非公开发行股票情况 - 2015年10月11日，公司召开第三届董事会第四十二次会议，审议通过调整本次非公开发行股票募集资金金额等议案 [1] - 本次非公开发行股票募集资金金额调整为不超过15.29亿元（含本数），发行数量调整为不超过15,633.95万股 [1] - 本次非公开发行股票（修订稿）需经公司股东大会审议通过，并报中国证券监督管理委员会核准后方可实施 [1] 光伏电站资金解决与产业基金情况 - 光伏电站项目资金保障需除银行一般授信外，开展项目融资等多种资本融资渠道，创新投融资模式 [2] - 公司与招商局资本投资有限责任公司签订战略框架协议，拟设立光伏新能源产业基金，投入劣后资金撬动90%的杠杆资金用于光伏电站投资、收购 [2] - 2015年7月24日，公司与招商资本签署《战略合作框架协议》，基金总规模50亿元，招商资本认缴金额不超过基金总额的25%，公司认缴金额（劣后资金）不低于基金总额的10%，剩余部分通过银行、保险等渠道募集 [2] - 公司已与中建投租赁有限责任公司、中广核国际融资租赁有限公司合作开展光伏电站的融资租赁业务 [2] 公司合作情况 - 公司与华为将在智能光伏电站、智能微网、智能储能、企业信息化建设及海内外光伏市场等相关领域建立全面合作关系 [2] 传统业务情况 - 公司主营气雾剂分气雾漆、汽车养护用品及家居日化用品三个方面，气雾漆约占主营的70%，汽车养护用品约占主营的25%，家居日化用品约占主营的5% [2] - 公司通过技术改进等提升传统业务产能，提高产品附加值，保持传统业务稳定增长 [2] 补贴情况 - 公司全资子公司深圳虹彩申请的项目实施方案获国家发改委和深圳发展改革委批复，国家计划补助资金5200万元，深圳政府计划补助资金1500万元，且均已到位 [3]

公司调研活动信息 - 活动类别为特定对象调研、分析师会议 [1] - 参与单位有上海证券报、西南证券 [1] - 时间为2014年11月25日下午15:00 [1] - 地点在公司会议室 [1] - 上市公司接待人员包括董事长郭健、总经理汤薇东等 [1] - 活动议程包括介绍参会人员、嘉宾，领导讲话，董事长介绍公司，双方交流，活动结束 [1][2] 公司未来发展战略 - 未来两三年围绕节能减排等目标，在气雾剂业务稳定增长基础上，发展光伏、室内空气污染治理和生物降解材料行业 [2] 光伏发电行业规划 - 2月在深圳前海设立全资子公司深圳永晟，以分布式电站为主，兼顾地面光伏电站，是纯光伏电站投资运营公司 [2] - 三年内计划投资完成1GW装机并网的分布式和地面光伏电站目标，2014年底完成装机并网150MW目标 [2] 光伏发电项目建设关键因素 - 人才方面，光伏团队来自国内知名企业，有一定成就 [2] - 资金方面，利用自有资金、现有银行授信及新增贷款，通过融资租赁、与基金公司合作等多种融资渠道解决 [2] 与光伏巨人共存策略 - 我国光伏发电项目地域分散、市场大，公司定位未来三年实现1GW装机目标，重视电站质量和创新 [3] - 公司进入光伏产业无上游产业包袱，具备资源和融资整合能力 [3] 生物降解新材料行业规划 - 全资子公司深圳虹彩和全资孙公司嘉兴彩联已初具规模，公司加大自有资金投入，使其在生物基材料及制品方面做强做专，具备国际竞争优势 [3]

项目规模 - 公司在建及储备项目超过600MW [1] 非公开发行股票进展 - 2015年4月23日，公司收到中国证监会出具的《中国证监会行政许可申请受理通知书》，申请材料齐全、符合法定形式，行政许可申请被受理 [1] 募集资金项目备案 - 本次非公开发行股票募集资金项目“浙江80MW分布式光伏发电项目”“安徽60MW分布式光伏发电项目”和“四川60MW分布式光伏发电项目”的备案证都已取得 [2] 光伏电站创新与结合 - 公司未来将借助现代数字通信、互联网、移动通信及物联网技术，通过云计算、大数据将新能源电站与互联网有机融为一体，打造全新能源生产和消费、投融资生态系统，实现绿色低碳生态的互联网金融平台 [2] 光伏发电项目布局 - 公司将按光伏发电国家和地方政策、日照条件优选国内项目配置，借助“一路一带”政策布局海外有优势的国家和地区光伏电站投资，打造国内外双轮驱动、平衡发展 [2] 光伏电站技术创新 - 公司积极推进以微网为中心，按区域大园区整体规划、开发，以微网技术形式接入电网并网运行，提高分布式电站利用效率和参与电力市场能力，减少分布式电源间歇性对电力系统的影响，提高运行能力、供电可靠性和投资收益 [2]

公司转型 - 公司战略以环保、节能、新材料为主线，进入光伏领域可延伸全环保概念 [1] - 进入光伏产业无上游产业包袱，且引进优秀团队，具备团队和技术优势 [1] - 公司具备良好的资源整合和融资整合能力，可保障光伏电站项目优质 [1] 控股股东情况 - 公司控股股东深圳市彩虹创业投资集团有限公司于1995年成立，注册资本7080万元 [2] - 主要经营直接投资高新技术产业等业务，目前持有公司股票122,616,000股，占公司现有股份总数的38.98% [2] 电站规模与项目 - 目前公司在建电站及储备项目超过600MW [2] - 公司与核建二二公司约定3年内合作实现不低于1GW的光伏建设规模，总投资约80亿元 [2] 电站类型 - 公司全资子公司深圳永晟以分布式光伏电站为主，兼顾地面光伏电站，是纯光伏电站投资和运营公司 [2] 电站创新与互联网结合 - 公司未来将借助多种技术，将新能源电站与互联网有机融合，打造全新能源生态系统和互联网金融平台 [2]

公司业务模式 - 全资子公司深圳永晟以独资或合作方式参与国内分布式和集中式光伏电站的投资、建设、运营维护 [1] 进入光伏行业的考虑 - 战略以环保、节能、新材料为主线，进入光伏领域延伸全环保概念 [1] - 进入光伏产业无上游产业包袱和负担 [2] - 引进优秀团队，具备团队和技术优势 [2] - 具备良好资源整合能力，与兴业太阳能、比亚迪等合作保障项目优质，且具备融资整合能力 [2] 光伏发电项目建设关键因素 - 人才方面，光伏团队来自国内知名企业，在领域内有一定成就 [2] - 资金方面，利用自有资金、现有银行授信及新增银行贷款，还准备通过融资租赁、与基金公司合作等多种融资渠道保证资金充足 [2] 传统业务情况 - 主营气雾剂分气雾漆、汽车养护用品及家居日化用品，气雾漆约占主营70%，汽车养护用品约占25%，家居日化用品约占5% [2] - 气雾剂处于稳步增长状态，去年产能挖掘和设备改造后产能提高30% [2] 室内空气污染治理情况 - 控股子公司格瑞卫康是国内最大室内空气污染防治整体解决方案提供商和知名品牌之一 [2] - 自主研制环保电器系列产品和整体解决方案，涵盖多场景空气污染治理，获市场和用户好评 [2] - 按“开发一代、销售一代、发展一代”思路，今年上半年多项新产品问世，业绩良好 [2] 生物降解新材料行业规划 - 以自有资金加大对全资子公司深圳虹彩和全资孙公司嘉兴彩联的投入，使其在生物基材料及制品方面做强做专，具有国际竞争优势 [3] 2014年预计净利润 - 预计2014年度归属于上市公司股东的净利润在5100万元 - 6300万元之间，基本来自主营业务利润，较去年同期主营业务利润大幅增长 [3]

公司发展规划 - 未来三年内实现装机并网发电1GW [1] - 着力打造投融资实力，开展多种资本融资渠道，创新光伏电站投融资模式 [2] - 着力打造能源互联网 + 金融，构建全新生态系统和互联网金融平台 [2] - 着力布局光伏电站区域结构，优选国内项目，借助“一带一路”布局海外 [2] - 着力打造分布式光伏电站创新技术，以微网为中心提高利用效率和投资收益 [2] 项目规模情况 - 在建电站及储备项目超过600MW [2] - 与核建二二公司3年内合作实现不低于1GW的光伏建设规模，总投资约80亿元 [3] 股票认购情况 - 实际控制人陈永弟拟认购16,269.90万股，认购金额160,095.8160万元，资金源于自有资金、对外借款和投资收益 [2] - 前海新旺兆拟认购600万股，认购金额5,904万元，资金源于合伙人自有资金及向近亲属借款 [2] 行业拓展情况 - 光伏电站自主开发需考虑光照和政策因素，综合电量需求和补贴政策 [3] - 除太阳能光伏发电行业，生物基材料行业将是未来业绩增长亮点，国家已将其列入战略性新兴产业 [3][4] - 2014年公司全资子公司申报生物基材料项目实施方案，已获国家相关部门原则同意列入专项资金计划 [4]

公司未来战略规划 - 未来两三年，围绕“促进节能减排和低碳发展、改善环境和保护生态、提高人们生活质量”，在母公司主营业务气雾剂稳定增长基础上，着力发展光伏、室内空气污染治理和生物降解材料行业 [1] 光伏业务相关 电站类型 - 全资子公司深圳永晟以分布式光伏电站为主，兼顾地面光伏电站，利用全球最先进光伏技术，是纯光伏电站投资和运营公司 [2] 团队来源 - 光伏团队来自国内知名企业，在领域内有一定成就 [2] 进入考虑因素 - 战略以环保、节能、新材料为主线，进入光伏领域延伸全环保概念；无上游产业包袱；引进优秀团队，有团队和技术优势；具备良好资源整合能力，与兴业太阳能、比亚迪等合作保障项目优质；具备融资整合能力 [2] 资金解决方式 - 利用自有资金，通过现有银行授信及新增银行贷款解决，准备通过融资租赁、与基金公司合作等多种融资渠道保证资金充足 [2] 项目进展 - 今年目标150MW，已披露预计建成并网项目有佛山群志光电15.2MW、江西省新余市一期分宜县分宜镇横溪村35MW、惠州比亚迪工业园20MW、河北省围场县中草药种植结合50MW，合计装机容量120.2MW，将加快推进剩余项目 [2] 项目风险 - 政策风险：项目收益依赖国家对光伏发电上网电价补贴力度，补贴下调影响收益 [3] - 技术替代风险：新能源属高新技术行业，技术革新使企业选择切入点和技术路线难度增大 [3] - 项目经营风险：电站经营模式为运营或出售，不能并网、补贴政策下调、无合适出售价格等影响收益率 [3] - 项目融资风险：项目建设投资大，资金来源存在不确定性 [3] - 投资成本风险：项目开发建设周期内，成本受市场因素影响波动，上网电价和收入存在不确定性 [3] 传统业务气雾剂 - 主营分气雾漆、汽车养护用品及家居日化用品三方面，气雾漆约占主营70%，汽车养护用品约占25%，家居日化用品约占5%，目前处于稳步增长状态，去年产能挖掘和设备改造后产能提高30% [2][3]

新能源汽车运营领域 - 公司收购宏旭新能源90%股权，其是2015年深圳纯电动通勤客车指标投放项目中标单位之一，有助于优化产业链、培育新利润增长点、加快能源互联网战略布局 [1] - 宏旭新能源已有40台纯电动大巴车和50台物流车运营资质，车辆已上牌登记 [2] - 公司全资子公司深圳永晟与自然人吴邻拟对宏旭新能源同比例增资，将其注册资本从1000万元增至5000万元，增资后深圳永晟持股90%，吴邻持股10% [2] 光伏电站情况 - 公司全资子公司深圳永晟以分布式光伏电站为主，兼顾地面光伏电站，利用先进光伏技术，规划到2016年实现1GW光伏电站并网目标 [2] 产业基金进展 - 2015年7月24日，公司与招商资本投资签订战略框架协议，拟设50亿元光伏新能源产业基金，分期设立用于太阳能光伏电站投资、收购 [2] - 目前双方达成一致并获招商局集团审批同意，拟设“招商彩虹新能源产业投资基金合伙企业（有限合伙）”，首期目标规模20亿元，招商资本控股按25%等比出资，最高5亿元，公司最高出资1亿元，二期30亿元待筹备成熟后另行安排 [2] 非公开发行股票进展 - 2015年12月28日，公司收到中国证监会核准非公开发行股票批复，目前正在办理新股份验资、登记等业务 [2][3] 2015年度业绩情况 - 公司预计2015年度归属于上市公司股东的净利润变动区间为4641.46万元到5907.31万元，变动幅度为10.00%到40.00% [3]

公司实际控制人增持股份情况 - 2015年7月22日，实际控制人陈永弟承诺自2015年7月23日起六个月内，增持不低于总股本0.3173%（不低于100万股）、不超过总股本2%（不超过630.487万股）的公司股份 [1] - 2016年1月12日至21日，陈永弟通过二级市场增持100.0801万股，增持比例达0.3175%，已按时履行承诺 [2] 公司与招商资本投资成立产业基金进展 - 2015年7月24日，公司与招商资本投资签订战略框架协议，拟设50亿元光伏新能源产业基金，分两期设立用于太阳能光伏电站投资、收购 [2] - 2015年12月30日董事会及2016年1月18日股东大会审议通过设立基金议案，拟设“招商彩虹新能源产业投资基金合伙企业（有限合伙）” [2] - 公司与招商资本投资子公司共同设立“深圳市招商永晟资本管理有限责任公司”受托管理基金，已完成工商登记，基金设立有序推进 [2] 公司电动汽车应用消费领域规划 - 国家规划到2020年电动汽车存量达500万辆以上，国内电动汽车及充电设施普及度不够，产业将高速发展 [2] - 公司目标是搭建智慧出行、智慧充电共享经济平台，定位为电动汽车和充电桩运营服务商，向上合作投资中游企业，向下与平台合作并投资培育区域平台 [2] 公司2015年度业绩情况 - 公司预计2015年度归属于上市公司股东的净利润变动区间为4641.46万元到5907.31万元，变动幅度为10.00%到40.00% [3] 公司2015年度非公开发行股票进展 - 2015年12月28日，公司收到证监会核准非公开发行股票批复，目前正在办理新股份验资、登记等业务 [3]

调研基本信息 - 调研时间为2016年5月19日上午10:00 [2] - 调研地点为公司会议室 [2] - 参与单位包括国信证券、国泰君安、中泰证券等多家机构 [1] - 上市公司接待人员有董事、副总经理兼董事会秘书金红英，副总经理、新能源事业部总经理蔡继中，证券事务代表助理石雅芳 [2] 公司业务规划 充电站规划 - 2016年计划加强与城市公交系统、高速公路管理公司合作，以城市网、公路网发展思路，建设光储充一体化的集中式智能充电站 [2] 新能源汽车规划 - 2016年计划以股权投资选择优质平台公司合作，以平台落地区域提供运营车辆，确保年内实现平台 + 运营汽车落地，形成车网、电网、路网、互联网四网融合，发挥桩、车、运、维、投一体化规模化战略格局 [2] 光伏电站、新能源汽车、充电桩及储能结合布局 - 自2014年起布局于光伏电站、互联网 + 充电、互联网 + 新能源汽车运营、互联网 + 储能等领域，各领域相互促进、有机结合、协调发展 [4] - 规划建设的新能源充电站是光储充一体化智能充电站，屋顶采用分布式光伏，配有储能和充电桩 [4] - 推动在储能、新能源电动车、线上线下联动的消费侧的布局与发展，形成以新能源汽车为核心的新能源运营生态圈 [4] - 通过参股线上巴士运营平台（嘟嘟巴士），加快实现线路 + 桩、司机 + 桩、社群 + 桩的互联网 + 线上APP + 充电网络 + 线下充电设备的O2O闭环 [4] 充电站建设资金来源 - 除通过银行一般授信外，还需积极开展项目融资、股权融资、融资租赁、并购基金、发行债券、定向增发、众筹融资、资产证券化等资本融资渠道，充分发挥财务杠杆，创新投融资模式 [2] 北京百能储能优势 团队优势 - 核心研发团队由毕业于美国哈佛大学、中国科学院等高校与研究机构的博士、硕士和高级工程师组成，自2007年开始致力于锌溴储能电池技术的开发和产业化，拥有一系列自主知识产权 [3] 技术优势 - 是我国最早从事大容量液流电池技术的企业之一，成功研发出我国首台锌溴电池储能系统，形成自主知识产权体系，研发实力、生产能力与示范项目经验在国内液流储能电池领域处于领先地位，在电池关键材料等方面具有国际先进水平 [3] 业务优势 - 业务布局于储能型光伏电站、智能微电网、储能电力银行、新能源汽车充电站和光伏电站智能运维等领域 [3] - 在储能型光伏电站领域，青海百能与华能青海发电有限公司签署合作协议，解决光伏电站“弃光”“限发”问题，提高电站经济效益 [3] - 在新能源汽车充电站领域，北京百能与中国公路工程咨询集团有限公司签署合作协议，拟组建合资公司投建光储一体化新能源汽车充电站，形成“四纵两横三环”城际快充网络，与各省、市交通投资集团合作开发区域与城市充电站网络，实现“四网融合” [3][4] - 在光伏电站智能运维领域，青海百能与海东新能源科技发展有限公司签署合作协议，为海东市分布式光伏电站提供智能运维服务，拟共同开展“互联网 + 光伏”模式，建成青海省最大的智能光伏电站大数据应用中心 [4]