财务表现 - 2021年第四季度收入为 1.33 亿美元，同比增长 20%。[1] - 2021年全年收入为 4.85 亿美元，同比增长 27%。[1] - 2021年第四季度毛利率为 71.4%，同比提高 1.2 个百分点。[1] - 2021年全年毛利率为 71.1%，同比提高 1.1 个百分点。[1] 业务发展 - 2021年第四季度,公司在全球范围内新增了超过 1,000 家客户。[1] - 截至 2021 年 12 月 31 日,公司的客户总数超过 12,000 家。[1] - 公司在 2021 年第四季度推出了新的产品和服务,包括 X、Y 和 Z。[1] - 公司正在加大对人工智能、机器学习等新技术的投入和应用。[1] 未来展望 - 公司预计 2022 年全年收入将达到 5.5 亿至 5.7 亿美元,同比增长 13%-18%。[1] - 公司计划在 2022 年进一步扩大在亚洲和欧洲的业务布局。[1] - 公司将持续加大在研发、销售和营销等方面的投入,以推动业务的长期增长。[1] - 公司对未来保持谨慎乐观,将继续专注于为客户提供优质的产品和服务。[1]

销售和营销表现 - 公司在2024年上半年遭遇了一些零售商SKU分销恢复延迟的挑战，主要是由于2023年供应链问题的滞后影响以及竞争加剧导致销量下降[94] - 公司启动了区域性直营配送模式并在美国和加拿大的部分区域便利店获得了分销，但短期内对销售额影响有限[94] - 公司在第二季度大幅增加了营销投入,包括提升品牌知名度和促销活动,预计将持续到2024年全年[94] - 净销售额为40.426亿美元，同比下降4.3%[114] - 销售量下降导致净销售额减少4.2亿美元，部分被价格上涨2.4亿美元抵消[115] - 上半年净销售额为79.225亿美元，同比下降7.4%[128] 成本和利润表现 - 毛利为16.942亿美元，同比下降14.0%，毛利率从46.6%下降至41.9%[118] - 销售和营销费用下降15.4%至13.622亿美元，主要由于物流成本下降[120] - 一般和行政费用增加24.0%至7.694亿美元，主要由于上年同期有员工成本计提冲回[122] - 股权激励费用下降39.5%至1.427亿美元[124] - 重组费用为0.865亿美元，主要为员工遣散费和退出仓储设施费用[126] - 2024年上半年毛利为3,466.1万美元，较2023年同期下降12.9%[132] - 2024年上半年毛利率为43.8%，较2023年同期下降2.8个百分点[132] - 2024年上半年销售和营销费用为2,869.2万美元，较2023年同期增加2.4%[134] - 2024年上半年一般及行政费用为1,580.9万美元，较2023年同期增加6.4%[136] - 2024年上半年股权激励费用为291.6万美元，较2023年同期下降38.5%[138] - 2024年上半年重组费用为86.5万美元[140] 现金流和财务状况 - 公司从2024年第一季度开始将原材料采购外包给合同制造商,并引入了新的全球运输管理公司,以优化供应链并支持未来增长[94] - 公司于2024年6月收到纽约证券交易所的违规警告,因为公司股价连续30个交易日低于1美元,需要在6个月内采取措施恢复合规[96] - 公司2024年6月30日现金及现金等价物为2,890万美元[143] - 公司2024年第一季度从银行贷款8百万美元，并在同期全部偿还[145] - 公司的租赁、采购承诺主要为短期性质,预计通过现金流和销售收入来满足[155] 其他 - 公司启动了一项为期数年的生产效率计划,预计将带来800万美元至1200万美元的年度成本节约[95] - 公司预计未来将继续出现季节性影响，第二和第三季度销售额较高[142] - 公司预计未来可能会增加运营和资本支出以支持业务增长[144] - 公司报告了非GAAP财务指标Adjusted EBITDA，该指标剔除了利息、税收、折旧和摊销、股权激励等因素的影响[152] - Adjusted EBITDA指标有一些局限性,不能完全反映公司的资本承诺和支出情况[153] - 公司采用了美国公认会计准则(GAAP)编制财务报表,关键会计政策和估计未发生重大变化[156] - 公司享有新兴成长公司的相关税收优惠政策,直至不再符合该定义[158] - 公司面临原材料价格、汇率、通胀和大宗商品价格波动的市场风险[159,160,161,162,163]

业绩总结 - 2024年第二季度净销售额为4040万美元，同比下降4.3%[11] - 2024年上半年净销售额为792百万美元，同比下降7.4%[18] - 2024年第二季度毛利为169百万美元，毛利率为41.9%[18] - 2024年第二季度毛利率为42.1%[13] - 调整后的EBITDA损失为440万美元，同比下降69.2%[18] - 2024年上半年调整后的EBITDA毛利率为43.7%[16] - 2024年第二季度运营损失为71百万美元，净损失为70百万美元[18] 用户数据 - Zevia Soda的扫描销售额在本季度增长了6%，单位销售增长了2%[11] - 公司在2024年第一季度的有机印象增长了203%[25] 成本控制与节省 - 预计通过生产力计划每年可节省800万至1200万美元的SG&A费用[11] - 公司计划通过优化合同制造策略和减少运输及物流成本，预计每年节省1200万美元[27] 市场推广与创新 - 2024年第二季度的数字营销和全渠道营销取得了良好效果[11] - 公司在市场推广和创新方面强调回报，以推动增长[27] 负面信息 - 第二季度毛利率为41.9%，较去年下降4.7个百分点[11] - 2024年上半年净销售额同比下降7%[15] - 调整后的EBITDA为负44百万美元，同比下降69.2%[18] 可持续发展 - 公司在过去12个月内消除了2.9千公吨的糖分，保持了消费者的健康[30] - 公司在2024年第一季度避免了4400万个塑料瓶的污染[30]

财务数据和关键指标变化 - 第二季度净销售额为4040万美元,略高于指导区间的上限 [28] - 销量同比下降5.9%,或430万美元,部分被价格上涨带来的2.4百万美元正面影响所抵消 [28] - 毛利率为41.9%,同比下降4.7个百分点,主要受到1.8百万美元的库存费用影响 [26][29] - 净亏损为700万美元,同比增加200万美元 [30] - 调整后EBITDA亏损为440万美元,同比增加180万美元 [30] - 第三季度净销售额预计在3700万美元至4000万美元之间,预计全年将落在指导区间的低端 [33] 各条业务线数据和关键指标变化 - 公司的核心业务为碳酸饮料,该业务线在第二季度表现良好,销售额同比增长6%,销量同比增长2% [12] - 食品渠道是公司最大的渠道,在过去12周内销售额增长16%,最近4周内增长20%,超过了碳酸饮料和零卡路里饮料类别 [13] 各个市场数据和关键指标变化 - 公司在西北太平洋地区启动了首批直接送货(DSD)合作伙伴,取得了积极的初步成果,在同店销售方面优于市场 [22][47] - 公司在俱乐部渠道的部分地区遭遇了分销损失,这对公司上半年的业绩产生了一定影响 [51][52][53] - 公司在大型连锁超市的一个主要买家决定引入自有品牌,这也对公司的业绩产生了一定影响 [53] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 公司专注于将更健康的饮料产品推广到主流市场,并致力于为消费者提供美味且价格实惠的零糖碳酸饮料 [7][14] - 公司正在实施三大战略举措:提高门店存在感和分销覆盖、通过营销和促销提升品牌影响力、提高运营效率 [8][9][19][38] - 公司所在的天然碳酸饮料细分市场增长迅速,竞争环境日益激烈,公司需要加大促销力度以应对 [56][57] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司对未来保持乐观,相信通过实施三大战略举措,加大营销投入,扩大分销渠道,公司有望实现突破性增长 [35][36][37][38][74] - 公司认为,尽管今年上半年业绩受到一些暂时性因素的影响,但核心业务的健康状况和消费者指标都很乐观,为未来发展奠定了基础 [35][36] 其他重要信息 - 公司启动了一项旨在提高长期增长和盈利能力的生产效率计划,预计将带来1200万美元的年度节支 [19][20][21] - 公司加大了营销投入,在部分市场取得了良好效果,计划进一步扩大营销投入 [22][23][24][62][63] - 公司推出了新口味产品,并计划在未来6个月内推出更多新品,部分将是零售商独家 [24] - 公司的现金储备充足,加上未使用的2000万美元信用额度,为未来发展提供了灵活性 [32] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Jim Salera 提问** 公司在俱乐部渠道的分销损失是否集中在某些地区,还是全国性的? [42] **Amy Taylor 回答** 公司在俱乐部渠道的分销损失主要集中在某些地区,并非全国性的,公司仍在俱乐部渠道开展业务,但一些地区暂时出现了轮换下架的情况 [43] 问题2 **Dara Mohsenian 提问** 公司第三季度收入指引偏弱的原因是什么,是否属于临时性因素? [49] **Amy Taylor 回答** 第三季度收入指引偏弱的主要原因包括:1)某些俱乐部地区分销下降,2)某大型连锁超市调整产品组合影响公司,3)公司主动精简部分长尾产品,以聚焦于核心品类。这些因素都属于短期性质,公司有信心未来会恢复加速增长 [51][52][53][54][55] 问题3 **Sarang Vora 提问** 公司如何看待未来的库存水平,是否会随着第四季度及明年的新增分销而再次上升? [68] **Girish Satya 回答** 公司目标保持在90天左右的库存周转水平,即保持相对稳定的库存水平,不会随着新增分销而大幅上升,这有利于维持良好的营运资金状况 [69]

文章核心观点 - 介绍Zevia公司季度财报情况、股价表现及未来展望，提及同行业TerrAscend Corp.的业绩预期 [1][3][9] Zevia公司财报情况 - 本季度每股亏损0.09美元，优于Zacks共识预期的亏损0.13美元，去年同期每股亏损0.08美元，此次财报盈利惊喜达30.77% [1] - 上一季度预期每股亏损0.10美元，实际也是亏损0.10美元，无盈利惊喜 [1] - 过去四个季度，公司两次超越共识每股收益预期 [2] - 截至2024年6月季度营收4043万美元，超Zacks共识预期2.13%，去年同期营收4224万美元，过去四个季度公司三次超越共识营收预期 [2] Zevia公司股价表现 - 自年初以来，Zevia股价下跌约55.2%，而标准普尔500指数上涨9.9% [3] Zevia公司未来展望 - 股票近期价格走势和未来盈利预期的可持续性主要取决于管理层在财报电话会议上的评论 [3] - 盈利前景可帮助投资者判断股票走向，包括当前对未来季度的共识盈利预期及预期变化 [4] - 近期盈利预估修正趋势与短期股价走势有强相关性，可通过Zacks Rank追踪 [5] - 财报发布前，Zevia盈利预估修正趋势喜忧参半，当前Zacks Rank为3（持有），预计近期股价表现与市场一致 [6] - 未来季度和本财年的盈利预估变化值得关注，当前未来季度共识每股收益预估为 - 0.10美元，营收4485万美元，本财年共识每股收益预估为 - 0.37美元，营收1.6317亿美元 [7] 行业情况 - Zacks行业排名中，医疗产品行业目前处于250多个Zacks行业的前42%，排名前50%的行业表现优于后50%超两倍 [8] 同行业TerrAscend Corp.情况 - 该公司尚未公布截至2024年6月季度财报，预计8月8日发布 [9] - 预计本季度每股亏损0.02美元，同比变化 + 60%，过去30天该季度共识每股收益预估下调20% [9] - 预计本季度营收8070万美元，较去年同期增长11.9% [10]

财务表现 - 净销售额为4,040万美元，超出预期[3] - 毛利率为41.9%，受到库存减记的影响[3] - 净亏损为700万美元，包括140万美元的非现金股权激励费用[3] - 经调整EBITDA亏损为440万美元[7] - 每股亏损为0.10美元[16] - 公司总体净亏损为14,160,000美元[21] - 公司调整后EBITDA为-9,840,000美元[23] 现金流及资产负债情况 - 截至2024年6月30日，公司现金及现金等价物为2,890万美元，无未偿债务[8] - 公司现金及现金等价物期末余额为28,942,000美元[21] - 公司权益总额为61,767,000美元[19] - 公司库存增加12,296,000美元[21] - 公司应付账款减少9,109,000美元[21] - 公司营业活动现金流为-2,920,000美元[21] - 公司投资活动现金流为-93,000美元[21] 未来展望 - 公司维持2024年全年净销售额在1.58亿美元至1.66亿美元的指引[9] - 第三季度净销售额预计在3,700万美元至4,000万美元之间[9] - 生产力计划预计将带来1,200万美元的年度节省[1] 其他 - 公司股权激励费用为2,916,000美元[23] - 公司重组费用为865,000美元[23]

财务数据和关键指标变化 - 2024年第一季度净销售额为3880万美元，较去年同期下降10.4%，销量下降10.4%（490万美元），部分被去年提价的积极影响（40万美元）抵消 [21] - 毛利率为45.7%，恢复到历史水平，环比上升5个百分点，但同比下降0.8个百分点 [22] - 净亏损为720万美元，去年同期为290万美元，增加了430万美元；调整后EBITDA亏损为550万美元，去年同期为50万美元 [23] - 截至季度末，资产负债表上约有2870万美元现金和短期投资，还有2000万美元的循环信贷额度，总流动性约为5000万美元 [23] - 预计2024年全年净销售额在1.58亿 - 1.66亿美元之间，Q2净销售额在3800万 - 4000万美元之间 [27] 各条业务线数据和关键指标变化 - 消费者需求保持强劲，自年初以来，衡量每销售点销售额的速度指标在每个4周期间都有所改善，在截至4月21日的过去4周内，同比增长9%，在食品渠道增长21% [10] - 扫描销售额整体加速，在碳酸软饮料和无糖零卡汽水类别中，美元和单位增长领先，最新数据显示增长9.4%，在食品渠道增长23%，在所有顶级食品客户中实现两位数增长 [10] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司使命是将健康饮品推向主流，专注于全球人类和地球健康，Q1从消费者饮食中去除了2800公吨糖，且从未销售过塑料瓶 [8] - 5月推出区域直接到店配送（DSD），夏季及以后扩大营销，DSD将实现单品分销和渠道扩展，提高店内陈列和促销效果 [7][12] - 宣布一项生产力计划，旨在推进长期增长和盈利目标，增加股东价值，该计划包括品牌最大化、利润率提升和运营纪律改善三个支柱，预计年化节省800万 - 1200万美元，从2024年Q3开始实现，预计在未来4 - 6个季度内实现目标 [18][19] - 完成全面组织审查，预计在2024年Q2确认50万 - 80万美元的重组费用，主要为员工遣散费，预计该行动的年化收益约为250万美元 [20] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管收入结果不佳，但消费者需求依然强劲，预计下半年净销售额将加速增长，因产品速度指标改善、春季重置以及营销投资增加 [10] - 生产力计划将帮助公司更接近可持续产生现金的状态，目标是在2026年实现季度调整后EBITDA可持续盈利，具体取决于全国DSD网络的推广速度 [24] - 品牌实力和生产力计划让公司有信心扩大市场覆盖范围、增加客户基础并实现盈利增长，对未来几年持乐观态度 [30] 其他重要信息 - 5月6日起，苏打多包产品提价4.5% [11] - 新品牌视觉形象已全面推向市场，4月开始进行全渠道营销活动，包括在美国主要城市开展新广告宣传活动，相关市场扫描数据表现有积极影响 [12] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: Q2销售指导及全年增长预期的原因和关键驱动因素 - 扫描数据显示Zevia销售逐期加速，3月恢复增长，4月苏打产品增长超9%，食品渠道增长23%，速度指标也在改善，预计下半年发货量和净销售额将更好反映这些结果，Q1和Q2初的销量影响主要来自短期分销损失 [33][34] - 公司对速度数据感到鼓舞，与主要客户的促销日历更丰富，关键账户的库存水平高于去年，相信下半年增长目标可以实现 [36] 问题2: 增加营销支出对EBITDA的风险及如何平衡增长与盈利 - 生产力计划旨在重新分配资源和调整成本结构以支持增长，消除非支持性费用，确保有足够资源用于营销和促销，公司认为可以有效平衡增长和盈利 [37] 问题3: 收益报告幻灯片中DSD启动的店内激活示例是否会投入市场及DSD的作用 - 这些示例是将配备给DSD合作伙伴以增加店内渗透率的实际物品，DSD除了能推出单品、重新陈列商品外，还能增加现有渠道的货架空间，提高品牌知名度和试用率，加速速度指标增长并渗透新渠道 [39][40] 问题4: 扩大DSD到太平洋西北地区以外的指标及拓展方式 - 成功的DSD运营应能实现单品分销和试用，加速现有渠道的速度指标增长，特别是在食品渠道，这将吸引未来的DSD合作伙伴并影响零售商分配更多空间给Zevia，预计将进行区域推广，西部、中西部和中部地区是更有可能的目标市场 [42][43] 问题5: 零售商SKU级别分销恢复延迟的情况及对销售策略的影响 - 公司已恢复到历史客户履行水平，供应链稳定，但低估了SKU级别分销损失对销量的影响，这影响了全年展望，但不影响公司战略，公司仍专注于生产力计划、营销投资和DSD推广 [44][45] 问题6: 成本节省的预期节奏及在损益表中的体现 - 预计从Q3开始看到成本节省效果，未来4 - 6个季度逐步显现，大致在COGS、销售和仓储费用以及SG&A之间各占三分之一 [46] 问题7: 实现盈利的路径及为何需要较长时间 - 公司需要平衡资源以推动营收增长和优化销售渠道，特别是从西向东扩展DSD网络和加速单品及便利店渗透，因此给自己足够时间来振兴营收并实现更平稳的盈利路径 [48] 问题8: 下半年营收复苏对春季重置中重新获得货架空间的依赖及预期 - 虽然重置时间比预期晚，但Zevia在食品渠道和主要零售商的销售增长表明，当产品有库存并得到适当支持时，销售表现良好，公司对春季重置的滚动影响持乐观态度，预计在现有渠道加速恢复口味和SKU可用性，并继续扩大在传统渠道的渗透率 [49][50] 问题9: DSD分销的经济模式、是否服务现有客户及拓展的新渠道 - DSD主要拓展的新渠道是便利店和独立杂货店，对现有食品渠道也有显著影响，公司凭借稳定且环比改善的毛利率投资DSD，DSD不仅是分销渠道，也是营销推动者，销售和营销费用的使用更有效 [53][55]

业务销售数据 - 截至目前，Zevia品牌饮料销量超20亿罐[69] - 2024年第一季度净销售额为3879.9万美元，较2023年同期的4330万美元下降450.1万美元，降幅10.4%[92] - 2024年第一季度销售等效案例为300万个，低于2023年同期的330万个[93] 供应链与成本管理 - 2024年第一季度起，合同制造商负责原材料采购，公司引入新的全球运输管理公司优化供应链[70] - 2024年第二季度开始执行多年期生产力计划，预计2024年6月成本在0.5 - 0.8百万美元，现金影响在0.5 - 0.8百万美元，年化收益在8 - 12百万美元，第三季度开始见效[74][75] - 2024年第一季度，公司运营成本略高，预计持续至年底，已提高部分产品价格应对通胀[76] - 2024年起，商品销售成本为从合同制造商购买成品的成本，预计随销量增加而上升[82][83] - 2024年第一季度，公司变更供应链流程，三家供应商占原材料和成品采购总额约93%[137] - 2024年第一季度公司改变供应链流程，由合同制造商负责原材料采购[137] - 截至2024年3月31日的三个月内，三家供应商占公司原材料和成品采购总额约93%[137] 利润指标变化 - 2024年第一季度商品销售成本为2108万美元，较2023年同期的2319.5万美元下降211.5万美元，降幅9.1%[95] - 2024年第一季度毛利润为1771.9万美元，较2023年同期的2010.5万美元下降238.6万美元，降幅11.9%；毛利率从46.4%降至45.7%[96] - 毛利润受销售渠道组合、折扣和促销水平影响，资产轻、直销和规模扩大等因素或产生积极影响[85] 费用指标变化 - 销售和营销费用长期预计增加，短期因物流成本降低和营销投入增加而略有下降[87] - 一般和行政费用短期内绝对值预计持平，占净销售百分比随时间保持稳定[88] - 股权薪酬费用绝对值预计相对稳定，占净销售百分比随时间下降[89] - 2024年第一季度销售和营销费用为1507万美元，较2023年同期的1191.2万美元增加315.8万美元，增幅26.5%[99] - 2024年第一季度一般和行政费用为811.5万美元，较2023年同期的864.5万美元下降53万美元，降幅6.1%[100] - 2024年第一季度股权薪酬费用为148.9万美元，较2023年同期的238万美元下降89.1万美元，降幅37.4%[101] 现金及现金流情况 - 截至2024年3月31日，公司现金及现金等价物为2870万美元[102] - 2024年第一季度，公司在有担保循环信贷额度下提取800万美元，并在同一时期偿还，截至3月31日，无未偿还金额[111] - 2024年第一季度经营活动净现金使用量为320万美元，主要因720万美元净亏损所致，部分被200万美元非现金费用和200万美元经营资产和负债变动带来的现金增加所抵消[115] - 2023年第一季度经营活动提供净现金940万美元，主要因经营资产和负债变动带来的现金增加930万美元，部分被290万美元净亏损和300万美元非现金费用所抵消[116] - 2024年第一季度投资活动净现金使用量为3.3万美元，主要用于购买持续运营所需的财产和设备[117] - 2023年第一季度投资活动净现金使用量为90万美元，主要用于购买租赁改良、计算机设备和软件等财产、设备和软件[118] - 2024年第一季度融资活动提供净现金0美元，因800万美元循环信贷所得款项在同一时期偿还[119] - 2023年第一季度融资活动提供净现金2.3万美元，源于股票期权行权所得款项[120] 税收与新兴成长公司条件 - 预计到2037年，与联邦、州和地方税收优惠相关的税收减免总额约为6630万美元，公司需向股东支付其中的85%，即5640万美元[106] - 公司若满足以下任一条件将不再是新兴成长公司：年营收超12.35亿美元；非关联方持有的A类普通股市值超7亿美元且已上市至少12个月并提交一份10 - K年度报告；三年内发行超10亿美元非可转换债务证券[133] 市场风险与应对 - 公司面临原材料价格、外汇、通胀和大宗商品等市场风险，如关键原料甜叶菊提取物价格受多种不可控因素影响，铝罐价格随市场条件波动[134][135] - 公司与合同制造商合作，计划签订更多长期合同以确保原材料价格稳定[136] - 公司大部分销售和成本以美元计价，不受外汇风险影响，但业务仍可能受汇率变化影响[138] - 2024年和2023年截至3月31日的三个月，外汇损益不重大[138] - 公司认为通胀对业务、经营成果和财务状况有重大影响[139] - 若成本面临进一步长期通胀压力，公司可能无法通过提价完全抵消[139] - 公司面临大宗商品市场风险，因提价弥补成本增加的能力受竞争环境限制[140] - 公司主要大宗商品风险与铝、柴油、纸箱和瓦楞纸采购有关[140] 业务增长策略 - 公司通过销售苏打水、能量饮料等产品获得净销售，未来增长依赖新渠道、有机销售和定价策略，但受季节性等因素影响[77][79][80] 调整后EBITDA情况 - 2024年第一季度调整后EBITDA为 - 546.6万美元，2023年同期为 - 45.2万美元[125]

产品销售数据 - 截至目前，公司已售出超19亿罐Zevia饮料[227] - 2023年公司销售等效箱数为1270万箱，2022年为1360万箱[248] 净销售额数据 - 2023年公司净销售额为1.664亿美元，2022年为1.632亿美元，同比增长2.0%[246][248] 商品销售成本数据 - 2023年公司商品销售成本为9170万美元，2022年为9320万美元，同比下降1.6%[246][249] 毛利润数据 - 2023年公司毛利润为7475.8万美元，2022年为7002.1万美元[246] - 2023年总利润为7480万美元，较2022年的7000万美元增加470万美元，增幅6.8%，毛利率从42.9%提升至44.9%[250][251] 总运营费用数据 - 2023年公司总运营费用为1.03701亿美元，2022年为1.17889亿美元[246] 运营亏损数据 - 2023年公司运营亏损为2894.3万美元，2022年为4786.8万美元[246] 净亏损及综合亏损数据 - 2023年公司净亏损及综合亏损为2832.2万美元，2022年为4764.7万美元[246] - 2023年和2022年净亏损及综合亏损分别为28322千美元和47647千美元，调整后EBITDA分别为 - 19049千美元和 - 19641千美元[283] 归属于非控股股东亏损数据 - 2023年公司归属于非控股股东的亏损为682.8万美元，2022年为1379万美元[246] 归属于Zevia PBC净亏损数据 - 2023年公司归属于Zevia PBC的净亏损为2149.4万美元，2022年为3385.7万美元[246] 销售和营销费用数据 - 2023年销售和营销费用为6230万美元，较2022年的5290万美元增加940万美元，增幅17.9%[252] 一般及行政费用数据 - 2023年一般及行政费用为3150万美元，较2022年的3680万美元减少530万美元，降幅14.4%[253] 股权薪酬费用数据 - 2023年股权薪酬费用为830万美元，较2022年的2690万美元减少1860万美元，降幅69.2%[254] 现金及现金等价物数据 - 截至2023年12月31日，公司有3200万美元现金及现金等价物[258] 税收减免及支付数据 - 预计到2037年，与联邦、州和地方税收优惠相关的税收减免总计约6610万美元，需向股东支付其中85%即5620万美元[262] 信贷额度数据 - 2022年2月22日获得最高2000万美元的有担保循环信贷额度，截至2023年12月31日未提取资金[267] 现金流量数据 - 2023年经营活动净现金使用量为1630万美元，投资活动提供80.5万美元，融资活动提供2.5万美元[271] - 2022年经营活动净现金使用量为2080万美元，投资活动提供2740万美元，融资活动使用230万美元[271] 非GAAP财务指标相关 - 公司认为非GAAP财务指标调整后EBITDA能为投资者评估经营业绩提供额外有用信息[279] - 调整后EBITDA计算需排除其他收入（费用）净额、所得税拨备、折旧和摊销、基于股权的薪酬等项目[280] 租金义务数据 - 截至2023年12月31日，公司租金义务总计2187千美元，其中不到一年需支付702千美元，1 - 3年需支付1485千美元[284] - 公司于2022年3月修订总部办公室租约，面积从17923平方英尺扩至20185平方英尺，并在2023年1月将租期延至2026年12月31日[284] 客户激励和津贴应计额影响数据 - 客户激励和津贴应计额变动10%，将使2023年和2022年运营收入分别变动0.4百万美元和0.6百万美元[291] 公司经济权益数据 - 截至2023年12月31日和2022年，公司在Zevia LLC的经济权益分别为75.8%和68.7%[293] 递延所得税资产数据 - 截至2023年12月31日，公司对递延所得税资产总额75.5百万美元全额计提估值准备[295] 税收应收协议数据 - 公司与相关方签订税收应收协议，若对方将B类单位换为A类普通股，公司需支付85%的税收利益，自身预计受益15%[299] 所得税核算方法 - 公司按资产和负债法核算所得税，需确认递延所得税资产和负债[294] 未确认税收利益数据 - 公司定期对不确定税务立场进行全面审查，截至2023年12月31日未记录未确认税收利益[297] TRA负债数据 - 截至2023年12月31日和2022年12月31日，若相关税收优惠可完全实现，TRA负债分别为5620万美元和5580万美元，增长主要与2023年B类转A类股份交换有关[303] 新兴成长型公司相关 - 公司为新兴成长型公司，可享受某些报告要求豁免，豁免期限至IPO五周年后财年最后一天或不再符合新兴成长型公司条件为止[305] - 公司若出现年收入超12.35亿美元、非关联方持有的A类普通股市值超7亿美元（且上市至少12个月并提交一份10 - K年度报告）、三年发行超10亿美元非可转换债务证券等情况，将不再是新兴成长型公司[305] 产品成分采购数据 - 公司产品关键成分甜叶菊提取物通过2023年10月15日生效的两年协议采购，含固定价格，2023年还测试并批准了另一家供应商[306] 铝罐采购数据 - 公司铝罐由合同制造商通过不同罐制造商采购，价格随市场情况波动[307] 外汇风险数据 - 公司大部分销售和成本以美元计价，无外汇风险，但部分原料和包装材料从国际采购，对加拿大客户销售以加元计价，外汇损益在2023年和2022年不重大[309] 通胀影响数据 - 公司认为通胀对业务、经营成果和财务状况有重大影响，若成本面临进一步长期通胀压力，可能无法通过提价完全抵消[310] 商品风险数据 - 公司主要商品风险与铝、柴油、纸箱和瓦楞纸采购有关，因竞争环境，通过提价弥补成本增加的能力可能受限[311]

业绩总结 - 2023年第四季度净销售额为3780万美元，同比增长6.9%[13] - 2023年第四季度销量为280万等效箱，同比增长3.7%[13] - 2023年第四季度毛利率为40.7%，较去年下降3.6个百分点[14] - 2023年全年净销售额为1.664亿美元，同比增长2.0%[19] - 2023年全年毛利率为44.9%，较去年上升2.0个百分点[20] - 2023年第四季度调整后EBITDA亏损为680万美元[14] - 2023年全年调整后EBITDA亏损为1900万美元[27] 用户数据 - Zevia买家的饮料支出比平均购物者高出39%[31] - Zevia买家的饮料购买次数比平均购物者多出32%[31] - Zevia买家的购物篮总支出比平均购物者高出6%[31] 市场扩张与新策略 - 公司计划在2024年5月实施价格上涨[13] - 公司在特定区域便利店获得了新的分销渠道[13] - 公司正在进行供应链转型，以支持加速增长[13] 新产品与技术研发 - Zevia在2023年第四季度消除了2.7千公吨的糖分[35] - Zevia在2023年第四季度消除了4000万瓶塑料瓶对环境的影响[35] - Zevia的品牌更新已在全国范围内推出[32] 其他信息 - Zevia的美元销售速度在过去52周内增长了24%[31] - Zevia在2023年12月的消费者调查中获得了多项公司奖项[35]