公司行动：股份发行 - 公司于2025年12月29日根据集友重组契约配发及发行了约2.79亿股新股 [1] 相关背景 - 此次股份发行所依据的集友重组契约在公司日期为2025年12月17日的公告中已有定义 [1]

公司资本运作 - 融创中国于2025年12月29日完成新股配发及发行 [1] - 本次发行新股数量为2.79亿股 [1] - 此次股份发行是根据集友重组契约进行的 [1]

公司资本运作 - 公司于2025年12月29日根据集友重组契约配发及发行了2.79亿股新股 [1]

FF305 翌日披露報表 (股份發行人 ── 已發行股份或庫存股份變動、股份購回及/或在場内出售庫存股份) 表格類別： 股票 狀態： 新提交 公司名稱： 融創中國控股有限公司（「本公司」） 呈交日期： 2025年12月29日 如上市發行人的已發行股份或庫存股份出現變動而須根據《香港聯合交易所有限公司（「香港聯交所」）證券上市規則》(「《主板上市規則》」)第13.25A條 / 《香港聯合交易所有限公司GEM證券 上市規則》(「《GEM上市規則》」)第17.27A條作出披露，必須填妥第一章節 。 | 第一章節 | | | | | | | | | | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | --- | | 1. 股份分類 | 普通股 | 股份類別 | 不適用 | | 於香港聯交所上市 | 是 | | | | 證券代號 (如上市) | 01918 | 說明 | | | | | | | | A. 已發行股份或庫存股份變動 | | | | | | | | | | | | | 已發行股份（不包括庫存股份）變動 | | 庫存股份變動 | | | | | 事件 | | 已 ...

财务数据 - 2024年集团营收约740亿元，同比下降52%；2025年上半年营收约200亿元，同比下降41.7%[77] - 截至2024年12月31日，集团总资产约8829亿元；截至2025年6月30日，约为8508亿元[79][80] - 截至2024年12月31日，集团总负债约8277亿元；截至2025年6月30日，约为8059亿元[84] - 2024年集团合同销售额约471亿元，亏损约274亿元，同比增加163.2%；2025年上半年合同销售额约236亿元，亏损约129亿元，同比减少22.8%[85] - 截至2024年12月31日，集团借款总额约2597亿元；截至2025年6月30日，约为2548亿元[85] - 截至2025年6月30日，集团非公司为债务人的境内子公司境内负债约为2076亿元人民币[88] - 截至2024年12月31日，融创房地产发行的境内债券未偿还总额约为154.1亿元人民币（21.1亿美元）[88] - 2025年4月，融创房地产回购约40亿元人民币（5.5亿美元）境内债券，支付约8亿元人民币（1.0959亿美元）现金[88] - 2025年7月9日，公司就股权选择权配发及发行约7.54亿股股份，对应境内债券约55.9亿元人民币[88] - 截至2025年6月30日，境内债券未偿还总额约为114.1亿元人民币（15.6亿美元）[89] - 截至2025年6月30日，现有债务未偿还本金为88.1亿美元[92] - 截至2025年6月30日，境外债务未偿还本金为1.1亿美元，约占公司总未偿还债务的1.2%[93] - 境外债务重组将未偿还本金约65%减至3850万美元，并转换为新贷款和公司股份[93] 债券发行 - 公司发行2026年到期的72.58934519亿美元零息强制可转换债券及2028年到期的24.00133056亿美元零息强制可转换债券[3] - 新可转换债券在新加坡证券交易所上市的最小交易单位至少为20万美元[11] - 新可换股债券未且不会在美国证券交易委员会等机构注册，美国相关机构未批准或不批准重组等事项[54] - 新可换股债券在美国仅向合格机构买家和认可投资者发售，在美国境外仅向非美国人士发售[57] - 新可换股债券不打算向欧洲经济区的欧盟零售投资者发售，否则可能违反欧盟相关法规[58] - 新可换股债券不打算向英国的英国零售投资者发售，否则可能违反英国相关法规[60] - 新可换股债券在香港仅向专业投资者发售[61][62] - 新可换股债券不得在中国内地（不包括香港、澳门和台湾）直接或间接发售，除非符合适用法律法规[63] - 新可换股债券在新加坡仅向机构投资者或认可投资者发售[67] - 新可换股债券在新加坡证券交易所主板上市获原则性批准[69] - 新可换股债券最低交易本金为20万美元[72] 公司运营 - 截至2025年6月30日，集团有690个房地产开发项目，地产开发业务收入约140亿元[77] - 截至2025年6月30日，集团有455起未决法律诉讼，单个索赔金额超5000万元，总索赔金额约1663.8亿元[143] - 截至2024年12月31日，集团有现金及现金等价物77亿元，其中约460万元可在境外自由使用[149] 未来计划 - 公司拟制定员工持股计划，向选定员工授予奖励股份，授予股份数量不超过公司7%的股权[97] - 董事会可在重组生效日期起五年或更长时间内向符合条件的参与者授予新股份奖励[99] - 员工持股计划参与者在重组生效日期至该日期后18个月内不得出售新股份[99] 风险提示 - 文件包含的前瞻性陈述不构成对公司未来财务表现的预测，存在风险和不确定性[39,40] - 方案债权人应关注文件第9节列出的与重组相关的风险因素[41,42,43] - 公司面临流动性压力，外部资本获取有限，合同销售现金减少[155] - 转换New MCBs可能稀释现有股东的所有权权益，并影响股票市场价格[163] - 新可换股债券价格和交易量可能高度波动，受多种因素影响[189] - 国际金融市场和世界经济状况下滑可能对新可换股债券市场价格产生不利影响[191] - 人民币汇率波动会影响公司财务状况和经营业绩，导致股价和新可换股债券价格波动[197] - 新可换股债券以美元计价，转换股份以港元计价，存在货币兑换风险[198]

公司债务重组完成情况 - 公司约96亿美元的现有境外债务已获全面解除及免除，标志着全面境外债务重组完成 [1] - 境外债务重组的所有先决条件均已达成，重组生效日期已于12月23日落实 [1] - 在境外债务重组落地之前，公司154亿元境内公开债券重组也已完成 [1] 债务重组具体方案与影响 - 作为债务解除的代价，公司向计划债权人发行了强制可转换债券，其中强制可转换债券1本金约为72.59亿美元，强制可转换债券2本金约为24亿美元，总计约96.59亿美元 [1] - 强制可转换债券预期于12月26日或前后在新加坡交易所上市 [1] - 通过境内外债务重组，公司整体偿债压力预计下降近600亿元 [1] 公司市场表现 - 尽管公司债务重组完成，但今年以来公司股价至今仍大跌逾四成 [1]

公司债务重组完成 - 融创中国境外债务重组全面完成 所有先决条件均已达成 重组生效日期为12月23日 [1] - 公司约96亿美元的现有境外债务已获全面解除及免除 [1] 公司公告与信息来源 - 该信息由融创中国通过香港交易所发布公告 [1] - 新闻信息由大众报业·齐鲁壹点发布 [2]

公司债务重组完成 - 融创中国全面境外债务重组的所有先决条件均已达成，重组生效日期为2025年12月23日 [1] - 公司约96亿美元的现有债务已获全面解除及免除 [1] - 作为债务解除的代价，公司向计划债权人发行了强制可转换债券1及强制可转换债券2 [1] 重组影响与公司前景 - 公司认为此次重组彻底化解了其债务风险，实现了可持续的资本结构 [1] - 重组通过股权结构稳定计划和团队稳定计划巩固了各方对公司的信心 [1] - 重组有助于公司未来更好地推动境内地产项目债务风险化解和资产盘活等工作 [1] - 重组将支持公司地产开发板块长期的信用和经营逐步恢复 [1]

境外债务重组完成 - 公司全面境外债务重组的所有先决条件已于12月23日达成并生效 [1] - 约96亿美元的现有债务已获全面解除及免除 公司向计划债权人发行了强制可转换债券1及强制可转换债券2作为代价 [1] - 强制可转换债券1的初始转股价为每股6.8港元 较4月17日收市价溢价约330.38% 可在重组生效日起6个月内转股 [1] - 强制可转换债券2的初始转股价为每股3.85港元 溢价约143.67% 可在重组后18至30个月内转股 [1] - 公司表示重组彻底化解了债务风险 实现了可持续的资本结构 有助于推动境内地产项目债务风险化解和资产盘活 [1] 集友银行债务重组 - 针对集友银行的额外债务重组也已于12月23日生效 [2] - 公司预期通过发行279,212,879股股份（集友清偿股份）偿还约7.75亿港元债务 相当于每股股份抵消约2.77港元的债务 [2] - 重组方案包括将集友未偿还本金的35%（即3.003亿港元）展期为10年期贷款 其余部分通过发行新股清偿 [2] - 展期后的贷款将继续由三亚青田拥有的部分土地提供抵押担保 预计该地块未来物业销售回款足以清偿贷款 [2] 整体债务重组影响 - 随着境外债务重组完成 公司境内、境外债务均已重组完毕 [3] - 整体偿债压力预计将下降近600亿元人民币 每年可节约大量利息支出 资产负债表迎来实质性修复 [3] 运营与项目动态 - 2025年11月 公司实现合同销售金额约人民币11.2亿元 合同销售面积约9.2万平方米 合同销售均价约人民币12,170元/平方米 [3] - 截至2025年11月底 公司累计实现合同销售金额约人民币338.9亿元 累计合同销售面积约118.1万平方米 合同销售均价约人民币28,700元/平方米 [3] - 公司创始人孙宏斌于12月12日出席了重庆湾项目开工仪式 [3] - 重庆湾项目位于重庆“两江四岸”核心区 总建筑面积约100万平方米 计划打造为超大型综合性项目 [3]

境外债务重组完成 - 公司约96亿美元的现有债务已获全面解除及免除 [1][3] - 全面境外债务重组的所有先决条件均已达成 重组生效日期为12月23日 [3] - 作为债务重组代价 公司向计划债权人发行了总计约96.59亿美元的强制可转换债券 [3] 重组具体方案与条款 - 公司发行强制可转换债券1本金额约为72.59亿美元 强制可转换债券2本金额约为24亿美元 [3] - 强制可转换债券预期于12月26日或前后在新加坡交易所上市 [3] - 强制可转换债券1的转换期已于2025年12月23日开始 并将于2026年5月21日结束 [3] - 截至2026年5月22日尚未偿还的所有剩余强制可转换债券1 均须于2026年6月23日强制转换为股份 初始转换价为每股6.8港元 [3] 债务重组整体成效 - 通过境内外债务重组 公司整体偿债压力预计下降近600亿元 [1][4] - 在境外债务重组落地之前 公司154亿元境内公开债券重组已完成 [1][4] - 全面境外债务重组的完成彻底化解了公司的债务风险 实现了可持续的资本结构 [4] 境内债务重组方案 - 境内公开债重组提出了“现金要约收购+债转股+以资抵债+留债展期”四种选项 [4] - 该方案旨在满足债权人短期流动性需求 并使其能分享公司长期发展收益 [4] - 方案为债权人提供了多元化需求及退出机制 以最大程度照顾各方利益 [4] 公司经营与交付情况 - 公司2025年预计实现超5万套的新房交付 [5] - 过去四年公司累计完成交付超70万套 [5] - 目前公司各项经营工作已全面提速 [5]