪车企业。[13] - 公司正在研究铝合金等新材料业务,但目前还处于前期准备阶段。[23] - 行业竞争加剧,主机厂压价导致公司毛利下降,但公司预计行业集中度将提高,有望迎来更好的发展机会。[23][24][26] - 公司年降幅度一般在2%-8%之间,但最终兑现时会有协商。[26]

财务数据 - 公司2024年第三季度营业收入为19.61亿元，同比下降0.46%[1] - 归属于上市公司股东的净利润为9,393.89万元，同比下降32.04%[1] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为8,360.36万元，同比下降36.02%[1] - 经营活动产生的现金流量净额为28,959.11万元，同比增长5.24%[1] - 基本每股收益为0.1413元，同比下降41.39%[1] - 总资产为135.67亿元，较年初增加5.60%[1] - 2024年第三季度营业收入为5,216,818,619.64元，同比增长[15] - 2024年第三季度净利润为262,073,234.23元，同比增长[15] - 2024年第三季度研发费用为251,606,357.60元，占营业收入的4.83%[15] - 2024年第三季度经营活动产生的现金流量净额为289,591,068.65元[17] - 2024年第三季度购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金为538,932,690.72元[17] - 2024年第三季度归属于母公司所有者的综合收益总额为264,542,347.69元[16] - 2024年第三季度基本每股收益为0.4018元[16] - 2024年第三季度营业成本为4,728,792,420.74元，占营业收入的90.67%[15] - 2024年第三季度销售费用为149,964,092.56元，占营业收入的2.88%[15] - 2024年第三季度管理费用为230,736,359.77元，占营业收入的4.42%[15] 资产负债情况 - 其他流动资产、在建工程、使用权资产等项目较年初有较大增加[5] - 短期借款、其他流动负债、长期借款、租赁负债等项目较年初有较大变动[5] - 公司货币资金期末余额为2,373,495,763.80元[12] - 公司应收票据为29,633.72万元，应收账款为236,495.90万元[13] - 公司存货为133,786.92万元[13] - 公司其他流动资产为67,720.22万元，较上期增加410,493.99万元[13] - 公司固定资产为347,876.01万元，较上期增加325,152.04万元[13] - 公司在建工程为29,006.49万元，较上期增加68,236.86万元[13] - 公司商誉为79,368.13万元[13] - 公司应付票据为126,144.01万元，应付账款为195,580.46万元[14] - 公司一年内到期的非流动负债为22,947.28万元[14] - 公司长期借款为46,640.00万元[14] - 公司归属于母公司所有者权益合计为764,505.57万元[14] 现金流情况 - 投资活动现金流出小计为6.97亿元人民币[18] - 筹资活动现金流入小计为29.85亿元人民币[18] - 筹资活动现金流出小计为5.17亿元人民币[18] - 筹资活动产生的现金流量净额为24.67亿元人民币[18] - 现金及现金等价物净增加额为20.44亿元人民币[18] - 期末现金及现金等价物余额为25.05亿元人民币[18] 其他情况 - 财务费用、其他收益、信用减值损失等项目同比发生较大变化[6] - 营业外收入同比大幅增加，营业外支出同比大幅减少[6] - 少数股东损益同比大幅下降[7] - 筹资活动产生的现金流量净额同比大幅下降，主要是去年同期收到向特定对象发行股票项目的募集资金[8] - 公司1-9月持续加大市场开拓力度，营业收入实现同比稳定增长6.99%[11] - 受市场业务客户年降力度加大、订单毛利下降、原材料价格上涨以及新扩产项目产能爬坡期成本费用阶段性增大影响，报告期内归母净利润同比下降13.50%，若剔除新扩产项目的影响，归母净利润同比下降5.12%[11] - 受国际政治和经济关系、国内行业竞争加剧等多重因素的影响，公司经营业绩的实现受市场、原材料价格波动、汇率波动等风险因素的影响，且不排除因前述因素影响导致出现商誉减值的可能性[11] - 公司前10名股东中存在关联关系和一致行动人关系[10] - 部分前10名股东通过信用交易担保证券账户持有公司股份[10] - 公司第三季度报告未经审计[19]

压铸业务发展情况 - 压铸板块今年收入预计可保持稳定增长,增长主要源于新建几个基地生产以及新客户的增长[2][3] - 广州鸿图达产产值预计3-4亿,天津鸿图今年内建成投产,未来达产后年产值预计5亿左右,武汉二期规划达产后年产值5-6亿,金利二期达产后年产值约7亿,整个压铸收入可达到60个亿以上[2][3] - 公司新扩产项目的产能全部填满后,整个压铸收入可达到60个亿以上[3] 客户布局及订单情况 - 公司国内布局划分,华东市场围绕南通基地,华中市场围绕武汉基地,华南市场以鸿图总部和广州鸿图为主,天津鸿图主要覆盖华北市场[3] - 公司目前投的基地主要是根据客户订单来决定的,会根据客户订单排期来排产能,整体订单都是有承接的,现在的增量主要是来源于国内自主品牌如小鹏及另一头部新能源车企[3] 行业格局及竞争优势 - 压铸行业集中度有头部集中趋势,鸿图是国内第一家上市的压铸企业,到现在压铸企业上市的已有六七家[3][4] - 公司在质量管控能力、产品设计能力以及高复杂技术方面具有优势,很多客户会把部分技术工艺难度较高的产品订单放出给鸿图[4] - 公司在一体化技术、量产经验、设备配置、免热处理材料等方面都具有领先优势,拥有压铸行业唯一的国家企业技术中心[4] 一体化压铸技术发展 - 一体化压铸的节拍从120S不断向下优化缩短,良率从90%向上不断优化提升,毛利率水平在新承接的压铸订单中处于高位[4] - 主机厂商自建压铸模块是目前主流,但"厂中厂"模式在成本和技术等方面更具优势,有望后续进一步铺开[5] - 公司目前大吨位机台除量产产品外,还用于新产品开发试制,基本处于较高负荷的状态,暂时不考虑在大机台上进行一模多开生产[5] 未来发展规划 - 公司正在考虑海外产能布局的项目,包括北美、东南亚、欧洲市场,目前美国的关税政策对出口会有一定影响[6] - 公司2025年收入目标92亿,主要由现有产能优化提升、新扩产项目贡献以及资本整合等三部分构成[6]

财务表现 - 公司2024年上半年营业收入为36.43亿元，同比增长11.48%[12] - 归属于上市公司股东的净利润为1.73亿元，同比增长1.52%[12] - 经营活动产生的现金流量净额为-2.74亿元，同比下降283.36%[12] - 基本每股收益为0.26元/股，同比下降18.75%[12] - 加权平均净资产收益率为2.26%，同比下降1.10个百分点[12] - 公司总资产为128.03亿元，同比下降0.34%[12] - 归属于上市公司股东的净资产为75.51亿元，同比下降0.51%[12] - 公司2024年上半年扣除非经常性损益的净利润为1.57亿元，同比增长2.81%[12] - 公司2024年上半年稀释每股收益为0.26元/股，同比下降18.75%[12] - 公司2024年上半年实现营业收入364,341.83万元，同比增长11.48%[29] - 公司2024年上半年归属于上市公司股东的净利润为17,309.87万元，同比增长1.52%，若剔除新扩产项目的影响，则归母净利润同比增长14.67%[29] - 公司2024年上半年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为15,669.64万元，同比增长2.81%，若剔除新扩产项目的影响，则归母净利润同比增长17.51%[29] - 公司2024年上半年营业总收入为36.43亿元，同比增长11.5%[120] - 公司2024年上半年净利润为1.71亿元，与去年同期基本持平[120] - 公司2024年上半年研发费用为1.62亿元，同比增长9.1%[120] - 公司2024年上半年利息收入为3434.59万元，同比增长870.3%[120] - 公司2024年上半年投资收益为312.07万元，去年同期为亏损128.82万元[120] - 公司2024年上半年母公司营业收入为11.31亿元，同比下降3.8%[122] - 公司2024年上半年母公司净利润为2.23亿元，同比增长318.2%[122] - 公司2024年上半年母公司利息收入为4294.44万元，同比增长303.9%[122] - 公司2024年上半年母公司投资收益为1.72亿元，同比增长2142.5%[122] - 公司2024年上半年基本每股收益为0.26元，同比下降18.8%[121] - 公司2024年半年度经营活动产生的现金流量净额为-273,954,366.29元，较2023年同期的149,408,639.32元大幅下降[125] - 2024年半年度销售商品、提供劳务收到的现金为3,511,314,835.48元，同比增长12.8%[124] - 2024年半年度购买商品、接受劳务支付的现金为3,037,804,721.54元，同比增长34.0%[124] - 2024年半年度投资活动产生的现金流量净额为-367,516,799.99元，较2023年同期的-452,958,415.56元有所改善[125] - 2024年半年度筹资活动产生的现金流量净额为-86,922,703.66元，较2023年同期的347,415,879.01元大幅下降[125] - 2024年半年度期末现金及现金等价物余额为2,110,348,029.85元，较2023年同期的498,708,880.85元大幅增加[125] - 母公司2024年半年度经营活动产生的现金流量净额为-210,766,553.01元，较2023年同期的880,483.27元大幅下降[126] - 母公司2024年半年度投资活动产生的现金流量净额为-147,858,445.98元，较2023年同期的-230,573,510.42元有所改善[127] - 母公司2024年半年度筹资活动产生的现金流量净额为-244,442,290.93元，较2023年同期的328,494,995.08元大幅下降[127] - 公司2024年上半年归属于母公司所有者权益为75.89亿元，较上年末减少3861.31万元[128] - 公司2024年上半年综合收益总额为17.21亿元，其中归属于母公司所有者的综合收益为17.21亿元[128] - 公司2024年上半年所有者投入资本增加194.32万元，主要来自股份支付计入所有者权益的金额[128] - 公司2024年上半年利润分配减少2.13亿元，主要由于对所有者（或股东）的分配[129] - 公司2024年上半年期末所有者权益合计为78.14亿元，较期初减少4047.79万元[129] - 公司2023年上半年归属于母公司所有者权益为49.86亿元，较上年末增加1705.01万元[130] - 公司2023年上半年综合收益总额为17.11亿元，其中归属于母公司所有者的综合收益为17.05亿元[130] - 公司2023年上半年期末所有者权益合计为54.06亿元，较期初增加1.71亿元[131] - 公司2024年上半年所有者权益合计为6,686,971,464.89元，较上年末增加11,682,868.33元[132][133] - 公司2024年上半年综合收益总额为222,360,555.26元，其中未分配利润增加223,327,855.26元[132] - 公司2024年上半年所有者投入资本为2,010,069.55元，主要来自股份支付计入所有者权益的金额[132] - 公司2024年上半年利润分配为-212,687,756.48元，主要由于对股东的分配[132] - 公司2023年上半年所有者权益合计为4,443,296,021.57元，较上年末增加53,404,372.44元[134][135] - 公司2023年上半年综合收益总额为53,404,372.44元，全部计入未分配利润[134] 非经常性损益 - 非流动性资产处置损益为-319,604.68元[15] - 计入当期损益的政府补助为16,805,664.59元[15] - 其他营业外收入和支出为820,671.00元[15] - 所得税影响额为-1,874,729.86元[15] - 少数股东权益影响额为2,779,137.41元[15] - 非经常性损益合计为16,402,323.36元[15] 业务与技术能力 - 公司具备高压压铸全流程工艺能力，包括合金熔炼、模具设计等[20] - 公司拥有150多台160T至16000T卧式冷室压铸设备[21] - 公司已开发系列化的高强韧免热处理铝合金材料[22] - 公司具备大型复杂产品轻量化设计、拓扑优化等能力[22] - 公司客户包括本田、日产、丰田、通用、克莱斯勒、福特、奔驰、沃尔沃、大众、一汽、上汽、东风、广汽、吉利、长城、特斯拉、比亚迪、小鹏汽车、蔚来汽车、零跑汽车、哪吒汽车、宁德时代、麦格纳、加特可等国内外知名车企[23] - 公司拥有压铸行业内唯一的国家企业技术中心，并设有9家省级研发机构和1家博士后工作站分站[26] - 公司通过了ISO 9001、IATF 16949、ISO14001、ISO 45001、OHSAS18001、计量体系以及知识产权等体系认证，获得福特Q1以及北美通用BIQS认可[27] - 公司产品覆盖燃油汽车、混动汽车缸体、缸盖、支架、车身、底盘类、标牌、格栅、出风口等零部件，以及新能源汽车车身及底盘结构件、三电（电池、电机、电控壳体）类产品[28] - 公司与全国超过118家供应商建立了长期的供应链管理和合作关系[28] - 公司率先成功开发多款前舱、后地板以及电池托盘等一体化压铸产品并应用于多款新能源汽车[28] - 公司铸件业务实现营业收入272,443.38万元，归母净利润13,248.09万元；内外饰件业务实现营业收入91,850.69万元，归母净利润5,007万元[30] - 新能源汽车类产品业务实现销售收入9.92亿元，占营业收入27.23%，同比增长61.04%[30] - 公司上半年开拓了比亚迪、吉利、奇瑞、丰田等客户共220多款新产品，产品生命周期产值超60多亿元[30] - 公司研发投入162,414,526.73元，同比增长9.11%[30] - 公司营业收入3,643,418,311.14元，同比增长11.48%[31] - 汽车零部件及配件制造业务营业收入3,544,106,453.71元，占营业收入97.27%，同比增长9.39%[31] - 铝铸件业务营业收入2,701,447,666.45元，占营业收入74.14%，同比增长14.39%[31] - 中国大陆以外地区营业收入707,483,355.11元，占营业收入19.42%，同比增长15.36%[31] - 公司主要经营铝合金压铸件和镁合金压铸件、汽车装饰件制造、精密铸造产品以及机械加工业务[136] - 截至2024年6月30日，公司纳入合并范围的子公司共22户[136] 现金流与资产负债 - 公司经营活动产生的现金流量净额为-273,954,366.29元，同比下降283.36%[30] - 公司投资活动产生的现金流量净额为-367,516,799.99元，同比增长18.86%[30] - 货币资金减少至21.16亿元，占总资产比例下降5.52%至16.53%，主要由于兑付到期票据和募集资金投入使用[34] - 应收账款减少至22.19亿元，占总资产比例下降0.85%至17.33%[34] - 固定资产增加至33.13亿元，占总资产比例上升1.32%至25.87%，主要由于在建工程转固[34] - 在建工程增加至3.32亿元，占总资产比例上升0.86%至2.59%，主要由于新增机器设备投入[34] - 长期借款增加至4.26亿元，占总资产比例上升0.89%至3.33%，主要由于生产经营需要[34] - 境外资产中，香港鸿图经营产生的货币资金为589.03万元，占公司净资产的0.08%[35] - 报告期投资额为3.68亿元，同比下降18.80%[37] - 募集资金总额为22亿元，已累计使用6.68亿元，尚未使用15.54亿元[40] - 广东鸿图汽车轻量化智能制造华北基地一期项目投资进度为20.92%[41] - 大型一体化轻量化汽车零部件智能制造项目投资进度为18.44%[41] - 公司货币资金期末余额为21.16亿元，较期初的28.33亿元减少25.3%[113] - 应收账款期末余额为22.19亿元，较期初的23.36亿元减少5%[113] - 存货期末余额为12.82亿元，较期初的11.95亿元增加7.2%[113] - 固定资产期末余额为33.13亿元，较期初的31.54亿元增加5%[114] - 在建工程期末余额为3.32亿元，较期初的2.22亿元增加49.5%[114] - 短期借款期末余额为1.04亿元，较期初的1.9亿元减少45.3%[114] - 应付票据期末余额为6.97亿元，较期初的13.04亿元减少46.5%[114] - 应付账款期末余额为19.34亿元，较期初的17.79亿元增加8.7%[114] - 公司流动负债合计为4,145,419,497.86元，较期初的4,425,335,097.40元有所下降[115] - 公司长期借款从313,700,000.00元增加至426,400,000.00元[115] - 公司流动资产合计为4,051,016,331.23元，较期初的4,598,204,241.81元有所减少[117] - 公司应收账款从584,638,013.52元下降至515,353,727.70元[117] - 公司长期股权投资从2,582,219,094.99元增加至2,788,395,233.33元[117] - 公司应付账款从441,433,766.69元增加至576,193,580.94元[118] - 公司流动负债合计从1,532,120,208.91元下降至1,352,485,561.19元[118] - 公司所有者权益合计为6,686,971,464.89元，较期初的6,675,288,596.56元略有增加[118] - 公司货币资金从2,420,403,062.90元下降至1,820,472,006.56元[116] 风险与挑战 - 公司面临国际市场风险，包括汽车市场波动、国际政治经济形势恶化及全球卫生事件影响[49] - 公司面临国内市场风险，传统燃油车销量下滑，新能源汽车配件行业竞争加剧[49] - 公司主要原材料铝合金、塑料粒子和电镀金属价格波动风险[50] - 公司出口业务面临汇率波动风险，主要结算货币为美元和欧元[51] - 公司因收购宁波四维尔形成商誉79,368.13万元，存在商誉减值风险[52] 股东与股权结构 - 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[2] - 公司2024年第一次临时股东大会投资者参与比例为50.71%[54] - 公司计划半年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本[56] - 公司股东总数报告期末为60,174人，持股5%以上的普通股股东有10人[104] - 广东省科技创业投资有限公司持有公司14.41%的股份，持股数量为95,773,700股[104] - 高要鸿图工业有限公司持有公司9.40%的股份，持股数量为62,492,395股，其中质押股份为21,000,000股[105] - 广东省科技风险投资有限公司持有公司8.02%的股份，持股数量为53,315,598股[105] - 肇庆市高要区国有资产经营有限公司持有公司7.38%的股份，持股数量为49,063,281股，其中质押股份为21,000,000股[105] - 广东粤科资本投资有限公司持有公司6.90%的股份，持股数量为45,865,884股，其中限售股为39,253,333股[105] - 肇庆市高晟城市投资发展集团有限公司持有公司4.56%的股份，持股数量为30,303,030股，其中质押股份为15,000,000股[105] - 宁波旭澄企业管理咨询合伙企业（有限合伙）持有公司1.06%的股份，持股数量为7,013,600股，报告期内增持5,350,000股[105] - 香港中央结算有限公司持有公司0.79%的股份，持股数量为5,237,453股，报告期内增持2,338,258股[105] - 招商证券股份有限公司持有公司0.55%的股份，持股数量为3,665,218股，报告期内减持217,214股[105] - 公司前10名股东中，宁波旭澄企业管理咨询合伙企业期末持股数量为701.36万股，占总股本的1.06%[107] - 肇庆市高要区国有资产经营有限公司期末持股数量为4906.33万股，占总股本的7.38%[107] - 公司有限售条件股份从135,811,623股减少至41,690,373股，占比从20.43%降至6.27%[101] - 无限售条件股份从528,837,616股增加至622,958,866股，占比从79.57%上升至93.73%[101] 环保与社会责任 - 公司及子公司严格遵守多项环保法律法规和行业标准，包括《中华人民共和国环境保护法》和《广东省环境保护条例》等[57] - 公司及下属子公司南通鸿图、武汉鸿图、宁波四维尔等属于环境保护部门公布的重点排污单位，相关建设项目已取得环评批复并通过验收[58] - 公司及相关子公司的《排污许可证》申领情况如下：广东鸿图（一厂）有效期为2023年9月7日至2028年9月6日，广东鸿图（二厂）有效期为2023年9月7日至2028年9月6日，广东鸿图（金利分厂）有效期为2023年9月13日至2028年9月12日[59] - 公司主要污染物包括危险废物（如废油、废切削液、废油漆桶等）和废水（如COD、氨氮、石油类等），均交由有资质公司处置或经污水站处理达标排放[61] - 公司废水排放执行肇庆市金渡同济水务有限公司入水标准与广东省地方标准《水污染物排放限值》中的较严值，一厂CODcr排放总量为6.66吨/年，氨氮排放总量为0.74吨/年[61] - 公司废气排放执行《铸造工业大气污染物排放标准》，颗粒物排放浓度≤30mg/m³[61] - 南通鸿图二期污水处理站的COD排放量为4.963吨，总氮排放量为0.0901吨，氨氮排放量为0.0254吨[62] - 南通鸿图三期污水处理站的总磷排放量为0.0011吨，石油类排放量为0.0012吨[62] - 武汉鸿图污水站的COD排放标准为≤500mg/L，总磷排放标准为≤8mg/L，总氮排放标准为≤70mg/L[63] - 武汉鸿图压铸车间的挥发性有机物排放量为0.0039吨，颗粒物排放量为0.0174吨[63] - 宁波四维尔公司西门市政污水处理厂管网的COD排放标准为＜500mg/L，氨氮排放标准为＜35mg/L[63]

公司产能与业务发展 - 天津工厂已于2024年3月投产，预计下半年产能逐步提升，华北一期达成后年营业收入预计超过5亿元 [2] - 金利二期预计2024年底基本完成主体工程建设 [2] - 武汉二期已启动部分设备投资，相关设备已投产 [2] - 海外建厂选址正在论证中，目标覆盖北美三大车厂及国际汽车零部件集团，考虑转移现有部分出口产品至海外生产 [3][4] 业务收入与客户分布 - 公司出口业务约占整体营收的20%，其中出口北美地区的业务收入约占出口业务的90%，通用为前五大客户之一 [4] - 压铸板块新能源车型的业务收入占比去年约25%，2024年目标超过30%，总体目标2025年两个板块合计超过50% [4] 新能源与一体化压铸 - 公司已与多家新能源车企合作，包括比亚迪、奇瑞等，一体化压铸产品对应四款车型，广州工厂产能利用率达80% [5] - 一体化压铸产品项目达产后利润率不会比传统压铸件低太多 [5] 内外饰板块 - 内外饰板块新能源车型占比已超过传统汽车格栅，光电一体化产品得到客户认可，考虑通过资本手段进一步赋能 [5]

公司经营状况 - 上半年营收同比有两位数增长,但利润有一定程度承压,主要受新扩产项目影响[2] - 采取提升设备使用效率、降低运营成本等措施努力提升利润水平[2] - 广州、天津、武汉、高要等地有新扩产计划,新建项目对经营业绩有一定影响[2] 行业环境 - 新能源汽车客户的年降幅度相对更大,终端汽车市场降价幅度较大,导致上游零部件供应商承压[3] 成本管控 - 大部分海运费由公司承担,今年上半年海运费略有上涨,公司通过调整采购方式尽量降低影响[4] 新产品开发 - 今年在合资品牌及国内头部新能源主机厂的新车型上都有产品量产供应[5] - 首次送样周期因产品而异,大型一体化压铸件周期较长[6] 产能情况 - 目前产能利用率在80%左右,大部分机台处于持续满负荷状态,下半年有望进一步提升[8] - 在手订单可覆盖未来三年产能需求,与客户签订的项目合同都有相应的量预测[7] 技术优势 - 公司在大吨位压铸机、材料、模具、工艺、装备、技术团队等方面持续高投入,不断完善一体化压铸系统解决方案[9] - 基于大铸件特点,在行业内首创"厂中厂"的高效交付模式,在多方面更好地服务客户[9] 区域布局 - 天津鸿图项目已完成主体工程建设及部分设备安装,主要对接一汽丰田、北汽、吉利等北方客户[10][11] - 今年暂时没有超大型压铸设备转固,设备购买计划会配套生产计划[12]

财务表现 - 2024年上半年，广东鸿图科技营业总收入达到36.43亿元，同比增长11.48%[3] - 归属于上市公司股东的净利润为17.31亿元，同比增长1.52%；扣除非经常性损益的净利润为15.67亿元，同比增长2.81%[3] - 公司上半年持续加大市场开拓力度，营业收入同比增长7.74%，归母净利润同比增长14.67%，扣非归母净利润同比增长17.51%[7]

营业收入与成本 - 公司2024年第一季度营业收入为17.55亿元，同比增长9.08%[19] - 公司本期营业总收入为1,754,959,446.16元，同比增长9.08%[45] - 公司本期营业总成本为1,712,434,051.82元，同比增长11.62%[45] 净利润与每股收益 - 归属于上市公司股东的净利润为6639.91万元，同比下降13.99%[19] - 公司本期净利润为63,789,200.89元，同比下降15.98%[46] - 公司本期归属于母公司所有者的净利润为66,399,053.27元，同比下降14.00%[46] - 公司本期基本每股收益为0.1003元，同比下降31.30%[46] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为-5.15亿元，同比下降681.82%，主要由于偿付到期应付票据金额增加[23] - 公司经营活动产生的现金流量净额为-5.15亿元，同比下降682.1%[34] - 公司投资活动产生的现金流量净额为-1.52亿元，同比改善33.0%[34] - 公司筹资活动产生的现金流量净额为0.58亿元，同比下降51.6%[34] - 公司本期经营活动产生的现金流量净额为1,699,068,832.45元，同比增长15.00%[46] 财务费用与收益 - 财务费用为-293.41万元，同比下降114.14%，主要受汇率波动影响，汇兑收益增加[10] - 其他收益为2544.64万元，同比增长202.41%，主要由于享受先进制造业增值税加计抵减优惠政策[10] - 投资收益为80.84万元，同比下降49.49%，主要由于联营企业净利润同比减少[10] - 营业外收入为95.40万元，同比增长174.37%，主要由于确认与日常营业活动无直接关系的利得同比增加[10] 资产与负债 - 资产减值损失为193.08万元，同比增长127.47%，主要由于计提存货跌价准备同比减少[10] - 信用减值损失为41.27万元，同比增长204.24%，主要由于计提应收账款坏账准备同比减少[10] - 公司应收款项融资增加2.51亿元，增幅54.35%，主要因未到付款结算期而未实现背书[38] - 公司其他流动资产增加1.03亿元，增幅38.78%，主要因已背书（贴现）未终止确认票据增加[38] - 公司在建工程减少0.72亿元，降幅32.31%，主要因部分在建项目转固[38] - 公司其他非流动资产增加0.45亿元，增幅34.57%，主要因预付长期资产款增加[38] - 公司应付票据减少5.58亿元，降幅42.78%，主要因票据到期兑付[38] - 公司合同负债增加0.13亿元，增幅41.40%，主要因预收款项增加[38] - 公司其他流动负债增加0.98亿元，增幅43.80%，主要因已背书（贴现）未终止确认票据增加[38] - 公司固定资产总额为3,237,727,332.74元，较上一季度有所增加[44] - 公司在建工程总额为150,146,620.19元，较上一季度有所减少[44] - 公司短期借款总额为165,520,000.00元，较上一季度有所减少[44] - 公司应付票据总额为746,394,805.47元，较上一季度有所减少[44] - 公司长期借款总额为361,700,000.00元，较上一季度有所增加[44] - 公司本期负债合计为4,468,955,434.02元，同比下降10.49%[45] - 公司本期所有者权益合计为7,919,350,709.37元，同比增长0.82%[45] 股东持股情况 - 广东省科技创业投资有限公司持有公司14.41%的股份，持股数量为95,773,700股[41] - 高要鸿图工业有限公司持有公司9.40%的股份，持股数量为62,492,395股，其中21,000,000股被质押[41] - 广东省科技风险投资有限公司持有公司8.02%的股份，持股数量为53,315,598股[41] - 广东粤科资本投资有限公司持有公司7.38%的股份，持股数量为49,063,281股[41] - 肇庆市高晟城市投资发展集团有限公司持有公司4.56%的股份，持股数量为30,303,030股，其中15,000,000股被质押[41] 研发费用 - 公司本期研发费用为76,783,499.02元，同比增长9.06%[45] 少数股东损益 - 少数股东损益为-260.99万元，同比下降104.25%，主要由于非全资子公司净利润同比减少[10] 销售与现金收入 - 公司本期销售商品、提供劳务收到的现金为1,699,068,832.45元，同比增长15.00%[46]