国金证券股份有限公司 关于广东新会美达锦纶股份有限公司 2023 年度向特定对象发行股票并在 主板上市 之 上市保荐书 保荐人（主承销商） 本上市保荐书中，除非文义另有所指，下列简称和术语具有如下含义： （成都市青羊区东城根上街 95 号） 二〇二三年十一月 声 明 本保荐机构及保荐代表人根据《中华人民共和国公司法》《中华人民 共和国证券法》《上市公司证券发行注册管理办法》等有关法律、行政法 规和中国证券监督管理委员会及深圳证券交易所的规定，诚实守信，勤勉 尽责，严格按照依法制订的业务规则、行业执业规范和道德准则出具本上 市保荐书，并保证所出具文件的真实性、准确性和完整性。 3-3-1 | 释 义 | 3 | | --- | --- | | 第一节 | 发行人基本情况 4 | | | 一、发行人概况 4 | | | 二、发行人主营业务 4 | | | 三、发行人报告期的主要财务数据和财务指标 4 | | | 四、发行人主要风险 6 | | 第二节 | 本次发行的基本情况 13 | | | 一、本次发行证券的种类和面值 13 | | | 二、发行方式和发行时间 13 | | | 三、发行对象和认购方式 13 | ...

业绩总结 - 2020 - 2023年1 - 9月公司主营业务毛利率分别为6.77%、9.28%、4.52%和2.43%，呈波动下降趋势且低于同行业[3][16][63] - 2020 - 2023年1 - 9月公司净利润分别为3,656.06万元、5,626.37万元、 - 5,520.75万元和 - 8,011.77万元[63] - 2023年1 - 9月公司运费金额3877.32万元，占主营业务成本比重1.96%[31] - 2023年1 - 9月公司产线维护成本金额1277.79万元，占主营业务成本比重0.65%[33] 产品数据 - 2023年1 - 9月聚合顺尼龙6切片收入占比100%，毛利率6.89%[18] - 2022年台华新材锦纶长丝收入占比52.09%，毛利率19.13%[21] - 2022年华鼎股份电子商务收入占比52.78%，毛利率24.79%[24] - 2022年帘子布主营业务收入占比30.25%，毛利率28.27%[26] - 2023年1 - 9月恒天海龙帘帆布主营业务收入占比100%，毛利率22.21%[29] 成本数据 - 报告期各期公司原材料成本占主营业务成本比例分别为80.86%、85.00%、84.75%和83.09%[3][12][132] - 2022年聚合顺能源成本占主营业务成本比重为2.21%，美达股份为4.12%[19] - 2023年1 - 9月美达股份单位产品能源成本为377.97元/吨[19] - 2023年1 - 9月切片原材料金额91,152.76万元，占营业成本比重90.54%[42] - 2023年1 - 9月锦纶丝原材料金额69,991.40万元，占营业成本比重76.96%[47] 价格数据 - 2023年1 - 9月公司己内酰胺采购平均单价10961.79元/吨，同比变动 - 8.38%[36] - 2023年1 - 9月切片平均售价1.26万元/吨，较2022年变动 - 7.44%[43][74] - 2023年1 - 9月锦纶丝平均售价1.81万元/吨，变动 - 11.23%[43][74] - 2023年1 - 9月纺织印染布平均售价8.86万元/吨，变动 - 3.43%[43][74] 存货数据 - 报告期各期末公司存货期末余额分别为37,975.95万元、43,707.57万元、44,755.07万元和42,866.24万元[3] - 报告期各期末公司存货跌价准备余额分别为2,158.06万元、2,920.41万元、5,044.72万元和3,885.82万元[3] - 2023年9月末存货原值45262.99万元，跌价准备3578.58万元，计提比例7.91%[77] - 2022年末存货原值49799.80万元，跌价准备5044.72万元，计提比例10.13%[77] 关联交易数据 - 报告期内公司向收购方及其关联方采购原材料金额占当期营业成本比例分别为9.78%、17.55%、10.58%和7.70%[1] - 2020 - 2023年1 - 9月公司向关联方采购己内酰胺交易金额分别为21,992.19万元、47,955.27万元、29,769.42万元和15,224.66万元[91][135] - 2022年度及2023年1 - 9月公司向恒申寰宇销售切片金额分别为199.03万元、6821.86万元[107][135] 财务投资数据 - 截至2023年9月30日公司持有蓝色星空33.28%合伙份额，期末余额1,896.81万元，占期末归母净资产比例1.43%[119] - 截至2023年9月30日公司持有江门农村商业银行股份有限公司1.52%股权，期末余额27,859.00万元，占期末归母净资产比例21.06%[119] - 截至2023年9月30日公司持有广发银行股份有限公司0.02%股权，期末余额3,565.00万元，占期末归母净资产比例2.70%[119] - 截至2023年9月30日公司已持有和拟持有的财务性投资金额为33320.81万元，占公司合并报表归属于母公司净资产比例为25.19%[130][145] 未来展望 - 公司将通过拓宽采购渠道等措施应对原材料和产品价格波动影响[142] 其他 - 切片生产周期为4天，锦纶丝生产周期为2 - 8天，纺织印染布生产周期为45天[52] - 公司与客户按随行就市原则定价，根据原材料成本等因素报价协商[53] - 进口己内酰胺到货周期一般为2 - 5个月，采购价格按到货月份列示[103] - 本次发行募集资金总额不超过59,415.71万元，偿还银行贷款34,730.00万元，补充流动资金24,685.71万元[116]

福建君立律师事务所 关于广东新会美达锦纶股份有限公司 2023 年度向特定对象发行 人民币普通股(A 股)股票并上市 的 补充法律意见书 （之一） 福建君立律师事务所 FUJIAN JUNLI LAW FIRM 中国·福州工业路 572 号凤凰望郡 3 层 电话：0086-591-87563807/87563808/87563809 传真：0086-591-87530756 邮编：350004 网址：www.junli100.com 福建君立律师事务所 FUJIAN JUNLI LAW FIRM 致：广东新会美达锦纶股份有限公司 根据广东新会美达锦纶股份有限公司与福建君立律师事务所签订的《专项法 律顾问聘请协议书》，本所接受发行人的委托，指派常晖律师、林煌彬律师担任 发行人申请于 2023 年度向特定对象发行人民币普通股(A 股)股票并上市的专项 法律顾问。本所已于 2023 年 8 月 15 日为本次发行之事宜出具了《法律意见书》 及《律师工作报告》。根据深圳证券交易所下发的《关于广东新会美达锦纶股份 有限公司申请向特定对象发行股票的审核问询函》（审核函〔2023〕120144 号， 以下简称《审核问询》） ...

国金证券股份有限公司 关于广东新会美达锦纶股份有限公司 2023 年度向特定对象发行股票 并在主板上市 之 发行保荐书 保荐人（主承销商） （成都市青羊区东城根上街 95 号） 二〇二三年十一月 声 明 本保荐机构及保荐代表人根据《中华人民共和国公司法》《中华人民 共和国证券法》《上市公司证券发行注册管理办法》等有关法律、行政法 规和中国证券监督管理委员会及深圳证券交易所的规定，诚实守信，勤勉 尽责，严格按照依法制订的业务规则、行业执业规范和道德准则出具本发 行保荐书，并保证所出具文件的真实性、准确性和完整性。 3-1-1 | 明 声 | | 1 | | --- | --- | --- | | 目 | 录 | 2 | | 释 | 义 | 3 | | 第一节 | | 本次证券发行基本情况 4 | | | | 一、项目保荐代表人、协办人及项目组其他成员情况 4 | | | | 二、发行人基本情况 5 | | | | 三、保荐人与发行人之间的关联关系 7 | | | | 四、保荐机构内部审核程序和内核意见 8 | | | | 五、关于有偿聘请第三方机构和个人等相关行为的核查 9 | | 第二节 | | 保荐机构承诺 ...

业绩数据 - 报告期内公司营业收入分别为234,981.12万元、332,019.53万元、291,367.29万元和202,917.41万元，归属母公司所有者的净利润分别为3,810.62万元、5,626.37万元、 - 5,520.75万元和 - 8,011.77万元[1] - 2022年度营收降12.24%，2022年归属母公司股东净利润降198.12%；2023年1 - 9月营收降9.71%，2023年1 - 9月归属母公司股东净利润降2,282.93%[1] - 2023年1 - 9月切片销售额104,859.31万元，占比51.80%；锦纶丝销售额90,650.62万元，占比44.78%；纺织印染布销售额6,911.82万元，占比3.41%[194] - 2023年1 - 9月切片平均售价1.26万元/吨，较2022年度变动 - 7.44%；锦纶丝平均售价1.81万元/吨，较2022年度变动 - 11.23%；纺织印染布平均售价8.86万元/吨，较2022年度变动 - 3.43%[195] - 2023年1 - 9月前五大客户销售收入合计38,081.39万元，占营业收入比例18.76%；2022年度前五大客户销售收入合计51,304.89万元，占营业收入比例17.61%；2021年度前五大客户销售收入合计53,622.74万元，占营业收入比例16.15%；2020年度前五大客户销售收入合计37,412.48万元，占营业收入比例15.92%[196][197] 财务指标 - 报告期内公司合并资产负债率分别为48.98%、52.89%、54.91%和61.41%，呈逐年上升趋势[18] - 报告期各期公司原材料成本占主营业务成本比例分别为80.86%、85.00%、84.75%和83.09%；原材料成本分别上涨2.07%、2.21%、 - 2.35%和 - 4.88%时达盈亏平衡点[16] - 截至2023年9月30日，发行人机器设备整体成新率为15.44%[17] 股权结构 - 截至2023年9月30日，控股股东昌盛日电持有公司145,198,182股股份，占总股本27.49%，其全部股份质押和冻结，质押股份存在被司法处置风险[11] - 本次发行完成后陈建龙将成实控人，其控制8家企业与公司主营存在同业竞争，陈建龙承诺60个月内注入相关资产和业务[14] - 本次向特定对象发行股票数量为158,441,886股，不超过发行前总股本的30%[20] - 认购对象福建力恒投资有限公司认购金额为594,157,072.50元，认购股份为158,441,886股[20] - 发行前力恒投资持有公司股份1,970,000股，发行后持有160,411,886股，占发行后股本总额的23.36%[20] - 李坚之承诺自2023年7月30日起36个月内放弃34,300,000股（占发行前股份总数的6.49%）对应的表决权，发行后享有17.00%的表决权[21] - 发行完成后，力恒投资占有表决权股份的比例为24.59%，成为控股股东[21] 行业情况 - 2012 - 2022年我国锦纶切片总需求量复合增长率达8.15%，2022年表观需求量升至430万吨[94] - 2022年我国锦纶切片进口量降至19.6万吨，环比2021年下降5.7万吨；2021 - 2022年我国锦纶切片出口量分别达25万吨及38万吨[90][91] - 2012 - 2022年我国锦纶丝整体产能从228万吨扩张至454万吨，复合增长率7.13%；产量从152.5万吨增长至327.8万吨，年均复合增速7.95%，2022年增速0.49%[104][106] - 2012 - 2022年我国民用锦纶丝产能从157万吨扩张至347万吨，复合增长率8.25%；占比从68%上升至75%[104][107] - 2012 - 2022年我国锦纶丝进口量从11.7万吨下降至2.1万吨；2022年我国锦纶丝出口量达30万吨，出口比例占9.15%[108] 公司业务 - 公司是全国首家引进锦纶6生产设备规模化生产的厂家，产业布局完善，在广东、湖南、四川设厂，并在浙江、江苏、福建、广东等国内主要销售区域设立若干销售处[118][126] - 2020 - 2022年公司锦纶6切片产量分别为16.68万吨、17.70万吨、16.95万吨，占国内产量比重分别为4.34%、4.18%、3.78%；锦纶丝产量分别为7.96万吨、8.11万吨、7.13万吨，占国内产量比重分别为2.67%、2.49%、2.17%[124] - 公司完成“十三五”国家重点研发项目，成果达国际先进水平，获“绿色纤维认证”[136] - 公司研发并投产锦纶高强纤维、锦纶环保色纺纤维等五类特色纤维面料[165] - 2023年1 - 9月切片设计产能138,750吨，产量125,290.46吨，产能利用率90.30%；锦纶丝设计产能73,125吨，产量52,412.30吨，产能利用率71.67%[190] - 2023年1 - 9月切片自用量48,732.48吨，销量83,302.52吨，产销率108.81%；锦纶丝自用量3,592.54吨，销量50,057.77吨，产销率102.54%[193] 风险提示 - 若公司未来出现原材料价格大幅波动等不利情形，仍将面临业绩下滑风险[10] - 若极端情况发生，公司股权结构可能变化，发行完成前面临控制权不稳定风险[13] - 若陈建龙未执行避免同业竞争承诺或相关资产出现不利变化，会影响公司经营业绩[14] - 若公司未能有效控制产品成本，可能对经营造成不利影响[16] - 发行完成后，公司每股收益、净资产收益率等指标存在摊薄风险[23] - 本次发行尚需经深交所审核通过并经中国证监会同意注册方可实施，审核结果存在不确定性[23]

股票简称：美达股份 股票代码：000782 关于广东新会美达锦纶股份有限公司 申请向特定对象发行股票的 审核问询函的回复 保荐人（主承销商） （成都市青羊区东城根上街 95 号） 深圳证券交易所： 根据贵所于 2023 年 9 月 5 日下发的《关于广东新会美达锦纶股份有限公司申请向 特定对象发行股票的审核问询函》（审核函〔2023〕120144 号）（以下简称"问询函"） 的要求，广东新会美达锦纶股份有限公司（以下简称"发行人""公司"或"美达股份"） 会同保荐机构国金证券股份有限公司（以下简称"国金证券""保荐机构"或"保荐人"）、 发行人律师福建君立律师事务所（以下简称"发行人律师"或"律师"）、发行人会计师 中审亚太会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称"发行人会计师"或"会计师"）， 本着勤勉尽责、诚实守信的原则，就问询函所提问题逐条进行了认真核查和讨论，并完 成了《关于广东新会美达锦纶股份有限公司申请向特定对象发行股票的审核问询函的回 复》（以下简称"问询函回复"），同时按照问询函的要求对《广东新会美达锦纶股份有 限公司 2023 年度向特定对象发行股票并在主板上市募集说明书（申报稿）》（以下简称 ...

广东新会美达锦纶股份有限公司（以下简称"公司"）于 2023 年 9 月 5 日收到深 圳证券交易所（以下简称"深交所"）出具的《关于广东新会美达锦纶股份有限公司 申请向特定对象发行股票的审核问询函》（审核函〔2023〕120144 号）（以下简称"问 询函"）。深交所发行上市审核机构对公司向特定对象发行股票的申请文件进行了审核， 并形成了审核问询问题。 证券代码：000782 证券简称：美达股份 公告编号：2023-084 广东新会美达锦纶股份有限公司 关于申请向特定对象发行股票的审核问询函回复及募集 说明书等相关文件更新的提示性公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、 误导性陈述或重大遗漏。 根据该事项的进展情况及时履行信息披露义务，敬请广大投资者注意投资风险。 特此公告。 广东新会美达锦纶股份有限公司董事会 2023 年 11 月 13 日 公司按照问询函的要求，会同相关中介机构对问询函所列问题进行了认真研究和 落实，对问询函所列问题进行了逐项说明、回复，同时，鉴于公司已披露了《广东新 会美达锦纶股份有限公司 2023 年半年度财务报告》，公司会同相关中介机构对募集 ...

中审亚太会计师事务所(特殊普通合伙) China Audit Asia Pacific Certified Public Accountants LLP 关于广东新会美达锦纶股份有限公司 2023 年第三季度业绩亏损事项不影响 向特定对象发行股票的专项核查意见 中国 · 北京 BEIJING CHINA 0 0 0 0 0 0 [ [ t and the see and the see and the see and the see and the seat the see and the seat the seat the security of the see and the second of the second of the second of the see a U (特殊普通合伙) ChinaAuditAsiaPacificCertifiedPublicAccountantsLLP 中审亚太会计师事务所(特殊普通合伙) 关于广东新会美达锦纶股份有限公司 2023年第三季度业绩亏损事项不影响向特定对象发行股票 的专项核查意见 中审亚太审字(2023)007521号 深圳证券交易所: 一、发行人 2 ...

关于广东新会美达锦纶股份有限公司 2023 年第三季度业绩亏损事项不影响向特定对象发行股票 的专项核查意见 广东新会美达锦纶股份有限公司（以下简称"美达股份"、"公司"、"发行人"） 向特定对象发行股票的申请已于 2023 年 8 月 22 日已经深圳证券交易所受理。 国金证券股份有限公司 根据发行人《2023 年第三季度报告》，2023 年第三季度主要财务数据及同期 比较情况如下： 1 单位：万元 项目 2023 年 1-9 月 2022 年 1-9 月 同比变动金额 同比变动率 营业收入 202,917.41 224,742.09 -21,824.68 -9.71% 毛利 5,102.88 15,068.05 -9,965.17 -66.13% 期间费用 10,784.70 11,574.37 -789.67 -6.82% 营业利润 -8,053.10 619.97 -8,673.07 -1398.95% 利润总额 -8,004.16 603.40 -8,607.56 -1426.51% 净利润 -8,011.77 367.02 -8,378.79 -2282.93% | 项目 | 2023 年 | 1- ...

营业收入与净利润情况 - 本报告期营业收入7.63亿元，同比增长4.15%；年初至报告期末营业收入20.29亿元，同比下降9.71%[5] - 本报告期归属上市公司股东净利润 -2941.89万元，同比增长43.58%；年初至报告期末为 -8011.77万元，同比下降2282.93%[5] - 2023年初到报告期末营业总收入20.29亿元，较上期22.47亿元下降9.71%[19] - 2023年初到报告期末营业总成本20.94亿元，较上期22.25亿元下降5.90%[19] - 2023年初到报告期末其他收益52.61万元，较上期226.69万元下降76.71%[19] - 2023年初到报告期末投资收益498.69万元，较上期208.70万元增长138.94%[19] - 2023年第三季度净利润为 -8011.77万元，上年同期为367.02万元[20] 资产负债项目变动 - 应收账款1.88亿元，较上期增长41.33%，因本期应收货款及收到的信用证增加[7] - 应收款项融资5401.55万元，较上期下降55.35%，因本期拟用于贴现及背书的票据用途减少[7] - 预付款项1.02亿元，较上期增长64.79%，因本期预付材料款增加[7] - 在建工程1.34亿元，较上期增长108.21%，因本期增加纺丝项目工程建设[7] - 无形资产2.13亿元，较上期增长395.03%，因本期新项目购买土地增加[7] - 短期借款10.68亿元，较上期增长55.20%，因本期银行贷款增加[7] - 2023年9月30日流动资产合计20.15亿元，较年初18.22亿元增长10.62%[16] - 2023年9月30日非流动资产合计14.12亿元，较年初13.26亿元增长6.49%[17] - 2023年9月30日资产总计34.27亿元，较年初31.48亿元增长8.88%[17] - 2023年9月30日流动负债合计19.93亿元，较年初16.17亿元增长23.25%[17] - 2023年9月30日非流动负债合计1.12亿元，较年初1.11亿元增长0.22%[18] - 2023年9月30日负债合计21.05亿元，较年初17.28亿元增长21.70%[18] 股东情况 - 报告期末普通股股东总数为32,566，表决权恢复的优先股股东总数为0[10] - 前10名股东中，青岛昌盛日电新能源控股有限公司持股比例27.49%，持股数量145,198,182股，其股份存在质押和冻结情况[10] - 控股股东与其他股东不存在关联关系，也不属于一致行动人，未知其他股东间情况[11] - 前10名股东参与融资融券业务情况为无[11] 股票发行事项 - 2023年公司推进向特定对象发行股票事项，3月1日审议通过发行预案，6月6日深交所受理申请，7月26日收到终止审核决定，8月22日再次获受理，9月5日收到审核问询函[12] 现金流量情况 - 经营活动产生的现金流量净额 -2.24亿元，较上期增长32.19%，因本期退税增加、税费减少及支付购买材料货款减少[5][7] - 投资活动产生的现金流量净额 -2.25亿元，较上期下降534.39%，因本期购置土地和纺丝工程支付增加[7] - 销售商品、提供劳务收到的现金为21.84亿元，上年同期为24.05亿元[23] - 经营活动产生的现金流量净额为 -2.24亿元，上年同期为 -3.30亿元[23] - 投资活动产生的现金流量净额为 -2.25亿元，上年同期为 -0.35亿元[23] - 筹资活动产生的现金流量净额为3.13亿元，上年同期为3.01亿元[24] - 现金及现金等价物净增加额为 -1.32亿元，上年同期为 -0.46亿元[24] - 期末现金及现金等价物余额为2.39亿元，上年同期为2.88亿元[24] 每股收益与减值损失情况 - 基本每股收益为 -0.15元，上年同期为0.01元[20] - 信用减值损失为 -255.65万元，上年同期为41.78万元[20] - 资产减值损失为 -1790.62万元，上年同期为 -2298.74万元[20]