赛维时代科技股份有限公司 关联交易管理制度 赛维时代科技股份有限公司关联交易管理制度 第一章 总 则 第一条 为进一步规范赛维时代科技股份有限公司（以下简称公司）关联 交易管理，明确关联交易决策程序和管理职责与分工，维护公司、公司股东和债 权人的合法利益，保证公司与关联方之间订立的关联交易合同符合公平、公正、 公开的原则，根据《中华人民共和国公司法》并参照《中华人民共和国证券法》 《深圳证券交易所创业板股票上市规则》（以下简称《上市规则》）《深圳证券交 易所上市公司自律监管指引第 2 号——创业板上市公司规范运作》等法律、法规 和规范性文件及《赛维时代科技股份有限公司章程》（以下简称《公司章程》）的 相关规定，特制订本制度。 第二条 公司的关联人包括关联法人和关联自然人。 具有以下情形之一的法人或其他组织，为公司的关联法人： （一）直接或者间接控制公司的法人或其他组织； （二）由上述第（一）项直接或者间接控制的除公司及其控股子公司以外的 法人或其他组织； （三）由下文所列公司的关联自然人直接或者间接控制的，或者由关联自然 人担任董事、高级管理人员的除公司及其控股子公司以外的法人或其他组织； （四）持有公司 5 ...

赛维时代科技股份有限公司 投资者关系管理制度 赛维时代科技股份有限公司 投资者关系管理制度 第一章 总 则 第一条 为了进一步加强赛维时代科技股份有限公司（以下简称公司）与投资 者和潜在投资者（以下统称投资者）之间的沟通，促进投资者对公司的了解，进一步 完善公司法人治理结构，实现公司价值最大化和股东利益最大化，根据《中华人民共和 国公司法》《中华人民共和国证券法》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》（以 下简称《上市规则》）《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第2号——创业板上 市公司规范运作》和《赛维时代科技股份有限公司章程》的规定，结合公司实际情况， 制定本制度。 第二条 投资者关系管理是指公司通过各种方式的投资者关系活动，加强与投 资者之间的沟通，增进投资者对公司了解的管理行为。 第三条 投资者关系管理的基本原则： （一）合规性原则。公司投资者关系管理应当在依法履行信息披露义务的基础 上开展，符合法律、法规、规章及规范性文件、行业规范和自律规则、公司内部规 章制度，以及行业普遍遵守的道德规范和行为准则。 （二）平等性原则。公司开展投资者关系管理活动，应当平等对待所有投资者， 尤其为中小投资者参与活动创造 ...

东方证券承销保荐有限公司 关于赛维时代科技股份有限公司 使用募集资金置换先期已支付发行费用的自筹资金的核查意见 东方证券承销保荐有限公司（以下简称"东方投行"或"保荐人"）作为赛维时 代科技股份有限公司（以下简称"赛维时代"或"公司"）的保荐人，根据《证券发 行上市保荐业务管理办法》、《上市公司监管指引第 2 号——上市公司募集资金管 理和使用的监管要求》、《深圳证券交易所创业板股票上市规则》、《深圳证券交易 所上市公司自律监管指引第 2 号——创业板上市公司规范运作》等有关法律、行 政法规、部门规章及业务规则的要求，对赛维时代使用募集资金置换先期已支付 发行费用的自筹资金事项进行了认真、审慎核查，具体情况如下： 一、募集资金基本情况 根据中国证券监督管理委员会《关于同意赛维时代科技股份有限公司首次公 开发行股票注册的批复》（证监许可〔2023〕998 号），并经深圳证券交易所同意， 公司于 2023 年 7 月 3 日向社会公众公开发行人民币普通股（A 股）4,010.00 万 股，每股面值人民币 1.00 元，每股发行价格为 20.45 元，募集资金总额为人民币 82,004.50 万元，扣除发行费用（含 ...

O 赛维时代科技股份有限公司 募集资金置换专项审核报告 信会师报字[2023]第 ZI10592 号 您可使用手机"扫一扫"或进入"注册会计师行业统一监管平台（http://acc.mof.gov.cn）"进 c.mof.gov.cn） 报告编码 : 沪23 C O O O O O O O 0 赛维时代科技股份有限公司 募集资金置换专项审核报告 | | ■ | 录 | 页 码 | | --- | --- | --- | --- | | | 审核报告 | | 1-2 | | 1 1 | 附件 | | | | | 寨维时代科技股份有限公司截至 2023 年 7 月 7 | | 1-2 | | | 日止的《关于以募集资金置换预先支付发行费用 | | | | | 的专项说明》 | | | | 111 | 事务所执业资质证明 | | | 0 C O O 0 0 O 0 0 0 募集资金冒换专项审核报告 审核报告 第1页 立信会计师事务所(特殊普通合伙 立信会计师事务所(特殊普通 CHINA SHU LUN PAN CERTIFIED PUBLIC A 信会师报字[2023]第ZI10592号 赛维时代科技股份有限公司全 ...

北京市金杜（深圳）律师事务所 关于赛维时代科技股份有限公司 2023 年第二次临时股东大会 之法律意见书 公司已向本所保证，公司已向本所披露一切足以影响本法律意见书出具的事 实并提供了本所为出具本法律意见书所要求公司提供的原始书面材料、副本材料、 复印材料、承诺函或证明，并无隐瞒记载、虚假陈述和重大遗漏之处；公司提供 给本所的文件和材料是真实、准确、完整和有效的，且文件材料为副本或复印件 的，其与原件一致和相符。 在本法律意见书中，本所仅对本次股东大会召集和召开的程序、出席本次股 东大会人员资格和召集人资格及表决程序、表决结果是否符合有关法律、行政法 规、《股东大会规则》和《公司章程》的规定发表意见，并不对本次股东大会所审 议的议案内容以及该等议案所表述的事实或数据的真实性和准确性发表意见。本 所仅根据现行有效的中国境内法律法规发表意见，并不根据任何中国境外法律发 表意见。 本所依据上述法律、行政法规、规章及规范性文件和《公司章程》的有关规 定以及本法律意见书出具日以前已经发生或者存在的事实，严格履行了法定职责， 遵循了勤勉尽责和诚实信用原则，对公司本次股东大会相关事项进行了充分的核 查验证，保证本法律意见书 ...

证券代码：301381 证券简称：赛维时代 公告编号：2023-010 赛维时代科技股份有限公司 2023 年第二次临时股东大会决议公告 3.会议召开的合法、合规性：经公司第三届董事会第十二次会议审议通过， 决定召开公司 2023 年第二次临时股东大会，召集程序符合有关法律、行政法规、 部门规章、规范性文件和《公司章程》的规定。 4.会议召开的日期、时间： （1）现场会议召开时间：2023 年 8 月 9 日（星期三）下午 14：30 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导 性陈述或重大遗漏。 特别提示： 1.本次股东大会未出现否决议案的情形； 2.本次股东大会未涉及变更以往股东大会已通过的决议； 3.本次股东大会以现场投票和网络投票相结合的方式召开； 一、会议召开和出席情况 1.股东大会届次：2023 年第二次临时股东大会 2.股东大会的召集人：公司董事会 （2）网络投票时间： 通过深圳证券交易所交易系统进行网络投票的具体时间为：2023 年 8 月 9 日上午 9:15-9:25、9:30-11:30 和下午 13:00-15:00； 通过深圳证券交易所互联网投票系统 ...

公司未来规划 - 以服装为主要发力品类，布局和孵化服装细分品类，提升规模和净利水平 [2][3] - 精简和聚焦非服装品类，筛选有潜力品类增加研发投入 [3] 组织管理结构 - 搭建“小前端 + 大中台”敏捷型组织架构，小团队专注细分品类，大中台提供支持 [3] - 投入数字化系统，实现细颗粒度数字化管理和考核机制 [3] 政策影响评估 - 美国国会 800 美金议案若通过，对公司负面影响极低，因批量贸易发货超 800 美金，国内单件直邮比例低 [3] 市场竞争情况 - 亚马逊上直接竞争对手是单一细分品类中价格定位类似、排名靠前、市占率高的商家 [3] - Shein 和 Temu 与公司在消费群体、价格定位、渠道和流量方式存在差异，无明显直接竞争 [3] 净利率提升层面 - 头部品牌凭借市场占有率和知名度提升溢价能力 [3] - 赋能中小品牌，提升孵化成长效率，扩大市场份额，提升溢价力 [3] - 成本费用端随规模化增强显现优化效应 [3] - 各环节研究降本增效，如采购、物流、管理成本等 [4] - 优化服装供应链细分环节，提升库存周转率，降低退货率 [4] 品牌布局逻辑 - 针对服装细分领域布局多品牌，最大化发挥底层能力 [4] - 结合品牌进程和市场格局，规划每年重点投入扩张的细分品类品牌 [4] 赛道选择原因 - 服装市场容量大，中国供应资源充足，海外线上增速快 [4] - 海外线上服装供应链复杂，重构改造可提升效率和收获品牌价值 [4] 销售费用拆解 - 2022 年销售费用率 56.17%，包含物流、平台、推广费及职工薪酬 [4] - 尾程物流费用占比 37.12%，销售平台费占比 30.48%，业务推广费占比 15.33% [4] 多品牌运营原因 - 服装赛道适合多线程并发模式，底层能力沉淀后前端可多品牌共同发展 [5] - 夯实底层能力可提升新品牌孵化效率和布局新品类成功率 [5]

公司运营与品类管理 - 服装品类与其他品类跨境电商运营管理差异大，公司深耕服装供应链，提升单品效益和细分市场占有率，且能力可在服装细分品类复用 [3] - 公司服饰配饰品类发展稳健，硬件品类受疫情影响在2020 - 2022年波动，未来将精简聚焦品类，强化有潜力品类研发投入 [4] - 服装是公司近期主要品类，公司希望发挥在服装供应链的能力积累，挖掘细分品类发展空间 [5] 平台与品牌发展 - 公司随品牌化发展调整合作平台，聚焦亚马逊，因其流量稳定、风控健全，适合中国卖家和新品牌发展，且公司持续关注符合标准的营销渠道 [3] - 公司采用品牌矩阵模式，在大品牌投入的同时布局新兴品牌，夯实底层能力，未来依托能力平台拓展细分品类品牌布局 [4] 供应链与库存管理 - 公司自主研发服装柔性供应链系统，实现生产线上化和智能调度，满足小单快反需求，降低生产周期，提升库存周转率，增强与供应商合作 [4][5] - 公司采购系统结合内外部数据精准管理库存，提供备货建议，将库存周转作为团队考核指标，2022年存货周转率2.25次 [5] 品牌运营与战略 - 公司搭建“小前端 + 大中台”组织架构，实现细颗粒度数字化管理和考核，驱动团队运营 [5] - 头部品牌强化营销构筑溢价，新兴和中坚品牌注重产品积累，提升细分品类市占率 [5] 费用与利润相关 - 2022年公司销售费用率56.17%，尾程物流费占比37.12%，销售平台费30.48%，业务推广费15.33%，部分费用可规模优化，将优化包装降低物流运费 [6] - 公司凭借品牌溢价能力，可通过价格调整吸收物流费用率上涨因素，减轻对利润的压力 [7] 行业事件看法 - 公司认为2021年亚马逊封号潮是商户评论造假所致，并非平台政策变化，未发现亚马逊底限规则和价值观改变 [7]

上市信息 - 公司股票于2023年7月12日在深交所创业板上市，证券简称“赛维时代”，代码301381[6][59][63][64][65] - 本次发行后公司总股本为40,010.00万股，向社会公众发行4010.00万股，占发行后总股本10.02%[15][99][103] - 本次上市无流通限制及锁定安排的股票数量为31,410,940股，有流通限制或锁定安排的股票数量为368,689,060股[68][69] 财务数据 - 2020 - 2022年公司营业收入分别为525,301.10万元、556,467.23万元和490,911.85万元，复合增长率为 - 3.33%[34][35] - 2020 - 2022年归属于母公司所有者净利润分别为45,088.09万元、34,772.42万元和18,514.06万元[35] - 报告期内公司主营业务毛利率分别为66.81%、62.77%及65.67%[37] - 报告期内公司享受税收优惠金额分别为3,769.24万元、3,790.36万元及1,872.85万元，占各期利润总额比例分别为7.10%、9.31%及8.86%[38] 市场与风险 - 本次发行价格20.45元/股对应的发行人2022年扣非后摊薄市盈率为47.40倍，高于行业平均市盈率23.24倍，超出幅度为103.96%；高于可比公司平均静态市盈率45.22倍，超出幅度为4.82%[13] - 公司未来在第三方电商平台销售不存在未及时、足额缴纳间接税风险，但自营网站销售存在间接税缴纳风险[40] - 公司存在跨境内部交易，内部转移定价可能需补缴所得税[42] 股权结构 - 公司实际控制人陈文平及其家族成员合计持股比例为80.13%，董事会成员11名中家族成员有4名[48] - 本次发行后，公司控股股东仍为厦门君腾股权投资有限公司，实际控制人为陈文平[91] - 发行后上市前公司股东户数为30169户[101] 未来展望 - 公司拟通过严格执行募集资金管理制度等措施填补回报[171] - 公司将大力开拓市场、扩大业务规模，提高竞争力和盈利能力[171] - 公司将加快募投项目投资建设，争取早日实现预期效益[173]

发行信息 - 本次公开发行股票数量为4,010万股，占发行后公司总股本的10.02%，发行后总股本为40,010万股[11] - 每股面值为1元，每股发行价格为20.45元，发行市盈率47.40倍[11][53] - 发行日期为2023年7月3日，拟上市深交所创业板[11] - 保荐人（主承销商）为东方证券承销保荐有限公司[11] - 募集资金总额82,004.50万元，净额72,309.78万元[54] 业绩数据 - 2020 - 2022年公司营业收入分别为525,301.10万元、556,467.23万元、490,911.85万元，复合增长率为 - 3.33%[45][72][128] - 2020 - 2022年净利润分别为45,088.09万元、34,772.42万元、18,514.06万元[72] - 2023年1 - 3月营业收入124,361.32万元，同比增加23,099.91万元，变动率22.81%[75] - 2023年1 - 3月净利润5,197.02万元，同比增加1,276.74万元，变动率32.57%[75] - 2023年1 - 6月预计营业收入283,793.23 - 299,405.02万元，同比增长29.35% - 36.47%[78] 市场与风险 - 美国销售额占公司主营业务收入比重分别为71.38%、74.44%及80.30%[30][141] - 公司在Amazon平台销售收入占主营业务收入比例分别为70.12%、85.55%和89.86%[32][122] - 公司存在信息化系统更新、中美贸易摩擦、平台依赖、存货跌价等风险[29][30][33][34] 品牌与业务 - 报告期内孵化63个营收过千万自有品牌，占商品销售收入比重88.07%；21个品牌营收过亿，占比77.38%[69] - 2022年商品销售收入475,477.27万元，占比97.07%；物流服务收入14,357.12万元，占比2.93%[65] 资金运用 - 募集资金扣除发行费用后将投资项目总投资62245.65万元，包括时尚产业供应链及运营中心系统建设等项目[111] 股权结构 - 公司实际控制人陈文平及其家族成员合计持股比例为80.13%[139] - 保荐机构股东子公司持有公司246.5640万股股份，占比0.6849%[52] 其他 - 报告期内公司享受的税收优惠金额分别为3,769.24万元、3,790.36万元及1,872.85万元[131] - 报告期内公司境外销售占当期主营业务收入的比例分别为93.72%、95.80%及96.97%[134]