公司概况 - 公司于2020年7月10日在上海证券交易所上市，股票代码为605199.SH，注册资本40,010.8752万人民币[18] - 本次发行前后无限售条件股份均为400,108,752股，持股比例均为100%[22] - 截至2023年12月31日，前十大股东合计持股315,243,923股，持股比例78.80%，葫芦娃投资发展股份有限公司持股占比41.76%[23] 业绩数据 - 2023年度营业收入为190,518.22万元，归属于母公司所有者净利润为10,649.78万元[31] - 2023年度现金分红金额为5,001.36万元，占净利润比率为46.96%[27] - 2023年12月31日资产总额为306,054.87万元，负债总额为190,117.54万元，资产负债率为62.12%[29] - 2023年度经营活动现金流量净额为2,825.23万元，投资活动现金流量净额为 - 52,421.14万元，筹资活动现金流量净额为55,305.55万元[33][34] - 2023年末流动比率为1.33倍，速动比率为1.09倍，合并资产负债率为62.12%，母公司资产负债率为55.70%[35] - 2023年度应收账款周转率为4.47次/年，存货周转率为3.76次/年，总资产周转率为0.71次/年[35] - 2023年度利息保障倍数为9.02倍，每股经营活动现金净流量为0.07元/股，每股净现金流量为0.14元/股[35] - 2023年研发费用占营业收入比重为4.93%[35] - 2021 - 2023年，公司扣除非经常性损益前后孰低的加权平均净资产收益率分别为5.50%、7.01%和7.76%，平均值不低于6.00%[68] - 最近三年，公司经营活动产生的现金流量净额分别为10248.39万元、23871.14万元和2825.23万元[67] - 报告期各期，公司归属于母公司股东的非经常性损益分别为2171.37万元、1762.87万元和2469.10万元，占净利润比例分别为30.10%、20.57%和23.18%，主要为政府补助[105] 发行情况 - 本次发行为向不特定对象发行可转换公司债券，发行对象待确定[45] - 本次发行拟募集资金不超50000万元，用于“南宁生产基地二期项目”“数字化建设项目”及“补充流动资金”[59][60][77][110] - 可转换公司债券转股期限自发行结束之日起满6个月后的第一个交易日起至到期日止[79] - 可转换公司债券初始转股价格不低于募集说明书公告日前二十个交易日公司股票交易均价和前一个交易日均价[79] 风险提示 - 中药材和原料药价格易波动，或影响盈利能力[81] - 应收账款有上升趋势，未来规模可能扩大，有坏账风险[82][83] - 市场推广费逐年上升，未来或进一步增加，可能影响盈利水平[84] - 持续增加研发投入，在研项目费用化后将影响业绩[86] - 医药市场竞争加剧，公司面临压力[87] - 部分药品参加集中采购招标或挂网，落标或中标价下降可能影响业绩[88] - 带量采购政策推广，试点药品范围扩大，部分产品价格可能大幅下降[91] - 主要化学药品若未通过一致性评价或通过时间晚于其他企业，会对经营业绩产生不利影响[93] 项目进展 - 项目立项于2023年4月14日得到保荐及立项委员会审批同意[40] - 2023年5月15 - 19日，投行委质控部对项目进行非现场核查，5月25日出具项目质量控制报告[41][42] - 2023年6月1日内核委员会召开内核会议审议通过并同意向上交所推荐[43] - 2023年3月16日，公司召开第三届董事会和监事会2023年第一次临时会议，审议通过本次发行相关议案；5月12日，2022年年度股东大会审议通过相关议案[55] 公司荣誉与优势 - 位列2023年海南省企业百强、制造业企业40强榜单[109] - 被认定为“2023年海南省级企业技术中心”[109] - 入选中国医药工业信息中心2022年中国医药工业最具成长力企业榜单[109] - 在米思会2022年中国中成药企业TOP100榜单中位列第43位[109] - 小儿肺热咳喘和肠炎宁产品在OTC市场占有率位居同类产品第二名[109] - 在儿科用药领域形成较完整产品体系，涵盖儿童呼吸、消化及全身抗感染用药[110] - 投资建设十六类药品制剂生产线，是国内剂型较齐全的制药企业[110] - 拥有较多纳入国家基本药物和医保目录的药品，可调整产品组合[110] 控股股东情况 - 截至募集说明书签署日，控股股东葫芦娃投资、实际控制人汤旭东及其一致行动人合计持股30676.80万股，占总股本比例为76.67%，累计质押股份8198.60万股，占其持股数量比例为26.73%，占公司总股本比例为20.49%[106] 在建工程情况 - 截至2023年12月31日，公司在建工程余额为87362.57万元，主要为葫芦娃集团美安儿童药智能制造基地项目和南宁生产基地二期项目[107] 募集资金项目预期 - 南宁生产基地二期项目计划新增年产液体制剂及颗粒制剂9050万盒的生产能力[98] - 项目实施后公司生产和信息化管理能力将提升，综合实力进一步增强[110] - 本次发行有利于巩固公司行业领先地位，增强市场竞争力[111]

业绩总结 - 2023 - 2021年公司营业收入分别为190,518.22万元、151,504.65万元、135,379.32万元，2021 - 2023年复合增长率为18.63%[38] - 2023 - 2021年公司归母净利润分别为10,649.78万元、8,568.20万元、7,213.79万元，2021 - 2023年平均归母净利率为5.52%[38] - 2023年公司整体毛利率为52.77%，较2022年下降5.08%[93] - 2023年配送模式收入60082.85万元，占比31.54%，毛利率76.93%；经销模式收入55822.16万元，占比29.30%，毛利率51.26%；直销模式收入74613.20万元，占比39.16%，毛利率34.44%[104] 用户数据 - 2021 - 2023年公司营业收入来自持续合作客户金额分别为41746.08万元、44402.71万元及37820.03万元，占比分别为96.07%、97.33%及67.75%[84] - 2023年新增客户比例较多，新增客户收入18002.13万元，占比32.25%[84][85] 未来展望 - 未来三年（2024 - 2026年）公司预计营业收入分别为226,010.49万元、268,114.74万元、318,062.73万元[38] - 未来三年（2024 - 2026年）公司预计归母净利润分别为12,486.23万元、14,812.33万元、17,571.77万元[38] - 未来三年（2024 - 2026年）公司现金分红金额分别为3,745.87万元、4,443.70万元、5,271.53万元，合计13,461.10万元[38] 新产品和新技术研发 - 数字化建设项目计划投资总额为10,680.52万元，软件投资6,708.12万元占比62.81%，硬件投资3,972.40万元占比37.19%[13][14] 市场扩张和并购 - 2023年度收购江西荣兴后存在部分原料药中间体经销收入，合作模式与制剂经销相同[74] 其他新策略 - 本次拟发行可转债募集资金总额不超50,000.00万元，用于南宁生产基地二期项目25,000.00万元、数字化建设项目10,000.00万元、补充流动资金15,000.00万元[4] - 南宁生产基地二期项目预计内部收益率为15.14%、静态投资回收期为8.53年（含建设期）[4] - 南宁生产基地二期项目达产后将新增年产液体及颗粒制剂9,050万盒的生产能力[23]

公司概况 - 公司成立于2005年6月22日，2016年3月8日设立股份公司，2020年7月10日上市[14] - 公司注册资本为40,010.8752万人民币[14] 产品情况 - 报告期内公司拥有346个药品批文，66种产品进入国家基药目录，112种产品进入国家医保目录[15] - 公司有52个在产在销儿童药品种，治疗范围覆盖70%以上儿童疾病领域病种[15] - 公司在研产品中有67个儿童药产品[15] 财务数据 - 2023年末资产总额306,054.87万元，负债总额190,117.54万元，所有者权益115,937.33万元，资产负债率62.12%[18] - 2023年度营业收入190,518.22万元，营业利润13,693.76万元，净利润11,262.09万元[20] - 2023年经营活动现金流量净额2,825.23万元，投资活动现金流量净额 -52,421.14万元，筹资活动现金流量净额55,305.55万元[23] - 2023年末流动比率1.33倍，速动比率1.09倍，应收账款周转率4.47次/年，存货周转率3.76次/年[24] - 2023年研发费用占营业收入比重4.93%[24] - 报告期各期，公司归属于母公司股东的非经常性损益分别为2171.37万元、1762.87万元和2469.10万元，占比分别为33.06%、30.10%、20.57%和23.18%[49] - 截至2023年12月31日，公司在建工程余额为75,699.70万元[52] 风险提示 - 公司生产所需中药材和原料药价格易波动，或影响盈利能力[26] - 公司应收账款规模扩大，面临坏账风险[27] - 公司市场推广费逐年上升，或影响盈利水平[28] - 公司研发项目存在进度不及预期和加大投入影响业绩的风险[30] - 公司面临市场竞争加剧和产品招投标落标或降价的风险[31][33] - 带量采购政策使入围和中选药品价格大幅下降，公司部分产品价格或受影响，未中标可能影响盈利能力[35] - 公司开展仿制药一致性评价增加成本，未通过或影响业绩[37][38] - 国家基本药物目录和医保目录调整，若公司主要产品被调出，将对经营产生不利影响[39] - 公司个别销售员工或推广服务商可能存在不合规商业行为，损害品牌形象，影响业绩[40][41] - 公司募投及在建项目可能因政策、市场等因素，出现未能按期运营或不达预期效益的风险[42] - 公司募投项目“南宁生产基地二期项目”新增产能可能无法完全消化[43] - 公司可转债若在转股期未全部转股，需偿付本金和利息，对财务费用和现金流产生压力[44] - 可转债价格受多种因素影响，可能异常波动或偏离投资价值，使投资者受损[45] - 控股股东累计质押8198.60万股，占其持股数量比例为26.73%，占公司总股本的比例为20.49%，质押股份可能面临处置风险[50][51] 可转债发行 - 本次可转债发行总额不超过50,000.00万元[53] - 本次发行的可转换公司债券每张面值为100元，按面值发行[54][55] - 本次可转换公司债券预计募集资金量不超过50,000.00万元[57] - 本次发行由中信建投证券以余额包销方式承销[60] - 中信建投证券指定杨慧泽、王辉担任本次发行的保荐代表人[68] - 本次证券发行项目的协办人为俞皓南[71] - 本次证券发行项目组其他成员包括耿贤桀、高靖翔、张瑞萱[72] 保荐相关 - 截至2024年5月8日，保荐人衍生品交易部持有发行人295,958股股票[76] - 保荐人认为发行人符合国家产业政策[81] - 发行人已就本次向不特定对象发行可转换公司债券履行规定的决策程序[80] - 保荐人作出多项承诺，包括确信发行人符合发行上市规定等[78] - 保荐人在本次向不特定对象发行可转换公司债券结束当年的剩余时间及以后1个完整会计年度内对发行人进行持续督导[83] - 保荐人提醒并督导发行人根据约定及时通报有关信息[84] - 保荐人督促发行人和其他中介机构配合保荐人履行保荐职责[84] - 保荐人在保荐期间与发行人及时有效沟通，督导其遵守相关法律法规[84] - 保荐人认为本次葫芦娃向不特定对象发行可转换公司债券符合相关规定[85] - 中信建投证券同意作为葫芦娃本次发行可转换公司债券的保荐人并承担相应责任[85] - 保荐人督导上市公司建立健全并有效执行信息披露制度[83] - 保荐人督导发行人遵守《公司章程》及有关决策制度规定[83] - 保荐人督导发行人严格按照投资计划使用募集资金[83] - 保荐人督导发行人严格按照《公司章程》的规定履行对外担保的决策程序[83]

会议信息 - 2024年5月23日10:00 - 11:30举行2023年度暨2024年Q1业绩说明会[2] - 地点为上海证券交易所上证路演中心[2] - 方式为视频录播和网络文字互动[2] 投资者参与 - 2024年5月16 - 22日16:00前可提问[2] - 2024年5月23日可在线参与业绩说明会[5] 联系方式 - 联系人王海燕，电话0898 - 68634767[7] - 邮箱huluwa@huluwayaoye.com[8]

活动信息 - 2024年5月14日14:00 - 17:00举办活动[1] - 平台登陆地址为http://rs.p5w.net[1] - 公司主要高管人员参加[1] 沟通情况 - 以网络在线“一对多”形式交流[1] - 沟通2023年年报披露、财务数据等问题[1]

新产品和新技术研发 - 公司收到盐酸溴己新注射液、地氯雷他定片《药品注册证书》[2] - 公司对盐酸溴己新注射液累计投入研发费用312.53万元[4] - 公司对地氯雷他定片累计投入研发费用1306.24万元[6] 未来展望 - 药品获证丰富产品线，对发展有积极作用[7] - 药品销售业绩受政策和市场影响存在不确定性[8]

人员情况 - 2023年末安永华明有合伙人245人，执业注册会计师近1800人[1] 业绩总结 - 2022年度业务总收入59.06亿元，审计业务收入56.69亿元[1] - 2022年度证券业务收入24.97亿元，A股上市公司年报审计收费9.01亿元[1] 审计安排 - 2023年续聘安永华明为审计机构，审计委员会进行相关沟通[4][6] - 2024年审计委员会沟通审计情况，事务所出具标准无保留意见报告[8]

公司治理 - 独立董事刘秋云出席董事会4次、股东大会1次，均亲自出席[5] - 刘秋云出席审计委员会会议4次、薪酬与考核委员会会议1次，均亲自出席[6] - 刘秋云2023年参加3次公司业绩说明会与中小投资者沟通[10] - 2023年度刘秋云在公司现场工作时间为15天[12] 财务与内控 - 2023年公司财务及非财务报告内控有效，无重大缺陷[7] - 报告期内公司未发生重大关联交易[14] - 2023年不存在公司及相关方变更或豁免承诺方案[15] - 2023年4月拟续聘安永华明为审计机构，聘期一年[18] - 任职期间公司财务负责人未变更[20] - 任职期间无会计准则外会计政策等变更[21] 薪酬方案 - 独立董事审议2023年度公司董高人员薪酬方案[23] - 认为方案合理，未损害公司及股东利益[23] - 同意2023年度董高人员薪酬方案内容[24] 未来展望 - 2023年度独立董事履职遵循原则，维护公司及股东权益[25] - 任职期内加强与各层级交流，促进公司发展[25]

公司概况 - 公司2020年7月在上交所主板上市，是海南自贸港建设总体方案公布以来海南省首家上市企业[20] - 公司总部位于海南省海口市海口国家高新区药谷工业园二期药谷四路8号[21] - 公司主要业务聚焦儿童药领域，专注药品研发、生产和销售[21] - 公司主要运营地包括海南海口、广西南宁等地[21] 业绩数据 - 2023年营业收入为190,518.22万元，每股收益0.27元，净利润10,649.78万元[26] - 2023年研发费用投入14,776.59万元[26] 产品情况 - 公司拥有346个药品批文，其中66种产品进入国家基药目录，112种产品进入国家医保目录[21] - 公司有52个在产在销儿童药品种，覆盖70%以上儿童疾病领域病种[24] - 公司在研儿童药产品有67个[24] - 公司有20个保健食品项目，6个已上市，14个在研[24] 人员数据 - 公司员工总数为2468人[21] - 女性员工占比56.08%，员工人均培训时长16.75小时/人，培训覆盖率100%[26] - 截至报告期末，公司党员总数120人，吸收入党积极分子16人，培养对象7人，接收入党申请书9份[36] - 董事会董事7名，其中独立董事3名、女性董事5名；监事会监事3名，其中职工监事1名[42] - 截至报告期末，公司研发团队有249名研发科技人员，占员工总数10.08%[120] 研发成果 - 2023年公司获得3个药品注册证书，完成19个项目申报受理、42个项目试产、33个项目验证生产，新开展8个研究项目[120] - 截至报告期末，公司药品在研品种128个，其中在研儿童药品67个[120] - 报告期内，公司及下属两家子公司通过GB/T 29490 - 2013知识产权管理体系认证并完成第二次监督审核[123] - 截至报告期末，公司及下属各子公司持有国内专利107件、商标593件、著作权11件[128] - 2023年公司登记商标65件[128] 质量与管理 - 2023年公司质量目标中质量标准认证通过GB/T19001 - 2016、ISO9001：2015质量管理体系再认证审核[132] - 2023年公司成品交付合格率和准时率均达100%[132] - 公司通过GB/T19001 - 2016、ISO9001：2015质量管理体系再认证审核[135] - 公司建成以ISO 9001、ICHQ10、GMP为主线的质量管理体系并通过ISO 9001认证[136] - 2023年公司累计组织员工参与质量培训超1906人次，GMP相关培训达近百项[142] 营销与客户 - 城市医疗事业部报告期内开展各类培训活动234场，受众4365人次[160] - 公司通过问卷调查每季度开展客户满意度调查，平均满意度达95%以上[164] - 营销新员工培训参与人次为147人次[169] - 未来之翼专项培训参与人次超过500人次[169] - 商务能力提升培训参与人次超过40人次[169] 供应商管理 - 公司每年针对供应商开展1次评估[170] - 报告期内公司完成170余家供应商审核，审核覆盖率达100%[173] 员工管理 - 劳动合同签订率达100%[181] - 为43名优秀员工提供薪酬提升[183] - 整体招聘834人，引进管培生38人和实习生87人[186] - 开展员工食堂满意度调查2次[193] - 共组织培训132场，员工参与培训4484人次，培训覆盖率为100%[194] 环保相关 - 2023年温室气体排放总量（范围一、二）为26,234.86吨二氧化碳[26] - 每万元营收有害废弃物产生量为0.33千克/万元营收[26] - 公司废弃物分类收集和处理率目标达100％[71] - 公司防患整改率达100%，排查7起环境保护隐患均已完成整改[74] - 公司员工环境管理培训覆盖率为69.1%[75] - 2台锅炉安装低氮燃烧器，年节约天然气约6400m³[82] - 照明管理年节约用电约8MWh[82] - 电脑管理年节约用电约2MWh[82] - 空调温度控制年节约用电约6MWh[82] - 2024年4月3日，广西维威来宾提取车间因废水排放问题被罚款33.40万元[91] - 2024年4月15日，广西维威来宾提取车间获环保处罚非重大违法违规证明[91]

审计委员会 - 2023年8月28日成员调整为刘秋云、王世贤、汤琪波[1] - 2023年共召开4次会议[4] 会议情况 - 4月14日审议2022年度报告及2023年工作计划等议案[4][5] - 8月25日审议2023年半年度报告等并听取审计部总结[5] - 10月27日审议2023年第三季度报告及审计总结[5] - 12月28日审议2023年年度审计总结及2024年计划[6] 审计相关 - 续聘安永华明为2023年度审计机构，聘期一年[9] - 审阅报告认为财务报告真实准确完整[10] - 指导内审未发现重大问题[11] - 审阅内控报告认为有效无待整改缺陷[12]