证券代码：600909 证券简称：华安证券 公告编号：2024-022 华安证券股份有限公司 第四届董事会第十四次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 华安证券股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 4 月 12 日以电子邮 件方式发出第四届董事会第十四次会议通知。会议于 2024 年 4 月 15 日以书面审 议、通讯表决形式召开。会议应到董事 11 人，实到董事 11 人，本次会议的有效 表决权数占董事总数的 100%，会议的召集召开及表决程序符合《公司法》《公 司章程》和《董事会议事规则》的有关规定。本次会议审议并通过了以下议案： 一、审议通过《关于修订<公司内幕信息知情人登记管理办法>的议案》 表决结果：11 票同意，0 票反对，0 票弃权。 二、审议通过《关于修订<华安证券股份有限公司章程>的议案》 详见与本公告同日发布的《华安证券股份有限公司关于修订<公司章程>的公 告》（公告编号：2024-023）。 本议案尚需公司股东大会审议通过。 表决结果：11 票同意，0 票反对，0 票弃 ...

证券代码：600909 证券简称：华安证券 公告编号：2024-024 华安证券股份有限公司 关于召开 2023 年年度股东大会的通知 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 一、 召开会议的基本情况 (一) 股东大会类型和届次 2023 年年度股东大会 召开的日期时间：2024 年 5 月 6 日 14 点 30 分 召开地点：安徽省合肥市滨湖新区紫云路 1018 号华安证券 21 楼会议室 (五) 网络投票的系统、起止日期和投票时间。 (七) 涉及公开征集股东投票权 不涉及 股东大会召开日期：2024年5月6日 本次股东大会采用的网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票 系统 (二) 股东大会召集人：董事会 (三) 投票方式：本次股东大会所采用的表决方式是现场投票和网络投票相结 合的方式 (四) 现场会议召开的日期、时间和地点 网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票系统 网络投票起止时间：自 2024 年 5 月 6 日 至 2024 年 5 月 6 日 采用上海证券交易所网络投票系统，通 ...

华安证券股份有限公司 章 程 二〇二四年四月 | 第一章 | 总 | 则 - | 1 | - | | --- | --- | --- | --- | --- | | 第二章 | | 经营范围、经营宗旨和企业文化 - | 2 | - | | 第三章 | | 股份 - | 4 | - | | | 第一节 | 股份发行 - | 4 | - | | | 第二节 | 股份增减和回购 - | 5 | - | | | 第三节 | 股份转让 - | 7 | - | | 第四章 | | 股东和股东大会 - | 8 | - | | | 第一节 | 股东 - | 8 | - | | | 第二节 | 股权事务管理 - | 1 3 | - | | | 第三节 | 股东大会的一般规定 - | 1 5 | - | | | 第四节 | 股东大会的召集 - | 1 9 | - | | | 第五节 | 股东大会的提案与通知 - | 2 1 | - | | | 第六节 | 股东大会的召开 - | 2 3 | - | | | 第七节 | 股东大会的表决和决议 - | 2 6 | - | | 第五章 | | 公司党组织 - | 3 3 | - | | ...

2023 年年度股东大会会议资料 股票代码：600909 二〇二四年五月 | 2023 年年度股东大会会议议程………………………………………………………………………………1 | | --- | | 2023 年年度股东大会会议须知………………………………………………………………………………2 | | 1.华安证券2023年年度报告……………………………………………………………………………………4 | | 2.华安证券 2023 年度董事会工作报告……………………………………………………………………5 | | 3.华安证券2023年度监事会工作报告……………………………………………………………………14 | | 4.关于预计公司 2024 年度日常关联交易的议案……………………………………………………23 | | 5.关于预计公司 2024 年度自营业务规模的议案……………………………………………………31 | | 6.关于续聘会计师事务所的议案………………………………………………………………………32 | | 7.关于公司 2023 年度利润分配的议案……………………………………………………………33 | | ...

财务业绩 - 公司2023年实现营业收入36.52亿元，同比增长15.60%[1] - 公司2023年实现归母净利润12.74亿元，同比增长7.78%[1] - 公司2023年基本每股收益为0.27元，同比增长8.00%[1] - 公司2023年加权平均净资产收益率为6.20%，同比增长0.22个百分点[1] - 公司2023年拟10派1.00元（含税），分派红利总额占净利润比率为36.86%[4] 业务发展 - 公司2023年经纪业务手续费净收入同比下降5.94%[7] - 公司2023年投资收益（含公允价值变动）、其他收入占比提高，经纪、投行、资管、利息净收入占比下降[5] - 公司2023年主经纪商业务收入、托管规模、专业化交易客户资产规模、券结产品规模同比分别增长33.05%、53.09%、19.55%、28.94%[9] - 公司2023年合并口径投行业务手续费净收入同比下降28.48%[10] 融资情况 - 公司2023年股权融资主承销金额同比下降86.75%，债券主承销金额增幅明显为45.21%[11] - 公司股权融资规模在2016年至2023年间呈现逐年增长趋势，同比增速波动较大[12] - 公司债权融资规模在2016年至2023年间也呈现逐年增长趋势，同比增速相对稳定[12] 投资情况 - 公司券商资管规模持续增长，资管业务手续费净收入再创历史新高[13] - 公司股票质押规模和资管管理规模均呈现同比增长趋势[14] - 公司投资收益同比出现显著改善，公允价值变动收益贡献较大[15] 未来展望 - 公司2024、2025年预计EPS和BVPS均呈现增长趋势，维持“增持”投资评级[21] - 公司资产负债表预测显示资产和所有者权益逐年增长，负债规模也在增加[23] - 2025年预测公司净利润为12.96亿元，较2024年有所增长[24] - 公司2025年预测每股收益为0.27元，ROE为5.73%，P/E为16.93，P/B为0.96[24]

分组1：业绩情况 - 2023年公司营业收入36.52亿元，归属于母公司股东的净利润12.74亿元，同比分别上涨15.60%和7.78%，加权平均净资产收益率6.20% [2] - 2023年公司证券经纪业务收入9.56亿元、证券自营业务收入4.95亿元、资产管理业务收入5.41亿元、投资银行业务收入1.18亿元，证券金融业务收入6.42亿元 [2] 分组2：可转债问题 - 公司28亿元可转债不到2年到期，目前几乎未转股，溢价率45% [2] - 2024年1月12日公司发布公告，2024年1月13日至7月12日暂不向下修正“华安转债”转股价格，未来将综合考虑多方面因素处理转股事宜 [2] 分组3：战略规划 - 立足资本市场中介定位，做优轻资产业务、做稳重资产业务、提升资本使用效率 [3] - 坚持“综合化布局、特色化突破”，打造主营业务和细分领域相对长板 [3] - 坚持区域深耕，聚焦安徽省内、长三角及相对优势区域，巩固和提升重点区域市场份额 [3] - 坚持“稳健偏进取”风险偏好，合规经营、守正创新，强化重点领域主动风险防控 [3] - 坚持党建引领、文化赋能、人才兴司，激发人才队伍活力效能 [3]

| 证券代码：600909 | 证券简称：华安证券 | 公告编号：2024-021 | | --- | --- | --- | | 转债代码：110067 | 证券简称：华安转债 | | 华安证券股份有限公司可转债转股结果暨股份变动 公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 自 2020 年 9 月 18 日至 2024 年 3 月 31 日期间，公司可转债累计有人民 币 520,000 元转换为公司 A 股股票，累计转股数量为 64,595 股，占可转债转股 前公司已发行股份总数的 0.0018%； 截至 2024 年 3 月 31 日，公司尚未转股的可转债金额为人民币 2,799,480,000 元，占可转债发行总量的 99.9814%。 自 2024 年 1 月 1 日至 2024 年 3 月 31 日期间，公司可转债有人民币 14,000 元转换为公司 A 股股票，转股数量为 2,325 股。 一、可转债发行上市概况 根据中国证券监督管理委员会（以下简称"中国证监会"）《关于核准华安证 券股 ...

报告公司投资评级 - 维持“优于大市”评级 [1][3][4] 报告的核心观点 - 华安证券不断发力财富管理与主动管理转型，带动代销金融产品规模和资管收入提升 合理价值区间5.20 - 5.68元/股 [3] 根据相关目录分别进行总结 股票数据 - 2024年3月29日收盘价4.59元 52周股价波动4.04 - 6.03元 总股本4698百万股 流通A股4698百万股 B股/H股0/0百万股 [1] 市场表现 - 华安证券在2023/4 - 2024/1期间涨幅14.49% 海通综指涨幅7.49% 沪深300对比1M、2M、3M绝对涨幅分别为 -4.8%、 -0.4%、 -5.9% 相对涨幅分别为 -5.4%、 -7.5%、 -9.0% [1] 公司业绩 - 2023年实现营业收入36.5亿元 同比+15.6% 归母净利润12.7亿元 同比+7.9% 对应EPS 0.27元 ROE 6.2% 同比+0.3pct 经纪/投行/资管/利息/自营收入占比分别为26%/3%/13%/12%/25% [3] - 2023年第四季度实现营业收入9.3亿元 同比+22.8% 环比+14.4% 归母净利润3.2亿元 同比+40.5% 环比+4.3% [3] 经纪业务 - 2023年经纪业务收入9.7亿元 同比 -6.0% 占营业收入比重26.4% 全市场日均股基交易额9625亿元 同比 -4.0% [3] - 代销金融产品收入0.58亿元 同比大幅+112.5% 占经纪业务收入6.0% 两融余额104亿元 较年初+15% 市场份额0.63% 同比+0.04pct [3] 投行业务 - 2023年投行业务收入1.1亿元 同比 -28.7% 股权业务承销规模同比 -86.6% 债券业务承销规模同比+38.4% [3] - 股权主承销规模10.5亿元 排名第59 为再融资3家 债券主承销规模280亿元 排名第42 公司债、金融债、企业债承销规模分别为127亿元、91亿元、49亿元 IPO储备项目2家 排名第42 均为创业板 [3] 资管业务 - 2023年资管收入4.9亿元 同比+0.7% 主动管理规模6.07亿元 同比+10.5% [4] - 集合产品销售规模大幅增长 固收产品净值总体上涨 积极筹备申请设立资管子公司 2023年9月获证监会核准批复 [4] 自营业务 - 2023年投资收益（含公允价值）9.0亿元 同比+45.5% 第四季度投资收益（含公允价值）1.7亿元 同比+81.1% [4] - 权益投资坚持绝对收益导向 固定收益业务推进FICC投研体系改造 扩大营运资金规模保障基础收益 [4] 盈利预测 - 估算2024/25/26E归母净利润分别为13.61亿元、14.45亿元、15.46亿元 分别同比+7%/+6%/+7% EPS分别为0.29、0.31、0.33元 BVPS分别为4.73、4.99、5.27元 [4] 估值与投资建议 - 使用可比公司估值法 给予2024年1.1 - 1.2xPB 对应合理价值区间5.20 - 5.68元/股 维持“优于大市”评级 [4] 财务数据 |项目|2022|2023|2024E|2025E|2026E| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |营业收入（百万元）|3159|3652|3827|4026|4262| |（+/-)YoY(%)|-9%|16%|5%|5%|6%| |净利润（百万元）|1181|1274|1361|1445|1546| |（+/-)YoY(%)|-17%|8%|7%|6%|7%| |每股净利润（元）|0.25|0.27|0.29|0.31|0.33| |每股净资产（元）|4.28|4.49|4.73|4.99|5.27|[5] 可比公司估值 |公司|股价（元）|市值（亿元）|2022PE（倍）|2023EPE（倍）|2024EPE（倍）|2022PB（倍）|2023EPB（倍）|2024EPB（倍）| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |方正证券|8.18|673|31.3|27.7|26.7|1.6|1.5|1.4| |国投资本|6.48|416|13.1|11.5|10.1|0.9|0.8|0.8| |红塔证券|7.14|337|874.2|147.8|84.6|1.5|/|1.5| |……|……|……|……|……|……|……|……|……| |平均|/|/|53.3|41.0|30.7|1.4|1.5|1.4|[9]

公司业务及发展战略 - 公司面临的主要风险包括市场风险、信用风险、流动性风险、操作风险、合规风险及声誉风险，公司不断完善内部控制体系、合规管理体系和动态的风险控制指标监控体系，以确保公司经营在风险可测、可控、可承受的范围内开展[7] - 公司未来计划、发展战略等前瞻性陈述不构成实质性承诺，投资者及相关人士需保持足够的风险认识，并理解计划、预测与承诺之间的差异[5] 公司资产及业务范围 - 华安证券的注册资本为4,697,653,638元，净资本为15,115,921,223.75元，较上年度末有所增长[14] - 华安证券持有多项业务资格，包括网上证券委托业务、受托投资管理业务、开放式证券投资基金代销业务等[15][16] - 华安期货持有经营证券期货业务许可证，以及多家交易所的会员证书，具备多项期货交易资格[17] - 华安嘉业已完成私募基金管理人登记，同时为中国证券投资基金业协会会员和中国证券业协会会员[18] - 华安新兴持有中国证监会颁发的经营证券期货业务许可证[19] - 华安金控在2021年11月取得香港证券及期货事务监察委员会颁发的多项业务资格[20] 公司财务表现 - 公司在2023年的营业收入达到365.20亿元人民币，同比增长15.60%[30] - 公司2023年归属于母公司股东的净利润为12.74亿元人民币，同比增长7.78%[30] - 公司2023年归属于母公司股东的扣除非经常性损益的净利润为12.39亿元人民币，同比增长10.16%[30] 公司财务状况及经营活动 - 公司总资产795.58亿元，较期初增长7.60%；归属上市公司股东权益210.81亿元，较期初增长4.75%[45] - 公司实现营业收入36.52亿元、实现归属上市公司股东的净利润12.74亿元，同比分别增长15.60%和7.78%；加权平均净资产收益率6.20%，较上年增加0.22个百分点[45] 公司业务拓展及业绩 - 公司证券经纪业务实现收入9.56亿元，其中代理买卖证券业务手续费及佣金净收入6.33亿元[55] - 公司期货业务实现营业收入7.63亿元，同比增长25.18%[56] - 公司资管业务2023年手续费及佣金净收入为4.88亿元，管理资管产品342只，管理规模606.83亿元，同比增长10.55%[57] - 公司融资融券业务规模为104.0亿元，同比增长15.02%，融资市占率达到近年来最好水平[58] - 公司投行业务债券承销规模为280.15亿元，同比增长45.21%，完成全国首单私募绿色熊猫债券和安徽首单清洁空气债券发行[59] 公司风险管理 - 公司对市场风险的主要控制措施包括风险限额管理、风险对冲、证券池制度、风险报告和处置，有效覆盖了公司各业务类型、各专业风险类型[96] - 公司对信用风险的容忍度中等偏低，主要控制措施包括设定风险限额、监测信用风险、信用审查和信用强化机制[98] - 公司对流动性风险的容忍度较低，通过优化公司融资结构、合理安排头寸、及时调度资金等措施来控制流动性风险[99] - 公司对操作风险的容忍度较低，主要控制措施包括完善制度、业务流程控制、权限管理[99] 公司治理结构及人员情况 - 公司建立了由股东大会、党组织、董事会、监事会和经营管理层组成的公司治理架构[104] - 公司董事会下设五个专门委员会，有效强化决策功能，对经理层进行有效监督[106] - 公司监事会严格执行监事会议事规则，对公司董事、高级管理人员及财务进行监督和检查[106] - 公司经理层负责公司日常经营工作，严格执行董事会制定的经营方针[106] - 公司控股股东已与其他公司签署一致行动人协议，保证公司独立性[107] - 公司资产、人员、财务、机构、业务等方面独立性得到保证，具体措施和解决方案已落实[107] 公司薪酬及员工情况 - 公司高级管理人员绩效奖金40%以上采取延期支付的方式，延期支付部分分三年支付，报告期内实际支付金额合计为2067.45万元[144] - 公司全薪履职的董事、监事、高级管理人员的薪酬包含归属于2023年发放的薪酬和归属于2021年及以前年度并递延至2023年发放的薪酬，合计为2067.45万元[145] - 公司员工专业构成包括证券经纪业务人员、投资银行业务人员、资产管理业务人员等[173] - 公司薪酬制度根据行业特点、发展战略、员工能力结构等因素制定，包括固定工资和绩效工资两部分[174] - 公司高度重视员工培训和职业技能提升，制定培训管理办法，建立系统化、常态化的培训机制[175]

华安证券股份有限公司 关于 2024 年度日常关联交易预计的公告 证券代码：600909 证券简称：华安证券 公告编号：2024-018 本日常关联交易计划不会构成公司业务对关联人的依赖，不影响公司的 独立性，没有损害公司和公司全体股东的整体利益。 华安证券股份有限公司（简称"公司"或"本公司"）经中国证监会批准从 事证券业务，开展证券及其他金融产品的交易和中介服务，交易对手和服务对象 也包括公司的关联方。为做好关联交易管理和信息披露工作，根据《公司法》《上 市公司治理准则》《上海证券交易所股票上市规则》等有关法律法规的规定，以 及公司《章程》和《关联交易管理制度》的要求，结合公司日常经营和业务开展 的需要，公司对2023年度日常关联交易进行了确认，并对2024年度日常关联交易 进行预计。具体情况如下： 一、日常关联交易基本情况 （一）日常关联交易履行的审议程序 公司于2024年3月27日召开的第四届董事会第十三次会议和第四届监事会第 四次会议审议通过了《关于预计公司2024年度日常关联交易的预案》，形成《关 于预计公司2024年度日常关联交易的议案》，将提交公司2023年年度股东大会审 议，关联股东将在股东 ...