| 证券代码：605128 | 证券简称：上海沿浦 | 公告编号：2024-053 | | --- | --- | --- | | 转债代码：111008 | 转债简称：沿浦转债 | | 上海沿浦金属制品股份有限公司 关于可转债预计满足转股价格修正条件的提示性公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗 漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 一、可转债发行上市概况 经中国证券监督管理委员会（证监许可［2022］2211 号）文核准，上海沿浦金属制品股 份有限公司（以下简称"上海沿浦"或"本公司"或"公司"）于 2022 年 11 月 2 日公 开发行了 384 万张可转换公司债券，每张面值 100 元，发行总额 3.84 亿元，期限 6 年。 经上海证券交易所"自律监管决定书〔2022〕320 号"文同意，公司本次公开发行的 3.84 亿元可转换公司债券于 2022 年 11 月 28 日起在上海证券交易所挂牌交易，债券简称"沿浦转 债"，债券代码"111008"。 根据有关规定和《上海沿浦金属制品股份有限公司公开发行 A 股可转换公司债券募集说 明 ...

公司概况 - 上海沿浦金属制品股份有限公司成立于1999年4月19日，主要生产汽车零部件中的金属构件，产品包括汽车座椅骨架总成、精密冲压件和精密注塑件等[9] - 公司坚持技术研发和科技创新，拥有大型精密和高强度汽车冲压模具的设计和制造技术，与东风李尔、麦格纳等知名汽车零部件厂商建立了良好合作关系[9][10] - 公司于2020年9月在上交所主板上市，截至2024年5月20日，公司股本为人民币118,404,369元[10] 公司业务布局 - 公司在全国各地设有16家母、分公司及全资子公司[11][12] - 公司控股2家公司，参股3家公司[12][13] - 2023年度公司实现营业收入15.19亿元，同比增长35.38%；2024年第一季度实现营业收入5.69亿元，同比增长103.44%[13][14] 主要业务情况 - 公司主要业务包括汽车座椅骨架总成、精密冲压件和精密注塑件等，其中座椅骨架总成销售占比50%-60%[16][17] - 公司的铁路专用集装箱项目已于2023年10月末达到量产状态，2024年1月达到相对稳产[19] - 公司参股公司主要生产销售汽车电子类产品，包括汽车侧踏步总成、车载半导体IGBT框架等[20] - 公司座椅骨架总成销售单价上升的主要原因是获取了更多新能源汽车品牌的订单，前排骨架销售占比提高[21][22][23]

报告公司投资评级 - 公司维持"买入"评级 [2] 报告的核心观点 公司业绩表现 - 24Q2 单季度扣非归母净利润环比增长5.5%,符合预期 [2] - 24Q2 单季度扣非归母净利润同比增长55% [2] - 预计24Q3业绩有望创单季度新高,得益于新业务持续上量及成本管控 [2] 公司新业务进展 - 公司从汽车座椅骨架逐步延伸至整椅业务,底层能力较强,座椅业务推进节奏有望超预期 [2] - 铁路专用集装箱业务持续上量 [2] - 24Q3起新产品进展值得期待 [2] 公司未来成长性 - 预计公司2024-2026年归母净利润分别为1.7亿、2.5亿、3.4亿,增速分别为+90%、+44%、+37% [2] - 看好公司未来成长的持续性与惊喜度 [2] 根据相关目录分别进行总结 主要观点 - 24Q2 扣非归母净利润环比增长,符合预期 [2] - 公司从汽车座椅骨架逐步延伸至整椅业务,底层能力较强,座椅业务推进节奏有望超预期 [2] - 铁路专用集装箱业务持续上量,24Q3起新产品进展值得期待 [2] - 预计公司2024-2026年业绩保持高增长 [2] 财务数据 - 公司2024-2026年预计归母净利润分别为1.7亿、2.5亿、3.4亿,增速分别为+90%、+44%、+37% [2] - 公司2024-2026年预计毛利率分别为15.5%、16.0%、17.0% [4] - 公司2024-2026年预计ROE分别为12.9%、15.6%、17.6% [4] 估值水平 - 公司2024-2026年预计市盈率分别为18.43倍、12.80倍、9.37倍 [4] - 公司2024-2026年预计市净率分别为2.37倍、2.00倍、1.65倍 [4] - 公司2024-2026年预计EV/EBITDA分别为10.85倍、7.80倍、5.56倍 [4]

公司概况 - 上海沿浦金属制品股份有限公司成立于1999年4月19日，主要生产汽车零部件中的金属构件，包括汽车座椅骨架总成、精密冲压件和精密注塑件及相关模具[8] - 公司在全国各地设有16家母、分公司及全资子公司[10][11] - 公司目前有2家控股公司和3家参股公司[11][12] - 2023年度公司实现营业收入15.19亿元，同比增长35.38%；2024年第一季度实现营业收入5.69亿元，同比增长103.44%[12][13] 主要业务情况 - 公司主要业务包括汽车座椅骨架总成、精密冲压件和精密注塑件及相关模具[15][16] - 其中汽车座椅骨架总成的销售占比为50%~60%，主要客户包括比亚迪、赛力斯、东风系主机厂等[16] - 精密冲压件、精密注塑件及相关模具的销售占比为40%-50%[16] - 公司的铁路专用集装箱项目已于2023年10月末达到量产状态，2024年1月达到相对稳产[18][19] 业绩增长分析 - 公司最近几年业绩增长较快，2023年度营业收入同比增长35.38%，2024年第一季度同比增长103.44%[17] - 座椅骨架总成销售单价上升的主要原因是:公司新接了更多来自国内知名自主品牌或新势力的项目,新项目的汽车座椅骨架总成订单基本都是打包供应该款新车型的全套座椅骨架,单车销售单价大幅提高[22][23] 参股公司业务 - 公司参股公司黄山沿浦泽汇汽车科技有限公司主要研发生产销售汽车电子类产品,包括汽车侧踏步总成、车载半导体IGBT框架、变速箱Leadframe引线框架等[20]

重要内容提示： 一、可转债上市概况 关于可转债转股结果暨股份变动的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗 漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 经中国证券监督管理委员会（证监许可［2022］2211 号）文核准，上海沿浦金属制品 股份有限公司（以下简称"上海沿浦"或"本公司"或"公司"）于 2022 年 11 月 2 日公 开发行了 384 万张可转换公司债券，每张面值 100 元，发行总额 3.84 亿元，期限 6 年。 | 证券代码：605128 | 证券简称：上海沿浦 | 公告编号：2024-051 | | --- | --- | --- | | 转债代码：111008 | 转债简称：沿浦转债 | | 上海沿浦金属制品股份有限公司 "沿浦转债"自 2024 年 4 月 1 日至 2024 年 6 月 30 日期间，转股的金额为 1,000 元，因 转股形成的股份数量为 31 股。 "沿浦转债"自 2023 年 5 月 8 日至 2024 年 6 月 30 日期间，转股的金额为 140,000 元， 因转股形成的股份数量为2,983股，占可 ...

预测2024年半年度业绩 - 公司预计2024年半年度实现归属于上市公司股东的净利润为6,100.22万元左右，同比增加92.29%左右[3][7] - 公司预计2024年半年度实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为5,640.91万元左右，同比增加94.72%左右[4][8] 业务情况 - 公司主要生产汽车座椅骨架总成、精密冲压件、精密注塑件，2024年半年度新项目增多，市场订单量充足，业绩递增[10]

证券代码：605128 债券代码：111008 证券简称：上海沿浦 债券简称：沿浦转债 上海沿浦金属制品股份有限公司 公开发行可转换公司债券 受托管理事务报告（2023 年度） 债券受托管理人 上海市浦东新区银城中路200号中银大厦39楼 二〇二四年六月 重要声明 本报告依据《公司债券发行与交易管理办法》（以下简称"《管理办法》" ）、《上海沿浦金属制品股份有限公司公开发行可转换公司债券之债券受托管 理协议》（以下简称"《受托管理协议》"）、《上海沿浦金属制品股份有限公 司公开发行可转换公司债券募集说明书》（以下简称"《募集说明书》"）、《 上海沿浦金属制品股份有限公司2023年年度报告》等相关公开信息披露文件、 第三方中介机构出具的专业意见等，由本期债券受托管理人中银国际证券股份 有限公司（以下简称"中银证券"）编制。 本报告不构成对投资者进行或不进行某项行为的推荐意见，投资者应对相 关事宜做出独立判断，而不应将本报告中的任何内容据以作为中银证券所作的承 诺或声明。在任何情况下，投资者依据本报告所进行的任何作为或不作为，中 银证券不承担任何责任。 2 | 目录 | | --- | | | 重要声明 2 | ...

上海市广发律师事务所 关于上海沿浦金属制品股份有限公司 2024 年第二次临时股东大会的法律意见书 公司已向本所保证和承诺，公司向本所律师所提供的文件和所作的陈述和说 明是完整的、真实的和有效的，有关原件及其上面的签字和印章是真实的，且一 切足以影响本法律意见书的事实和文件均已向本所披露，而无任何隐瞒、疏漏之 处。 在本法律意见书中，本所律师根据《股东大会规则》的要求，仅就本次股东 大会的召集、召开程序是否合法及是否符合《公司章程》、出席会议人员资格和 会议召集人资格的合法有效性、会议表决程序和表决结果的合法有效性发表意见， 而不对本次股东大会所审议的议案内容和该等议案中所表述的事实或数据的真 实性和准确性发表意见。 本法律意见书仅供本次股东大会之目的使用，不得被任何人用于其他任何目 1 的。本所同意，公司可以将本法律意见书作为公司本次股东大会公告材料，随其 他需公告的信息一起向公众披露，本所依法对发表的法律意见承担责任。 本所律师根据相关法律、法规和规范性文件的要求，按照律师行业公认的业 务标准、道德规范和勤勉尽责精神发表意见如下： 一、本次股东大会的召集和召开程序 本次股东大会是由公司董事会根据 2024 ...

| 证券代码：605128 | 证券简称：上海沿浦 | 公告编号：2024-049 | | --- | --- | --- | | 转债代码：111008 | 转债简称：沿浦转债 | | 上海沿浦金属制品股份有限公司 关于 2024 年第一季度业绩说明会召开情况的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大 遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 上海沿浦金属制品股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 06 月 07 日(星期五) 上午 11:00-12:00 在上海证券交易所"上证路演中心" （网址： http://roadshow.sseinfo.com/）以网络互动交流方式召开了 2024 年第一季度业绩说明 会，现将说明会召开情况公告如下： 一、本次业绩说明会召开情况 公司于 2024 年 6 月 1 日在上海证券交易所网站（www.see.com.cn）及指定信息披露 媒体披露了《上海沿浦金属制品股份有限公司关于召开 2024 年第一季度业绩说明会的公 告》（公告编号：2024-043）。 2024 年 06 月 07 日(星期五) ...

| 证券代码：605128 | 证券简称：上海沿浦 | 公告编号：2024-050 | | --- | --- | --- | | 转债代码：111008 | 转债简称：沿浦转债 | | 上海沿浦金属制品股份有限公司 2024 年第二次临时股东大会决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 本次会议是否有否决议案：无 一、 会议召开和出席情况 | 1、出席会议的股东和代理人人数 | 6 | | --- | --- | | 2、出席会议的股东所持有表决权的股份总数（股） | 65,719,400 | | 3、出席会议的股东所持有表决权股份数占公司有表决权股 | | | 份总数的比例（%） | 55.5042 | (四) 表决方式是否符合《公司法》及《公司章程》的规定，大会主持情况等。 (一) 股东大会召开的时间：2024 年 6 月 7 日 (二) 股东大会召开的地点：上海市闵行区浦江镇江凯路 128 号上海沿浦金属 制品股份有限公司行政大楼四楼会议室（八） (三) 出席会议的普通股股东和恢复表决权 ...