董事会会议 - 久祺股份第三届董事会第一次会议2025年6月11日召开[2] - 选举李政为董事长任期至届满[3] - 下设四个专门委员会公布委员选举结果[4][5] 人员聘任 - 聘任李政为总经理任期至届满[6] - 聘任卢志勇、李宇光为副总经理任期至届满[7] - 聘任雍嬿为财务总监、董事会秘书任期至届满[9] - 聘任陆佳骐为证券事务代表任期至届满[10] 人员持股 - 李政直接持股77,618,160股、间接持股360,000股[13] - 卢志勇直接持股42,687,600股、间接持股120,000股[13] - 李宇光直接持股34,926,240股[14] - 雍嬿间接持股480,000股[15] - 陆佳骐未持股[16]

股东询价转让计划 - 控股股东李宇光拟通过询价转让方式减持2,330,880股，占总股本1.00%，转让原因为自身资金需求 [1] - 询价转让价格下限不低于发送认购邀请书之日前20个交易日股票交易均价的70% [1] - 受让方为具备相应定价能力和风险承受能力的机构投资者，受让后6个月内不得转让 [1] - 李宇光目前持有34,926,240股，占总股本14.98%，为公司控股股东、实际控制人之一 [1] - 本次转让不会导致公司控制权变更 [2] 公司上市及募资情况 - 公司于2021年8月12日在深交所创业板上市，发行4856.00万股，发行价11.90元/股 [2] - 募集资金总额5.78亿元，净额5.08亿元，比原计划多591.11万元 [2] - 发行费用7025.61万元，其中保荐承销费用4560.36万元 [2] - 原计划募资5.02亿元用于年产100万辆成人自行车等项目 [2] 公司财务及分红情况 - 2022年实施每10股派5.8元现金并转增2股的权益分派 [2] - 2022-2025Q1经营活动现金流量净额分别为3.05亿元、1.47亿元、0.45亿元、-0.71亿元 [3]

股份转让情况 - 截至2025年6月11日，出让方李宇光持股34,926,240股，占比14.98%[4] - 出让方拟转让2,330,880股，占总股本1.00%，占所持股份6.67%[5][8] 转让价格规则 - 询价转让价格下限不低于20日前20个交易日均价70%[8] - 按不同认购情况确定转让价格[8][9] 风险提示 - 转让计划可能因股份冻结、市场变化受影响[11]

询价转让 - 中信证券受久祺股份股东李宇光委托组织实施询价转让[2] - 出让股东拟转让股份数量不得低于公司股份总数1%[6] 分红与股价 - 近3个会计年度累计现金分红高于同期年均净利润30%[6] - 近20个交易日股价高于每股净资产和发行价[6] 窗口期核查 - 本次询价转让不涉及窗口期规定的四种情形[8] 主体资格 - 出让方符合相关法律法规要求，无禁止性情形[9]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研和路演活动 [1] - 时间为2025年6月5日、6日 [1] - 地点在上海丽思卡尔顿酒店、上海浦东香格里拉酒店、久祺股份有限公司会议室 [1] - 接待人员为证券代表陆佳骐 [1] 库存相关情况 - 客户正常库存周期2 - 3个月，前几年库存高因物流严峻、海运费高、清关滞缓及俄乌冲突等，2024年度下半年以来好转 [1] - 欧洲及美洲地区经过库存消化，目前库存基本恢复正常水平 [1] 销售相关情况 - 美国地区销售占比10%左右，主要为跨境电商销售，已提价，跨境电商自主品牌销售未受影响 [1] 业绩相关情况 - 2025年第一季度营收同比增长30.39%，净利润同比增长90%，因海外需求恢复、自主品牌跨境电商业务增长及应收账款收回 [2] 品牌发展情况 - 计划参加展会、针对性推广、提升设计和售后能力、新增跨境电商平台渠道、探索直播和社交媒体营销，未来适时收购国际知名品牌 [2] - 亚马逊线上主要销售童车品牌joystar、cycmoto，成人车品牌hiland，线上渗透率低，前景好 [2] 其他情况 - 如有股权激励计划会按规定公告披露 [2] - 德清新工厂技术改造后减少人力成本，提高生产效率，原材料成本目前波动不大 [2] 参会人员信息 - 参会人员包括海富通基金李志、光大资管郭冲冲等 [5]

E - BIKE业务情况 - E - BIKE产品2024年占公司整体营业收入比例约为10%，未来市场空间呈积极发展趋势 [1] - 公司通过开发智能控制系统、与高校合作研发、优化“三电项目”、标准化电池模组等提升竞争力，计划通过跨境电商平台及品牌推广扩大市场份额 [1] - E - BIKE产品在海外成熟市场及国内新兴场景有增长潜力，行业无特别大领军标杆，公司产品设计丰富、款式多，有竞争优势 [1][2] 库存情况 - 公司客户正常库存周期为2 - 3个月，2022年库存达近年高点，2024年下半年情况好转 [2] - 2022、2023年库存积压原因是美洲物流严峻、海运费高涨、海关清关滞缓、欧洲俄乌冲突等 [2] 跨境电商业务情况 - 跨境电商业务以美国为主，其次为欧洲地区 [2] - 公司在自主品牌跨境电商平台提价，销售未受影响 [2] 运费影响情况 - ODM业务模式下，产品以FOB计价，运费由客户承担，对公司业务影响小 [2] - OBM跨境电商自主品牌销售端，海运费由公司承担，会增加成本 [2] 市场拓展情况 - 公司主要市场集中在欧美地区，正加大开拓亚洲、大洋洲、非洲等地区市场 [2]

会议出席情况 - 2025年5月13日14:30召开2024年年度股东大会，召集人为董事会，程序合法[3] - 出席现场会议股东及代理人8人，持股161,028,547股，占比69.0849%[6] - 参加网络投票股东53人，持股1,690,288股，占比0.7252%[6] - 出席表决股东及代理人61人，持股162,718,835股，占比69.8100%[6] - 参加会议中小投资者股东57人，代表股份4,382,635股，占比1.8802%[7] 议案表决情况 - 《关于<2024年年度报告>及其摘要的议案》同意162,707,735股，占比99.9932%[10] - 《关于<2024年度董事会工作报告>的议案》同意162,710,335股，占比99.9948%[11] - 《关于<2024年度监事会工作报告>的议案》同意162,710,335股，占比99.9948%[12] - 《关于<2024年度财务决算报告>的议案》同意162,709,335股，占比99.9942%[14] - 《关于2024年度利润分配预案的议案》同意162,688,895股，占比99.9816%[15] - 《关于续聘2025年度会计师事务所的议案》同意162,703,935股，占比99.9908%，反对11,300股，占比0.0069%，弃权3,600股，占比0.0022%[16] - 《关于公司及子公司向银行申请综合授信额度并为子公司提供担保的议案》同意162,709,335股，占比99.9942%，反对8,500股，占比0.0052%，弃权1,000股，占比0.0006%[17] - 《关于公司2025年度董事薪酬方案的议案》同意7,474,535股，占比99.8357%，反对11,300股，占比0.1509%，弃权1,000股，占比0.0134%[18] - 《关于公司2025年度监事薪酬方案的议案》同意159,602,335股，占比99.9923%，反对11,300股，占比0.0071%，弃权1,000股，占比0.0006%[20] - 《关于使用部分暂时闲置募集资金及自有资金进行现金管理的议案》同意162,706,535股，占比99.9924%，反对11,300股，占比0.0069%，弃权1,000股，占比0.0006%[22] 人员选举情况 - 《选举李政先生为第三届董事会非独立董事》同意162,547,041股，占有效表决股份总数（累积前）的99.89%[25] - 《选举卢志勇先生为第三届董事会非独立董事》同意162,546,941股，占有效表决股份总数（累积前）的99.89%[26] - 《选举程永海先生为第三届董事会独立董事》同意162,547,041股，占有效表决股份总数（累积前）的99.89%[29] - 《选举俞晓琴女士为第三届监事会非职工代表监事》同意162,547,241股，占有效表决股份总数（累积前）的99.89%[32] - 《选举来士强先生为第三届监事会非职工代表监事》同意162,546,941股，占有效表决股份总数（累积前）的99.89%[33]

会议信息 - 现场会议于2025年5月13日14:30召开，网络投票时间为同日9:15 - 15:00[3] 投票股东情况 - 通过现场和网络投票的股东61人，代表股份162,718,835股，占总股份69.8100%[4] - 通过现场和网络投票的中小股东57人，代表股份4,382,635股，占总股份1.8802%[4] 议案表决情况 - 《关于<2024年年度报告>及其摘要的议案》同意162,707,735股，占出席会议股东所持股份99.9932%[5] - 《关于<2024年度董事会工作报告>的议案》同意162,710,335股，占99.9948%[8] - 《关于<2024年度监事会工作报告>的议案》同意162,710,335股，占99.9948%[10] - 《关于<2024年度财务决算报告>的议案》同意162,709,335股，占99.9942%[13] - 《关于2024年度利润分配预案的议案》同意162,688,895股，占99.9816%[15] - 《关于续聘2025年度会计师事务所的议案》同意162,703,935股，占99.9908%[17] - 《关于公司2025年度董事薪酬方案的议案》同意7,474,535股，占99.8357%[21] - 《关于公司2025年度监事薪酬方案的议案》总表决同意159,602,335股，占99.9923%[24] - 《关于公司2025年度监事薪酬方案的议案》中小股东表决同意4,370,335股，占99.7193%[25] - 《关于使用部分暂时闲置募集资金及自有资金进行现金管理的议案》总表决同意162,706,535股，占99.9924%[25] - 《关于使用部分暂时闲置募集资金及自有资金进行现金管理的议案》中小股东表决同意4,370,335股，占99.7193%[26] 人员选举情况 - 选举李政等4人为第三届董事会非独立董事，总表决同意票数占有效表决股份总数（累积前）的99.89%[27][28][29][30] - 选举程永海等3人为第三届董事会独立董事，总表决同意票数占有效表决股份总数（累积前）的99.89%[32][33][34] - 选举俞晓琴等2人为第三届监事会非职工代表监事，总表决同意票数占有效表决股份总数（累积前）的99.89%[37][38]

业务情况 - 公司业务复苏因海外库存消化和市场需求恢复 [1] - 客户正常库存周期 2 - 3 个月，2022 年库存达高点，因物流严峻、清关滞缓，美国港口正常清关一周，当时滞缓 2 个月，2024 下半年好转 [1] - 主要销售地区为欧洲及美洲（以南美为主），未来将加大市场推广开拓新市场 [1] - 跨境电商业务以美国为主，其次为欧洲地区 [2] - 跨境电商平台产品提价，在亚马逊等平台销售正常 [2] - 乌克兰市场订单在冲突初期受影响，现客户恢复生产下订单，当地因油价和道路因素对自行车需求提升 [4] 业务发展优势 - 跨境电商业务从几乎无份额到亚马逊童车、成人自行车第一梯队，得益于丰富产品设计和完善电商运营模式，公司有几千个产品 SKU [3] - 核心竞争力体现在自主研发设计、自主品牌、完善供应链、海外优质客户资源和市场全球化布局 [6] 客户情况 - 海外前十大客户主要为生产型客户和品牌商客户 [5] 市场拓展 - 主要市场在欧美，正加大开拓亚洲、大洋洲、非洲等地区市场 [7] - 国内计划加大自主品牌推广，通过线上线下渠道销售并拓展团队 [8] - 国外将开拓新市场，增加海外展会参与，提升跨境电商销售，新增平台渠道，探索直播电商和社交媒体营销，寻找收购国际知名品牌机会 [9] 其他情况 - 如有股权激励计划会按规定公告披露 [9] 参会人员 - 参会人员来自银河基金、中泰证券、平安养老等多家机构 [12][13]

汽车服务板块市场表现 - 汽车服务板块盘初走高，久祺股份（300994）20cm涨停，上海凤凰（600679）涨停 [1] - 华洋赛车、中路股份（600818）、征和工业（003033）跟涨 [1] - 暗盘资金正涌入这些股票 [1]