证券代码：601107 证券简称：四川成渝 公告编号：2024-041 债券代码：241012.SH 债券简称：24 成渝 01 四川成渝高速公路股份有限公司 关于全资子公司参与招商公路 REIT 项目 战略配售暨关联交易的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： ● 招商局公路网络科技控股股份有限公司（001965.SZ，以下简称"招商公 路"）拟以全长 101.3 公里的亳阜高速公路作为底层资产发售 REIT 项目。四川 成渝高速公路股份有限公司（以下称"公司"或"本公司"）的全资子公司四川 蜀道成渝投资有限公司（以下简称"蜀道成渝投资"）拟参与招商基金招商公路 高速公路封闭式基础设施证券投资基金首次发售项目（以下简称"招商公路 REIT 项目"或"本项目"），并拟根据相关规定参与基础设施基金战略配售。 本项目募集金额预计为人民币 34.98 亿元（以实际募集情况为准），其中蜀道成 渝投资预计投资金额不超过人民币 2 亿元。 ●本次参与基金战略配售事项构成与关联人共同投资，不构成重大资产重 组。 ...

公司投资评级 - 强推（维持）[1] 报告的核心观点 - 拟收购湖北荆宜高速85%股权，此举将增强公司的持续经营能力和可持续发展能力，同时体现控股股东对公司的强资源支持[2][3] 根据相关目录分别进行总结 收购事项 - 公司拟通过发行股份及支付现金方式向蜀道（四川）创新投资发展有限公司购买荆宜公司85%股权，预计交易规模不超过22亿元，支付方式包括发行股份及现金，发行价格为5.01元/股[3] - 标的资产荆宜高速全长94.998公里，收费期限至2038年3月13日，2023年营业收入5.3亿元，净利润1.3亿元，同比增长64%[3] 投资建议 - 调整2024-26年盈利预测至归母净利分别为12.8、13.9、15.5亿，对应EPS分别为0.42、0.46及0.51元，对应PE分别为12、11、10倍[3] - 目标价6.3元，预期较现价28%空间，维持“强推”评级[3] 主要财务指标 - 2023年营业总收入11,652百万元，同比增长17.6%，归母净利润1,187百万元，同比增长55.7%[4] - 2024-26年预测营业总收入分别为12,305、12,904、13,604百万元，归母净利润分别为1,281、1,392、1,551百万元[4]

| 证券代码：601107 | 证券简称：四川成渝 | 公告编号：2024-038 | | --- | --- | --- | | 债券代码：241012.SH | 债券简称：24 成渝 01 | | 四川成渝高速公路股份有限公司 第八届监事会第十六次会议决议公告 本公司及监事会全体成员保证公告内容不存在虚假记载、误导性陈述或 者重大遗漏，并对其内容的真实、准确和完整承担个别及连带责任。 一、监事会会议召开情况 （一）四川成渝高速公路股份有限公司（以下简称"公司"、"本公司"或 "上市公司"）第八届监事会第十六次会议于 2024 年 8 月 14 日在四川省成都市 武侯祠大街 252 号本公司住所二楼 223 会议室以现场与通讯相结合的方式召开。 （二）会议通知、会议资料已于 2024 年 8 月 2 日以电子邮件和专人送达方 式发出。 （三）出席会议的监事应到 5 人，实到 5 人。 （四）会议由监事会主席罗茂泉先生主持，公司董事会秘书及财务总监列席 了会议。 （五）会议的召开符合《公司法》和本公司《公司章程》的有关规定。 二、监事会会议审议情况 会议审议通过了如下议案： （一）审议通过了《关于公司符合发行 ...

四川成渝高速公路股份有限公司董事会 关于本次交易履行法定程序完备性、合规性及提交的 法律文件的有效性的说明 支付现金购买资产协议》。 6、在公司审议本次交易的董事会会议召开前，公司独立董事专门会议对本 次交易相关议案进行了审议，并同意提交公司董事会审议。 7、2024 年 8 月 14 日，公司召开第八届董事会第十九次会议，审议通过了 本次交易方案及相关议案。 四川成渝高速公路股份有限公司（以下简称"公司"）拟通过发行股份及支 付现金的方式向蜀道（四川）创新投资发展有限公司（以下简称"蜀道创投"或 "交易对方"）购买其所持有的湖北荆宜高速公路有限公司（以下简称"标的公 司"）85%股权（以下简称"本次交易"）。本次交易构成关联交易，同时，预计 将不构成重大资产重组以及重组上市。 根据《上市公司重大资产重组管理办法》及中国证券监督管理委员会、上海 证券交易所的相关规定，公司董事会对本次交易履行法定程序的完备性、合规性 及提交法律文件的有效性进行了认真审核，说明如下： 一、关于本次交易履行法定程序的完备性、合规性的说明 1、公司与交易对方就本次交易事宜进行磋商以及达成初步意向期间内，均 采取了必要且充分的保密措施 ...

交易概况 - 交易类型为发行股份及支付现金购买资产，交易对方为蜀道创投[3] - 标的资产为荆宜公司85%股权，交易预计不超过22亿元[15][19][21] - 发行价格为5.01元/股，股份与现金对价支付比例未确定[22] 审批进展 - 交易已通过四川成渝第八届董事会第十九次会议和蜀道创投内部有权机构审议[28][69] - 尚需四川成渝董事会、股东大会等多次审议及多部门批准、注册等[7][29][30][70] 股份锁定 - 蜀道创投在重组中取得的股份36个月内不得转让，特定条件下延长6个月[23][75] - 控股股东蜀道投资集团在重组前持有的股份18个月内不得转让[23][73] 公司现状 - 截至2023年末，四川成渝下辖高速通车总里程约858公里，在建里程约178.1公里[57] 交易影响 - 交易完成后公司将增加收费里程95公里，扩大资产规模与利润来源[25][57] - 交易前后股权结构和主要财务指标变动因审计评估未完成无法准确计算[26][27][67][68] 合规承诺 - 上市公司、控股股东、交易对方等承诺提供信息真实准确完整并承担责任[6][11][72][74][75][76] - 相关方最近几年无重大违法违规及不良记录[72][73][74][76]

四川成渝高速公路股份有限公司董事会 关于本次重组符合《上市公司监管指引第 9 号——上市公司 筹划和实施重大资产重组的监管要求》第四条规定的说明 四川成渝高速公路股份有限公司（以下简称"公司"）拟通过发行股份及支 付现金的方式向蜀道（四川）创新投资发展有限公司（以下简称"蜀道创投"） 购买其所持有的湖北荆宜高速公路有限公司（以下简称"标的公司"）85%股权（以 下简称"本次重组"）。 公司董事会根据本次重组的实际情况作出审慎判断，认为本次重组符合《上 市公司监管指引第 9 号——上市公司筹划和实施重大资产重组的监管要求》第四 条的规定，具体如下： 1、本次重组的标的资产为标的公司 85%股权，该标的资产不涉及立项、环 保、行业准入、用地、规划、建设施工等有关报批事项。本次重组行为涉及的有 关报批事项，已在《四川成渝高速公路股份有限公司发行股份及支付现金购买资 产暨关联交易预案》中详细披露，并对可能无法获得批准或注册的风险作出了特 别提示。 2、本次重组标的资产为标的公司 85%股权，标的公司不存在出资不实或者 影响其合法存续的情况。交易对方拥有的标的公司股权权属清晰，交易对方已合 法拥有标的资产的完整权利，不 ...

公司信息 - 公司证券代码为601107，简称为四川成渝，债券代码241012.SH，简称为24成渝01[1] 市场扩张和并购 - 筹划发行A股股份及支付现金购买湖北荆宜高速公路有限公司85%股权[3] 股票情况 - 2024年8月1日开市起停牌，8月15日开市起复牌[3][5] 交易进展 - 复牌前会议审议通过发行股份及支付现金购买资产议案[4] - 审计、评估工作未完成，暂不召开股东大会，需股东大会审议及主管部门批准[5]

四川成渝高速公路股份有限公司董事会 特此说明。 （以下无正文） （本页无正文，为《四川成渝高速公路股份有限公司董事会关于本次交易相 关主体不存在〈上市公司监管指引第 7 号——上市公司重大资产重组相关股票异 常交易监管〉第十二条情形的说明》之签章页） 四川成渝高速公路股份有限公司董事会 关于本次交易相关主体不存在《上市公司监管指引第 7 号— —上市公司重大资产重组相关股票异常交易监管》第十二条 情形的说明 四川成渝高速公路股份有限公司（以下简称"本公司"）拟通过发行股份及 支付现金的方式向蜀道（四川）创新投资发展有限公司购买其所持有的湖北荆宜 高速公路有限公司 85%股权（以下简称"本次交易"）。 根据《上市公司监管指引第 7 号——上市公司重大资产重组相关股票异常交 易监管》第十二条的规定，上市公司董事会就本次交易相关主体是否存在不得参 与任何上市公司重大资产重组情形作出如下说明： 截至本说明出具日，本次交易涉及的《上市公司监管指引第 7 号——上市公 司重大资产重组相关股票异常交易监管》第六条规定的相关主体不存在因涉嫌与 本次交易相关的内幕交易被立案调查或者立案侦查的情形，亦不存在最近 36 个 月内因 ...

四川成渝高速公路股份有限公司（"本公司"） 第八届董事会独立董事专门会第三次会议 关于审查同意本公司符合发行股份及支付现金购买 资产暨关联交易条件的决议 （二○二四年八月八日） 本公司拟通过发行股份及支付现金的方式向蜀道（四川）创新投 资发展有限公司（以下简称"蜀道创投"或"交易对方"）购买其所 持有的湖北荆宜高速公路有限公司（以下简称"标的公司"或"荆宜 高速"）85%股权（以下简称"本次重组"）。 根据《公司法》《证券法》《上市公司重大资产重组管理办法》 《上市公司证券发行注册管理办法》等法律、法规、部门规章及规范 性文件的规定，结合本公司实际运营情况以及本次重组相关事项的自 查、论证情况，本次发行股份及支付现金购买资产暨关联交易事项符 合相关法律、法规、部门规章及规范性文件的各项要求及条件。 经本公司独立董事专门会议认真研究，同意将本议案提呈本公司 董事会审议表决。 四川成渝高速公路股份有限公司 二○二四年八月八日 四川成渝高速公路股份有限公司（"本公司"） 第八届董事会独立董事专门会第三次会议 关于审查同意本公司发行股份及支付现金购买资产 暨关联交易方案的决议 （二○二四年八月八日） 本公司拟通过发行 ...

市场扩张和并购 - 公司拟购湖北荆宜高速公路有限公司85%股权[1] 股价相关 - 2024年7月3日收盘价5.33元/股，7月31日收盘价4.91元/股[1] - 停牌前20个交易日累计跌幅7.88%，扣除指数后分别为6.42%和8.67%[1] 其他 - 公司A股自2024年8月1日开市起停牌[1] - 公司A股股价波动未达相关标准[2][3]