（於開曼群島註冊成立的有限公司） 股份代碼: 1238 目錄 | 集團簡介 | 2 | | --- | --- | | 公司資料 | 3 | | 主席報告書 | 4 | | 業務概覽 | 8 | | 管理層討論與分析 | 27 | | 董事及高級管理人員 | 36 | | 企業管治報告 | 43 | | 董事會報告 | 56 | | 獨立核數師報告 | 69 | | 綜合資產負債表 | 71 | | 綜合全面收益表 | 73 | | 綜合權益變動表 | 74 | | 綜合現金流量表 | 76 | | 綜合財務報表附註 | 78 | | 五年財務摘要 | 175 | 集團簡介 寶龍地產控股有限公司(1238.HK)（「本公司」或「寶龍」）及其附屬公司（統稱「本集團」）專注開發運營綜合性商業地產項 目。於2009年10月14日，本公司在香港聯合交易所有限公司（「聯交所」）主板成功上市。於2019年12月30日，本集團 旗下寶龍商業管理控股有限公司(9909.HK)（「寶龍商業」）在聯交所主板成功上市，成為首家在聯交所上市的輕資產模 式的商業管理運營服務商。 於2024年12月31日，本集團商業項目涵蓋「寶龍一城」 ...

整体财务数据关键指标变化 - 2024年收入约为257.57亿元，较2023年同期上升约12.5%[3] - 2024年收入为257.57亿元，2023年为229.04亿元[9] - 2024年销售成本为234.10亿元，2023年为204.50亿元[9] - 2024年经营亏损为26.52亿元，2023年为18.46亿元[9] - 2024年年度亏损为54.98亿元，2023年为25.77亿元[9] - 2024年公司拥有人应占亏损57.65亿元，2023年为26.53亿元[10] - 2024年永续资本工具持有人应占利润为0，2023年为5916.1万元[10] - 2024年非控制性权益应占利润为2.67亿元，2023年为1664.8万元[10] - 2024年公司拥有人基本每股亏损1.392元，2023年为0.641元[10] - 2024年公司拥有人摊薄每股亏损1.392元，2023年为0.641元[10] - 2024年年度收入为257.57351亿人民币，2023年为229.03847亿人民币[24] - 2024年总分部收入262.34亿元，2023年为234.68亿元，同比增长11.8%[1][2] - 2024年年度亏损54.98亿元，2023年为25.77亿元，亏损扩大113.36%[1][2] - 2024年投资物业公允价值亏损净额33.27亿元，2023年为17.09亿元，亏损增加94.66%[1][2] - 2024年12月31日分部资产178.19亿元，2023年为200.29亿元，同比下降11.03%[3] - 2024年12月31日总负债142.62亿元，2023年为159.49亿元，同比下降10.57%[3] - 2024年资本开支33.59亿元，2023年为23.32亿元，同比增长43.95%[3] - 2024年预付税项1.81亿元，2023年为1.81亿元，基本持平[4] - 2024年递延所得税资产2.41亿元，2023年为2.58亿元，同比下降6.48%[4] - 2024年未分配现金及现金等价物及受限制现金7032万元，2023年为1.81亿元，同比下降61.23%[4] - 2024年应收关联方的其他应收款9.39亿元，2023年为9.68亿元，同比下降3%[4] - 2024年总资产为192,016,874千元，2023年为214,805,819千元[29] - 2024年总负债为142,618,195千元，较2023年的159,486,979千元有所下降[29] - 2024年投资物业总计77,269,444千元，较2023年的78,946,839千元减少[33] - 2024年贸易应收款为1,952,254千元，较2023年的2,401,005千元减少[34] - 2024年贸易应收款亏损拨备为474,570千元，较2023年的313,462千元增加[34][36] - 2024年总借贷为57,721,058千元，较2023年的58,820,060千元减少[36] - 2024年贸易应付款为11,599,907千元，较2023年的13,672,727千元减少[37] - 2024年其他应付款及应计费用为22,228,862千元，较2023年的23,769,137千元减少[37] - 2024年应付利息为1,950,039千元，较2023年的655,651千元增加[37] - 2024年无应付股息，2023年为352,990千元[29][36][37] - 2024年物业销售成本为20,657,747千元，2023年为17,371,574千元[39] - 2024年其他收入及收益净额为423,597千元，2023年为 - 293,495千元[40] - 2024年融资成本净额为1,994,601千元，2023年为1,351,074千元[41] - 2024年所得税开支为838,524千元，2023年为616,920千元[42] - 2024年本公司拥有人应占亏损为 - 5,765,033千元，2023年为 - 2,653,089千元[49] - 2024年每股基本亏损为 - 139.2分，2023年为 - 64.1分[49] - 2024年公司总收入约为人民币25,757百万元，较2023年同期上升约12.5%[68] - 2024年销售成本约为人民币23,410百万元，较2023年同期上升约14.5%[74] - 2024年毛利约为人民币2,347百万元，较2023年同期减少约4.3%，毛利率为9.1%，较2023年下降1.6个百分点[75] - 2024年投资物业公允价值亏损约为人民币3,327百万元，较2023年同期增加约人民币1,618百万元[76] - 2024年销售及营销成本及行政开支约为人民币1,838百万元，较2023年同期下降约13.0%[77] - 2024年所得税开支约为人民币839百万元，较2023年同期增加约35.9%[79] - 2024年度公司拥有人应占亏损约为人民币5765百万元，2023年约为人民币2653百万元[80] - 2024年度每股基本亏损约为人民币139.2分，2023年约为人民币64.1分[80] - 2024年12月31日现金及现金等价物及受限制现金合共约为人民币7535百万元，较2023年底减少约18.5%[82] - 2024年12月31日借款总额约为人民币57721百万元，较2023年底减少约1.9%[83] - 2024年12月31日净负债比率约为101.6%，2023年12月31日约为89.6%[84] - 截至2024年12月31日总利息开支约为人民币3740百万元，较2023年底下降约17.2%，实际利率由2023年的6.48%下降到2024年的5.46%[85] - 2024年向授予本集团物业单位买家按揭贷款的银行发出担保为人民币16166946千元，2023年为人民币18800618千元[90] - 2024年就共同控制实体及联营公司之借贷担保为人民币764050千元，2023年为人民币1373057千元[90] - 2024年物业发展支出订约但未拨备中物业业务为人民币7046342千元，收购土地使用权为人民币1476172千元，2023年为人民币9904210千元[91] - 截至2024年12月31日止年度，公司拥有人应占亏损约人民币57.65亿元[108] 各条业务线数据关键指标变化 - 2024年合约销售额约为127.87亿元，合约销售面积约为115.22万平方米[3] - 2024年租金及相关服务收入约为42.95亿元，较2023年同期上升约5.2%[3] - 2024年公司连同联营公司及共同控制实体合约销售额约为127.87亿元，2023年约为275.24亿元；合约销售面积为115.22万平方米，2023年为197.99万平方米[54] - 2024年公司合约销售业态中，商业销售面积40.12万平方米，销售金额31.47亿元，平均售价7845元/平方米；住宅销售面积75.1万平方米，销售金额96.4亿元，平均售价12836元/平方米[55] - 2024年物业销售收入约为人民币20,543百万元，较2023年同期上升约15.8%[69] - 2024年投资物业租金收入约为人民币1,908百万元，较2023年同期增加约5.2%[70] - 2024年商业运营及住宅物业管理服务净收入约为人民币2,387百万元，较2023年同期增加约5.2%[71] - 2024年其他物业开发相关业务收入约为人民币919百万元，较2023年同期下降约15.3%[73] 资产与负债情况 - 2024年总资产为1920.17亿元，2023年为2148.06亿元[6] - 2024年总权益为493.99亿元，2023年为553.19亿元[8] - 2024年总负债为1426.18亿元，2023年为1594.87亿元[8] - 截至2024年12月31日，集团借贷共577.21亿元，其中261.8亿元计入流动负债[17] - 截至2024年12月31日，集团总现金约75.35亿元[17] - 截至2024年12月31日，集团有账面价值约228.84亿元的已违约或交叉违约债务[17] - 2024年12月31日将账面价值约为人民币60665百万元的物业及设备等抵押获取借款，有抵押的银行及其他借款及商业按揭支持证券总额约为人民币35487百万元[87] 公司运营与发展策略 - 公司聚焦2025年提出“变快、变轻、变活，新业务、新平台、新增长”重点工作[62] - 公司坚持“1+N”发展战略，深耕长三角并关注其他优质区域获取土地储备[63] - 公司旗下宝龙商业管理控股有限公司以“做好产品、精细运营、资产提效、强化组织”为发展策略[64] - 公司将采取加快销售款回笼、延长借款期限等流动性管理措施应对压力[65] - 公司、财务顾问及法律顾问将与债权人合作制定整体债务解决方案[65] - 公司将推进人才与企业协同发展，秉承“激发潜能、汇聚精英”人才战略[66] - 公司力争年内实现高品质开业计划[64] - 公司将加强区域重点城市市场跟踪研究，精准定位产品[63] - 公司将以“产品思维”运营项目，提升项目品质和资产价值[64] - 公司将精简组织架构，节省运营及行政费用[65] 公司业务资源情况 - 2024年12月31日，公司持有用于投资的物业建筑面积合共约831.22万平方米，较2023年增加约1.2%[56] - 截至2024年12月31日，公司完成2个新购物中心开业任务，3个轻资产项目开业，持有及管理的购物中心达62家，另管理9家轻资产购物中心[57] - 2024年12月31日，公司旗下拥有7家国际品牌酒店和11家自创品牌连锁酒店[58][59] - 2024年12月31日，公司拥有的优质土地储备总建筑面积约为1470万平方米，其中正在开发建设中的物业约为1100万平方米，持作未来发展物业约为370万平方米[60] - 2024年12月31日，公司土地储备约56.0%分布于长三角地区[60] 税务相关情况 - 集团旗下中国内地公司企业所得税税率为25%[43] - 中国境外直接控股公司的中国附属公司宣派股息，境外公司征收10%预扣税，香港成立的控股公司按5%缴纳[44] - 中国土地增值税按增值30% - 60%累进税率缴纳，普通住宅物业增值不超20%可获豁免[45] 公司治理与合规情况 - 公司于2024年1月1日开始的年度期间首次应用香港会计师公会颁布的香港财务报告准则修订本，对财务表现及状况无重大影响[21] - 公司未提早应用已颁布但未生效的修订香港财务报告准则，正评估潜在影响[22] - 香港财务报告准则第9号及7号修订本等将于2026年1月1日或之后开始的年度期间生效[22][23] - 公司采纳上市规则附录C3所载标准守则作为董事买卖证券操守准则，2024年度无违规事件[102] - 公司或附属公司2024年度未购买、出售或赎回本公司上市证券，年末无库存股份[103] - 审核委员会由四名独立非执行董事组成，已审阅2024年度经审核综合年度业绩[105] - 截至2024年12月31日止年度及直至公布日期，公司一直保持足够公众持股量，即公众人士持有上市规则所规定的公司已发行股份总数的25%以上[110] 公司人事变动情况 - 廖明舜先生于2025年3月31日起退任公司首席财务官，康宏先生同日获委任接任[112] - 康宏先生43岁，于2024年8月加入公司，担任副总裁及财务管理中心总经理[113] - 须于股东周年大会上轮值退任的执行董事施思妮女士将不会寻求膺选连任，将在股东周年大会结束后退任[115] 公司组织架构情况 - 公司执行董事为许健康先生、许华芳先生、肖清平先生、施思妮女士及张洪峰先生[116] - 公司非执行董事为许华芬女士[116] - 公司独立非执行董事为魏伟峰博士、梅建平博士、丁祖昱博士及刘晓兰女士[116] 公司重大事件情况 - 2025年3月7日，公司全资附属公司被提出清盘申请，聆讯改期至2025年5月12日[

销售业绩 - 公司截至2024年6月30日止六个月的合约销售额约为人民币73.32亿元，较2023年同期的176.10亿元有所下降[9] - 公司截至2024年6月30日止六个月的合约销售面积约为690,941平方米，较2023年同期的1,135,462平方米有所下降[9] - 公司截至2024年6月30日止六个月的商业业态销售面积为282,113平方米，销售金额为18.45亿元，平均售价为6,541元/平方米[10] - 公司截至2024年6月30日止六个月的住宅业态销售面积为408,828平方米，销售金额为54.86亿元，平均售价为13,420元/平方米[10] - 公司截至2024年6月30日止六个月的总销售面积为690,941平方米，销售金额为73.32亿元，平均售价为10,611元/平方米[10] 投资物业 - 公司持有的投资物业建筑面积在2024年6月30日为8,226,773平方米，较2023年12月31日增加约0.1%[1] - 公司于2024年上半年完成了1个新购物中心的开业任务，并成功运营管理了1个轻资产项目，截至2024年6月30日，公司持有及管理的购物中心已达61家，另管理9家轻资产购物中心[1] - 截至2024年6月30日，公司投资物业期末金額为80,792,206千元人民币[98] - 截至2024年6月30日，公司投资物业公允價值損失淨額为728,527千元人民币[98] - 截至2024年6月30日，公司投资物业估值由獨立專業合資格估值師進行[100] - 截至2024年6月30日，公司投资物业估值技術包括直接比較法、年期及租賃到期續租法和餘值法[101] 土地储备 - 公司拥有的优质土地储备总建筑面积为18.56百万平方米，其中正在开发建设的物业为15.17百万平方米，持作未来发展的物业为3.39百万平方米，土地储备约59.9%分布于长三角地区[13] - 收購土地使用權的預付款從2023年12月31日的2,830,573千元人民幣減少至2024年6月30日的2,564,464千元人民幣[105] - 公司物業發展支出的承擔中，訂約但未撥備的收購土地使用權為人民币1,290,257,000元，较2023年12月31日的1,476,172,000元有所减少[152] 发展战略 - 公司将继续坚持“1+N”发展战略，深耕长三角，同时关注和探索其他机会型优质区域，并加强区域重点城市的市場跟踪和研究[14] - 公司预计2024年下半年房地产行业将聚焦“稳市场、去库存”，并加快构建房地产发展新模式，加大保障性住房建设和供给[14] - 公司将继续整合并巩固优势资源，力争年内实现高品质开业计划，并坚持深耕长三角的战略布局[15] 财务表现 - 公司截至2024年6月30日止六個月的總收入為人民幣15,651百萬元，較2023年同期增長27.3%[1] - 物業銷售收入為人民幣13,027百萬元，較2023年同期增長32.6%[18] - 投資物業租金收入為人民幣973百萬元，較2023年同期增長3.4%[19] - 提供商業運營服務及住宅物業管理服務收入為人民幣1,202百萬元，較2023年同期增長10.6%[20] - 銷售成本為人民幣13,634百萬元，較2023年同期增長55.8%[22] - 毛利為人民幣2,017百萬元，較2023年同期下降43.2%，毛利率為12.9%，較2023年同期下降15.9個百分點[23] - 公允價值虧損為人民幣729百萬元，較2023年同期增加264百萬元[24] - 銷售及營銷成本及行政開支為人民幣901百萬元，較2023年同期下降14.7%[25] - 採用權益法核算之投資之分佈稅後虧損為人民幣553百萬元，2023年同期為稅後利潤739百萬元[26] - 本公司擁有人應佔虧損為人民幣2,623百萬元，2023年同期為應佔利潤94百萬元[28] - 截至2024年6月30日止六个月，公司核心亏损约为人民币1,351百万元，去年同期为盈利人民币1,484百万元[29] - 截至2024年6月30日，公司现金及现金等价物及受限制现金合计约为人民币7,640百万元，较2023年12月31日下降17.4%[30] - 截至2024年6月30日，公司借款总额约为人民币58,441百万元，较2023年12月31日下降0.6%[31] - 截至2024年6月30日，公司净负债比率为96.4%，较2023年12月31日上升6.8个百分点[32] - 截至2024年6月30日止六个月，公司总利息开支约为人民币2,017百万元，较去年同期下降13.4%，实际利率从6.36%降至5.85%[33] - 截至2024年6月30日，公司抵押资产账面值约为人民币64,944百万元，较2023年12月31日下降17.6%[35] - 截至2024年6月30日，公司未偿还财务担保总额约为人民币19,331,666千元，较2023年12月31日下降4.2%[36] - 截至2024年6月30日，公司未拨备的物业开发业务及土地使用权收购承诺分别为人民币7,887,350千元和1,290,257千元[37] - 截至2024年6月30日，公司员工总数为8,488名，员工成本总额约为人民币947百万元[40] - 截至2024年7月18日，持有公司范围内债务约88%的债权人已签署重组支持协议[41] - 截至2024年6月30日，公司总权益为52,699,735千元人民币，较2024年1月1日的55,318,840千元人民币减少2,619,105千元人民币[69] - 2024年上半年，公司期间亏损为2,622,869千元人民币，期间全面亏损总额为2,044,784千元人民币[69] - 2024年上半年，公司经营活动产生的现金为780,268千元人民币，较2023年同期的1,361,522千元人民币减少581,254千元人民币[71] - 2024年上半年，公司投资活动所得的现金为82,474千元人民币，较2023年同期的1,699,775千元人民币减少1,617,301千元人民币[71] - 2024年上半年，公司融资活动所用的现金为2,008,085千元人民币，较2023年同期的3,707,116千元人民币减少1,699,031千元人民币[71] - 截至2024年6月30日，公司期末现金及现金等价物为6,424,847千元人民币，较2023年同期的8,946,984千元人民币减少2,522,137千元人民币[71] - 2024年上半年，公司已付股息为18,240千元人民币[69] - 2024年上半年，公司出售附属公司现金流入净额为171,632千元人民币[71] - 2024年上半年，公司购买物業及設備支出为148,375千元人民币[71] - 2024年上半年，公司购买投资物業建築費用及土地使用權付款为896,792千元人民币[71] - 截至2024年6月30日止六個月，公司產生淨虧損人民幣20.47億元[78] - 截至2024年6月30日，公司流動負債淨額為人民幣82.98億元[78] - 截至2024年6月30日，公司流動和非流動借款分別為人民幣295.97億元和人民幣288.44億元[78] - 截至2024年6月30日，公司現金及現金等價物（不包括受限制現金）為人民幣64.25億元[78] - 截至2024年7月18日，持有範圍內債務約88%的債權人已簽署重組支持協議[79] - 截至2024年6月30日，公司金融资产总额为169,217千元，较2023年12月31日的168,211千元略有增加[83] - 截至2024年6月30日，公司总分部收入为15,651,245千元，较2023年同期的12,299,291千元增长27.25%[86][87] - 截至2024年6月30日，公司分部业绩为-75,013千元，较2023年同期的2,861,186千元大幅下降[86][87] - 截至2024年6月30日，公司期间亏损为2,046,712千元，较2023年同期的291,920千元大幅增加[86][87] - 截至2024年6月30日，公司投资物业公允价值亏损净额为728,527千元，较2023年同期的464,536千元增加56.83%[86][87] - 截至2024年6月30日，公司分部资产总额为192,386,000千元，较2023年12月31日的200,285,208千元减少3.94%[89][91] - 截至2024年6月30日，公司分部负债总额为59,643,741千元，较2023年12月31日的59,643,741千元保持不变[89][91] - 截至2024年6月30日，公司资本开支为2,852,174千元，较2023年同期的资本开支数据未提供[89] - 截至2024年6月30日，公司折旧及摊销确认为开支为157,117千元，较2023年同期的152,784千元增加2.83%[86][87] - 截至2024年6月30日，公司其他负债为94,058,828千元，较2023年12月31日的其他负债数据未提供[89] - 公司截至2024年6月30日的总负债为159,486,979千元人民币[93] - 公司截至2024年6月30日的资本开支为1,223,430千元人民币[93] - 公司截至2024年6月30日的物業及設備期末賬面淨值为6,589,281千元人民币[96] - 公司截至2024年6月30日的借貸資本化比率为5.76%[97] - 公司截至2024年6月30日的物業及設備中有1,554,509,000元人民币已質押作為借貸抵押品[96] - 公司截至2024年6月30日的投资物业中有37,860,625,000元人民币已質押作為借貸抵押品[99] - 共同控制實體的投資從2023年12月31日的5,560,278千元人民幣減少至2024年6月30日的5,314,411千元人民幣[103] - 聯營公司的投資從2023年12月31日的4,003,382千元人民幣減少至2024年6月30日的3,956,389千元人民幣[103] - 共同控制實體的虧損為270,625千元人民幣，而2023年同期利潤為47,317千元人民幣[104] - 聯營公司的虧損為282,347千元人民幣，而2023年同期利潤為691,264千元人民幣[104] - 貿易應收款從2023年12月31日的2,401,005千元人民幣減少至2024年6月30日的1,831,083千元人民幣[109] - 其他應收款從2023年12月31日的22,781,009千元人民幣增加至2024年6月30日的22,815,419千元人民幣[113] - 受限制現金從2023年12月31日的1,511,490千元人民幣減少至2024年6月30日的1,215,523千元人民幣[114] - 公司2024年6月30日的现金及现金等价物为人民币6,424,847千元，相比2023年12月31日的7,734,844千元有所减少[116] - 公司20

销售业绩 - 截至2024年6月30日止六个月，合约销售额约为73.32亿元，合约销售面积约为690,941平方米[1] - 2024年上半年集团连同联营及共同控制实体合约销售额约7332百万元，2023年同期为17610百万元[40] - 2024年上半年集团连同联营及共同控制实体合约销售面积约690941平方米，2023年同期为1135462平方米[40] - 截至2024年6月30日止六个月，集团合约销售总面积690,941平方米，总销售金额7,331,579千元，平均售价10,611元/平方米，其中住宅销售面积408,828平方米，销售金额5,486,279千元，平均售价13,420元/平方米[41] 收入情况 - 截至2024年6月30日止六个月，收入约为156.51亿元，较2023年同期上升约27.3%[1] - 截至2024年6月30日止六个月，租金及相关服务收入约为21.75亿元，较2023年同期上升约7.2%[1] - 截至2024年6月30日止六个月，公司总收入为156.51245亿人民币，较2023年同期的122.99291亿人民币增长27.25%[14][16] - 2024年上半年物业开发收入为130.27028亿人民币，物业投资收入为9.73191亿人民币，商业运营及住宅物业管理收入为12.02396亿人民币，其他物业开发相关业务收入为4.4863亿人民币[14] - 截至2024年6月30日止六个月，集团总收入约为人民币15,651百万元，较2023年同期上升约27.3%[49] - 截至2024年6月30日止六个月，物业销售收入约为人民币13,027百万元，较2023年同期增加约32.6%[50] - 截至2024年6月30日止六个月，投资物业租金收入约为人民币973百万元，较2023年同期增加约3.4%[52] - 截至2024年6月30日止六个月，提供商业运营服务及住宅物业管理服务净收入约为人民币1,202百万元，较2023年同期增加约10.6%[52] - 截至2024年6月30日止六个月，投资物业的租金收入及提供商业运营服务及住宅物业管理服务费用收入约为人民币2,175百万元，较2023年同期增加约7.2%[52] - 截至2024年6月30日止六个月，其他物业开发相关业务收入约为人民币449百万元，较2023年同期上升约1.1%[52] 利润与亏损 - 截至2024年6月30日止六个月，公司拥有人应占核心亏损约为19.37亿元，由盈转亏[1] - 截至2024年6月30日止六个月，经营利润为1.65亿元，较2023年同期的19.06亿元大幅减少[5] - 截至2024年6月30日止六个月，期间亏损为20.47亿元，而2023年同期为盈利2.92亿元[5] - 2024年基本及摊薄每股亏损均为0.633元，2023年为每股盈利0.023元[6] - 截至2024年6月30日止六个月，集团产生净亏损人民币20.47亿元[11] - 2024年上半年公司期间利润为亏损2.046712亿人民币，而2023年同期为盈利291920万人民币[14][16] - 2024年上半年物业开发分部业绩为亏损3.0691亿人民币，物业投资分部业绩为盈利2.24164亿人民币，商业运营及住宅物业管理分部业绩为盈利1.4003亿人民币，其他物业开发相关业务分部业绩为亏损1.32297亿人民币[14] - 2024年上半年公司股东应占亏损2622869千元，2023年同期为盈利94227千元；每股基本亏损63.3分，2023年同期为盈利2.3分[35] - 截至2024年6月30日止六个月，毛利约为人民币2,017百万元，较2023年同期下降约43.2%，毛利率为12.9%，较2023年同期下降15.9个百分点[54] - 截至2024年6月30日止六个月，投资物业公允价值亏损约为人民币729百万元，较2023年同期增加约人民币264百万元[55] - 截至2024年6月30日止六个月，采用权益法核算之投资之分占税后亏损约为人民币553百万元，2023年同期为税后利润约人民币739百万元[57] - 截至2024年6月30日止六个月，公司拥有人应占亏损约为人民币2,623百万元，2023年同期为盈利约人民币94百万元[59] 资产状况 - 2024年6月30日，非流动资产为1000.55亿元，较2023年12月31日的983.28亿元略有增加[3] - 2024年6月30日，流动资产为1063.47亿元，较2023年12月31日的1164.78亿元有所减少[3] - 截至2024年6月30日，公司总资产为206.402304亿人民币，总负债为153.702569亿人民币[17] - 截至2024年6月30日，物业开发分部资产为100.907684亿人民币，物业投资分部资产为81.164223亿人民币，商业运营及住宅物业管理分部资产为5.454386亿人民币，其他物业开发相关业务分部资产为12.104116亿人民币[17] - 截至2024年6月30日，投资物业期末金额为80792206千元，较2023年6月30日的81107822千元略有下降[20] - 2024年6月30日贸易应收款为1831083千元，较2023年12月31日的2401005千元有所减少，亏损拨备为326589千元[21] - 2024年6月30日总借贷为58440551千元，较2023年的29383306千元大幅增加[24] - 2024年6月30日贸易及其他应付款为44628292千元，较2023年12月31日的42003157千元有所增加[25] - 2024年6月30日，集团持有用于投资的物业建筑面积约8,226,773平方米，较2023年12月31日增加约0.1%[41] - 2024年6月30日，现金及现金等价物及受限制现金合共约为人民币7,640百万元，较2023年12月31日下降约17.4%[61] - 2024年6月30日，借款总额约为人民币58,441百万元，较2023年12月31日下降约0.6%[62] - 2024年6月30日，净负债比率约为96.4%，2023年12月31日约为89.6%[63] - 2024年6月30日，集团账面价值约649.44亿元的物业及设备等资产抵押获取借款，有抵押的银行及其他借款等总额约357.67亿元，2023年12月31日分别为788.31亿元和372.88亿元[66] - 2024年6月30日，集团以贸易应收款抵押的资产支持证券为2.07亿元，2023年12月31日为2.03亿元[66] - 2024年6月30日，集团为物业单位买家按揭贷款及共同控制实体等借贷提供担保的账面价值为193.32亿元，2023年12月31日为201.74亿元[68] - 2024年6月30日，集团物业开发业务及收购土地使用权的订约但未拨备金额为91.78亿元，2023年12月31日为99.04亿元[69] - 2024年6月30日，集团非人民币金融资产或负债主要为美元或港元借款，约249.95亿元[71] 成本与开支 - 截至2024年6月30日止六个月，销售成本约为人民币13,634百万元，较2023年同期上升约55.8%[53] - 2024年上半年折旧及摊销确认为开支为1.57117亿人民币，投资物业公允价值亏损净额为7.28527亿人民币[14] - 2024年上半年资本开支为2.852174亿人民币，较2023年同期的1.22343亿人民币增长133.13%[17] - 截至2024年6月30日止六个月，融资成本净额为570938千元，较2023年同期的1561435千元大幅减少[27] - 2024年上半年中国企业所得税开支为761787千元[27] - 截至2024年6月30日止六个月，销售及营销成本及行政开支约为人民币901百万元，较2023年同期下降约14.7%[56] - 截至2024年6月30日止六个月，所得税开支约为人民币1,088百万元，较2023年同期上升约37.5%[58] - 截至2024年6月30日止六个月，总利息开支约为人民币2,017百万元，较2023年同期下降约13.4%，实际利率由6.36%下降至5.85%[64] 业务结构 - 公司分为物业开发、物业投资、商业运营及住宅物业管理、其他物业开发相关业务四大业务分部[13] - 截至2024年6月30日止六个月，集团业务主要分布在物业开发、物业投资、商业运营及住宅物业管理和其他物业开发相关业务，物业开发是主要收入来源[39] 税务情况 - 中国附属公司企业所得税税率为25%，境外直接控股公司就中国附属公司2008年后利润宣派股息，一般预扣税为10%，符合条件的香港控股公司为5%[29][30] - 中国土地增值税按增值30% - 60%累进税率缴纳，普通住宅物业增值不超20%可获豁免[31] - 公司在开曼群岛和英属维京群岛的实体获豁免缴纳当地所得税，香港业务期内无应课税利润未计提利得税[32][33] 股息政策 - 董事会不建议派付2024年上半年中期股息，2023年同期也无[37] - 董事会决定不宣派截至2024年6月30日止六个月的中期股息[75] 债务重组 - 公司已委任海通国际证券有限公司为境外债务重组的财务顾问，正与现有贷款人商讨若干借款的续期事宜[11] - 2024年2月23日，公司与范围内债务的持有人特别小组成员签订重组支持协议[11] - 2024年7月18日，持有范围内债务约88%的债权人已签署重组支持协议[12] - 截至公布日期，重组尚未生效[12] - 2024年7月18日，持有范围内债务约88%的债权人已签署重组支持协议，重组尚未生效[79] 企业运营与发展 - 集团将继续落实措施加速开发中物业和竣工物业的预售及销售，加快收回销售所得款项及其他应收款[11] - 集团将继续寻求合适机会出售若干项目开发公司股权以产生额外现金流入[11] - 集团一直采取措施控制行政费用及避免不必要的资本开支，维持资金流动性[11] - 董事认为以持续经营基准编制截至2024年6月30日止六个月综合财务报表乃属适当之举[12] - 首席营运决策者认为公司大部分综合收入及业绩来自中国市场，且综合资产大致位于中国境内，故并无呈报地区资料[13] - 2024年1 - 6月投资物业添置金额为2574628千元[20] - 2024年6月30日贸易应收款中，一年以内账龄的为1078408千元，一年以上的为752675千元[22] - 2024年6月30日贸易应付款中，一年以内账龄的为12000911千元，一年以上的为2970725千元[26] - 2024年6月30日借贷中，计入非流动负债的优先票据为15968925千元，较2023年12月31日的15415215千元有所增加[23] - 截至2024年6月30日止六个月，集团完成1个新购物中心开业任务，另有1个轻资产项目开业，2024年6月30日，集团持有及管理的购物中心达61家，另管理9家轻资产购物中心[42] - 2024年6月30日，集团旗下拥有7家国际品牌酒店和11家自创品牌连锁酒店[43] - 2024年6月30日，集团拥有的优质土地储备总建筑面积约为1856万平方米，其中正在开发建设中的物业约为1517万平方米，持作未来发展物业约为339万平方米，约59.9%分布于长三角地区[44] - 预期2024年下半年，房地产行业将聚焦“稳市场、去库存”，需求端宽松政策将持续加码，企业端合理融资需求将持续细化落实[45] - 集团2024年中提出“再燃激情、滴水穿石”的发展主题，聚焦下半年重点工作“再燃激情、一城一策、全面担当”[46] - 集团将坚持稳健经营，坚守“保交付”底线，聚焦“好房子”建设，持续提升精细化管理[46] - 集团将继续坚持审慎拓展优质土地储备，坚持“1+N”发展战略，深耕长三角，关注和探索其他机会型优质区域[44][46] - 集团会加强区域重点城市的市场跟踪和研究，更精准精细化产品定位，严格遵守价值投资原则获取土地储备[44][46] - 集团旗下宝龙商业管理控股有限公司将深耕长三角，创新招商资源，提升项目运营精细化管理水平[47] - 集团将采取流动性管理措施，回笼销售款和应收账款，延长部分借款债务期限，优化融资结构[47] - 集团将推进人才与企业协同发展，秉承人才战略，搭建人才发展平台[48] - 2024年6月30日，集团全职雇员8488名，2023年12月31日为9234名，截至2024年6月30日止六个月员工成本约9.47亿元[74] - 截至2024年6月

公司上市信息 - 宝龙地产2009年10月14日在港交所主板上市，2019年12月30日旗下宝龙商业在港交所主板上市[3] 公司荣誉 - 2023年宝龙商业获“2023中国商业地产百强企业”奖项[5] - 2023年宝龙地产位列上海企业100强第58位、上海民营企业100强第20位[5] - 2023年宝龙地产位列上海服务业企业100强第33位、上海民营服务业企业100强第15位[5] - 2023年宝龙地产位列长三角服务业企业100强第75位、长三角民营服务业企业100强第32位[6] - 2023年宝龙地产获“第二十届(2023)蓝筹年会－城市品质驱动企业”奖项[7] - 2024年宝龙地产位列主要地产上市公司综合实力50强第40位[7] - 2024年宝龙地产位列主要地产上市公司盈利能力10强第5位[7] 合约销售情况 - 2023年公司连同联营公司及共同控制实体合约销售额约为275.24亿元，合约销售面积为1979982平方米[9] - 宝龙地产2023年物业开发合约销售额约为275.24亿元，2022年约为409.5亿元[56] - 2023年宝龙地产连同联营公司及共同控制实体合约销售面积为1979982平方米，2022年为2724167平方米[56] - 2023年商业和住宅销售面积合计197.9982万平方米，销售金额合计275.23729亿元，平均售价13901元/平方米[57] 项目布局与土地储备 - 2023年底公司已在全国布局199个项目，长三角地区有148个，占全国项目量约74.4%[9] - 2023年底公司优质土地储备总建筑面积约为2194万平方米，预期可供集团三至五年项目开发，约63.0%分布于长三角地区[9] - 开发中及未来发展土地储备中，一线、新一线、二线城市占比77.1%[9] - 截至2023年12月31日，公司拥有及经营199个物业开发项目，含104个竣工项目和95个开发中或待发展项目[16] - 2023年12月31日，公司持有总建筑面积约821.55万平方米的投资物业[17] - 截至2023年12月31日，上海地区项目共16个，总建筑面积2895千平方米，已竣工物业2613千平方米，发展中物业282千平方米[20] - 截至2023年12月31日，浙江杭州地区有多个项目，如杭州滨江宝龙城总建筑面积394千平方米且已竣工[20] - 截至2023年12月31日，浙江湖州地区项目中，湖州吴兴宝龙旭辉城总建筑面积278千平方米且为发展中物业[21] - 截至2023年12月31日，浙江嘉兴海宁宝龙世家住宅总建筑面积119千平方米且已竣工[21] - 截至2023年12月31日，浙江金华金义宝龙广场总建筑面积568千平方米，已竣工物业208千平方米，发展中物业360千平方米[21] - 截至2023年12月31日，浙江宁波TOD奉甬新城多个地块有项目，如1 - 18/21地块锦园住宅总建筑面积46千平方米且已竣工[21] - 截至2023年12月31日，浙江杭州余杭星创城商业/住宅总建筑面积691千平方米且为发展中物业[21] - 截至2023年12月31日，浙江金华兰溪宝龙广场总建筑面积347千平方米，已竣工物业244千平方米，发展中物业103千平方米[21] - 截至2023年12月31日，浙江金华磐安宝龙天地商业/住宅总建筑面积315千平方米且已竣工[21] - 截至2023年12月31日，浙江宁波TOD奉甬新城3 - 02地块沁学园住宅总建筑面积78千平方米且已竣工[21] - 宁波、绍兴、台州、温州、舟山等地项目总建筑面积达19933千平方米，其中已竣工物业13349千平方米，发展中物业6584千平方米[22][23] - 江苏省常州、淮安、南京、南通、苏州、宿迁、泰州、无锡、徐州等地有多个项目，如常州宝龙广场总建筑面积1062千平方米，已竣工696千平方米，发展中239千平方米，持作未来发展127千平方米[23][24] - 宁波宝龙一城总建筑面积473千平方米，已竣工185千平方米，发展中288千平方米[22] - 绍兴柯桥星澜城总建筑面积486千平方米，已竣工247千平方米，发展中239千平方米[22] - 台州椒江宝龙城总建筑面积336千平方米，已全部竣工[23] - 温州瑞安巾子山项目总建筑面积577千平方米，已竣工135千平方米，发展中442千平方米[23] - 南京江宁宝龙广场总建筑面积232千平方米，已竣工3千平方米，发展中53千平方米，持作未来发展176千平方米[24] - 南通天铂花园总建筑面积472千平方米，已竣工348千平方米，发展中124千平方米[24] - 苏州苏州湾天铂总建筑面积367千平方米，已全部竣工[24] - 徐州丰县宝龙世家总建筑面积582千平方米，已竣工81千平方米，发展中501千平方米[24] - 公司2023年项目总计199个，总建筑面积达60739千平方米，其中已竣工物业38802千平方米，发展中物业18849千平方米，持作未来发展的物业3088千平方米[27] - 江苏省项目47个，总建筑面积14171千平方米，已竣工物业8281千平方米，发展中物业4312千平方米，持作未来发展的物业1578千平方米[25] - 安徽省项目5个，总建筑面积2323千平方米，已竣工物业1259千平方米，发展中物业760千平方米，持作未来发展的物业304千平方米[25] - 广东省项目4个，总建筑面积1813千平方米，已竣工物业418千平方米，发展中物业1395千平方米[25] - 山东省项目8个，总建筑面积3149千平方米，已竣工物业2984千平方米，持作未来发展的物业165千平方米[25] - 天津市项目3个，总建筑面积1366千平方米，均为已竣工物业[26] - 福建省项目22个，总建筑面积5880千平方米，已竣工物业3746千平方米，发展中物业1617千平方米，持作未来发展的物业517千平方米[26] - 河南省项目5个，总建筑面积3113千平方米，已竣工物业2766千平方米，发展中物业155千平方米，持作未来发展的物业192千平方米[27] - 湖北省项目3个，总建筑面积953千平方米，发展中物业859千平方米，持作未来发展的物业94千平方米[27] - 从城市级别看，一线城市建筑面积282千平方米，占比1.3%；新一线城市4456千平方米，占比20.3%；二线城市12181千平方米，占比55.5%；三四线城市5018千平方米，占比22.9%[28] - 公司项目建筑面积总计21937千平方米，其中长三角占比63.0%为13822千平方米，中西部占比15.4%为3371千平方米[29] - 2023年末集团土地储备总建筑面积约2194万平方米，约63.0%分布于长三角地区[60] 商业运营情况 - 2023年公司圆满完成3个新购物中心及1个轻资产项目开业任务，截至年底持有及管理购物中心达62家，另管理8家轻资产购物中心[10] - 公司以「精运营、强品牌、树标杆、重考核」为导向，搭建宝龙商业价值生态圈[10] - 宝龙商业坚持“聚集长三角，同步发展华南”战略布局[13] - 公司为自身及第三方项目提供商业运营及住宅物业管理服务[18] 酒店运营情况 - 截至2023年12月31日，公司旗下拥有及管理8家国际品牌酒店及11家自创品牌连锁酒店[19] - 上海吴泾艺悦酒店开幕于2017年12月，客房数量210套[48] - 盐城雅乐轩酒店开幕于2013年12月，客房数量292套[50] - 重庆合川艺悦精选酒店开幕于2018年5月，客房数量246套[51] - 泰安宝龙艺珺酒店开幕于2010年12月，客房数量300套[52] - 金华磐安宝龙艺珺酒店开幕于2022年7月，客房数量231套[52] - 绍兴柯桥宝龙艺珺酒店开幕于2023年10月，客房数量174套[52] - 新乡艺悦酒店开幕于2020年8月，客房数量165套[52] - 2023年集团旗下有8家国际品牌酒店和11家自创品牌连锁酒店[59] 广场开幕信息 - 上海宝杨宝龙广场于2019年12月开幕，面积约74000平方米[30] - 上海青浦宝龙广场于2018年9月开幕，面积约61000平方米[31] - 无锡宜兴宝龙广场于2021年11月开幕，面积约40000平方米[37] - 景德镇宝龙广场于2023年10月开幕，面积约80000平方米[38] - 烟台莱山宝龙广场于2016年12月开幕，面积约39000平方米[39] - 青岛即墨宝龙广场于2011年12月开幕，面积约122000平方米[42] - 厦门同安宝龙广场于2022年12月开幕，面积约88000平方米[44] - 浙江某宝龙广场于2023年9月开幕，面积约90335平方米[45] - 浙江某宝龙城于2022年6月开幕，面积约94100平方米[45] - 杭州锦南宝龙广场开幕于2021年12月，面积约44000平方米[46] 财务数据 - 2023年集团总收入约229.04亿元，较2022年下降约27.0%[61] - 2023年物业销售收入约177.37亿元，较2022年下降约33.0%[62] - 2023年投资物业租金等相关收入合计约40.82亿元，较2022年增加约6.0%[64] - 2023年其他物业开发相关业务收入约10.85亿元，较2022年上升约3.7%[65] - 2023年销售成本约204.5亿元，较2022年下降约4.9%[66] - 2023年毛利约24.53亿元，较2022年减少约75.2%，毛利率为10.7%，较2022年下降约20.8个百分点[67] - 2023年销售及营销成本及行政开支约21.13亿元，较2022年下降21.3%[69] - 2023年采用权益法核算之投资之分占税后利润约12.37亿元，较2022年增加100.8%[70] - 2023年所得税开支约6.17亿元，较2022年减少75.9%[71] - 2023年公司拥有人应占亏损约26.53亿元，2022年为盈利约4.08亿元，由盈转亏[72] - 2023年底现金及现金等价物及受限制现金共约92.46亿元，较2022年底减少21.7%[73] - 2023年底借款总额约588.2亿元，较2022年底减少6.8%[74] - 2023年完成交换要约、同意征求及同时同意征求，发行新票据本金总额分别为1718.9万美元、1660.7万美元和4.01485亿美元[75] - 2023年底净负债比率约为89.6%，2022年底约为81.9%[76] - 2023年总利息开支约45.18亿元，较2022年底下降5.6%，实际利率从2022年的6.36%升至2023年的6.48%[77] - 2023年底集团将账面价值约788.31亿元的资产抵押获取借款，有抵押的银行及其他借款及商业按揭支持证券总额约372.88亿元[78] - 2023年末集团持有用于投资物业建筑面积约821.5509万平方米，较2022年增加约6.1%[58] - 2023年末公司投资物业为789亿元，占资产总值的37%，该年度投资物业公允价值亏损17.094亿元[179] - 2023年末总资产为2148.06亿元，较2022年末的2337.51亿元有所下降[186] - 2023年末总负债为1594.87亿元，较2022年末的1711.49亿元有所下降[187] - 2023年末总权益为553.19亿元，较2022年末的626.02亿元有所下降[186] - 2023年末非流动负债为395.06亿元，较2022年末的539.68亿元大幅下降[187] - 2023年末流动负债为1199.81亿元，较2022年末的1171.81亿元略有上升[187] - 2023年末投资物业为789.47亿元，较2022年末的806.89亿元有所下降[186] - 2023年末开发中物业为600.50亿元，较2022年末的687.05亿元有所下降[186] - 2023年末持作销售竣工物业为168.94亿元，较2022年末的182.94亿元有所下降[186] - 2023年末现金及现金等价物为77.35亿元，较2022年末的95.90亿元有所下降[186] - 2023年末借贷（非流动+流动）为58.82亿元，较2022年末的63.09亿元有所下降[186][187] - 2023年公司收入为22,903,847千元，2022年为31,377,857千元，同比下降26.99%[189] - 2023年公司毛利为2,453,364千元，2022年为9,877,686千元，同比下降75.17%[189] - 2023年公司经营亏损为

公司基本信息 - 公司于2007年7月18日在开曼群岛注册成立，2009年10月14日起在香港联交所主板上市[10] - 公司主要业务为投资控股，集团主要在中国从事物业开发等相关业务[10] - 公司最终控股公司为天龙控股有限公司，最终控股股东为许健康先生[10] - 公司已在联交所主板上市14周年[113] - 截至2024年3月27日，公司执行董事为许健康先生、许华芳先生、肖清平先生、施思妮女士及张洪峰先生[113] - 截至2024年3月27日，公司非执行董事为许华芬女士[113] - 截至2024年3月27日，公司独立非执行董事为魏伟峰博士、梅建平博士、丁祖昱博士及刘晓兰女士[113] 财务数据关键指标变化 - 2023年收入约为229.04亿元，较2022年同期下降约27.0%[1] - 2023年总资产为2148.05819亿元，2022年为2337.50678亿元[3] - 2023年总权益为553.1884亿元，2022年为626.01594亿元[5] - 2023年总负债为1594.86979亿元，2022年为1711.49084亿元[6] - 2023年年度亏损为25.7728亿元，2022年为盈利16.13567亿元[7] - 2023年公司拥有人应占核心亏损约为11.48亿元，由盈转亏[1] - 2023年公司拥有人应占每股亏损为64.1分，2022年为盈利9.9分[9] - 截至2023年12月31日，集团净亏损25.77亿元，流动负债净额为35.03亿元[13] - 2023年12月31日，集团流动和非流动借款分别为293.83亿元和294.37亿元，现金及现金等价物（不包括受限制现金）为77.35亿元[13] - 2023年集团总年度收入为22,903,847千元，2022年为31,377,857千元[24] - 2023年集团年度亏损为2,577,280千元[26] - 截至2022年12月31日年度收入为31,377,857千元人民币，年度利润为1,613,567千元人民币[27] - 截至2023年12月31日，总资为214,805,819千元人民币，总负债为159,486,979千元人民币[28][32] - 截至2022年12月31日，总资为233,750,678千元人民币，总负债为171,149,084千元人民币[30][32] - 2023年资本开支为2,331,669千元人民币，2022年资本开支为2,693,367千元人民币[29][30] - 2023年在共同控制实体之权益为5,560,278千元人民币，在联营公司之权益为4,003,382千元人民币[29] - 2022年在共同控制实体之权益为4,650,663千元人民币，在联营公司之权益为5,214,238千元人民币[30] - 2023年按公允价值计量且其变动计入其他全面收入之金融资产为50,322千元人民币，2022年为50,791千元人民币[31] - 2023年递延所得税资产为2,576,795千元人民币，2022年为1,713,294千元人民币[31] - 2023年递延所得税负债为7,428,169千元人民币，2022年为7,817,109千元人民币[32] - 2023年即期借贷为29,383,306千元人民币，2022年为19,685,552千元人民币[32] - 2023年末投资物业总计账面价值为78,946,839千元，较2022年末的80,688,538千元有所下降[34] - 2023年末贸易应收款为2,401,005千元，较2022年末的3,488,267千元减少[35] - 2023年就贸易应收款总额计提拨备313,462千元，2022年为153,455千元[37] - 2023年末计入非流动负债之借贷为29,436,754千元，较2022年末的43,406,681千元减少[39] - 2023年末总借贷为58,820,060千元，较2022年末的63,092,233千元减少[40] - 2023年末贸易及其他应付款为42,003,157千元，较2022年末的44,981,149千元减少[41] - 2023年末贸易应付款中90日内的为8,016,515千元，2022年为8,131,866千元[42] - 2023年投资物业添置1,785,613千元，2022年为2,003,754千元[34] - 2023年贸易应收款中90日内的为1,288,634千元，2022年为1,996,494千元[37] - 2023年末银行借贷（有抵押）为32,409,395千元，2022年为36,268,819千元[39] - 2023年物业销售成本为17371574千元，2022年为18034228千元[43] - 2023年其他收入及亏损净额为 - 293495千元，2022年为 - 960537千元[44] - 2023年融资成本净额为1351074千元，2022年为2408614千元[45] - 2023年所得税开支为616920千元，2022年为2557548千元[46] - 2023年公司拥有人应占亏损2653089千元，2022年盈利407749千元[53] - 2023年每股基本亏损64.1分，2022年每股基本盈利9.9分[53] - 2023年集团总收入约为人民币22,904百万元，较2022年同期下降约27.0%[67] - 2023年销售成本约2045亿元，较2022年下降约4.9%[72] - 2023年毛利约24.53亿元，较2022年减少约75.2%，毛利率为10.7%，较2022年下降约20.8个百分点[73][74] - 2023年投资物业公允价值亏损约17.09亿元，较2022年增加约16.21亿元[75] - 2023年销售及营销成本及行政开支约21.13亿元，较2022年下降约21.3%[76] - 2023年采用权益法核算之投资之分佔税后利润约12.37亿元，较2022年增加约100.8%[77] - 2023年所得税开支约6.17亿元，较2022年减少约75.9%[78] - 2023年公司拥有人应占亏损约26.53亿元，2022年为应占利润约4.08亿元，由盈转亏[79] - 截至2023年12月31日，每股基本亏损约为人民币64.1分，2022年为每股基本盈利约人民币9.9分，由盈转亏[80] - 2023年度核心亏损约为人民币904百万元，2022年核心盈利约人民币3,676百万元，由盈转亏[80] - 2023年公司拥有人应占核心亏损约为人民币1,148百万元，2022年为应占核心盈利约人民币2,451百万元，由盈转亏[80] - 2023年12月31日现金及现金等价物及受限制现金合共约为人民币9,246百万元，较2022年底减少约21.7%[81] - 2023年12月31日借款总额约为人民币58,820百万元，较2022年底减少约6.8%[82] - 2023年12月31日净负债比率约为89.6%，2022年12月31日约为81.9%[84] - 截至2023年12月31日，总利息开支约为人民币4,518百万元，较2022年底下降约5.6%，实际利率由2022年的6.36%升至2023年的6.48%[85] - 2023年12月31日，集团将账面价值约为人民币78,831百万元的资产抵押获取借款[87] - 截至2023年12月31日，集团提供财务担保账面价值为人民币20,173,675千元，物业发展支出订约但未拨备为人民币9,904,210千元[89][90] - 2023年12月31日，集团非人民币金融资产或负债约为人民币234.92亿元，主要为以美元或港元列值的借款[92] - 截至2023年12月31日止年度，集团全职雇员9234名，较2022年的10046名减少[95] - 截至2023年12月31日止年度，集团员工成本总额约为人民币19.87亿元[95] - 2023年度公司产生净亏损人民币25.77亿元，2023年末流动负债净额为人民币35.03亿元[105] - 2023年末公司流动和非流动借款分别为人民币293.83亿元和人民币294.37亿元，现金及现金等价物（不包括受限制现金）为人民币77.35亿元[105] 各条业务线数据关键指标变化 - 2023年合约销售额约为275.24亿元，合约销售面积约为197.9982万平方米[1] - 集团分为物业开发、物业投资、商业运营及住宅物业管理、其他物业开发相关业务四大业务分部[23] - 2023年物业销售收入为17,737,075千元，2022年为26,480,586千元[24] - 2023年投资物业租金收入为1,813,970千元，2022年为1,740,857千元[24] - 2023年提供商运营及住宅物业管理服务收入为2,267,433千元，2022年为2,109,653千元[24] - 2023年其他物业开发相关业务收入为1,085,369千元，2022年为1,046,761千元[24] - 2023年公司连同联营公司及共同控制实体合约销售额约为275.24亿元，2022年约为409.5亿元；合约销售面积为1979982平方米，2022年为2724167平方米[58] - 2023年公司合约销售业态中，商业销售面积728176平方米，销售金额75.66296亿元，平均售价10391元/平方米；住宅销售面积1251806平方米，销售金额199.57433亿元，平均售价15943元/平方米[59] - 2023年12月31日，公司持有用于投资的物业建筑面积合共约821.5509万平方米，较2022年增加约6.1%[60] - 截至2023年12月31日，公司持有及管理的购物中心达62家，另管理8家轻资产购物中心[60] - 2023年12月31日，公司旗下拥有8家国际品牌酒店和11家自创品牌连锁酒店[61] - 2023年12月31日，公司拥有的优质土地储备总建筑面积约为2194万平方米，其中正在开发建设中的物业约为1885万平方米，持作未来发展物业约为309万平方米[62] - 2023年12月31日，公司土地储备约67.4%分布于长三角地区[62] - 2023年物业销售收入约为人民币17,737百万元，较2022年同期下降约33.0%[68] - 2023年已出售及交付建筑总面积1331.303万平方米，总金额177.37亿元，平均售价13323元/平方米，其中商业350.842万平方米，金额27.23亿元，住宅980.461万平方米，金额150.14亿元[69] - 2023年投资物业租金收入约18.14亿元，较2022年增加约4.2%；商业运营及住宅物业管理服务收入约22.68亿元，较2022年增加约7.5%；两者合计约40.82亿元，较2022年增加约6.0%[70] - 2023年其他物业开发相关业务收入约10.85亿元，较2022年上升约3.7%[71] 债务重组情况 - 截至2024年3月26日，持有范围内债务约77.9%的债权人已签署重组支持协议[1] - 2024年2月23日，公司与范围内债务持有人特别小组成员签订重组支持协议[15] - 2024年3月26日下午五时正，持有范围内债务约77.9%的债权人已签署重组支持协议[15] - 2024年3月26日下午五时正，持有范围内债务约77.9%的债权人已签署重组支持协议[96] 会计政策相关 - 集团综合财务报表按历史成本惯例编制，部分金融资产和投资物业按公允价值列账[12] - 集团于2023年1月1日开始的年度期间首次应用香港会计师公会颁布的香港财务报告准则新订立及修订本[17] - 集团本年度首次应用香港会计准则第1号及香港财务报告准则实务报告第2号修订本，对财务状况及表现无重大影响，但影响会计政策披露事项[19] - 集团未提早应用已颁布但未生效的修订版香港财务报告准则，正评估潜在影响[20][22] - 香港会计准则第1号等多项准则修订本生效时间不同，分别为20

公司上市信息 - 公司于2007年7月18日在开曼群岛注册成立，2009年10月14日在港交所主板上市[70] - 公司于2009年10月14日在香港联交所主板成功上市[4] - 公司旗下宝龙商业于2019年12月30日在香港联交所主板成功上市[4] 合约销售数据 - 截至2023年6月30日止六个月，公司连同联营公司及共同控制实体实现合约销售额约为人民币17,610百万元，2022年同期为人民币23,241百万元[9] - 截至2023年6月30日止六个月，公司连同联营公司及共同控制实体实现合约销售面积约为1,135,462平方米，2022年同期为1,532,058平方米[9] - 2023年上半年商业业态销售面积为229,270平方米，销售金额为人民币3,375,773千元，平均售价为14,724元/平方米[11] - 2023年上半年住宅业态销售面积为906,192平方米，销售金额为人民币14,234,103千元，平均售价为15,708元/平方米[11] - 2023年上半年合约销售合计销售面积为1,135,462平方米，销售金额为人民币17,609,876千元，平均售价为15,509元/平方米[11] 公司业务项目情况 - 截至2023年6月30日，公司商业项目涵盖“宝龙一城”等产品系列，住宅项目涵盖多种业态[4] - 2023年6月30日，集团用于投资物业建筑面积约783.44万平方米，较2022年12月31日增加约1.2%[12] - 截至2023年6月30日，集团持有及管理购物中心达60家，另管理10家轻资产购物中心[12] - 2023年6月30日，集团旗下有8家国际品牌酒店和11家自创品牌连锁酒店[13] - 2023年6月30日，集团优质土地储备总建筑面积约2367万平方米，其中开发中物业约2061万平方米，持作未来发展物业约306万平方米[14] - 2023年6月30日，集团土地储备约64.2%分布于长三角地区[14] 行业政策预期 - 预计2023年下半年中国房地产行业政策将继续有序宽松[15] 财务关键指标变化 - 截至2023年6月30日止六个月，集团总收入约122.99亿元，较2022年同期下降约27.2%[18] - 截至2023年6月30日止六个月，已出售及交付项目收入约9827百万元，较2022年同期减少约32.4%[19] - 截至2023年6月30日止六个月，投资物业租金收入约941百万元，较2022年同期增加约8.7%[20] - 截至2023年6月30日止六个月，商业运营及住宅物业管理服务净收入约1087百万元，较2022年同期增加约3.1%[21] - 截至2023年6月30日止六个月，其他物业开发相关业务收入约444百万元，较2022年同期上升约3.3%[22] - 截至2023年6月30日止六个月，销售成本约8752百万元，较2022年同期下降约25.0%[23] - 截至2023年6月30日止六个月，毛利约3548百万元，较2022年同期下降约32.2%，毛利率为28.8%，较2022年下降2.2个百分点[24] - 截至2023年6月30日止六个月，投资物业公允价值亏损约465百万元，较2022年同期增加约420百万元[25] - 截至2023年6月30日止六个月，销售及营销成本及行政开支约1056百万元，较2022年同期下降约20.5%[26] - 截至2023年6月30日止六个月，公司拥有人应占利润约94百万元，较2022年同期下降约86.5%[29] - 2023年6月30日，公司现金及现金等价物及受限制现金共约11281百万元，较2022年12月31日下降约4.5%[31] - 2023年6月30日集团净负债比率约为79.7%，2022年12月31日约为81.9%[33] - 截至2023年6月30日止六个月总利息开支约为23.3亿元，较2022年同期下降约8.9%，实际利率由6.43%略减至6.36%[34] - 2023年6月30日集团抵押资产账面价值约为854.94亿元，2022年12月31日为895.41亿元；有抵押的银行及其他借款以及商业按揭支持证券总额约为395.65亿元，2022年12月31日约为417.34亿元；资产支持证券2.08亿元，2022年12月31日为2.61亿元[36] - 2023年6月30日集团提供财务担保的账面价值为218.72853亿元，2022年12月31日为238.01733亿元[37] - 2023年6月30日物业发展支出订约但未拨备为117.34207亿元，2022年12月31日为136.1541亿元[38] - 2023年6月30日集团非人民币金融资产或负债主要为美元或港元借款，合共约为235.11亿元[39] - 2023年6月30日集团共雇用全职雇员10466名，2022年12月31日为10046名；截至2023年6月30日止六个月员工成本总额约为12.4亿元[41] - 董事会决定不宣派截至2023年6月30日止六个月的中期股息[42] - 2023年7月6日完成交换要约、同意征求及同时同意征求，分别发行本金总额为1718.9万美元的2024年7月新票据、1660.7万美元的2026年1月新票据、4.01485亿美元的2025年12月新票据[42] - 2023年6月30日公司已发行股份总数为4,140,403,000股，许健康先生持有1,836,902,000股，占比44.37%[1][44] - 2023年6月30日，许华芳先生持有公司607,059,400股，占比14.66%；持有宝龙商业34,037,000股，占比5.29%；持有公司债券本金2,200,000美元，占比0.84%[1][44][46][48] - 2023年6月30日，施思妮女士持有公司607,059,400股，占比14.66%；持有宝龙商业34,037,000股，占比5.29%；持有公司债券本金2,200,000美元，占比0.84%[1][44][46][48] - 2023年6月30日，肖清平先生持有公司911,700股，占比0.02%[1][44] - 2023年6月30日，张洪峰先生持有公司184,300股，占比0.004%[1][44] - 2023年6月30日，许华芬女士持有公司288,093,000股，占比6.96%[1][44] - 2023年6月30日，天龙控股有限公司持有公司1,805,637,000股，占比43.61%[1][51] - 2023年6月30日，Credit Suisse Trust Limited、Sky Infinity Family Limited、蓝天控股有限公司均持有公司597,568,000股，占比均为14.43%[1][51] - 2023年6月30日，华信控股有限公司持有公司273,526,000股，占比6.61%[1][51] - 2023年6月30日，桦龙控股有限公司持有公司209,444,000股，占比5.06%[1][51] - 截至2023年6月30日止六个月，公司遵守企业管治守则所有适用条文，未购买、出售或赎回上市证券，董事及相关雇员无违反标准守则及书面指引情况[54] - 审核委员会由三位独立非执行董事组成，已与管理层及外聘核数师审阅截至2023年6月30日止六个月中期报告，对会计处理方式无异议[55] - 2023年6月16日公司举行股东周年大会，董事会主席、全体董事及外聘核数师出席[56] - 2019年7月8日公司订立金额最多为2亿美元的42个月定期双币贷款融资协议，还款期延长24个月，许健康及许华芳需维持相关权益，否则构成违约[57] - 2020年5月13日公司订立金额最多为等值2亿美元的42个月定期双币贷款融资协议，许健康及许华芳需维持相关权益，否则构成违约[58] - 2020年6月30日公司订立金额最多为等值3亿美元的42个月定期双币双层贷款融资协议，许健康及许华芳需维持相关权益，否则构成违约[59] - 2021年7月9日公司订立金额最多为等值2亿美元的42个月定期双币三层贷款融资协议，许健康及许华芳需维持相关权益，否则构成违约[60] - 2021年8月9日公司订立金额最多为等值2.1亿美元的42个月定期双币双层贷款融资协议，许健康及许华芳需维持相关权益，否则构成违约[61] - 截至报告日期，许健康先生及许华芳先生合共持有公司已发行股份总数约59.03%权益[61] - 截至2023年6月30日，公司总资产为225,896,914千元，较2022年12月31日的233,750,678千元有所下降[63] - 2023年6月30日，公司总负债为163,622,896千元，较2022年12月31日的171,149,084千元有所减少[64] - 2023年上半年公司收入为12,299,291千元，较2022年同期的16,897,225千元下降约27.2%[66] - 2023年上半年公司期间利润为291,920千元，较2022年同期的1,213,282千元下降约76.0%[66] - 2023年上半年公司全面收入总额为304,166千元，较2022年同期的1,220,304千元下降约75.1%[66] - 2023年6月30日，公司投资物业为81,107,822千元，较2022年12月31日的80,688,538千元略有增长[63] - 2023年6月30日，公司开发中物业为63,042,406千元，较2022年12月31日的68,705,423千元有所下降[63] - 2023年上半年公司毛利为3,547,611千元，较2022年同期的5,232,751千元下降约32.2%[66] - 2023年6月30日，公司非流动借贷为47,839,140千元，较2022年12月31日的43,406,681千元有所增加[64] - 2023年6月30日，公司流动借贷为13,079,609千元，较2022年12月31日的19,685,552千元有所减少[64] - 2023年1月1日总权益为62,601,594千元，2023年6月30日为62,274,018千元[67] - 2023年上半年期间利润为291,920千元，其中本公司拥有人应占保留盈利利润为94,227千元，永续资本工具持有人利润为31,283千元，非控制性权益利润为166,410千元[67] - 2023年上半年按公允价值计量且其变动计入其他全面收入之金融资产公允价值变动为 - 169千元，外币换算差异为12,415千元，期间全面收入总额为304,166千元[67] - 2023年上半年与拥有人交易总计为 - 631,742千元，其中股息使非控制性权益减少538,624千元[67] - 2022年1月1日总权益为62,407,452千元，2022年6月30日为62,637,870千元[68] - 2022年上半年期间利润为1,213,282千元，其中本公司拥有人应占保留盈利利润为698,066千元，永续资本工具持有人利润为18,844千元，非控制性权益利润为496,372千元[68] - 2022年上半年按公允价值计量且其变动计入其他全面收入之金融资产公允价值变动为 - 2,485千元，外币换算差异为9,507千元，期间全面收入总额为1,220,304千元[68] - 2022年上半年与拥有人交易总计为 - 989,886千元，其中股息使本公司拥有人应占保留盈利减少352,990千元，非控制性权益减少639,747千元[68] - 2022年上半年向永续资本工具持有人分派38,000千元[68] - 2023年上半年附属公司拥有权权益变动而控制权不变使其他储备减少39,663千元，非控制性权益增加53,510千元；2022年上半年使其他储备增加505,202千元，非控制性权益减少549,151千元[67][68] - 2023年上半年经营活动产生的现金为13.62亿元，2022年同期为68.89亿元[69] - 2023年上半年投资活动产生的现金为16.99亿元，2022年同期所用现金为28.60亿元[69] - 2023年上半年融资活动所用现金为37.07亿元，2022年同期为87.27

财务表现 - 2023年上半年，寶龍地產控股有限公司合同銷售額約為人民幣17,610百萬元，同比下降約27.2%[1] - 2023年上半年，寶龍地產控股有限公司收入約為人民幣12,299百萬元，同比下降約27.2%[2] - 2023年上半年，寶龍地產控股有限公司租金收入及提供商業運營服務及住宅物業管理服務收入約為人民幣2,028百萬元，同比上升約5.6%[3] - 2023年6月30日止六个月，本集团录得人民币292百万元的期间利润，较去年同期下降至人民币12,299百万元[12] - 公司的总收入约为人民币12,299百万元，较去年同期下降约27.2%，主要是由于物业销售收入减少所致[57] - 公司已出售及交付项目的收入约为人民币9,827百万元，较去年同期减少约32.4%，主要是由于住宅物业和商业物业交付减少所致[58] - 2023年6月30日止六个月，已出售及交付物业建筑面积总计669,481平方米，交付金额达9,827百万元，平均售价为14,679元/平方米[59] - 投资物业租金收入约为941百万元，同比增长8.7%[60] - 提供商业运营服务及住宅物业管理服务收入约为1,087百万元，同比增长3.1%[61] - 投资物业租金收入及提供商业运营服务及住宅物业管理服务费收入总计2,028百万元，同比增长5.6%[62] - 其他物业开发相关业务收入约为444百万元，同比增长3.3%[63] - 销售成本约为8,752百万元，同比下降25.0%[64] - 毛利约为3,548百万元，毛利率为28.8%，同比下降32.2%[65] - 投资物业公允价值亏损约为465百万元，主要受房地产市场下行影响[66] - 销售及营销成本及行政开支约为1,056百万元，同比下降20.5%[67] - 每股基本盈利约为2.3分，同比下降86.5%[71] 资金管理 - 本集团正考虑与金融机构磋商展期借贷，寻求新贷款，加速物业开发和销售，寻找可能出售物业项目股权的机会，控制行政费用和资本开支[14] - 董事认为本集团将有足够營運資金以撥資營運及應付其到期的財務責任，因此认为持续经营基准編制簡明綜合財務報表是合适的[15] - 公司截至2023年6月30日止六个月的借款总额约为人民币60,919百万元，较2022年12月31日下降约3.4%[77] - 一年内到期的借款约为人民币13,080百万元，一年后到期的借款约为人民币47,839百万元[78] - 公司淨负债比率约为79.7%，较2022年12月31日的81.9%有所下降[79] - 截至2023年6月30日止六个月，公司总利息支出约为人民币2,330百万元，较2022年同期下降约8.9%[80] 发展战略 - 公司拥有8家国际品牌酒店和11家自创品牌连锁酒店[47] - 公司拥有的优质土地储备总建筑面积约为23.67百万平方米，其中正在开发建设中的物业约为20.61百万平方米[49] - 预期2023年下半年，中国房地产行业将继续有序宽松发展，加大保交楼金融支持，确保房地产市场平稳健康发展[50] - 公司将继续坚持“1+N”发展战略，加强区域重点城市的市场跟踪和研究，精准精细化产品定位，严格遵守价值投资原则获取土地储备[52] - 公司将继续整合并巩固优势资源，力争年内实现高品质开业计划，提升项目经营品质及商业氛围[53] - 公司将持续加强财务风险管理，保障现金流安全，加快销售回款和应收债权回收，降低财务杠杆，优化财务融资结构[54] - 公司将积极推进人才与企业的协同发展，激活个体，提高工作效率，打造精英团队[55] - 公司将始终秉承社会责任企业公民的初心，坚持走高质量可持续发展之路，为企业、社会、国家创造更多的价值[56] 公司运营 - 公司贸易应收款中，来自第三方的款项为2,272,547人民币，占总应收款的大部分[26] - 公司应用香港财务报告准则第9号进行预期信贷损失准备，2023年6月30日已计提293,115,000元[27] - 2023年截至6月30日止六个月，公司利息开支为2,329,884人民币千元，较2022年同期下降[30] - 2023年截至6月30日止六个月，公司即期所得税中中国企业所得税为473,050人民币千元，较2022年同期下降[30] - 公司未持有任何重大投资，也未进行任何重大收购或出售附属公司、联营公司或共同控制实体[86] - 公司未授权任何其他重大投资或增添资本资产的计划[87] - 公司总共雇用全职员工10,466名，截至2023年6月30日止六个月的员工成本总额约为人民币1,240百万元[88] - 公司未宣派截至2023年6月30日止六个月的中期股息[89] - 公司未

公司发展 - 寶龍地產控股有限公司專注開發運營綜合性商業地產項目[3] - 寶龍地產控股有限公司成功發展源於董事局主席許健康先生的創新理念[5] - 本集团2022年实现合同销售面积为2,724,167平方米，收入约为31,378百万人民币，核心盈利约为2,451百万人民币[11] - 本集团2022年底拥有的优质土地储备总建筑面积约为27.4百万平方米，预计可供集团三至五年的项目开发，其中长三角地区占比67.1%[12] - 公司持有投资物业总建筑面积约为7,743,836平方米，主要为购物商场[26] - 公司拥有并经营206个物业开发项目，其中95个为完全竣工项目[23] - 公司为自身开发及第三方开发项目提供商业运营及住宅物业管理服务[24] - 公司持有及管理8家国际品牌酒店及12家自创品牌连锁酒店[26] - 公司的酒店业务包括国际品牌酒店和自创品牌连锁酒店[25] - 公司的购物商场分布在多个城市，包括上海、杭州、南京等地[27] 业务运营 - 公司持有及管理的购物中心达到60家，另管理9家轻资产购物中心，开业面积均位居行业前列[15] - 2022年，物业开发业务合同销售额约为40,950亿元人民币，销售面积为2,724,167平方米[52] - 物业投资及商业运营及住宅物业管理业务持有用于投资的物业建筑面积约为7,743,836平方米，较2021年增加约6.3%[53] - 公司圆满完成了3个新购物中心开业任务，持有及管理的购物中心已达60家[54] 财务状况 - 2022年12月31日止年度，公司核心盈利为约人民币2,451百万元，较去年同期减少约34.9%[78] - 公司现金及现金等价物合计约为人民币11,808百万元，较去年底减少约52.9%[79] - 公司借款总额约为人民币63,092百万元，较去年底减少约13.5%，其中一年内到期的借款约为人民币19,686百万元[80] - 公司淨负债比率约为81.9%，较去年同期增加约5.2%[84] - 公司截至2022年12月31日的总利息支出约为人民币4,787百万元，较去年底下降约7.8%[85] 公司治理 - 魏偉峰是寶龍地產控股有限公司的獨立非執行董事，拥有32年的专业经验[108] - 梅建平是寶龍地產控股有限公司的獨立非執行董事，拥有丰富的金融教授和董事经验[111] - 丁祖昱是寶龍地產控股有限公司的獨立非執行董事，担任多家公司的独立非执行董事[112] - 公司首席财务官廖明舜拥有丰富的财务管理经验和多项荣誉奖项[115] - 公司副总裁洪群峰负责事业一部的整体业务和经营管理，具有丰富的管理经验[117] - 董事会包括九名董事，其中五名为执行董事，一名为非执行董事，三名为独立非执行董事[132] - 提名委员会根据提名政策寻找适合的董事会候选人，并向董事会提出建议[142] 内部控制与合规 - 公司已按照证监会发布的内幕消息披露指引设立了披露内幕消息的框架[181] - 截至2022年12月31日，公司未向任何第三方支付代价以获取董事服务[185]

公司概况 - 公司主要在中国从事物业开发、投资及相关服务业务，最终控股股东为许健康先生[8] - 公司分为物业开发、物业投资、商业运营及住宅物业管理及其他物业开发相关业务四大业务分部[17] - 公司执行董事为许健康先生、许华芳先生、肖清平先生、施思妮女士及张洪峰先生[99] - 公司非执行董事为许华芬女士[99] - 公司独立非执行董事为魏伟峰博士、梅建平博士及丁祖昱博士[99] 财务数据 - 收入与利润 - 2022年合约销售额约为409.5亿元，合约销售面积约为272.42万平方米[1] - 2022年收入约为313.78亿元，较2021年同期下降约21.4%[1] - 2022年租金及相关服务收入约为38.51亿元，较2021年同期上升约3.9%[1] - 2022年公司拥有人应占核心盈利约为24.51亿元，较2021年同期下降约34.9%[1] - 2022年年度利润为16.14亿元，较2021年的73.36亿元大幅下降[5] - 2022年公司拥有人应占利润为4.08亿元，较2021年的59.92亿元大幅下降[7] - 2022年基本每股盈利为9.9分，较2021年的144.7分大幅下降[7] - 2022年度公司录得年度利润16.14亿元，2021年为73.36亿元[11] - 公司收入从2021年度的399.02亿元减少至2022年度的313.78亿元[11] - 2022年物业销售为26480586千元，2021年为35034613千元[18] - 2022年投资物业租金收入为1740857千元，2021年为1681437千元[18] - 2022年提供商业运营服务及住宅物业管理服务收入为2109653千元，2021年为2026622千元[18] - 2022年其他物业开发相关业务收入为1046761千元，2021年为1159789千元[18] - 2022年年度利润为1613567千元，2021年为7336125千元[20][21] - 2022年公司拥有人应占利润为407,749千元，每股基本盈利为9.9分；2021年分别为5,992,099千元和144.7分[45] - 2022年集团连同联营公司及共同控制实体合约销售额约为40,950百万元，2021年约为101,227百万元[50] - 2022年集团连同联营公司及共同控制实体合约销售面积为2,724,167平方米，2021年为6,410,452平方米[50] - 2022年商业业态销售金额为12,752,408千元，住宅业态为28,197,275千元[51] - 2022年公司总收入约为人民币31378百万元，较2021年同期下降约21.4%，因物业销售收入减少所致[59] - 2022年物业销售收入约2648.1亿元，较2021年下降24.4%，主要因住宅类物业销售减少[60] - 2022年投资物业租金收入约174.1亿元，较2021年增加3.6%；商业运营及住宅物业管理服务收入约211亿元，较2021年增加4.1%；两者合计约385.1亿元，较2021年增加3.9%[62] - 2022年其他物业开发相关业务收入约104.6亿元，较2021年下降9.8%，主要因咨询服务收入同比下降[63] - 2022年销售成本约2150亿元，较2021年下降21.5%，因已出售及交付物业总数减少[64] - 2022年毛利约987.8亿元，较2021年减少21.1%；毛利率为31.5%，较2021年上升0.1个百分点[65] - 2022年投资物业重估损失约8.8亿元，2021年同期为收益约171.1亿元，因疫情影响租赁需求和租金增幅[66] - 2022年销售及营销成本和行政开支约268.4亿元，较2021年下降18.8%，因销售及管理项目规模缩小[67] - 2022年采用权益法核算之投资分占税后利润约61.6亿元，较2021年增加21.3%，因共同控制实体净利润额增加[68] - 2022年所得税开支约255.8亿元，较2021年减少46.8%，因企业所得税及土地增值税开支减少[69] 财务数据 - 资产与负债 - 2022年总资产为2337.51亿元，较2021年的2450.56亿元有所下降[3] - 2022年总负债为1711.49亿元，较2021年的1826.49亿元有所下降[4] - 2022年12月31日，公司流动资产净值167.91亿元，借贷流动部分为196.86亿元，现金及现金等价物（不包括受限制现金）为95.9亿元[11] - 2022年12月31日物业开发资产为130604333千元，2021年为142843678千元[23][24] - 2022年12月31日物业投资资产为79955703千元，2021年为77432465千元[23][24] - 2022年12月31日商业运营及住宅物业管理资产为4884707千元，2021年为4877578千元[23][24] - 2022年12月31日其他物业开发相关业务资产为10893206千元，2021年为8977976千元[23][24] - 2022年资本开支为2693367千元，2021年为15788479千元[23][24] - 2022年末总资产为233,750,678千元，2021年末为245,056,453千元[25] - 2022年末总负债为171,149,084千元，2021年末为182,649,001千元[26] - 2022年末投资物业总计80,688,538千元，2021年末为78,329,755千元[28] - 2022年末贸易应收款为3,488,267千元，2021年末为3,384,614千元[29] - 2022年末已就贸易应收款总额计提拨备153,455,000元，2021年为152,744,000元[30] - 2022年末借贷总额为63,092,233千元，2021年末为72,957,623千元[32] - 2022年计入非流动负债之借贷为43,406,681千元，2021年为50,934,930千元[32] - 2022年计入流动负债之借贷为19,685,552千元，2021年为22,022,693千元[32] - 2022年贸易应收款90日内为1,996,494千元，2021年为1,821,856千元[30] - 2022年贸易应收款365日以上为693,567千元，2021年为326,208千元[30] - 2022年贸易应付款为15,313,841千元，2021年为16,197,293千元[34] - 2022年物业销售成本为18,034,228千元，2021年为24,184,806千元[36] - 2022年员工成本为2,034,940千元，2021年为2,547,194千元[36] - 2022年汇兑亏损净额为441,856千元，2021年为收益40,236千元[37] - 2022年融资成本净额为2,408,614千元，2021年为434,718千元[38] - 2022年即期中国企业所得税为2,400,077千元，2021年为2,655,935千元[39] - 2022年即期中国土地增值税为1,354,534千元，2021年为2,284,891千元[39] - 2022年底现金及现金等价物和受限制现金合计约1180.8亿元，较2021年底减少52.9%[72] - 2022年底借款总额约为630.92亿元，较2021年底减少约13.5%，其中一年内到期借款约196.86亿元，一年后到期借款约434.06亿元[73] - 2022年底净负债比率约为81.9%，较2021年底的76.7%有所上升[75] - 截至2022年底，总利息开支约为47.87亿元，较2021年底下降约7.8%，实际利率由2021年的6.42%略减至2022年的6.36%[76] - 2022年底将账面价值约为895.41亿元的资产抵押获取借款，有抵押的银行及其他借款及商业按揭支持证券总额约为417.34亿元[78] - 2022年底集团并无重大或然负债，提供财务担保的账面价值2022年为238.01733亿元，2021年为339.20208亿元[79][80] - 物业发展支出订约但未拨备2022年为136.1541亿元，2021年为179.25931亿元[81] - 2022年底集团并无重大短期租赁承担[82] - 2022年底集团非人民币金融资产或负债主要为美元或港元借款，合共约为222.43亿元[83] 税务信息 - 集团旗下中国内地公司企业所得税税率为25%[40] - 中国境外直接控股公司从中国附属公司赚取利润宣派股息，一般征收10%预扣税，香港成立的控股公司可按5%缴纳[41] - 销售或转让中国国有土地使用权等收入按30% - 60%累进税率缴纳土地增值税，一般住宅物业增值不超20%可豁免[42] 股息分配 - 董事会未建议派付2022年末期股息，2021年末期股息为414,040,300港元（相当于人民币352,990,000元）[47] 业务运营 - 物业与酒店 - 2022年末集团用于投资物业建筑面积约7,743,836平方米，较2021年增加约6.3%[52] - 2022年集团完成3个新购物中心开业任务，截至年末持有及管理购物中心达60家，另管理9家轻资产购物中心[52] - 2022年末集团旗下拥有8家国际品牌酒店和12家自创品牌连锁酒店[53] - 2022年末公司优质土地储备总建筑面积约为2740万平方米，其中开发中物业约为2310万平方米，持作未来发展物业约为430万平方米[54] - 2022年末公司土地储备约67.1%分布于长三角地区[54] 公司战略与规划 - 公司未来坚持“1+N”发展战略，深耕长三角，关注和探索其他机会型优质区域[54][56] - 2023年中国房地产行业供需两端政策有优化空间，核心一二线城市市场有望企稳恢复，优质房企融资环境或改善[55] - 公司2023年聚焦八大重点工作，包括一城一策、资产盘活、销售确保等[56] - 公司力争年内实现高品质开业计划，以“精服务、提坪效、树标杆”为导向提升项目管理品质及组织效能[57] - 公司加强财务管理，严控整体负债规模，盘活存量资产，降低资产负债率，优化融资结构[57] - 公司推进人才与企业协同发展，秉承“激发潜能、汇聚精英”的人才战略[57] - 公司坚持走高质量可持续发展之路，为行业和社会创造更多价值[58] 资金筹集与债务处理 - 公司正与金融机构、投资者磋商展期借贷及获取新贷款[11] - 公司将加速物业预售及销售，加快收回销售所得款及其他应收款[12] - 公司继续物色买家出售物业开发项目股权或购物中心以筹集资金[12] - 公司将采取措施控制行政费用和资本开支[12] - 2022年完成交换要约及同意征求，发行本金总额为1.697707亿美元的2023年7月新票据和本金总额为2.62741亿美元的2024年1月新票据[74] 财务准则相关 - 本年度应用香港财务报告准则修订本对公司财务状况及表现无重大影响[14] - 公司尚未应用已颁布但未生效的香港财务报告准则，正评估潜在影响[16] 员工情况 - 截至2022年底，集团全职雇员10046名，较2021年的13212名减少，员工成本总额约为23.78亿元[86] 股份与证券相关 - 公司将于2023年6月13日至6月16日暂停办理股份过户登记手续，过户文件须于6月12日下午四时三十分前送交指定地点[89] - 公司采纳上市规则附录十所载标准守则作为董事买卖证券操守准则，截至2022年12月31日无违规事件[90] - 截至2022年3月31日，公司回购本金总额3295万美元的2022年4月票据，该票据于4月13日到期已偿还[91] - 2022年3月20日，公司赎回中国2020年住房租赁专项公司债券（第一期）[91] - 截至2022年12月31日，公司或附属公司无购买、出售或赎回其他上市证券[92] 企业管治与合规 - 公司截至2022年12月31日遵守企业管治守则第二部分适用条文[93] - 审核委员会认为集团2022年度经审核综合年度业绩符合会计准则并披露充足[94] - 外部核数师开元信德同意2022年度综合财务