公司股价表现 - 山科智能复牌后早盘股价一度涨超13%，截至发稿涨幅4.5%，股价报26.5元/股，总市值37.17亿元 [2] - 停牌前股价自6月23日至7月9日累计涨幅超过38%，从18元/股最高涨至27.40元/股 [3] 控制权变更交易 - 实际控制人钱炳炯等与长江航天签署协议，转让2761.91万股股份（占总股本19.7%），转让价格每股20.70元，总价款5.71亿元 [2][3] - 交易完成后长江航天成为控股股东，武汉市新洲区人民政府国有资产监督管理局成为实际控制人 [2] - 交易对手方为计算机、通信和其他电子设备制造行业，原计划获得不低于5%股份及24.99%表决权 [2] 公司停牌情况 - 公司自7月10日起停牌，原预计不超过2个交易日，后因未披露具体方案延长停牌至7月14日起不超过3个交易日 [2][3] 受让方信息 - 长江航天成立于2025年6月9日，法定代表人邓玉，注册资本8亿元，业务涵盖采购代理、电力电子元器件制造等 [3] 公司基本面 - 山科智能2020年9月创业板上市，主营智能远传水表、智慧水务管网等产品 [3] - 2025年一季度营业收入1.11亿元（同比降17.6%），归母净利润940万元（同比降43.3%） [3]

公司控制权变更 - 山科智能控股股东拟变更为湖北长江航天科创产业投资有限公司，实控人拟变为武汉市新洲区人民政府国有资产监督管理局 [2] - 长江航天拟通过股份转让持有公司19.70%股份，交易总价5.72亿元，转让价格20.70元/股，较7月9日收盘价25.36元/股折价18.37% [7] - 原实控人及主要股东合计转让19.70%股份，同时放弃36.51%股份的表决权，交易完成后国资将取得控制权 [8][9] 股价表现 - 公司股票7月10日起停牌，7月17日复牌后涨幅达10.33% [4] - 停牌前股价多次异动，7月7日尾盘涨停20%，7月9日收盘价25.36元/股对应市值35.56亿元 [4] 交易细节 - 原实控人钱炳炯等五人分别转让3.72%、2.86%、2.41%、2.16%、1.02%股份 [7] - 机构股东杭州晟捷、李郁丰、杭州晟盈分别转让5.14%、1.50%、0.89%股份 [7] - 交易后原实控人钱炳炯持股比例从14.86%降至11.14%，季永聪从9.65%降至7.24% [8] 战略合作背景 - 长江航天实控人为武汉新洲区国资，战略投资人包括长江产业投资集团（注册资本336亿元）和上海临芯投资 [9][11] - 公司称将借助国资在产业资源、投资管理优势赋能现有智慧水务等主营业务 [9] 公司基本面 - 2024年归母净利润8145.29万元同比下降12.28%，2025年Q1净利润939.51万元同比下滑43.28% [11] - 2025年Q1营业收入1.11亿元同比下降17.62%，经营活动现金流净流出3623.92万元 [12] - 主要产品包括智能远传水表、智慧水务管网设备、智慧水利等，2020年9月创业板上市 [11]

公司控制权变更 - 山科智能控股股东拟变更为湖北长江航天科创产业投资有限公司，实控人拟变更为武汉市新洲区人民政府国有资产监督管理局 [2] - 长江航天拟斥资5.72亿元收购19.70%股份，转让价格为20.70元/股，较7月9日收盘价25.36元/股折价18.37% [8][9] - 交易完成后，原实控人钱炳炯等五人将放弃合计36.51%股份的表决权，长江航天将成为控股股东 [11] 股权转让细节 - 钱炳炯、岑腾云、季永聪、王雪洲、胡绍水分别转让3.72%、2.86%、2.41%、2.16%、1.02%股份 [9] - 杭州晟捷投资、李郁丰、杭州晟盈投资分别转让5.14%、1.50%、0.89%股份 [9] - 交易前后合计持股比例保持60.70%，但表决权比例从60.70%降至24.19% [10] 市场反应 - 7月7日尾盘股价涨停20%，7月9日收盘价25.36元/股，总市值35.56亿元 [5] - 7月17日复牌后股价涨幅达10.33% [6] 战略合作与资源整合 - 长江航天实控人为武汉市新洲区国资局，战略投资人包括长江产业投资集团和上海临芯投资 [13] - 长江产业投资集团注册资本336亿元，控股5家上市公司，重点布局光电子、新能源等八大产业 [15] - 上海临芯投资为集成电路领域专业机构，主导过澜起科技等并购项目 [15] 公司业务与业绩 - 山科智能主营智能远传水表、智慧水务等产品，2020年9月创业板上市 [15] - 2024年归母净利润8145.29万元，同比下降12.28%；2025年一季度净利润939.51万元，同比下降43.28% [15]

海外市场动态 - 美联储主席鲍威尔解雇传闻引发金融市场震荡 美股跳水后反弹 纳指收创新高 标普500涨0.32% 道指涨0.53% 纳指涨0.26% [1] - 特斯拉涨3.5% Model Y L六座版秋季上市 芯片股分化 AMD涨3% 阿斯麦跌超8% [2] - 中概股表现两极分化 亚洲时代涨31% 逸仙电商涨14.64% 禾赛跌9.29% 百度跌7.5% [2] - 2年期美债收益率盘中跌7个基点后收窄跌幅 美元指数较高点回落1.2% 黄金收涨0.6% [3][4] 科技与新兴产业 - 马斯克xAI洽谈沙特数据中心租赁 寻求廉价能源支持扩张 [7] - 英伟达CEO黄仁勋减持套现3800万美元 [8] - MiniMax拟完成3亿美元融资 估值超40亿美元 正寻求A股上市 [19] - 北京亦庄落地全国首个6G产业专项政策 最高支持3000万元 目标2030年形成全球影响力 [20] 国内政策与产业规划 - 国常会强调规范新能源汽车竞争秩序 督促车企落实账期承诺 [9] - 上海计划2027年长兴岛船舶与海洋工程装备产业规模超1200亿元 [10] - 河南鼓励上市公司并购重组开辟第二增长曲线 [10] - 成都支持绿色氢能、低空经济、商业航天等新兴产业 [10] 行业与公司动态 - 钨价持续上涨 黑钨精矿报17.9万元/吨 较年初涨25% 供应端受限支撑涨价逻辑 [21] - 汽车零部件行业受益反内卷政策 民生证券认为将优化产能结构 [17] - 全球首个《电力储能用超级电容器》国际标准立项 [11] - 量子点光转换膜标准发布 激活千亿级显示产业 [12] 上市公司公告精选 - 山科智能实控人变更为武汉新洲区国资局 [22] - 恒而达与天工国际战略合作 聚焦粉末金属材料等领域 [23] - 金帝股份拟投15亿元建设高端装备零部件项目 [24] - 品茗科技预计2025H1净利润同比增231.79%-302.89% [24] - 新易盛预计1.6T产品2025年下半年起量 [27] 市场数据追踪 - 历史新高个股：上纬新材(机器人)涨19.98% 亿田智能(算力)涨15.46% 新易盛(光通信)涨8.1% [28] - 解禁预警：迈威生物-U解禁市值52.69亿元 解禁比例42.38% [29]

政策与行业动态 - 中国外交部表示将携手各方维护全球产供链稳定畅通，推动构建开放型世界经济体系 [5] - 商务部发布境外投资者以分配利润直接投资税收抵免政策通知，鼓励扩大在华投资 [5] - 国家知识产权局将举行新闻发布会介绍"十四五"知识产权强国建设新进展 [5] - 全国最大电力负荷首次突破15亿千瓦，达15.06亿千瓦，较去年增加0.55亿千瓦 [6] - 香港交易所刊发缩短股票现货市场结算周期讨论文件 [6] - 7家钾肥流通企业联合倡议增加供应、降价销售，推动肥价回归合理水平 [6][7] - 河南省出台政策支持上市公司并购重组，重点培育新兴产业和未来产业 [7] 公司动态 - 特斯拉Model Y L六座版将于秋季上市交付，轴距超3米，车长约5米 [11] - 邮储银行拟出资100亿元设立中邮金融资产投资有限公司 [12] - 精工钢构签约沙特5.5亿元吉达体育场及周边体育村项目 [13] - 上海物贸澄清公司基本面未发生重大变化 [14] - 广生堂GST-HG131被纳入突破性治疗品种名单 [15] - 美迪凯拟20亿韩元收购海硕力等公司，进入三星供应链 [16] - 安克创新研究境外发行股份事项 [17] - 山推股份拟发行H股并在香港联交所上市 [18] - 山科智能控股股东变更为长江航天 [19] - 钟薛高食品新增破产审查信息 [19] 行业观点 - 国泰海通认为锡价中枢有望抬升，建议布局手握优质资源的龙头企业 [21] - 银河证券认为下半年价值股仍具备吸引力，特别是高分红、高股息股票 [22] 国际合作与技术 - 欧盟中国商会汽车工作组与欧盟机构就电动汽车关税等议题进行交流 [8] - 英伟达CEO黄仁勋表示中国开源AI正成为全球AI革命的催化剂 [7]

控制权变更 - 公司实际控制人钱炳炯、岑腾云、季永聪、王雪洲、胡绍水等与长江航天签署股份转让及表决权放弃协议，转让2761.91万股股份，占总股本19.7% [3] - 交易完成后长江航天将成为控股股东，武汉市新洲区人民政府国有资产监督管理局成为实际控制人 [3] - 公司股票将于7月17日复牌 [3] - 7月9日公司曾公告实控人筹划股权转让及控制权变更事宜，交易对手方为计算机、通信和其他电子设备制造行业公司 [4] 受让方信息 - 长江航天成立于2025年6月9日，法定代表人邓玉，注册资本8亿元 [5] - 经营范围包括采购代理服务、电力电子元器件制造、以自有资金从事投资活动等 [5] - 股权结构显示武汉航天新城产业投资有限公司持股60%，湖北长河智能科技创业发展合伙企业持股40% [7] 交易细节 - 股份转让价格为每股20.70元，转让价款总额5.71亿元 [9] 公司基本情况 - 公司2020年9月28日在深交所创业板上市 [9] - 主要产品包括智能远传水表、智慧水务管网智能产品、智慧软件集成产品、智慧水利、智慧直饮等 [9] 财务表现 - 2024年实现营业收入6.64亿元，同比增长1.36% [9] - 2024年归母净利润0.81亿元，同比下降12.28% [9] - 2025年第一季度营业收入1.11亿元，同比下降17.62% [9] - 2025年第一季度归母净利润939.51万元，同比下降43.28% [9] 业务发展 - 受地方财政影响部分项目招投标节奏延后 [9] - 将积极发展智慧水利和智慧直饮水两大板块推动业务增长 [9]

国务院常务会议 - 做强国内大循环是推动经济行稳致远的战略之举 需深入实施提振消费专项行动 系统清理制约居民消费的不合理限制 优化消费品以旧换新政策 扩大新质生产力、新兴服务业等领域投资 释放内需潜力 [1] - 需提高政策精准度和可操作性 加强部门协同 加快破解制约国内大循环的堵点卡点 [1] 港交所结算周期改革 - 港交所刊发讨论文件 拟缩短股票现货市场结算周期 目前为T+2 全球趋势正向T+1或T+0过渡 预计到2027年底88%的全球交易将采用T+1或T+0 [1] - 转向T+1可提高市场效率 降低系统性风险 但面临时区差异、外汇转换等挑战 [2] 电力负荷创新高 - 全国最大电力负荷首次突破15亿千瓦 达15.06亿千瓦 较去年最大负荷增加0.55亿千瓦 [2] 境外投资者税收政策 - 商务部要求落实境外投资者以分配利润直接投资税收抵免政策 通过税收优惠激励扩大在华投资 [1][2] 乘用车市场数据 - 7月1日-13日全国乘用车零售57.1万辆 同比增长7% 环比下降5% 新能源零售33.2万辆 同比增长26% 渗透率58.1% [3] - 今年以来累计零售1147.3万辆 同比增长11% 新能源累计零售580.1万辆 同比增长33% [3] 邮政行业数据 - 上半年邮政行业寄递业务量累计1045.1亿件 同比增长16.9% 快递业务量956.4亿件 同比增长19.3% [3] 公司动态 - 太极集团拟回购8000万-1.2亿元股份 价格不超过28.03元/股 [5] - 邮储银行拟出资100亿元设立中邮金融资产投资有限公司 [5] - 力星股份终止收购青岛飞燕临港精密钢球制造有限公司 [5] - 众辰科技澄清人形机器人相关业务收入占比不超过1% [5] - 物产环能拟14.57亿元收购湖州南太湖电力科技有限公司100%股权 [6] - 山科智能实控人变更为武汉市新洲区人民政府国有资产监督管理局 转让19.70%股份并放弃36.51%表决权 [6] - 中熔电气拟投资11.41亿元建设赛诺克新能源科技园项目 [6] 储能行业 - 中信证券研报称储能容量电价机制将增强投资确定性 装机规模保持高速增长 行业竞争格局优化 看好电芯、PCS、系统集成等环节头部厂商 [7]

豁免自愿性股份限售承诺 - 公司实际控制人钱炳炯、岑腾云、季永聪、王雪洲、胡绍水及其控制的晟捷投资、晟盈投资申请豁免《招股说明书》中两项自愿性股份限售承诺：1) 股份锁定期满后两年内减持不超过合计持股5%的限制 2) 担任董事期间每年转让间接持股不超过25%的限制 [1][2] - 截至公告日，上述主体严格履行了原承诺，自2020年9月28日上市以来未减持股份，最近三个会计年度累计现金分红1.27亿元，平均净利润未披露具体数值 [4] 豁免背景与交易方案 - 豁免申请与控股权变更交易直接相关：实际控制人及相关方拟向长江航天转让27,619,091股（占总股本27.68%），同时剩余股份放弃表决权，交易完成后控股股东变更为长江航天 [4][5] - 长江航天实际控制人为武汉市新洲区国资委，战略投资人包括长江产业投资集团与上海临芯投资，交易旨在引入产业资源优化公司治理结构 [5] 审批程序与机构意见 - 豁免事项已通过独立董事专门会议、董事会及监事会审议，关联董事回避表决，尚需提交2025年第三次临时股东大会审议 [2][6][7] - 独立董事认为豁免符合《上市公司监管指引第4号》，能加速控制权转让交易实施，提升持续经营能力且不损害股东利益 [6] - 监事会强调审议程序符合《公司法》《证券法》等法规要求 [7] 交易影响分析 - 豁免事项属于自愿性承诺而非法规强制要求，承诺文本中未设定不可变更条款，符合监管指引中可豁免情形 [5] - 公司认为豁免将促进国资资源整合，优化资产结构并增强综合竞争力，对治理结构和持续经营无不利影响 [5][6]

监事会会议召开情况 - 会议通知于2025年7月15日以通讯方式送达全体监事 [1] - 会议于2025年7月16日下午15:30在山科智慧园B座10楼大会议室召开 [1] - 会议采用现场结合通讯方式召开 [1] - 应出席监事3人，实际出席监事3人 [1] - 会议由监事会主席曾金南主持 [1] - 董事会秘书王雪洲列席会议 [1] 监事会会议审议情况 - 审议通过《关于豁免公司控股股东、实际控制人和员工持股平台自愿性股份锁定承诺的议案》 [1] - 表决结果为3票同意，0票反对，0票弃权 [1] 备查文件 - 公司第四届监事会第六次会议决议 [2]

股东大会召开安排 - 公司将于2025年8月4日召开2025年第三次临时股东大会，会议形式包括现场会议和网络投票 [1] - 现场会议时间为2025年8月4日下午14:00，网络投票时间为当日9:15-15:00 [1] - 股东大会审议事项包括《关于公司员工持股平台自愿性股份锁定承诺的议案》等非累积投票提案 [2][8] 投票方式 - 股东可选择现场投票或网络投票，重复投票以第一次有效投票结果为准 [2] - 网络投票通过深交所交易系统和互联网投票系统进行，具体操作流程详见附件 [5] - 中小投资者表决结果将单独计票并披露 [3] 参会资格与登记 - 股权登记日为2025年7月29日，登记在册股东有权参会 [2] - 个人股东需提供身份证复印件、证券账户卡复印件等材料，法人股东需提供营业执照复印件等 [3][4] - 参会登记可通过邮件预约，需在7月30日前发送至指定邮箱 [3] 会议地点与联系方式 - 现场会议地点为浙江省杭州市余杭区瓶窑镇蒿山头47号山科智慧园会议室 [4] - 联系人姚妙女，联系电话0571-87203681，电子邮箱seckdm@163.com [4] 其他事项 - 会议预计1小时，参会人员交通食宿自理 [4] - 授权委托书需明确表决指示，有效期至股东大会闭会 [5][8] - 提案表决需在"同意"、"反对"、"弃权"中选择一项，多选或不选视为弃权 [8]