生益电子公告，第三季度营收为30.6亿元，同比增长153.71%；净利润为5.84亿元，同比增长545.95%。 前三季度营收为68.29亿元，同比增长114.79%；净利润为11.15亿元，同比增长497.61%。 ...

龙虎榜机构整体交易概况 - 10月28日龙虎榜共有35只个股出现机构交易身影 [1] - 其中16只股票呈现机构净买入，19只股票呈现机构净卖出，整体呈现净卖出态势 [1] 机构净买入重点个股 - 机构净买入金额前三的股票为景旺电子、恒宝股份、云汉芯城，净买入金额分别为3.22亿元、1.93亿元、1.46亿元 [1] - 景旺电子当日涨停，涨幅10.00%，机构净买入32223.12万元 [2] - 恒宝股份上涨3.53%，机构净买入19252.06万元 [2] - 云汉芯城尽管股价下跌7.29%，仍获机构净买入14643.70万元 [2] - 安泰科技、大为股份、多氟多均以涨停报收，涨幅均超过10%，分别获机构净买入10662.81万元、9544.00万元、7814.96万元 [2] 机构净卖出重点个股 - 机构净卖出金额前三的股票为生益电子、方正科技、中钨高新，净流出金额分别为3.92亿元、1.88亿元、1.05亿元 [1] - 方正科技虽涨停但遭机构净卖出18785.75万元 [3] - 中钨高新涨停但遭机构净卖出10459.78万元 [3] - 神开股份下跌9.57%，机构净卖出7551.40万元 [3] - 汇绿生态微涨1.44%，但机构净卖出4934.60万元 [3] 个股价格表现与机构行为对比 - 部分个股价格表现与机构操作方向出现背离，例如云汉芯城股价下跌7.29%却获机构净买入，而中钨高新涨停却遭机构大幅净卖出 [2][3] - 路桥信息大幅上涨29.99%，但机构净买入金额相对较小，为1164.32万元 [3] - 楚天科技、锦富技术、海峡创新等个股涨幅均超过19%，但机构净买入/卖出行为各异 [2][3]

基金业绩表现 - 财通多策略福鑫三季度基金份额净值增长率为91.24%，同期业绩比较基准收益率为9.26% [1] - 财通集成电路产业A以86.49%的季度净值增长率录得三季度普通股票型基金业绩冠军 [3] - 恒越优势精选报告期基金份额净值增长率为100.06%，业绩比较基准收益率为13.78% [7] 基金经理投资策略与观点 - 基金经理金梓才超配光通信板块并继续大幅加配海外算力板块，认为市场曾严重低估光通信板块基本面 [1][3] - 金梓才预期2026年和2027年海外算力需求增长可能更快，海外AI增长确定性比之前更高 [2][5] - 金梓才认为视频推理的加入对算力需求的带动可能仅仅是刚开始，未来推理端算力需求有广阔增长空间 [6] - 基金经理吴海宁看好北美AI算力的业绩持续性，将其作为中期维度底仓首选，后续更关注技术上有变革的方向 [7] - 吴海宁判断三季度是存储大周期的起点，因存储兼具成长和周期性，是AI应用投资最好的落脚点 [8][9] - 吴海宁注意到存储芯片进入涨价周期，AI推理驱动数据存储需求快速爆发，视频生成对数据存储需求量是文字/图像生成的数百倍 [8] 基金持仓变动与配置 - 财通多策略福鑫三季度新进重仓生益科技、深南电路、沪电股份、中材科技、鼎泰高科 [1] - 财通集成电路产业A重仓股调整明显，工业富联、生益电子、中际旭创、新易盛均较二季度加仓 [3] - 恒越优势精选前十大重仓股中，除东山精密、中际旭创外，其他八只全部为新进重仓品种 [7] - 恒越优势精选9月以来加大了对存储板块的配置 [8] 重点持仓个股 - 财通多策略福鑫重仓股生益科技、中际旭创、生益电子、深南电路季末持仓市值占基金净值比例均在9%以上 [1] - 财通集成电路产业A前十大重仓股中，工业富联、生益科技的季末持仓市值占基金净值比达到10% [5] - 恒越优势精选中，德明利占基金资产净值比例为8.69%，香农芯创占比为7.87%，亿纬锂能占比为7.33% [8] 行业前景与细分领域 - 海外算力、半导体等科技板块是业绩领先基金的共同配置方向 [1] - 光通信一线企业被认为仍然具备较为显著的投资价值 [3] - 国内企业级存储模组国产化率较低，互联网大厂未来提高国产化率势在必行 [9] - 国产存储芯片生产能力达国际先进水平，在景气上行周期内持续扩产确定性高，刻蚀设备作为关键设备将持续受益 [9] - 国内独立储能经济性显现，国外电力紧缺增加了大储需求，储能景气度可看长 [9]

基金业绩与配置概况 - 普通股票型、偏股混合型、灵活配置型基金的三季度业绩冠军分别为财通集成电路产业A、恒越优势精选、财通多策略福鑫 [1] - 业绩冠军基金均在海外算力、半导体等科技板块进行了重点配置 [1] - 多只个股被基金“顶格”配置，持有市值占基金净值比例达到10%的上限，例如财通基金重仓的工业富联和生益科技 [1][2] 财通基金配置分析 - 基金经理金梓才管理的财通集成电路产业A和财通多策略福鑫在三季度超配光通信和海外算力板块 [1][2] - 财通多策略福鑫重仓工业富联，季末持仓市值2707.07万元，占基金净值比例达到10%，持仓数量为41.01万股，环比有所减少 [2] - 财通多策略福鑫对生益科技、中际旭创、生益电子、深南电路等重仓股的持仓市值占基金净值比例均在9%以上 [2] - 财通集成电路产业A三季度净值增长率为86.49%，对工业富联、生益电子、中际旭创、新易盛均较二季度加仓，其中生益电子持仓环比提升189.55% [2] - 基金经理判断海外AI增长确定性高，预计2026年和2027年海外算力需求增长更快 [2] 恒越基金配置分析 - 偏股混合型基金业绩冠军恒越优势精选三季度规模增长超过2倍，从二季度末的0.99亿元增至三季度末的2.46亿元 [3] - 基金经理吴海宁投资经理年限为2.56年，三季度对AI算力方向进行倾斜，前十大重仓股中八只为新进品种，包括德明利、香农芯创等 [3] - 基金季度内保持高仓位运行，9月以来加大了对存储板块的配置，关注存储芯片进入涨价周期及AI推理驱动数据存储需求爆发 [3] - 基金经理判断三季度是存储大周期的起点，同时看好国产半导体设备、储能、AI端侧等板块，认为国产存储芯片生产能力已达国际先进水平 [3] - 基金新进重仓沪电股份、亿纬锂能，看好国内外储能需求景气度 [3]

A股市场整体表现 - 沪指盘中站上4000点，为2015年8月以来首次，刷新10年新高 [1] - 市场结构性分化明显，软件开发、航空机场、计算机、船舶制造、港口航运等板块涨幅超1%，煤炭、风电设备、贵金属等板块跌幅超1% [1] - 银行、证券、保险等权重板块有所调整 [1] 海峡西岸概念板块 - 海峡西岸概念持续活跃，福建板块整体上涨2.39% [3][4] - 海峡创新实现20%涨停，路桥信息、龙竹科技等涨超10%，合力泰、福建水泥、平潭发展等多股涨停 [3] - 平潭发展在8个交易日内实现6个交易日涨停 [3] - 消息面上，2025世界航海装备大会上福建省共对接签约项目172项，总投资超2000亿元 [4] - 第十六届海峡两岸（厦门）文化产业博览交易会将举行，两岸参展机构达1000余家 [5] - 福建省为制造业强省，聚焦七大重点领域，目标2025年主导产业规模超万亿元 [5] PCB板块 - PCB板块整体上涨1.79% [7][8] - 合力泰、景旺电子、生益电子等多股涨停，鹏鼎控股、沪电股份、深南电路等跟涨 [7] - 产业龙头胜宏科技第三季度营收50.86亿元，同比增长78.95%，净利润11.02亿元，同比增长260.52% [8] - 胜宏科技前三季度营收141.17亿元，同比增长83.40%，净利润32.45亿元，同比增长324.38% [8] - 生益电子预计2025年前三季度净利润同比增幅达476%至519% [9] - 研究观点指出，AI服务器、高速通信及汽车电子等下游需求驱动PCB技术升级，行业竞争格局/供需有望维持良性 [9] 科创板新上市公司 - 三家未盈利公司登陆科创板，成为科创成长层首批新注册公司 [11] - N奕材-U高开361%，午盘涨幅收窄至210.21%；N禾元-U高开202%，午盘上涨202.96%；N必贝特-U高开175%，午盘涨幅收窄至93.7% [11] - 禾元生物和必贝特采用科创板第五套标准上市，打破了2023年6月以来该标准的上市空白 [11] - 禾元生物研发的重组人白蛋白注射液获批上市，必贝特有一款1类创新药产品获批上市 [11] - 西安奕材采用科创板第四套标准上市，为中国内地第一、全球第六的12英寸硅片厂商 [12]

PCB行业市场表现 - PCB概念板块出现震荡走高行情 [1] - 景旺电子和东材科技股价涨停 [1] - 合力泰、宏和科技、大为股份此前也已涨停 [1] - 艾森股份、生益电子、楚江新材、燕麦科技、方正科技等个股股价拉升 [1]

科创板两融余额总体情况 - 10月27日科创板两融余额总计2586.03亿元，较前一交易日增加45.99亿元 [1] - 融资余额为2576.88亿元，较前一交易日增加45.73亿元 [1] - 融券余额为9.15亿元，较前一交易日增加0.26亿元 [1] 个股融资净买入情况 - 当日有371只科创板个股获得融资净买入 [1] - 融资净买入金额超过1亿元的个股有14只 [1] - 澜起科技融资净买入额最高，达6.75亿元 [1] - 融资净买入金额居前的个股还包括华虹公司、中芯国际、生益电子、聚辰股份、九号公司、拓荆科技等 [1]

科创板整体融资余额变动 - 截至10月27日，科创板两融余额合计2586.03亿元，较上一交易日增加46.00亿元 [1] - 融资余额合计2576.88亿元，较上一交易日增加45.73亿元 [1] - 科创板股中最新融资余额超亿元的有476只，融资余额在10亿元以上的有45只 [1] - 融资余额环比增加的共有371只，融资净买入超千万元的共有106只 [1] 个股融资净买入情况 - 融资净买入金额居前的个股为澜起科技、华虹公司、中芯国际，净买入金额分别为6.75亿元、2.21亿元、1.95亿元 [2] - 澜起科技最新融资余额58.34亿元，环比增加13.08%，当日股价上涨3.40% [2] - 27股融资余额环比增加超5000万元，融资净买入超5000万元的科创板股当日平均上涨1.93% [1][2] - 融资余额环比减少的个股中，减少金额居前的有金山办公、仕佳光子、厦钨新能，融资余额分别减少1.34亿元、1.19亿元、8868.99万元 [1] 融资客青睐个股的市场表现与行业分布 - 融资净买入超5000万元个股中涨幅居前的有拓荆科技、生益电子、影石创新，分别上涨10.31%、8.87%、8.22% [2] - 跌幅居前的有惠泰医疗、海博思创、中科蓝讯，跌幅分别为13.44%、11.67%、3.89% [2] - 融资客青睐的科创板股中电子、通信、计算机等行业最为集中，分别有17只、2只、2只个股上榜 [2] - 上述个股最新融资余额占流通市值比例算术平均值为4.04%，中科蓝讯占比最高达11.47% [2]

市场整体表现 - 沪指10月27日上涨1.18% [1] - 申万所属28个行业今日上涨，通信、电子行业涨幅居前，分别为3.22%和2.96% [1] - 传媒、食品饮料、房地产行业跌幅居前，分别为0.95%、0.20%和0.11% [1] - 两市主力资金全天净流出1.36亿元 [1] 行业资金流向 - 12个行业主力资金净流入，电子行业净流入规模居首，达61.12亿元，行业涨幅2.96% [1] - 有色金属行业主力资金净流入25.29亿元，日涨幅2.39% [1] - 19个行业主力资金净流出，电力设备行业净流出规模居首，达33.54亿元 [1] - 汽车、传媒、银行、非银金融行业主力资金净流出较多，分别为21.76亿元等 [1] 电子行业个股表现 - 电子行业469只个股中，364只上涨，8只涨停，98只下跌 [2] - 行业主力资金净流入个股202只，净流入资金超亿元个股37只 [2] - 工业富联主力资金净流入居首，达19.15亿元，股价上涨8.19% [2] - 兆易创新、胜宏科技主力资金净流入分别为9.53亿元和9.10亿元，股价均涨停 [2] 电子行业资金流入领先个股 - 工业富联主力资金净流入19.15亿元，换手率1.18% [2] - 兆易创新主力资金净流入9.53亿元，换手率7.81% [2] - 胜宏科技主力资金净流入9.10亿元，换手率8.07% [2] - 闻泰科技、东山精密主力资金净流入分别为8.72亿元和6.31亿元 [2] 电子行业资金流出主要个股 - 电子行业资金净流出超亿元个股17只 [2] - 中芯国际主力资金净流出居首，达7.78亿元，股价微涨0.33% [3] - 方正科技、生益电子主力资金净流出分别为7.38亿元和4.35亿元 [3] - 和而泰、普冉股份主力资金净流出分别为4.32亿元和3.18亿元 [3]

10月27日，生益电子涨12.89%，截至发稿，报100.40元/股，成交10.65亿元，换手率1.30%，总市值 835.15亿元。 资料显示，生益电子股份有限公司位于广东省东莞市东城区(同沙)科技工业园同振路33号，成立日期 1985年8月2日，上市日期2021年2月25日，公司主营业务涉及各类印制电路板的研发、生产与销售业 务。主营业务收入构成为：印制电路板96.35%，其他(补充)3.65%。 博时集兴配置优选6个月持有混合发起式(FOF)A（018285）基金经理为郑铮、张卫卫。 截至发稿，郑铮累计任职时间7年361天，现任基金资产总规模1111.49万元，任职期间最佳基金回报 30.36%， 任职期间最差基金回报-19.14%。 张卫卫累计任职时间3年45天，现任基金资产总规模1.2亿元，任职期间最佳基金回报22.88%， 任职期 间最差基金回报-12.62%。 风险提示：市场有风险，投资需谨慎。本文为AI大模型自动发布，任何在本文出现的信息（包括但不 限于个股、评论、预测、图表、指标、理论、任何形式的表述等）均只作为参考，不构成个人投资建 议。 责任编辑：小浪快报 从基金十大重仓股角度 数据显示 ...