文章核心观点 华尔街分析师预计T-Mobile即将发布的季度报告中每股收益为2.27美元，同比增长22%，营收预计为195.1亿美元，同比增长1.6%；过去30天该季度的共识每股收益预期上调0.5%；研究特定关键指标预测能提供有价值见解；过去一个月T-Mobile股价回报率为 -1.3%，基于Zacks排名预计未来表现与市场整体一致 [1][2][5] 盈利与营收预期 - 预计季度每股收益2.27美元，同比增长22% [1] - 预计营收195.1亿美元，同比增长1.6% [1] - 过去30天该季度共识每股收益预期上调0.5% [1] 特定关键指标预测 营收类 - 总服务收入预计163.5亿美元，同比增长3.9% [2] - 设备收入预计29亿美元，同比下降8.4% [2] - 其他收入预计2.5994亿美元，同比下降10.1% [2] - 预付费收入预计24.6亿美元，同比增长0.6% [3] 每用户平均收入（ARPU）类 - 后付费手机ARPU预计47.72美元，去年同期为48.84美元 [3] - 预付费ARPU预计37.24美元，去年同期为37.98美元 [3] 净客户增加数类 - 后付费手机客户净增加数预计66.846万，去年同期为76万 [3] - 后付费客户净增加数预计121.179万，去年同期为156.1万 [3] - 高速互联网净客户增加数预计41.62万，去年同期为50.9万 [4] - 后付费其他客户净增加数预计52.292万，去年同期为80.1万 [4] 客户数量类 - 预付费客户预计2161.557万，去年同期为2151.6万 [4] - 后付费客户预计10049.42万，去年同期为9508.6万 [4] 股价表现与排名 - 过去一个月T-Mobile股价回报率为 -1.3%，Zacks S&P 500综合指数变化为 -1.2% [5] - 基于Zacks排名 3（持有），预计未来表现与市场整体一致 [5]

文章核心观点 - T-Mobile与KKR成立合资企业收购Metronet，预计2025年完成交易，收购后将整合各方优势拓展业务，推动Metronet增长并提升T-Mobile业绩 [1][2][3] 收购交易情况 - T-Mobile与KKR达成最终协议成立合资企业，收购Metronet，其大股东为Oak Hill Capital和Cinelli家族 [1] - 收购需满足惯例成交条件和监管批准，预计2025年完成 [2] - T-Mobile将以约49亿美元收购合资企业50%股权 [2] Metronet公司情况 - Metronet总部位于印第安纳州，是美国增长最快的纯光纤公司和专业独立光纤到户运营商 [1] - 公司利用先进宽带平台，为17个州超200万家庭和企业提供光纤解决方案 [1] - 其100%光纤网络可向住宅和企业直接提供对称多千兆互联网服务 [1] 收购后影响 - 收购后Metronet将作为批发服务提供商，T-Mobile负责其住宅光纤业务和客户 [2] - 合作预计推动Metronet到2030年覆盖650万家庭，巩固其在光纤宽带市场地位 [3] - 收购有望增强T-Mobile现有5G家庭互联网业务，提升其未来季度营收表现 [3] 股价表现 - 过去一年T-Mobile股价上涨25.7%，与行业涨幅相同 [3] 公司评级及相关股票 - T-Mobile目前Zacks排名为3（持有） [4] - Ooma提供云通信等服务，Zacks排名为1（强力买入），过去四个季度平均盈利惊喜为8.90%，上一季度盈利惊喜为27.27% [4][5] - Telephone and Data Systems目前Zacks排名为1，为芝加哥约600万客户提供无线等服务，上一季度盈利惊喜为145.45% [5]

文章核心观点 公司正处扩张阶段，在推进44亿美元收购美国蜂窝公司扩大无线业务的同时，计划再斥资49亿美元收购光纤互联网提供商美创网络，虽面临监管审查但扩张态势明显 [1][2] 分组1：T-Mobile收购计划 - 公司正进行44亿美元收购美国蜂窝公司交易以扩大无线业务，还计划花49亿美元收购美创网络 [1] - 公司与KKR的合资企业将使T-Mobile获得美创网络覆盖17个州的200万客户，美创网络继续作为批发供应商运营，预计到2030年客户将增至约650万，交易2025年完成 [1] - KKR已是美创网络少数股东，宽带公司现有所有者橡树山资本和创始人约翰·奇内利家族将在合资企业中保留少数股权 [1] 分组2：监管审查情况 - 美国民主党参议员伊丽莎白·沃伦、艾米·克洛布查尔等6人致信美国司法部，要求对美国蜂窝公司收购案加强审查，认为该交易不会降低客户价格、会减少市场选择，还要求审查T-Mobile此前对斯普林特的收购 [2] 分组3：T-Mobile扩张动态 - 自2022年以来，公司收购了薄荷移动、超移动、普拉姆（均为卡埃纳公司旗下）和拼车广告网络玩章鱼 [2] 分组4：行业竞争情况 - 公司在光纤互联网市场的主要竞争对手包括美国电话电报公司、谷歌光纤、前沿通信、威瑞森的光纤网络和量子光纤 [2] 分组5：行业其他动态 - 美国最大的光纤基础设施提供商之一冠城光纤表示一直在就资产出售进行谈判 [3]

文章核心观点 - T-Mobile US将于7月31日盘前公布2024年第二季度财报 过去四个季度公司盈利惊喜为2.49% 预计营收同比增长 但预付费服务需求疲软是不利因素 公司有多项举措和业务发展 整体业绩有增长预期 但此次模型未明确预测盈利超预期 [1] 因素影响 - 本季度T-Mobile与美国海军部达成价值26.7亿美元的长期协议 国防部下属机构将使用其无线服务和设备 [2] - 公司在本季度为赛事引入5G创新 提升观众体验 可能支撑第二季度营收 [2] - 公司采取系列举措增强网络基础设施 提升应急管理能力 与Dopl Technologies合作提升农村地区医疗可及性 [3] - 公司推出两款新互联网计划 满足客户需求 可能对即将公布的业绩产生积极影响 [3] 关键发展 - 本季度T-Mobile与美国蜂窝公司达成最终协议 以44亿美元收购其大部分无线业务及30%频谱资产 交易预计2025年年中完成 [4] 整体预期 - 预计总服务收入为164.8亿美元 同比增长4.7% 设备收入为28亿美元 同比下降12% 品牌后付费用户平均每用户收入可能同比改善 [5] - 6月季度 扎克斯共识预计总收入为195.1亿美元 高于去年同期的192亿美元 调整后每股收益预计为2.27美元 高于去年的1.86美元 [5] 盈利预测 - 模型未明确预测T-Mobile此次盈利超预期 盈利预期差值为 -0.14% 最准确估计为2.26美元 扎克斯共识估计为2.27美元 公司目前扎克斯排名为3 [6][7] 可考虑股票 - Pinterest将于7月30日公布季度数据 盈利预期差值为 +7.14% 扎克斯排名为3 [8] - 硅动力科技公司将于8月1日公布季度数据 盈利预期差值为 +4.89% 扎克斯排名为2 [8] - 阿瑞斯塔网络公司将于7月30日公布季度数据 盈利预期差值为 +1.72% 扎克斯排名为1 [8]

文章核心观点 - 市场预计T-Mobile在2024年第二季度财报中营收和盈利同比增长，实际结果与预期的对比或影响短期股价，虽难以确定该公司能否超预期盈利，但投资前仍需关注盈利预期偏差和Zacks评级等因素 [1][8] 分组1：市场预期 - 市场预计T-Mobile在2024年第二季度财报中盈利将随营收增长而同比增加，7月31日发布的财报若关键数据超预期或推动股价上涨，反之则可能下跌 [1] 分组2：Zacks一致预期 - 该无线运营商预计在即将发布的报告中公布每股2.27美元的季度收益，同比增长22% [2] - 预计营收为195.1亿美元，较去年同期增长1.6% [2] - 过去30天内，该季度的一致每股收益预期上调了0.5% [2] 分组3：盈利预期偏差 - Zacks盈利预期偏差（Earnings ESP）模型核心是比较最准确估计和Zacks一致估计，正的盈利预期偏差理论上表明实际盈利可能偏离一致估计，且该模型对正的盈利预期偏差预测能力显著 [3] - 正的盈利预期偏差结合Zacks评级为1（强力买入）、2（买入）或3（持有）时，是盈利超预期的有力预测指标，研究显示这种组合的股票近70%的时间会带来正惊喜 [4] - 负的盈利预期偏差并不意味着盈利未达预期，研究表明难以对负盈利预期偏差和/或Zacks评级为4（卖出）或5（强力卖出）的股票盈利超预期进行有信心的预测 [4] 分组4：T-Mobile数据情况 - T-Mobile的最准确估计低于Zacks一致估计，盈利预期偏差为 -0.14%，表明分析师近期对该公司盈利前景持悲观态度 [5] - 该股票目前的Zacks评级为3 [5] - 这种组合难以确定T-Mobile是否会超预期盈利 [6] 分组5：盈利惊喜历史 - 分析师计算公司未来盈利估计时会考虑其过去与一致估计的匹配程度，值得查看盈利惊喜历史以评估其对即将公布数据的影响 [7] - 上一季度T-Mobile预期每股收益1.83美元，实际为2美元，盈利惊喜为 +9.29% [7] - 过去四个季度，该公司三次超预期盈利 [7] 分组6：总结建议 - 盈利超预期或未达预期并非股价涨跌的唯一依据，但押注预期盈利超预期的股票会增加成功几率，投资前值得查看公司的盈利预期偏差和Zacks评级 [8] - T-Mobile似乎不是盈利超预期的有力候选者，但投资者在财报发布前还应关注其他因素 [8]

文章核心观点 - T-Mobile预计将在7月底发布2024年第二季度业绩 [2] - T-Mobile股价今年迄今上涨约12%,略好于Verizon的10%涨幅 [2] - T-Mobile预计第二季度每股收益将达2.31美元,同比增长23%,收入约196亿美元,同比增长2% [2] - T-Mobile第二季度的增长主要来自无线服务收入的增加,用户迁移到更高价值的5G套餐以及稳定的客户增长,但设备销售可能仍然疲软 [2][3] 公司表现 - T-Mobile在2024年第一季度的后付费手机净增加用户数领先行业,达53.2万户,预计这一趋势将持续 [3] - T-Mobile凭借中频段频谱的部署在5G无线技术方面占据优势,获得更高的行业净客户增加份额 [3] - T-Mobile的固定无线宽带业务增长强劲,过去一个季度新增40.5万用户,行业最佳,总用户达500万 [3] - T-Mobile的盈利能力得到显著改善,主要得益于老Sprint基站的退役和两个网络的整合完成 [3] - T-Mobile第一季度自由现金流同比增长39%至33亿美元 [3] 行业表现 - T-Mobile股价从2021年初的135美元涨至目前约180美元,涨幅为35%,但涨幅并不稳定 [4] - 相比之下,标普500指数在同期内上涨约50% [4] - 近年来,个别大型科技股难以持续战胜标普500指数,包括GOOG、META、NFLX等 [4] - 相比之下,Trefis高质量投资组合每年都战胜了标普500指数 [5] 估值分析 - T-Mobile的市盈率约为18倍,远高于AT&T和Verizon的单位数倍 [6] - 但这一估值水平是合理的,因为T-Mobile已成为最佳5G网络之一,有望保持较快增长和利润改善 [6] - 按自由现金流计算,T-Mobile的估值仅为12倍左右 [6] - Trefis给予T-Mobile177美元的目标价,与当前市场价格基本一致 [6]

文章核心观点 - T-Mobile与OneCourt合作，借MLB全明星周展示5G网络创新体验，提升各方体验并有望增强客户满意度和忠诚度，同时介绍了行业内其他排名较好的公司情况 [1][3][6] T-Mobile合作举措 - T-Mobile为德州MLB全明星周与OneCourt合作，用5G网络提供创新体验，体现其用先进技术连接用户、丰富各方体验的承诺 [1] - 运用5G先进网络解决方案，为场内和在家的球迷提供实时赛事进展洞察，5G支持的高速摄像机多角度捕捉动态画面，提升观赛体验 [1] - MLB利用Hawk - Eye传感器和球场摄像机将数据传至OneCourt，通过T-Mobile 5G网络为视障球迷转化为触觉反馈，5G网络还集成到MLB面部认证票务技术，简化球迷入场流程 [2] - 直播时，T-Mobile 5G网络让三个高速摄像机清晰转播比赛，促进大数据包从转播场地传输到纽约制作工作室，实现无缝远程制作 [2] - T-Mobile 5G专用网络可能将投球数据直接传输到自动球击（ABS）挑战系统，确保投球位置快速安全验证，支持实时通信，提升互动性 [3] T-Mobile股价表现 - 过去一年T-Mobile股价上涨28.2%，行业增长23.2% [3] 行业其他公司情况 Ooma, Inc. - Zacks排名为1（强力买入），提供基于云的通信解决方案、智能安全及其他连接服务，软件即服务和统一通信即服务平台用于无缝通信和网络基础设施应用 [6] - 过去四个季度平均盈利惊喜为8.90%，上一季度盈利惊喜为27.27% [6] Telephone and Data Systems, Inc. - Zacks排名为1，为芝加哥约600万客户提供无线产品和服务、有线电视和有线宽带、电视和语音服务 [6] - 上一季度盈利惊喜为145.45% [6] Motorola Solutions, Inc. - Zacks排名为2（买入），为政府部门、公共安全项目、大型企业和无线基础设施服务提供服务和解决方案 [7] - 过去四个季度平均盈利惊喜为7.54%，长期增长预期为9.47%，上一季度盈利惊喜为11.51% [7] T-Mobile Zacks排名 - T-Mobile当前Zacks排名为3（持有） [5]

文章核心观点 在当前经济形势下，能提供稳定可预测现金流的股票未来几个季度可能吸引更多投资者买入，T-Mobile US公司股票因高卖空兴趣、分析师乐观预测、良好财务表现等因素，可能成为潜在的逼空对象，具有投资价值 [1][2] 公司概况 - T-Mobile US公司当前股价177.95美元，较上一交易日上涨1.22美元（涨幅0.69%），52周股价范围为131.47 - 182.67美元，股息收益率1.46%，市盈率24.21，目标价190.36美元 [2] 投资机会 逼空潜力 - 公司股票卖空兴趣高，有5.7%的流通股处于卖空状态，价值约44亿美元，股价上涨可能引发逼空行情 [2][5] 分析师预测 - 华尔街分析师预计公司未来12个月每股收益（EPS）增长高达23.6%，高于同行AT&T和Verizon的4.5%和2.6% [4] - TD Cowen将公司股票目标价提高到202美元，较当前股价有14.3%的上涨空间 [6] 财务表现 - 上一季度净账户增加21.8万个，客户增加120万个，均为行业最佳 [8] - 后付费电话客户流失率为0.86%，显示客户满意度高，现金流稳定可预测 [8] - 自由现金流从一年前的77亿美元增长到现在的92亿美元，增幅18.3% [8] 股东增持 - 公司最大股东先锋集团上一季度增持3.8%，净投资达74亿美元 [9] 行业背景 - 美国上一季度GDP增长率修正为1.3%，通胀率高于3%，处于滞胀状态，消费者倾向于为电话等必需服务预留预算，基于订阅的消费 discretionary行业公司具有吸引力 [5][6]

文章核心观点 - T-Mobile与SailGP合作，将在纽约帆船大奖赛推出5G解决方案，提升赛事体验，其股价过去一年涨幅超行业 [1][3] 合作情况 - T-Mobile与SailGP合作，将在纽约帆船大奖赛推出5G解决方案，强调先进技术融合，提升全球赛事参与者体验 [1] 5G解决方案内容 - 运用5G先进网络解决方案，为粉丝提供赛事实时洞察 [1] - 安装更多高清无线摄像头，覆盖水陆环境，提升粉丝现场和线上视觉体验 [1] - 10艘船下安装5G高清无线摄像头，展示船翼新视角和超快速度 [2] - 现有直播视角摄像头捕捉船只动态并直播，减少覆盖差距、提高可靠性和数据速度 [2] - 引入现场赛事音频，让追逐船粉丝通过5G耳机收听运动员交流 [2] 公司概况 - T-Mobile总部位于华盛顿州贝尔维尤，是全国无线服务提供商，旗下有T-Mobile、Metro by T-Mobile和Sprint品牌，通过子公司为后付费、预付费和批发客户提供无线服务 [3] 股价表现 - T-Mobile过去一年股价上涨31.3%，行业增长19.5% [3] 公司评级及相关推荐 - T-Mobile Zacks Rank为3（持有） [4] - Arista Networks Zacks Rank为1（强力买入），为知名客户供货，过去四个季度平均盈利惊喜为15.39%，长期增长预期15.68% [4] - Motorola Solutions Zacks Rank为2（买入），为政府、公共安全项目等提供服务，过去四个季度平均盈利惊喜7.54%，长期增长预期9.47%，上季度盈利惊喜11.51% [5] - Silicon Motion Technology Zacks Rank为1，开发移动设备射频集成电路等，过去四个季度平均盈利惊喜4.72%，长期增长预期38.16% [5]

文章核心观点 - T-Mobile与美国海军达成价值26.7亿美元的长期协议，其5G网络及解决方案获认可，有望提升商业前景，且公司自身业务发展良好，同时还推荐了其他几只股票 [1][4][5] T-Mobile与美国海军协议情况 - T-Mobile与美国海军达成价值26.7亿美元的Spiral 4合同，有效期10年，国防部下属机构将使用其无线服务和设备 [1] 无线连接对国防的重要性 - 强大的无线连接对国防应用至关重要，通信不稳定会使国防和联邦民用机构面临威胁，影响作战效率 [2] T-Mobile为政府提供的解决方案 - 国防部将利用T-Mobile的5G网络，包括语音、数据等服务及物联网和移动管理解决方案，其5G先进网络解决方案可增强网络能力 [3] - T-Mobile与SpaceX合作，最新合同或让政府未来利用双方联合能力 [3] - T-Mobile提供名为Government Internet的5G固定无线解决方案，具备安全特性和24/7专家支持，还与3rd Eye Technologies合作处理消息日志 [4] T-Mobile自身业务情况 - T-Mobile后付费客户增长领先，客户流失率创历史新低，其5G频谱资产和对客户体验的重视支撑营收 [5] - 公司超容量5G网络由2.5 GHz中频段频谱驱动，覆盖3亿人，过去一年股价上涨31.9%，高于行业16.5%的涨幅 [5] 其他推荐股票情况 - NVIDIA目前Zacks排名为1（强力买入），过去四个季度平均盈利惊喜为18.43%，上一季度为11.48%，业务从PC图形转向基于AI的解决方案 [6] - Arista Networks目前Zacks排名为1，有望从业务多元化中受益，长期盈利增长预期为15.68%，过去四个季度平均盈利惊喜为15.39%，在高速数据中心领域有领先地位 [7] - Silicon Motion Technology目前Zacks排名为1，过去四个季度平均盈利惊喜为4.72%，是NAND闪存存储设备微控制器IC的领先开发商 [8]