可转债基本信息 - 公司向不特定对象发行4亿元可转换公司债券，共计400万张，募集资金净额为3.8842663467亿元[5] - 可转债于2023年5月29日起在深交所挂牌交易[7] - 可转债转股期自2023年11月13日起至2029年5月7日止[8] - 可转债初始转股价格为21.46元/股，当前转股价格为21.15元/股[9] 赎回相关信息 - 光力转债赎回价格为101.101元/张，当期年利率为1.20%[2] - 赎回条件满足日为2026年3月12日，停止交易日为2026年4月2日，赎回登记日为2026年4月7日，赎回日为2026年4月8日[3] - 光力转债有条件赎回条款为转股期内满足特定股价条件或未转股余额不足3000万元[12] - 自2026年2月10日至2026年3月12日，公司股票触发有条件赎回条款，收盘价不低于当期转股价格的130%（即27.50元/股）[15] - “光力转债”赎回价格为101.101元/张（含税），其中当期应计利息约1.101元/张[16][17] - 赎回对象为截至2026年4月7日收市后在中国结算登记在册的全体“光力转债”持有人[18] - “光力转债”自2026年4月2日起停止交易[20] - “光力转债”自2026年4月8日起停止转股，当日为赎回日[21] - 2026年4月13日发行人资金到账，4月15日赎回款到达持有人资金账户[21] - 截至2026年4月7日收市后未转股的“光力转债”将按101.101元/张强制赎回[27] 转股价格调整 - 2023年11月6日以总股本352,109,184股为基数，每10股派1.499834元现金，转股价格调整为21.28元/股[9] - 2025年6月3日以总股本351,395,550股为基数，每10股派0.50元现金，转股价格调整为21.15元/股[11] 其他信息 - 公司实际控制人赵彤宇在2025年9月13日持有“光力转债”22,407张，期间卖出22,407张[25] - 可转债转股最小申报单位为1张，转换成股份最小单位为1股[26] - 当日买进的可转债当日可申请转股，新增股份次一交易日上市流通[26] - 咨询部门为证券事务部，联系电话0371 - 67853916，邮箱zhengquanbu@gltech.cn[23]

半导体业务发展 - 国产半导体业务在2025年7月放量，由AI驱动的全球半导体设备市场增长及下游客户扩产加快驱动 [2] - 国内半导体业务新增订单持续增加，其中大客户订单占比约50% [3] - 国产半导体设备出货以标准机型为主，但自2025年起定制共研型号销量占比逐步提升 [3] - 公司半导体封测装备制造业务2025年上半年毛利率为41.57% [4] - 预计半导体业务毛利率将因定制共研设备占比提升、自研核心部件更多应用及规模化效应而进一步上升 [5] 新产品研发与验证 - 激光划片机产品包括激光开槽机（用于Low-k薄膜、氮化铝等材料）和激光隐切机（用于超薄硅晶圆、MEMS、第三代半导体等），两者均在客户端验证中 [3] - 研磨机可用于8英寸和12英寸晶圆的背面磨削减薄，正在客户端验证且反馈良好 [4] - 研磨抛光一体机正在研发中 [4] 财务状况与融资计划 - 物联网安全生产监控装备业务2025年上半年毛利率为70.92% [4] - 为确保半导体业务发展，公司计划申请注册发行最高不超过人民币5亿元（即500 million）的科技创新债券 [6] 物联网业务展望 - 物联网安全监控业务是公司发展基石，将持续稳定发展并助力半导体设备业务 [7] - 公司将结合智能矿山、安全生产及减员增效趋势，拓展新产品和应用以助力客户智能化建设 [7]

公司事件与公告 - 回天新材全资子公司发生火灾事故，被当地应急管理局责令停产[1] - 永吉股份控股股东计划减持不超过2%的公司股份[5] - 丽岛新材计划投资2.8亿元人民币，用于扩建电池铝箔项目[5] - 中特转债（127056）公告不下修转股价[2][5] 可转债市场动态 新债发行与上市 - 上26转债和博士转债开放申购[1] - 普昂医疗作为北交所新股开放申购[1] - 统联转债将于3月20日上市[5] - 族兴新材作为北交所新股上市[1] 临近强赎可转债 - 多只可转债即将满足强赎条件或进入强赎流程，最后交易日集中在2026年3月至4月[4] - 例如：Z宏柏转（111019）现价192.679元，最后交易日为2026-03-17，剩余规模0.120亿元[4] - Z松霖转（113651）现价216.685元，最后交易日为2026-03-17，剩余规模0.060亿元[4] - 盟升转债（118045）现价187.275元，最后交易日为2026-03-18，剩余规模0.433亿元[4] - 恒逸转债（127022）现价126.070元，最后交易日为2026-03-19，剩余规模3.727亿元[4] - 新致转债（118021）现价137.078元，最后交易日为2026-03-19，剩余规模0.861亿元[4] - 荣23转债（113676）现价141.431元，最后交易日为2026-03-19，剩余规模0.869亿元[4] - 安集转债（118054）现价182.554元，最后交易日为2026-03-23，剩余规模4.259亿元[4] - 锋工转债（123239）现价121.111元，最后交易日为2026-03-25，剩余规模2.066亿元[4] - 利扬转债（118048）现价174.926元，最后交易日为2026-03-25，剩余规模2.930亿元[4] - 直川转2（127075）现价192.000元，最后交易日为2026-03-26，剩余规模5.508亿元[4] - 嘉元转债（118000）现价124.023元，最后交易日为2026-03-27，剩余规模2.936亿元[4] - 中宠转2（127076）现价149.494元，最后交易日为2026-04-01，剩余规模4.101亿元[4] - 光力转债（123197）现价140.879元，最后交易日为2026-04-01，剩余规模3.081亿元[4] - 中环转2（123146）现价128.403元，最后交易日为2026-04-03，剩余规模1.101亿元[4] - 红墙转债（127094）现价130.500元，最后交易日为2026-04-09，剩余规模2.032亿元[4] - 远信转债（123246）现价156.608元，最后交易日为2026-04-10，剩余规模2.062亿元[4] 即将到期可转债 - 多只可转债即将到期，最后交易日同样集中在2026年3月至4月[7] - 乐普转2（123108）现价107.644元，税前赎回价107.800元，最后交易日2026-03-24，剩余规模16.374亿元[7] - 华体转债（113574）现价119.384元，税前赎回价110.000元，最后交易日2026-03-25，剩余规模0.860亿元[7] - 利群转债（113033）现价109.815元，税前赎回价110.000元，最后交易日2026-03-26，剩余规模8.629亿元[7] - 东时转债（113575）现价126.356元，税前赎回价108.000元，最后交易日2026-04-02，剩余规模0.969亿元[7] - 鲁泰转债（127016）现价110.780元，税前赎回价111.000元，最后交易日2026-04-02，剩余规模13.998亿元[7] - 凌钢转债（110070）现价117.693元，税前赎回价112.000元，最后交易日2026-04-07，剩余规模1.777亿元[7] - 维尔转债（123049）现价136.000元，税前赎回价118.000元，最后交易日2026-04-07，剩余规模3.158亿元[7] - 健友转债（113579）现价108.689元，税前赎回价109.000元，到期前最后交易日为2026年4月17日，剩余规模5.025亿元[5][7] 其他可转债状态 - 塞力转债（113601）、永22转债（113653）、海优转债（118008）、汇成转债（118049）、伟测转债（118055）的强赎相关日期待公告[4]

| 证券代码：300480 | 证券简称：光力科技 | 公告编号：2026-017 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123197 | 债券简称：光力转债 | | 光力科技股份有限公司 关于提前赎回光力转债的第四次提示性公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 1、"光力转债"赎回价格：101.101 元/张（含当期应计利息，当期年利率 为 1.20%，且当期利息含税），扣税后的赎回价格以中国证券登记结算有限责任 公司深圳分公司（以下简称"中国结算"）核准的价格为准。 2、赎回条件满足日：2026 年 3 月 12 日 3、停止交易日：2026 年 4 月 2 日 4、赎回登记日：2026 年 4 月 7 日 5、赎回日：2026 年 4 月 8 日 6、停止转股日：2026 年 4 月 8 日 公司于 2026 年 3 月 12 日召开第五届董事会第二十九次会议，审议通过了《关 于提前赎回"光力转债"的议案》，为降低公司财务费用及资金成本，结合当前 市场及公司自身情况，经过审慎考虑，董事会同意公司行使"光力转债 ...

| 证券代码：300480 | 证券简称：光力科技 | 公告编号：2026-016 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123197 | 债券简称：光力转债 | | 光力科技股份有限公司 关于公司已回购股份处理完成的公告 二、已回购股份的处理结果 1、截至 2026 年 3 月 13 日，公司通过回购专用证券账户以集中竞价交易方 式回购的 1,434,900 股公司股份，已全部用于公司发行的可转换公司债券"光力 转债"转股，占当前公司总股本的 0.41%。 2、公司已回购股份用途与回购方案的拟定用途不存在差异。 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 光力科技股份有限公司（以下简称"公司"）于 2024 年 2 月 6 日召开第五届 董事会第七次会议，审议通过了《关于回购公司股份方案的议案》，同意公司使 用自有资金以集中竞价交易方式回购部分公司已发行的人民币普通股（A 股）股 票，用于转换公司发行的可转换为股票的公司债券，若未能在相关法律法规规定 的期限内使用完毕，未使用部分股份将依法予以注销。本次回购股份的资金总额 不低于人民币 ...

| 证券代码：300480 | 证券简称：光力科技 | 公告编号：2026-013 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123197 | 债券简称：光力转债 | | 光力科技股份有限公司 关于提前赎回光力转债的第三次提示性公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 特别提示： 1、"光力转债"赎回价格：101.101 元/张（含当期应计利息，当期年利率 为 1.20%，且当期利息含税），扣税后的赎回价格以中国证券登记结算有限责任 公司深圳分公司（以下简称"中国结算"）核准的价格为准。 2、赎回条件满足日：2026 年 3 月 12 日 3、停止交易日：2026 年 4 月 2 日 4、赎回登记日：2026 年 4 月 7 日 5、赎回日：2026 年 4 月 8 日 6、停止转股日：2026 年 4 月 8 日 7、发行人资金到账日（到达中国结算账户）：2026 年 4 月 13 日 8、投资者赎回款到账日：2026 年 4 月 15 日 9、赎回类别：全部赎回 10、本次赎回完成后，"光力转债"将在深圳证券交易所（以下简称"深 ...

| 证券代码：300480 | 证券简称：光力科技 | 公告编号：2026-014 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123197 | 债券简称：光力转债 | | 光力科技股份有限公司 关于聘任公司董事会秘书的公告 电话:0371-67853916 电子邮箱：info@gltech.cn 吕琦先生简历见附件。 特此公告。 光力科技股份有限公司 董事会 2026 年 3 月 16 日 附件：个人简历 吕琦先生，1975 年 5 月出生，中国国籍，无境外居留权，硕士研究生学历， 现任公司董事会秘书。吕琦先生 1998 年 8 月至 2008 年 8 月，就职于沈阳合金投 资股份有限公司（000633），历任主管会计、总公司财务部总经理助理、总公司 财务部总经理。2008 年 9 月至 2020 年 8 月，就职于奥维通信股份有限公司 （002231），历任证券部总经理、证券事务代表、审计部总经理、副总裁、董事 会秘书、董事、董事长。2021 年 3 月至 2023 年 8 月，就职于辽宁兴东科技有限 公司，任高级副总裁兼董事会秘书。2024 年 1 月至 2025 年 9 月，任谱尼测试集 ...

| 证券代码：300480 | 证券简称：光力科技 | 公告编号：2026-015 | | --- | --- | --- | | 债券代码：123197 | 债券简称：光力转债 | | 光力科技股份有限公司 第五届董事会第三十次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、董事会会议召开情况 吕琦先生已取得深圳证券交易所颁发的上市公司董事会秘书培训证明，公司 董事会同意聘任吕琦先生（简历附后）为公司董事会秘书，任期自本次董事会审 议通过之日起至第五届董事会任期届满之日止。 本议案已经公司董事会提名、薪酬与考核委员会审议通过。 表决结果：7 票同意，0 票反对，0 票弃权，获得通过。 《关于聘任公司董事会秘书的公告》具体内容详见刊登在巨潮资讯网的公告。 三、备查文件 1、第五届董事会第三十次会议决议； 2、第五届董事会提名、薪酬与考核会第五次会议决议。 光力科技股份有限公司（以下简称"公司"）于 2026 年 3 月 13 日以电子邮 件方式向全体董事发出召开第五届董事会第三十次会议通知，会议于 2026 年 3 月 16 日上午 10 点 ...

投资评级 - 报告首次覆盖光力科技，给予“买入”评级 [2] 核心观点 - 公司2025年预计实现归母净利润3，300-4，800万元，扣非归母净利润1，700-2，400万元，同比扭亏为盈 [5] - 扭亏主要得益于国产化机械划切设备在先进封装领域应用广泛，自2025年三季度起新增订单持续增加、交货量加大，同时物联网业务保持稳定、海外子公司经营向好，以及资产减值准备大幅降低 [5] - 半导体切割划片机自2025年7月开始持续满产，发货量趋势延续，新增订单持续增加 [6] - 公司通过并购已具备切割划片设备、核心零部件及耗材的全面研发能力，卡位优势突出，为国产化替代奠定技术基础 [6] - 物联网安全生产监控业务结合智能矿山发展趋势，通过与大模型等技术融合提升产品智能化水平，业务保持相对稳定发展 [7][8] - 预计公司2025-2027年分别实现收入7亿元、10亿元、14亿元，归母净利润0.42亿元、1.31亿元、2.56亿元 [9] 业务进展与财务预测 半导体封测装备业务 - 国产半导体机械划片设备自2025年7月开始持续处于满产状态 [6] - 新设备JIGSAW7260（用于基板切割）和8231（用于DBG工艺）均在客户端验证中 [6] - 激光划片机9130（用于半导体Low-K开槽）和9320（用于超薄晶圆隐形切割）正在优化验证 [6] - 用于超薄晶圆磨削的研磨抛光一体机3330正按计划研发中 [6] - 子公司LP生产的高性能高精密空气主轴定位精度已达纳米级，公司已消化吸收其技术，国产核心零部件（如切割主轴、研磨主轴等）已应用到部分国产化设备并实现销售 [7] - 子公司以色列ADT在软刀领域有数十年积累，公司正快速推动刀片耗材国产化，国产化硬刀已进入客户端验证，国产化软刀已进入批量生产阶段并部分形成销售 [7] 物联网安全生产监控业务 - 公司结合智能矿山产业发展趋势，在现有产品体系上不断开发新产品和新应用 [7] - 通过大模型与瓦斯抽采、人员定位等系统深度融合，提升系统类产品的智能化水平 [7][8] - 紧抓安全生产监管趋严、矿山智能化的市场机会，加大新产品市场推广力度，业务保持相对稳定发展态势 [8] 财务数据与预测 - 公司最新收盘价30.58元，总市值108亿元，流通市值76亿元，资产负债率33.5% [4] - 预计2025年营业收入为6.85亿元，同比增长19.48%；2026年预计为9.95亿元，同比增长45.33%；2027年预计为14.22亿元，同比增长42.82% [11][14] - 预计2025年归属母公司净利润为0.42亿元，同比增长137.41%；2026年预计为1.31亿元，同比增长210.34%；2027年预计为2.56亿元，同比增长94.89% [11][14] - 预计2025年每股收益（EPS）为0.12元，2026年为0.37元，2027年为0.73元 [11][14] - 预计2025年毛利率为54.7%，净利率为6.2%；2027年毛利率预计为49.3%，净利率预计升至18.0% [14]

半导体设备业务运营与产能 - 国产半导体设备自2025年7月以来持续满产，2026年客户提货速度和提货量延续2025年下半年态势 [2] - 公司通过提升生产效率、利用航空港及高新厂区基础设施以提升产能，满足交付需求 [2] - 航空港厂区二期项目预计2027年第一季度全部建成投产，公司将采取边建设边投产的方式 [3] 新产品研发与验证 - 激光开槽机、激光隐切机、研磨机和硬刀产品正在客户端验证 [2][3] - 研磨抛光一体机正在研发中 [3] - 激光开槽机可用于Low-k薄膜、氮化铝、氧化铝陶瓷等材料加工 [3] - 激光隐切机可用于超薄硅晶圆、MEMS器件及第三代半导体器件等芯片切割 [3] 核心部件与销售进展 - 国产化切割主轴已用于部分国产化划切设备，并于2025年开始对外销售 [3] - 国产空气主轴已批量应用于半导体制造领域的切割、研磨、硅片生产、光学检测等设备，以及精密加工领域 [3] 海外子公司与风险管理 - 以色列ADT工厂运营稳定，为政府白名单企业，在紧急状态与战争时期获准正常开工 [4] - 过去两三年，生产与研发基本未受干扰，仅阶段性物流受影响，英国和郑州工厂提供生产协同与采购支持 [4] 融资与资本规划 - 公司决定行使“光力转债”提前赎回权利，以减少财务费用和未来利息支出 [5][6] - 拟申请注册发行最高不超过人民币5亿元（含5亿元）科技创新债券，以支持半导体封测装备研发生产等核心业务 [6]