文章核心观点 - 公司股价表现良好，国际业务助力业绩反弹，但骨骼健康业务和指南更新带来不确定性，新投资者应谨慎，持股者可继续持有 [1][5][15] 股价表现 - 公司股价接近52周高点，周四收盘价为80.99美元，较最高点低4.3% [1] - 过去三个月公司股票涨幅达8.5%，超过行业2%和标普500指数2.8%的涨幅，也优于竞争对手 [1] - 股票交易价格高于50日和200日移动平均线，显示投资者信心和市场前景积极 [3] 业务增长驱动因素 诊断业务 - 2024财年第三季度公司营收和利润恢复增长，国际业务早期成果推动业绩提升 [5] - 分子诊断是主要收入来源，Panther仪器系统菜单扩展、工作流程优越和易用性增加了需求，提升了竞争力 [5] - 公司有望增加全球性传播感染检测份额，在新地区引入液基巴氏试验将加速细胞学和宫颈癌筛查市场增长 [6] - 获FDA批准的Genius AI数字细胞学系统解决了美国以外市场细胞学家短缺问题 [6] 外科业务 - 国际市场对微创选择需求增加，Myosure在国际上取得更大成功，是许多地区全子宫切除术唯一微创替代方案，有扩张机会 [7] 乳腺健康业务 - 国内外乳腺成像平台采用率增加推动该业务收入增长，收购Endomagnetics使业务多元化 [7] 利润率改善 - 2024财年第三季度公司恢复到疫情前运营利润率水平，国际业务自2019年以来增长超40% [8] - 公司专注运营效率，克服芯片摊销问题，目标在2025财年实现31.5%的疫情前利润率 [8] 面临问题 骨骼健康业务 - Horizon DXA系统临时停运会影响业务，因电磁兼容性要求不符，公司将2024财年营收指引中点下调500万美元，约有2000万美元损失 [9] 指南更新 - 美国预防服务特别工作组更新乳腺癌筛查指南，公司认为该指南不足，呼吁每年筛查，宫颈筛查指南不利发展会带来更多不确定性 [10] 盈利预测 - 过去30天公司2024财年盈利预测增加0.2%至4.09美元 [11] 估值情况 - 公司股票估值较行业同行有折扣，远期12个月市盈率为18.3倍，低于行业平均33.2倍，目前价值评分为B [13]

文章核心观点 Zacks Premium研究服务可帮助投资者更好利用股市并自信投资 其提供多种工具 包括Zacks Style Scores等 该评分与Zacks Rank配合使用 能帮助投资者挑选更有潜力的股票 如Hologic公司就因相关评分值得关注 [1][2][7] Zacks Premium研究服务 - 可帮助投资者更明智自信地投资 提供Zacks Rank和Zacks Industry Rank每日更新等内容 [1] Zacks Style Scores介绍 - 与Zacks Rank一同开发 是一组互补指标 基于股票价值 增长和动量特征评分 帮助投资者挑选未来30天跑赢市场的股票 [2] - 分为价值 增长 动量和VGM四类评分 价值评分关注低价好股 增长评分关注公司财务和未来前景 动量评分确定买入高动量股票时机 VGM评分综合三种评分 [3][4] Zacks Style Scores与Zacks Rank配合 - Zacks Rank通过盈利预测修正构建投资组合 自1988年以来 1（强力买入）股票年均回报率达25.41% 但每日有超800只高评级股票 挑选困难 [5][6] - 选择Zacks Rank为 1或 2且Style Scores为A或B的股票 成功概率最高 若为 3（持有）评级 也需A或B评分以确保上行潜力 [7] - 应关注股票盈利预测修正方向 避免买入 4（卖出）或 5（强力卖出）评级股票 即使其Style Scores为A或B [8] 股票关注案例 - Hologic - 开发 制造和供应女性医疗产品 Zacks Rank为 3（持有） VGM评分为B 价值评分为B 因19.88的远期市盈率受价值投资者关注 [9] - 三位分析师上调2024财年盈利预测 Zacks共识估计增至每股4.09美元 平均盈利惊喜为4.5% 值得投资者关注 [10]

文章核心观点 - 公司分子诊断业务实力强劲、乳腺健康业务多元化且财务稳定利于未来增长，但宏观经济和汇率波动影响运营 [1] 公司表现 - 过去一年公司股价上涨8.2%，行业增长11.8%，标普500指数上涨26.3% [2] - 公司市值189.3亿美元，过去四个季度均超盈利预期，平均盈利惊喜为4.5% [2] 有利因素 分子诊断业务增长 - 分子诊断业务在过去15个季度中的13个季度保持高个位数至两位数增长，得益于Panther平台广泛菜单的持续采用和使用 [3] - BV/CV/TV检测成为全球第二大检测项目，生物诊断业务对分子业务至关重要，性传播感染检测是分子诊断最大类别和重要增长机会 [4] 乳腺健康业务优势 - 公司将乳腺健康产品从成像扩展到活检和手术等乳腺癌护理全流程，2024财年第三季度该业务因龙门架发货量增加和服务收入增长而表现出色，公司有信心今年交付更多龙门架 [5] - 收购Endomagnetics为产品组合增添创新解决方案，增强介入性乳腺手术市场能力，公司乳腺摄影技术将与拜耳注射系统结合提供对比增强乳腺摄影协调解决方案 [6] 财务状况良好 - 2024财年第三季度末公司现金及现金等价物24.4亿美元，短期应付债务3750万美元，有足够现金偿还债务 [7] - 总长期债务（含当期部分）25.4亿美元，较2024财年第二季度略有下降，第三季度末利息保障倍数为7.7倍，环比上升1.8% [8] 不利因素 宏观经济问题 - 全球经济担忧和不确定性增加市场波动、降低增长预期，影响公司产品在部分国家的成本和销售，2024财年第三季度公司收入成本同比上涨约1.9%，销售、一般和管理费用增加4.2% [9] 外汇逆风 - 不利的外汇影响在过去几个季度对公司整体业绩产生负面影响，美元升值可能降低公司美国以外地区收入和现金流的报告价值，预计第四季度外汇负面影响约300万美元 [10] 业绩预测 - 过去30天，Zacks对公司2024财年每股收益的共识估计维持在4.08美元 [11] - Zacks对公司2024财年收入的共识估计为40.3亿美元，较上年报告数字下降0.1% [11] 其他推荐股票 - TransMedix Group预计2024年收益激增255.8%，过去四个季度均超盈利预期，平均盈利惊喜为287.5%，过去一年股价飙升155.9%，目前Zacks排名第一（强力买入） [12][13] - Boston Scientific预计收益增长率为17.1%，过去四个季度均超盈利预期，平均盈利惊喜为7.2%，过去一年股价上涨56%，目前Zacks排名第二（买入） [13] - Myriad Genetics预计长期收益增长率为51.3%，过去四个季度均超盈利预期，平均盈利惊喜为213.4%，过去一年股价飙升59.3%，目前Zacks排名第二（买入） [14]

文章核心观点 - 公司2024财年第三季度业绩超预期，虽面临供应和监管挑战，但基本面强劲、收购能力强、估值有吸引力且股价表现优于同行，适合现有投资者持有 [1][20] 第三季度业绩表现 - 营收超内部预测和Zacks共识预期，净利润超共识，但惊喜程度较上一季度降低近37% [1] - 股价在财报发布后上涨1.1%，收于83.39美元 [2] - 营收实现2.7%的同比增长，结束连续11个季度因新冠疫情导致的下滑，调整后每股收益为1.06美元，超共识预期3.9%，连续四个季度超预期 [3] - 诊断业务板块全球增长6%（不包括新冠检测及相关收入），分子诊断业务增长10.5%，Panther装机量超3300台，但细胞学和围产期业务全球下降2.9% [4] - 乳腺健康业务增长7.1%，得益于龙门架发货量增加和服务业务收入强劲；外科手术业务销售增长6.2%，国际业务增长近20% [5] - 毛利率同比提高30个基点，运营利润率达31.2%，得益于营收增长、毛利率扩大和运营费用降低 [6] - 第三季度末现金及现金等价物达24亿美元，经营活动产生的现金为4亿美元，累计达9.182亿美元，还斥资1亿美元回购140万股股票 [7] 全年展望 - 管理层将2024年营收指引缩窄至401.2 - 402.7亿美元，中点减少500万美元，主要因骨骼健康业务临时停船带来2000万美元逆风，但部分被第三季度强劲表现和Endomagnetics收购预期带来的400 - 500万美元收入抵消；每股收益预期在4.04 - 4.11美元之间 [8] 发展潜力 - 公司最新数据显示强劲复苏，多元化业务布局使其在诊断和医疗技术领域有坚实基础，各业务有多个持久增长驱动力 [10] - 核心分子诊断业务有望受益于Panther平台利用率提高；外科手术业务中MyoSure在国际市场增长更快；乳腺健康业务产品需求强劲，龙门架订单可见性高 [11] - 公司通过内部发展和外部创新结合促进增长，如收购Endomag，其先进解决方案和全球影响力有助于满足介入性乳腺业务不断增长的需求 [12] - 公司计划通过回购策略积累现金用于未来收购，此前在新冠疫情期间的收购如Biotheranostics、Fluent和Accesa已成为增长驱动力 [13] 近期面临的问题 - 近期收购业务运营利润率低于传统业务，国际业务面临供应链成本上升和新设施整合费用增加问题，预计2025财年解决，可能导致本财年利润率略低于疫情前水平 [14] - BioZorb产品线因FDA对相关设备的一级召回面临监管挑战，公司下调该产品线预测，暗示其价值可能受损 [15] 股价表现和估值 - 年初至今，公司股价上涨14.6%，优于行业1.9%的涨幅和标准普尔500指数9.2%的涨幅，也超过同行QIAGEN和Becton, Dickinson and Company [16] - 公司未来12个月的市盈率为18.9倍，低于行业平均的31.6倍和五年中位数33.1倍 [18] 盈利预测变动 - 过去30天，公司2024财年盈利预测维持在4.08美元不变 [18] 综合建议 - 公司目前面临的挑战可能使潜在投资者谨慎，但强劲基本面、收购能力、有吸引力的估值和优于同行的股价表现使其对现有投资者有吸引力，第三季度业绩增强了股票吸引力，建议已投资的投资者持有 [20] - 公司目前Zacks评级为3（持有） [21]

业务收入分析 - 诊断业务收入为4.069亿美元，占总收入的40.2%[174] - 乳腺健康业务收入为2.289亿美元，占总收入的22.6%[174] - 妇科外科业务收入为1.654亿美元，占总收入的16.4%[174] - 骨科健康业务收入为1000万美元，占总收入的1.0%[174] - 公司总收入为8.112亿美元[174] - 诊断业务收入同比下降0.7%[174] - 乳腺健康业务收入同比增长6.7%[174] - 妇科外科业务收入同比增长5.8%[174] - 骨科健康业务收入同比下降46.2%[174] 产品收入分析 - 产品收入在当前三个月期间相比去年同期有所增加,主要由于乳腺健康和妇科手术收入的增加[176] - 诊断产品收入在当前三个月和九个月期间分别下降0.7%和9.6%,主要由于分子诊断收入下降[177] - 乳腺健康产品收入在当前三个月和九个月期间分别增加6.7%和10.3%,主要由于数字乳腺X线系统销量增加[178] - 妇科手术产品收入在当前三个月和九个月期间分别增加5.8%和5.9%,主要由于MyoSure设备和Fluent Fluid Management产品销量增加[179] - 骨骼健康产品收入在当前三个月和九个月期间分别下降46.2%和26.0%,主要由于Horizon DXA系统销量下降[180] - 公司产品收入在美国和欧洲的占比有所下降,而在其他地区的占比有所上升[181,182] 服务和其他收入分析 - 服务和其他收入在当前三个月和九个月期间分别增加8.0%和2.3%,主要由于乳腺健康服务合同收入和Biotheranostics业务检测量增加[183,184] - 服务及其他收入毛利率从上年同期的47.4%上升至50.6%,主要由于Biotheranostics实验室检测业务收入增加[199] 成本和费用分析 - 产品成本占产品收入的比例在当前三个月和九个月期间分别为36.8%和37.0%,较去年同期有所上升[188] - 研发费用下降11.7%和7.2%,主要由于人员成本和项目支出减少[201] - 销售及营销费用下降2.3%和3.6%,主要由于广告营销和差旅费用减少[202][203] - 一般及行政费用增加4.2%和2.2%,主要由于法律费用、人员成本和并购交易费用增加[204] - 无形资产摊销费用变动主要由于Mobidiag相关无形资产的减值和加速摊销[205] 资产减值 - 公司对BioZorb产品线的长期资产进行了减值测试,计提了26.8百万美元的减值损失[195] - 公司对Mobidiag业务进行了减值测试,计提了186.9百万美元的减值损失[196] - 公司对SSI超声波成像业务进行了减值测试,计提了26.4百万美元的减值损失[197] 经营业绩 - 诊断业务在当前三个月和九个月期间的经营利润与上一年同期相比均有所增加,主要是由于毛利率的提高和经营费用的降低[227] - 毛利率的提高主要是由于上一年度计提的1.628亿美元Mobidiag资产减值损失不再发生、无形资产摊销费用降低、芬兰Mobidiag工厂关闭导致制造成本降低、妇女健康Aptima和Fusion试剂销量增加以及Biotheranostics实验室检测业务收入增加(毛利率较高)[228] - 经营费用的降低主要是由于上一年度计提的3460万美元Mobidiag资产减值损失不再发生,以及营销和研发支出有所下降,部分被本年度重组费用增加所抵消[229] - 总收入在当前三个月和九个月期间分别同比增长6.9%和6.2%[231] - 营业利润在当前三个月和九个月期间分别同比增长61.8%和26.7%[231] 业务部门分析 - 乳腺健康业务收入增加主要由于产品收入和服务收入的增加[233] - 乳腺健康业务的毛利率从上年同期的50.9%和54.2%分别提高至54.3%[234] - 妇科外科业务收入增加主要由于产品收入的增加[239] - 妇科外科业务的毛利率从上年同比分别为68.7%和68.4%提高至69.6%和67.7%[240] - 骨科业务收入在当前三个月和九个月期间分别同比下降29.9%和16.3%[243] 现金流和融资 - 公司在前九个月的经营活动中产生了9.182亿美元的现金流[249] - 公司在前九个月进行了7.768亿美元的股票回购[252] - 公司在2021年9月27日签订了新的信贷协议,截至2024年6月29日未使用2021年循环信贷额度[254][257] - 公司发行了总计4亿美元的2028年优先票据和9.5亿美元的2029年优先票据[259,260] - 公司授权了一项为期5年的10亿美元股票回购计划[261,262] - 公司以约3.1亿美元收购了Endomagnetics Ltd[263] 风险管理 - 公司面临利率风险和外汇风险,并持有低风险的货币市场基金、美国国债和商业票据等投资[269] - 公司2021年信贷协议下的借款利息会随SOFR利率变动而变化,利率上升10%将使年利息费用增加约380万美元[270] - 公司持有大量现金及现金等价物,如果市场利率上升10%将使年利息收入增加约1,120万美元[271] - 公司通过远期外汇合约来对冲部分外汇风险,但这些合约不符合套期会计的要求[273]

文章核心观点 - 2024财年第三季度Hologic公司盈利和营收超预期 各业务板块表现有差异 同时公司给出了2024财年和第四季度指引 [1][2][14] 财务数据 盈利情况 - 2024财年第三季度调整后每股收益为1.06美元 同比增长14% 超Zacks共识预期3.9% [1] - 该季度GAAP每股收益为0.82美元 去年同期亏损0.16美元 [1] 营收情况 - 该季度总营收10.1亿美元 同比增长2.7% 固定汇率下增长3.1% 超Zacks共识预期1.1% [2] 地区营收 - 美国营收7.653亿美元 增长2% 超模型预测 [3] - 国际营收2.461亿美元 同比增长5.1% 固定汇率下增长6.4% 略低于模型预测 [3] 各业务板块营收 - 诊断业务营收4.408亿美元 同比增长0.3% 固定汇率下增长0.7% 排除新冠业务后增长5.5% [4] - 分子诊断业务营收3.107亿美元 固定汇率下增长3.1% [5] - 血液筛查业务营收790万美元 固定汇率下同比下降26.2% [5] - 乳腺健康业务营收3.85亿美元 同比增长6.9% 固定汇率下增长7.1% 主要受乳腺成像业务推动 [6] - 妇科外科业务营收1.666亿美元 同比增长5.9% 固定汇率下增长6.2% 主要受MyoSure和Fluent Fluid Management销售推动 [7] - 骨骼健康业务营收1900万美元 同比下降29.9% 固定汇率下下降29.7% [7] 运营情况 - 调整后毛利率提高30个基点至61.1% [8] - 调整后运营利润率为31.2% 扩张230个基点 [8] 财务状况 - 2024财年第三季度末现金及现金等价物为24.4亿美元 高于第二季度的21.8亿美元 [8] - 长期债务总额（含流动部分）为25.4亿美元 略低于第二季度的25.5亿美元 [9] - 第三季度末经营活动提供的净现金为9.182亿美元 高于去年同期的7.925亿美元 [9] 业绩指引 2024财年 - 预计营收在40.12 - 40.27亿美元之间 报告基础上同比增长0.4% - 0.1% 固定汇率下增长0.5% - 0.1% 有机增长5.2% - 5.6% [10] - 调整后每股收益预计在4.04 - 4.11美元之间 同比增长2% - 3.8% [11] 第四季度 - 预计营收在9.7 - 9.85亿美元之间 报告基础上同比增长2.6% - 4.2% 固定汇率下增长2.9% - 4.5% 有机增长5% - 6.6% [12] - 调整后每股收益预计在0.97 - 1.04美元之间 同比增长9% - 16.9% [13] 综合评价 - 公司在2024财年第三季度盈利和营收超预期 各业务板块表现不一 乳腺健康业务受龙门架发货量增加推动 外科腹腔镜业务显著增长 骨骼业务受Horizon DXA发货量下降影响 [14][15] 评级与其他推荐 - Hologic目前Zacks排名为2（买入） [16] - 其他医疗行业排名靠前的股票有Intuitive Surgical、Abbott Laboratories和Quest Diagnostics [16] Intuitive Surgical - 2024年第三季度调整后每股收益为1.78美元 超Zacks共识预期16.3% 营收20.1亿美元 超共识预期2% [17] - 2024年预计长期盈利增长率为16.1% 高于行业的14.1% 过去四个季度盈利均超预期 平均超8.97% [18] Abbott Laboratories - 2024年第三季度盈利1.14美元 超Zacks共识预期3.6% 营收103.8亿美元 超Zacks共识预期0.3% [18] - 2025年预计盈利增长率为10.1% 高于标准普尔500指数的9.3% 过去四个季度盈利均超预期 平均超2.34% [19] Quest Diagnostics - 第三季度调整后每股收益为2.35美元 超Zacks共识预期1.7% 营收24亿美元 超Zacks共识预期0.5% [19] - 历史五年盈利增长率为7.4% 优于行业的4.2% 过去四个季度盈利均超预期 平均超3.31% [20]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度总收入为10.11亿美元,同比增长3.1% [9] - 第三季度非GAAP每股收益为1.06美元,同比增长14% [10] - 第三季度经营利润率为31.2%,同比提升230个基点 [19][41] - 公司现金头寸达24亿美元,财务状况稳健 [36] 各条业务线数据和关键指标变化 - 诊断业务第三季度收入4.408亿美元,同比增长0.7%,剔除新冠相关收入后增长6% [38] - 分子诊断业务第三季度增长10.5%,连续13个季度保持高个位数至两位数增长 [16] - 乳腺健康业务第三季度收入3.85亿美元,同比增长7.1% [41] - 外科业务第三季度收入1.666亿美元,同比增长6.2% [43] - 骨科业务第三季度收入1900万美元,同比下降29.7%,受到供应商问题影响 [44] 各个市场数据和关键指标变化 - 国际市场持续保持良好增长势头,如分子诊断、细胞学和MyoSure等业务在海外市场表现出色 [25][26][29] - 公司正在积极拓展海外市场,提升在多个领域的市场份额 [27][28][30] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司通过收购Endomagnetics进一步拓展乳腺介入业务,提升在该领域的竞争力 [31][32] - 公司将继续保持在宫颈癌筛查领域的领导地位,无论USPSTF指南如何变化 [23] - 公司看好未来发展前景,将继续通过内生增长和并购来推动业务发展 [21][22] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对公司核心业务的发展前景保持乐观,认为公司已经成为一家更大、更快、更强的公司 [11][12] - 管理层表示,公司将继续专注于提升运营效率,维持行业领先的利润率水平 [20] - 管理层对公司未来一年的发展前景保持信心,预计各主要业务线将实现中个位数增长 [50][51][54] 其他重要信息 - 公司将继续保持资本配置策略的平衡,包括并购和股票回购 [21][22][37] - 公司正在积极推进供应链整合和制造基地整合,以进一步提升运营效率 [113][124] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Patrick Donnelly提问** 对于第四季度业绩指引,主要是由于骨科业务供应商问题导致的影响,公司核心业务是否有任何变化? [59][60] **Karleen Oberton回答** 骨科业务供应商问题导致了约1600万美元的影响,但诊断、乳腺和外科等核心业务保持良好增长态势 [61] 问题2 **Tejas Savant提问** 公司未来一年的EPS增长算法是否仍为5%-7%的收入增长带动高个位数至低双位数的利润增长? [66][67] **Karleen Oberton回答** 公司尚未给出2025财年的具体指引,但总体来看,公司希望收入增长能带动利润增长高于收入,实现高个位数至低双位数的EPS增长 [68] 问题3 **Michael Ryskin提问** 公司对于解决骨科业务供应商问题的时间线和可能的结果范围有何预期? [100][101] **Stephen MacMillan回答** 公司有信心在2025财年第一季度之前解决这一问题,不会延续太长时间 [101]

文章核心观点 - 公司2024年第二季度财报显示营收和每股收益超预期，部分业务表现良好，股价近一个月跑赢大盘，短期有望继续跑赢 [1][4][5] 营收情况 - 2024年第二季度公司营收10.1亿美元，较去年同期增长2.7%，高于Zacks一致预期的10亿美元，超出幅度为1.07% [1][5] - GYN外科业务营收1.666亿美元，略低于四位分析师平均预期的1.667亿美元，较去年同期增长5.9% [3] - 总诊断业务营收4.408亿美元，高于四位分析师平均预期的4.3313亿美元，同比增长0.3% [3] - 总乳腺健康业务营收3.85亿美元，高于四位分析师平均预期的3.756亿美元，同比增长6.9% [3] - 骨骼健康业务营收1900万美元，低于四位分析师平均预期的2526万美元，同比下降29.9% [3] - 乳腺健康-乳腺成像业务营收3.092亿美元，高于三位分析师平均预期的2.9611亿美元，同比增长8.1% [3] - 诊断-血液筛查业务营收790万美元，高于三位分析师平均预期的708万美元，同比下降26.2% [3] - 诊断-分子诊断业务营收3.107亿美元，高于三位分析师平均预期的3.0809亿美元，同比增长2.8% [3] - 诊断-细胞学和围产期业务营收1.222亿美元，高于三位分析师平均预期的1.1954亿美元，同比下降3.6% [3] - 乳腺健康-介入性乳腺解决方案业务营收7580万美元，略低于三位分析师平均预期的7753万美元，同比增长2.2% [3] 每股收益情况 - 2024年第二季度公司每股收益为1.06美元，去年同期为0.93美元，超出一致预期的1.02美元，超出幅度为3.92% [1][5] 股价表现 - 过去一个月公司股价回报率为5.9%，而Zacks标准普尔500综合指数回报率为 - 0.2%，目前公司股票Zacks排名为2（买入），短期内有望跑赢大盘 [4]

文章核心观点 - 公司季度财报表现良好，股价后续走势取决于管理层财报电话会议评论，投资者可关注盈利预期修正和行业前景评估股票 [3][5][6] 公司业绩情况 - Hologic本季度每股收益1.06美元，超Zacks共识预期的1.02美元，去年同期为0.93美元，过去四个季度均超共识每股收益预期 [1][2] - Hologic本季度营收10.1亿美元，超Zacks共识预期1.07%，去年同期为9.844亿美元，过去四个季度均超共识营收预期 [9] - 本季度财报盈利惊喜为3.92%，上一季度预期每股收益0.97美元，实际为1.03美元，盈利惊喜6.19% [8] - Sensus Healthcare预计营收700万美元，较去年同期增长54.5%，预计本季度每股收益0.03美元，同比变化+250%，过去30天该季度共识每股收益预期未变 [7][14] 股价表现 - Hologic自年初以来股价上涨约10.1%，而标准普尔500指数上涨14.5% [10] 盈利预期与评级 - 盈利预期修正趋势与短期股价走势强相关，Hologic盈利预期修正趋势有利，当前Zacks排名为2（买入），预计近期股价跑赢市场 [5][12] - 未来季度和本财年盈利预期变化值得关注，当前未来季度共识每股收益预期为1.05美元，营收10亿美元，本财年共识每股收益预期为4.08美元，营收40.4亿美元 [13] 行业情况 - 医疗仪器行业在Zacks行业排名中处于前40%，排名前50%的行业表现优于后50%超两倍 [6]

财务业绩 - 公司第三季度收入为10.114亿美元，同比增长2.7%，超出了公司指引[1][2][3] - 剔除新冠相关收入后，公司有机收入同比增长5.8%[2][8][11] - 诊断业务收入增长0.7%，分子诊断收入增长3.1%，乳腺健康收入增长7.1%，手术业务收入增长6.2%[8][9][10] - 公司第四季度和全年财务指引均超出之前预期[15][16][17] - 公司报告第三季度总收入为10.114亿美元，同比增长2.7%[31] - 产品收入为8.112亿美元，服务及其他收入为2.002亿美元[32] - 毛利率为55.4%，同比增加4.7个百分点[34] - 研发费用为6,410万美元，销售及营销费用为1.463亿美元，管理费用为9,400万美元[35] - 营业利润为2.44亿美元，同比增长17,400%[36] - 净利润为1.945亿美元，每股收益为0.82美元[37][38] - 非GAAP毛利率为61.1%，同比提升0.3个百分点[51] - 非GAAP营业利润率为31.2%，同比提升2.3个百分点[54] - 非GAAP税前利润为3.124亿美元，同比增长6.1%[55] - 公司GAAP净收入为194.5百万美元，非GAAP净收入为250.7百万美元[56] - 公司GAAP每股收益为0.82美元，非GAAP每股收益为1.06美元[58] - 公司调整后EBITDA为338.5百万美元[59] - 公司调整后投资资本回报率(ROIC)为14.1%[65] 现金流和财务状况 - 公司现金流保持强劲，第三季度达到4.057亿美元[5] - 公司现金及现金等价物余额为27.225亿美元[42] - 商誉及无形资产为39.787亿美元[43] - 公司在本季度完成了一项业务出售，获得净现金流3.13亿美元[46] - 公司在本季度进行了4.275亿美元的战略性投资[46] - 公司在本季度回购了7.768亿美元的股票[46] - 公司在本季度偿还了2.781亿美元的长期债务[46] - 公司在本季度的经营活动产生了9.182亿美元的现金流[46] - 公司净负债率为0.1[67] 业务发展 - 公司完成了对Endomagnetics的收购，该公司专注于乳腺手术定位和淋巴引流技术[5] - 公司重申全年业绩指引[26] - 公司在2024财年第一、二和三季度分别计提了13.7百万美元、26.8百万美元和4.3百万美元的无形资产减值[66] - 公司在2024财年第一季度计提了10.0百万美元的研发费用[60] - 公司在2024财年第一季度发生了0.4百万美元的债务清偿损失[60] - 公司美国市场收入占比74.9%，欧洲市场收入占比13.4%[70] - 公司计划在2024财年全年的GAAP每股收益为3.37-3.44美元，非GAAP每股收益为4.04-4.11美元[62]