一、涉及公司 贯石科技[1][2][3][4][5] 二、核心观点和论据 （一）业绩增长 1. 2024年前三季度营业总收入9.96亿元同比增长53.09%[1] 2. 规模净利润1172.03万元，扣非规模净利润615.13万元[1] 3. 资产规模持续增加，报告期末总资产28.50亿元同比增长64.76%，规模净资产10.66亿元同比增长1.19%[1] 4. 经营活动产生的现金流量金额4026.80万元同比增长76.33%[1] （二）研发投入 1. 2024年前三季度研发投入4183.57万元为现有业务提供技术支持及未来发展奠定基础[1][2] （三）产品相关 1. 半导体显示器件产品细分多样 - 偏光片是关键材料，公司以矩形偏光片为主，加工能力覆盖11英寸至100英寸产品，适用于电视、显示器等，中大尺寸产线主导，新签行业龙头客户[2] - 功能性器件采用磨切方式生产，应用于智能手机和平板电脑显示模组及配件，可定制非标准零部件，具备高精密高附加值产品生产能力[2][3] - 信号连接器实现信号传输功能，可设计转接装置提供屏幕测试解决方案[3] - 特种胶棉材料包括多种产品，可广泛用于工业、轨道交通及汽车行业，能满足定制化需求，已与汽车产业龙头合作[3] 2. 光眼模板项目进展顺利 - 现场房建设已完成，设备交付已过半[4] - 预计2025年实现45纳米光眼模板量产，2028年实现28纳米光眼模板量产，全部达产后年产1.25万片，预计年营业收入达8.5亿[4] - 项目建成投产后将成为国内先进独立光眼模板生产企业，填补国内空白，打破国外垄断，提高产业安全性和可控性[4] （四）客户资源 1. 直接客户主要为显示面板制造商，包括京东方、华新光电、慧科、富士康等行业龙头企业[4] 2. 产品最终应用于华为、小米、OPPO、vivo、海信、创为、苹果、三星等知名消费电子品牌商畅销机型[4] （五）未来战略布局 1. 秉承经营理念，进行一大一小一微战略布局 - 大级布局大尺寸屏幕相关产业，以超高清、4K、8K、大尺寸液晶面板及大尺寸偏光片为主导[5] - 小级布局小尺寸屏幕相关产业，以功能性器件上游核心材料为主导[5] - 微级布局微电子生产核心材料相关产业，以半导体光焰模板为主导[5] - 以客户需求为出发点，技术研发为驱动力，打造细分领域主力军和领跑者[5] 三、其他重要内容 1. 特种胶粘材料通过模切工序加工为客户指定形状满足定制化需求[3] 2. 公司的液晶面板由多种材料组成，是电子产品显示成像的核心部件[3]

公司概况 - 冠石科技于2024年11月8日通过网络互动形式召开第三季度业绩说明会 [1] - 参与人员包括董事长张建巍、总经理门芳芳、董事会秘书王顺利、财务总监潘心月及独立董事刘汉明、江小三 [1] 业绩表现 - 2024年前三季度，公司实现营业收入9.96亿元，同比增长53.09% [2] - 归属于上市公司股东的净利润为1172.03万元，同比下降75.38% [2] 产品应用 - 特种胶粘材料主要应用于工业、轨道交通及汽车行业 [2] 光掩膜板项目 - 光掩膜版制造项目厂房已建设完成，首台电子束掩膜版光刻机于2024年7月中旬交付 [2] - 项目已取得所需用地的不动产权证书，并完成所有前置审批手续 [2] - 预计2025年实现45nm光掩膜版的量产，2028年实现28nm光掩膜版的量产 [3] 未来展望 - 公司将继续努力提升自身实力，为股东创造更大价值 [2]

资金情况 - 原项目计划使用募集资金45586.79万元[13] - 截至2024年9月30日实际投入19646.41万元[13] - 原项目剩余募集资金本金25940.38万元[13] 项目变更 - 拟投入光掩膜版制造项目资金25886.79万元[13] - 项目利息净额为2155.09万元[13] - 变更投向总金额占总筹资额比例61.51%[13] 会议相关 - 2024年11月12日14点45分召开股东大会[5] - 议案已通过相关会议审议[13] - 登记及表决方式详见通知[11]

募集资金 - 公司首次公开发行1827.5万股，发行价27.42元/股，募集资金总额50110.05万元，净额45586.79万元[1] 原项目情况 - “功能性结构件、超高清液晶显示面板及研发中心”项目总投资50000万元，拟用募集资金45586.79万元，建设期延至60个月[4][5][7] - 截至2024年9月30日，原项目累计投入19646.41万元，投入进度43.10%[9][10] - 原项目已投入16913.66万元购置5条液晶面板生产线等设备[10] - 公司调减原项目投入，变更后拟用募集资金19700万元，剩余53.59万元待交付验收通过后结项[12] 新项目情况 - 新项目“光掩膜版制造项目”拟投资总额160994.66万元，建成后年产12450片半导体光掩膜版[13][14] - 新项目投资中建设投资占比95.24%，建设期利息占比2.16%，铺底流动资金占比2.60%[14] - 截至2024年9月30日，新项目已投入102608.36万元，剩余资金缺口用原项目剩余资金及利息补足，不足部分由自有和自筹资金补足[15] - 公司预计新项目2025年实现45nm光掩膜版量产，2028年实现28nm光掩膜版量产[13] - 新项目预计2025年起实现营业收入，全部达产后正常年预计营收85653万元（不含税），净利润21367.55万元，投资财务内部收益率14.23%（所得税后）[25] 项目时间节点 - 2023年5月16日公司董事会通过投资建设光掩膜版制造项目议案并签署协议[17] - 2023年6月13日公司股东大会审议通过投资建设光掩膜版制造项目议案[17] - 2023年10月新项目开工建设[17] - 2024年7月中旬首台电子束掩膜版光刻机交付[17] - 2024年10月24日，公司拟将原计划部分剩余募集资金及利息变更用于新项目[40] 市场数据 - 2021年中国半导体光掩膜版市场规模约63亿元，2022年约74亿元，同比增长约17%，预计2025年达100亿元[23] 财务数据 - 截至2024年9月30日，公司货币资金5.73亿元，资产负债率为62.59%[35] - 截至2024年9月30日，公司固定资产账面价值为27380.79万元，无形资产账面价值为4670.65万元[36] 项目风险 - 新项目涉及关键设备大部分需进口，部分设备存在进口风险[33] - 新项目技术水平若未达产业化要求存在延期投产风险[34] - 新项目投资资金来源多样，公司筹措资金存在风险，项目投入或推高资产负债率等[35] - 新项目建成后折旧、摊销将增加，若收益低于预期公司利润可能下滑[36] - 新项目建设及完成后受多种因素影响，可能无法达到预期经济效益[37] - 我国光掩膜版行业市场环境受多种因素影响会波动，新竞争者涌入或使竞争激烈[38]

证券代码：605588 证券简称：冠石科技 公告编号：2024-072 南京冠石科技股份有限公司 关于变更募集资金投资项目的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 变更募集资金投向的金额：28,041.88万元（具体以转出当日募集资金银行余 额为准） 新项目预计正常投产并产生收益的时间：新项目已于2023年10月开工建设， 总建设期5年，预计2025年公司实现45nm光掩膜版的量产，2028年实现28nm光掩 膜版的量产，全部达产后，预计年营业收入85,653.00万元（不含税），净利润 21,367.55万元，项目投资财务内部收益率为14.23%（所得税后）。（该预计数据 不代表公司的盈利预测和经营业绩的承诺，能否实现取决于宏观经济环境、市场 需求状况、国家产业政策调整等多种因素，存在较大的不确定性。） 本次变更募集资金项目尚需提交股东大会审议。 根据战略规划和经营需要，南京冠石科技股份有限公司（以下简称"公司"） 于2024年10月24日召开了第二届董事会第二十一次会议、第二届监事会第十七次 ...

营业收入情况 - 本报告期营业收入339,651,997.15元，同比增长45.08%；年初至报告期末营业收入996,391,017.82元，同比增长53.09%，主要因拓展新客户，产品销量和销售额增加[2][7] - 2024年前三季度营业总收入996,391,017.82元，较2023年前三季度的650,858,784.43元增长约53.09%[15] 净利润情况 - 本报告期归属于上市公司股东的净利润 -8,585,388.78元，同比下降146.82%；年初至报告期末为11,720,277.68元，同比下降75.38%[2] - 本报告期归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 -9,711,028.94元，同比下降161.42%；年初至报告期末为6,151,265.25元，同比下降85.87%，主要因产品销售毛利率下降及子公司项目投入费用增加[2][8] - 2024年第三季度归属于母公司股东的净利润为11,720,277.68元，2023年同期为47,605,932.53元[17] 每股收益情况 - 本报告期基本每股收益 -0.12元/股，同比下降148.00%；年初至报告期末为0.16元/股，同比下降75.38%[4] - 本报告期稀释每股收益 -0.12元/股，同比下降148.00%；年初至报告期末为0.16元/股，同比下降75.38%[4] - 2024年前三季度基本每股收益为0.16元/股，2023年同期为0.65元/股[17] - 2024年前三季度稀释每股收益为0.16元/股，2023年同期为0.65元/股[17] 净资产收益率情况 - 本报告期加权平均净资产收益率 -0.80%，较上年减少2.61个百分点；年初至报告期末为1.10%，较上年减少3.53个百分点[4] 总资产与所有者权益情况 - 本报告期末总资产2,849,971,303.01元，较上年度末增长64.76%，主要因子公司项目持续投入，长期资产增加[4][8] - 本报告期末归属于上市公司股东的所有者权益1,066,212,474.94元，较上年度末增长1.19%[4] - 2024年第三季度末资产总计2,849,971,303.01元，较之前的1,729,752,106.15元增长约64.77%[13] 非经常性损益情况 - 年初至报告期末非经常性损益合计5,569,012.43元[6] 股东情况 - 报告期末普通股股东总数前10为15,280 [9] - 张建巍持股45,833,333股，持股比例62.29% [9] - 镇江冠翔企业管理中心（有限合伙）持股2,250,000股，持股比例3.06% [9] 资产项目对比情况 - 2024年9月30日货币资金为572,624,978.49元，2023年12月31日为415,378,552.22元 [12] - 2024年9月30日交易性金融资产为244,671,344.92元，2023年12月31日为50,379,776.46元 [12] - 2024年9月30日应收账款为355,991,445.74元，2023年12月31日为252,094,510.30元 [12] - 2024年9月30日预付款项为2,498,480.67元，2023年12月31日为15,248,115.72元 [12] - 2024年9月30日其他应收款为54,024,907.59元，2023年12月31日为89,120,229.26元 [12] - 2024年9月30日存货为142,520,048.02元，2023年12月31日为133,696,454.65元 [12] - 2024年9月30日流动资产合计为1,472,881,301.70元，2023年12月31日为978,997,433.41元 [12] 营业成本与利润情况 - 2024年前三季度营业总成本996,186,315.66元，较2023年前三季度的598,393,363.15元增长约66.48%[16] - 2024年前三季度营业利润4,782,153.26元，较2023年前三季度的54,247,519.85元下降约91.18%[16] - 2024年前三季度利润总额4,735,249.73元，较2023年前三季度的54,301,306.53元下降约91.28%[16] 负债情况 - 2024年第三季度末负债合计1,783,758,828.07元，较之前的676,072,536.66元增长约163.84%[14] 固定资产与在建工程情况 - 2024年第三季度末固定资产273,807,948.53元，较之前的276,825,557.79元下降约1.1%[13] - 2024年第三季度末在建工程700,266,048.60元，较之前的32,910,119.81元增长约2027.79%[13] 借款情况 - 2024年第三季度末短期借款490,271,891.66元，较之前的225,205,745.84元增长约117.7%[13] - 2024年第三季度末长期借款778,205,742.90元，较之前的121,100,000.00元增长约543.44%[14] 现金流量情况 - 年初至报告期末经营活动产生的现金流40,268,022.68元，同比增长76.33%，主要因本期销售及回款增加[2][8] - 2024年前三季度经营活动产生的现金流量净额为40,268,022.68元，2023年同期为22,836,256.01元[18] - 2024年前三季度投资活动产生的现金流量净额为 - 889,751,769.29元，2023年同期为 - 203,156,326.18元[20] - 2024年前三季度筹资活动产生的现金流量净额为905,713,107.52元，2023年同期为338,576,300.40元[20] - 2024年前三季度销售商品、提供劳务收到的现金为1,056,088,478.93元，2023年同期为725,749,558.05元[18] - 2024年前三季度收到的税费返还为3,330,685.30元，2023年同期为67,579.09元[18] - 2024年前三季度现金及现金等价物净增加额为54,532,287.96元，2023年同期为159,350,918.97元[20] - 2024年期末现金及现金等价物余额为446,034,097.06元，2023年同期为584,020,243.57元[20]

业绩说明会信息 - 2024年11月8日15:00 - 16:30举行第三季度业绩说明会[2][4][6] - 地点为上海证券交易所上证路演中心[4][6] - 方式为上证路演中心视频录制和网络互动[2][5][6][7] 参与人员 - 董事长张建巍、总经理门芳芳等参加[6] 投资者参与 - 2024年11月8日15:00 - 16:30在线参与[7] - 2024年11月1日至11月7日16:00前可预征集提问[2][7] - 预征集提问方式为登录上证路演中心或发邮件[2][7] 联系信息 - 联系人是王顺利[8] - 联系电话025 - 85581133 [9] - 联系邮箱wsl@njkeystone.com [7][9]

会议情况 - 公司第二届监事会第十七次会议于2024年10月24日召开，应出席3名监事，实际出席3名[1] 报告审议 - 《2024年第三季度报告》议案表决全票通过，监事会认为编制和审议程序合规、内容和格式符合规定[2] 项目变更 - 变更募集资金投资项目议案表决全票通过，监事会认为符合公司和股东利益、程序合规并同意该事项，具体情况将另行公告[4][5]

南京冠石科技股份有限公司 第二届董事会第二十一次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 南京冠石科技股份有限公司（以下简称"公司"）第二届董事会第二十一次 会议于 2024 年 10 月 24 日在公司 3 层会议室以现场方式召开，会议通知和会议 文件于 2024 年 10 月 16 日以书面方式发出。本次会议应出席董事 5 名，实际出 席董事 5 名。公司部分监事及高级管理人员列席了会议。会议由公司董事长张建 巍主持。会议的召开符合《中华人民共和国公司法》及《公司章程》的规定，表 决所形成的决议合法、有效。 本次会议逐项审议通过了如下议案： 一、关于《2024 年第三季度报告》的议案 同意 5 票，反对 0 票，弃权 0 票。 证券代码：605588 证券简称：冠石科技 公告编号：2024-068 同意 5 票，反对 0 票，弃权 0 票。 具体情况公司将另行公告。 本议案尚需提交公司股东大会审议。 三、关于开立新募集资金专户并注销原募集资金专户的议案 同意 5 票，反对 0 票，弃权 0 票。 因公司 ...

股东大会信息 - 2024年第一次临时股东大会于11月12日14点45分召开[3] - 地点为南京翠屏新港假日酒店4楼VIP1会议厅[3] - 审议变更募集资金投资项目的议案[7] 投票信息 - 网络投票起止时间为2024年11月12日[5] - 交易系统投票平台投票时间为9:15 - 9:25、9:30 - 11:30、13:00 - 15:00[5] - 互联网投票平台投票时间为9:15 - 15:00[5] 时间节点 - 股权登记日为2024年11月7日[15] - 会议登记时间为2024年11月11日9:00 - 11:30、14:00 - 17:00[17] - 公告发布时间为2024年10月26日[19] 登记地点 - 会议登记地点为公司参会登记处[17]