中国经济网北京8月13日讯证监会网站昨日公布关于对川财证券有限责任公司采取出具警示函措施的决 定。 经查，川财证券有限责任公司债券交易业务存在公司内部制度建设与内控机制有待完善，从业人员管理 与信息披露不到位，业务合规审查落实不到位，交易行为管理有待完善等问题。 上述问题违反了《证券公司和证券投资基金管理公司合规管理办法》(证监会令第166号)第六条第(四) 项，《证券投资顾问业务暂行规定》(证监会公告〔2020〕66号)第七条、第十二条第(二)项，《中国人 民银行银监会证监会保监会〈关于规范债券市场参与者债券交易的通知〉》(银发〔2017〕302号)第二 条规定。 根据《证券公司和证券投资基金管理公司合规管理办法》(证监会令第166号)第三十二条第一款、《证 券投资顾问业务暂行规定》(证监会公告〔2020〕66号)第三十二条相关规定，四川证监局决定对川财证 券有限责任公司采取出具警示函的行政监督管理措施。 以下为原文： 关于对川财证券有限责任公司采取出具警示函措施的决定 经查，你公司债券交易业务存在公司内部制度建设与内控机制有待完善，从业人员管理与信息披露不到 位，业务合规审查落实不到位，交易行为管理有待完 ...

股东减持计划 - 公司实际控制人的一致行动人宏泰投资和益泰投资计划减持股份 宏泰投资拟减持不超过615,000股（占总股本0.6580%） 益泰投资拟减持不超过905,000股（占总股本0.9683%） 合计减持不超过1,520,000股（占总股本1.6263%）[1] - 减持方式包括集中竞价交易和大宗交易 集中竞价交易在90天内减持不超过总股本1% 大宗交易在90天内减持不超过总股本2%[1] 股权结构 - 控股股东陈宜文直接持股18.93% 通过宏泰投资间接持股1.44% 合计表决权2.09%[2] - 实际控制人林慧直接持股4.17% 通过益泰投资间接持股0.99% 合计表决权1.93%[2] - 陈宜文和林慧通过温岭市地久电子科技持股18.78% 两人合计持股44.31% 表决权45.90%[2] 首次公开发行 - 公司于2021年5月25日在深交所创业板上市 发行股票2270万股 发行价9.36元/股[2] - 募集资金总额2.12亿元 净额1.71亿元 比原计划少2.19亿元[2] - 原计划募集3.90亿元 其中2.92亿元用于年产120万台水泵项目 3833.48万元用于技术研发中心 6000万元补充流动资金[2] - 发行费用合计4125.43万元 保荐机构长江证券获得保荐及承销费用2245.28万元[3] 可转债发行 - 2022年10月发行可转债募集资金3.35亿元 净额3.30亿元 用于高端水泵项目[3] - 两次募资合计5.47亿元[4] 财务表现 - 2024年营业收入7.43亿元（同比增长4.05%） 净利润1265.49万元（同比减少76.35%） 扣非净利润500.35万元（同比减少90.26%）[4] - 2024年经营活动现金流5897.39万元（同比减少67.35%）[4] - 2025年第一季度营业收入1.67亿元（同比减少2.96%） 净利润2180.82万元（同比增长115.04%） 扣非净利润2124.32万元（同比增长159.34%）[4] - 2025年第一季度经营活动现金流6325.74万元（上年同期为-9759.90万元）[4]

财务表现 - 2025年上半年公司营业收入15.55亿元，同比减少0.69% [1][3] - 归属于上市公司股东的净利润3596.08万元，同比减少72.00% [1][3] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润3365.41万元，同比减少72.21% [1][3] - 经营活动产生的现金流量净额3433.64万元，同比减少84.72% [1][3] - 2024年全年营业收入31.59亿元，同比增长2.49% [3] - 2024年归属于上市公司股东的净利润2.01亿元，同比减少13.34% [3] 上市信息 - 公司于2021年5月18日在上交所主板上市，发行数量6352.9412万股，发行价格16.98元/股 [4] - 首次公开发行募集资金总额10.79亿元，募集资金净额9.91亿元 [4] - 募集资金用于扩产建设及技改项目、冷链仓储系统升级改造项目、研发中心升级改造项目、客户服务中心与信息化系统建设及升级项目 [4] 发行费用 - 发行费用(不含增值税)总计8745.21万元，其中承销及保荐费用4956.87万元 [5]

公司复牌及股价表现 - 金橙子今日复牌开盘报38.00元，上涨13.81% [1] 收购交易方案 - 拟通过发行股份及支付现金方式购买长春萨米特光电科技55.00%股权，交易价格以评估结果为准 [1] - 发行股份购买资产的发行价格为23.31元/股，不低于定价基准日前120个交易日公司股票交易均价的80% [1] - 拟向不超过35名特定投资者发行股份募集配套资金，总额不超过发行股份购买资产交易价格的100%，且发行股份数量不超过总股本的30% [1] - 募集配套资金用于支付现金对价、中介机构费用、交易税费等 [2] - 本次交易不构成关联交易和重大资产重组 [2][3] 公司股权结构 - 马会文、吕文杰、邱勇和程鹏合计直接持有公司50.23%股权，并通过可瑞资、精诚至控制公司16.97%股权，四人合计控制公司67.21%股权 [3] - 标的公司无控股股东和实际控制人，汪永阳、王璞玉夫妇和黄猛、许广英各持有41.00%股份 [3] 标的公司财务数据 - 2024年末标的公司资产总额7161.12万元，负债总额2396.14万元，所有者权益4764.98万元 [4] - 2024年标的公司营收5755.04万元，同比增长186.24%，净利润2105.40万元，同比增长722.61% [4] 公司财务表现 - 2024年公司营业收入2.12亿元，同比下降3.44%，归属于上市公司股东的净利润3049.50万元，同比下降27.78% [5] - 2025年第一季度营业收入6436.81万元，同比增长30.10%，归属于上市公司股东的净利润1196.82万元，同比增长73.01% [6] - 2025年第一季度经营活动产生的现金流量净额482.64万元，上年同期为-9.12万元 [6] 公司上市及募集资金 - 2022年10月26日在上交所科创板上市，发行价格26.77元/股，募集资金总额6.87亿元，净额6.06亿元 [7][8] - 发行费用合计8088.44万元，保荐及承销费用5509.68万元 [9] - 安信证券投资有限公司跟投比例为5.00%，获配128.3335万股，限售期24个月 [9] 公司业务及收购协同性 - 公司是国内领先的激光加工控制系统企业，主要产品包括激光加工控制系统、激光系统集成硬件产品及激光精密加工设备 [3] - 标的公司主要产品包括高精度快速反射镜、高精密振镜等 [3] - 公司与萨米特在所属领域、主要产品、应用领域等方面具有相近性、互补性、协同性，收购可丰富产品及市场布局 [3]

股东减持计划 - 股东有则创投计划减持不超过公司总股本0.5724%的股票，即12,474,897股，减持时间为2025年9月2日至2025年12月1日 [1] - 有则创投为公司控股股东高纪凡的一致行动人，目前直接持有公司0.5724%的股份，均为首次公开发行前股票，已于2023年6月12日解禁 [1] - 本次减持不涉及控股股东高纪凡及其他一致行动人 [1] 股权结构 - 高纪凡为公司控股股东、实际控制人，通过直接及间接方式控制公司35.61%的股权，其中直接持股12.12% [2] - 一致行动人包括吴春艳(持股5.6372%)、有则创投(0.5724%)、高纪庆(0.0171%)等，合计控制6.23%股权 [2][3] - 盘基投资(13.5588%)、清海投资(1.6132%)和星元投资(2.0804%)为高纪凡控制的企业 [3] 融资历史 - 公司2020年IPO募集资金净额23.10亿元，较计划少6.90亿元，发行价8.16元/股 [4] - 2021年发行可转债募资52.09亿元，2023年再次发行可转债募资88.16亿元 [5][6] - 三次募资合计达166.48亿元 [7] 财务表现 - 2024年营业收入802.82亿元，同比下降29.21%，净利润亏损34.43亿元(2023年盈利55.27亿元) [7] - 经营活动现金流净额80.08亿元，较2023年240.00亿元下降66.63% [8] - 2025年Q1营业收入143.35亿元，同比下降21.48%，净利润亏损13.20亿元(上年同期盈利5.16亿元) [9]

控股股东减持计划 - 控股股东益群集团控股有限公司及其一致行动人合计持有公司股份118,998,403股(占总股本22.43%)和1,660,400股(占总股本0.31%) [1] - 计划通过集中竞价和大宗交易方式减持不超过11,939,500股(占总股本2.25%) [1] - 集中竞价减持将在公告披露后15个交易日起3个月内进行 90日内减持不超过总股本1% [1] - 大宗交易减持将在公告披露后15个交易日起3个月内进行 90日内减持不超过总股本1.25% [1] 实际控制人情况 - 公司实际控制人周志群持有控股股东益群控股100%股权 [2] - 周志群同时担任公司董事长、总经理和财务负责人 [2] - 国信证券(香港)资产管理有限公司-益群集团专户为益群集团控股100%持股专户 [2] 历史减持情况 - 益群控股在2023年10月至2024年2月期间减持1,928,107股(占总股本0.3633%) [3] - 减持均价为10.9760元/股 合计套现2116.29万元 [3]

股东减持情况 - 美国万邦通过集中竞价和大宗交易方式在2025年2月25日至2025年8月11日期间累计减持9,277,078股，占公司最新总股本的2.3192%，占剔除回购专用账户股份后总股本的2.3346% [1][4] - 减持分为四个阶段：2025年2月25日至3月7日减持3,159,978股(0.7900%)，3月10日至25日减持4,312,900股(1.0782%)，3月27日减持1,800,000股(0.4500%)，8月11日减持4,200股(0.0010%) [2][3] - 合计套现金额在7943.31万元至8222.24万元之间 [4] 减持价格与方式 - 集中竞价减持价格区间为8.57元/股至10.3元/股，大宗交易减持价格为8.50元/股 [2] - 最大单笔减持为3月27日大宗交易减持180万股，套现1530万元 [2] - 最近一次减持(8月11日)以10.15元/股价格减持4200股，套现4.26万元 [3] 股东持股结构变化 - 钟镇光及美国万邦原合计持股42.3200%，因可转债转股被动稀释至42.3192% [5] - 减持后合计持股比例由42.3192%降至39.9999% [5] - 美国万邦为钟镇光夫妇控股51.22%的香港公司，系一致行动人 [1] 未来减持计划 - 钟镇光及美国万邦计划减持不超过11,920,900股(约占总股本剔除回购股份后的3%) [6] - 截至公告日该减持计划尚未实施完毕 [6]

财务表现 - 2025年上半年公司实现营业收入1.21亿元，同比增长74.54% [1][3] - 2025年上半年归属于上市公司股东的净利润为-2379万元，较上年同期-3534万元亏损收窄 [1][3] - 2025年上半年经营活动产生的现金流量净额为-7672万元，较上年同期-7933万元略有改善 [1][3] - 2024年全年公司实现营业收入2.53亿元，同比增长62.30% [3][4] - 2024年全年归属于上市公司股东的净利润为-3184万元，较上年同期-1.24亿元亏损大幅收窄 [3][4] 募资情况 - 2020年7月IPO发行2000万股，发行价36.18元/股，募集资金总额7.24亿元，净额6.56亿元 [4][5] - 2024年向特定对象发行股票募集资金总额17.75亿元，净额17.52亿元 [6] - 两次募资合计金额达24.99亿元 [6] 业务发展 - 2020年IPO募集资金计划用于量子通信网络设备项目和研发中心建设项目 [5] - 2024年定向增发对象为中电信量子信息科技集团（中国电信全资子公司） [6]

财务表现 - 2025年上半年公司实现营业收入3.26亿元，同比增长4.09% [1][3] - 2025年上半年归属于上市公司股东的净利润为-5866.86万元，亏损同比扩大44.52% [1][3] - 2025年上半年归属于上市公司股东的扣非净利润为-6607.03万元，亏损同比扩大41.08% [1][3] - 2025年上半年经营活动产生的现金流量净额为1410.73万元，同比下降62.33% [1][3] 历史财务数据 - 2021年至2024年公司营业收入分别为8.09亿元、5.40亿元、5.54亿元和6.67亿元 [4] - 2021年至2024年归属于上市公司股东的净利润分别为1.35亿元、-5856.27万元、-1.31亿元和-1.02亿元 [4] - 2021年至2024年归属于上市公司股东的扣非净利润分别为1.26亿元、-7430.23万元、-1.54亿元和-1.21亿元 [4] - 2021年至2024年经营活动产生的现金流量净额分别为2.21亿元、-7403.36万元、3719.26万元和-2954.93万元 [4] 上市及募资情况 - 公司于2021年6月23日在上交所科创板上市，公开发行新股2657万股，每股发行价格14.82元 [3] - 公司募集资金总额为3.94亿元，募集资金净额为3.38亿元，较原拟募资少1.48亿元 [4] - 公司发行费用为5554.28万元，其中华创证券获得保荐及承销费用3605.62万元 [4] 年度财务对比 - 2024年公司营业收入6.67亿元，同比增长20.25% [6] - 2024年归属于上市公司股东的净利润为-1.02亿元，亏损同比收窄22.03% [6] - 2024年归属于上市公司股东的扣非净利润为-1.21亿元，亏损同比收窄21.15% [6] - 2024年经营活动产生的现金流量净额为-2954.93万元，同比下降179.45% [6]

减持计划 - 公司实际控制人之一兼董事长包秀银拟减持不超过3,736,000股，占总股本比例不超过1.59% [1] - 监事金建中拟减持不超过270,000股，占总股本比例不超过0.12% [1] - 减持方式包括集中竞价和大宗交易，其中集中竞价在任意连续90日内减持不超过1%，大宗交易不超过2% [1] - 减持价格按实施时市场价格确定，减持期间为公告披露15个交易日后的3个月内 [1] 股东持股情况 - 包秀银目前持有14,945,543股，占总股本6.37%，其中8,755,543股于2024年2月19日解禁，6,190,000股于2025年8月8日解禁 [2] - 金建中持有1,081,750股，占总股本0.46%，已于2021年8月18日解禁 [2] 首次公开发行情况 - 公司于2020年8月18日在科创板上市，发行5860万股，发行价32.60元/股，上市首日股价最高达66.66元 [2] - 募集资金总额19.10亿元，净额17.86亿元，较原计划多8.66亿元 [3] - 发行费用1.24亿元，其中保荐机构光大证券获得1.07亿元 [3] - 原计划募集资金9.20亿元用于年产1500万平方米5G通讯基材建设项目和研发中心改造升级项目 [3] 定向增发情况 - 2024年1月26日完成定向增发6,190,000股，发行价16.17元/股，募集资金总额100,092,300元 [4] - 扣除发行费用后净额97,082,864.15元，全部用于补充流动资金 [4] - 定增对象包秀银为公司实际控制人及董事长 [4] 募集资金总额 - 公司两次募集资金合计20.10亿元 [5]