证券代码：300756 证券简称：金马游乐 公告编号：2026-019 作为募集资金投资项目实施主体的公司及子公司均已开立了募集资金专用账 户，并按要求分项存管募集资金。公司对募集资金采取专户存储制度，并与保荐机 构、存放募集资金的开户银行签订了募集资金三方监管协议。 二、募集资金使用情况 根据公司《首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书》及 2023 年第一次 临时股东大会相关决议，公司首次公开发行股票募投项目、募集资金使用计划（调 整后）及使用情况如下： 广东金马游乐股份有限公司 关于首次公开发行股票募投项目结项 并注销募集资金专项账户的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 广东金马游乐股份有限公司（以下简称"公司"）首次公开发行股票募集资金 投资项目"金马数字文旅产业园建设项目"已完成项目建设，达到预定可使用状态， 公司对项目予以结项，并于近日注销了相关募集资金专项账户。现将有关情况公告 如下： 一、募集资金基本情况 经中国证券监督管理委员会《关于核准中山市金马科技娱乐设备股份有限公司 首次公开发行股票的批复》（证监许可〔2018〕20 ...

其他新策略 - 公司全资子公司金马文旅科技获高新技术企业认定[1] - 高新技术企业证书编号GR202544008110，2025年12月19日发证，有效期三年[1] - 金马文旅科技获资格起连续三年按15%税率缴纳企业所得税[1]

全球旅游市场发展动态 - 联合国旅游组织预测，2026年全球旅游业增速将维持在**3%–4%** 的区间，增长态势不变 [2] - 2025年美国国际游客消费额预计锐减**125亿美元**，至略低于**1690亿美元**，是唯一出现负增长的主要国家，对纽约、迈阿密等目的地经济造成冲击 [3] - 2025年法国接待国际游客约**1.02亿人次**，创历史新高，旅游收入约**775亿欧元**，同比增长约**9%**，欧洲仍是主要客源地，北美市场增长明显 [4] - 2025年英国国际游客消费额预计达**346亿英镑**，较2024年增长**6%**，并预测2026年中国赴英游客将达**66.7万人次**，增长**28%**，贡献约**13亿英镑**旅游收入 [5] 亚太及中国旅游市场动态 - 截至2025年12月的一年内，中国入境澳大利亚游客约**104万人次**，持续复苏但低于2019年**140万人次**的峰值 [7] - 2025年1月1日至2月8日，泰国接待国际游客突破**400万**达**418万多人次**，旅游收入约**2070.66亿泰铢**，中国游客以**56.9万人次**居首 [8] - 2025年中国国内居民出游**65.22亿**人次，同比增长**16.2%**，出游花费**6.30万亿元**，同比增长**9.5%**，农村居民出游人次和花费增速均高于城镇居民 [9] - 2026年元旦假期（1月1日至3日）全社会跨区域人员流动量日均**1.98亿**人次，同比2025年同期日均增长**19.62%** [9] - 2025年全国出入境人员**6.97亿**人次，创历史新高，其中外国人**8203.5万**人次，同比上升**26.4%**，免签入境外国人**3008万**人次 [45] - 2025年上海接待入境游客**936.02万**人次，同比大幅增长**39.58%**，其中韩国游客**90.91万**人次，同比激增**103.62%** [46] - 2025年香港访港旅客达**4990万**人次，同比增长**12%**，其中国际旅客到访量位列全球第二 [46] 文旅企业高管人事变动 - 1月共有7家文旅企业出现重要人事变动，包括：浙文影业聘任吴晓霞为财务总监 [12]；峨眉山A许拉弟当选董事长、童建明任总经理 [12]；三峡旅游董事宋鹏程辞职 [12] - 香港迪士尼前CEO金民豪将于4月接掌启德体育园 [13] - 海昌海洋公园因关联方事件，俞发祥辞任，刘江涛获委任为执行董事、董事会主席 [13] 文旅企业投资及股权动态 - 桂林旅游获得桂圳公司**35%** 股权，实现全资控股 [17] - 海南旅投子公司拟以**2.24亿元**转让休闲公司**100%** 股权，预计实现转让收益约**1.98亿元** [17] - 华谊兄弟控股股东王忠军持股比例从**11.43%** 降至**5.88%**，与王忠磊合计持股从**13.81%** 降至**8.26%** [17] - 棕榈股份实际控制人由河南省财政厅变更为河南省国资委 [18] 重点文旅项目签约筹建 - 1月新签**206个**重点文旅项目 [20] - 开工开业项目包括：陕文投西部国际短视频基地开园，占地约**158亩** [20][21]；河南伏羲山兰崖湾景区开园，总投资**8亿元** [21]；浙江宁波“猫洋谷”主题度假区动工，总投资约**2000万元** [21] - 签约投资项目包括：浙江龙港方特文化创意项目，总投资**34亿元** [22]；浙江金华汤溪国际旅游度假区项目，总投资**50亿元** [22]；江西上饶国际影视城项目，总投资约**25亿元** [22]；湖北荆州九歌山水里综合体项目，总投资约**1.2亿元** [23] 文旅集团榜单及指数分析 - 1月ABN指数排名前三的文旅品牌为：同程旅行 (**378.89**)、携程集团 (**378.35**)、美团 (**368.41**) [29] - 1月文旅企业的媒体指数和新媒体指数监测均分分别为**116.8**和**117.76**，投资人指数平均得分为**59.71**，保持平稳微升 [35][36] - 搜索热度TOP5品牌为中青旅、峨眉山A、凯撒旅业、携程、金马游乐，热点集中在人事任免、项目开业及股权变动 [35] 上市旅企业绩预告 - 多家上市旅企2025年业绩呈现复苏或扭亏：桂林旅游预计净利润**1100万元**，扭亏为盈 [37]；金马游乐预计归属股东净利润**6700万-8600万元**，同比增长**811.17%-1069.56%** [37]；凯撒旅业预计归母净利润**3200万-4800万**，实现扭亏为盈 [39] - 部分公司业绩下滑或亏损：宋城演艺预计全年净利润为**7.11亿元至9.15亿元**，同比下降**12.75%至32.21%** [37]；众信旅游预计净利润**500万元**，同比下降**95.28%** [39]；曲江文旅预计净亏损**1.3亿-1.65亿元** [39]；华侨城预计净利润亏损**130亿元-155亿元**，亏损扩大 [42] 行业政策与战略动向 - 国务院办公厅印发方案，鼓励地方结合消化存量房地产等政策，支持旅居项目用地和服务设施建设 [59] - 多地打造世界旅游目的地：杭州发布十五五规划建议，打造世界一流旅游目的地 [49]；福建平潭将打造高辨识度国际旅游岛 [50]；汕头拟投**50亿元**建设南澳国际休闲旅游岛 [51] - 盈新发展与江西三清山签约，合作打造世界级旅游目的地 [51] 人工智能与旅游科技布局 - 同程旅行发布春运报告，旅行AI深度介入服务，其智能体DeepTrip相关出行规划提问环比增长超**100%** [54] - 金马游乐拟定增募资不超过**10.53亿元**，用于文旅文娱机器人研发和产业化等项目 [54] - 阿联酋AI旅游平台VBooking完成**500万美元**融资，拟推出Travel USD数字货币 [55] 企业战略合作与生态布局 - 海昌海洋公园拟与北京通州国企设立合资公司，独家运营总建筑面积约**16万平方米**的北京海昌海洋公园项目，预计2027年投入运营 [57][58] - 张家界国资背景企业与凯撒旅业等共同成立张家界凯撒文化旅游有限责任公司，凯撒旅业方面持股**49%** [58]

公司中标信息 - 广东金马游乐股份有限公司于2026年2月11日公告中标嬉戏族集团有限公司采购项目[1][2] - 中标项目为《洛克城堡设备更新》项目[1][2] - 中标金额为178.00万元[1][2] 公司财务表现 - 2024年公司营业收入为5.77亿元，较上年下降21.88%[1][2] - 2024年归属母公司净利润为0.07亿元，较上年大幅下降84.07%[1][2] - 2024年净资产收益率为0.53%[1][2] - 2025年上半年公司营业收入为3.12亿元，与上年同期基本持平，微降0.35%[1][2] - 2025年上半年归属母公司净利润为0.35亿元，较上年同期大幅增长132.69%[1][2] 公司业务构成 - 公司属于可选消费行业，主要产品类型为游乐园[1][2] - 2024年公司主营收入构成以游乐设施类为主，占比72.85%[1][2] - 其他收入（配件、修理、安装）占比10.13%[1][2] - 门票收入占比7.63%[1][2] - 虚拟沉浸式游乐项目收入占比6.48%[1][2] - 其他业务收入占比1.81%[1][2] - 服务收入、租赁收入和商品销售收入占比较小，分别为0.73%、0.3%和0.07%[1][2]

公司募投项目调整 - 金马游乐于2026年2月10日召开第四届董事会第十八次会议 [2] - 会议审议通过了关于部分募投项目延期并调整募集资金内部投入计划的议案 [2] - 项目延期涉及“华中区域总部及大型游乐设施研发生产运营基地项目（一期）”达到预定可使用状态日期的推迟 [2] - 项目实施主体、募集资金用途和投资规模保持不变 [2] - 该募投项目源于公司2021年度向特定对象发行股票 [2]

公司治理与资本运作 - 公司于2026年2月10日以通讯方式召开了第四届第十八次董事会会议 [1] - 会议审议了《关于部分募投项目延期并调整募集资金内部投入计划的议案》 [1]

资金募集 - 公司发行股票15988372股，每股17.20元，募集资金总额274,999,998.40元，净额267,256,543.27元[1] 项目投资与投入 - 华中区域总部及一期项目投资37469.56万元，拟用募资19250.00万元，截至2025年9月30日已投入14712.27万元[4] - 补充流动资金拟用募资7475.65万元，截至2025年9月30日已投入7475.65万元[4] - 两项目合计投资45719.56万元，拟用募资26725.65万元，截至2025年9月30日已投入22187.92万元[4] 项目调整 - 华中区域总部及一期项目预定可使用日期延至2026年9月30日[5] - 生产设备购置拟投入资金增至1090.04万元，增加240.20万元[8] - 软件购置拟投入资金减至0.00万元，减少240.20万元[8] 决策事项 - 2026年2月10日董事会通过募投项目延期及调整议案[10] - 保荐机构对募投项目延期及调整无异议[11]

募集资金情况 - 公司向特定对象发行15,988,372股，每股17.20元，募集资金总额274,999,998.40元，净额267,256,543.27元[1] 项目资金投入 - 华中区域总部及大型游乐设施研发生产运营基地项目（一期）投资37,469.56万元，拟用募集19,250.00万元，已投入14,712.27万元[3] - 补充流动资金项目拟用募集7,475.65万元，已投入7,475.65万元[4] 项目计划调整 - 华中区域总部及大型游乐设施研发生产运营基地项目（一期）预定可使用日期调整为2026年9月30日[5] - 开发场地建设费用拟使用募集资金调整为 - 18,159.96万元[8] - 生产设备购置拟使用募集资金调整后为1,090.04万元[8] - 软件购置拟使用募集资金调整后为0.00万元[8] 审批情况 - 公司于2026年2月10日召开会议审议通过相关议案[11] - 保荐机构认为项目延期和调整计划符合规定[12]

新策略 - 2026年2月10日公司以通讯方式召开第四届董事会第十八次会议[2] - 审议通过部分募投项目延期并调整募集资金内部投入计划议案[3] - “华中区域总部及一期项目”预计使用状态时间延至2026年9月30日[3] - “软件购置”资金转至“生产设备购置”[3] - 超出募集资金额度部分由公司自筹资支出[3]

会议安排 - 2026年1月20日召开第四届董事会第十七次会议，审议通过召开2026年第二次临时股东会的议案[5] - 2026年1月21日发布召开2026年第二次临时股东会的通知[6] - 2026年2月5日下午15:00在公司会议室现场召开股东会，网络投票时间为2月5日9:15 - 15:00[9] 股东出席情况 - 出席本次股东会的股东及股东代理人共64人，代表股份44,916,149股，占公司有表决权总股份数的28.5004%[10] 议案表决情况 - 关于公司符合向特定对象发行股票条件等多项议案，同意44,818,803股，占出席股东会有效表决权股份的99.7833%，中小股东同意17,551,788股，占出席会议中小股东有效表决权股份的99.4484%[14][16][17][19][20][22][23][27][29][30][31][32][34][37][38][39] - 本次发行前滚存未分配利润安排议案，同意44,819,703股，占比99.7853%，中小股东同意17,552,688股，占比99.4535%[26] - 议案表决中反对30,000股，占出席股东会有效表决权股份的0.0668%，中小股东反对30,000股，占出席会议中小股东有效表决权股份的0.1700%[34][35][37][38] - 议案表决中弃权67,346股，占出席股东会有效表决权股份的0.1499%，中小股东弃权67,346股，占出席会议中小股东有效表决权股份的0.3816%[34][37][38] - 关于公司前次募集资金使用情况报告议案，同意44,842,349股，占出席股东会有效表决权股份的99.8357%[35] - 关于公司前次募集资金使用情况报告议案，反对30,000股，占出席股东会有效表决权股份的0.0668%[35] - 关于公司前次募集资金使用情况报告议案，弃权43,800股，占出席股东会有效表决权股份的0.0975%[35] - 关于提请股东会授权董事会办理发行股票事宜议案，反对30,900股，占出席股东会有效表决权股份的0.0688%[39]