融资进展 - 公司向特定对象发行股票发行承销总结及相关文件获上交所备案通过[1] - 公司将尽快办理本次发行新增股份登记托管事宜[1] - 本次发行具体情况详见2025年10月17日上交所网站披露文件[1]

股本与权益分派 - 公司总股本为206,383,053元[27] - 权益分派以158,756,195股为基数，每股派现金红利0.03元，共派4,762,685.85元，每股转增0.3股，共转增47,626,858股，分配后总股本为206,383,053股[39] 发行流程 - 2024年7 - 8月，独立董事、董事会、监事会、湖北文旅、临时股东大会审议通过发行相关事项[28][29] - 2025年7 - 8月，上交所认为发行申请符合条件，董事会、临时股东会审议通过延长有效期议案，中国证监会批复同意发行注册申请[30][29] 发行结果 - 截至2025年10月9日，收到认购资金299,999,998.14元[31] - 截至2025年10月10日，发行43,668,122股，募集资金净额297,224,839.53元[33] - 发行价格原为8.95元/股，经权益分派调整后为6.87元/股[37][39] 发行对象 - 发行对象为湖北国贸，认购43,668,122股，限售期36个月[41][44] - 湖北国贸为控股股东，以自有或自筹资金认购，被认定为C4级普通投资者[45][46][47] 股权结构 - 发行前总股本206,383,053股，湖北国贸持股26.00%，前十名股东合计持股57.16%[54][51] - 发行后总股本250,051,175股，湖北国贸持股38.92%，前十名股东合计持股64.64%[52][54][53] 资金用途与影响 - 募集资金扣除费用后拟用于补充流动资金或偿还银行贷款，不影响业务结构[57] - 发行后资产规模增加，资产负债率和财务风险降低[56] 相关机构 - 保荐人（主承销商）为国联民生证券承销保荐有限公司[49] - 律师事务所为北京市中伦律师事务所[49] 合规情况 - 保荐人认为发行履行必要程序，发行过程、认购对象等合规[62][63] - 保荐人、发行人律师、审计机构、验资机构对发行情况报告书相关内容承担法律责任[68][71][78][81]

注册资本与股本变更 - 公司原注册资本158,756,195元，股本158,756,195元[4] - 以资本公积转增股本，增加注册资本47,626,858元，每10股转增3股[4] - 向特定对象发行43,668,122股，增加注册资本43,668,122元[4] - 变更后注册资本为250,051,175元[4] 募集资金情况 - 发行价格6.87元/股，募集资金总额299,999,998.14元[5] - 扣除发行费用后，募集资金净额为297,224,839.53元[5][6] 股权结构 - 有限售条件流通股股东变更后注册资本97,332,122元，占比38.92%[16] - 无限售条件流通股股东变更后注册资本152,719,053元，占比61.08%[16] 历史变更 - 2003 - 2014年历经多次注册资本及股权变更[20][21] - 2014年12月31日整体变更为上海雅展股份有限公司，注册资本9900万元[22] - 2021年3月11日新发行A股，变更后注册资本158,756,195元[24] - 2024年2月5日控股股东和实际控制人变更[25] 发行费用明细 - 保荐及承销费1,698,113.21元，审计及验资费283,018.87元等，合计2,775,158.61元[27]

发行相关会议 - 2024年7月8日召开第四届董事会第三次会议，审议通过发行议案[7] - 2024年8月22日召开2024年第三次临时股东大会，审议通过发行议案[8] - 2025年7月14日召开第四届董事会第十次会议，审议通过延长有效期议案[9] - 2025年7月31日召开2025年第一次临时股东会，审议通过延长有效期议案[9] 审核与批复 - 2025年7月14日上海证券交易所认为发行申请符合条件[10] - 2025年8月21日中国证监会同意向特定对象发行股票注册，批复12个月有效[10] 发行基本信息 - 国联民生承销保荐担任保荐人及主承销商[11] - 发行对象为湖北国贸，不超三十五名[11] - 定价基准日为第四届董事会第三次会议决议公告日，发行价8.95元/股[12] - 发行价不低于定价基准日前20个交易日均价80%与每股净资产值较高者[12] 利润分配与股本 - 2025年5月15日以158,756,195股为基数，每股派现0.03元，转增0.3股，分配后总股本206,383,053股[13] - 本次发行股票43,668,122股，募集资金299,999,998.14元[13] - 2025年6月6日除权除息，发行价调整为6.87元/股[13] 发行进展 - 2024年7月8日与湖北国贸签署《股份认购协议》[15] - 2025年9月30日向湖北国贸发出缴款通知书[16] - 截至2025年10月10日向湖北国贸发行43,668,122股，募集净额297,224,839.53元[16] 认购对象情况 - 认购对象为控股股东湖北国贸，主体资格合规，未超35名[17] - 湖北国贸无需私募登记备案[18][19] - 认购资金为自有或自筹，来源合法合规[20] - 认购构成关联交易，已履行回避程序[21]

发行基本信息 - 发行人民币普通股（A股），每股面值1.00元[6] - 发行数量43,668,122股，未超发行前总股本30% [7] - 发行价格调整后为6.87元/股[10] - 募集资金总额299,999,998.14元，净额297,224,839.53元[11] - 发行对象为湖北国际贸易集团有限公司[12] 时间节点 - 2024年7月8日审议通过发行相关事项[16] - 2025年7月14日收到上交所审核意见，7月16日公告[30] - 2025年8月26日收到证监会批复，8月28日公告[30] - 2025年9月30日送达缴款通知书，10月9日汇入认购资金[22] - 2025年10月10日划转认购款至指定账户[23] 其他要点 - 认购股份36个月内不得转让[13] - 股票将申请在上交所上市交易[15] - 发行风险等级R3级，湖北国贸C4，风险承受匹配[27] - 湖北国贸认购构成关联交易，将履行程序[28] - 发行各方面合规，符合公司及股东利益[32]

资金募集 - 公司向特定对象发行43,668,122股，募资299,999,998.14元，净额297,224,839.53元[2] - 截至监管协议签署日，专户存储金额298,199,998.14元[4] - 截至2025年10月10日，专户余额29819.999814万元[5] 监管协议 - 公司与中信上海分行、国联民生证券签三方监管协议[2] - 约定专户用途、支取规则、监督方式等[5][6][7] - 协议生效及失效条件、份数安排[8]

文章核心观点 - 公司为两家全资子公司提供总额为人民币31,000万元的担保，以满足其日常经营和业务发展的资金需求 [1][6] - 本次担保事项在公司已获批准的年度担保总额度人民币87,000万元范围内，无需另行审批 [2] - 公司认为担保风险整体可控，不会影响公司股东利益 [6] 担保基本情况 - 为全资子公司雅仕贸易提供两笔银行授信担保：向苏州银行东海支行申请人民币5,000万元授信，担保期间三年；向交通银行连云港分行申请人民币8,000万元授信，担保期间三年 [1] - 为全资子公司亚欧公司提供担保：为其申请成为郑州商品交易所纯碱期货指定交割仓库提供履约担保，最高担保额为人民币18,000万元，保证期间三年 [1] - 所有担保方式均为连带责任保证 [3][4][5] 内部决策程序 - 公司2025年度为子公司提供担保的总额度不超过人民币87,000万元，已通过第四届董事会第八次会议及2024年年度股东会审议批准 [2] - 本次担保金额在已审批额度内，符合相关规定，无需履行其他审批程序 [2] 累计担保情况 - 截至公告日，公司及子公司对外担保总额为人民币103,200万元，占公司2024年12月31日经审计归属于上市公司股东净资产的92.23% [7] - 其中对全资子公司担保为人民币79,500万元，对控股子公司担保为人民币9,700万元，为控股股东提供反担保为人民币14,000万元 [7] - 公司及子公司无逾期担保情况 [7]

公司融资与担保安排 - 全资子公司江苏雅仕贸易有限公司向苏州银行申请人民币5000万元授信 授信期限为2025年9月26日至2026年9月25日 公司为此提供同等额度的连带责任保证 保证期间三年 [2] - 全资子公司雅仕贸易向交通银行申请人民币8000万元授信 授信期限为2025年9月24日至2026年5月16日 公司为此提供同等额度的连带责任保证 保证期间三年 [2] - 全资子公司连云港亚欧一带一路供应链基地有限公司拟申请纯碱期货指定交割仓库 公司为其出具担保函 为纯碱交割业务提供最高额人民币18000万元的保证 保证期间为主债务履行期满后三年 [2] 子公司业务发展 - 子公司雅仕贸易两笔授信业务均源于经营发展的资金需求 [2] - 子公司亚欧公司申请纯碱期货指定交割仓库是由于业务需要 [2]

项目进展 - 阿克套项目预计10月底可以竣工 [1] - 项目投资金额为2000万美元 [1] - 项目从2021年开始多次延期 最初计划2023年12月完成 后推迟至2025年3月 再推迟至2025年10月31日 [1] 投资者关注 - 投资者询问项目是否还会延期 [1] - 投资者关注项目对未来公司营收增长的帮助 [1]

担保情况 - 为雅仕贸易本次担保13000万元，实际担保余额32000万元（含本次）[2] - 为亚欧公司本次担保18000万元，实际担保余额42500万元（含本次）[2] - 截至公告日公司及其控股子公司对外担保总额103200万元，占最近一期经审计净资产的比例为92.23%[3] - 2025年度为合并报表范围内下属公司提供担保总额不超87000万元[6] - 为全资子公司提供的担保为79500万元，为控股子公司提供的担保为9700万元，为控股股东提供的反担保为14000万元[17] 雅仕贸易数据 - 2024年12月31日资产总额24897.17万元、负债总额18088.35万元、资产净额6808.82万元、营业收入71358.99万元、净利润2113.71万元[8] - 2025年6月30日资产总额40250.04万元、负债总额32035.26万元、资产净额8214.78万元、营业收入53554.36万元、净利润2665.96万元[8] - 雅仕贸易向苏州银行申请5000万元授信，公司提供等额担保[4] - 雅仕贸易向交通银行申请8000万元授信，公司提供等额担保[4] 亚欧公司数据 - 亚欧公司向郑商所申请纯碱期货指定交割仓库，公司为其提供最高18000万元担保[5] 公司整体数据 - 公司注册资本为人民币20000万元[10] - 2024年12月31日资产总额92464.51万元，负债总额63168.06万元，资产净额29296.44万元，营业收入2158.99万元[10] - 2025年6月30日资产总额104260.22万元，负债总额76347.34万元，资产净额27912.89万元，营业收入2250.87万元[10] 其他 - 苏州银行股份有限公司东海支行担保最高本金金额为人民币5000万元[11] - 交通银行股份有限公司连云港分行担保最高本金金额为人民币8000万元[12] - 郑州商品交易所担保最高本金金额为人民币18000万元[14] - 公司于2025年4月22日董事会及5月15日股东会通过2025年度对子公司担保额度议案[6] - 公司主要股东为上海雅仕投资发展股份有限公司，持股比例100%[10]