一、基本情况 本人蔡浩，1974 年生，中国国籍，无境外永久居住权，博士研 究生学历。2005 年 8 月至 2008 年 8 月于伦敦城市大学任高级研究员； 2008 年 8 月至 2012 年 6 月于英国欧创集团任高级软件工程师；2012 年 6 月至今，于汕头大学任教；2022 年 3 月至 2025 年 9 月，任公司 独立董事。本人已取得深圳证券交易所认可的独立董事资格证书，符 合独立董事任职资格。 报告期内，本人任职符合《上市公司独立董事管理办法》第六条 规定的独立性要求，能够确保客观、独立的专业判断，不存在影响担 任上市公司独立董事独立性的情况。 广东天亿马信息产业股份有限公司 2025 年度独立董事述职报告（蔡浩） 广东天亿马信息产业股份有限公司 2025 年度独立董事述职报告（蔡浩） 各位股东及股东代表： 本人作为广东天亿马信息产业股份有限公司（以下简称"公司"） 第三届董事会独立董事，在 2025 年度工作中，严格按照《中华人民 共和国公司法》（以下简称《公司法》）《广东天亿马信息产业股份有 限公司章程》（以下简称《公司章程》）以及《广东天亿马信息产业股 份有限公司独立董事工作制度》等规 ...

广东天亿马信息产业股份有限公司 2025 年度独立董事述职报告（石洁芝） 广东天亿马信息产业股份有限公司 2025 年度独立董事述职报告（石洁芝） 各位股东及股东代表： 广东天亿马信息产业股份有限公司 2025 年度独立董事述职报告（石洁芝） | | 任 | | | 出席董事会会议情况 | | | 列席 | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 独立 | | 本年 | | | | 是否连 | | | | 职 | | 实际出席次 | | | | 股东 | | 董事 | | 应参 | | 委托出席 | 缺席次数 | 续两次 | | | | 状 | | 数（现场/通 | | | | 会次 | | 姓名 | | 加次 | | 次数（次） | （次） | 未出席 | | | | 态 | | 讯方式/次） | | | | 数 | | | | 数 | | | | 会议 | | | 石洁 | 在 | | | | | | | | | | 9 | 9 | 0 | 0 | 否 | 4 | | 芝 | 职 | | | | | | | （一）出席董事会及股东会情况 20 ...

广东天亿马信息产业股份有限公司 2025 年度独立董事述职报告（滕丽秋） 广东天亿马信息产业股份有限公司 2025 年度独立董事述职报告（滕丽秋） 各位股东及股东代表： 本人作为广东天亿马信息产业股份有限公司（以下简称"公司"） 第四届董事会独立董事，在 2025 年度工作中，严格按照《中华人民 共和国公司法》（以下简称《公司法》）《广东天亿马信息产业股份 有限公司章程》（以下简称《公司章程》）以及《广东天亿马信息产 业股份有限公司独立董事工作制度》等规定和要求，勤勉尽责地履行 独立董事的职务和义务，积极出席公司相关会议，认真审议董事会各 项议案，充分发挥了独立董事的作用，维护了公司整体利益及股东的 合法权益，现将 2025 年度履行职责情况汇报如下： 一、基本情况 本人滕丽秋，1974 年 10 月生，中国国籍，无境外永久居住权， 本科学历，香港大学在读研究生。2011 年 6 月至 2025 年 9 月，任汕 头市电子信息和软件行业协会秘书长；2014 年 05 月至今，任汕头市 高新技术企业协会秘书长；2016 年 12 月至今，任汕头市智能制造产 业协会秘书长；2014 年 07 月至今兼任汕头市同行 ...

收入和利润（同比环比） - 2025年营业收入为4.77亿元，同比增长113.29%[15] - 2025年归属于上市公司股东的净利润为748.96万元，同比扭亏为盈，增长115.11%[15] - 2025年基本每股收益为0.11元/股，同比增长114.86%[15] - 2025年扣除非经常性损益后的净利润为363.34万元，同比实现扭亏[15] - 2025年公司实现营业收入4.77亿元，同比大幅增长113.29%[49] - 2025年公司实现归属母公司净利润748.96万元，实现扭亏为盈[49] - 2025年第四季度营业收入最高，为2.49亿元[17] - 2025年第四季度营业收入为2.49亿元，显著高于前三个季度（第一季度4842万元，第二季度9721万元，第三季度8204万元）[54] - 2025年加权平均净资产收益率为0.98%，较上年提升7.26个百分点[15] - 公司报告期内扣除非经常性损益前后净利润孰低者为正值，持续经营能力不确定性提示为“否”[15] 成本和费用（同比环比） - 营业成本构成中，直接材料成本2.52亿元，占营业成本比重71.53%，同比增长63.72%[65] - 营业成本构成中，其他费用成本4289.2万元，占营业成本比重12.19%，同比大幅增长3097.05%[65] - 分行业营业成本中，智慧企业成本1.24亿元，同比增长285.84%，占营业成本比重35.19%[62] - 分行业营业成本中，智慧政务成本8223.4万元，同比增长78.99%，占比重23.37%[62] - 分行业营业成本中，智慧医疗成本4994.2万元，同比增长110.39%，占比重14.19%[62] - 分产品营业成本中，信息系统集成服务成本1.92亿元，同比增长280.33%，占营业成本比重54.44%[64] - 分产品营业成本中，信息设备销售成本7522.3万元，同比下降29.47%，占比重21.38%[64] - 销售费用为2237.97万元，同比下降5.20%[69] - 管理费用为3906.50万元，同比增加25.06%[69] - 财务费用为1130.90万元，同比大幅增加319.85%，主要因理财收入减少及项目融资利息增加[70] - 研发费用为1727.83万元，同比微降0.19%[70] - 计入成本的职工薪酬总额为1369.83万元，占营业成本3519.15万元的3.89%[169] 各条业务线表现（分行业） - 分行业看，智慧企业收入1.53亿元（占营收32.07%），同比增长252.63%；智慧政务收入1.13亿元（占23.65%），同比增长137.08%；智慧医疗收入5580.97万元（占11.70%），同比增长115.34%[49][53] - 新赛道业务中，算力服务收入6616.57万元（占营收13.87%），为新增业务；新能源电力（光伏发电）收入2129.90万元，同比增长3210.47%[49][53] - 分行业看，智慧政务营业收入1.13亿元，同比增长137.08%，毛利率27.10%[57]；智慧医疗营业收入5581.0万元，同比增长115.34%，毛利率10.51%[57]；智慧企业营业收入1.53亿元，同比增长252.63%，毛利率19.06%[57]；算力服务营业收入6616.6万元，毛利率47.12%[57] - 2025年智慧教育收入4565.31万元，同比下降43.77%，占营收比重从2024年的36.31%降至9.57%[53] - 分行业营业成本中，算力业务成本3498.8万元，占比重9.94%[63] - 公司新增分布式光伏电站业务，其中河北省邯郸市复兴区24MW地面分布式光伏电站发电量2035.75万度，电费收入654.72万元[64] 各条业务线表现（分产品） - 分产品看，信息系统集成收入2.39亿元（占营收50.12%），同比增长340.82%；信息设备销售收入8455.34万元，同比下降27.04%[53] - 分产品看，信息系统集成营业收入2.39亿元，同比增长340.82%，毛利率19.87%[57]；软件及技术服务营业收入5336.6万元，同比增长28.09%，毛利率36.02%[57]；信息设备销售收入8455.3万元，同比下降27.04%，毛利率11.04%[57] 各地区表现 - 分地区看，华南地区收入3.68亿元（占77.15%），同比增长110.34%；华东地区收入7702.09万元（占16.15%），同比增长366.82%[53] - 分地区看，华南地区营业收入3.68亿元，同比增长110.34%，毛利率25.48%[57]；华东地区营业收入7702.1万元，同比增长366.82%，毛利率20.45%[57] 研发活动与项目 - 公司正在研发“接地网腐蚀诊断在线监测平台”，处于研发阶段[71] - 公司正在研发“工学人才培养模式支撑平台”，处于研发阶段，旨在拓展教育科技市场[71] - 智慧云脑平台项目处于研发阶段，旨在构建算力网络集群统一调度框架，以支撑万亿级智能设备接入下的算力洪流[72] - 智慧云脑平台项目目标包括实现算力与任务的毫秒级精准匹配，并开发“成本-时延-能效-可靠性”四维调度模型以降低整体算力运营成本[72] - 工会智管平台项目处于研发阶段，旨在通过数据驱动和智能服务进入工会管理软件细分市场，为公司开辟新的业务方向[72] - 远程医疗与数字健康服务平台项目已研发完成，旨在通过数字化手段简化就医流程并利用远程医疗技术提供高质量服务，为公司带来新的业务增长点[73] - 城市文化建设推广管理平台项目已研发完成，旨在通过数字化手段提升城市文化知名度和美誉度，为公司开辟全新的市场领域[73] - 智能弱电信息系统项目已研发完成，旨在通过整合安防监控、门禁考勤等子系统提升铁路运维管理效益，是公司在轨道交通新领域的产品补充[73] - 高压设备检测巡检系统研发完成，是公司在轨道交通新领域的产品补充，旨在提升铁路运维管理效益和公司竞争力[74] - 纺织服装综合产业服务云平台处于研发阶段，是公司在企业数字化领域的开拓创新，旨在提高核心竞争力[74] - 智能辅助监控系统处于研发阶段，是公司根据客户需求开展的定制化研发，旨在解决铁路监控系统自动化、智能化运维难点，提高在轨道交通领域的竞争力[75] - 乡村生态环境建设与治理管理平台研发完成，服务于公司乡村振兴解决方案的创新战略，通过技术融合提高乡村基层治理及生态监管水平[75] - 基于卫星应急通信的医疗体系后勤保障综合信息化平台项目处于研发阶段，旨在构建平战双场景立体化卫生应急综合救援体系[76] - GIS三维地理信息技术研发与应用项目已研发完成，旨在构建以人、地、物、情、事、组织六大要素为核心的数据中心[76] - 企业全栈数字化系统项目处于研发阶段，旨在实现全栈系统深度集成与协同，并引入人工智能与机器学习技术[77] - 集群调度中枢平台项目已研发完成，旨在将故障定位时间从小时级压缩至分钟级，并联动自动化运维工具完成自愈修复[77] - 新能源运维监控平台项目处于研发阶段，旨在快速抢占新能源运维千亿级市场[77] - 新能源智能化运维体系项目旨在构建覆盖全场景的体系，通过物联网技术对设备进行7×24小时实时监控[78] - 智关巡控平台项目处于研发阶段，旨在通过数字化手段重构口岸监管体系，提升监管精准度[78] - 人工智能大模型业务应用一体化建设项目处于研发阶段，旨在通过整合内外部数据与建设算力资源，推动AI技术与业务深度融合[78][79] - 乡村数智人应用平台项目处于研发阶段，旨在通过AI虚拟人技术为村民提供政策解读、农业科普等服务，切入县域数字化与乡村振兴赛道[79] - 农村青年就业管理平台项目已研发完成，旨在通过数字化工具实现人岗精准匹配，并包含技能培训课程与创业孵化功能[79] - 智学未来教育资源共享平台项目已研发完成，旨在通过信息化手段整合优质教育资源，推动公司向教育生态化运营商转型[79] - 多维灾害预警及应急响应系统项目已研发完成，通过技术融合与“硬件+软件+服务”一体化模式构建竞争壁垒[80] - 医护人员业务档案管理系统项目已研发完成，旨在通过技术赋能医疗人力资源管理的核心场景实现业务突破[80] - 社会工作平台项目已研发完成，有助于提升公司智慧政务类产品的竞争力[81] - ntGIS空间引擎服务平台项目处于研发阶段，旨在提升平台的技术含量和附加值以应对技术融合挑战[81] - 分布式智能采集系统项目处于研发阶段，旨在推动公司向智能化、数据驱动型方向转型，并在相关领域构建技术壁垒[81] - 智慧养老综合服务平台研发完成，旨在整合医疗、家政、餐饮、娱乐等多元化服务资源，构建“硬件+平台+服务”的商业模式[82] - 多场景应用预约管理平台研发完成，采用分布式云计算与容器化技术，支撑每秒万级并发访问[82] - 社区文化交流与学习平台研发完成，开发智能化学习推荐系统，聚焦垂直行业深耕并强化数据驱动能力[83] - 物联网中台系统研发完成，提供数据安全保障措施，促进不同行业跨界合作，应用于智慧城市、智慧医疗等领域[83] - AI数字人研发完成，具备多终端部署能力，实现高清晰度和低时延的用户体验，应用于娱乐、教育、商业等多个领域[83] - 水利安全监测系统研发完成，旨在确保水利工程设施的安全运行[83] - 资本化研发项目“翼启 AI 政策计算器”已完成，资本化金额为11.07万元[86] 研发投入与人员 - 公司拥有401项计算机软件著作权和11项专利[42] - 公司研发人员100人，占员工总数29.59%[46] - 研发人员数量从2024年的109人减少至2025年的100人，同比下降8.26%[84] - 研发投入金额为1738.9万元，占营业收入比例从2024年的7.74%下降至2025年的3.65%[84] - 研发支出资本化金额为11.07万元，资本化研发支出占研发投入的比例为0.64%[84] - 公司核心技术人员为6人，占全体员工人数的1.78%[169] - 核心技术人员薪酬占全体员工薪酬的2.99%[169] - 上年同期核心技术人员为6人，占当时员工总数的1.61%[169] 现金流量 - 2025年经营活动产生的现金流量净额为3217.57万元，同比大幅改善，增长159.32%[15] - 2025年经营活动产生的现金流量净额全年为3217.57万元，其中第四季度为3477.45万元[54] - 经营活动产生的现金流量净额由2024年的-5424.0万元转为2025年的3217.6万元，同比大幅增长159.32%[87] - 投资活动产生的现金流量净额由2024年的5350.0万元转为2025年的-2.65亿元，同比下降594.66%[87] - 筹资活动产生的现金流量净额为2.68亿元，同比增长363.18%[88] - 现金及现金等价物净增加额为3535.6万元，同比下降38.16%[88] - 经营活动现金流入小计为4.42亿元，同比增长36.20%[87] 资产、负债与权益 - 2025年末资产总额为14.46亿元，较上年末增长8.40%[15] - 货币资金减少至3.07亿元，占总资产比例下降3.83个百分点至21.26%[93] - 固定资产大幅增加至5.13亿元，占总资产比例上升26.15个百分点至35.52%，主要由于在建工程转入[93] - 长期借款显著增加至2.14亿元，占总资产比例上升12.38个百分点至14.77%[93] - 受限资产中，固定资产账面价值2.70亿元因借款抵押受限[97] - 受限资产中，货币资金期末账面价值30.64万元因承兑保证金及冻结受限[96] - 以公允价值计量的其他权益工具投资期末数为408.34万元，本期计入权益的公允价值变动收益为31.66万元[95] - 公司资本公积金余额为605,387,759.48元[176] 客户与供应商集中度 - 前五名客户合计销售额为2.528亿元，占年度销售总额的53.00%[67] - 第一大客户销售额为1.356亿元，占年度销售总额的28.42%[67] - 前五名供应商合计采购额为1.866亿元，占年度采购总额的47.28%[67] - 第一大供应商采购额为6872.87万元，占年度采购总额的17.41%[67] - 公司与中国移动广东深圳分公司签订的重大销售合同总金额3.83亿元，本报告期履行金额7013.6万元，待履行金额3.12亿元，本期确认销售收入6616.6万元[59] 非经常性损益与投资收益 - 2025年非经常性损益项目中，债务重组损益贡献579.43万元[21] - 投资收益为546.8万元，占利润总额比例高达93.61%[90] 管理层讨论和指引（战略与规划） - 公司计划在2026年全力推进并发布自主“TYM AI ENGINE”（TYM AI 引擎）产品[105] - 公司正加速算力资源服务一体化建设，构建“中心算力+边缘算力”协同调度体系，以满足大模型训练与推理等多元算力需求[106] - 公司正构建“从数据源头到资产价值”的全链条服务能力，包括建设汕头“数据标注基地”以强化数据治理[107] - 公司计划并购星云开物98.5632%股权，标的公司2025年收入约5.3亿元，净利润约1.1亿元，在线接入智能自助设备超300万台[50] - 公司正全力推进对星云开物98.5632%股权的并购重组，相关文件已获董事会、股东会通过，并于2025年12月12日获深交所受理[108] - 公司于2025年12月26日收到深交所关于本次并购重组的审核问询函，并于2026年1月27日披露了问询函回复[109] - 本次并购重组尚需经深交所审核通过及证监会同意注册方可实施，最终能否获得批准存在不确定性[115] - 公司已拟定《未来三年（2025-2027年）股东分红回报规划》[172][173] - 公司制定了未来三年（2025-2027年）股东回报规划[159] - 公司承诺每年现金分红比例不低于合并报表当年归母可分配净利润的10%[197] - 公司已制定《首次公开发行人民币普通股（A股）并上市后三年股东分红回报规划》，将严格执行利润分配政策[199] 管理层讨论和指引（风险提示） - 公司营业收入存在较大季节性波动风险，因主要客户为机关及事业单位，项目验收多集中在下半年，导致收入确认也集中在下半年[55] - 公司主要客户为机关及事业单位，项目验收和收入确认主要集中在第四季度，导致营业收入存在较大季节性波动[113] - 公司期末应收账款（含合同资产）余额较大，主要受客户付款审批流程、预算及经营情况影响，付款周期一般较长[114] - 公司存在研发创新失败风险，研发项目结果存在不确定性，若成果得不到市场认可，可能对财务状况和经营成果产生负面影响[112] - 公司面临市场竞争风险，若对行业趋势判断失误或应对措施失当，可能在市场竞争中处于不利地位[111] - 公司完成首次公开发行股票后，因募集资金到位导致股本及净资产规模大幅增加[198] - 短期内，公司的每股收益和加权平均净资产收益率等指标将出现一定幅度下降[198] 管理层讨论和指引（运营与投资） - 公司项目实施人员93人，占员工总数27.51%[46] - 报告期投资额为3.28亿元，较上年同期下降13.14%[98] - 主要子公司广东天亿马数字能源有限公司报告期内净利润为401.75万元[103] - 主要子公司天亿马信息技术有限公司报告期内净利润为1011.81万元[103] - 报告期内公司合并范围发生变动，注销了重庆天亿马信息技术有限公司和惠州市天亿马信息技术有限公司，并转让了靖州亿道电力有限公司65%的股权[66] - 公司注销了重庆天亿马信息技术有限公司及惠州市天亿马信息技术有限公司，并转让了靖州亿道电力有限公司股权，均未对报告期业绩造成重大影响[103] - 公司计划使用部分闲置自有资金进行现金管理[159] 公司治理与董事会 - 公司董事会由8名成员组成，其中独立董事3名[123] - 公司第三届董事会任期于报告期内届满[139] - 报告期内存在董事和高级管理人员离任的情况[139] - 公司于2025年9月15日完成董事会换届，选举产生第四届董事会非独立董事5人：林明玲、马学沛、马翊珽、刘楚境、郭树荣[140] - 公司于2025年9月15日完成董事会换届，选举产生第四届董事会独立董事3人：曹丽梅、石洁芝、滕丽秋[140] - 公司聘任新一届高级管理人员：马学沛为总经理，林树生、曹维为副总经理，曹维兼任董事会秘书，陈焕盛为财务负责人，任期三年[140] - 第三届董事会成员张毅、高俊斌、马淦江、蔡浩届满离任[140] - 第三届董事会所聘任的副总经理林少勇、李华青届满离任[140

股份质押情况 - 林明玲本次质押300,000股，占其股份1.56%，占总股本0.45%[1] - 林明玲本次质押450,000股，占其股份2.34%，占总股本0.67%[1] - 林明玲本次解除质押950,000股，占其股份4.95%，占总股本1.42%[3] 股东持股及质押比例 - 截至披露日，林明玲持股19,199,824股，比例28.72%，累计质押5,335,000股，占其所持27.79%，占总股本7.98%[4] - 截至披露日，马学沛持股4,054,120股，比例6.06%，累计质押1,850,000股，占其所持45.63%，占总股本2.77%[4] - 截至披露日，合计持股23,253,944股，比例34.78%，累计质押7,185,000股，占所持30.90%，占总股本10.75%[4] 质押股份限售等情况 - 林明玲已质押股份中限售等2,775,000股，占已质押52.01%，未质押11,592,868股，占未质押83.61%[4] - 马学沛已质押股份中限售等804,470股，占已质押43.48%，未质押2,204,120股，占未质押100.00%[4] - 合计已质押股份中限售等3,579,470股，占已质押49.82%，未质押13,796,988股，占未质押85.86%[4] 风险情况 - 截至披露日，控股股东等质押股份无平仓或被强制过户风险[5]

资金管理 - 公司同意用不超1亿元闲置募集资金现金管理，期限12个月[1] - 公司将5000万元存南洋商业银行汕头分行，预期年化收益率1.7%[3] - 公司将两笔2000万元存兴业银行汕头分行，预期年化收益率1.1%[3] 存款到期情况 - 深圳市互联精英信息技术有限公司协定存款到期，实际损益68501.07元[5] - 天亿马多笔协定存款到期，有多笔实际损益[5] 未到期余额 - 截至公告披露日，公司最近十二个月累计现金管理未到期余额9000万元[7]

股东会信息 - 2026年第一次临时股东会3月2日下午召开，召集通知2月14日公告[9] - 采用现场与网络投票结合，现场3月2日15:00召开，网络投票3月2日[10] - 股权登记日为2026年2月25日[11] 股东出席情况 - 出席股东会81人，代表股份24,848,964股，占37.8630％[13] - 出席现场2人，代表股份23,253,944股，占35.4326%[13] - 通过网络79人，代表股份1,595,020股，占2.4304%[13] 议案审议情况 - 审议《关于使用部分闲置募集资金进行现金管理的议案》[15] - 总表决同意23,688,964股，占95.3318％[18] - 中小股东表决同意435,020股，占27.2736％[19] 会议有效性 - 本次股东会召集、召开等均合法有效[23]

会议信息 - 2026年第一次临时股东会现场会议3月2日15:00召开，网络投票9:15 - 15:00[3] - 会议地点为广东省汕头市海滨路55号海逸投资大厦4 - 5层公司会议室[3] 股东投票情况 - 现场和网络投票股东及代理人81人，代表股份24,848,964股，占比37.8630％[5] - 现场会议股东及代理人2方，代表股份23,253,944股，占比35.4326%[5] - 网络投票股东79人，代表股份1,595,020股，占比2.4304%[5] 议案表决情况 - 《关于使用部分闲置募集资金进行现金管理的议案》同意23,688,964股，占比95.3318%[7] - 该议案反对1,143,100股，占比4.6002%[7] - 该议案弃权16,900股，占比0.0680%[7] - 中小股东对该议案同意435,020股，占比27.2736%[7] - 中小股东对该议案反对1,143,100股，占比71.6668%[7]

公司董事会决议与资金管理计划 - 广东天亿马信息产业股份有限公司第四届董事会第四次会议于2026年2月13日召开，应到董事8人，实到8人，会议召集及召开程序符合规定 [1] - 会议审议通过《关于使用部分闲置募集资金(含超募资金)进行现金管理的议案》及《关于提请召开公司2026年第一次临时股东会的议案》 [1] 闲置募集资金现金管理方案 - 为提高资金使用效率，在不影响募投项目建设和公司正常运营的前提下，公司拟使用部分闲置募集资金（含超募资金及利息）进行现金管理 [1] - 现金管理额度不超过人民币1亿元，投资范围为安全性高、流动性好且投资期限不超过12个月的产品 [1] - 使用期限为自股东会审议通过之日起12个月内，在上述额度和期限范围内，资金可循环滚动使用 [1] 相关议案审议与后续程序 - 关于使用闲置募集资金进行现金管理的议案已获公司第四届董事会审计委员会第五次会议审议通过，并获保荐机构五矿证券有限公司核查 [1] - 该议案尚需提交公司2026年第一次临时股东会审议 [1] - 会议同时审议通过召开2026年第一次临时股东会的议案，具体内容详见公司同日发布的股东会通知公告 [2] - 两项议案的表决结果均为：同意8票，反对0票，弃权0票，且均不涉及回避表决情况 [3] 公司行动目的与文件 - 公司表示，通过合理利用暂时闲置的募集资金进行现金管理，旨在增加资金收益，为公司和股东获取回报 [3] - 本次董事会会议的备查文件包括相关会议决议及保荐机构的核查意见 [3]

会议情况 - 公司第四届董事会第四次会议于2026年2月13日14时30分召开，8位董事全到[2] 资金管理 - 公司拟用不超1亿元闲置募集资金现金管理，期限不超12个月，可循环用[4] 议案表决 - 《关于使用部分闲置募集资金进行现金管理的议案》8票同意待股东会审议[4] - 《关于提请召开公司2026年第一次临时股东会的议案》8票同意[5]