股权交易与融资 - 公司进行PIPE私募配售，出售4000万股A类普通股，每股购买价10美元，总购买价4亿美元[28] - 公司在IPO同时进行私募配售，发起人购买660万份认股权证，每份认股权证可按11.50美元的价格购买一股A类普通股，每份认股权证价格1美元，产生总收益660万美元[29] - 公司在首次公开募股中出售11499988份可赎回认股权证[29] - 2020年10月2日公司完成首次公开募股，发行23000000个单位，产生230000000美元总收益[576] - 2020年10月2日公司完成私募6600000份认股权证，产生6600000美元总收益[576] - 2021年1月21日CRIS与PIPE投资者签订协议，以每股10美元发行4000万股A类普通股，私募总价4亿美元[666] 财务审计与报告要求 - 独立注册公共会计师事务所KPMG LLP认为公司合并财务报表在所有重大方面公允反映了公司财务状况、经营成果和现金流量[533] - 公司是《交易法》规则12b - 2所定义的较小报告公司，无需提供Item 7A要求的信息[528] 财务数据对比 - 2021年末总资产为746321千美元，2020年末为182141千美元[539] - 2021年总营收为22214千美元，2020年为13049千美元[548] - 2021年净亏损为57762千美元，2020年为47790千美元[548] - 2021年末总负债为158400千美元，2020年末为92654千美元[539] - 2021年末可赎回非控制性权益为1946252千美元，2020年末为0 [543] - 2021年末股东/成员权益赤字为1358331千美元，2020年末为89487千美元[543] - 2021年A类普通股股东净亏损为5906千美元，每股净亏损为0.09美元[548] - 2021年加权平均基本和摊薄股份为68015千股[548] - 2021年运营亏损为89831千美元，2020年为58437千美元[548] - 2021年毛亏损为6830千美元，2020年为9598千美元[548] - 2020年1月16日至12月31日净亏损47790千美元，2021年为57762千美元[565] - 2020年1月16日至12月31日经营活动净现金使用量为20077千美元，2021年为29603千美元[565] - 2020年1月16日至12月31日投资活动净现金使用量为19344千美元，2021年为87765千美元[565] - 2020年1月16日至12月31日融资活动净现金提供量为47078千美元，2021年为594635千美元[565] 业务合并与结构 - 2021年7月1日公司完成业务合并，合并后公司采用“UpC”结构[577] 股权结构 - 截至2021年12月31日，公司通过Thunder Sub拥有26.0%的EVgo OpCo单位[578] - 截至2021年12月31日，EVgo Holdings持有195800000个EVgo OpCo单位，占总发行单位的74.0%[580] - 截至2021年7月1日，EVgo Holdings持股19580千股，占比74%；CRIS的A类股东持股22987千股，占比9%；PIPE投资者持股40000千股，占比15%；CRIS转换后的创始人股份持股5750千股，占比2% [666] 成本列报调整 - 2021年第三季度公司改变部分成本列报方式，从销售成本调整至一般及行政费用，各期数据已追溯调整，对经营亏损、净亏损及每股净亏损无影响[585][587] 客户与供应商情况 - 截至2021年和2020年12月31日，公司有两个客户分别占应收账款总额的32.4%和66.0%；2021年和2020年特定期间，分别有客户占总收入的10.5%、11.3%和64.9%[591] - 2021年和2020年12月31日止年度，分别有两个和四个供应商提供公司37.3%和84.0%的充电设备及服务[592] 资产相关情况 - 截至2021年12月31日，公司有0.7百万美元未使用信用证，相关现金余额为受限现金，2020年无未使用信用证[596] - 截至2021年和2020年12月31日，坏账准备分别为0.7百万美元和0.3百万美元[597] - 公司固定资产折旧采用直线法，充电设备等资产估计使用寿命约3 - 7年，租赁改良在租赁期或7年中较短者内摊销[599] - 公司无形资产包括商标、主机关系等，估计使用寿命为4 - 20年[604] - 2021年第四季度公司对商誉等资产进行减值测试，未发现减值迹象，但受疫情影响未来资产有减值风险[606] 租赁与资金处理 - 公司作为承租人和出租人签订的租赁协议按经营租赁核算[607] - 公司收到第三方充电设施等项目资金，相关支出对应的资金作为资本建设负债递延，并在相关资产剩余使用寿命内摊销[611] 费用情况 - 广告成本在2021年和2020年1月16日至12月31日分别为160万美元和70万美元[638] - 研发成本在2021年和2020年1月16日至12月31日分别为200万美元和120万美元[639] - 2020年1月16日至12月31日401(k)计划雇主供款为20万美元，2021年极小[640] 会计政策 - 公司按授予日公允价值确认股份支付费用，采用加速归属法[641] - 公司按资产负债法核算所得税，考虑未来税务后果[645] - 基本每股收益为归属于普通股股东的净收益除以加权平均流通股数[648] - 公司首席运营决策者为首席执行官，运营一个可报告业务部门[649] - 公司于2021年1月1日采用ASU 2017 - 04，仅在未来商誉减值时影响合并财务报表[650][652] - 公司于2021年1月1日前瞻性采用ASU 2018 - 15，对合并财务报表无重大影响[653] - 公司于2021年7月1日采用ASU 2019 - 12，对合并财务报表无重大影响[654] - 公司预计采用ASC 842会使资产和负债大幅增加，但不影响合并现金流量表和经营损益[655] 认股权证情况 - 截至2021年7月1日，有1810万股A类普通股认股权证未行使，包括660万份私募认股权证和1150万份公开认股权证，公允价值7960万美元[667] 业务合并资金情况 - CRIS业务合并结束时，EVgo净现金收入571901千美元，扣除交易成本58147千美元和赎回132千美元[668] 公司收购情况 - 公司于2021年7月9日与Recargo签订股票购买协议[30] - 2021年7月9日公司以2500万美元收购Recargo 100%流通普通股[672][673] - Recargo收购产生890万美元商誉，无形资产包括用户群1100万美元、商标110万美元和技术220万美元[674][675] - 2021年7月9日至12月31日，Recargo收入160万美元，净亏损520万美元，其中含60万美元收购相关费用[679] - Recargo收购日资产公允价值1797.2万美元，负债190.8万美元，净资产1606.4万美元，商誉894.1万美元[678] - 若Recargo收购于2020年1月1日完成，2020年预计收入1531.7万美元，净亏损5402.7万美元；2021年预计收入2315万美元，净亏损6053.9万美元[678] - EVgo Holdings收购EVgo Services，购买对价为1.305亿美元现金及或有对价安排，交易奖金530万美元，商誉2210万美元[682] - EVgo Holdings收购产生或有对价负债400万美元，最大潜在或有对价1250万美元，2020年因未达成里程碑该负债转为其他收入[683] - 收购日无形资产包括4150万美元场地主机关系、1900万美元客户关系、1180万美元开发技术和390万美元商标[684] - 若Holdco合并于2020年1月1日完成，2020年预计收入1457.5万美元，净亏损4955.8万美元[687] 收入来源与确认 - 公司主要收入来源为与客户的充电合同，按ASC 606五步模型确认收入[622][623] - 公司收入来源包括零售充电、OEM充电、商业充电、OEM网络和辅助收入，均来自美国[690] - 零售充电收入在交付使用时确认，OEM充电收入按服务提供情况确认，商业充电收入按使用量或计费金额确认[691][692][693] - OEM网络收入按营销活动、会员、预订和充电积分等履约义务分配，辅助收入主要包括维护服务等，部分按开票确认[694][695] 特殊负债计量 - 或有盈利负债按蒙特卡罗模拟估计公允价值，归类为三级公允价值计量[613][614] - 资产报废义务代表公司拆除和恢复场地估计现值，需使用估计和折现率[615][616]

业绩总结 - EVgo在2021年第三季度的网络吞吐量达到8.0 GWh，环比增长31%[9] - 第三季度收入为6,181,000美元，环比增长29%[15] - 2021年第三季度的总收入为6,181千美元，同比增长72.8%（2020年为3,572千美元）[31] - 调整后的毛利为1,370,000美元，调整后的毛利率为22.2%[15] - 2021年第三季度的毛利亏损为1,653千美元，相较于2020年同期的亏损2,547千美元有所改善[31] - 2021年第三季度的净亏损为11,441千美元，较2020年同期的32,271千美元有所减少[32] - 2021年第三季度的运营费用为24,276千美元，较2020年同期的10,470千美元增长132.5%[31] 用户数据 - 第三季度新增客户账户约36,000个，总客户账户达到约310,000个[9] - 2021年第三季度的客户存款为4,641千美元，较2020年同期的（207千美元）显著增长[32] 未来展望 - 2021年网络吞吐量预期修正为24-26 GWh[20] - 2021年收入预期修正为2000万至2200万美元[20] - 2021年新建直流充电桩数量预期为280-320个[20] - 2021年年底在建和运营的直流充电桩总数预期为1,890-1,970个[20] 财务状况 - 2021年9月30日的总资产为$759,601千，较2020年12月31日的$182,141千增长318%[28] - 现金及现金等价物为$520,356千，较2020年12月31日的$7,914千大幅增加[28] - 当前负债总额为$40,516千，较2020年12月31日的$63,581千减少36%[28] - 2021年9月30日的应收账款净额为$5,981千，较2020年12月31日的$2,164千增长176%[28] 资本支出 - 2021年第三季度的资本支出为39,679千美元，较2020年同期的11,769千美元增加了236.5%[32] 其他信息 - 现金流入来自融资活动为593,452千美元，较2020年同期的37,401千美元显著增加[32] - 2021年第三季度的折旧、摊销和增值费用为16,620千美元，较2020年同期的13,666千美元增加了21.4%[32] - 调整后的销售成本（COGS）为$4,811千，较Q2 2021的$3,759千增长28%[25]

公司业务概况 - 公司拥有并运营美国最大的公共直流快速充电网络，可原生为美国所有在售电动汽车型号和充电标准充电[191] - 公司主要业务是通过自有基础设施为个人、车队客户和车主提供电动汽车充电服务，还可将充电活动产生的监管信贷货币化[192] - 公司有多种收入渠道，包括零售充电收入、OEM充电收入、车队充电收入、网络收入、辅助收入和监管信贷销售[196] - 公司大部分收入来自充电服务销售，包括零售、OEM和车队业务线[219] 疫情影响 - 受疫情影响，公司自2020年3月起月GWh吞吐量显著下降，3 - 7月停用部分充电器[206] - 疫情导致公司超400个充电器运营日期推迟6 - 9个月，原因包括场地规划和建设各阶段的延误[207] - 疫情期间公司采取的额外业务成本主要包括购买个人防护设备、订阅员工筛查应用和新冠检测费用，总额不重大[208] - 公司预计疫情将对其财务状况、经营成果和现金流产生重大负面影响，开发和调试前置时间将延长[210] 业务合并 - 2021年1月21日，公司、SPAC Sub和EVgo各方签订业务合并协议，完成CRIS业务合并[211] - 公司在业务合并中贡献了信托账户资金、PIPE净现金收益等资产以及1.958亿股B类普通股[211] - 公司集团需向TRA持有人支付CRIS业务合并后美国联邦、州和地方所得税及特许经营税净现金节省的85%[213][214] - CRIS PIPE ONE, LLC以500万美元购买50万股A类普通股，PIMCO私人基金或其关联方以5000万美元购买500万股A类普通股[215] - CRIS业务合并后更名为“EVgo Inc.”，按反向资本重组会计处理，EVgo OpCo为会计前身[217] 收购情况 - 2021年7月9日，公司子公司以2500万美元现金收购Recargo，包括偿还300万美元债务[218] 业务数据 - 2021年第三季度充电收入比2019年第四季度（疫情前最后一个季度）高出40%[206] - 2021年第三季度网络吞吐量为8.0GWh，2020年同期为4.0GWh；2021年前九个月为18.2GWh，2020年同期为11.5GWh[238] - 截至2021年9月30日，公司网络上的直流充电桩数量为1595个，2020年同期为1412个[238] - 2021年第三季度公司总营收618.1万美元，较2020年同期的357.2万美元增长73%[254][255] - 2021年第三季度零售充电收入320.3万美元，较2020年同期增长101%；OEM充电收入20万美元，较2020年同期下降31%；车队充电收入68.8万美元，较2020年同期增长64%；OEM网络收入35.1万美元，较2020年同期增长318%；附属收入110.4万美元，较2020年同期增长122%；监管信贷销售68.4万美元，较2020年同期下降10%[255] - 2021年第三季度销售成本481.4万美元，较2020年同期增长39%；折旧和摊销302万美元，较2020年同期增长14%[254] - 2021年第三季度毛亏损165.3万美元，较2020年同期改善35%；毛利率为 - 26.7%，较2020年同期改善45%[254] - 2021年第三季度一般及行政费用2088.2万美元，较2020年同期增长161%；折旧、摊销和增值339.4万美元，较2020年同期增长37%[254] - 2021年第三季度运营亏损2592.9万美元，较2020年同期增加99%；运营利润率为 - 419.5%，较2020年同期下降[254] - 2021年第三季度利息费用1.1万美元，较2020年同期下降97%；其他费用（收入）净额14.3万美元，较2020年同期下降102%[254] - 2021年第三季度网络吞吐量8.0GWh，2020年同期为4.0GWh；直流充电桩数量1595个，2020年同期为1412个[254] - 2021年前三季度总营收1.5095亿美元，较2020年同期的1.0381亿美元增长45%，其中零售充电收入增长80%至750.5万美元，OEM充电收入下降40%至63.3万美元，车队充电收入增长53%至172.5万美元，OEM网络收入增长289%至115.8万美元，附属收入增长107%至214.7万美元，监管信贷销售下降28%至192.7万美元[274][275] - 2021年前三季度销售成本（不含折旧和摊销）为1192.7万美元，较2020年同期的957.4万美元增长25%，折旧和摊销为817.2万美元，较2020年同期的700.1万美元增长17%[274] - 2021年前三季度毛亏损为500.4万美元，较2020年同期的619.4万美元改善19%，毛利率从-59.7%提升至-33.2%[274] - 2021年前三季度运营亏损为5967.9万美元，较2020年同期的4204.9万美元增加42%，运营利润率从-405.1%改善至-395.4%[274] - 2021年前三季度利息费用为192.6万美元，较2020年同期的81.2万美元增长137%，其他收入净额为48.9万美元，较2020年同期的1016.9万美元下降95%[274] - 2021年前三季度认股权证和或有对价负债公允价值变动带来4960万美元收益[272][293] - 2021年前三季度网络吞吐量为18.2GWh，直流充电桩数量为1595个[274] - 2021年前三季度一般及行政成本为4622.7万美元，较2020年同期的2350.7万美元增长97%[274] - 2021年前三季度折旧、摊销和增值费用为844.8万美元，较2020年同期的703.2万美元增长20%[274] - 2021年第三季度公司改变成本列报方式，调整后销售成本为481.1万美元，2020年同期为347.7万美元[298] - 2021年第三季度和前九个月调整后EBITDA分别为 - 1427.2万美元和 - 3506万美元，2020年同期分别为 - 540.7万美元和 - 1513.5万美元[300] - 2021年前九个月总收入为1509.5万美元，总收款为3603.8万美元，2020年同期分别为1038.1万美元和996万美元[304] - 截至2021年9月30日，公司现金余额为5.211亿美元，营运资金为5.01亿美元；2020年12月31日现金余额为790万美元，营运资金赤字为436万美元[305] - 2021年前九个月经营活动使用现金1780万美元，2020年同期为2030万美元；投资活动使用现金6240万美元，2020年同期为1190万美元；融资活动提供现金5.935亿美元，2020年同期为3740万美元[310] - 2021年前九个月净现金流入为5.132亿美元[305] - 2021年前九个月经营活动现金使用减少主要因递延收入资金增加2140万美元，部分被净亏损增加1550万美元抵消[310] - 2021年前九个月投资活动现金使用增加主要因购置物业、设备和软件增加2770万美元及收购Recargo公司支付2280万美元[311] - 2021年前九个月融资活动现金增加主要因CRIS业务合并获得收益6.016亿美元，部分被交易成本2810万美元抵消[312] 公司前景与风险 - 公司预计随着业务增长，一般和行政费用绝对值将增加，但占收入的百分比将随时间下降[226] - 公司业绩和未来成功取决于电动汽车销售、驾驶者使用模式和车队电气化等因素[239][240][241] - 公司面临竞争、监管环境、政府激励政策、技术等风险，若市场份额下降、法规变化、激励政策减少、技术过时等，可能影响公司营收和利润[243][244][245][246] - 公司通过出售监管信贷获得收入，信贷价格波动和项目变化可能影响未来收益，公司还在关注多个州和潜在联邦项目作为未来收入来源[247][249] 财务指标与核算 - 公司使用非GAAP财务指标评估财务表现和管理业务，包括调整后销售成本、调整后毛利润（亏损）、调整后毛利率、EBITDA、调整后EBITDA和收款等[295] - 公司将已发行和流通的认股权证作为负债按公允价值核算，并在每个报告期末调整至公允价值[318] 公司治理与合规 - 2020年和2021年公司财务报告内部控制存在重大缺陷[320] - 公司作为新兴成长型公司，可按私人公司生效日期采用新的或修订的会计准则，财务报表可能与非新兴成长型公司无可比性[321] - 新兴成长型公司在财务报告内部控制审计报告、薪酬披露等方面有豁免权，豁免期为IPO完成后五年或不再符合新兴成长型公司条件为止[322] - 公司目前是较小报告公司，若满足特定市值和营收条件可继续保持该身份[324] - 较小报告公司在财务报表展示、高管薪酬披露等方面有豁免权，若符合特定条件无需独立注册会计师事务所出具的财务报告内部控制鉴证报告[324] - 作为较小报告公司，无需提供市场风险定量和定性披露信息[325] 其他协议 - EVgo OpCo成员签订协议，持有人有权按规定赎回单位和股票，公司需进行现金分配和非按比例付款[212]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度网络吞吐量为8.0吉瓦时，较第二季度的6.1吉瓦时增长31%，且增速比同期电动汽车增长快约20个百分点 [19] - 第三季度新增超3.6万个客户账户，使客户账户总数超31万个，较上一季度增长11% [6][19] - 第三季度营收环比增长29%，零售充电收入增长28%，车队充电收入增长26%，顺风车队收入同比分别增长101%和64%，辅助收入较上一季度增长73% [6][20] - 第三季度调整后毛利润为140万美元，调整后毛利率为22.2%，高于第二季度的100万美元和21.4% [22] - 第三季度调整后销货成本为480万美元，高于第二季度的380万美元 [22] - 2021年全年营收预期上调至2000万 - 2200万美元，网络吞吐量预期上调至24 - 26吉瓦时，调整后息税折旧摊销前利润预期为 - 5400万 - - 5800万美元 [32] - 2021年首次发布新运营充电桩目标指导为280 - 320个，预计年底将有220 - 260个充电桩处于建设中，使运营或在建充电桩总数达到1890 - 1970个 [32][33] 各条业务线数据和关键指标变化 充电业务 - 充电收入约占总收入的65%，分为零售、车队和原始设备制造商（OEM）三类 [23] - 零售充电收入本季度增长28%，由选择该公司作为充电服务提供商的通勤者推动 [23] - 车队充电收入环比增长26%，包括公共和专用车队充电活动 [24] - OEM充电收入与OEM合作伙伴授予客户的预充电信用相关，收入在OEM客户充电时确认 [24] 监管信贷业务 - 监管信贷收入约占总收入的10%，主要来自加州低碳燃料标准（LCFS）计划下出售的信用 [25] - 过去几个季度，每千瓦时的实现价格平均在0.20 - 0.24美元之间，俄勒冈州价格约为0.08美元/千瓦时，华盛顿州计划2023年实施 [26] 辅助业务 - 辅助收入占总收入的15% - 20%，包括维护服务、项目管理收入、数据和技术驱动服务、消费者零售收入及广告收入等，还包括近期收购的Recargo [27] 网络业务 - 网络收入占总收入的5% - 10%，与为OEM合作伙伴提供的服务相关 [27] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司业务覆盖35个州和68个大都市地区，预计到2025年公共充电网络将覆盖至少40个州的75个以上大都市市场 [7][10] - 在洛杉矶，约90%的电动汽车车主居住在距离该公司充电桩10英里以内，当前利用率为9% - 10% [30] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 继续提前建设充电站，以应对2023年及以后上市的众多电动汽车车型 [7] - 与通用汽车扩大合作，到2025年将额外建设500个高功率快充充电桩，使该项目总数达到3250个 [10] - 深化与电动汽车司机的关系，推出新的客户忠诚度和定价计划以及按交易计费方式 [10] - 拓展电动车队业务，推出EVgo Optima软件产品套件，与通用汽车、Merchants Leap和Electric Last - Mile Solutions等达成新协议 [11] - 与优步签署新协议，扩大合作；与Penske有新的高功率二级充电桩订单 [12] - 通过“Connect the Watts”计划与充电生态系统的其他成员合作，简化充电桩建设流程 [13] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管行业面临新冠疫情带来的限制和不确定性等逆风，但电动汽车和交通脱碳的整体势头不可否认 [12][14] - 基础设施法案通过，为电动汽车充电基础设施提供高达75亿美元的资金，《重建美好法案》有望延长和扩大支持电动汽车基础设施建设的税收抵免以及消费者购买电动汽车的税收抵免，公司预计这些资金将推动其更快速扩张和增长 [15][16] - 公司的建设计划基于市场情况，不依赖待定或潜在的立法，但会根据政策调整业务计划 [17][18] 其他重要信息 - 本季度对某些成本进行重新分类，将部分原计入销货成本的项目重新归类到一般行政费用，以更准确反映提供服务的成本和盈利能力 [21] - 公司正在与公用事业合作伙伴合作降低能源成本，在亚利桑那州、康涅狄格州、伊利诺伊州和加利福尼亚州部分地区，未来电动汽车充电费率有望降低约20%，亚利桑那州、俄亥俄州和马萨诸塞州的费率程序正在进行中，可能带来更多费率优惠 [29] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1：与通用汽车扩大合作的情况及未来影响 - 公司与通用汽车的合作更新项目对双方都是双赢，通过调整建设时间，相同的9000万美元资金在2023 - 2025年可多建500个充电桩，为公司带来更多收入机会，为通用汽车在计划销售电动汽车的市场提供更多直流快充设施，且无需通用汽车增加资本投入 [35][36] 问题2：工程与施工（E&C）管道增长情况及未来趋势 - 目前站点主机对电动汽车充电建设非常感兴趣，公司预计该管道将继续增长，因为公司是优质合作伙伴 [37] 问题3：本季度网络吞吐量增长31%，未来是否有机会加快网络建设 - 公司网络有吸收更多吞吐量的空间，但会保持财务纪律，根据市场情况和投资回报率决定是否加快建设 [39][40] 问题4：2021年剩余时间吞吐量修订指引的原因 - 一方面是出于保守考虑，另一方面第四季度受感恩节和圣诞节影响，人们出行减少，根据过去几年的观察做出此预测 [43] 问题5：如何平衡基础设施投资与公司非高速公路走廊业务定位，以及资金分配是否会加速建设 - 公司会投资能为股东带来回报的充电基础设施，会与政策制定者合作，关注资金分配情况，只要有机会就会参与建设 [45] 问题6：各州公用事业费率改革情况及能源成本受商品价格上涨的影响 - 费率改革情况因地区而异，公司在部分地区已获得有利费率；能源价格方面，公司作为公用事业受监管客户，短期内不受商品价格波动和通胀影响 [47][49] 问题7：公司在高速公路快速充电建设方面的战略 - 政策对高速公路的支持将改变公司的盈利格局，公司和通用汽车都对此持积极态度，但会保持财务纪律，关注业务机会 [52] 问题8：许可和地役权流程改善的驱动因素 - 主要是经验积累，不同地方政府对电动汽车充电站许可的处理速度不同，公司通过“Connect the Watts”计划促进流程优化，如新泽西州分享了简化地方许可的经验 [54][56] 问题9：收入预期增加是否包含OEM付款贡献及Recargo的贡献 - 新的收入范围不包含OEM额外收入，OEM收入作为递延收入计入资产负债表；辅助收入增长73%主要由Recargo贡献 [59] 问题10：监管信贷收入季度环比增长温和的原因及LCFS定价和FCI信用的趋势 - 监管信贷收入在产生千瓦时相关收入的两个季度后确认，第三季度LCFS量对应第一季度，由于当时受新冠疫情严重限制，增长不明显；目前处于价格压缩环境，第四季度交易量交易价格可能低于第三季度；FCI信用与LCFS信用捆绑交易，受相同定价波动影响 [60] 问题11：年末充电桩数量低于初始预期的原因及对2022年的影响 - 主要是许可和公用事业地役权流程耗时较长，特别是高功率充电桩通常需要公用事业服务升级和相关协议，导致部署时间延长；但这不会影响近期收入，因为目前网络有足够空间吸收未来电动汽车销售带来的需求 [62][63] 问题12：在建充电桩中现有站点和新站点的比例 - 绝大多数在建充电桩位于新站点 [64] 问题13：新充电桩对2022年收入贡献较慢的原因及整体行业动态对其的影响 - 不是增长缓慢，而是通电时间长，受公用事业最终检查和通电等外部因素影响；新充电桩开通不会立即带来额外流量，用户会在新旧站点间重新分配，随着电动汽车数量增加，新站点容量会逐渐被填满 [66][67] 问题14：去年第三季度到第四季度吞吐量增加，今年不同的原因 - 去年的情况受新冠疫情影响，第四季度加州疫情限制放松，人们出行增加，而今年不能以此为参考 [71] 问题15：与通用汽车合作成本结构变化情况 - 由于早期道路上电动汽车数量少，建设充电站需要更多补贴，而2023年后电动汽车增多，所需补贴减少，因此相同的9000万美元通用汽车资金在后期可多建500个充电桩，提高了整体净现值 [73] 问题16：长期是否维持车队吞吐量占总吞吐量约2/3的目标，以及车队业务发展中收入增长与吞吐量增长的关系 - 短期内收入和吞吐量增长可能会有波动，但长期来看应同步增长 [75] 问题17：车队定价折扣对平均定价的影响 - 从整体业务看，由于车队每千瓦时价格较低，会对平均定价产生影响 [76] 问题18：从中长期看，车队业务与零售业务的利润率对比 - 车队业务分为公共和专用两部分，公共部分每千瓦时利润率较低，但量大可弥补；专用部分利润率高，风险低，整体来看两者利润率相似 [77]

公司重大事件 - 2021年7月1日公司完成与Holdings的业务合并[121][122] - 2020年10月2日完成首次公开募股，发行2300万单位，每单位10美元，募资2.3亿美元；同时出售660万份私募认股权证，每份1美元，募资660万美元[129] 财务亏损情况 - 2021年第一季度净亏损2580万美元，包括440万美元运营成本和2140万美元衍生负债公允价值非现金变动[127] - 2021年上半年净亏损5670万美元，包括630万美元运营成本和5040万美元衍生负债公允价值非现金变动[128] 资金状况 - 截至2021年6月30日，信托账户有现金和投资约2.3亿美元，信托账户外有现金约2.643亿美元[132] 股权认购 - PIPE投资者同意以每股10美元的价格购买4000万股A类普通股，总购买价4亿美元；CRIS PIPE ONE, LLC购买50万股，总价500万美元；PIMCO相关私募基金购买500万股，总价5000万美元[134] 费用支付 - 自2021年3月起，公司每月向Climate Real Impact Solutions Services LLC支付约4.5万美元咨询费，业务合并完成后停止支付[136] - 承销商有权获得递延费用，每单位0.35美元，总计810万美元，仅在完成初始业务合并时支付[138] - 公司与多家服务提供商签订咨询协议，每月费用约9万美元[139] 风险情况 - 截至2021年6月30日，公司无市场或利率风险，IPO净收益投资于短期美国国债或货币市场基金[145]

财务数据和关键指标变化 - 二季度千瓦时网络吞吐量环比增长48%，同比增长126%，上半年网络吞吐量超预期，有望实现全年24吉瓦时目标 [14][35] - 收入增长16%，有望实现全年2000万美元收入目标 [36] - 二季度调整后毛损为负6.1万美元，利润率为负1.3%，较一季度的负3.9%提升260个基点 [36] - 二季度一般及行政费用增至1220万美元，高于一季度的1100万美元和去年二季度的680万美元 [38] - 二季度调整后息税折旧及摊销前利润为负1100万美元，高于一季度的负980万美元 [39] - 上半年经营活动现金流为负140万美元，较去年同期增加1440万美元，主要因一季度原始设备制造商合作伙伴概念预付款2000万美元 [39] - 上半年资本支出为2330万美元，高于去年同期的770万美元 [39] - 重申全年财务和运营预测，包括总收入2000万美元、网络吞吐量约24吉瓦时和调整后息税折旧及摊销前利润负5800万美元 [50] 各条业务线数据和关键指标变化 - 零售和车队业务受益于经济重启和电动汽车销售强劲，网络吞吐量增长 [35] - 二季度新增约3.5万个新客户账户，年初至今新增超5.3万个，客户账户总数超27.5万个 [14] 各个市场数据和关键指标变化 - 上半年美国电动汽车销量超过20万辆，其中约7万辆非特斯拉汽车，反映出电动汽车的普及和更多车型选择 [10] - 7月哈里斯民意调查显示，48%的美国人表示会考虑购买电动汽车，高于4月的37%和2017年的约20% [13] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司致力于通过投资充电基础设施加速电动汽车的普及，采用建设、拥有、运营的商业模式，为新兴电动汽车细分市场提供充电解决方案 [31] - 与通用汽车合作，成为其Ultium Charge 360车队服务的首选充电供应商，并计划到2025年部署2750个快速充电位 [15][19] - 与两家领先的自动驾驶汽车公司签订合同，为其提供专用快速充电站点 [21] - 7月宣布以2500万美元收购电动汽车软件公司Recargo，以扩展增值软件和数据驱动的辅助服务 [25] - 建立EVgo创新实验室，测试、验证和认证充电设备，为汽车制造商和充电器制造商提供有价值的信息 [29][30] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 电动汽车行业正经历前所未有的增长，政策支持力度大，公司各业务板块均实现增长 [9] - 公司对二季度业绩感到满意，目前的表现为未来在高增长市场的发展奠定了基础 [52] - 密切关注新冠疫情德尔塔变种的发展及其对客户活动、供应链、原材料成本和宏观经济形势的潜在影响 [52] 其他重要信息 - 二季度启用104个新充电单元，截至二季度末，快速充电位总数达1548个，活跃工程和建设管道中有超2000个充电位，约85%位于美国前20大城市市场 [15] - 公司发起“连接瓦特”倡议，为利益相关者提供分享充电部署最佳实践的平台，以缩短项目开发时间 [18] - 公司运营的美国最广泛的快速充电网络的正常运行时间保持在98% [32] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 能否看到电动汽车车主充电行为的变化 - 公司网络上平均每次充电花费约8.2美元，表明车主是为了方便而充电，而非等到电量耗尽再充电，公司的策略是将充电设施布局在零售中心等人们常去的地方 [56][57] 问题: 政策对公司的影响以及公司如何适应 - 联邦政策是电动汽车行业的重要推动力，基础设施法案将支持充电设施建设，和解法案将为消费者购买电动汽车和充电基础设施提供更多激励措施，公司在获取州资金方面有经验，有能力竞争并获得这些资金 [60][61][63] 问题: 是否有其他汽车制造商与公司建立类似通用汽车的合作关系 - 公司与通用汽车的合作关系不断加强和拓展，与日产也有类似但规模较小的合作关系，全球所有汽车制造商都在投资电动汽车，公司积极与其他汽车制造商沟通合作 [65] 问题: 网络吞吐量增长的驱动因素是什么 - 网络吞吐量增长的三个主要因素是季节性交通增长、新客户增加和车队交通增加，其中车队交通增加是由于经济重启和与自动驾驶汽车公司的合作 [71][73] 问题: 公共车队和中重型车队业务的进展如何 - 公司与优步和来福车有合作，随着经济重启，共享出行市场正在复苏，两家公司承诺到2030年实现零排放，将增加电动汽车的使用，这对公司有利；公司与两家自动驾驶汽车公司签订了合同，并有“照付不议”安排；中重型车队业务仍受车辆供应短缺的影响，但公司与相关企业保持积极沟通，愿意为其提供充电解决方案 [75][76][78] 问题: 2000个充电位中有多少已获得许可或处于许可后期阶段 - 活跃工程和建设管道中有数百个充电位正在等待地方政府审批，一旦获得许可，公司可以迅速推进项目；公司与主要全国零售连锁店有合作协议，有大量潜在的快速充电站点位置，随着行业经验的积累，项目开发时间将缩短 [80][83] 问题: 供应链管理情况如何，是否会影响公司业务 - 公司尚未受到供应链瓶颈的严重影响，已采取提前下单、多元化供应商等措施来管理风险，目前已确保2022年第一季度的设备供应，将密切关注情况并及时做出反应 [86] 问题: 二季度资本支出与安装数量的关系以及成本通胀的影响 - 二季度资本支出与安装数量的计算可能不准确，因为项目开发时间较长，资本支出可能提前发生，目前尚未观察到成本通胀的影响，如有变化将在第三季度更新 [88] 问题: 特斯拉开放超级充电网络对公司业务的影响 - 电动汽车市场将大幅增长，需要更多的充电设施来满足需求；公司与特斯拉有良好的合作关系，约10%的新账户来自特斯拉车主；特斯拉开放充电网络可能首先在欧洲发生，对公司的市场份额、增长和吞吐量预测没有重大影响 [90][91] 问题: 为什么千瓦时增长49%，而收入仅增长16% - 收入增长低于千瓦时增长的主要原因是“照付不议”合同的收入先于吞吐量确认，会员收入的损耗率降低，以及二季度的促销活动导致每千瓦时收入降低 [94] 问题: Recargo对公司2021年下半年财务的贡献如何 - Recargo规模较小，尚未成功商业化其技术，对2021年剩余时间的财务贡献非常小，不会对公司的指导产生重大影响 [95] 问题: 不确定充电桩数量，如何确定收入目标 - 公司收入的主要驱动因素是新客户增长和网络容纳流量的能力，目前网络有能力容纳所有新流量，短期内不会影响收入和吞吐量，中长期将建设更多充电桩以满足增长需求 [96] 问题: 考虑到特斯拉和ElectriFI的变化，公司站点选择的计算是否会改变 - 公司会根据每个投资项目的八年利用率进行评估，并根据附近其他充电桩的情况进行调整，公司的商业模式具有灵活性，可以根据市场变化迅速调整投资决策 [98] 问题: 《投资美国法案》的赠款对公司资本投资计划、资本回报率和正自由现金流路径的影响 - 赠款可能会分配给各州的交通运输部门，各州的分配规则不同，预计赠款将覆盖20% - 80%的资本支出，这将提高特定地点的回报率，使公司能够进入原本无法盈利的市场，如农村地区 [100][101]

业绩总结 - 2021年第二季度收入为478.3万美元，较Q1 2021增长16%[18] - 2021年第二季度的GAAP毛利为-276.5万美元，相较于2020年同期的-295.9万美元改善了6.5%[31] - 2021年第二季度的净亏损为184.2万美元，较2020年同期的104.1万美元增加了77.0%[31] - 2021年上半年的净亏损为3503.2万美元，较2020年同期的2479.5万美元增加了41.0%[32] - 2021年第二季度的运营费用为122.5万美元，同比增长80.2%[31] 用户数据 - 截至Q2 2021，客户账户超过275,000个，主要受强劲电动车销售推动[17] 网络吞吐量与未来展望 - Q2 2021网络吞吐量为6.1 GWh，较Q1 2021增长48%[17] - 预计2021年网络吞吐量为24 GWh，收入为2000万美元[24] - 调整后EBITDA预计为-5800万美元[24] 资本支出与现金流 - H1 2021资本支出超过H1 2020的三倍，达到233.41万美元[19] - H1 2021运营现金流改善至-135.7万美元，相较于H1 2020的-1575.7万美元有显著提升[20] - 2021年第二季度的现金及受限现金总额为140.1万美元，较2020年6月30日的629.8万美元减少了77.7%[32] 资产与负债 - 2021年第二季度的总资产为199.3百万美元，较2020年12月31日的182.1百万美元增长了9.4%[30] - 2021年第二季度的总负债为143.9百万美元，较2020年12月31日的92.7百万美元增长了55.1%[30] 新产品与市场扩张 - EVgo在Q2 2021新增104个充电桩，活跃工程与建设管道中有2067个充电桩[10] 毛利与调整后指标 - 调整后毛利（损失）为-6.1万美元，较Q1 2021的-16.2万美元有所改善[20] - 调整后毛利率为-1.3%，较Q1 2021的-3.9%有所提升[20] - 2021年第二季度的调整后EBITDA为-110.1万美元，较2020年同期的-50.3万美元有所恶化[29] - 2021年上半年的折旧、摊销和增值费用为1020.7万美元，较2020年同期的854.1万美元增长了19.5%[32]

业务合并与PIPE投资 - 2021年1月21日，公司与EVgo各方签订业务合并协议，同时与PIPE投资者签订认购协议，投资者将以每股10美元的价格购买4000万股A类普通股，总购买价4亿美元[139][141] - 与公司高管和董事有关联的CRIS PIPE ONE, LLC将在PIPE中以500万美元的总价购买50万股A类普通股；与太平洋投资管理公司有关联的私人基金将以5000万美元的总价购买500万股A类普通股[155] 财务收支与亏损情况 - 2021年1月1日至3月31日，公司净亏损3090万美元，包括190万美元的运营成本和2900万美元的衍生负债公允价值非现金变动，银行利息收入15美元，信托账户投资利息收入3500美元[146] - 2021年1月1日至3月31日，经营活动使用的现金为60万美元，包括3090万美元的净亏损和3500美元的信托账户投资利息收入，被2900万美元的认股权证负债非现金变动和130万美元的经营资产和负债变动所抵消[149] 首次公开募股情况 - 2020年10月2日，公司完成2300万单位的首次公开募股，每单位价格10美元，承销商全额行使300万单位的超额配售权，总收益2.3亿美元；同时完成向股东出售660万份私募认股权证，每份价格1美元，总收益660万美元[147] - 首次公开募股后，2.3亿美元被存入信托账户，公司产生1320万美元的交易成本，包括420万美元的承销费、810万美元的递延承销费和90万美元的其他发行成本[148] 信托账户情况 - 截至2021年3月31日，信托账户中的现金和投资约为2.3亿美元，信托账户外持有现金约40万美元[150][151] - 承销商有权获得每单位0.35美元、总计810万美元的递延费用，仅在公司完成首次业务合并时从信托账户中支付[160] 费用支付情况 - 自2021年3月起，公司每月向Climate Real Impact Solutions Services LLC支付约4.5万美元咨询费，预计业务合并完成后停止支付[156] - 2021年3月31日，公司向Holdings借款28万美元支付业务合并相关交易费用，年利率0.12%，业务合并完成时支付；若业务未完成，50%本金将被免除，剩余50%按规定偿还[157] 风险情况 - 截至2021年3月31日，公司无市场或利率风险[167] - 公司IPO净收益（含信托账户资金）投资于期限185天或更短的美国国债或仅投资美国国债的货币市场基金[167] - 因投资短期性，公司认为无重大利率风险敞口[167]

财务亏损与成本 - 2020年8月4日至12月31日净亏损100万美元，由100万美元运营成本减去31美元银行利息收入和3400美元信托账户投资利息构成[430] - 首次公开募股后，2.3亿美元存入信托账户，产生1320万美元交易成本，包括420万美元承销费、810万美元递延承销费和90万美元其他发行成本[432] - 2020年8月4日至12月31日，经营活动现金使用量为50万美元，由100万美元净亏损和3400美元信托账户投资利息，减去通过关联方本票支付的402美元运营成本和50万美元经营资产和负债变动构成[433] 首次公开募股 - 2020年10月2日完成首次公开募股，发行2300万单位，单价10美元，总收益2.3亿美元；同时出售660万份私募认股权证，单价1美元，收益660万美元[431] 信托账户情况 - 截至2020年12月31日，信托账户有现金和投资约2.3亿美元，账户外有现金约100万美元[435][436] - 承销商有权获得递延费用，每单位0.35美元，总计810万美元，仅在公司完成首次业务合并时从信托账户支付[440] 公司协议与费用 - 公司与多家服务提供商签订咨询协议，每月费用约9万美元[441] 业务合并 - 2021年1月21日，CRIS、SPAC Sub和EVgo各方签订业务合并协议[427] 收入预期 - 公司预计在完成首次业务合并后才会产生运营收入，在此之前会产生非运营收入，形式为首次公开募股后持有的有价证券利息收入[429] 资产负债表外情况 - 截至2020年12月31日，公司无资产负债表外融资安排，未参与创建与非合并实体或金融伙伴关系的交易[439]

公司亏损情况 - 2020年8月4日至9月30日公司净亏损1401美元，亏损由组建成本构成[93] 首次公开募股及私募认股权证出售情况 - 2020年10月2日公司完成首次公开募股，发售2300万单位，单价10美元，总收益2.3亿美元；同时完成私募认股权证出售，发售660万份，单价1美元，总收益660万美元[95] 资金存入信托账户及交易成本情况 - 首次公开募股、承销商超额配售权完全行使和私募认股权证出售后，2.3亿美元被存入信托账户，交易成本为1316.1756万美元，包括420.4万美元承销费、805万美元递延承销费和90.7756万美元其他发行成本[96] 承销商递延费用情况 - 承销商有权获得每单位0.35美元的递延费用，总计805万美元，仅在公司完成业务合并时从信托账户支付[103] 公司表外安排情况 - 截至2020年9月30日，公司没有任何表外安排[102] 公司债务及负债情况 - 截至2020年9月30日，公司除递延承销费外没有任何长期债务、资本租赁义务、经营租赁义务或长期负债[103] 公司市场及利率风险情况 - 截至2020年9月30日，公司不受任何市场或利率风险影响，首次公开募股完成后，净收益投资于短期美国国债或特定货币市场基金，预计无重大利率风险[106] 公司披露控制和程序情况 - 截至2020年9月30日财季末，公司披露控制和程序在合理保证水平上有效[109] 公司财务报告内部控制变化情况 - 2020年本季度公司财务报告内部控制没有发生重大影响的变化[110] 公司业务性质及收入情况 - 公司是空白支票公司，旨在与一家或多家企业进行业务合并，预计在业务合并完成后产生营业收入，此前会产生非营业收入如利息收入[90][92]