龙佰集团股份有限公司 2023年度监事会工作报告 2023 年度，龙佰集团股份有限公司（以下简称"公司"）监事会根据 《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《中华人民共 和国证券法》（以下简称"《证券法》"）等法律法规及《公司章程》《监 事会议事规则》的相关规定，认真履行监督职能，对公司依法运作情况、 财务状况、内部管理等方面进行了监督和检查。现将公司监事会 2023 年度 主要工作情况报告如下： 一、2023 年度公司监事会工作情况 1、公司依法运作情况 报告期内，监事会成员均列席了公司历次董事会和股东大会，对公司 决策程序及董事、高级管理人员履职情况等依法运作情况进行了监督。监 事会认为 2023 年度公司依法开展经营活动，决策程序符合法律、法规及公 司章程有关规定。未发现董事、高级管理人员在履行职务时有违反法律法 规、公司章程或损害公司及全体股东利益的行为。 2、公司财务情况 监事会依法检查公司财务资料，认真审核定期报告及财务报表，监事 会认为公司 2023 年定期报告和财务报表编制和审议程序符合法律、行政法 规和公司管理制度的规定，报告的内容和格式符合中国证监会和深圳证券 交易所的各项规 ...

龙佰集团股份有限公司 2023 年年度报告全文 龙佰集团股份有限公司 2023 年年度报告 2024 年 04 月 1 龙佰集团股份有限公司 2023 年年度报告全文 第一节 重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真 实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连 带的法律责任。 公司负责人和奔流、主管会计工作负责人申庆飞及会计机构负责人（会计 主管人员）郭良坡声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。 本报告中如有涉及未来计划等前瞻性陈述，均不构成公司对投资者的实质 承诺，投资者及相关人士均应当对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、 预测与承诺之间的差异，请投资者注意投资风险。 公司在本报告"第三节 管理层讨论与分析" 之"十一、公司未来发展的 展望"部分描述了公司未来经营中可能存在的风险及应对措施，请投资者关注 相关内容。 公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。 2 四、报告期内公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 五、其他有关资料。 六、备查文件备置地点：公 ...

龙佰集团股份有限公司 2023 年度独立董事述职报告 （独立董事：林素月） 作为龙佰集团股份有限公司(以下简称"公司")第七届董事会独立董事，本着对全体股 东负责的态度，切实维护广大中小股东利益的原则，本人严格按照《中华人民共和国公司法》 《深圳证券交易所股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第1号—主板上市 公司规范运作》《上市公司独立董事规则》等有关法律、法规及《公司章程》《上市公司独 立董事管理办法》的规定和要求，勤勉尽责地履行独立董事的职责和义务，审慎认真地行使 公司和股东赋予的权利，积极参加股东大会、董事会会议，对公司董事会审议的相关重大事 项发表公正、客观的独立意见，切实维护公司和股东特别是社会公众股股东的利益。现将2023 年度履职情况汇报如下： 一、出席公司会议及投票情况 1、出席公司董事会会议情况 参会期间本人均详细审阅会议文件及相关材料，积极参与讨论，认真审议每个议案，并 以专业能力和经验做出独立的表决意见，本人没有对公司董事会各项议案及其他事项提出异 议的情况。本年度，公司股东大会及董事会各次会议的召集、召开均符合法定程序，重大经 营决策事项和其他重大事项均履行相关的审批程序 ...

龙佰集团股份有限公司 审计报告及财务报表 二○二三年度 信会师报字[2024]第 ZE10262 号 龙佰集团股份有限公司 审计报告及财务报表 （2023 年 01 月 01 日至 2023 年 12 月 31 日止） | | 目录 | 页次 | | --- | --- | --- | | 一、 | 审计报告 | 1-6 | | 二、 | 财务报表 | | | | 合并资产负债表和母公司资产负债表 | 1-4 | | | 合并利润表和母公司利润表 | 5-6 | | | 合并现金流量表和母公司现金流量表 | 7-8 | | | 合并所有者权益变动表和母公司所有者权益变动表 | 9-12 | | | 财务报表附注 | 1-204 | 审计报告 信会师报字[2024]第 ZE10262 号 龙佰集团股份有限公司全体股东： 一、 审计意见 我们审计了龙佰集团股份有限公司（以下简称龙佰集团）财务 报表，包括 2023 年 12 月 31 日的合并及母公司资产负债表，2023 年 度的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表、合并及母公 司所有者权益变动表以及相关财务报表附注。 我们认为，后附的财务报表在所有重大方面 ...

根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《上市公司治理 准则》《国有企业、上市公司选聘会计师事务所管理办法》《深圳证券交易所上 市公司自律监管指引第 1 号——主板上市公司规范运作》和《公司章程》等规定 和要求，龙佰集团股份有限公司（以下简称"公司"）董事会审计委员会本着勤 勉尽责的原则，恪尽职守，认真履职。现将审计委员会对公司 2023 年度年审会 计师事务所履行监督职责情况汇报如下： 龙佰集团股份有限公司 董事会审计委员会对会计师事务所 2023 年度 履行监督职责情况的报告 一、2023 年度会计师事务所基本情况 （一）机构信息 1、基本信息 名称：立信会计师事务所（特殊普通合伙） 机构性质：特殊普通合伙企业 统一社会信用代码：91310101568093764U 成立日期：2011 年 01 月 24 日 注册地址：上海市黄浦区南京东路 61 号四楼 首席合伙人：朱建弟先生 截至 2023 年末，立信会计师事务所拥有合伙人 278 名、注册会计师 2,533 名、从业人员总数 10,730 名，签署过证券服务业务审计报告的注册会计师 693 名。立信会计师事务所 2023 年业务收入（经审 ...

报告公司投资评级 - 维持“增持”评级，目标价上调为25.00元（原为22.86元）[1] 报告的核心观点 - 我国1 - 2月钛白粉出口量同比略增，价格向好，3月钛白粉和钛精矿景气向上，产业链表现强势，公司产能和资源优势明显，有望以量增保障成长，维持“增持”评级并上调目标价[1] 根据相关目录分别进行总结 钛白粉出口情况 - 出口量：2024年2月钛白粉出口13.37万吨，同比 - 13.32%，环比 - 16.33%，占全国产量约36.99%；1 - 2月累计出口约29.39万吨，同比 + 2.83%[1] - 出口均价：2024年2月中国钛白粉出口均价约2201美元/吨，同比 + 3.84%，环比 + 0.78%；1 - 2月平均出口价2193美元/吨，同比 + 3.97%[1] 钛白粉市场价格及产量情况 - 价格：截至4月4日钛白粉市场售价16585元/吨，月涨幅 + 2.06%，季涨幅 + 5.58%（涨价877元/吨）；钛精矿市场售价2117元/吨，月涨幅 + 0.81%，季涨幅 + 4.44%（涨价94元/吨）[1] - 产量：3月全国钛白粉产量约40.82万吨（同比 + 28.98%，环比12.98%），行业库存呈小幅下降状态[1] 公司产能情况 - 公司钛白粉产能为151万吨/年，位列全国第一，且是钛白粉行业唯一配套超百万吨年产能钛精矿的上市企业；2023年上半年生产钛白粉59.22万吨，对应开工率约78%，开工率仍有提升空间，24年有望以量增保障成长[1] 财务摘要 |指标|2021A|2022A|2023E|2024E|2025E| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |营业收入（百万元）|20,617|24,155|26,281|29,928|32,004| |经营利润(+/-)%|46%|17%|9%|14%|7%| |EBIT（百万元）|5,841|4,287|4,249|5,395|5,934| |净利润（归母）(+/-)%|104%|-27%|-10%|32%|11%| |每股净收益（元）|1.96|1.43|1.29|1.70|1.89| |每股股利（元）|1.15|1.20|1.05|1.26|1.38|[1] 可比公司估值情况 |代码|证券简称|2023E EPS|2024E EPS|2025E EPS|2023E PE|2024E PE|2025E PE| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |2978|安宁股份|2.50|2.81|3.39|13.52|12.03|9.97| |600456|宝钛股份|1.14|1.68|2.16|25.55|17.34|13.49| |均值||| | |19.54|14.68|11.73|[6]

证券代码：002601 证券简称：龙佰集团 公告编号：2024-007 龙佰集团股份有限公司 关于收到公司控股股东、实际控制人、名誉董事长 二、其他有关说明和风险提示 1、本次利润分配提议仅代表许刚先生的个人意见，并非董事会决议，具体 利润分配预案需经董事会及股东大会审议通过后方可实施。 2024 年第一季度利润分配提议函的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 龙佰集团股份有限公司（以下简称"公司"）董事会于2024年3月28日收到 公司控股股东、实际控制人、名誉董事长许刚先生《关于提议龙佰集团股份有限 公司2024年第一季度利润分配的函》，具体内容如下： 一、2024 年第一季度利润分配提议情况 为推动全体股东共享公司经营发展成果，践行"质量回报双提升"行动方案 及《龙佰集团股份有限公司未来三年（2023-2025 年）股东回报规划》，基于对 公司稳定的经营情况以及未来良好发展前景的认可，许刚先生提议公司在符合 《公司章程》规定的利润分配原则、保证公司正常经营和长远发展的前提下，公 司 2024 年第一季度利润分配方案如下： 以公司 2024 ...

2024年3月3日 公司研究 巩固主业优势积极回报股东，推动“质量回报双提升”行动 ——龙佰集团（002601.SZ）公告点评 要点 买入（维持） 当 前价：18.81元 事件：公司发布《关于推动“质量回报双提升”行动方案的公告》，为践行中央 政治局会议提出的“要活跃资本市场、提振投资者信心”及国常会提出的“要大 力提升上市公司质量和投资价值，要采取更加有力有效措施，着力稳市场、稳信 作者 心”的指导思想，公司发布推动“质量回报双提升”行动方案。 分析师：赵乃迪 执业证书编号：S0930517050005 点评： 010-57378026 zhaond@ebscn.com 保持主业大力发展，以点带面协同前进。目前，公司主营产品钛白粉产能 151 万吨/年，海绵钛产能超5万吨/年，规模居世界前列，形成了钛产品的全产业链 分析师：周家诺 格局，钒、钪、铁等衍生资源综合利用的绿色产业体系。公司持续提升自身铁/ 执业证书编号：S0930523070007 钛精矿供应能力，在当前资源品价格高企的背景下将进一步夯实自身产业链优 021-52523675 zhoujianuo@ebscn.com 势，预计在“十四五”末期实 ...

报告公司投资评级 - 维持“买入”评级 [6] 报告的核心观点 - 公司发布“质量回报双提升”行动方案，看好其在钛产业链长期发展，稳固主业优化氯化法钛白粉，扩产钛矿和海绵钛完善产业链布局，加大研发投入，坚持高分红，控股股东及管理层增持彰显信心 [6] - 考虑钛白粉景气修复较弱，下调2023 - 2025年归母净利润，给予2024年PE估值14倍，对应当前市值上行空间约27% [6] 根据相关目录分别进行总结 市场数据 - 2024年3月1日收盘价18.81元，一年内最高/最低21.74/15.12元，市净率1.9，息率4.78，流通A股市值279.61亿元，上证指数/深证成指3027.02/9434.75 [2] 基础数据 - 2023年9月30日每股净资产9.76元，资产负债率57.66%，总股本/流通A股23.86亿/14.87亿股，流通B股/H股无 [3] 公司公告 - 发布“质量回报双提升”行动方案，包括保持主业发展、加大研发投入、回报股东、完善公司治理、加强投资者沟通 [6] 主业发展 - 主营产品钛白粉产能151万吨，海绵钛产能超5万吨，形成全产业链格局，推进钛矿新项目建设，十四五末铁精矿年产760万吨，钛精矿248万吨，钛矿自给率达70%左右，24年海绵钛产能达8万吨 [6] 研发投入 - 近3年累计投入研发经费近30亿元，掌握大型沸腾氯化法钛白粉技术，实现超微细粒级钛铁矿回收工业化应用 [6] 分红与增持 - 上市以来累计现金分红21次，累计发放现金股利160.56亿元，近3年累计现金分红75.23亿元，近3年累计分红占比217.32%；2022年10月27日至2023年12月28日，控股股东及部分董监高增持金额超9400万元 [6] 财务预测 |指标|2022年|23Q1 - Q3|2023E|2024E|2025E| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |营业总收入（百万元）|24155|20283|31100|39807|47573| |同比增长率（%）|17.2|12.3|28.7|28.0|19.5| |归母净利润（百万元）|3419|2142|3150|4050|5054| |同比增长率（%）|-26.9|-32.5|-7.9|28.6|24.8| |每股收益（元/股）|1.43|0.90|1.32|1.70|2.12| |毛利率（%）|30.2|26.4|25.9|26.8|28.5| |ROE（%）|16.4|9.2|14.6|17.3|19.7| [7] 投资分析意见 - 下调2023 - 2025年归母净利润分别为31.50、40.50、50.54亿元，当前市值对应PE分别为14、11、9倍，可比公司2024年平均PE估值14倍，给予公司2024年PE估值14倍，对应当前市值上行空间约27% [6]