回购情况 - 回购方案实施期限为2024/2/23 - 2025/2/22，预计金额5000 - 10000万元[3] - 实际回购股数1327.55万股，占比2.60%，金额5999万元[3] - 实际回购价格区间3.85 - 5.46元/股[3] 股份用途 - 维护公司价值及股东权益出售股数332万股，占比0.65%，金额1749.87万元[7] - 员工持股或股权激励股数995.55万股，占比1.95%，金额4249.13万元[7] 股份变动 - 回购前限售股12350.4万股，占比24.21%；无限售股38666.9053万股，占比75.79%[10] - 回购后无限售股51017.3053万股，占比100%[10] 其他 - 2024年2月24日至公告前副总裁张斌增持2万股，占比0.0039%[9] - 维护权益出售股份2024年5月23日后十二个月后出售，三年内完成[11] - 员工持股或激励股份公告披露日后三年内转让[11]

股东持股 - 中科白云持有公司股份25140000股，占总股本4.93%[3] 减持计划 - 计划减持不超5100000股，不超总股本1%[3] - 减持期间为2025年2月27日至5月26日[6] 减持承诺 - 上市12个月内不转让，锁定期满后两年内年减持不超80%[7] - 减持前提前三日公告[7] 计划说明 - 与此前承诺一致，实施有不确定性，不影响控制权[8][9][10] - 符合相关法律法规规定[10]

财务数据关键指标变化 - 2024年年度预计归属于上市公司股东的净利润为-4.30亿元到-2.90亿元，上年同期为-4.55亿元[2] - 2024年9月末存货占比为24.63%，固定资产占比为34.78%[4] - 2024年9月末现金短期债务比降至0.14[4] 股价与转股价信息 - 截至2025年2月7日，公司A股收盘价为4.97元/股，芳源转债的转股价为18.63元/股[4] 信用评级情况 - 芳源转债上一次评级时间为2024年9月4日，主体等级和债项等级均为A-，评级展望为稳定[2] - 中证鹏元维持公司主体信用等级为A-，评级展望为稳定，“芳源转债”信用等级为A-，有效期为2025年2月11日至“芳源转债”存续期[4] 业务状况评估 - 业务状况宏观环境评分4/5，行业&运营风险状况评分4/7，行业风险状况评分4/5，经营状况评分4/7，业务状况评估结果4/7[9] 财务状况评估 - 财务状况初步财务状况评分2/9，杠杆状况评分3/9，盈利状况非常弱，流动性状况评分4/7，财务状况评估结果2/9[9] 调整因素评分 - 调整因素ESG因素和重大特殊事项评分均为0，补充调整评分为4[9] 主体信用等级相关 - 个体信用状况为a，外部特殊支持评分为0，主体信用等级为A[9]

回购方案 - 首次披露日为2024年2月24日，实施期限至2025年2月22日[3] - 预计回购金额5000万 - 10000万元[3] - 用于员工持股等拟回购3350万 - 6700万元，维护权益拟回购1650万 - 3300万元且已完成[3] 回购情况 - 累计已回购股数13275500股，占总股本2.60%[3][6] - 累计已回购金额5999.00万元[3][6] - 实际回购价格3.85 - 5.46元/股[3][6] 其他 - 2024年2月23日审议通过回购议案，价格不超8.26元/股[4] - 员工持股等期限12个月内，维护权益回购期限3个月内[5] - 将在期限内择机回购并披露信息[7]

业绩预测 - 公司预计2024年年度归属母公司所有者净利润为-4.3亿元到-2.9亿元[3] - 公司预计2024年年度归属母公司所有者扣非净利润为-4.46亿元到-3.06亿元[3] 上年业绩情况 - 上年利润总额为-5.080976亿元，归属母公司所有者净利润为-4.553840亿元，扣非净利润为-4.388245万元[4] - 上年每股收益为-0.89元/股[4] 业绩变动原因 - 2024年三元前驱体产品出货量及销售收入同比下降，毛利率下降[4] - 2024年对产线技术改造，产能利用率偏低，单位成本上升，毛利率下滑[5] - 2024年镍钴锂等金属价格大幅波动且总体下跌，计提存货跌价准备并处理呆滞存货，销售亏损影响净利润[5] 业绩预告说明 - 本次业绩预告未经注册会计师审计[3] - 公司与会计师事务所在业绩预告财务数据方面无重大分歧[6] - 具体准确财务数据以经审计后的2024年年报为准[7]

可转债发行 - 公司于2022年9月23日发行可转换公司债券，募集资金64200.00万元[4] 转股相关 - “芳源转债”2023年3月29日起转股，初始转股价18.62元/股[3][5] - 2023年10月30日起，转股价格调整为18.63元/股[5] - 截至2024年12月31日，累计转股金额18.90万元，数量10142股，占比0.00198%[3] - 2024年10 - 12月，转股金额1000元，数量53股，来源为回购专用证券账户股份[3][6] - 截至2024年12月31日，未转股金额64181.10万元，占发行总量99.97056%[3][6] 其他 - 2024年9 - 12月，公司总股本未因可转债转股变动，仍为510173053股[8] - 自2023年4月3日起，公司将回购股份作为可转债转股来源之一，优先使用回购库存股转股[8]

回购方案 - 首次披露日为2024年2月24日，实施期限至2025年2月22日[3] - 预计回购金额5000万 - 10000万元[3] - 用于员工持股等拟回购3350万 - 6700万元，维护权益已完成1650万 - 3300万元[3] 回购情况 - 累计已回购股数13275500股，占总股本2.60%[3][6] - 累计已回购金额5999.00万元[3][6] - 实际回购价格3.85 - 5.46元/股[3][6] 其他 - 2024年2月23日审议通过回购议案，价格不超8.26元/股[4] - 员工持股等期限12个月内，维护权益期限3个月内[5] - 将在回购期限内择机回购并披露信息[7]

会议信息 - 会议由第三届董事会第三十七次会议决定召开，2024年11月23日发通知[4] - 2024年12月9日现场会议召开，网络投票时间为当天9:15 - 15:00[6] 参会情况 - 参会股东（代理人）122人，代表股份154,567,464股，占比31.7783%[8] 议案表决 - 《关于续聘会计师事务所的议案》等四项议案表决情况及结果[10][11][12][13] 其他 - 关联股东贝特瑞新材料集团未出席未表决[13] - 会议召集、召开等均合法有效[14]

股东大会信息 - 2024年第三次临时股东大会于12月9日在江门召开[3] - 出席股东和代理人122人，表决权占31.7783%[3] - 公司董监高出席或列席会议[5] 议案表决情况 - 《关于续聘会计师事务所的议案》同意比例99.7653%[6] - 《关于2025年度日常关联交易额度预计的议案》同意比例99.8218%[6] - 《关于2025年度对外担保额度预计的议案》同意比例98.8372%[8] - 《关于2025年度开展期货套期保值业务的议案》同意比例98.9835%[8] 其他情况 - 回购专用账户股份23,780,599股无表决权[3] - 关联股东贝特瑞未出席未表决[10] - 律师见证股东大会程序合法有效[11]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研 [2] - 活动时间为2024年12月4日15:00 - 16:00和12月5日14:30 - 16:30 [2] - 参与单位包括方正证券、泰康资产、华富基金等多家机构 [2] - 上市公司接待人员为董事会秘书唐秀雷先生 [2] 产品相关情况 毛利率情况 - 稳定情况下，NCA前驱体及碳酸锂毛利率估计相对较高，镍钴盐类次之，NCM前驱体偏低 [2] - 新领域产品如电子化学品及固态电池高镍前驱体毛利率可观，但规模较小 [2] 制作工艺流程 - 采用湿法冶炼，生产链条长，有浸出、萃取、结晶或合成等工序 [2] - 以氢氧化镍、粗制硫酸镍等为原材料，制备高纯硫酸镍结晶等产品，还可合成NCA/NCM三元前驱体等 [2][3] 产线共用情况 - 三元前驱体合成段产线通过技改可调整为碳酸锂产线 [3] 新领域产品情况 - 电子化学品单月销售合计约几十万规模，包括高纯硼酸溶液等 [3] - 固态高镍三元前驱体目前达到吨级出货量 [3] 客户与产能情况 客户情况 - 以往第一大客户占比高，产品以三元前驱体为主，近两年转型丰富产品结构并开拓客户 [3] - 国内前驱体与贝特瑞等原有客户加深合作，开拓新客户，增加非定制化产品销售 [3] - 碳酸锂客户以金属贸易商和下游正极厂商为主，产量上升将导入新客户 [3] - 中间品镍钴盐主要客户为邦普等正极材料厂商 [3] 产能情况 - 以前驱体计算总体产能约9万吨，部分用于生产镍钴盐，部分已技改为碳酸锂产能 [3] - 后续继续技改部分产能生产碳酸锂，计划明年大幅增加碳酸锂产能 [3] 公司影响因素情况 存货跌价影响 - 镍钴锂金属价格波动影响存货价值及产品销售，碳酸锂现款现货结转快影响不大 [4] - 主要受影响为镍钴存货，目前镍钴金属价格相对低位，继续大幅下跌风险较小 [4] - 公司准备开展期货套保减少金属价格波动影响 [4] 有息负债情况 - 除可转债外，以流动贷款、项目贷款等银行贷款为主 [5] 可转债转股想法 - 公司会结合市场及公司情况积极适时推动可转债转股以降低资产负债率 [6]