公司成立信息 - 四川成雅高速公路有限责任公司近日成立，法定代表人为黄文悦，注册资本1亿人民币 [1] - 公司经营范围包括公路管理与养护，建设工程施工，建设工程设计，专业保洁、清洗、消毒服务，工程管理服务，土地整治服务，汽车拖车、求援、清障服务等 [1] - 公司由四川成渝（601107）、中国华西企业股份有限公司、四川省交通建设集团有限责任公司、四川公路桥梁建设集团有限公司、四川高路信息科技有限公司共同持股 [1]

企查查APP显示，近日，四川成雅高速公路有限责任公司成立，注册资本1亿元，经营范围包含：公路 管理与养护；建设工程施工；建设工程设计等。企查查股权穿透显示，该公司由四川成渝等共同持股。 ...

公司股价及交易数据 - 截至8月13日收盘，四川成渝股价报5.61元，与前一交易日持平 [1] - 当日成交额0.55亿元，换手率0.45% [1] - 总市值171.56亿元 [1] 公司主营业务 - 主要从事高速公路的投资、建设及经营管理等业务 [1] - 是四川省交通投资集团旗下上市公司 [1] - 运营的高速公路包括成渝高速、成雅高速等多条重要干线 [1] 公司近期动态 - 8月13日召开2025年第二次临时股东会，审议通过了《关于本公司修订并取消监事会的议案》等多项议案 [1] - 在投资者互动平台表示，目前暂无收购成都天府机场高速公路资产的计划 [1] 资金流向 - 8月13日主力资金净流入396.72万元 [1] - 近五日主力资金累计净流入3244.67万元 [1]

www.zhongyinlawyer.com 致：四川成渝高速公路股份有限公司 北京中银（成都）律师事务所（以下简称"本所"）受四川成渝高速公路股 份有限公司（以下简称"公司"）的委托，指派本所律师赵燕颖、李佳妮出席并 见证了公司 2025 年第二次临时股东会（以下简称"本次股东会"）。现本所律 师依据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《上市公司股 东会规则》（以下简称"《股东会规则》"）等法律、法规、规范性文件及《四 川成渝高速公路股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）之规定，并 按照律师行业公认的业务标准、道德规范和勤勉尽责精神，就公司本次股东会相 关事宜出具如下法律意见： 一、本次股东会的召集和召开程序 中银（成都）律师事务所 关于四川成渝高速公路股份有限公司 成都中银（2025）第 055-0813 号 二、出席本次股东会人员的资格及召集人的资格 出席本次股东会的人员包括：①公司的股东和股东代理人共 356 人，所持表 决权股份总数为1,794,652,655股（包括 H 股共67,840,532股），约占公司有表 决权股份总数的 58.69%；②公司的董事、监事、董事会秘书 ...

证券代码：601107 证券简称：四川成渝 公告编号：2025-034 债券代码：241012.SH 债券简称：24 成渝 01 债券代码：102485587 债券简称：24 成渝高速 MTN001 四川成渝高速公路股份有限公司 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： ? 本次会议是否有否决议案：无 一、 会议召开和出席情况 (一)股东大会召开的时间：2025 年 8 月 13 日 (二)股东大会召开的地点：四川省成都市武侯祠大街 252 号本公司四楼 420 会议 室 (三)出席会议的普通股股东和恢复表决权的优先股股东及其持有股份情况： 其中：A 股股东人数 355 境外上市外资股股东人数（H 股） 1 其中：A 股股东持有股份总数 1,726,812,123 境外上市外资股股东持有股份总数（H 股） 67,840,532 份总数的比例（%） 58.69 其中：A 股股东持股占股份总数的比例（%） 56.47 境外上市外资股股东持股占股份总数的比例（%） 2.22 (四)表决方式是否符合《公司法》及《 ...

香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告之內容概不負責，對其準確性 或完整性亦不發表任何聲明，並明確表示概不就因本公告全部或任何部分內容而產生或因倚賴 該等內容而引致之任何損失承擔任何責任。 四川成渝高速公路股份有限公司 Sichuan Expressway Company Limited* （在中華人民共和國註冊成立之股份有限公司） （股份編號：00107） 董事會會議召開日期 二零二五年八月十三日 承董事會命 四川成渝高速公路股份有限公司 姚建成 執行董事兼公司秘書 中華人民共和國•四川省•成都市 四川成渝高速公路股份有限公司（「本公司」）董事（「董事」）會（「董事會」）謹此宣 佈，本公司將於二零二五年八月二十八日（星期四）舉行董事會會議，藉以（其中 包括）審議及批准本公司及其附屬公司截至二零二五年六月三十日止六個月的未 經審計中期業績及其刊發。 於本公告之日，董事會成員包括：執行董事羅祖義先生（董事長）、游志明先生 （副董事長）、馬永菡女士、姚建成先生及毛渝茸女士，非執行董事楊少軍先生 （副董事長）、李成勇先生及陳朝雄先生，獨立非執行董事余海宗先生、步丹璐女 士、周華先生及姜濤先生。 * ...

行业与公司概述 * 行业：高速公路运营及多元化业务[1] * 公司：四川成渝，蜀道集团旗下二级企业，主营高速公路业务（收入占比约60%）及能源销售、商品销售等服务区多元化业务[9][13] 公路业务核心数据与现状 * 通车总里程约900公里，超50%路产剩余收费年限超10年，平均剩余年限11年[2][4] * 核心成熟路产包括陈雅、陈仁、成渝和二绕西高速，提供稳定收益[12] * 2023-2024年通行费收入持平，车流量微增，毛利率持续上升（2022-2024年）[11] * 增量项目：成乐高速改扩建（年底完工）、天琼高速（即将收费）预计带来新增车流量[12] 财务表现与成本控制 * 2023年利润恢复至新高，通行费为毛利润主要来源[9] * 财务费用率因低利率债务置换下降，管理费用/销售费用随收入规模增长有望降低[2][7] * 2025-2027年归母净利润预测：15.6亿、16.9亿、18.8亿元（对应PE 11倍、10倍、9倍）[15] 分红政策与投资者吸引力 * 2023-2025年分红比例承诺≥归母净利润60%，A股公路板块中较高水平[3][10] * 预计股息率：2025年5.8%、2026年6.3%、2027年7%[15] 战略布局与资源整合 * 与蜀道集团协同：2022-2023年注入二绕西高速，未来或继续整合公路资产[6] * "大集团小公司"战略提升资源利用灵活性[6] 多元化业务发展 * 能源销售、商品销售等依托交通流量，业务稳健[13] * 多式联运业务盈利逐步修复（2024-2025年）[13] * 逐步剥离非主业（如建筑施工），回归核心业务[13] 风险与机遇 * 风险：车流量增长依赖新增路产（如无新增则毛利率提升受限）[11] * 机遇：蜀道集团潜在资产注入、改扩建项目增量收益[8][12] 投资评级 * 推荐评级，基于高股息率、盈利弹性及协同效应[15]

股东会基本信息 - 2025年第二次临时股东会8月13日在成都召开[10] - 出席股东和代理人356人，A股355人，H股1人[9] - 出席股东表决权股份总数1,794,652,655股，占比58.69%[11] 议案审议情况 - 修订公司章程并取消监事会议案，普通股同意比例96.1891%[15] - 修订股东会议事规则议案，普通股同意比例99.8935%[15] - 修订董事会议事规则议案，普通股同意比例99.8970%[16] - 投资成雅高速扩容项目议案，普通股同意比例99.7784%[17][18] 会议相关流程 - 公司6月27日、7月17日召开董事会审议筹备股东会议案[24] - 7月26日公告召开2025年第二次临时股东会通知[24] - 现场会议8月13日下午15时召开，网络投票同日进行[25] 其他 - 律师认为股东会相关事项合法有效[31]

实施细则修订 - 2012年3月28日首次审议通过，2023年12月28日第一次修订，2025年6月27日第二次修订[2] 委员会构成 - 成员由三名董事组成，至少包括一名独立非执行董事[7] - 委员由董事长等提名，董事会选举产生[7] - 设主任委员一名，建议由董事长或合适人选担任[7] 任期与会议 - 任期与董事会任期一致，委员可连选连任[7] - 会议至少提前五天通知全体委员[15] - 三分之二以上委员出席方可举行[16] - 决议须全体委员过半数通过[16] 其他规定 - 保存会议记录至少十年[14] - 投资部为日常办事机构[5] - 议案及表决结果书面报董事会[18] - 委员对会议事项有保密义务[18] - 按上市规则定义诠释词汇[18] - 自董事会决议通过之日起执行[18] - 公开实施细则相关内容[18] - 未尽事宜按法规和章程执行[18] - 抵触时按规定执行并修订[18] - 解释权归董事会[18] - 英文版以中文版为准[18]

提名委员会细则修订 - 提名委员会实施细则于2012年3月28日通过，2013年12月24日、2023年12月28日、2025年6月27日分别修订[2] 提名委员会组成 - 成员由三名董事组成，独立董事占多数[7] - 委员由董事长等提名，董事会选举产生[7] - 设主任委员一名，由独立董事担任[7] 提名委员会任期 - 任期与董事会任期一致，委员可连选连任[7] 提名委员会职责 - 每年披露董事会成员多元化政策检讨结果[11] - 至少每年检讨董事会架构等并提建议[11] 提名委员会会议 - 至少提前五天通知，主任委员主持[15] - 以现场召开为原则，可采用其他方式[15] - 三分之二以上委员出席方可举行，决议过半数通过[15] 提名流程 - 提名需征求同意，初选人资格审查[16] - 选举或聘任前1 - 2个月提人选建议及材料[16] 会议其他规定 - 记录保存至少10年，表决方式多样[17][19] - 必要时邀请董事、高管列席[19] - 公司提供资源及支付中介费用[19] - 通过议案及结果书面报董事会[19] 实施细则 - 自董事会决议通过之日起执行[19] - 未尽事宜按相关规定执行[20]