调研概况 - 调研时间：2023 年 8 月 23 日 [2] - 调研地点：公司三楼会议室 [2] - 调研形式：现场调研 [2] - 调研机构：西南证券、指南基金、东北证券 [2] - 接待人员：董事会秘书虞阡、证券事务代表赵书洁 [2] 产品与市场 - 主要产品：改性塑料粒子，以改性 PP 为主 [3] - 应用领域：汽车及家电中的塑料零部件 [3] - 汽车类产品直接客户：汽车零部件注塑厂商 [3] - 汽车类产品终端客户：各大汽车主机厂 [3] - 家电类产品直接客户和终端客户：家电厂商 [3] 产能规划 - 未来三年预计增加产能：8-10 万吨 [4] - 子公司宿迁禾润昌项目：年产 5.6 万吨高性能复合材料建设项目基本建设完成，进入试运营 [4] 财务状况 - 经营性现金流较差原因：营业收入持续增长，经营性应收项目和应付项目变动，备货增加存货 [5] 行业地位与竞争优势 - 行业地位：改性塑料行业中上游，国内领先水平 [5] - 竞争优势：产品配方优化、订单响应速度快、产品颜色还原度高、售后服务优势 [5]

天风证券股份有限公司 关于苏州禾昌聚合材料股份有限公司提供担保的核查意见 天风证券股份有限公司（以下简称"天风证券"、"保荐机构"）作为苏州禾 昌聚合材料股份有限公司（以下简称"禾昌聚合"、"公司"）股票向不特定合格 投资者公开发行的持续督导保荐机构，根据《北京证券交易所证券发行上市保荐 业务管理细则》、《北京证券交易所向不特定合格投资者公开发行股票并上市审核 规则》、《北京证券交易所股票上市规则（试行）》等相关法律法规的规定，对禾 昌聚合为全资子公司提供担保事项进行了核查，具体情况如下： 一、本次担保的基本情况 经核查，天风证券认为： 禾昌聚合为全资子公司提供担保事项，符合公司和全体股东的利益，不存在 损害中小股东利益的情形。公司本次提供担保事项的信息披露真实、准确、完整， 符合《北京证券交易所证券发行上市保荐业务管理细则》、《北京证券交易所向不 特定合格投资者公开发行股票并上市审核规则》、《北京证券交易所股票上市规则 （试行）》等相关法律法规的要求，不会对公司的生产经营及财务状况产生不利 影响，不存在损害股东利益的情况，不存在其他未披露重大风险内容。综上，保 荐机构对于公司本次提供担保事项无异议。 （以下 ...

为满足日常生产经营所需流动资金，公司全资子公司苏州禾润昌新材料有限 公司（以下简称"苏州禾润昌"）向中信银行股份有限公司苏州分行申请不超过 2,000 万元（含 2,000 万元）的综合授信额度；公司全资子公司宿迁禾润昌新材 料有限公司（以下简称"宿迁禾润昌"）向中信银行股份有限公司苏州分行申请 不超过 2,000 万元（含 2,000 万元）的综合授信额度。 公司为上述两笔授信额度提供连带责任保证担保，2023 年 8 月 25 日签署相 关最高额保证合同，被担保的主债权的发生期间均为 2023 年 8 月 25 日至 2024 年 8 月 25 日。 苏州禾昌聚合材料股份有限公司 为全资子公司提供担保的公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连 带法律责任。 一、担保情况概述 （一）担保基本情况 证券代码：832089 证券简称：禾昌聚合 公告编号：2023-070 （三）审议和表决情况 公司第四届董事会第三十一次会议及 2023 年第一次临时股东大会审议通过 了《关于公司及子公司申请 2023 年度金 ...

调研概况 - 调研时间：2023 年 8 月 15 日 [2] - 调研地点：公司三楼会议室 [2] - 调研形式：现场调研 [2] - 调研机构：中天证券、开源证券、东吴证券 [2] - 接待人员：董事会秘书虞阡、证券事务代表赵书洁 [2] 原材料与产品 - 主要原材料：PP、PET、ABS、PVC 等，多为石油加工行业下游产品 [3] - 原材料价格受国际原油价格波动影响较大 [3] - 改性 PP 产品占比最高，主要应用于汽车及家电领域 [3] - 汽车类：内饰件（门板、仪表盘、手套箱、座椅支架等），外饰件（保险杠、水箱支架、发动机保护罩、天窗框架等） [3] - 家电类：滚筒洗衣机内筒、洗涤盒、外观面板、冰箱抽屉盒、拉手等 [3] - 代表性产品：免喷涂、高光类材料，阻燃类产品，抗菌类产品，低气味低 VOC 产品 [4] 客户与合作品牌 - 汽车合作品牌：沃尔沃、吉利、大众、一汽、上汽、北汽、长城、红旗、马自达、日产等 [4] - 新能源汽车品牌：BYD、极氪、合众新能源等 [4] - 家电合作品牌：三星、LG、松下、日立、创维、TCL、惠而浦等 [4] 研发与产能 - 研发途径：依靠自有研发技术人员、场地设施和试验检测设备 [4] - 常规产品开发周期：约 1 周 [4] - 前瞻性项目研发周期：1-2 年 [4] - 子公司产能： - 宿迁禾润昌：年产 5.6 万吨高性能复合材料，预计 1-2 年满产 [5] - 陕西禾润昌：年产 2.5 万吨高性能复合材料，预计两年内满产 [5] 定价方式 - 定价方式：与客户签订框架协议，以协议定价为主 [6]

证券代码：832089 证券简称：禾昌聚合 公告编号：2023-067 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、误导 性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带法律责任。 一、辞职董监高的基本情况 （一）基本情况 本公司董事会于 2023 年 8 月 15 日收到财务负责人李建霞女士递交的辞职报告，自 2023 年 8 月 15 日起辞职生效。上述辞职人员持有公司股份 190,000 股，占公司股本的 0.18%。不是失信联合惩戒对象，辞职后不再担任公司其它职务。 （二）辞职原因 李建霞女士因个人年龄、精力等原因，申请辞去其所担任的公司财务负责人一职。 二、上述人员的辞职对公司产生的影响 （一）本次辞职未导致公司董事会成员人数低于法定最低人数，未导致公司监事会成员 人数低于法定最低人数，未导致职工代表监事人数少于监事会成员的三分之一，未 导致董事会中兼任高级管理人员的董事和由职工代表担任的董事人数超过公司董 事总数的二分之一。 （二）对公司生产、经营上的影响 李建霞女士辞去公司财务负责人职务后，不再担任公司其它职务，公司将按照相关 规定完成新财务负责人的聘 ...

2023 年半年度募集资金存放与实际使用情况的专项报告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连 带法律责任。 一、募集资金基本情况 （一）募集资金金额及资金到位情况 2021 年 9 月 27 日，经中国证券监督管理委员会《关于核准苏州禾昌聚合材 料股份有限公司向不特定合格投资者公开发行股票的批复》（证监许可 [2021]3129 号）核准，公司向不特定合格投资者公开发行不超过 2,300.00 万股 新股（含行使超额配售选择权所发新股）。发行价格为 10.00 元/股，初始发行股 票数量为 2,000.00 万股（超额配售选择权行使前），初始发行新股募集资金总额 为 20,000.00 万元（超额配售选择权行使前），扣除发行费用 1,650.94 万元（不 含税），募集资金净额为 18,349.06 万元；容诚会计师事务所（特殊普通合伙） 对公司向不特定合格投资者公开发行股票的资金到位情况进行了审验，并出具了 《验资报告》（容诚验字[2021]第 230Z0243 号）。行使超额配售选择权新增发行 股票数量 ...

本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连 带法律责任。 一、会议召开和出席情况 （一）会议召开情况 1.会议召开时间：2023 年 8 月 10 日 2.会议召开地点：公司三楼会议室 3.会议召开方式：现场 证券代码：832089 证券简称：禾昌聚合 公告编号：2023-061 4.发出董事会会议通知的时间和方式：2023 年 7 月 31 日以书面方式发出 苏州禾昌聚合材料股份有限公司 第五届董事会第四次会议决议公告 2023 年上半年公司董事会严格按照法律法规、规范性文件及《公司章程》 的规定依法运作，积极开展工作，贯彻落实股东大会的各项决议，不断规范公司 治理。公司董事会对 2023 年上半年所做的各项工作进行总结和分析，形成《2023 年半年度报告》及《2023 年半年度报告摘要》。 5.会议主持人：董事长赵东明 6.会议列席人员：董事会秘书虞阡 7.召开情况合法、合规、合章程性说明： 本次会议的召集、召开、表决程序等方面符合《公司法》和《公司章程》的 有关规定。 （二）会议出席情况 会议应出席董事 7 ...

证券代码：832089 证券简称：禾昌聚合 公告编号：2023-065 苏州禾昌聚合材料股份有限公司 独立董事关于第五届董事会第四次会议相关事项的独立意见 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带 法律责任。 根据《公司法》、《北京证券交易所股票上市规则（试行）》、《北京证券交易 所上市公司持续监管指引第 1 号——独立董事》、《公司章程》和《公司独立董 事工作制度》等有关规定，我们作为苏州禾昌聚合材料股份有限公司的独立董 事，本着对公司和全体股东负责的态度，秉承客观公正的原则，对公司第五届 董事会第四次会议审议的相关事项进行了认真核查并发表如下独立意见： （一）《关于公司<2023 年半年度募集资金存放及实际使用情况的专项报告> 的议案》的独立意见 经审阅该议案，我们认为：2023 年半年度公司募集资金存放与实际使用情 况，符合募集资金管理相关法律法规和公司募集资金使用管理制度的相关规定， 公司对募集资金进行了专户存储，不存在变相改变募集资金用途和损害股东利 益的情况，不存在违规使用募集资金的情形。董事会对 ...

证券代码：832089 证券简称：禾昌聚合 公告编号：2023-062 苏州禾昌聚合材料股份有限公司 第五届监事会第四次会议决议公告 本公司及监事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连 带法律责任。 一、会议召开和出席情况 （一）会议召开情况 本次会议的召集、召开、表决程序等方面符合《公司法》和《公司章程》的 有关规定。 （二）会议出席情况 会议应出席监事 3 人，出席和授权出席监事 3 人。 1.议案内容： 具体内容详见公司于 2023 年 8 月 10 日在北京证券交易所信息披露平台 （http://www.bse.cn/）披露的《2023 年半年度报告》（公告编号：2023-063） 1.会议召开时间：2023 年 8 月 10 日 2.会议召开地点：公司三楼会议室 3.会议召开方式：现场 4.发出监事会会议通知的时间和方式：2023 年 7 月 31 日以书面方式发出 5.会议主持人：监事会主席赵静女士 6.召开情况合法、合规、合章程性说明： 及《2023 年半年度报告摘要》（公告编号：2023-064）。 根据 ...

财务分配 - 公司以总股本107,620,000股为基数，向全体股东每10股派1.50元，共派发现金红利16,143,000.00元[6] 财务数据关键指标变化 - 本期营业收入598,257,699.84元，较上年同期480,342,475.37元增长24.55%[23] - 本期归属于上市公司股东的净利润52,966,174.20元，较上年同期43,129,847.74元增长22.81%[23] - 本期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润51,242,523.83元，较上年同期39,541,715.99元增长29.59%[23] - 本期期末资产总计1,418,059,163.43元，较上年期末1,334,909,417.38元增长6.23%[24] - 本期期末负债总计468,424,894.39元，较上年期末422,098,322.54元增长10.98%[24] - 本期经营活动产生的现金流量净额 -70,542,888.25元，较上年同期 -118,276,960.11元增长40.36%[25] - 非经常性损益合计2,042,712.09元，净额为1,723,650.37元[28] - 公司报告期内实现营业收入59,825.77万元，较上年同期增长24.55%；实现净利润5,296.62万元，较上年同期增长22.81%[33] - 截至报告期末，公司总资产141,805.92万元，净资产94,963.43万元[33] - 期末货币资金71327681.70元，较期初减少46.67%，系营业收入增加营运资金占用大所致[39][44] - 期末固定资产152974475.29元，较期初增长59.72%，因子公司项目完工转固[39][44] - 期末在建工程20791750.36元，较期初下降60.59%，因子公司项目完工转固[39][44] - 期末短期借款46227343.25元，较期初增长70.08%，系信用借款增加[39][44] - 本期营业收入598257699.84元，较上年同期增长24.55%[43] - 本期营业成本495938276.50元，较上年同期增长21.98%，毛利率为17.10%[43] - 本期净利润52966174.20元，较上年同期增长22.81%[43] - 主营业务收入596659447.77元，较上期增长27.86%，其他业务收入1598252.07元，较上期减少88.31%[46] - 本期营业外收入较上期减少76.92万元，营业外支出较上期增加7.08万元[45] - 本期研发费用发生额较上期增加64.26%，主要因新项目投入费用增加[49] - 本期财务费用发生额较上期增长370.80%，主要因利息支出增加[49] - 经营活动产生的现金流量净额本期为 -70,542,888.25元，较上期增加40.36%，主要因销售商品、提供劳务收到的现金增加[52][55] - 投资活动产生的现金流量净额本期为 -24,429,629.98元，较上期减少163.69%，主要因本期投资理财减少[52][55] - 筹资活动产生的现金流量净额本期为32,307,954.81元，较上期增长137.66%，主要因分配股利、利润或偿付利息支付的现金减少[52][55] - 2023年6月30日合并资产总计14.18亿元，较2022年12月31日的13.35亿元增长6.22%[101] - 2023年6月30日合并负债合计4.68亿元，较2022年12月31日的4.22亿元增长11%[102] - 2023年6月30日合并所有者权益合计9.49亿元，较2022年12月31日的9.13亿元增长3.99%[102] - 2023年6月30日母公司货币资金4822.46万元，较2022年12月31日的9603.89万元减少49.79%[104] - 2023年6月30日母公司应收账款4.52亿元，较2022年12月31日的4.08亿元增长11.85%[104] - 2023年6月30日母公司应收款项融资4749.83万元，较2022年12月31日的3720.94万元增长27.65%[104] - 2023年上半年营业总收入为5.9825769984亿元，2022年同期为4.8034247537亿元，同比增长24.55%[107] - 2023年上半年营业总成本为5.3417951263亿元，2022年同期为4.3172220463亿元，同比增长23.73%[108] - 2023年上半年净利润为5296.61742万元，2022年同期为4312.984774万元，同比增长22.80%[108] - 2023年上半年基本每股收益为0.49元/股，2022年同期为0.40元/股，同比增长22.50%[109] - 2023年存货为1.0176860256亿元，2022年为1.3256578811亿元，同比下降23.23%[105] - 2023年其他流动资产为1479.57元，2022年为109.463698万元，同比下降99.87%[105] - 2023年固定资产为1928.699938万元，2022年为2150.612829万元，同比下降10.32%[105] - 2023年短期借款为2927.583075万元，2022年为2109.273987万元，同比增长38.79%[105] - 2023年应付票据为1.3817072817亿元，2022年为1.5403264328亿元，同比下降10.29%[105] - 2023年资产总计为12.2575691672亿元，2022年为12.6037757604亿元，同比下降2.74%[105] - 2023年1 - 6月营业收入为504,345,727.55元，2022年同期为403,609,184.23元，同比增长约25%[111] - 2023年1 - 6月营业成本为435,133,141.76元，2022年同期为345,203,864.67元，同比增长约26%[111] - 2023年1 - 6月净利润为35,922,609.90元，2022年同期为36,893,986.87元，同比下降约3%[112] - 2023年1 - 6月经营活动现金流入小计为526,314,847.92元，2022年同期为370,639,883.70元，同比增长约42%[114] - 2023年1 - 6月经营活动现金流出小计为596,857,736.17元，2022年同期为488,916,843.81元，同比增长约22%[114] - 2023年1 - 6月经营活动产生的现金流量净额为 - 70,542,888.25元，2022年同期为 - 118,276,960.11元，亏损有所减少[114] - 2023年1 - 6月投资活动现金流出小计为24,429,629.98元，2022年同期为112,304,871.01元，同比下降约78%[115] - 2023年1 - 6月筹资活动现金流入小计为52,760,888.68元，2022年同期为45,172,314.14元，同比增长约17%[115] - 2023年1 - 6月筹资活动现金流出小计为20,452,933.87元，2022年同期为31,577,881.55元，同比下降约35%[115] - 2023年1 - 6月现金及现金等价物净增加额为 - 62,613,687.28元，2022年同期为 - 66,132,961.30元，亏损有所减少[115] - 投资活动现金流入小计为46,232,424.14元，现金流出小计为45,535,680.01元，产生的现金流量净额为696,744.13元[118] - 筹资活动现金流入小计为27,140,040.78元，现金流出小计为26,905,000.00元，产生的现金流量净额为235,040.78元[118] - 汇率变动对现金及现金等价物的影响为192,287.72元[118] - 现金及现金等价物净增加额为 - 10,010,726.07元，期初余额为38,123,062.07元，期末余额为28,112,336.00元[118] - 2023年半年度归属于母公司所有者权益上年期末余额合计为912,811,094.84元，本期增减变动金额为36,823,174.20元，期末余额合计为949,634,269.04元[120][122] - 2023年半年度综合收益总额为52,966,174.20元，利润分配为 - 16,143,000.00元[120][122] - 2022年半年度归属于母公司所有者权益上年期末余额合计为848,376,588.09元，本期增减变动金额为16,224,847.74元，期末余额合计为864,601,435.83元[124][126] - 2022年半年度综合收益总额为43,129,847.74元，利润分配为 - 26,905,000.00元[125] - 2023年半年度母公司所有者权益合计期初余额为851,587,561.73元，期末余额为871,367,171.63元，本期增加19,779,609.90元[127][129] - 2023年半年度综合收益总额为35,922,609.90元，利润分配为 - 16,143,000.00元[127] - 2022年半年度母公司所有者权益合计期初余额为806,745,539.43元，期末余额为816,734,526.30元，本期增加9,988,986.87元[131][132] - 2022年半年度综合收益总额为36,893,986.87元，利润分配为 - 26,905,000.00元[131][132] 公司基本信息 - 公司普通股总股本为107,620,000股，优先股总股本为0股[19] - 公司于2021年11月15日在北京证券交易所上市[19] - 公司主要从事改性塑料的研发、生产与销售，产品包括改性聚丙烯、改性工程塑料等多种类型[30] - 公司构建了集基础材料储备到材料持续优化于一体的运营体系，产品应用于汽车、家电、包装等领域[31] - 公司产品主要包括改性塑料粒子和塑料片材，粒子用于汽车和家电零部件，片材用于塑料包装[31] - 公司被认定为省（市）级“专精特新”企业和高新技术企业[32] - 公司管理层根据国家政策制定发展战略和经营计划，注重产品创新、客户服务和风险防控[33] - 公司以市场为导向，加强与客户沟通，拓展新客户，扩大市场份额[33] - 公司加强财务管理，控制成本和库存，管控资金风险[33] - 截至报告期末，公司共计获得有效专利授权58项，其中发明专利7项，实用新型专利51项，另有软件著作权5项[34] 各条业务线数据关键指标变化 - 改性聚丙烯营业收入487517472.89元，较上年同期增长32.67%，毛利率增加1.01个百分点[47] - 华东地区营业收入490,807,197.18元，同比增长21.76%，毛利率16.86%，同比增加1.92个百分点[49] - 报告期内改性聚丙烯营业收入较上年同期增长32.67%，因客户需求量增加及新项目增加[54] - 报告期内其他改性塑料营业收入较上年同期增长36.98%，因客户需求量增加[54] - 报告期内其他业务收入发生额较上年同期减少88.31%，因客户对材料等其他业务收入需求量减少[54] - 苏州禾润昌新材料有限公司注册资本100,000,000.00元，营业收入201,740,951.69元，净利润12,187,692.37元[56] 公司风险相关 - 赵东明持有公司39.16%股份，为控股股东和实际控制人，存在控制不当风险[60] - 报告期内诉讼或仲裁累计金额为309,439.83元，占期末净资产比例为0.03%[64] - 公司应收账款账龄主要在1年以内，存在应收账款及应收票据坏账风险[60] - 公司所处