股票发行 - 向特定对象发行股票募集资金总额不超105,295.14万元[9][13][23][50][57][68][200] - 发行股票数量不超47,279,452股，不超发行前总股本30%[9][50][57] - 发行对象不超35名，均以现金认购[10][42][46][47][54] - 发行价格不低于定价基准日前20个交易日公司股票交易均价的80%[12][48] - 发行对象认购股份自发行结束日起至少6个月内不得转让[12][16][52] - 发行前滚存未分配利润由新老股东按发行后股份比例共享[55] - 发行决议有效期自股东会审议通过之日起十二个月[59] 募集资金投向 - 文旅文娱机器人研发和产业化项目拟投入45,433.75万元，占比43.15%[14][69] - IP赋能提升项目拟投入19,408.10万元，占比18.43%[14][69] - 乐园及景点建设运营项目拟投入28,453.29万元，占比27.02%[14][69] - 补充流动资金拟投入12,000.00万元，占比11.40%[14][69] 业绩数据 - 2024年国内旅游人次56.15亿，同比增长14.8%[28][101] - 2024年国内游客出游总花费5.75万亿元，同比增长17.1%[28][101] - 2024年中国文旅IP商业化市场规模达4314亿元，同比增速约15.5%，预计2027年达6972亿元[102] - 2022年净利润 -2,462.20万元，无现金分红[174] - 2023年净利润4,616.48万元，现金分红1,575.98万元[174] - 2024年净利润735.32万元，现金分红787.99万元[174] 未来展望 - 本次发行募投项目助力公司从“游乐装备制造商”向“文旅娱乐综合服务商”转型[35] - 本次发行优化财务结构，降低资产负债率，提高抗风险能力[41] - 本次发行短期内每股收益可能摊薄，中长期利于提升综合实力[126][128] 新产品和新技术研发 - 2025年11月发布首款文旅智能服务型人形机器人“小马1号”[82] - 2025年11月联合发布全球首个量产绳驱AI“机器人Mart”[84] 市场扩张和并购 - 公司业务覆盖全球近50个国家和地区，产品远销全球近50个国家和地区[31][86][117] - 公司累计服务超1000家主题公园、景区、商业综合体[86] 其他新策略 - 公司通过科技赋能实现文化IP与产品深度融合，丰富高品质产品供给[38] - 公司向文旅文娱场景提供装备和机器人，助力产业升级和场景智能化提升[39] - 公司有一支约20人的IP外观设计团队，与“小黄鸭”“奶龙”等IP举办多场次“快闪式微乐园”嘉年华活动[104] 风险提示 - 若经营效率未提升，发行后每股收益等指标短期内有下降风险[17] - 公司所处行业受宏观经济波动影响，可能影响新签订单、项目拓展和销售回款[144] - 公司面临市场竞争加剧风险，可能导致综合毛利率下降和新签订单减少[145] - 本次发行存在净资产收益率下降与即期回报被摊薄的风险[152] - 本次向特定对象发行股票存在发行募集资金不足甚至无法成功实施的风险[156] 利润分配 - 公司现金分配利润不少于当年可分配利润的20%[161][184] - 重大投资或支出超最近一期经审计净资产50%且超3000万元或总资产30%时，可影响利润分配[163][185] - 成熟期无重大资金支出，现金分红占比最低80%；成熟期有重大资金支出，占比最低40%；成长期有重大资金支出，占比最低20%[163][187] - 调整利润分配政策需经股东会出席股东所持表决权三分之二以上表决同意[168][192]

融资相关 - 2026年1月20日公司召开会议审议通过2026年度向特定对象发行股票议案[2] - 2026年1月21日发行股票预案及相关文件在巨潮资讯网披露[2] - 发行股票事项需股东会、深交所、证监会通过方可实施[2]

公司融资计划 - 公司计划向不超过35名特定对象发行股票，发行数量不超过约4728万股，即不超过发行前公司总股本的30% [1] - 本次发行价格将不低于定价基准日前20个交易日公司股票交易均价的80% [1] - 本次发行拟募集资金总额不超过人民币约10.53亿元 [1] 募集资金用途 - **文旅文娱机器人研发和产业化项目**：总投资约4.54亿元，拟投入募集资金约4.54亿元 [1] - **IP赋能提升项目**：总投资约1.94亿元，拟投入募集资金约1.94亿元 [1] - **乐园及景点建设运营项目**：总投资约2.85亿元，拟投入募集资金约2.85亿元 [1] - **补充流动资金项目**：总投资1.2亿元，拟投入募集资金1.2亿元 [1]

证券代码：300756 证券简称：金马游乐 公告编号：2026-007 广东金马游乐股份有限公司 关于 2026 年度向特定对象发行股票摊薄即期回报、 采取填补措施及相关主体承诺的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 广东金马游乐股份有限公司（以下简称"公司"）于 2026 年 1 月 20 日召开 第四届董事会第十七次会议，审议通过了关于公司 2026 年度向特定对象发行股 票（以下简称"本次发行"）的相关议案。 根据《国务院关于进一步促进资本市场健康发展的若干意见》（国发〔2014〕 17 号）《国务院办公厅关于进一步加强资本市场中小投资者合法权益保护工作 的意见》（国办发〔2013〕110 号）及中国证监会《关于首发及再融资、重大资 产重组摊薄即期回报有关事项的指导意见》（证监会公告〔2015〕31 号）等法 律法规的相关规定，公司就本次发行事宜对即期回报摊薄的影响进行了认真、审 慎、客观分析，并提出了具体的填补回报措施，相关主体对公司填补回报措施能 够得到切实履行作出了承诺，具体如下： 一、本次发行摊薄即期回报对公司主要财务指标的影响 ...

或采取监管措施情况的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 广东金马游乐股份有限公司（以下简称"公司"）自上市以来，严格按照《中 华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《深圳证券交易所创业板股票 上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2 号——创业板上市公司 规范运作》等法律法规、规范性文件及《公司章程》的规定，不断完善公司治理， 建立健全内部控制制度，规范公司运作，促进公司持续、稳定、健康发展。 证券代码：300756 证券简称：金马游乐 公告编号：2026-008 广东金马游乐股份有限公司 关于最近五年被证券监管部门和交易所处罚 公司于 2023 年 7 月收到中国证券监督管理委员会广东监管局出具的《关于 对广东金马游乐股份有限公司的监管关注函》（广东证监函〔2023〕745 号）， 要求公司就未在 2022 年年度报告中披露环境行政处罚信息作出整改，并加强证 券法律法规学习。 （二）整改情况 收到上述监管关注函后，公司高度重视，立即向时任全体董事、监事和高级 管理人员及相关部门进行了通报、传达，组织相关人员深入学习与定期报 ...

证券代码：300756 证券简称：金马游乐 广东金马游乐股份有限公司 2026 年度向特定对象发行股票 募集资金使用可行性分析报告 二〇二六年一月 目录 | 一、本次募集资金的使用计划 | 1 | | --- | --- | | 二、本次募集资金投资项目的具体情况 | 1 | | 三、本次发行对公司经营管理和财务状况的影响 | 17 | | 四、本次募集资金使用的可行性分析结论 | 18 | 一、本次募集资金的使用计划 本次发行股票拟募集资金总额不超过人民币 105,295.14 万元（含本数）, 在扣除本次发行相关的发行费用后，公司拟将募集资金用于公司主营业务相关项 目及补充流动资金，具体如下： 本次发行的募集资金到位前，公司可以根据募集资金投资项目的实际情况， 以自筹资金先行投入，并在募集资金到位后根据相关法律法规规定的程序予以置 换。募集资金到位后，若扣除发行费用后的实际募集资金净额少于拟投入募集资 金总额，则在上述募集资金投资项目的范围内，公司可根据项目的进度、资金需 求等实际情况，对相应募集资金投资项目的投入顺序和具体金额进行适当调整， 募集资金不足部分由公司以自筹资金解决。 二、本次募集资金投资项 ...

募集资金情况 - 公司向特定对象发行股票15,988,372股，每股17.20元，募资274,999,998.40元，净额267,256,543.27元[9] - 截至2025年9月30日，累计投入22,187.92万元，以前年度17,327.63万元，本年度4,860.29万元[10] - 截至2025年9月30日，累计利息和理财收益净额588.62万元，以前年度502.26万元，本年度86.36万元[10] - 截至2025年9月30日，募集资金余额5,126.35万元，专户活期426.35万元，现金管理未到期4,700.00万元[12] - 截至2025年9月30日，未使用前次募集资金余额4,537.73万元，占比16.50%[16][22] 资金使用与管理 - 公司以自筹资金1,824.58万元预先投入项目，2023年8月21日完成置换[18] - 2023年获批22,000万元闲置资金6个月现金管理[19] - 2024年获批16,000万元闲置资金12个月现金管理[20] - 2025年同意1亿元闲置资金12个月现金管理，自1月20日起[21] - 2025年度使用前次募集资金现金管理滚动累计3.43亿元，未到期赎回4700万元[21] 项目投资情况 - 华中区域总部及大型游乐设施项目（一期）承诺投资1.925亿元，实际1.471227亿元，预计2026年3月8日达预定可使用状态[30] - 补充流动资金承诺投资8250万元，实际7475.65万元[30] - 华中区域总部及大型游乐设施项目（一期）预计税后内部收益率5.96%，尚处建设期[33] - 补充流动资金不直接产生经济效益[32] 资金使用年度情况 - 2023年度使用募集资金7860.35万元，2024年度9467.28万元，2025年1 - 9月4860.29万元[30] 变更情况 - 变更用途的募集资金总额为0，变更比例0.00%[30] - 前次募集资金投资项目不存在变更情况[14]

本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 广东金马游乐股份有限公司（以下简称"公司"）于 2026 年 1 月 20 日召开 第四届董事会第十七次会议，审议通过了《关于为全资子公司向银行申请综合授 信额度提供担保的议案》，具体内容如下： 一、担保情况概述 为满足日常生产经营需要，公司全资子公司中山市金马文旅科技有限公司 （以下简称"金马文旅科技"）拟向银行申请不超过人民币 2,000 万元的综合授 信额度，授信期限不超过 1 年，期限内授信额度可循环使用，公司为金马文旅科 技的相关授信事项提供连带责任保证担保，具体担保金额、种类、期限等以在上 述期限和金额范围内最终签署的协议为准。 证券代码：300756 证券简称：金马游乐 公告编号：2026-010 广东金马游乐股份有限公司 关于为全资子公司向银行申请综合授信额度 提供担保的公告 根据《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自 律监管指引第 2 号——创业板上市公司规范运作》等相关规定，本议案在董事会 的审核权限内，无需提交公司股东会审议。同时，董事会授权公司董事长及其指 定的授权 ...

广东金马游乐股份有限公司 证券代码：300756 证券简称：金马游乐 公告编号：2026-009 公司不存在向发行对象作出保底保收益或变相保底保收益承诺的情形，不存 在直接或通过利益相关方向参与认购的投资者提供财务资助或补偿的情形。 特此公告。 广东金马游乐股份有限公司 董 事 会 2026 年 1 月 20 日 关于 2026 年度向特定对象发行股票不存在直接或通 过利益相关方向参与认购的投资者提供财务资助或 补偿的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 广东金马游乐股份有限公司（以下简称"公司"）于 2026 年 1 月 20 日召开 第四届董事会第十七次会议，审议通过了关于公司 2026 年度向特定对象发行股 票的相关议案。 公司现就本次向特定对象发行股票不存在直接或通过利益相关方向参与认 购的投资者提供财务资助或补偿事宜承诺如下： ...

募集资金情况 - 公司向特定对象发行15,988,372股，每股17.20元，募集资金总额274,999,998.40元，净额267,256,543.27元[1] - 前次募集资金总额为26725.65万元[20] 资金使用情况 - 截至2025年9月30日，累计投入募集资金22,187.92万元，其中以前年度17,327.63万元，本年度4,860.29万元[2][3] - 2023年度使用募集资金7860.35万元[20] - 2024年度使用募集资金9467.28万元[20] - 2025年1 - 9月使用募集资金4860.29万元[20] 收益情况 - 截至2025年9月30日，累计收到银行存款利息和理财收益净额588.62万元，其中以前年度502.26万元，本年度86.36万元[3] 资金余额情况 - 截至2025年9月30日，募集资金余额5,126.35万元，其中专户活期426.35万元，现金管理未到期4,700.00万元[3] - 尚未使用的前次募集资金余额4,537.73万元（不含利息收入扣除手续费净额），占总额16.50%[6][12] 项目投资情况 - 华中区域总部及大型游乐设施研发生产运营基地项目（一期）募集后承诺投资19250.00万元，实际投资14712.27万元，差额为 - 4537.73万元[20] - 补充流动资金募集后承诺投资7475.65万元，实际投资7475.65万元，差额为0.00万元[20] 项目收益情况 - 华中区域总部及大型游乐设施研发生产运营基地项目（一期）预计税后内部收益率为5.96%[22] - 华中区域总部及大型游乐设施研发生产运营基地项目（一期）尚在建设期，暂不适用预计收益，未达可使用状态，补充流动资金不直接产生经济效益[15][22] 其他情况 - 公司以自筹资金预先投入1,824.58万元用于项目建设，2023年8月21日完成募集资金置换[8] - 2023 - 2025年多次审议通过使用闲置募集资金进行现金管理的议案，额度分别为不超过22,000万元、16,000万元、10,000万元[9][10][11] - 截至2025年9月30日，2025年度使用前次募集资金现金管理滚动累计34,300.00万元，未到期赎回4,700万元[11] - 变更用途的募集资金总额为0.00万元，比例为0.00%[20]