公司资本变更完成 - 公司已完成向特定对象发行股票工作，总计发行股份43,668,122股 [1] - 发行完成后，公司股份总数由206,383,053股增加至250,051,175股 [1] - 公司注册资本相应由人民币206,383,053元变更为人民币250,051,175元（即2.50051175亿元） [1] 公司治理与法律程序 - 公司于2025年11月19日召开董事会会议，审议通过了变更注册资本及修订公司章程的议案 [1] - 公司已于近日完成工商变更登记手续，并取得上海市市场监督管理局换发的新《营业执照》 [1] 公司基本工商信息 - 公司名称为上海雅仕投资发展股份有限公司，为上市的其他股份有限公司 [1] - 公司法定代表人为刘忠义，成立日期为2003年5月22日 [1] - 公司注册地址位于中国（上海）自由贸易试验区浦东南路855号33H室 [1] - 公司经营范围涵盖实业投资、资产管理、进出口业务、大宗商品销售及货运代理等一般项目 [1]

公司资本变更 - 公司于2025年11月19日召开董事会，审议通过了变更注册资本并修订公司章程的议案 [2] - 公司已于2025年10月21日完成向特定对象发行股票，共计发行股份43,668,122股 [2] - 发行完成后，公司股份总数由206,383,053股增加至250,051,175股，注册资本由206,383,053元变更为250,051,175元 [2] - 公司已完成工商变更登记手续，并取得了上海市市场监督管理局换发的新《营业执照》 [2]

证券代码：603329 证券简称：上海雅仕 公告编号：2026-001 上海雅仕投资发展股份有限公司 关于完成工商变更登记并换发营业执照的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 上海雅仕投资发展股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 11 月 19 日召 开第四届董事会第十三次会议，审议通过了《关于变更注册资本并修订<公司章 程>的议案》，公司已于 2025 年 10 月 21 日完成向特定对象发行股票相关工作， 本次共计发行股份 43,668,122 股。因此，公司股份总数由 206,383,053 股变更为 250,051,175 股，公司注册资本由人民币 206,383,053 元变更为人民币 250,051,175 元。具体内容详见公司于 2025 年 11 月 20 日披露于上交所网站(www.sse.com.cn) 的《关于变更注册资本并修订<公司章程>的公告》（公告编号：2025-078）。 名称：上海雅仕投资发展股份有限公司 统一社会信用代码：91310000750551960R 注册资 ...

公司融资与资金管理 - 公司于近期完成向特定对象发行A股股票 发行数量为43,668,122股 发行价格为6.87元/股 募集资金总额为299,999,998.14元 扣除发行费用后募集资金净额为297,224,839.53元 [2] - 公司已对募集资金进行专户存储管理 并与中信银行上海分行及保荐机构国联民生证券承销保荐有限公司签订了《募集资金专户存储三方监管协议》 [2] - 为优化资源配置并提高募集资金使用效率 公司新增全资子公司湖北雅仕实业控股有限公司作为“补充流动资金或偿还银行贷款项目”的实施主体之一 并使用部分募集资金向其提供借款以实施募投项目 [3] 监管协议签署与专户设立 - 公司、湖北雅仕、中信银行上海分行及保荐机构国联民生于2025年12月25日共同签署了《募集资金专户存储四方监管协议》 [4] - 湖北雅仕已在中信银行开设募集资金专项账户 账号为8110201013702011513 截至2025年12月25日该专户余额为0万元 该账户仅用于指定募投项目 [5] - 协议规定了保荐机构对募集资金使用的持续督导职责 包括现场核查、查询专户资料等权利 并明确了各方在资金支取、对账、信息披露等方面的具体义务与操作流程 [6][7][8]

融资情况 - 公司向特定对象发行43,668,122股A股，募资299,999,998.14元[2] - 扣除费用后，募集资金净额为297,224,839.53元[2] 项目与协议 - 2025年11月同意新增湖北雅仕为募投项目实施主体[3] - 2025年12月与多方签订《募集资金专户存储四方监管协议》[4] 资金专户 - 截至2025年12月25日，湖北雅仕募集资金专户余额为0元[4][5] - 对专户使用、核查、对账、支取通知等有规定[5][6][7]

项目基本信息 - 安徽省亳州市谯城区分布式储能电站项目EPC中标候选人于2025年12月23日公示 [1][8] - 项目招标人为亳州市谯城区金瑞能源科技有限公司 [1][9] - 项目采用公开招标方式，招标公告发布日期为2025年11月28日，开标日期为2025年12月22日 [4][12] - 项目招标代理机构为安徽省招标集团股份有限公司 [6][14] 项目规模与投资 - 储能电站规模为300MW/600MWh [1][9] - 合同预估金额为60000万元（即6亿元人民币） [1][9] - 项目资金来源为企业自筹资金 [1][9] 项目建设内容与模式 - 项目计划在谯城区及各乡镇医院、企事业单位、公交场站、停车场等高耗能应用场景建设一批分布式储能项目 [1][9] - 建设内容主要包括储能电池系统、监控系统、消防系统、照明系统等设施，并配套给排水、绿化、变配电、安全、消防、环保等设施 [1][9] - 项目采用“资源开发+施工”方式投资、建设，中标方负责资源开发并作为施工总承包单位进行项目建设 [2][10] - 建设工程竣工验收合格后，项目将移交给招标人运营，招标人参与项目全过程监管 [2][10] 中标候选人详情 - 第一中标候选人：安徽省迈时建设工程有限公司（牵头人）、云南平捷工程设计咨询有限公司（成员方）、亳州市谯城区交投商贸有限公司（成员方）联合体，投标报价为工程总费用费率92.2% [1][4][9][12] - 第二中标候选人：亳州益源电力有限责任公司（牵头人）和亳州市聚能电力勘察设计有限公司（成员方）联合体，投标报价为工程总费用费率91.2% [1][5][9][13] - 第三中标候选人：安徽国锦电力工程有限公司（牵头人）和中晟恒昌设计集团有限公司（成员方）联合体，投标报价为工程总费用费率93.8% [1][5][9][13] - 所有候选人的项目工期均为600日历天，其中设计工期不超过60日历天 [4][5][12][13] - 所有候选人的质量标准均要求设计符合国家、地方、行业规范，施工质量合格 [4][5][12][13] 公示与异议程序 - 公示期自2025年12月23日至2025年12月26日 [6][14] - 投标人可在公示期内通过电子交易系统在线或书面形式向招标代理机构提出异议 [6][14] - 对异议处理有异议的，可在规定时间内向亳州市谯城区财政局提出投诉 [6][14] - 公告明确了异议提起的条件及不予受理的情形 [7][15]

文章核心观点 - 湖北国资在2025年于A股市场进行了一系列密集的上市公司控制权收购运作 其核心战略是围绕湖北省“51020”现代产业集群规划 通过资本手段“补链强链” 赋能地方产业升级 并形成了一套独具特色且可复制的“湖北打法” [1][2][3] 湖北国资收购行动概览 - 2025年内 湖北国资已完成或推进了六笔上市公司控制权交易 包括荆江实业拟以24.37亿元收购ST易事特18.66%股份 湖北交投资本拿下超卓航科20.93%股份 湖北文旅集团拟收购君亭酒店29.99%股份 以及长江产业投资集团入主凯龙股份和台基股份 [1] - 收购标的横跨新能源电力设备、半导体、航空航天、文旅消费等新兴产业赛道 [1] - 2023年至2025年间 湖北国资平台以控股、并购等方式实际控制或拟控制的A股公司约有15家 [3] 战略背景与产业布局 - 收购行动根植于湖北省打造“51020”现代产业集群的省级战略 即5个万亿级支柱产业、10个5000亿级优势产业、20个千亿级特色产业集群 [1] - 湖北省国资委方案提出 力争到2027年省属企业主要经营指标大幅跃升 世界500强企业实现零的突破 5家企业进入中国500强 [2] - 收购标的选择紧扣“补链强链”逻辑 例如凯龙股份的化工合成技术可嫁接新能源材料 台基股份的车规级IGBT芯片可补半导体产业痛点 君亭酒店则服务于文旅消费升级 [2] - 目标是推动国有资本向战略性新兴产业集中 构建覆盖光电子、新能源等新兴业态的产业集群 [2][3] 独具特色的“湖北打法” - **资金效率最大化**：例如长江产投以4.3亿元拿下台基股份26%的表决权 降低了一次性出资压力 [5] - **产业协同前置化**：标的并入后立即对接产业链资源 如台基股份对接东风、小鹏、华为光储等项目后实现订单倍增 [5] - **资本循环滚动化**：收购完成后迅速将标的资产未来收益权证券化（如REITs/ABS） 提前回收资金再投入新赛道 [5][6] - **标的选择全球化**：将省外稀缺资产（如君亭酒店）纳入体系 转化为湖北产业链的关键环节 [5] - **风险防控前置化**：采用“协议转让+表决权放弃+分期付款”等模式 并将质押解除、业绩对赌等核心条款写入协议 [5] 操作经验与成功案例 - **战略先行，精准画像**：先梳理本地产业“负面清单” 明确“补链强链”环节后再布局标的 [6] - **专业平台，集中权限**：一个赛道设立一个专业化操盘平台 赋予其基金、土地、审批等“捆绑式”权限 [6] - **通过“体外培育”模式实现双赢**：在双环科技重组案例中 联合设立混合所有制公司 投入2.1亿元撬动18.6亿元资金进行技术改造 使新项目年生产成本下降近4亿元 2023年双环科技净利润达6.16亿元 长江产投通过退出部分股权收回3.1亿元 [5] 构建产业生态与预期影响 - 湖北国资通过资产化、证券化、杠杆化三重路径 旨在构建“技术+资本+产业”的生态闭环 [7] - 国资介入为被收购上市公司带来多重利好：增强企业信用等级以降低融资成本 提供更多业务协同与市场拓展支持 改善公司治理结构提升运营效率 以及增强市场信心 [8] - 这些运作有助于湖北国资迅速进入具备成长潜力的行业 实现多元化产业结构的战略布局 提升国有资产的质量与效益 并为地方产业发展注入新的活力 [7]

公司公告核心事件 - 上海雅仕投资发展股份有限公司于近日收到保荐机构国联民生证券承销保荐有限公司关于更换持续督导保荐代表人的函件 [2] - 更换原因为原保荐代表人周依黎女士因工作变动不再担任该职务 [2] - 国联民生委派李大山先生接替周依黎女士担任持续督导保荐代表人 [2] 相关项目与职责安排 - 此次更换涉及公司2024年向特定对象发行股票项目的持续督导工作 [2] - 国联民生为该发行项目的保荐机构 [2] - 原持续督导保荐代表人为金城先生和周依黎女士 [2] - 持续督导职责期限至2026年12月31日止 [2] - 更换保荐代表人的目的是保证持续督导工作有序进行 [2] - 接替者李大山先生将继续履行持续督导责任 [2]

保荐代表人变更 - 2025年12月16日公告国联民生更换持续督导保荐代表人[1][2] - 周依黎女士因工作变动不再担任，李大山先生接替[1] - 变更后持续督导保荐代表人为金城先生和李大山先生[1] 新保荐代表人情况 - 李大山先生有工商管理硕士学位，具注册会计师和税务师资格[3] - 现任国联民生业务董事，曾在大信会计师事务所任审计经理[3] - 曾参与龙江交通2013年非公开发行等多个项目[3]

湖北国资收购活动概览 - 地方国资对上市公司控制权的收购热情高涨，成为资本市场关注的焦点[1] - 湖北国资在A股市场的收购节奏持续加快，截至目前实际控制的上市公司数量已达15家[1] - 湖北国资的并购潮始于2023年，当年取得3家上市公司的实控权，2024年完成对4家上市公司的战略收购，为去年收购上市公司数量最多的地方国资之一[4] - 今年以来，凯龙股份、台基股份、山科智能以及君亭酒店、超卓航科也被湖北国资收购[4] 近期重大收购案例 - 12月2日，湖北文旅以每股25.71元，总价款14.99亿元受让君亭酒店29.99%股份，交易完成后控股股东变更为湖北文旅，实际控制人变更为湖北省国资委[1] - 湖北文旅主营业务为文化旅游、商业贸易、体育康养三大板块，拥有44家景区（其中5A级7家）、46家宾馆酒店（其中五星级2家），资产规模过千亿元[2] - 5天前，超卓航科的实际控制人也变更成了湖北省国资委[1] - 湖北交投集团控股超卓航科后，旗下上市公司达到3家，已控股楚天高速和微创光电[3] 产业布局战略 - 湖北国资不仅深耕化工、能源、交通等传统优势领域，还重点布局半导体、新能源、航空航天等新兴赛道[3] - 在传统产业方面，推动双环科技打造"盐-碱-磷"协同产业链，凯龙股份从民爆向新能源材料转型[3] - 在战略性新兴产业方面，台基股份发力车规级IGBT芯片研发，奥特佳开发新能源汽车热管理系统，超卓航科深耕航空航天增材制造，万润科技拓展半导体存储业务[3] - 湖北省国资委通过长江产业集团、湖北联投、湖北文旅、湖北交投等专业化平台分领域统筹，实现产业布局精准化[5] 资产整合与协同效应 - 湖北文旅入主君亭酒店后，拟将其控制的优质住宿业资产分批次注入上市公司，同时将参与的文商旅新项目转移给君亭酒店实施，并为其投融资活动提供增信支持[2] - 交投资本能為超卓航科未来投融资、并购重组等事项提供强有力的专业和资金支持[2] - 湖北省国资委将推动优质国有资源向上市公司集聚，台基股份、万润科技有望承接湖北省内半导体、数字经济领域的优质资产注入[6] - 东湖高新作为园区运营资产证券化的核心平台，可发行绿色ABS或产业园REITs[6] 政策支持与发展目标 - 根据湖北《新形势下重塑企业挂牌上市服务体系实施方案》，到2030年，湖北上市公司总数跻身全国第一方阵，科创板、创业板、北交所上市公司数量占比超50%[1] - 上市公司可依托湖北国有"三资"改革（资源资产化、资产证券化、资金杠杆化）的政策导向，盘活闲置土地、厂房、特许经营权等资产[5] - 楚天高速可将高速公路收费权、物流园区资产通过REITs或CMBS融资，君亭酒店可依托湖北文旅集团将酒店物业、景区收益权打包发行资产证券化产品[5] - 双环科技、凯龙股份等化工企业的闲置工业用地可通过转型开发新能源产业园实现资产利用与融资的结合[5]