财务数据关键指标变化 - 2018年度母公司经营净利润为3.87亿元，期末累计可供分配利润为 -4.24亿元，公司拟不进行利润分配和资本公积金转增股本[6] - 2018年计提4.69亿元资产减值准备，营业利润亏损4.78亿元[9] - 2018年营业收入20.09亿元，较2017年增长9.75%[24] - 2018年归属于上市公司股东的净利润3.90亿元，较2017年增长534.11%[24] - 2018年经营活动产生的现金流量净额2416.03万元，较2017年下降91.42%[25] - 2018年末归属于上市公司股东的净资产21.89亿元，较2017年末增长5566.08%[25] - 2018年基本每股收益0.90元/股，较2017年增长500.00%[26] - 2018年加权平均净资产收益率166.95%，较2017年减少815.19个百分点[26] - 2018年债务重组损益12.22亿元，因执行《重整计划》获得债务重组收益[31] - 2018年非经常性损益合计7.20亿元[32] - 报告期内公司实现营业收入20.09亿元，较上年同期增加9.75%，营业成本17.27亿元，较上年同期下降0.25%[47] - 公司实现利润总额4.82亿元，净利润3.76亿元，其中归属于母公司所有者的净利润3.90亿元，每股收益0.90元[47] - 销售费用、管理费用、财务费用、研发费用较上年同期分别下降17.48%、25.59%、68.53%、0.08%，经营活动和投资活动产生的现金流量净额分别下降91.42%、103.51%[49] - 化肥行业和化工行业销售毛利率同比分别增加8.92和7.14个百分点[51] - 尿素、硝酸铵、50%双氧水、27.5%双氧水、液氨毛利率同比分别增加13.09、2.38、13.11、13.62、2.91个百分点[52] - 广西区内和区外销售毛利率同比分别增加14.77和3.22个百分点[52] - 除27.5%双氧水外其他主要产品生产量和销售量同比均下降，尿素销售量较上年下降30.68%[55] - 各主要产品库存量较上年发生较大变化，如27.5%双氧水库存量同比增加268.40%[55] - 化肥行业本期成本5.0191225033亿元，较上年同期减少16.24%；化工行业本期成本11.2713951195亿元，较上年同期增加14.45%[57] - 尿素本期成本2.8793203029亿元，较上年同期减少23.65%；硝酸铵本期成本4.5080488349亿元，较上年同期增加5.86%[57][58] - 50%双氧水本期成本1.0199942108亿元，较上年同期减少5.21%；27.5%双氧水本期成本1.7105730383亿元，较上年同期增加23.92%[58] - 液氨本期成本1.8150177760亿元，较上年同期减少9.24%[58] - 前五名客户销售额6.163779亿元，占年度销售总额30.69%；前五名供应商采购额8.013817亿元，占年度采购总额57.96%[59][60] - 销售费用本期1.0362722875亿元，较上年同期减少17.48%；管理费用本期1.5865611295亿元，较上年同期减少25.59%；财务费用本期0.4231842065亿元，较上年同期减少68.53%[63] - 研发投入合计462.878437万元，占营业收入比例0.23%；研发人员157人，占公司总人数比例6.70%[65] - 经营活动产生的现金流量净额本期2416.033636万元，较上年同期减少91.42%；投资活动产生的现金流量净额本期 - 80.779555万元，较上年同期减少103.51%；筹资活动产生的现金流量净额本期4.1861322623亿元，较上年同期大幅增加[67] - 公司进行司法重整获得债务重组收益12.22亿元，使非主营业务利润大幅增加[69] - 27.5%双氧水因市场好、毛利高，公司加大生产负荷，制造费用较上年同期增加35.42%[58] - 货币资金本期期末为628,904,963.55元，占总资产22.93%，较上期期末增加228.19%[71] - 流动资产合计本期期末为1,139,685,515.91元，占总资产41.56%，较上期期末增加51.60%[72] - 固定资产本期期末为1,549,021,521.93元，占总资产56.48%，较上期期末减少22.72%[72] - 负债合计本期期末为571,365,747.66元，占总资产20.83%，较上期期末减少81.95%[72] - 股本本期期末为798,695,026.00元，占总资产29.12%，较上期期末增加100%[72] - 资本公积本期期末为1,886,184,188.71元，占总资产68.78%，较上期期末增加270.34%[72] - 未分配利润本期期末为 - 576,614,144.14元，占总资产 - 21.02%，较上期期末增加39,030.30万元[72][76] - 归属于母公司股东权益合计本期期末为2,189,038,724.53元，占总资产79.82%，较上期期末增加5,566.08%[72] - 股东权益合计本期期末为2,171,161,663.58元，占总资产79.17%，较上期期末增加5,519.81%[72] - 2018年公司计提4.69亿元资产减值准备，营业利润亏损4.78亿元[127] - 2018年度母公司经营净利润为387,131,950.45元，期末累计可供分配利润为 - 423,596,890.16元[135] - 2018年公司拟不进行利润分配和资本公积金转增股本[136] - 2018年现金分红数额为390,303,020.62元，占合并报表中归属于上市公司普通股股东净利润的比率为0%[137] - 应收票据及应收账款本期受影响金额为1.1882127912亿元，上期重述金额为0.9181548854亿元[145] - 应付票据及应付账款本期受影响金额为3.1626115888亿元，上期重述金额为6.5725577156亿元[145] - 其他应付款本期受影响金额为0.2005328127亿元，上期重述金额为0.8553642989亿元[145] - 长期应付款本期受影响金额为0.0117129955亿元，上期重述金额为2.5792131442亿元[145] - 管理费用本期受影响金额为1.5865611295亿元，上期重述金额为2.1321698520亿元[145] - 研发费用本期受影响金额为0.00462878437亿元，上期重述金额为0.00463231427亿元[145] 各条业务线数据关键指标变化 - 公司主营业务为化工及化肥产品的生产与销售，以煤为主要原料[34] - 公司销售化工产品以直销为主、经销商经销为辅；化肥产品中尿素、复合肥等以经销商经销为主、直销为辅，氯化铵、硫酸钾等以直销为主[37] - 公司是合成氨煤头生产企业，以煤为原料生产合成氨，再以合成氨为原料生产尿素、硝酸、硝酸铵等产品[36] - 公司产品主要在广西、广东、海南、湖南等地销售，具有一定区位优势[41] - 2018年公司所处化工行业产品市场回暖，大部分产品价格维持相对高位，主要产品毛利率不同程度上升，需求有所增加[45] - 2018年公司尿素产量13.18万吨，产能利用率43.93%，销售量12.83万吨，区域市场占有率约12.83%[84] - 2018年1 - 8月我国合成氨产量3149.2万吨，比2017年同比减少4.6%，2017年合成氨全年产量4818.8万吨[84] - 2018年公司合成氨产量33.97万吨，产能利用率65.33%，销售液氨7.06万吨，区域市场占有率32.09%[85] - 2017年全国硝酸铵产能1123万吨/年，产能首次下降，降幅4.2%，产量555.01万吨；2018年上半年全国硝酸铵产量237.1万吨，同比下降1.7%；2017年国内硝酸总产能1974万吨，降幅2.7%，实际产量约1500万吨[86] - 2018年公司硝酸铵产品销量24.01万吨，区域市场占有率约50.13%[86] - 截止2018年12月31日，2018年新投产双氧水产能145.5万吨，2018年双氧水总产能1388万吨，开工率78%，2019年预计新增产能150万吨以上[88] - 2018年公司50%双氧水销量5.97万吨，区域市场占有率约39.80%；27.5%双氧水销售量16.30万吨，区域市场占有率约27.17%[89] - 尿素设计产能30万吨，产能利用率43.93%；硝酸铵（含多孔硝酸铵、液体硝铵）设计产能35万吨，产能利用率79.14%；27.5%双氧水设计产能30万吨，产能利用率96.0%；50%双氧水设计产能24万吨，产能利用率25.20%；合成氨设计产能52万吨，产能利用率65.33%[101] - 2018年合成氨产能利用率与去年相比减少9.44个百分点，产量同比减少4.91万吨[102] - 尿素营业收入为251045266.03元，毛利率为 - 10.02%，营业收入比上年减少17.04%，营业成本比上年减少25.86%，毛利率增加13.09个百分点[110] - 硝酸铵营业收入为478477910.51元，毛利率为15.29%，营业收入比上年增加13.51%，营业成本比上年增加10.41%，毛利率增加2.38个百分点[110] - 直销渠道营业收入为1582450873.54元，比上年增加15.23%；经销渠道营业收入为406220029.28元，比上年减少4.48%[114] 公司重整相关情况 - 2018年1月31日柳州中院裁定受理公司重整，2018年年度报告披露后股票仍实施退市风险警示[9] - 2018年1月31日公司进入司法重整程序，11月26日重整程序终止[34] - 2018年1月31日公司被柳州中院裁定进入司法重整，11月26日，柳州中院裁定批准公司《重整计划》，公司进入《重整计划》执行阶段[41][44] - 公司因执行《重整计划》获得债务重组收益12.22亿元，总股本扩大至798,695,026股，控股股东变为元通公司[46] - 本次重整以每10股转增10股，共计转增3.99347513亿股，转增后总股本由3.99347513亿股增至7.98695026亿股[152] - 重整投资人元通公司以3.22元/股认购187,609,739股，认购对价604,103,359.58元[181] - 211,737,774股用于直接抵偿债务，抵债价格为4.83元/股[181] - 原第一大股东柳化集团持股比例由5.72%降至2.86%[181] - 元通公司持股数量由13,842,695股增至201,452,434股，持股比例由3.47%增至25.22%，成为控股股东[181][182] - 柳化集团、元通公司等一致行动人合计持股比例由9.18%增至28.46%[182][183] - 资本公积转增股本股权登记日为2018年12月17日，除权除息日为2018年12月18日，转增股本上市日为2018年12月19日[178] - 本次资本公积金转增股份部分分配给债权人抵偿债务，部分由重整投资人认购，增加了每股净资产，改善财务状况[179] - 2018年12月21日权益变动后，柳州元通投资发展有限公司成为公司控股股东，此前控股股东为柳州化学工业集团有限公司[188] - 元通公司和柳化集团所持公司股票自2018年12月17日起，三年内不能减持[191] 子公司相关情况 - 2018年8月柳化集团以10万元竞拍成功湖南中成股权，处置前湖南中成欠柳化股份15470.41万元，欠款未偿还[8] - 湖南中成出售前，柳化股份为其21758.02万元贷款提供担保，清偿额为10917.32万元[8] - 2017年末，湖南中成资产总额41486.13万元，负债总额57109.90万元，净资产 - 15623.77万元；2017年，湖南中成实现营业收入3519.17万元，净利润亏损23130.89万元[40] - 柳化钾肥处于停产状态，公司持股比例100%，注册资本2800万元，2017年末总资产4585.82万元，净资产2759.65万元，2017年净利润亏损567.60万元[104] - 柳州市柳化复混肥料有限公司报告期末总资产19020.89万元，净资产 - 5869.67万元，报告期净利润亏损908.99万元[121] - 柳州柳化钾肥有限公司报告期处于停产状态，报告期末总资产5489.4

公司整体财务关键指标变化 - 本报告期末总资产28.88亿元，较上年度末减少9.85%；归属于上市公司股东的净资产1.40亿元，较上年度末增加261.26%[6] - 年初至报告期末（1 - 9月）经营活动产生的现金流量净额1.23亿元，较上年同期减少25.74%；营业收入14.69亿元，较上年同期增加12.85%[6] - 年初至报告期末（1 - 9月）归属于上市公司股东的净利润 - 0.84亿元，基本每股收益 - 0.21元/股[6] - 公司2018年第三季度资产总计28.88亿元，年初为32.04亿元[22] - 流动负债合计22.88亿元，年初为25.03亿元[22] - 非流动负债合计4.67亿元，年初为6.63亿元[23] - 所有者权益合计1.33亿元，年初为0.39亿元[23] - 母公司2018年9月30日资产总计29.20亿元，年初为29.04亿元[26] - 流动资产合计11.98亿元，年初为10.17亿元[26] - 非流动负债合计4.61亿元，年初为5.58亿元[27] - 母公司所有者权益合计2.54亿元，年初为2.62亿元[28] - 本季度（7 - 9月）营业总收入为362,709,446.60元，上期为417,838,235.13元；年初至报告期期末（1 - 9月）营业总收入为1,469,312,708.46元，上年同期为1,302,053,804.31元[29] - 本季度营业总成本为422,351,184.48元，上期为527,867,566.56元；年初至报告期期末营业总成本为1,548,062,773.74元，上年同期为1,660,261,518.35元[29] - 本季度资产减值损失为18,552,628.46元，上期为0.00元；年初至报告期期末资产减值损失为66,713,963.20元，上年同期为10,024,216.89元[30] - 本季度营业利润为 - 58,821,936.67元，上期为 - 92,233,331.67元；年初至报告期期末营业利润为 - 76,031,069.57元，上年同期为 - 338,443,403.97元[30] - 本季度利润总额为 - 60,633,821.70元，上期为 - 91,080,575.26元；年初至报告期期末利润总额为 - 85,960,621.40元，上年同期为 - 178,997,395.29元[30] - 本季度净利润为 - 60,633,821.70元，上期为 - 91,080,575.26元；年初至报告期期末净利润为 - 85,960,621.40元，上年同期为 - 178,997,395.29元[30] - 归属于母公司所有者的本季度净利润为 - 58,802,681.94元，上期为 - 91,080,575.26元；年初至报告期期末为 - 84,129,481.64元，上年同期为 - 178,997,395.29元[30] - 少数股东本季度损益为 - 1,831,139.76元，上期为0.00元；年初至报告期期末为 - 1,831,139.76元，上年同期为0.00元[30] - 本季度综合收益总额为 - 60,633,821.70元，上期为 - 91,080,575.26元；年初至报告期期末为 - 85,960,621.40元，上年同期为 - 178,997,395.29元[31] - 基本每股收益本季度为 - 0.15元/股，上期未提及；年初至报告期期末为 - 0.23元/股，上年同期为 - 0.21元/股；上年年初至报告期期末为 - 0.45元/股[31] - 2018年1 - 9月公司营业收入为13.6133512751亿元，上年同期为11.3277334997亿元，同比增长19.99%[32] - 2018年1 - 9月公司营业成本为11.4832754833亿元，上年同期为11.1632935041亿元，同比增长2.87%[32] - 2018年1 - 9月公司营业利润为 - 21.455162万元，上年同期为 - 21714.767497万元，亏损大幅减少[32] - 2018年1 - 9月公司净利润为 - 1030.009108万元，上年同期为 - 5755.290499万元，亏损减少[33] - 2018年1 - 9月销售商品、提供劳务收到的现金为10.2838043436亿元，上年同期为10.0350431557亿元，同比增长2.48%[35] - 2018年1 - 9月经营活动现金流入小计为10.3187478537亿元，上年同期为11.7517689363亿元，同比下降12.19%[35] - 2018年1 - 9月经营活动现金流出小计为9.0851971765亿元，上年同期为10.0907218733亿元，同比下降10%[36] - 2018年1 - 9月经营活动产生的现金流量净额为1.2335506772亿元，上年同期为1.661047063亿元，同比下降25.73%[36] - 2018年1 - 9月取得借款收到的现金为1.34722亿元，上年同期为9.8917341699亿元，同比下降86.38%[36] - 2018年1 - 9月偿还债务支付的现金为1.367亿元，上年同期为9.571624106亿元，同比下降85.72%[36] - 2018年1 - 9月销售商品、提供劳务收到的现金为810,344,350.75元，上年同期为746,415,518.24元[39] - 2018年1 - 9月经营活动产生的现金流量净额为238,095,826.66元，上年同期为184,330,464.34元[39] - 2018年第三季度取得借款收到的现金为134,722,000.00元，上年同期为969,173,416.99元[40] - 2018年第三季度筹资活动现金流入小计为134,722,000.00元，上年同期为1,039,818,493.20元[40] - 2018年第三季度筹资活动现金流出小计为176,283,787.97元，上年同期为1,218,773,748.85元[40] - 2018年第三季度筹资活动产生的现金流量净额为 - 41,561,787.97元，上年同期为 - 178,955,255.65元[40] - 2018年第三季度现金及现金等价物净增加额为196,635,516.63元，上年同期为5,372,273.45元[40] - 2018年第三季度期初现金及现金等价物余额为4,474,030.38元，上年同期为9,133,879.09元[40] - 2018年第三季度期末现金及现金等价物余额为201,109,547.01元，上年同期为14,506,152.54元[40] - 2018年第三季度投资活动产生的现金流量净额为100,000.00元[40] 非经常性损益情况 - 非经常性损益项目中，年初至报告期末（1 - 9月）合计 - 620.87万元[9] 股东情况 - 截止报告期末股东总数29,565户，前十名股东中柳州化学工业集团有限公司持股2282.62万股，占比5.72%[11] 资产项目变化情况 - 货币资金期末较期初增加34.22%，因公司进入司法重整，银行借款停止付息，偿付利息支付的现金减少[13] - 应收票据期末较期初减少56.25%，因销售商品采用票据方式结算减少[13] - 应收账款期末较期初增加39.22%，因产品赊销增加[13] - 其他应收款期末较期初增加99.26%，因公司挂牌拍卖湖南中成95.5%股权，将预付账款转入其他应收款[13] - 2018年9月30日货币资金期末余额257203887.38元，年初余额191628768.65元[21] 权益项目变化情况 - 资本公积期末较期初增加31.41%、归属于母公司所有者权益合计期末较期初增加261.26%、所有者权益合计期末较期初增加244.81%，因处置子公司股权形成权益性交易[14] 现金流量相关项目变化情况 - 收到其他与经营活动有关的现金本期较上期减少98.01%，因上年同期收到政府财政补助1.6亿元[15] - 筹资活动现金流入本期较上期减少86.38%，因报告期公司进入司法重整程序，银行借款业务减少[15] - 偿还债务支付的现金本期较上期减少85.72%，因报告期公司进入司法重整程序，暂停偿还银行债务[15] - 分配股利、利润或偿付利息支付的现金本期较上期减少91.64%，因报告期公司进入司法重整程序，银行借款停止计息[15] - 支付其他与筹资活动有关的现金本期较上期减少82.66%，因上年同期偿还融资租赁本金1.71亿元[15] 诉讼案件情况 - 公司被起诉案件涉及诉讼（仲裁）本金46338.95万元，提起诉讼案件涉及诉讼本金11024.13万元，累计涉及诉讼（仲裁）本金57363.08万元，占2017年经审计净资产（3863.41万元）的1484.78%[16] 资产拍卖情况 - 东莞振华名下部分厂房及土地使用权拍卖，建筑面积18015平方米，起拍价38820880元，已流拍[17] - 2018年8月公司所持湖南中成95.5%股权公开拍卖，起拍价10万元，柳化集团以10万元竞得[18] 历史盈亏及补助情况 - 2015 - 2016年连续亏损，2016年末净资产为 - 2450.87万元，2017年获柳州市政府7.1亿元补助，扣除补助亏损64844.85万元[17]

2018 年半年度报告 公司代码：600423 公司简称：*ST 柳化 柳州化工股份有限公司 2018 年半年度报告 1 / 104 2018 年半年度报告 重要提示 无 六、 前瞻性陈述的风险声明 □适用 √不适用 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、 重大风险提示 公司已在本报告中进行了详细描述，敬请查阅第四节经营情况的讨论与分析中其他披露事项 中可能面对的风险。 十、 其他 □适用 √不适用 2 / 104 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完 整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司全体董事出席董事会会议。 三、 本半年度报告未经审计。 四、 公司负责人陆胜云、主管会计工作负责人黄吉忠及会计机构负责人（会计主管人员）黄东健 声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 | 第一节 | 释义 4 | | --- | --- | | 第二节 | 公司简介和主要财务指标 ...

财务数据关键指标变化 - 资产相关 - 本报告期末总资产32.74亿元，较上年度末增加2.21%；归属于上市公司股东的净资产4919.01万元，较上年度末增加27.32%[5] - 应收票据期末较期初增加175.89%，存货期末较期初增加45.75%[10] - 2018年3月31日合并报表流动资产合计884719146.97元，较年初751769524.92元增长17.68%[21] - 2018年3月31日合并报表非流动资产合计2389637405.65元，较年初2451912097.13元下降2.54%[22] - 2018年3月31日合并报表资产总计3274356552.62元，较年初3203681622.05元增长2.21%[22] - 2018年第一季度公司流动资产合计1,139,834,089.72元，较上期1,016,620,089.99元增长约12.12%[26] - 2018年第一季度公司非流动资产合计1,828,422,326.40元，较上期1,887,349,638.20元下降约3.12%[26] 财务数据关键指标变化 - 负债相关 - 一年内到期的非流动负债期末较期初减少42.33%，长期借款期末较期初增加70.71%[10] - 2018年3月31日合并报表流动负债合计2315047313.08元，较年初2502543964.49元下降7.49%[22] - 2018年3月31日合并报表非流动负债合计910119113.90元，较年初662503590.20元增长37.37%[23] - 2018年3月31日合并报表负债合计3225166426.98元，较年初3165047554.69元增长1.90%[23] - 2018年第一季度公司流动负债合计1,867,726,530.94元，较上期2,083,443,030.85元下降约10.35%[27] - 2018年第一季度公司非流动负债合计805,873,409.61元，较上期558,163,243.05元增长约44.38%[27] 财务数据关键指标变化 - 所有者权益相关 - 2018年3月31日合并报表所有者权益合计49190125.64元，较年初38634067.36元增长27.32%[23] - 2018年第一季度公司所有者权益合计294,656,475.57元，较上期262,363,454.29元增长约12.31%[27] 财务数据关键指标变化 - 收入利润相关 - 年初至报告期末，营业收入5.23亿元，较上年同期增加32.54%；归属于上市公司股东的净利润809.10万元，较上年同期减少80.11%[5] - 营业利润本期较上年同期增加1.27亿元，财务费用本期较上年同期减少65.70%[11] - 报告期公司实现净利润809.10万元，盈利能力有所提升[15] - 2018年第一季度公司营业总收入为523,138,398.91元，较上期394,688,683.03元增长约32.54%[30] - 2018年第一季度公司营业总成本为516,174,253.62元，较上期514,437,863.04元增长约0.34%[31] - 2018年第一季度公司营业利润为8,046,556.99元，上期为亏损118,689,509.00元[31] - 2018年第一季度公司净利润为8,090,953.33元，较上期40,686,338.82元下降约80.12%[31] - 综合收益总额本期为30,249,427.82元，上期为83,815,123.44元[33] 财务数据关键指标变化 - 每股收益相关 - 基本每股收益和稀释每股收益均为0.02元/股，较上年同期减少80.00%[5] - 2018年第一季度公司基本每股收益为0.02元/股，上期为0.10元/股[32] - 基本每股收益本期为0.08元/股，上期为0.21元/股[33] 财务数据关键指标变化 - 现金流量相关 - 经营活动产生的现金流量净额556.52万元，较上年同期减少95.06%；加权平均净资产收益率为18.96%，较上年增加995.70个百分点[5] - 经营活动现金流入小计本期为280,620,415.34元，上期为478,240,097.55元[35] - 经营活动现金流出小计本期为275,055,209.42元，上期为365,677,624.28元[36] - 经营活动产生的现金流量净额本期为5,565,205.92元，上期为112,562,473.27元[36] - 投资活动产生的现金流量净额上期为 -2,278,608.17元[36] - 筹资活动现金流入小计本期为134,722,000.00元，上期为815,173,416.99元[36] - 筹资活动现金流出小计本期为149,590,292.72元，上期为983,190,961.77元[36] - 筹资活动产生的现金流量净额本期为 -14,868,292.72元，上期为 -168,017,544.78元[36] - 现金及现金等价物净增加额本期为 -9,303,086.80元，上期为 -57,733,852.41元[36] 其他财务信息 - 计入当期损益的政府补助等非经常性损益合计104.77万元[7] 股东信息 - 截止报告期末股东总数为29,565户，柳州化学工业集团有限公司持股比例5.72%，为第一大股东[8] 诉讼仲裁信息 - 公司及控股子公司累计涉及诉讼（仲裁）本金合计5.66亿元，占2017年经审计净资产的1465.64%[14] 历史盈亏及补助信息 - 2015 - 2016年连续亏损，截至2016年末净资产为 - 2450.87万元，2017年获7.1亿元政府补助，扣除后亏损64844.85万元[15] 重整相关信息 - 2018年1月31日法院裁定受理重整申请，第一次债权人会议通过相关议案[16]

整体财务关键指标变化 - 2017年度母公司经营亏损，净利润为-1.47亿元，期末累计可供分配利润为-8.11亿元，拟不进行利润分配和资本公积金转增股本[5] - 2017年营业收入为18.30亿元，较2016年减少11.86%[22] - 2017年归属于上市公司股东的净利润为6155.15万元，2016年为-8.16亿元[22] - 2017年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为-6.28亿元，2016年为-8.24亿元[22] - 2017年经营活动产生的现金流量净额为2.82亿元，较2016年增长952.61%[22] - 2017年末归属于上市公司股东的净资产为3863.41万元，2016年末为-2450.87万元[22] - 2017年末总资产为32.04亿元，较2016年末减少13.39%[22] - 2017年基本每股收益为0.15元/股，2016年为-2.04元/股[23] - 2017年加权平均净资产收益率为982.14%，较2016年增加1197.52个百分点[23] - 2017年扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率为-10019.54%，较2016年减少9802.13个百分点[23] - 2017年各季度营业收入分别为3.95亿元、4.90亿元、4.18亿元、5.28亿元[26] - 2017年各季度归属于上市公司股东的净利润分别为4068.63万元、-1.29亿元、-9108.06万元、2.41亿元[26] - 2017年非流动资产处置损益为594.27万元，2016年为-5.65万元，2015年为-213.90万元[28] - 2017年计入当期损益的政府补助为7.17亿元，2016年为1444.87万元，2015年为432.42万元[28] - 2017年与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益为-2394.00万元[28] - 2017年除上述各项之外的其他营业外收入和支出为-903.33万元，2016年为-668.26万元，2015年为480.38万元[28] - 2017年非经常性损益合计为6.89亿元，2016年为770.96万元，2015年为1839.86万元[28] - 2017年度公司对固定资产计提资产减值准备1.30亿元[35] - 2017年末公司其他非流动资产增加3.72亿元，固定资产、在建工程、无形资产相应减少[35] - 2017年末公司资产负债率为98.79%，已进入司法重整程序[37] - 2017年公司获得市财政7.1亿元政策性补贴[40][44] - 2017年公司实现营业收入18.30亿元，较上年同期减少11.86%[44] - 2017年公司营业成本17.31亿元，较上年同期减少18.79%[44] - 2017年公司实现利润总额6155.15万元，净利润6155.15万元，每股收益0.15元[44] - 2017年公司销售费用较上年同期减少26.33%，管理费用增加35.22%，财务费用减少19.17%[46] - 2017年公司经营活动产生的现金流量净额较上年同期增长952.61%，投资活动产生的现金流量净额增长219.94%，筹资活动产生的现金流量净额减少128.36%[46] - 销售费用125,572,346.19元，同比减少26.33%；管理费用217,849,299.47元，同比增加35.22%；财务费用134,464,937.11元，同比减少19.17%；所得税费用同比减少100%[58] - 本期费用化研发投入4,632,314.27元，研发投入总额占营业收入比例0.25%，研发人员数量178人，占公司总人数比例5.91%[61] - 经营活动现金流入1,527,327,554.79元，同比减少9.84%；经营活动现金流出1,245,727,050.46元，同比减少25.28%；经营活动产生的现金流量净额281,600,504.33元，同比增加952.61%[62] - 投资活动现金流入22,981,420.48元，投资活动现金流出同比减少100%，投资活动产生的现金流量净额同比增加42,142,349.26元[62][64] - 筹资活动现金流入627,088,476.21元，同比减少21.47%；筹资活动现金流出874,019,716.72元，同比减少3.61%；筹资活动产生的现金流量净额同比减少138,800,243.28元[62][64] - 本期管理费用增加主要因湖南中成长期停车，停工损失大幅增加[59] - 本期所得税费用减少因公司有累积未弥补亏损，且未超出税前弥亏年限，当期和递延所得税为零[60] - 报告期公司收到柳州市财政局政策性补贴7.1亿元，计入当期损益[65] - 货币资金本期期末数为191,628,768.65元，占总资产比例5.98%，较上期期末增加14.09%[66] - 应收账款本期期末数为67,185,609.36元，占总资产比例2.10%，较上期期末减少32.41%，因加大货款回收力度[66][67] - 预付款项本期期末数为92,817,391.34元，占总资产比例2.90%，较上期期末增加63.27%，因预付煤款增加[66][67] - 可供出售金融资产本期期末为0，较上期期末减少100%，因参股子公司破产清算计提全额减值准备[66][67] - 固定资产本期期末数为2,004,439,284.03元，占总资产比例62.57%，较上期期末减少26.05%[66] - 应付票据本期期末为0，较上期期末减少100.00%，因到期银行承兑汇票结算[66][68] - 应交税费本期期末数为15,413,013.70元，占总资产比例0.48%，较上期期末减少60.31%，因及时缴纳相关税费[66][68] - 应付利息本期期末数为48,990,356.39元，占总资产比例1.53%，较上期期末增加66.45%，因计提银行利息增加[66][68] - 一年内到期的非流动负债本期期末数为590,771,092.65元，占总资产比例18.44%，较上期期末减少45.01%，因支付公司债券回售资金及部分融资租赁业务本金[66][68] - 2017年度公司扣除政府补助后经营亏损64844.85万元[119] - 2017年度母公司经营亏损，净利润为 -1.4741383162亿元，期末累计可供分配利润为 -8.1072884061亿元[127] - 2017年公司拟不进行利润分配，也不进行资本公积金转增股本[129] - 2017年每10股送红股数为0、派息数为0、转增数为0，现金分红数额为0，分红年度合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润为6155.152752万元，占比为0%[131] - 2016年分红年度合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润为 -8.1623977217亿元[131] - 2015年分红年度合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润为 -4.8555240342亿元[131] - 会计政策变更使终止经营净利润本期受影响金额为-231,308,905.56元，上期重述金额为-180,479,328.51元[136] - 会计政策变更使其他收益本期受影响金额为5,076,703.80元，上期列报在营业外收入的金额为7,102,897.61元[136] - 会计政策变更使资产处置收益本期受影响金额为5,942,713.12元，上期列报在营业外支出的金额为56,486.43元[138] - 公司将湖南中成固定资产等合计期末净值3.72亿元转入其它非流动资产列报[138] 各业务线数据关键指标变化 - 化肥行业营业收入487,253,534.18元，同比减少17.10%，营业成本570,569,066.15元，同比减少10.07%，毛利率减少2.31个百分点[48] - 化工行业营业收入1,310,239,153.09元，同比增加14.12%，营业成本1,125,298,251.43元，同比减少11.93%，毛利率增加12.46个百分点[48] - 液氨营业收入2.16亿元，占公司主营业务收入比例12.04%，同比增加39.56%，营业成本同比增加44.70%[49] - 尿素生产量184,126.07吨，同比增加6.14%，销售量185,149.36吨，同比减少14.29%，库存量8,625.92吨，同比减少18.25%[50] - 硝酸铵生产量294,882.892吨，同比减少12.44%，销售量256,842.721吨，同比增加7.06%，库存量5,467.612吨，同比减少41.86%[50] - 50%双氧水生产量77,339.40吨，同比减少31.10%，销售量75,892.638吨，同比减少27.95%，库存量8,384.0958吨，同比减少0.03%[50] - 液氨生产量82,470.54吨，同比增加31.69%，销售量82,351.35吨，同比增加25.63%，库存量2,154.48吨，同比减少43.34%[50] - 化肥行业直接材料成本540,758,724.48元，占比90.24%，同比增加4.72%[53] - 化工行业制造费用68,724,350.60元，占比6.98%，同比下降58.13%[54] - 液氨总成本199,980,011.55元，同比增加54.85%[54] - 尿素直接材料同比增加30.97%，50%双氧水直接材料同比下降33.84%，液氨直接材料同比上涨68.30%[55] - 液体硝铵和各浓度稀硝酸营业收入同比分别增长42.48%和44.60%[98] - 尿素营业收入3.0260775974亿元，同比增10.91%；硝酸铵营业收入4.2151565719亿元，同比增17.01%；50%双氧水营业收入1.4558039944亿元，同比降16.30%；液氨营业收入2.1645789330亿元，同比增39.56%[103] - 直销渠道营业收入13.7328988250亿元，同比降13.18%；经销渠道营业收入4.2526279414亿元，同比降6.58%[106] 行业市场情况 - 2017年1 - 10月全国累计生产氮肥产量3250.7万吨，同比减少8.1%；尿素产量4627.3万吨，同比降低13.4%[76] - 2017年公司尿素产量为18.41万吨，产能利用率为61.38%；销售量为18.51万吨，区域市场占有率约为23.14%[76] - 2016年我国合成氨产量5854.6万吨，比2015年产量减少7.4%；2017年1 - 10月我国合成氨产量4432.5万吨，同比减少8%[77] - 2017年公司合成氨产量为38.88万吨，产能利用率为74.77%；销售液氨8.24万吨，区域市场占有率为24.97%[78] - 过去十年国内硝酸铵总量年均增速4%，2016年硝酸铵产能为1172万吨，生产量为536.60万吨，年产能利用率仅为45.78%，2017年全国硝酸铵产量为555.01万吨[79] - 2016年国内硝酸总产能为2028万吨，实际产量1396.50万吨，产能利用率为68.90%[79] - 2017年公司硝酸铵产品销量25.68万吨，区域市场占有率约为53.27%[81] - 2017年全年尿素行业平均开工率基本维持在55%左右，三季度后煤头开工率持续降低，气头尿素开工率降到20%以下[76] - 2017年底我国双氧水总产能1259万吨，新增131万吨，淘汰约48万吨，闲置或未投产产能约47万吨，因搬迁停产产能12万吨，整体开工率在70%-80%之间[82] - 2018年计划新增双氧水产能129.50万吨，2019 - 2020年计划新增产能300多万吨，预计到2020年产能将超1600万吨[82] - 2017年公司50%双氧水销量7.59万吨，区域市场占有率约为31.63%，27.5%双氧水销售量为13.24万吨，区域市场占有率约为37.83%[82] 产能相关情况 - 2017年四季度合成氨装置开工率提高到85%以上，全年产能利用率接近75%[41] - 2017年公司完成化工产品销售总量146万吨，同比增长13.20%[42] - 2017年尿素设计产能30万吨，产能利用率61.37%[96] - 2017年硝酸铵（含多孔硝酸铵、液体硝铵）设计产能35万吨，产能利用率84.26%[96] - 2017

公司整体财务关键指标变化 - 本报告期末总资产33.25亿元，较上年度末减少10.11%[6] - 年初至报告期末（1 - 9月）营业收入13.02亿元，较上年同期减少20.07%[6] - 年初至报告期末（1 - 9月）经营活动产生的现金流量净额1.66亿元，较上年同期减少2.34%[6] - 截止报告期末，公司资产负债率为106.02%，净资产为 - 20,006.79万元，报告期内净亏损17,899.74万元[12] - 公司资产总计期末余额为33.25亿元，年初余额为36.99亿元[20] - 公司流动负债合计期末余额为26.59亿元，年初余额为30.32亿元[21] - 公司非流动负债合计期末余额为8.67亿元，年初余额为6.91亿元[21] - 公司所有者权益合计期末余额为 - 2.00亿元，年初余额为 - 0.25亿元[21] - 2017年7 - 9月营业总收入4.1783823513亿元，上年同期为5.0834192986亿元；1 - 9月营业总收入13.0205380431亿元，上年同期为16.2889543027亿元[26] - 2017年7 - 9月营业总成本5.2786756656亿元，上年同期为7.0508226006亿元；1 - 9月营业总成本16.6026151835亿元，上年同期为20.5962710933亿元[26] - 2017年7 - 9月营业利润为 - 1.1002933143亿元，上年同期为 - 1.9670557963亿元；1 - 9月营业利润为 - 3.5820771404亿元，上年同期为 - 4.3069692849亿元[27] - 2017年7 - 9月利润总额为 - 0.9108057526亿元，上年同期为 - 1.9224540929亿元；1 - 9月利润总额为 - 1.7899739529亿元，上年同期为 - 4.2938078171亿元[27] - 2017年7 - 9月净利润为 - 0.9108057526亿元，上年同期为 - 1.9224540929亿元；1 - 9月净利润为 - 1.7899739529亿元，上年同期为 - 4.3168373321亿元[27] - 2017年7 - 9月基本每股收益为 - 0.23元/股，上年同期为 - 0.48元/股；1 - 9月基本每股收益为 - 0.45元/股，上年同期为 - 1.08元/股[28] - 2017年第三季度利润总额为-64,615,683.32元，上年同期为-147,677,569.25元[31] - 2017年第三季度净利润为-64,615,683.32元，上年同期为-147,677,569.25元[31] - 2017年1 - 9月销售商品、提供劳务收到的现金为1,003,504,315.57元，上年同期为1,242,390,110.22元[33] - 2017年1 - 9月经营活动现金流入小计为1,175,176,893.63元，上年同期为1,253,886,097.76元[33] - 2017年1 - 9月经营活动现金流出小计为1,009,072,187.33元，上年同期为1,083,809,266.19元[33] - 2017年1 - 9月经营活动产生的现金流量净额为166,104,706.30元，上年同期为170,076,831.57元[33] - 2017年1 - 9月投资活动现金流入小计为13,412,539.61元，上年同期为2,700,000.00元[34] - 2017年1 - 9月筹资活动现金流入小计为989,173,416.99元，上年同期为630,032,408.00元[34] - 2017年1 - 9月筹资活动现金流出小计为1,234,158,934.78元，上年同期为693,103,879.30元[34] - 2017年1 - 9月现金及现金等价物净增加额为-65,471,207.12元，上年同期为88,550,366.43元[34] - 2017年1 - 9月销售商品、提供劳务收到的现金为746,415,518.24元，上年同期为948,835,115.50元[36] - 2017年1 - 9月收到其他与经营活动有关的现金为162,183,181.97元，上年同期为2,193,347.36元[36] - 2017年1 - 9月经营活动产生的现金流量净额为184,330,464.34元，上年同期为69,058,641.51元[36] - 2017年1 - 9月取得借款收到的现金为969,173,416.99元，上年同期为315,000,000.00元[36] - 2017年1 - 9月收到其他与筹资活动有关的现金为70,645,076.21元，上年同期为140,652,408.00元[36] - 2017年1 - 9月筹资活动产生的现金流量净额为 - 178,955,255.65元，上年同期为 - 49,810,681.29元[37] - 2017年1 - 9月汇率变动对现金及现金等价物的影响为 - 2,935.24元，上年同期为2,500.49元[37] - 2017年1 - 9月现金及现金等价物净增加额为5,372,273.45元，上年同期为16,888,979.48元[37] - 2017年期初现金及现金等价物余额为9,133,879.09元，上年同期为79,877,788.32元[37] - 2017年期末现金及现金等价物余额为14,506,152.54元，上年同期为96,766,767.80元[37] 股东相关信息 - 报告期末股东总数为32781户[8] - 柳州化学工业集团有限公司持股2282.62万股，占比5.72%[8] 公司部分科目余额变化 - 货币资金期末余额5309.80万元，较期初减少68.39%，主要因偿还债务支付现金增加[10] - 短期借款期末余额13.70亿元，较期初增加39.46%，系向柳化集团借款3.8亿元所致[10] - 应付票据期末余额135.00万元，较期初减少97.24%，主要因银行承兑汇票到期支付[10] - 应付职工薪酬期末余额2759.56万元，较期初增加31.75%，主要因应付社保费用增加[10] - 一年内到期的非流动负债期末余额3.64亿元，较期初减少66.12%，系支付公司债券回售资金及部分融资租赁业务本金所致[10] - 专项储备金额为9,601,046.88元，较上年同期6,162,902.61元增加55.79%[11] - 管理费用为159,004,937.47元，较上年同期103,444,278.22元增加53.71%[11] - 资产减值损失为10,024,216.89元，较上年同期 - 1,448,160.72元增加792.20%[11] - 营业外收入为181,746,518.73元，较上年同期9,401,280.03元增加1,833.21%，因收到政府补贴1.6亿元[11] - 报告期公司向柳化集团借款3.8亿元，取得借款收到的现金为989,173,416.99元，较上年同期489,380,000.00元增加102.13%[11][13] - 货币资金期末余额为53,097,969.05元，年初余额为167,969,176.17元[19] - 应收账款期末余额为92,629,843.00元，年初余额为99,402,358.71元[19] - 存货期末余额为180,762,992.09元，年初余额为212,474,837.87元[19] - 公司短期借款期末余额为13.70亿元，年初余额为9.83亿元[20] - 公司固定资产期末余额为24.79亿元，年初余额为27.10亿元[20] 母公司财务关键指标变化 - 母公司资产总计期末余额为33.44亿元，年初余额为35.48亿元[23] - 母公司流动负债合计期末余额为22.32亿元，年初余额为25.37亿元[24] - 母公司非流动负债合计期末余额为7.62亿元，年初余额为6.05亿元[24] - 母公司所有者权益合计期末余额为3.50亿元，年初余额为4.06亿元[25] - 2017年7 - 9月母公司营业收入4.0715501367亿元，上年同期为3.5807007106亿元；1 - 9月母公司营业收入11.3277334997亿元，上年同期为11.2064655985亿元[29] - 2017年7 - 9月母公司营业成本4.0891287494亿元，上年同期为4.1659045952亿元；1 - 9月母公司营业成本11.1632935041亿元，上年同期为11.6057414543亿元[29] - 2017年7 - 9月母公司营业利润为 - 0.6646146172亿元，上年同期为 - 1.4891197193亿元；1 - 9月母公司营业利润为 - 2.1983083192亿元，上年同期为 - 3.2404865326亿元[29] - 2017年1 - 9月母公司资产减值损失为0.05634156亿元，上年同期为0.1716963239亿元[29] 公司涉诉情况 - 公司及控股子公司累计涉及诉讼（仲裁）本金合计43,778.39万元，占公司2016年经审计净资产绝对值的1786.24%[14]

2017 年半年度报告 公司代码：600423 公司简称：*ST 柳化 柳州化工股份有限公司 2017 年半年度报告 重要提示 一、 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完 整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司全体董事出席董事会会议。 三、 本半年度报告未经审计。 四、 公司负责人袁志刚、主管会计工作负责人黄吉忠及会计机构负责人（会计主管人员）黄东健 声明：保证半年度报告中财务报告的真实、准确、完整。 五、 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 无 六、 前瞻性陈述的风险声明 □适用 √不适用 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否 九、 重大风险提示 公司已在本报告中进行了详细描述，敬请查阅第四节经营情况的讨论与分析中其他披露事项 中可能面对的风险的内容。 十、 其他 □适用 √不适用 1 / 85 | 第一节 | 释义 3 | | --- | --- | | 第二节 | 公司简介和主要财务指标 3 | | 第三节 | 公司业务概 ...

财务数据关键指标变化 - 资产相关 - 本报告期末总资产37.44亿元，较上年度末增加1.21%；归属于上市公司股东的净资产1891.28万元，上年度末为 - 2450.87万元[6] - 2017年3月31日，公司流动资产合计859,541,618.74元，年初余额737,186,150.32元[17] - 2017年3月31日，公司非流动资产合计2,884,331,052.68元，年初余额2,961,995,236.68元[18] - 2017年3月31日，公司资产总计3,743,872,671.42元，年初余额3,699,181,387.00元[18] - 2017年第一季度公司资产总计35.61亿元，较上期35.48亿元增长0.35%[22][23] 财务数据关键指标变化 - 负债相关 - 存货期末较期初增加42.98%，主要是本期库存商品增加；短期借款期末较期初增加37.84%，因向柳化集团借款3.8亿元[10] - 应付票据期末较期初增加35.77%，因增加银行承兑汇票结算；应付利息期末较期初减少98.91%，因支付公司债利息[10] - 其他应付款期末较期初增加45%，因应付社保费用和住房公积金增加；一年内到期的非流动负债期末较期初减少47.43%，因支付公司债券回售资金[10] - 2017年3月31日，公司流动负债合计2,990,957,616.74元，年初余额3,032,393,145.36元[18] - 2017年3月31日，公司非流动负债合计734,002,223.58元，年初余额691,296,938.93元[19] - 2017年3月31日，公司负债合计3,724,959,840.32元，年初余额3,723,690,084.29元[19] - 流动负债合计24.41亿元，较上期25.37亿元减少3.78%[22][23] - 非流动负债合计6.28亿元，较上期6.05亿元增长3.77%[23] 财务数据关键指标变化 - 收益相关 - 归属于上市公司股东的净利润4068.63万元，上年度为 - 8840.23万元；扣除非经常性损益的净利润 - 1.20亿元，上年度为 - 9217.50万元[6] - 加权平均净资产收益率为 - 976.74%，较上年度减少964.84个百分点；基本每股收益0.10元/股，上年度为 - 0.22元/股[6] - 营业总收入3.95亿元，较上期5.30亿元减少25.56%[25] - 营业总成本5.14亿元，较上期6.23亿元减少17.40%[26] - 营业利润亏损1.20亿元，较上期亏损0.93亿元扩大29.06%[26] - 利润总额4068.63万元，上期亏损8840.01万元，扭亏为盈[26] - 净利润4068.63万元，上期亏损8840.23万元，扭亏为盈[26] - 基本每股收益0.10元/股，上期为 - 0.22元/股，扭亏为盈[27] - 母公司营业收入3.19亿元，较上期3.77亿元减少15.34%[29] - 2017年第一季度利润总额为83,815,123.44元，上年同期为 - 54,327,402.13元[30] - 2017年第一季度净利润为83,815,123.44元，上年同期为 - 54,327,402.13元[30] - 2017年第一季度基本每股收益为0.21元/股，上年同期为 - 0.14元/股[30] 财务数据关键指标变化 - 现金流相关 - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额1.13亿元，较上年同期增加14.52%；营业收入3.95亿元，较上年同期减少25.56%[6] - 报告期公司收到柳州市财政补贴资金1.6亿元，营业外收入等指标较上年同期大幅增加；收到其他与经营活动有关的现金同比增加7756.35%[11] - 2017年1 - 3月合并报表经营活动现金流入小计478,240,097.55元，上年同期为402,545,754.77元[33] - 2017年1 - 3月合并报表经营活动现金流出小计365,677,624.28元，上年同期为304,252,326.36元[33] - 2017年1 - 3月合并报表经营活动产生的现金流量净额为112,562,473.27元，上年同期为98,293,428.41元[33] - 2017年1 - 3月合并报表筹资活动现金流入小计815,173,416.99元，上年同期为68,000,000.00元[33] - 2017年1 - 3月合并报表筹资活动现金流出小计983,190,961.77元，上年同期为237,168,304.83元[34] - 2017年1 - 3月母公司报表经营活动产生的现金流量净额为146,555,676.76元，上年同期为112,424,105.46元[35] - 2017年1 - 3月母公司报表筹资活动现金流入小计820,368,478.20元，上年同期为60,000,000.00元[36] 股东相关信息 - 截止报告期末股东总数为41965户；柳州化学工业集团有限公司持股3889.26万股，占比9.74%[9] 特殊事项 - 财政补贴 - 报告期公司收到柳州市财政补贴资金1.6亿元，营业外收入等指标较上年同期大幅增加；收到其他与经营活动有关的现金同比增加7756.35%[11] - 公司收到柳州市财政补贴资金1.6亿元[13] 特殊事项 - 债券回售 - 报告期公司对“11柳化债”实施回售，支付回售金额5.04亿元，剩余金额为555.40万元[12] 特殊事项 - 借款 - 公司向大股东借款380,173,416.99元，借款利率4.35%，借款期限1年[13] 母公司货币资金情况 - 2017年3月31日，母公司货币资金期末余额106,473,774.08元，年初余额58,533,879.09元[21]

整体财务数据关键指标变化 - 2016年度母公司净利润为-6.01亿元，期末累计可供分配利润为-6.63亿元，拟不进行利润分配和资本公积金转增股本[2] - 2016年营业收入20.76亿元，较2015年减少21.03%；归属于上市公司股东的净利润为-8.16亿元，2015年为-4.86亿元[19] - 2016年末归属于上市公司股东的净资产为-2450.87万元，较2015年末减少103.11%；总资产为36.99亿元，较2015年末减少22.75%[19] - 2016年经营活动产生的现金流量净额为2675.25万元，较2015年减少66.80%[19] - 2016年基本每股收益为-2.04元/股，2015年为-1.22元/股；加权平均净资产收益率为-215.38%，较2015年减少169.13个百分点[20] - 期末总股本为3.99亿股，与2015年和2014年持平[19] - 2016年非流动资产处置损益为-5.65万元，2015年为-213.90万元，2014年为222.44万元[24] - 2016年计入当期损益的政府补助为1444.87万元，2015年为432.42万元，2014年为321.30万元[24] - 2015年计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费为1140.96万元[24] - 2014年同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益为1958.66万元[24] - 2016年除上述各项之外的其他营业外收入和支出为-668.26万元，2015年为480.38万元，2014年为38.86万元[24] - 2016年度公司对固定资产计提资产减值准备1.95亿元[31] - 2016年末公司资产负债率为100.66%，已资不抵债，2017年偿债压力大[33] - 2016年度公司计提各项资产减值准备共计2.44亿元，其中固定资产减值准备1.95亿元、坏帐准备0.12亿元、存货跌价准备0.37亿元[38] - 2016年公司实现营业收入20.76亿元，较上年同期减少21.03%；利润总额亏损7.995亿元；净利润亏损8.16亿元，每股收益 -2.04元[39] - 2016年公司营业成本21.31亿元，较上年同期减少16.26%；销售费用1.70亿元，较上年同期减少2.45%；管理费用1.61亿元，较上年同期减少0.80%；财务费用1.66亿元，较上年同期减少10.57%[41] - 2016年公司经营活动产生的现金流量净额2675.25万元，较上年同期减少66.80%；投资活动产生的现金流量净额 -1916.09万元；筹资活动产生的现金流量净额 -1.08亿元[41] - 2016年公司研发支出1831.47万元，较上年同期减少80.59%[41] - 销售费用170,457,043.28元，同比下降2.45%；管理费用161,109,154.16元，同比下降0.80%；财务费用166,355,908.77元，同比下降10.57%[54] - 本期费用化研发投入18,314,728.19元，资本化研发投入0元，研发投入合计18,314,728.19元[57] - 2016年研发投入总额占营业收入比例为0.88%，研发人员数量182人，占公司总人数比例6.01%，研发投入资本化比重为0[59] - 经营活动现金流入本期为1,694,051,600.78元，上年同期为2,185,820,762.98元，同比减少22.50%[60] - 投资活动现金流入本期为0元，上年同期为17,625,231.72元，同比减少100.00%[60] - 筹资活动现金流入本期为798,582,408.00元，上年同期为3,590,750,500.00元，同比减少77.76%[60] - 货币资金本期期末数为167,969,176.17元，占总资产比例4.54%，较上期期末减少38.58%[63] - 应收票据本期期末数为20,141,305.36元，占总资产比例0.54%，较上期期末减少70.56%[63] - 应收账款本期期末数为99,402,358.71元，占总资产比例2.69%，较上期期末减少60.28%[63] - 存货本期期末数为212,474,837.87元，占总资产比例5.74%，较上期期末减少48.85%[63] - 未分配利润本期期末为 -1,028,468,692.28元，较上期期末减少 -816,239,772.17元，因报告期公司经营大幅亏损[66] - 截止2016年12月31日，公司净资产为 - 2450.87万元，2016年度净亏损81623.98万元[116] - 报告期末，公司资产负债率高达100.66%，短期借款和一年内到期的非流动负债合计占负债总额比例超55%[116] - 2016年度母公司净利润为-600,922,402.77元，期末累计可供分配利润为-663,315,008.99元，拟不进行利润分配和资本公积金转增股本[124] - 2016年分红年度合并报表中归属于上市公司普通股股东的净利润为-816,239,772.17元，2015年为-485,552,403.42元，2014年为8,791,689.99元，2014年现金分红数额为19,967,375.65元，占比227.12%[125] 各季度财务数据关键指标变化 - 第一季度至第四季度营业收入分别为5.30亿元、5.90亿元、5.08亿元、4.48亿元[22] - 第一季度至第四季度归属于上市公司股东的净利润分别为-0.88亿元、-1.51亿元、-1.92亿元、-3.85亿元[22] - 第一季度至第四季度归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润分别为-0.92亿元、-1.44亿元、-1.96亿元、-3.91亿元[22] - 第一季度至第四季度经营活动产生的现金流量净额分别为0.98亿元、0.99亿元、-0.28亿元、-1.43亿元[22] 公司业务风险与警示 - 公司股票将被实施退市风险警示，公司债券（11柳化债）将被暂停上市交易[6] - 公司2015、2016两年连续亏损且2016年末经审计的净资产为负值，股票将在2016年年报披露后被实施退市风险警示[116] - 若2017年度经审计归属于上市公司股东净利润仍为负或期末净资产仍为负，公司股票将在2017年度报告披露后被暂停上市[133] - 公司2015、2016年度经审计归属于上市公司股东净利润为负，2016年末经审计净资产为负，股票将被实施退市风险警示，债券将被暂停上市交易[133] 关联交易与资金占用情况 - 存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况[4] - 控股股东及其关联方非经营性占用上市公司资金期初金额为0，报告期内发生额为5,091.66万元，期末余额为0，报告期内已清欠5,091.66万元[128] - 2015年11月20日，柳化集团为还清占用资金申请委托贷款5000万元，因未找到担保方，2016年3月18日银行划走5091.66万元用于偿还借款[128] - 2015年1月1日至8月31日，公司及控股子公司向关联方提供非经营性资金总计约11.8亿元，占公司2014年经审计净资产近90%，8月31日期末余额为1.52亿元，3月2日资金占用余额最高为4.93亿元[176] - 2012 - 2014年上半年，柳化股份与关联方非经营性资金往来发生金额分别为413,680,592.24元、45,000,000元、450,272,451.97元[178] - 2016年3月18日，民生银行从公司划走5091.66万元用于清偿柳化集团借款本息，4月25日柳化集团归还该款项[141] 审计相关情况 - 大信会计师事务所为本公司出具了带强调事项段或其他事项段的无保留意见的审计报告[5] - 大信会计师事务所对公司2016年度报告出具带强调事项段的无保留意见审计报告[129] - 境内会计师事务所大信会计师事务所报酬50万元，审计年限16年，内部控制审计报酬40万元[132] - 大信会计师事务所为公司出具标准无保留意见的内部控制审计报告，报告于2017年4月29日在上交所网站公告[196] 各业务线数据关键指标变化 - 化肥行业2016年营业收入5.42亿元，营业成本6.22亿元，毛利率 -14.79%，较上年减少9.15个百分点[43] - 化工行业2016年营业收入14.88亿元，营业成本14.63亿元，毛利率1.66%，较上年减少5.15个百分点[43] - 2016年公司尿素营业收入2.73亿元，较上年减少30.10%，毛利率 -27.10%，较上年减少19.78个百分点，因价格下降26.72%且成本倒挂而减产[43] - 硝酸铵营业收入同比减少31.69%，营业成本同比减少25.60%[44] - 尿素生产量173,468.59吨，同比下降43.05%；销售量216,016.50吨，同比下降4.61%；库存量10,550.975吨，同比下降84.30%[46] - 硝酸铵生产量143,645.54吨，同比下降51.72%；销售量143,801.57吨，同比下降55.26%；库存量6,191.097吨，同比下降12.49%[46] - 双氧水（50%）生产量112,247.014吨，同比下降13.41%；销售量105,335.55吨，同比下降16.52%；库存量8,386.6168吨，同比增长24.69%[46] - 保险粉生产量76,417.97吨，同比增长4.01%；销售量76,077.76吨，同比增长0.98%；库存量3,068.91吨，同比增长7.75%[46] - 化肥行业总成本572,577,050.17元，同比下降37.97%；化工行业总成本1,404,771,866.59元，同比下降13.56%；包装行业总成本9,253,836.83元，同比增长10.83%[48] - 2016年尿素营业收入272,830,900.05元，营业成本346,768,502.99元，毛利率-27.10%，收入比上年减少30.10%，成本比上年减少17.21%，毛利率比上年减少19.78个百分点[101] - 2016年硝酸铵营业收入217,764,707.36元，营业成本211,334,386.42元，毛利率2.95%，收入比上年减少31.69%，成本比上年减少25.60%，毛利率比同领域产品低7.94个百分点[102] - 2016年直销渠道营业收入1,581,766,647.07元，比上年减少29.59%；经销渠道营业收入455,212,404.76元，比上年减少19.60%[105] 公司研发与创新情况 - 2016年公司获5件发明专利授权，获各级政府科技相关经费及奖励总计达100万元以上[37] - 报告期内公司申请5项专利保护自主知识产权，其中4项为核心发明专利[85] 公司产能与利用率情况 - 尿素设计产能30万吨，产能利用率57.83%[94] - 硝酸铵（含多孔硝酸铵）设计产能35万吨，产能利用率41.09%[94] - 双氧水（50%）设计产能24万吨，产能利用率48.83%[94] - 保险粉设计产能15万吨，产能利用率50.93%[94] 公司产品市场占有率情况 - 2016年公司尿素销量21万吨，区域市场占有率约26.25%[78] - 2016年公司硝酸铵产品销量14.38万吨，两广、湖南、贵州等地合计销售12.58万吨，区域市场占有率约35.94%[81] - 2016年公司50%双氧水总计销量10.53万吨，两广地区销售10.23万吨，区域市场占有率约46.50%[82] - 2016年公司保险粉内销市场占有率约20%，出口占中国总出口比重约30%[83] 公司生产技术情况 - 保险粉生产用过量10%左右甲酸钠进行滴加反应，溶剂甲醇水溶液质量分数为78%-81%[92] 公司产品结构调整情况 - 报告期内公司根据市场变动调整产品结构，利用“一头多尾”优势减少亏损[96] - 2016年8月下旬起，公司降低合成氨及稀硝酸生产负荷，尿素减产6万吨，硝酸铵减产3.5万吨[97] 公司采购情况 - 前五名供应商采购额67,473.94万元，占年度采购总额39.87%；其中关联方采购额0万元，占年度采购总额0%[57] - 公司向广西电网有限责任公司柳州供电局采购金额为358,721,955.96元，占同类交易金额比例83.41%[58] - 2016年公司煤炭采购量587000吨，价格最低465元/吨，

公司整体财务关键指标变化 - 本报告期末总资产42.11亿元，较上年度末减少12.05%；归属于上市公司股东的净资产3.59亿元，较上年度末减少54.41%[5] - 年初至报告期末（1 - 9月）营业收入16.29亿元，较上年同期减少18.64%；归属于上市公司股东的净利润 - 4.32亿元[5] - 加权平均净资产收益率为 - 75.57%，较上年减少51.50个百分点；基本每股收益 - 1.08元/股[6] - 公司资产总计期末余额为42.11亿元，年初余额为47.88亿元，减少了12.05%[18][19][20] - 流动资产合计期末余额为9.93亿元，年初余额为13.42亿元，减少了26.05%[18] - 非流动资产合计期末余额为32.19亿元，年初余额为34.46亿元，减少了6.58%[18][19] - 负债合计期末余额为38.53亿元，年初余额为40.01亿元，减少了3.70%[19][20] - 流动负债合计期末余额为35.02亿元，年初余额为25.11亿元，增加了39.47%[19] - 非流动负债合计期末余额为3.51亿元，年初余额为14.90亿元，减少了76.44%[19][20] - 所有者权益合计期末余额为3.59亿元，年初余额为7.87亿元，减少了54.39%[20] - 2016年1 - 9月，公司营业总收入16.29亿元，较上年同期20.02亿元有所下降；营业总成本20.60亿元，较上年同期22.94亿元有所减少[25][26] - 2016年1 - 9月经营活动现金流入小计12.54亿元，上年同期14.79亿元；经营活动现金流出小计10.84亿元，上年同期15.77亿元[32] - 2016年1 - 9月经营活动产生的现金流量净额1.70亿元，上年同期净流出0.98亿元[32] - 2016年1 - 9月投资活动现金流入小计0.27亿元，上年同期1.44亿元；投资活动现金流出小计2.12亿元，上年同期7.84亿元[33] - 2016年1 - 9月投资活动产生的现金流量净额净流出1.85亿元，上年同期净流出6.40亿元[33] - 2016年1 - 9月筹资活动现金流入小计6.30亿元，上年同期33.95亿元；筹资活动现金流出小计6.93亿元，上年同期36.09亿元[33] - 2016年1 - 9月筹资活动产生的现金流量净额净流出0.63亿元，上年同期净流出2.14亿元[33] - 2016年1 - 9月现金及现金等价物净增加额0.89亿元，上年同期净减少3.76亿元[33] - 2016年1 - 9月销售商品、提供劳务收到的现金为948,835,115.50元，上年同期为1,057,542,799.83元[34] - 2016年1 - 9月经营活动现金流入小计951,028,462.86元，上年同期为1,066,415,314.48元[34] - 2016年1 - 9月经营活动现金流出小计881,969,821.35元，上年同期为1,175,021,672.01元[34] - 2016年1 - 9月经营活动产生的现金流量净额69,058,641.51元，上年同期为 - 108,606,357.53元[34] - 2016年1 - 9月投资活动现金流入小计13,298,120.00元，上年同期无相关数据[34] - 2016年1 - 9月投资活动现金流出小计2,361,481.23元，上年同期为44,149,652.92元[34] - 2016年1 - 9月筹资活动现金流入小计455,652,408.00元，上年同期为2,556,700,000.00元[34] - 2016年1 - 9月筹资活动现金流出小计505,463,089.29元，上年同期为2,801,186,043.30元[35] - 2016年1 - 9月现金及现金等价物净增加额16,888,979.48元，上年同期为 - 383,919,731.76元[35] - 2016年1 - 9月期末现金及现金等价物余额96,766,767.80元，上年同期为63,215,273.68元[35] 母公司财务关键指标变化 - 母公司资产总计期末余额为39.53亿元，年初余额为42.23亿元，减少了6.41%[21][22] - 母公司流动资产合计期末余额为12.25亿元，年初余额为12.94亿元，减少了5.37%[21][22] - 母公司非流动资产合计期末余额为27.28亿元，年初余额为29.30亿元，减少了7.09%[22] 第三季度财务关键指标变化 - 2016年第三季度，公司流动负债合计29.74亿元，较上期17.32亿元有所增加；非流动负债合计2.94亿元，较上期14.86亿元大幅减少[23] - 2016年第三季度，公司营业利润为 - 1.97亿元，上年同期为 - 1.48亿元；1 - 9月营业利润为 - 4.31亿元，上年同期为 - 2.92亿元[26] - 2016年第三季度，公司利润总额为 - 1.92亿元，上年同期为 - 1.47亿元；1 - 9月利润总额为 - 4.29亿元，上年同期为 - 2.83亿元[27] - 2016年第三季度，公司净利润为 - 1.92亿元，上年同期为 - 1.47亿元；1 - 9月净利润为 - 4.32亿元，上年同期为 - 2.80亿元[27] - 2016年第三季度，公司基本每股收益为 - 0.48元/股，上年同期为 - 0.37元/股；1 - 9月基本每股收益为 - 1.08元/股，上年同期为 - 0.70元/股[28] - 2016年第三季度，公司一年内到期的非流动负债为1.23亿元，上期为6888.93万元[23] - 2016年第三季度，公司长期借款为1.06亿元，上期为4.25亿元；应付债券上期为5.08亿元，本期无数据[23] - 2016年第三季度，公司专项储备为204.61万元，上期为84.97万元；未分配利润为 - 3.83亿元，上期为 - 6239.26万元[23] - 2016年第三季度，公司营业外收入为476.11万元，上年同期为445.98万元；营业外支出为30.09万元，上年同期为279.29万元[26] 7 - 9月财务关键指标变化 - 2016年7 - 9月营业收入3.58亿元，上年同期4.61亿元；1 - 9月营业收入11.21亿元，上年同期13.98亿元[29] - 2016年7 - 9月营业利润亏损1.49亿元，上年同期亏损1.02亿元；1 - 9月营业利润亏损3.24亿元，上年同期亏损2.13亿元[30] - 2016年7 - 9月净利润亏损1.48亿元，上年同期亏损1.01亿元；1 - 9月净利润亏损3.21亿元，上年同期亏损2.07亿元[30] 股东相关信息 - 截止报告期末股东总数为30357户[9] - 广西铁路发展投资基金（有限合伙）持股3686.74万股，占比9.23%；柳州化学工业集团有限公司持股3482.62万股，占比8.72%[9] 资产项目关键指标变化 - 应收票据期末余额1457.92万元，较期初减少78.69%，因用承兑汇票支付购货款[10] - 应收账款期末余额1.75亿元，较期初减少30.06%，因加大催收货款力度并减少赊销[10] - 存货期末余额2.44亿元，较期初减少41.25%，因公司减产使库存产品减少[10] - 在建工程期末余额1.58亿元，较期初减少52.32%，因在建工程转固[10] - 工程物资期末余额为0，较期初减少100%，因报告期工程物资领用[10] 负债项目关键指标变化 - 预收款项从207,360,709.89元降至113,251,336.85元，降幅45.38%，因客户预付款减少[11] - 应付职工薪酬从14,891,821.35元增至24,026,199.78元，增幅61.34%，因应付社保费用增加[11] - 应交税费从11,191,737.69元增至23,614,334.36元，增幅111.00%，因母公司应交增值税增加[11] 利润相关指标变化 - 营业利润亏损从291,728,245.08元扩大至430,696,928.49元，因产品销售价格下降和电力成本增加[11] 现金流量相关指标变化 - 购买商品、接受劳务支付的现金从1,280,516,770.90元降至821,380,988.55元，降幅35.86%，因产品行情不好减少采购[11] - 取得借款收到的现金从1,881,300,000.00元降至489,380,000.00元，降幅73.99%，因融资金额减少[11] 法律诉讼与纠纷 - 公司与厦门银行签订15000万元综合授信合同，因违约被诉借款提前到期[12] - 珠海中院冻结公司4个银行账户等，财产保全金额以15000万元为限[13] - 公司与广西柳州化工控股有限公司因债务转移合同纠纷向广西高院起诉，已申请财产保全[13] 承诺事项 - 柳化集团承诺不与公司同业竞争，柳化股份承诺支付债券本息，柳化集团承诺6个月内不减持股票[15]