公司概况 - [公司是全球最大上市独立理赔管理和外包解决方案提供商，业务覆盖超70个国家，有三类普通股在纽交所交易，分三个运营部门][120] 收入情况 - [2019年前三季度收入较2018年减少4860万美元，降幅6.0%，主要因2018年6月15日出售Garden City Group业务线，该业务线同比减少2990万美元；外汇汇率变化使2019年前三季度收入减少1950万美元，降幅2.5%][124] - [2019年第三季度，不考虑报销，综合收入略低于2018年同期；考虑报销，综合收入同比增长0.4%；排除业务出售和外汇影响，不考虑报销的综合收入增长700万美元，增幅2.7%][124] - [2019年前三季度，不考虑报销，综合收入同比下降6.0%；考虑报销，综合收入同比下降6.9%；排除业务出售和外汇影响，不考虑报销的综合收入增长80万美元，增幅0.1%][125] - [2019年第三季度，Crawford Claims Solutions收入8625万美元，同比增长1.1%，主要因美国新客户和澳大利亚业务增加][124] - [2019年第三季度，Crawford TPA Solutions收入9949.5万美元，同比下降0.8%；排除外汇影响，因美国业务量增加，收入略有增长][124][125] - [2019年第三季度，Crawford Specialty Solutions收入6893.2万美元，同比下降0.7%，因Global Technical Services业务线增长][124] - [2019年前三季度，Crawford Claims Solutions收入2.55572亿美元，同比下降5.0%][125] - [2019年前三季度，Crawford TPA Solutions收入2.96807亿美元，同比下降2.1%][125] - [2019年前三季度，Crawford Specialty Solutions收入2.06237亿美元，同比下降12.3%][125] - [2019年9月30日止三个月，美国收入为146177000美元，占比57.4%；前九个月为432292000美元，占比57.0%][127] - [2019年9月30日止三个月，英国收入为30844000英镑，占比12.1%；前九个月为93967000英镑，占比12.4%][127] - [2019年9月30日止三个月，加拿大收入为28350000加元，占比11.1%；前九个月为87037000加元，占比11.5%][127] - [2019年9月30日止三个月，澳大利亚收入为18648000澳元，占比7.3%；前九个月为54223000澳元，占比7.1%][127] - [2019年9月30日止三个月，欧洲收入为13816000欧元，占比5.4%；前九个月为40002000欧元，占比5.3%][127] - [2019年第三季度总营收为2.65842亿美元，2018年同期为2.64863亿美元；2019年前九个月总营收为7.90065亿美元，2018年同期为8.48459亿美元][137] - [2019年第三季度Crawford Claims Solutions营收为8625万美元，2018年同期为8533.2万美元；2019年前九个月为2.55572亿美元，2018年同期为2.68888亿美元][137] - [2019年第三季度Crawford TPA Solutions营收为9949.5万美元，2018年同期为1.00271亿美元；2019年前九个月为2.96807亿美元，2018年同期为3.03152亿美元][137] - [2019年第三季度Crawford Specialty Solutions营收为6893.2万美元，2018年同期为6942.6万美元；2019年前九个月为2.06237亿美元，2018年同期为2.35137亿美元][137] - [2019年第三季度，Crawford Claims Solutions部门报销前总收入为8625万美元，较2018年增长1.1%；按固定汇率计算增长5.3%][143] - [2019年前九个月，Crawford Claims Solutions部门报销前总收入为2.55572亿美元，较2018年下降5.0%；按固定汇率计算下降1.5%][143] - [2019年第三季度，Crawford TPA Solutions部门报销前收入为9949.5万美元，2018年为1.00271亿美元][140] - [2019年前九个月，Crawford TPA Solutions部门报销前收入为2.96807亿美元，2018年为3.03152亿美元][140] - [2019年第三季度，Crawford Specialty Solutions部门报销前收入为6893.2万美元，2018年为6942.6万美元][140] - [2019年前九个月，Crawford Specialty Solutions部门报销前收入为2.06237亿美元，2018年为2.35137亿美元][140] - [2019年第三季度，Crawford Claims Solutions部门报销前收入为8630万美元，2018年同期为8530万美元，外汇汇率变动使该部门收入减少约4.2%（360万美元），若排除汇率波动，收入应为8980万美元，案件数量减少8.9%，产品组合和服务费率变化使收入增加14.2%][145] - [2019年前九个月，Crawford Claims Solutions部门报销前收入为2.556亿美元，2018年同期为2.689亿美元，主要因美国与天气相关业务减少，外汇汇率变动使收入减少约3.5%（940万美元），若排除汇率波动，收入应为2.65亿美元，案件数量减少7.7%，产品组合和服务费率变化使收入增加11.4%][145] - [Crawford TPA Solutions业务在2019年第三季度未报销前收入为9950万美元，2018年同期为1.003亿美元；前九个月未报销前收入为2.968亿美元，2018年同期为3.032亿美元][157] - [2019年第三季度Crawford Specialty Solutions部门报销前收入为6890万美元，2018年同期为6940万美元，同比下降0.7%；2019年前九个月收入为2.062亿美元，2018年同期为2.351亿美元，同比下降12.3%][168][170] - [2019年第三季度和前九个月，外汇汇率变化分别使该部门收入减少约260万美元（3.7%）和670万美元（3.2%），剔除汇率波动影响，第三季度和前九个月收入分别应为7150万美元和2.129亿美元][170] - [2018年6月处置的Garden City Group业务线，使2019年前九个月收入相比2018年同期减少2990万美元，占该部门收入的12.7%][170] - [2019年第三季度和前九个月，产品组合和服务费率变化分别使收入增加11.8%和10.6%][170] - [美国2019年第三季度收入增长主要因新客户增加，前九个月减少因与天气相关业务减少；英国按固定汇率计算2019年收入增加因新客户和新服务拓展；加拿大2019年第三季度收入增加，前九个月减少因与天气相关案件活动减少；澳大利亚2019年收入增加因与天气相关案件活动增加；欧洲第三季度收入增加因斯堪的纳维亚服务组合变化，前九个月减少因德国、波兰和荷兰案件数量减少；其他地区2019年第三季度和前九个月收入减少主要因亚洲与天气相关案件活动减少][145] - [Crawford TPA Solutions业务美国市场2019年第三季度收入略有增长，前九个月有所下降；英国市场第三季度按固定汇率计算收入增长，前九个月下降；加拿大市场收入下降；欧洲及其他地区第三季度和前九个月收入均增长][157] 成本与费用 - [2019年第三季度服务成本在报销前增加160万美元，即0.9%；前九个月增加4070万美元，即7.1%][128] - [2019年第三季度销售、一般和行政费用较2018年同期降低16.9%，前九个月降低9.3%][128] - [2019年第三季度公司确认与前Garden City Group第四位前高管和解的120万美元税前费用][128] - [2019年第二季度公司记录与仲裁小组裁决相关的1140万美元税前费用][128] - [2018年第三季度和前九个月，公司记录处置Garden City Group业务线的税前损失分别为120万美元和1900万美元][128] - [2019年第三季度和前九个月，Crawford Claims Solutions部门报销费用分别为560万美元和1540万美元，2018年同期分别为490万美元和1430万美元，增长原因是2019年英国第三方使用增加][146] - [2019年第三季度和前九个月，Crawford Claims Solutions部门直接薪酬、福利和非员工劳动力费用占报销前收入的比例分别为66.1%和66.1%，2018年同期分别为66.0%和65.7%，费用占比增加因加拿大和欧洲员工利用率降低，费用总额第三季度增至5700万美元，前九个月降至1.69亿美元][151] - [2019年第三季度，Crawford Claims Solutions部门除报销、直接薪酬、福利和非员工劳动力外的费用为2660万美元，占报销前收入的30.8%，2018年同期分别为2920万美元和34.2%；前九个月费用为8260万美元，占比32.3%，2018年同期分别为8700万美元和32.4%，费用减少与2019年费用削减和汇率变化有关][152] - [Crawford TPA Solutions业务2019年第三季度报销费用为310万美元，2018年同期为270万美元；前九个月报销费用为870万美元，2018年同期为770万美元][159] - [Crawford TPA Solutions业务2019年第三季度直接薪酬、福利和非员工劳动力占未报销前收入的比例从2018年的59.0%降至58.9%，前九个月从58.6%升至59.9%][161] - [Crawford TPA Solutions业务2019年第三季度除报销、直接薪酬、福利和非员工劳动力外的费用占未报销前收入的比例为31.7%，2018年同期为33.0%；前九个月为32.9%，2018年同期为33.5%][162] - [2019年第三季度和前九个月，Crawford Specialty Solutions部门报销费用分别为250万美元和730万美元，2018年同期分别为230万美元和1920万美元，2019年前九个月减少主要因Garden City Group业务线缺失][171] - [2019年第三季度，Crawford Specialty Solutions部门直接薪酬、福利和非员工劳动力费用占报销前收入的比例从2018年第三季度的50.1%升至52.2%，费用金额从3480万美元增至3600万美元；前九个月比例均为51.4%，费用金额从1.208亿美元降至1.06亿美元，主要因Garden City Group业务处置][175] - [2019年第三季度和前九个月，除报销、直接薪酬、福利和非员工劳动力外的费用占报销前收入的比例分别从2018年同期的29.2%和34.0%降至28.5%和30.1%，费用金额分别从2030万美元和7990万美元降至1960万美元和6210万美元，主要因收入降低和Garden City Group业务处置][176] - [2019年前九个月仲裁和索赔结算费用为1260万美元，其中2019年第二季度为1140万美元，2019年第三季度为120万美元][184] 运营收益与利润 - [2019年第三季度净利润为1104.6万美元，2018年同期为789.6万美元；2019年前九个月为1979.7万美元，2018年同期为1404万美元][138] - [2019年第三季度Crawford Claims Solutions运营收益为266.1万美元，占相关营收比例为3.1%；2018年同期运营亏损13.5万美元，占比为 - 0.2%][137] - [2019年第三季度Crawford TPA Solutions运营收益为934.7万美元，占相关营收比例为9.4%；2018年同期为805.5万美元，占比为8.0%][137] - [2019年第三季度Crawford Specialty Solutions运营收益为1330.1万美元，占相关营收比例为19.3%；2018年同期为1436.3万美元，占比为20.7%][137] - [2019年前九个月Crawford Claims Solutions运营收益为405.8万美元，占相关营收比例为1.6%；2018年同期为511万美元，占比为1.9%][137] - [2019年前九个月Crawford TPA Solutions运营收益为2110.6万美元，占相关营收比例为7.1%；2018年同期为2401.4万美元，占比为7.9%][137] - [2019年第三季度，Crawford Claims Solutions部门运营收益增至270万美元，占报销前收入的3.1%，而2018年同期为运营亏损10万美元，占比0.2%][142] - [2019年前九个月，Crawford Claims Solutions部门运营收益降至410万美元，占报销前收入的1.6%，2018年同期为510万美元，占比1.9%][142] - [2019年第三季度，排除集中间接支持成本后，Crawford Claims Solutions部门毛利润从2018年的1770万美元（占报销前收入的20.7%）增至1980万美元，占比22.9%][142] - [2019年前九个月，Crawford Claims Solutions部门毛利润从2018年的5720万美元降至5640万美元，但占报销前收入的比例从21.3%增至22.1%][142] - [2019年第三季度，Crawford TPA Solutions部门运营收益为930万美元，占报销前收入的9.4%，2018年同期分别为810万美元和8.0%，增长因行政费用减少；前九个月运营收益为2110万美元，占比7.1%，2018年同期分别为2400万美元和7.9%，减少因收入降低且未被费用降低完全抵消][153] - [2019年第三季度，排除集中间接支持成本后，Crawford TPA Solutions部门毛利润增至2670万美元，占报销前收入的26.8%，2018年同期分别为2650万美元

公司概况 - 公司是全球最大上市独立理赔管理和外包解决方案提供商，业务覆盖超70个国家[113] 业务调整 - 2019年第一季度，公司将加拿大部分业务从Crawford Claims Solutions部门调整至Crawford Specialty Solutions部门[113] 整体收入情况 - 2019年Q2，公司合并收入（不含报销）同比减少2220万美元，降幅7.9%；H1同比减少4820万美元，降幅8.7%[117] - 2019年Q2，因出售Garden City Group业务，收入减少1390万美元；H1减少2990万美元[117] - 2019年Q2，汇率变动使合并收入减少730万美元，降幅2.8%；H1减少1440万美元，降幅2.7%[117] - 剔除Garden City Group业务和汇率影响，2019年Q2合并收入（不含报销）减少90万美元，降幅0.3%；H1减少390万美元，降幅0.8%[118] - 2019年二季度总营收（未计报销）为2.56881亿美元，2018年同期为2.79044亿美元；2019年上半年总营收（未计报销）为5.03939亿美元，2018年同期为5.52148亿美元[131] 各部门收入情况 - 2019年Q2，Crawford Claims Solutions收入8600.3万美元，同比降7.6%；H1收入1.69322亿美元，同比降7.8%[117][118] - 2019年Q2，Crawford TPA Solutions: Broadspire收入9951.8万美元，同比降3.0%；H1收入1.97312亿美元，同比降2.7%[117][118] - 2019年Q2，Crawford Specialty Solutions收入7136万美元，同比降14.3%；H1收入1.37305亿美元，同比降17.1%[117][118] - 2019年第二季度，排除外币和花园城集团业务线影响，克劳福德专业解决方案部门收入增长6.3%，主要因全球技术服务和承包商连接业务线增长[120] - 2019年第二季度，克劳福德理赔解决方案部门收入下降，主要因美国、加拿大和欧洲与天气相关的业务活动减少；克劳福德第三方管理解决方案：布罗德斯派尔部门收入下降，因美国和加拿大收到的案件减少[120] - 2019年第二季度，克劳福德理赔解决方案、克劳福德第三方管理解决方案：布罗德斯派尔和克劳福德专业解决方案部门总收入（含报销）分别为8600.3万美元、9951.8万美元和7136万美元，2018年同期分别为9311万美元、10264.4万美元和8329万美元[128] - 2019年上半年，上述三个部门总收入（含报销）分别为1.69322亿美元、1.97312亿美元和1.37305亿美元，2018年同期分别为1.83556亿美元、2.02881亿美元和1.65711亿美元[128] - 2019年第二季度Crawford Claims Solutions部门报销前收入8600万美元，2018年同期为9310万美元，主要因美国天气相关业务减少、外汇汇率变化等[136] - 2019年上半年Crawford Claims Solutions部门报销前收入1.693亿美元，2018年同期为1.836亿美元，主要因美国天气相关业务减少、外汇汇率变化等[136] - Crawford TPA Solutions: Broadspire 2019年第二季度收入9950万美元，2018年同期为1.026亿美元，同比下降3.0%；2019年上半年收入1.973亿美元，2018年同期为2.029亿美元，同比下降2.7%[148] - 2019年第二季度和上半年，Crawford TPA Solutions: Broadspire因汇率变化收入分别减少约130万美元和260万美元[148] - Crawford Specialty Solutions 2019年第二季度收入7136万美元，2018年同期为8329万美元，同比下降14.3%；2019年上半年收入按特定计算方式与2018年相比有6.3%的增长[160] - 2019年第二季度和上半年，Crawford Specialty Solutions部门报销前收入分别为7140万美元和1.373亿美元，较2018年同期的8330万美元和1.657亿美元下降14.3%和17.1%，外汇汇率变动分别导致收入减少240万美元和470万美元[162] 报销费用情况 - 2019年Q2，报销费用1096.5万美元，同比降22.6%；H1报销费用2028.4万美元，同比降35.5%[117][118] - 2019年第二季度和上半年Crawford Claims Solutions部门报销费用分别为520万美元和980万美元，2018年同期分别为470万美元和950万美元[137] - 2019年第二季度和上半年，Crawford TPA Solutions: Broadspire报销费用分别为320万美元和570万美元，2018年同期分别为260万美元和510万美元[150] - 2019年第二季度和上半年，报销费用分别为260万美元和480万美元，较2018年同期的690万美元和1690万美元下降，主要因Garden City Group服务线缺失和Global Technical Services减少[163] 成本与费用情况 - 2019年第二季度和上半年，服务成本分别减少2260万美元（11.4%）和4230万美元（10.7%），主要因处置花园城集团、克劳福德理赔解决方案部门支持与天气相关业务活动减少的费用降低以及汇率变化[120] - 2019年第二季度和上半年，销售、一般和行政费用分别降低6.0%和5.4%，原因是花园城集团处置、汇率变化以及非员工劳动力、专业费用和其他行政成本减少[120] - 2019年二季度总直接费用为1.88427亿美元，占相关营收（未计报销）的73.4%；2018年同期为2.04218亿美元，占比73.2%；2019年上半年总直接费用为3.70504亿美元，占比73.5%；2018年同期为4.06112亿美元，占比73.6%[131] - 2019年二季度总间接成本为4910.6万美元，占相关营收（未计报销）的19.1%；2018年同期为5255.8万美元，占比18.8%；2019年上半年总间接成本为9547.2万美元，占比18.9%；2018年同期为1.04772亿美元，占比19.0%[131] - 2019年二季度Crawford Claims Solutions部门排除集中间接支持成本后，毛利润从2018年的2150万美元（占营收23.1%）降至1960万美元（占比22.7%）；2019年上半年从2018年的3950万美元（占比21.5%）降至3660万美元（占比21.6%）[133] - 2019年第二季度和上半年Crawford Claims Solutions部门直接薪酬、福利和非员工劳动力费用占报销前收入的比例分别为65.2%和66.1%，2018年同期分别为64.2%和65.6%[142] - 2019年第二季度和上半年Crawford Claims Solutions部门除报销、直接薪酬、福利和非员工劳动力外的费用分别为2820万美元和5600万美元，占报销前收入的比例分别为32.8%和33.0%，2018年同期分别为2920万美元和5780万美元，占比分别为31.4%和31.5%[143] - 2019年第二季度Crawford TPA Solutions: Broadspire部门剔除集中间接支持成本后的毛利润为2370万美元，占报销前收入的23.8%，2018年同期为2650万美元，占比25.8%[144] - 2019年上半年Crawford TPA Solutions: Broadspire部门剔除集中间接支持成本后的毛利润为4910万美元，占报销前收入的24.9%，2018年同期为5290万美元，占比26.1%[144] - 2019年第二季度和上半年，Crawford TPA Solutions: Broadspire直接薪酬、福利和非员工劳动力费用占收入比例分别从2018年的58.3%和58.4%增至61.2%和60.5%[152] - 2019年第二季度和上半年，Crawford Specialty Solutions除报销、直接薪酬等外的费用占收入比例有所下降，费用金额也因收入降低而减少[153] - 2019年第二季度和上半年，直接薪酬、福利和非员工劳动力费用占报销前收入的比例分别为49.1%和51.0%，低于2018年同期的50.9%和51.9%，费用金额分别为3510万美元和7000万美元，低于2018年的4240万美元和8610万美元[166] - 2019年第二季度和上半年，除报销、直接薪酬、福利和非员工劳动力外的费用占报销前收入的比例分别为33.2%和30.9%，低于2018年同期的37.0%和36.0%，费用金额分别为2370万美元和4250万美元，低于2018年的3090万美元和5960万美元[167] 运营收益情况 - 2019年第二季度，三个部门的运营收益分别为171万美元、502.6万美元和1261.2万美元，占相关收入（不含报销）的比例分别为2.0%、5.1%和17.7%[128] - 2019年上半年，三个部门的运营收益分别为139.7万美元、1175.9万美元和2480.7万美元，占相关收入（不含报销）的比例分别为0.8%、6.0%和18.1%[128] - 2019年二季度Crawford Claims Solutions部门运营收益降至170万美元，占营收（未计报销）的2.0%；2018年同期为410万美元，占比4.4%；2019年上半年运营收益降至140万美元，占比0.8%；2018年同期为520万美元，占比2.9%[133] - 2019年第二季度Crawford TPA Solutions: Broadspire部门运营收益为500万美元，占报销前收入的5.1%，2018年同期为810万美元，占比7.9%[144] - 2019年上半年Crawford TPA Solutions: Broadspire部门运营收益为1180万美元，占报销前收入的6.0%，2018年同期为1600万美元，占比7.9%[144] - Crawford Specialty Solutions 2019年第二季度运营收益为1260万美元，2018年同期为1000万美元；2019年上半年运营收益为2480万美元，2018年同期为2010万美元[159] - 2019年第二季度和上半年，Crawford Specialty Solutions运营利润率分别从2018年的12.0%和12.1%增至17.7%和18.1%[159] 净利润情况 - 公司2019年上半年净利润为839.3万美元，归属于股东的净利润为875.1万美元；2018年上半年净利润为600.2万美元，归属于股东的净利润为614.4万美元[129] 毛利润情况 - 2019年二季度总毛利润为6845.4万美元，占相关营收（未计报销）的26.6%；2018年同期为7482.6万美元，占比26.8%；2019年上半年总毛利润为1.33435亿美元，占比26.5%；2018年同期为1.46036亿美元，占比26.4%[131] 案件数量情况 - 2019年第二季度和上半年Crawford Claims Solutions部门案件数量分别下降6.7%和6.3%[136][141] - 2019年第二季度和上半年，Crawford TPA Solutions: Broadspire案件数量分别下降8.0%和6.0%[151] - 2019年第二季度和上半年，整体案件量较2018年同期分别下降10.8%和6.0%，各地区案件量有不同变化，美国、英国、加拿大、澳大利亚和欧洲下降，其他地区上升[165] 地区营收情况 - 2019年二季度Crawford Claims Solutions部门美国营收为3382.5万美元，较2018年下降9.6%；上半年为6776.1万美元，下降10.8%[134] - 2019年二季度Crawford Claims Solutions部门英国营收为1583.1万美元，较2018年下降3.7%；上半年为3220.2万美元，增长1.9%[134] - 2019年二季度Crawford Claims Solutions部门澳大利亚营收为1281.5万美元，较2018年增长10.7%；上半年为2333.4万美元，增长5.3%[134] 所得税与利息情况 - 公司预计2019年有效所得税税率约为32%，2019年上半年整体有效税率降至40.8%，低于2018年的42.4%，因2018年出售GCG业务和2019年仲裁和解影响[169] - 2019年第二季度和上半年，公司净企业利息费用分别为280万美元和580万美元，低于2018年的320万美元和620万美元，利息收入分别为30万美元和60万美元，低于2018年的70万美元和120万美元[170] 其他费用情况 - 2019年第二季度和上半年，股票期权费用分别为40万美元和90万美元，低于2018年的50万美元和100万美元[171] - 2019年第二季度和上半年，客户关系无形资产摊销费用均为280万美元和560万美元，与2018年持平[172] 仲裁与损失情况 - 2019年第二季度，公司确认与仲裁小组裁决相关的1140万美元税前准备金[120] - 2018年第二季度，公司记录花园城集团业务线处置的1780万美元税前损失[120] - 2019年第二季度，公司收到仲裁小组通知，需向三名前高管支付1140万美元，包括遣散费、利息、律师费、仲裁费和预扣税[175] - 2018年上半年处置业务线损失1780万美元[176] 资金与现金流情况 - 2019年6月30日营运资金余额约7860万美元，较2018年12月31日减少1690万美元；现金及现金等价物为3920万美元，较2018年12月31日的5310万美元减少[17

营收情况 - 2019年第一季度，公司合并收入（不含报销）较2018年同期减少2600万美元，降幅9.5%[119] - 2019年第一季度，公司总营收较2018年同期减少3401万美元，降幅11.7%[119] - 剔除花园城集团业务和外汇影响，2019年第一季度合并收入（不含报销）减少520万美元，降幅2.0%[119] - 剔除外汇和花园城集团业务影响，克劳福德专业解决方案收入增长1.6%[119] - 2019年第一季度总营收2.56377亿美元，较2018年的2.90387亿美元下降11.7%；总营收（不含报销）2.47058亿美元，较2018年的2.73104亿美元下降9.5%；报销费用931.9万美元，较2018年的1728.3万美元下降46.1%[129] - 2019年第一季度克劳福德索赔解决方案、克劳福德第三方管理解决方案：博德斯皮尔、克劳福德专业解决方案三个业务板块营收分别为8331.9万美元、9779.4万美元、6594.5万美元，较2018年分别下降7.9%、2.4%、20.0%[129] - 2019年第一季度，公司各业务总收入（未计报销）为2.47058亿美元，较2018年的2.73104亿美元下降9.5%[131] - 2019年第一季度，Crawford Claims Solutions业务收入为8331.9万美元，较2018年的9044.6万美元下降7.9%，主要因美国天气相关业务活动减少及外汇汇率变化[131][134] - 2019年第一季度，Crawford TPA Solutions: Broadspire业务收入为9779.4万美元，较2018年的1.00237亿美元下降2.4%[131] - 2019年第一季度，Crawford Specialty Solutions业务收入为6594.5万美元，较2018年的8242.1万美元下降20.0%[131] - Crawford TPA Solutions: Broadspire 2019年第一季度报销前收入9780万美元，较2018年的1.00237亿美元下降2.4%，外汇汇率变化使收入减少约100万美元，案件数量减少4.1%，产品组合和服务费率变化使收入增加2.7%[143] - Crawford Specialty Solutions 2019年第一季度报销前收入6590万美元，较2018年的8240万美元下降20%，外汇汇率变化使收入减少约160万美元，处置Garden City Group业务导致收入减少1600万美元[152] 营收下降原因 - 克劳福德理赔解决方案收入下降主要因美国天气相关活动减少，2018年受2017年飓风理赔活动影响，收入减少710万美元[119] - 克劳福德第三方管理解决方案：博德斯皮尔收入下降是由于美国和英国收到的案件减少[119] 成本与费用 - 2019年第一季度，服务成本（不含报销）较2018年同期减少1970万美元，降幅10.0%[119] - 2019年第一季度，销售、一般和行政费用较2018年同期降低4.9%[119] - 2019年第一季度总劳动力成本1.4924亿美元，较2018年的1.63052亿美元下降8.5%，占营收（不含报销）的60.4%，2018年为59.7%[129] - 2019年第一季度总费用（不含报销）7920.3万美元，较2018年的9105.6万美元下降13.0%，占营收（不含报销）的32.1%，2018年为33.3%[129] - 2019年第一季度总费用8852.2万美元，较2018年的1.08339亿美元下降18.3%，占营收的34.5%，2018年为37.3%[129] 业务板块运营情况 - 2019年第一季度克劳福德索赔解决方案、克劳福德第三方管理解决方案：博德斯皮尔、克劳福德专业解决方案三个业务板块运营（亏损）收益分别为 - 31.3万美元、673.3万美元、1219.5万美元，较2018年分别下降127.3%、14.0%、增长21.7%[129] - 2019年第一季度，Crawford Claims Solutions业务运营亏损31.3万美元，而2018年同期运营收益为114.5万美元，主要因美国、欧洲和亚洲收入下降及管理成本增加[131][133] - 2019年第一季度，Crawford TPA Solutions: Broadspire业务运营收益为673.3万美元，较2018年的782.7万美元下降14.0%，因收入下降且费用降低未能完全抵消[131][142] - Crawford Specialty Solutions 2019年第一季度运营收益1220万美元，较2018年的1000万美元增加，运营利润率从12.2%升至18.5%[149] 未分配与净利息费用 - 2019年第一季度未分配公司和共享成本净额为 - 391.4万美元，较2018年的 - 82.1万美元增长376.7%[129] - 2019年第一季度公司净利息费用为 - 271.6万美元，较2018年的 - 256.4万美元增长5.9%[129] 利润情况 - 2019年第一季度所得税前收入为870.2万美元，较2018年的1239.6万美元下降29.8%；净利润为576.9万美元，较2018年的843万美元下降31.6%[129][130] - 2019年第一季度归属于克劳福德公司股东的净利润为610.9万美元，较2018年的856.9万美元下降28.7%[130] 业务板块具体费用与案件量 - 2019年第一季度，Crawford Claims Solutions业务案件接收量较2018年同期下降5.9%，各地区有增有减[134][137][140] - 2019年第一季度，Crawford Claims Solutions业务直接薪酬、福利和非员工劳动力费用占收入（未计报销）的比例与2018年持平，均为67.1%，但总金额从6070万美元降至5590万美元[138] - 2019年第一季度，Crawford Claims Solutions业务除报销、直接薪酬等之外的费用为2770万美元，较2018年的2860万美元下降，占收入（未计报销）的比例从31.7%升至33.3%[139] - 2019年第一季度，Crawford Claims Solutions业务报销费用为460万美元，较2018年的480万美元下降，因索赔量降低[136] - Crawford TPA Solutions: Broadspire 2019年第一季度报销费用250万美元，与2018年同期持平[144] - Crawford TPA Solutions: Broadspire 2019年第一季度整体案件量较2018年同期下降4.1%，主要因美国索赔管理、医疗管理和关联案件减少，部分被残疾案件增加抵消[146] - Crawford TPA Solutions: Broadspire 2019年第一季度直接薪酬、福利和非员工劳动力费用占报销前收入的比例从2018年的58.6%升至59.7%，费用从5870万美元降至5840万美元，全职员工从3082人增至3158人[147] - Crawford TPA Solutions: Broadspire 2019年第一季度除报销、直接薪酬、福利和非员工劳动力外的费用占报销前收入的比例从2018年的33.6%降至33.4%，费用从3370万美元降至3270万美元[148] - Crawford Specialty Solutions 2019年第一季度整体案件量较2018年同期下降0.7%，产品组合和服务费率变化使收入增加2.3%[152] - Crawford Specialty Solutions各地区案件量有增有减，美国因天气相关案件减少，英国因承包商连接服务线高频低复杂度财产案件减少，加拿大因全球技术服务客户增加，澳大利亚因本季度财产案件减少，欧洲因意大利全球技术服务减少，其他地区因亚洲天气相关案件增加[155] - 2019年第一季度Crawford Specialty Solutions直接薪酬、福利和非员工劳动力费用为3500万美元，占报销前收入的53%，2018年同期分别为4370万美元和53%[156] - 2019年第一季度除报销、直接薪酬、福利和非员工劳动力之外的费用为1880万美元，占Crawford Specialty Solutions报销前收入的28.5%，2018年同期分别为2870万美元和34.9%[157] - 2019年第一季度Crawford Specialty Solutions收到案件总数为86387件，较2018年同期的86992件下降0.7%[159] 所得税情况 - 公司预计2019年有效所得税税率约为32%，2019年第一季度综合收入所得税拨备为290万美元，有效税率升至33.7%，2018年同期分别为400万美元和32.0%[158][161] 资金与现金流情况 - 2019年3月31日公司营运资金余额约为8230万美元，较2018年12月31日减少1330万美元；现金及现金等价物为4970万美元，较2018年12月31日的5310万美元减少[167] - 2019年第一季度经营活动提供现金0.5百万美元，2018年同期使用现金1360万美元；投资活动使用现金330万美元，2018年同期为1090万美元；融资活动使用现金110万美元，2018年同期提供现金3300万美元[170][171][172] - 2019年3月31日公司信贷额度可用余额为2.255亿美元，包括1160万美元未提取信用证；长短债未偿还总额为2.101亿美元，较2018年12月31日的1.904亿美元增加[173] 养老金与股息情况 - 2019年第一季度公司未向美国设定受益养老金计划缴款，向英国计划缴款20万美元，2018年同期分别为300万美元和140万美元，公司预计2019年剩余时间不再缴款[174] - 2019年第一季度公司支付股息330万美元，公司支付未来股息能力可能受养老金计划资金需求等因素影响[176] 财务相关其他情况 - 截至2019年3月31日，未开票收入增加840万美元，应付账款和应计负债减少830万美元，公司无重大表外安排[177] - 公司维持披露控制和程序，旨在确保信息及时记录、处理、汇总和报告，管理层认为截至报告期末该程序有效[183] - 公司未发现本报告期内财务报告内部控制发生重大影响或可能重大影响的变化[184] - 2018年12月31日年度报告中提及的风险因素可能对公司业务、财务状况或经营成果产生重大影响[186] 业务调整 - 2019年第一季度，公司对加拿大部分业务进行了调整，将克劳福德理赔解决方案部门的业务转移至克劳福德专业解决方案部门[115] 重组和特殊费用 - 2019年第一季度和2018年第一季度均未记录重组和特殊费用[119]

整体财务数据 - 2018年总营收为11.22979亿美元，2017年为11.63709亿美元，2016年为11.77588亿美元[119] - 2018年净收入为2597.8万美元，2017年为2766.5万美元，2016年为3596.6万美元[119] - 2018年CRD - A基本每股收益为0.51美元，稀释后为0.50美元；CRD - B基本每股收益为0.43美元，稀释后为0.42美元[119] - 2018年总资产为7.01442亿美元，2017年为7.87936亿美元，2016年为7.35859亿美元[119] - 2018年总负债与总资本比率为52.6%，2017年为55.3%，2016年为55.0%[119] - 2018年平均股东投资回报率为14.7%，2017年为16.5%，2016年为26.9%[119] - 2018年公司合并收入（未计报销）为10.71亿美元，较2017年的11.06亿美元下降3.2%；归属于公司的净利润为2600万美元，2017年为2770万美元[139] - 2018年总营收11.23亿美元，较2017年下降3.5%，2017年较2016年下降1.2%[169] - 2018年直接薪酬等费用总计6.32亿美元，占营收前费用的59.0%，较2017年下降0.5%，2017年较2016年增长2.4%[169] - 2018年其他费用总计3.93亿美元，占营收的35.0%，较2017年下降6.2%，2017年较2016年下降4.9%[169] - 2018年归属于股东的净利润2597.8万美元，较2017年下降6.1%，2017年较2016年下降23.1%[170] - 2018、2017、2016年所得税费用分别为1850万美元、1500万美元、2560万美元，有效税率分别为42.0%、35.6%、40.4%，预计2019年有效税率在31% - 33%[248] - 2018、2017、2016年公司净利息费用分别为1140万美元、990万美元、990万美元，利息收入分别为130万美元、80万美元、70万美元，信贷安排加权平均利率分别为3.7%、2.8%、2.8%[249] - 2018、2017、2016年股票期权费用分别为170万美元、170万美元、60万美元[250] - 2018、2017、2016年客户关系无形资产摊销费用分别为1120万美元、1100万美元、960万美元[251] - 2018、2017、2016年未分配公司和共享成本及信贷分别为930万美元、1350万美元、2440万美元[254] - 2018年末信贷安排借款余额1.903亿美元，信用证未使用额度1170万美元，可用借款额度2.48亿美元[265] - 2018年末公司营运资金余额约9550万美元，较2017年末的1.138亿美元减少，主要因业务处置[275] - 截至2018年12月31日，公司现金及现金等价物为5310万美元，其中美国1740万美元，海外子公司3570万美元[276] - 2018年经营活动提供的现金为5240万美元，较2017年增加1170万美元；2017年为4080万美元，较2016年减少5810万美元[278][279] - 2018年投资活动提供的现金为640万美元，较2017年增加8830万美元；2017年使用现金8190万美元，较2016年增加4890万美元[281][282] - 2018年融资活动使用现金5870万美元；2017年提供现金1030万美元[283][284] - 2018年和2017年月末短期债务义务最高分别为3610万美元和3200万美元，平均分别为2590万美元和830万美元[285] - 截至2018年12月31日，公司杠杆比率为1.48，固定费用覆盖率为2.50；若调整1月22日股票回购交易，两者分别为1.61和1.71[288] - 截至2018年12月31日，公司合同义务总额为3.65992亿美元，其中含预计利息支付3826.5万美元[294] - 截至2018年12月31日，公司有740万美元与不确定税务状况相关的未确认所得税利益，预计未来12个月减少340万美元[298] - 截至2018年12月31日，公司递延所得税负债总额约为4030万美元[299] - 2018年末美国计划和其他国际计划的资金缺口总计7430万美元，2017年末为8700万美元[300] - 2018年末英国计划资金状况为3270万美元，2017年末为3470万美元[300] - 2018年应收账款较2017年减少4310万美元，排除相关影响后减少780万美元[308] - 排除相关影响后，2018年未开票收入增加1860万美元[309] - 排除相关影响后，2018年应付账款和应计负债减少890万美元[310] 运营部门情况 - 公司有三个运营部门：Crawford Claims Solutions、Crawford TPA Solutions: Broadspire和Crawford Specialty Solutions[126] - Crawford Claims Solutions服务全球财产和意外险公司市场[126] - Crawford TPA Solutions: Broadspire服务全球意外险、残疾险和自保市场[126] - Crawford Specialty Solutions服务全球财产和意外险公司市场，2018年6月出售Garden City Group业务线前还服务集体诉讼等法律和解市场[126] 业务板块财务数据 Crawford Claims Solutions - 2018年Crawford Claims Solutions营收3.61亿美元，较2017年下降1.1%，2017年较2016年增长6.9%[169] - 2018年Crawford Claims Solutions经营收益983.6万美元，较2017年下降43.9%，2017年较2016年增长22.0%[169] - 2018年Crawford Claims Solutions营收为3.611亿美元，2017年为3.651亿美元，同比下降1.1%[176][180] - 2018年Crawford Claims Solutions运营收益从2017年的1750万美元降至980万美元，运营利润率从4.8%降至2.7%[178] - 2018年Crawford Claims Solutions报销费用为1900万美元，2017年为2170万美元，同比下降[184] - 2018年Crawford Claims Solutions案件接收量较2017年下降3.1%[185] - 2018年Crawford Claims Solutions直接薪酬、福利和非员工劳动力费用占营收比例从2017年的67.1%降至66.5%[186] - 2018年Crawford Claims Solutions直接薪酬、福利和非员工劳动力费用从2017年的2.448亿美元降至2.402亿美元[187] - 2018年Crawford Claims Solutions美国营收下降9.3%，英国增长9.5%，加拿大增长9.2%，澳大利亚下降5.2%，欧洲增长14.4%，其他地区增长1.5%[182] - 2018年Crawford Claims Solutions美国案件量因飓风活动减少而下降，英国因天气相关活动增加而上升，加拿大因安大略省风暴案件增加而上升[185] - 排除集中间接支持成本，2018年Crawford Claims Solutions毛利润从2017年的7570万美元增至7690万美元，占营收比例从20.7%增至21.3%[178] - 汇率变化使2018年Crawford Claims Solutions营收增加约0.9%，即330万美元[180] - Crawford Claims Solutions非报销、直接薪酬、福利和非员工劳动力费用从2017年的1.027亿美元增至2018年的1.111亿美元，占收入百分比从28.1%增至30.8%[188] - 2017年Crawford Claims Solutions运营收益从2016年的1440万美元增至1750万美元，运营利润率从4.2%增至4.8%，案件量增长26.9%，主要因WeGoLook收购[215][222] - 2017年Crawford Claims Solutions收入较2016年增长，美国、加拿大和澳大利亚收入增加，英国、欧洲和其他地区收入减少，外汇汇率变动使收入减少约1.1%（380万美元）[216] - 2017年Crawford Claims Solutions美国业务外包项目收入为2.07亿美元，较2016年的3.49亿美元下降4.1%，产品组合和服务费率变化使收入增长10.0%[217] - 2017年Crawford Claims Solutions报销费用为2170万美元，较2016年的2160万美元略有增加[221] - 2017年Crawford Claims Solutions直接薪酬、福利和非员工劳动力费用占收入的比例从2016年的64.4%增至67.1%，费用金额从2.199亿美元增至2.448亿美元，平均全职员工从2997人增至3040人[223] - 2017年Crawford Claims Solutions除报销、直接薪酬、福利和非员工劳动力之外的费用从2016年的1.073亿美元降至1.027亿美元，占收入的比例从31.4%降至28.1%[225] Crawford TPA Solutions: Broadspire - 2018年Crawford TPA Solutions: Broadspire营收4.05亿美元，较2017年增长3.8%，2017年较2016年增长2.1%[169] - 2018年Crawford TPA Solutions: Broadspire经营收益3690.9万美元，较2017年下降3.4%，2017年较2016年增长4.7%[169] - Crawford TPA Solutions: Broadspire 2018年运营收益为3690万美元，较2017年下降3.4%，运营利润率从9.8%降至9.1%[191] - Crawford TPA Solutions: Broadspire 2018年报销前收入为4.053亿美元，较2017年增长3.8%，外汇汇率变化使收入增加220万美元，约0.6%[192] - Crawford TPA Solutions: Broadspire 2018年案件总量为834709件，较2017年增长0.9%[196] - Crawford TPA Solutions: Broadspire直接薪酬、福利和非员工劳动力费用占报销前收入百分比从2017年的56.5%增至2018年的58.2%，费用从2.207亿美元增至2.358亿美元[197] - 2017年Crawford TPA Solutions: Broadspire运营收益从2016年的3650万美元增至3820万美元，运营利润率从9.5%增至9.8%[226] - Crawford TPA Solutions: Broadspire 2017年报销前收入3.906亿美元，较2016年的3.827亿美元增长2.1%，外汇汇率变动使收入减少约0.1%即40万美元[228] - Crawford TPA Solutions: Broadspire 2017年报销费用从2016年的900万美元增至960万美元，主要因美国收入增加[231] - Crawford TPA Solutions: Broadspire 2017年案件总量827,289件，较2016年的812,617件增长1.8%，美国案件量增长4.6%，英国增长1.7%，加拿大下降9.0% [232] - Crawford TPA Solutions: Broadspire 2017年直接薪酬、福利和非员工劳动力费用占报销前收入比例从2016年的56.2%增至56.5%，费用增加590万美元，平均全职员工从2833人增至2931人[233] Crawford Specialty Solutions - 2018年Crawford Specialty Solutions营收3.05亿美元，较2017年下降13.0%，2017年较2016年下降9.1%[169] - 2018年Crawford Specialty Solutions经营收益5103.6万美元，较2017年下降4.5%，2017年较2016年下降18.6%[169] - Crawford Specialty Solutions 2018年运营收益为5100万美元，占报销前收入16.8%，2017年为5340万美元，占比15.3%[200] - Crawford Specialty Solutions 2018年报销前收入为3.045亿美元，较2017年下降13.0%，外汇汇率变化使收入增加约0.7%，即230万美元[203] - 2018年6月处置Garden City Group业务使Crawford Specialty Solutions收入减少4630万美元，负差异13.2%[204] - 英国承包商维修业务运营模式改变使Crawford Specialty Solutions 2018年收入减少1100万美元，负差异3.1%[205] - Crawford Specialty Solutions 2018年案件总量较2017年增长5.5%，产品组合和服务费率变化使收入下降2.9%[206] - 2018年Crawford Specialty Solutions收到的案件总数为351,429件，较2017年的333,057件增长5.5%，其中美国、英国、加拿大、欧洲和其他地区案件量均有增长，澳大利亚案件量下降12.0%[210] - 2018年Crawford Specialty Solutions直接薪酬、福利和非员工劳动力费用占相关收入的比例从2017年的48.4%增至51.1%，费用金额从1.697亿美元降至1.557亿美元，平均全职员工从1,809人降至1,579人[212] - 2018年Crawford Specialty Solutions除报销、直接薪酬、福利和非员工劳动力之外的费用占收入的比例从2017年的36.3%降至32.1%，费用金额减少2930万美元，降幅2.4%[213] - Crawford Specialty Solutions 2017年运营收益5340万美元，占报销前收入的15.3%，低于2016年的65