活动信息 - 公司定于2023年5月18日16:00-17:20参加河南辖区上市公司2023年投资者网上集体接待日活动 [1] - 活动采用网络远程方式举行，投资者可登录"全景·路演天下"参与互动交流 [1] 出席人员 - 公司董事会秘书王国锋先生将出席活动 [1] - 证券事务代表王石朋先生将出席活动（如有特殊情况，参会人员可能调整） [1] 活动目的 - 进一步加强与投资者的互动交流 [1]

营业收入与利润 - 公司2023年第一季度营业收入为443,629,812.44元，同比增长23.62%[4] - 公司2023年第一季度营业总收入为4.436亿元，同比增长23.6%[18] - 公司2023年第一季度营业利润为5044.3万元，同比下降9.1%[18] - 公司2023年第一季度净利润为4186.77万元，同比下降8.8%[19] - 归属于上市公司股东的净利润为41,574,602.31元，同比下降9.05%[4] - 归属于母公司所有者的净利润为4157.46万元，同比下降9.0%[19] - 基本每股收益为0.13元，同比下降23.5%[19] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为-206,088,101.11元，同比下降146.50%[4] - 经营活动产生的现金流量净额为-2.06亿元，同比下降146.5%[20] - 投资活动产生的现金流量净额为16,909,659.69元，同比增长109.07%，主要系本报告期赎回银行理财产品所致[10] - 投资活动产生的现金流量净额为1690.97万元，同比改善109.1%[20] - 筹资活动产生的现金流量净额为442,611,136.28元，同比增长614.29%，主要系本报告期银行借款增加所致[11] - 筹资活动产生的现金流量净额为4.43亿元，同比增长614.2%[20] - 销售商品、提供劳务收到的现金为4.16亿元，同比下降6.4%[20] - 支付给职工以及为职工支付的现金为2.24亿元，同比增长7.8%[20] - 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金为1221.30万元，同比下降83.8%[20] 资产与负债 - 公司总资产为6,817,248,215.19元，同比增长5.22%[4] - 公司2023年第一季度货币资金为11.265亿元，同比增长28.9%[16] - 公司2023年第一季度应收账款为20.496亿元，同比增长5.7%[16] - 公司2023年第一季度流动资产合计为53.42亿元，同比增长6.8%[16] - 公司2023年第一季度非流动资产合计为14.751亿元，同比下降0.3%[17] - 公司2023年第一季度短期借款为187.5万元，同比下降16.7%[17] - 公司2023年第一季度应付账款为11.661亿元，同比下降8.2%[17] - 公司2023年第一季度归属于母公司所有者权益合计为29.203亿元，同比增长1.5%[18] - 期末现金及现金等价物余额为10.43亿元，同比增长28.5%[20] 预付款项与投资 - 预付款项为52,982,019.65元，同比增长67.81%，主要系预付的材料款增加所致[7] - 其他非流动金融资产为20,962,654.08元，同比增长59.82%，主要系新增股权投资所致[7] - 长期借款为725,020,000.00元，同比增长84.79%，主要系新增银行借款所致[7] 研发费用 - 公司2023年第一季度研发费用为3051.6万元，同比增长22.5%[18]

证券代码：300732 证券简称：设研院 河南省交通规划设计研究院股份有限公司 投资者关系活动记录表 编号：2023-001 投资者关系 活动类别 □特定对象调研 □分析师会议 □媒体采访 √业绩说明会 □新闻发布会 □路演活动 □现场参观 □其他 是否涉及应披露重大 信息 不涉及 参与单位名称及人员 姓名 参加公司 2022 年度业绩说明会的投资者 时间 2023 年 3 月 31 日 15:00-17:00 地点 通过深圳证券交易所"互动易"平台"云访谈"以网络远程的 方式举行 上市公司参与人员 公司董事、总经理 汤 意 独立董事 张复生 副总经理、董事会秘书 王国锋 财务总监 林 明 持续督导机构代表 韩斐冲 投资者关系活动主要 内容介绍 为使投资者及时了解公司 2022 年度的经营情况，公司于 2023 年 3 月 31 日（星期五）下午 15:00 至 17:00 通过深圳证券 交易所"互动易"平台"云访谈"以网络远程的方式举行了 2022 年度业绩说明会。 附件清单 设研院 2022 年度业绩说明会问答 日期 2023 年 3 月 31 日 附件： 设研院 2022 年度业绩说明会问答 1、 请问 ...

| 证券代码：300732 | 证券简称：设研院 | 公告编号：2023-030 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123130 | 债券简称：设研转债 | | 河南省交通规划设计研究院股份有限公司 关于举办 2022 年度网上业绩说明会的公告 为充分尊重投资者，提升公司与投资者的交流效率和针对性，现就公司本次 业绩说明会提前向投资者公开征集相关问题，广泛听取投资者的意见和建议。投 资者可提前登录深圳证券交易所"互动易"平台（http://irm.cninfo.com.cn）"云 访谈"栏目，进入公司业绩说明会页面进行提问。 本次业绩说明会上，公司将在信息披露允许的范围内对投资者普遍关注的问 题进行回答。欢迎广大投资者积极参与。 特此公告 河南省交通规划设计研究院股份有限公司董事会 2023 年 3 月 25 日 河南省交通规划设计研究院股份有限公司（以下简称"公司"）《2022 年 年度报告》及其摘要已于 3 月 21 日刊登于中国证监会指定信息披露网站。为使 投资者及时了解公司的年度经营情况，公司将于 2023 年 3 月 31 日（星期五）下 午 15:00 至 17:00 举办 ...

利润分配与股东权益 - 公司2022年利润分配预案为：以324,341,371股为基数，向全体股东每10股派发现金红利3.0元（含税）[4] - 公司拟向全体股东每10股派发现金红利3.0元（含税），共计派发现金红利约9,730.24万元[118] - 公司2022年度现金分红总额为97,302,411.30元，占利润分配总额的100%[118] - 公司调整后的限制性股票数量为3,830,400股，授予价格为4.5139元/股[119] - 公司对104名激励对象持有的1,140,480股限制性股票予以回购并注销[120] - 公司调整后的2022年业绩考核指标为营业收入增长率不低于55%或净利润增长率不低于45%[120] - 王文正先生持有的股权激励股份从48,000股增至57,600股，后因业绩考核未达标减少至40,320股[121] - 公司高级管理人员的考核指标包括营业收入、净利润、部门考核得分等，权重因岗位不同而异[122] 业务拓展与市场布局 - 公司计划通过拓宽业务布局、提高服务范围和能力，加大河南省外和国外市场的开拓力度，以降低政策性风险[2] - 公司计划加快组建河南省外区域服务中心，选派精兵强将，全面掌握中心内省份的政策信息和项目信息，强力拓展市场[3] - 公司在河南省内设置1总部+6个区域分中心，河南省外设3总部+4联区，并计划建设长三角区域总部[22] - 公司在柬埔寨、孟加拉、尼泊尔、肯尼亚、科特迪瓦等设立5个分支机构，2022年新设立刚果（金）公司和坦桑尼亚公司[22] - 公司新设周口港航设计有限公司、设研院（刚果金）有限公司和河南省碳排放权服务中心有限公司[77] - 公司收购河南中鼎钢结构工程有限公司，对整体生产经营和业绩影响较小[77] - 公司取得国家对外援助的全部咨询资质，具备横向拓展39个领域的全部咨询业务资格[78] 质量管理与技术创新 - 公司已建立较为全面有效的质量控制体系，并持续改进，质量管理体系分级认证已获得AAA证书[3] - 公司引入ISO9001质量管理体系、GB/T24001环境管理体系和GB/T28001职业健康安全管理体系[28] - 公司引入工程勘察设计行业组织质量管理体系分级认证标准并获得AAA证书[28] - 公司引入《卓越绩效评价准则》（GB/T19580-2012）并持续提升质量保障力[28] - 公司正在研究复合填料高填方路基稳定和变形控制技术，预计将为公司未来高填方路基设计提供经验和技术储备[44] - 公司正在开展多种自由流收费和全程智能管控关键技术研究，旨在提升高速公路智能管控与服务[45] - 公司正在研究横向多梁体系桥梁UHPC湿接缝连接关键技术，以解决传统湿接缝的固有病害问题[46][47] 财务表现与资金管理 - 2022年公司营业收入为25.11亿元，同比增长22.38%[11] - 2022年归属于上市公司股东的净利润为2.48亿元，同比下降22.73%[11] - 2022年经营活动产生的现金流量净额为3109.13万元，同比下降52.25%[11] - 2022年基本每股收益为0.76元，同比下降22.45%[11] - 2022年加权平均净资产收益率为8.77%，同比下降3.93个百分点[11] - 2022年末公司资产总额为64.79亿元，同比增长11.80%[11] - 2022年末归属于上市公司股东的净资产为28.76亿元，同比增长4.52%[11] - 2022年第四季度营业收入为9.83亿元，为全年最高季度[11] - 2022年第四季度归属于上市公司股东的净利润为9755.98万元，为全年最高季度[11] - 2022年第四季度经营活动产生的现金流量净额为1.25亿元，为全年最高季度[11] - 公司2022年经营活动现金流量净额为31,091,272.58元，同比下降52.25%[49] - 公司2022年筹资活动现金流量净额为-20,711,111.47元，同比下降114.26%[49] - 公司2022年现金及现金等价物净增加额为-230,730,650.13元，同比下降4209.17%[49] - 公司2022年货币资金为873,420,445.38元，占总资产的13.48%，较年初减少5.56%[50] - 公司2022年应收账款为1,938,374,311.62元，占总资产的29.92%，较年初增加0.89%[50] - 公司2022年合同资产为1,205,925,935.15元，占总资产的18.61%，较年初增加5.19%[50] - 公司2022年长期股权投资为4,851,938.09元，占总资产的0.07%，较年初增加0.07%[51] - 公司2022年固定资产为790,272,492.33元，占总资产的12.20%，较年初增加2.16%[51] - 公司2022年报告期投资额为59,361,313.60元，较上年同期增长325.24%[54] - 公司2022年受限货币资金余额为83,663,641.41元，主要用于开具汇票或保函存入的保证金[53] - 公司2022年首次公开发行股票募集资金总额为68,871.99万元，已累计使用68,794.66万元[56] - 公司首次公开发行股票募集资金总额为74,556万元，净额为68,871.99万元，截至2022年12月31日已使用68,794.66万元[57] - 公司可转债募集资金总额为37,600.00万元，实际募集资金金额为36,713.12万元，截至2022年12月31日已使用24,731.13万元[57] - 提升研发能力项目投资进度为100.00%，累计投入3,621.82万元[58] - 提升生产能力项目投资进度为94.90%，累计投入15,907.61万元[58] - 提升管理能力项目投资进度为92.20%，累计投入4,519.32万元[58] - 设研院工程技术研究中心及产业转化基地项目投资进度为99.79%，累计投入12,850.94万元[58] - 区域服务中心建设及服务能力提升项目投资进度为37.40%，累计投入7,159.01万元[59] - 产研转化基地运营中心项目投资进度为99.98%，累计投入6,329.12万元[59] - 桥梁安全与技术转化智能建造生产基地项目因河南7•20特大暴雨灾害影响延期至2022年6月30日[59] - 区域服务中心建设及服务能力提升项目部分子项目延期至2024年11月12日[60] - 公司使用募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金8,655.90万元及已支付发行费用的自筹资金185.88万元，共计8,881.78万元[63] - 公司首次公开发行股票募集资金投资项目中的“提升生产能力项目”已实施完毕，节余募集资金1,176.46万元用于永久性补充流动资金[64] - 公司首次公开发行股票募集资金投资项目中的“提升管理能力项目”已实施完毕，节余募集资金673.73万元用于永久性补充流动资金[67] - 公司首次公开发行股票募集资金投资项目中的“桥梁安全与技术转化智能建造生产基地”已实施完毕，节余募集资金238.13万元（含利息及理财收益）永久性补充流动资金[67] - 公司发行可转换公司债券募集资金投资项目中的“产研转化基地运行中心项目”和“补充流动资金”已实施完毕，节余募集资金合计约6.9万元（含利息及理财收益）永久性补充流动资金[68] - 截至2022年12月31日，公司首次公开发行股票募投项目均已结项，募集资金专户已注销[69] - 截至2022年12月31日，公司向不特定对象发行可转债的尚未使用的募集资金存放于募集资金专用账户中[69] - 桥梁安全与技术转化智能建造生产基地项目计划投资19,501.8万元，其中12,817.61万元由募集资金投入[71] - 桥梁安全与技术转化智能建造生产基地项目因河南7•20特大暴雨灾害影响延期至2022年6月30日[72] 公司治理与股东承诺 - 公司董事会设董事9名，其中独立董事3名，占董事总数的1/3[80] - 公司监事会设监事3名，其中职工监事1名[82] - 公司高级管理人员实行基本年薪与年终绩效考核相结合的薪酬制度[82] - 公司严格按照《公司法》、《证券法》等法律法规和《公司章程》的要求规范运作，在资产、人员、财务、机构、业务等方面与控股股东分开[84] - 公司拥有独立于控股股东、实际控制人及其控制的其他企业的生产经营场所、机器设备、商标、专利及其他辅助配套设施和权利[85] - 公司设立后，已按照《企业会计准则》的要求建立了一套独立、完整、规范的财务会计核算体系和财务管理制度[85] - 公司在业务经营上与控股股东、实际控制人及其控制的企业不存在同业竞争[85] - 2021年年度股东大会投资者参与比例为47.68%[87] - 公司2022年第一次临时股东大会的出席股东表决权比例为47.55%[88] - 公司2022年第二次临时股东大会的出席股东表决权比例为48.10%[88] - 公司职工监事莫杰在报告期内通过红利分配增加持股83,825股，期末持股502,951股[89] - 公司副总经理魏俊锋在报告期内通过红利分配增加持股72,576股，期末持股435,456股[89] - 公司副总经理杨磊在报告期内通过红利分配增加持股363股，期末持股2,177股[89] - 公司副总经理王文正在报告期内因红利分配及股权激励股份注销减少持股7,680股，期末持股40,320股[89] - 公司董事、副总经理李智因个人即将达到法定退休年龄，于2023年3月3日辞职[89][90] - 公司报告期内董事、监事和高级管理人员合计持股831,820股，期末持股980,904股[89] - 公司董事会由9名成员组成，其中独立董事3名，全部由股东大会选举产生[91] - 公司监事会由3名成员组成，其中2名为股东代表监事，1名为职工代表监事[92] - 公司高级管理人员包括总经理、副总经理、董事会秘书、财务总监等职位[93] - 公司现任董事长为常兴文，副董事长为毛振杰，总经理为汤意[91] - 公司监事会主席为娄晓龙，职工监事为莫杰[92] - 公司财务总监为林明，负责财务部和人力资源部[93] - 公司副总经理包括岳建光、杜战军、魏俊锋、杨磊、张建平、王文正、付大喜[93] - 公司董事会秘书为王国锋，负责董事会办公室和工会委员会[93] - 公司总工程师为刘东旭，负责技术质量部和审核咨询中心[93] - 公司副总经理兼城建事业部经理为付大喜，负责城市交通与地下工程设计院[93] - 公司2022年度向全体董事、监事、高级管理人员支付报酬共计1,139.74万元[98] - 公司独立董事津贴标准为7.8万元每年[97] - 董事长常兴文2022年度税前报酬总额为97.74万元[99] - 副董事长毛振杰2022年度税前报酬总额为89.8万元[99] - 董事、总经理汤意2022年度税前报酬总额为86.96万元[99] - 监事会主席娄晓龙2022年度税前报酬总额为40.3万元[99] - 职工监事莫杰2022年度税前报酬总额为34.8万元[99] - 董事会秘书、副总经理王国锋2022年度税前报酬总额为43.26万元[99] - 副总经理魏俊锋2022年度税前报酬总额为86.13万元[99] - 财务总监林明2022年度税前报酬总额为44.82万元[99] - 公司报告期末在职员工总数为3,716人，其中母公司1,703人，主要子公司2,013人[115] - 公司员工专业构成为生产人员2,409人，销售人员384人，技术人员557人，财务人员58人，行政人员308人[115] - 公司员工教育程度为博士15人，硕士1,270人，本科1,722人，专科及以下709人[115] - 公司劳务外包工时总数为1,388,000小时，支付报酬总额为58,776,558.64元[117] - 公司2022年年度培训计划涵盖技术、研发、管理3大序列，8个板块80余个专业，600余课时[116] - 公司2022年战略规划调整为三年，由投资与战略发展部牵头组织编制2022-2024年发展规划[111] - 公司2022年审计委员会审议通过了2022年上半年度货币资金审计报告和募集资金审查报告[113] - 公司2022年薪酬与考核委员会审议通过了关于对公司董事会成员、高级管理人员考核指标进行完善的议案[114] - 公司2022年提名委员会审议通过了关于优化完善公司高级管理人员选拔标准的议案[114] - 公司治理结构包括股东大会、董事会、监事会，并制定了相应的议事规则和内部控制制度[124] - 公司对子公司的管理控制情况良好，河南天泰工程技术有限公司已整合完毕[125] - 公司纳入评价范围的单位资产总额和营业收入均占公司合并财务报表的100%[126] - 公司财务报告和非财务报告的重大缺陷数量均为0[129] - 公司财务报告和非财务报告的重要缺陷数量均为0[129] - 公司不属于环境保护部门公布的重点排污单位，且未因环境问题受到行政处罚[131] - 公司积极承担社会责任，2022年通过捐款捐物、技术扶贫等途径履行企业社会责任[134] - 公司2022年被河南省税务局第三税务分局评为“2021年度依法诚信纳税50强企业”[134] - 公司上市五年来累计现金分红32,051.11万元（含回购金额）[134] - 公司组建河南交通战略研究院，开展前瞻性理论研究，为区域重大战略规划提供技术支撑[134] - 公司积极响应援疆政策，选派技术人员赴哈密市开展对口技术援助[134] - 公司致力于打造“设计河南”，争当开路先锋，为现代化河南建设贡献力量[134] - 公司投资320万元、新增60套大型设备，建成1310平米的新员工健身中心[135] - 公司工程技术研究中心及产业转化基地一期工程全面建成，聚焦公路、市政、建筑等预制装配结构的制、运、架、养、修一体化服务[136] - 公司获批发明专利4项、实用新型专利6项、软件著作权12项[136] - 公司参与设计的河南首个高速公路主线ETC自由流收费系统在机场高速郑州南站建成投用，通行效率提升约30%，通行收费站时间由7秒减少至3秒[136] - 公司积极参与河南省住建厅开展的农村危房改造技术帮扶活动，高标准完成了脱贫攻坚住房安全保障目标任务[137] - 中赟国际2018年至2021年承诺净利润分别为2,200万元、3,200万元、4,200万元及5,200万元，并同意就实际净利润不足部分进行补偿[138] - 业绩补偿义务人承诺中赟国际2018年至2021年净利润分别不低于2,200万元、3,200万元、4,200万元及5,200万元，相关诉讼正在进行中[139] - 公司股东承诺在持有股份期间不从事与公司构成竞争的业务，并承诺将任何竞争性商业机会优先让予公司[140][141] - 公司股东承诺减少与公司之间的关联交易，并确保关联交易公平、公允、等价有偿[143][144] - 公司股东承诺在本次交易中取得的股份在发行结束之日起12个月内不进行转让，部分股份在36个月内不得转让[145] - 公司承诺在交易完成后12个月内不转让所取得的股份，若持有中赟国际股份权益不足12个月，则股份自上市日起36个月内不得转让[147] - 公司股份分三年解锁，每年解锁数量为认购股份总数的三分之一[147] - 公司承诺在劳动合同约定的期限内（不少于自交易完成之日起三年）不离职，否则未解锁股份将延长锁定三年[147] - 公司承诺确保其及下属公司在资产、业务、财务、机构、人员等方面保持独立性[149] - 公司承诺避免与下属公司产生同业竞争，若发生将优先提供给下属公司[150] - 公司承诺规范关联交易，确保交易价格公平合理，并履行信息披露义务[151] - 公司承诺忠实履行职责，维护股东权益，不进行损害公司利益的行为[152] - 公司承诺薪酬制度与填补回报措施挂钩，并在决策时投赞成票[152] - 公司董事、高级管理人员及实际控制人承诺，所持股票在锁定期满后两年内减持价格不低于发行价[154][155][156] - 公司董事、高级管理人员及实际控制人承诺，锁定期满后在任职期间每年转让股份不超过所持公司股份的25%[154][155][156] - 公司董事、高级管理人员及实际控制人承诺，若申报离职，离职后六个月内不转让所持公司股份[154][155][156] - 公司监事承诺，将严格按照中国证监会及深圳证券交易所关于股份减持的规定执行[157][159] - 公司监事承诺，若违反减持承诺，将不符合承诺的所得收益上缴公司并承担相应法律后果[157][159] - 公司控股股东承诺在股份锁定期满后2年内，每年减持股份不超过上一年末持有股份总数的25%[161] - 公司控股股东承诺减持价格不低于本次发行上市的股票发行价[161] - 公司控股股东承诺减持方式包括大宗交易、集合竞价、协议转让等合规方式[161] - 公司控股股东承诺在减持前提前三个交易日发布减持提示性公告[161] - 公司承诺若招股说明书存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，将依法回购

业务发展与战略规划 - 公司未来将在交通、城建、建筑、能源、环境五大领域发力，目标是到2023年交通以外领域业务收入占比超过40% [2] - 公司在省外设立了8个区域运营中心，未来将逐步提高省外及国外业务占比 [3] - 公司聚焦交通、城建、能源、建筑、环境五大领域，力争几年内发展成为中国领先的工程技术综合服务企业 [7] 市场拓展与竞争优势 - 公司在河南工程勘察设计市场，尤其是公路勘察设计市场竞争力强，技术实力和服务实力突出 [4] - 河南地形地貌多样性成就了公司技术储备的深度和广度，有利于开拓省外业务 [5] - 公司专业门类齐全，业务范围覆盖大部分基础设施建设领域，轨道交通设计业务成为利润增长点 [5] 技术创新与研发投入 - 公司设有BIM研发中心，研发能力和成果处于同行业中上水平 [5] - 公司设有"河南省高速公路基础设施管理服务平台"，利用信息技术为数字河南、交通强国示范省建设提供大数据智慧化支持 [5] - 公司拟投资建设"设研院工程技术研究中心及产业转化创新基地项目"，推动科研成果的"产品化"和"产业化"落地 [6] 财务与运营管理 - 公司利润同比下降，但扣除非经常性损益后与去年基本持平，主要原因是销售成本上升、研发投入增加和新员工人数增加 [4] - 公司认为在拓展市场、研发投入和人才培养方面的投入是必要的，为长远发展奠定基础 [4] 设计水平与质量管理 - 公司在设计过程中遵循国家设计规范，确保设计产品质量和安全 [6] - 公司通过新材料使用、新施工工艺采用等方式保持设计产品的原创性和高品质 [6] - 公司设有严格的质量管理制度和鼓励技术质量进步的奖项，从制度上保证技术水平不断提高 [6] 并购与投资策略 - 公司未来投资与并购将始终围绕主业，聚焦交通、城建、能源、建筑、环境五大领域 [7] - 公司理念是专业人做专业事，不熟悉的领域不做 [7] 高管与管理优势 - 公司高管多为专业出身，具备技术优势、了解企业发展方向和生产流程，管理经验丰富 [8] - 专业出身的高管在管理方面有职业经理人无法比拟的优势，但也通过学习和咨询专业人士意见弥补不足 [8]

公司概况 - 河南省交通规划设计研究院股份有限公司成立于1964年，前身为河南省交通规划勘察设计院，2007年改制为有限责任公司，2015年整体变更为股份有限公司，2017年在深交所创业板上市 [1] - 公司目前股本为1.92亿元（191875842股），其中国有法人股东持股14.18%，社会法人股东持股32.67%，自然人及二级市场股东持股53.15% [2][3] - 公司拥有20项甲级资质，业务范围覆盖公路、市政、建筑、环境、能源等基础设施建设领域 [4] - 公司管理架构包括股东大会、董事会、监事会，下设37个部门和单位，包括11个职能管理部门、19个业务技术团队、4个全资子公司和3个控股子公司 [5][6] - 公司在省外设有13个分公司，海外设有柬埔寨、孟加拉国分公司和老挝办事处 [6] - 公司设立1个工程技术研发平台，包括10个研发中心，与20多个战略合作单位签订合作协议 [7] 人才与业务发展 - 截至2019年6月30日，公司员工总数达1920人，拥有国家级和省级勘察设计大师4人，享受政府特殊津贴专家3人，正高级职称89人，高级职称319人，中级职称683人，国家各类注册工程师316人，博士后、博士、硕士740人 [9] - 2014-2018年，公司营业收入从3.75亿元增长至11.38亿元，复合增长率24.83%；净利润从0.37亿元增长至3.02亿元，复合增长率52% [10] - 2018年公司营业收入11.38亿元，同比增长21.72%，净利润3.02亿元，同比增长31% [11] - 2019年前三季度营业收入8.50亿元，同比增长33.68%，净利润1.53亿元，同比下降12.89%，但扣除非经常性损益后基本持平 [11] 科技创新 - 公司在高速公路改扩建技术、特大桥梁设计、波形钢腹板PC组合箱梁桥成套技术等方面拥有全国领先经验 [12] - 公司荣获国家级奖励30余项，省部级奖励多项，2011年被认证为国家高新技术企业 [13] - 2018年至今，公司投入研发费用9750万元，获得发明专利13项，实用新型专利8项，软件著作权10项，目前共拥有各类专利90项 [13][14] - 公司拟投资建设"设研院工程技术研究中心及产业转化创新基地项目"，推动科研成果的"产品化"和"产业化"落地 [14] 未来发展展望 - 公司聚焦交通、城建、能源、建筑、环境五大领域，力争发展成为中国领先的工程技术综合服务企业 [15] - 交通领域：河南省规划高速公路10050公里，截至2018年底通车里程6600公里，仍有较大增量空间；高速公路改扩建和养护市场空间大，十三五期间河南省高速公路养护投入60亿元，比十二五增加45.3% [16][17] - 城建领域：河南城镇化率低于全国平均水平，城市建设快速发展，郑州市被明确为国家中心城市，2035年人口规模预计达到1350万人，城镇人口比例90% [18] - 建筑领域：河南省建筑业总产值力争2020年突破14000亿元，建筑绿色化、智能化、节能化和装配式建筑发展趋势明显 [20] - 能源领域：全球煤炭需求将保持稳定，煤炭行业走向结构调整、精细化发展，科技创新成为重要驱动力 [21][22] - 环境领域：到2020年，我国环保投资占GDP比例将不低于3.5%，淮河生态经济带发展规划将促进公司水环境治理、环保、市政等业务开展 [23][24] - 公司力争2023年交通以外领域业务收入占比超过40%，2020年启动设计综合甲级资质申报，2021年底前取得证书 [25]

公司优势 - 专业门类齐全，业务范围覆盖绝大部分基础设施建设领域 [1] - 河南省的地理位置决定了公司作为交通设计类企业的区位优势 [1] - 公司加大研发投入，占领行业制高点 [1] - 随着河南城镇化进程的加快以及"百城提质"政策的实施，公司业务有着更加广阔的发展空间 [2] - 公司介入一带一路沿线国家的建设领域较早，有着较好的市场拓展经验和技术、人才储备 [2] 盈利增长点 - 随着公司省外和海外市场的拓展，预计省外和海外收入将进一步增长 [2] - 公司在市政、轨道交通、民用建筑等领域的市场拓展亦卓有成效，有望成为公司盈利的增长点 [2] 生产任务 - 公司目前订单储备较为充足，生产饱满 [2] 行业发展 - 2018 年将发挥投资对优化供给结构的关键性作用，全年计划完成铁路投资 7320 亿元、公路水运投资 1.8 万亿元左右、水利在建投资规模达到 1 万亿元 [3] - 重大基础设施建设继续向中西部地区倾斜扩大 [3] - 加大精准脱贫力度，补齐基础设施和公共服务短板 [3] - 新建改建农村公路 20 万公里，稳步开展农村人居环境整治三年行动 [4] - 改革完善生态环境管理制度，扩大湿地保护和恢复范围，深化国家公园体制改革试点 [4] - 随着城市化进程的不断加速，市政道路、桥梁、隧道、轨道、建筑、地下综合管廊、环境治理等领域仍将保持较大的建设投资规模，市场空间很大 [4] 研发投入 - 2018 年公司计划进一步提升研发投入，预计全年研发投入 3800 万元，较去年增长 10%以上 [5] BIM 技术应用 - 公司成立了工程 BIM 技术应用研究中心，2017 年完成了人才队伍组建以及技术软件平台的搭建工作 [6] - 公路、桥梁、隧道和建筑专业的建模技术已基本成熟，相关成果获得中国勘察设计协会举办的创新杯 BIM 大赛二等奖 [6] 海外拓展 - 2017 年完成了孟加拉国 N8 公路改建项目的勘察设计，并新承接了该项目的工程监理 [7] - 完成了援西非尼日尔第三大桥项目设计工作 [7] - 在柬埔寨、孟加拉、坦桑尼亚、乌干达、马拉维等国家开展了多个项目的前期考察和项目技术报告编制工作 [7] - 海外市场的布局和业务模式日趋成熟，海外市场拓展情况符合预期 [7]

财务表现 - 公司毛利率高达46%，净利率为24%，远超同行业平均水平 [1] - 未来利润率预计将趋于同行业平均水平，但仍略高于行业 [1] - 去年业绩增长76%，主要得益于河南基础设施投资增加、市政业务拓展及省外、海外业务扩展 [2][3] 业务结构 - 勘察设计业务占比79%，未来预计逐步降低 [2] - 规划类业务、监理、检测业务预计增长 [2] - 未来可能开展设计施工总承包、PPP项目及并购活动 [2] 地域扩展 - 河南本地业务占比80% [3] - 公司已在海南、云南、西藏等地设立分公司，并在柬埔寨和南亚设立海外分公司 [3] - 未来将巩固河南市场，同时拓展省外和境外业务 [3] 战略规划 - 巩固省内市场龙头地位，拓展省外和国外市场 [4] - 巩固公路行业传统业务，拓展市政、建筑、水运等新业务领域 [4] - 专注于专业领域，不跨界经营 [4] 监理与检测业务 - 监理服务占比从23%降至8%，主要因勘察设计业务增长更快及政策变化 [5] - 未来不排除开展承包业务 [5] 竞争优势 - 专业门类齐全，覆盖大部分基础设施建设领域 [6] - 河南省地理位置带来的区位优势 [6] - 加大研发投入，占领行业制高点 [6] - 河南城镇化进程及“百城提质”政策带来的发展空间 [6] - 早期介入一带一路沿线国家建设，具备市场拓展经验和技术、人才储备 [6] - 独特的股权结构，核心人员稳定 [6]

业务发展及订单情况 - 公司上半年扣非后归属上市公司股东利润同比增长12.65% [2] - 截至2018年6月30日，公司在手订单18亿元，预计未来两到三年将保持稳定较高速增长 [2] 宏观政策环境 - 河南省高速公路通车总里程预计到2030年达到10050公里，目前已建成6523公里 [3] - 河南省发改委安排公司开展新一轮高速公路规划调整研究，涉及29个项目，约1700公里 [4] - 国家发改委支持郑州建设国家中心城市，公司利用地理优势参与相关交通、市政领域建设 [4] - 全国棚户区改造和农村危房改造投资预计超过5000亿元，地下综合管廊建设计划到2020年建成2000公里，投资至少2000亿元 [4] 交通基建投资 - 上半年交通基建投资放缓，主要因国家暂停占用永久基本农田重大建设项目用地审批 [5] - 2018年7月30日，国家自然资源管理部下发通知，允许一定类别的重大建设项目纳入用地预审受理范围 [5] 资产处置 - 公司处置一栋员工宿舍楼，变现所得资金用于生产经营活动 [6] 雄安地区业务拓展 - 公司在雄安地区设立办事处，派遣技术团队，提前布局并学习先进技术和设计理念 [7] 员工及薪酬 - 公司员工数量以每年约15%的速度增长，预计未来几年将持续这一增长水平 [8] - 新增员工主要来自985、211院校，公司薪酬在行业内处于有利水平 [9] 并购中赟国际 - 中赟国际拥有多项甲级资质，曾获多项省部级以上奖励，拥有52项专利和15项软件著作权 [10][11] - 中赟国际主营业务为工程咨询、工程总承包（EPC）和全过程服务，下游煤炭行业具有周期性 [12] - 公司并购中赟国际主要目的是提升综合服务能力、优化业务结构、发挥人才及管理协同效应 [13][14][15] - 中赟国际业绩下滑主要受煤炭行业周期影响，公司对其未来业绩增长有信心 [16][17] - 本次交易价格为5.1元/股，中赟国际100%股权转让价格为64,260万元，交易价格低于评估价 [18][19] - 本次发行股份购买资产的定价为38.47元/股，高出停牌前收盘价15.38% [20][21] - 公司未进行配套融资，因现金充裕且认为发行价格不能反映公司股票真实价值 [22] - 公司对中赟国际经营团队未来完成业绩承诺有信心，预计其盈利水平将有较大提升空间 [23]