股份解除限售概况 - 金禄电子首次公开发行前部分限售股将于2025年8月26日限售期届满并上市流通 限售股数量为7,480,000股 占公司总股本4.9491% [1][2] - 本次解除限售涉及股东叶劲忠一人 其持有限售股份总数与本次解除数量一致 均为7,480,000股 [2][3] - 公司自上市以来未发生股份增发、回购注销、派发股票股利或资本公积金转增股本等导致股份变动的情形 [2] 股东承诺履行情况 - 股东叶劲忠严格履行了首次公开发行时作出的股份锁定承诺 自上市之日起36个月内未转让或委托他人管理所持股份 [2][3] - 该股东承诺减持价格不低于公司首次公开发行价（除权除息后调整） 且减持行为将符合相关法律法规及交易所规定 [2] - 股东不存在占用公司资金情形 公司亦未对其存在违规担保 [3] 股本结构变动 - 解除限售后 限售条件流通股从79,003,750股（占比52.27%）减少至71,523,750股（占比47.32%） [4] - 无限售条件流通股从72,136,218股（占比47.73%）增加至79,616,218股（占比52.68%） [4] - 公司总股本维持151,139,968股不变 其中高管锁定股3,750股（占比0.00%）未发生变动 [4] 合规性确认 - 保荐机构国金证券确认解除限售符合《公司法》《证券法》及创业板相关监管规则 [4] - 本次解除限售股份不存在质押、冻结状态 股东不涉及公司董事或高级管理人员职务 [3][4]

公司限售股解禁 - 公司748万股限售股份将于2025年8月26日解禁并上市流通 [2] - 解禁股份数量占公司总股本比例约为4.95% [2] 公司收入结构 - 2025年1至6月份公司营业收入中PCB业务占比90.64% [2] - 同期其他业务收入占比9.36% [2]

公司技术工艺 - 铜浆烧结工艺是PCB行业内先进工艺且制作难度较大 [1] 公司产品应用 - 公司产品在防务领域应用于先进装备 [1]

国金证券股份有限公司 关于金禄电子科技股份有限公司 首次公开发行前已发行部分股份上市流通的核查意见 国金证券股份有限公司（以下简称"保荐机构"）作为金禄电子科技股份有限 公司（以下简称"公司"、"金禄电子"、"发行人"）首次公开发行股票并在创业板 上市的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管理办法》、《深圳证券交易所 创业板股票上市规则》以及《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 2 号—— 创业板上市公司规范运作》等相关法律法规的要求，对金禄电子首次公开发行部 分限售股上市流通事项进行了核查，核查的具体情况如下： 一、首次公开发行前已发行股份概况 根据中国证券监督管理委员会《关于同意金禄电子科技股份有限公司首次公 开发行股票注册的批复》（证监许可［2022］1083 号），金禄电子向社会公开 发行人民币普通股（A 股）股票 37,790,000 股，每股面值 1 元，每股发行价格为 30.38 元，并于 2022 年 8 月 26 日在深圳证券交易所创业板上市。本次发行完成 后，公司股份总数由 113,349,968 股变更为 151,139,968 股。截至目前，公司股份 总数为 151,139,968 ...

股份限售解除 - 本次申请解除股份限售股东1户，为叶劲忠[3][6] - 解除限售股份7480000股，占总股本4.9491%[3][4][9] - 解除限售股份2025年8月26日上市流通[3][4][9] 股份情况 - 首次公开发行股票37790000股，每股发行价30.38元[4] - 发行后股份总数151139968股[4] - 未解除限售股份79003750股[4] 限售前后占比 - 解除限售前限售股占比52.27%，无限售股占比47.73%[11] - 解除限售后限售股占比47.32%，无限售股占比52.68%[11] 股东承诺 - 股东承诺限售期满两年内减持，价格不低于29.58元/股[3][6] 其他 - 保荐机构对限售股份上市流通无异议[12] - 上市后未发生股份变动情形[4][5]

公司技术进展 - 公司已配合下游客户成功研制固态电池BMS用PCB产品 [1] - 公司将密切关注电池技术创新并积极进行产品适配 [1] 行业技术方向 - 固态电池技术为当前电池领域重要创新方向 [1] - BMS用PCB是固态电池配套关键组件之一 [1]

行业技术工艺 - 铜浆烧结工艺是PCB行业内先进工艺且制作难度较大 [1] 公司产品应用 - 公司产品在防务领域应用于先进装备 [1]

公司动态 - 金禄电子已配合下游客户成功研制固态电池BMS用PCB [1] - 公司将密切关注电池技术创新并积极进行产品适配 [1] - 在汽车自动驾驶领域涉及PCB应用的部件包括雷达、摄像头、P-box、域控制器等 [1] - 公司PCB已应用于上述自动驾驶部件 [1] - 现有技术沉淀能够满足客户及自身发展需求 [1]

核心财务表现 - 营业总收入9.34亿元，同比增长24.19% [1] - 归母净利润5235.97万元，同比增长32.19% [1] - 第二季度营收5.24亿元，同比增长27.37%，净利润3682.09万元，同比增长38.19% [1] 盈利能力指标 - 毛利率15.66%，同比提升17.23个百分点 [1] - 净利率5.24%，同比微降0.45个百分点 [1] - 扣非净利润4649.95万元，同比大幅增长79.41% [1] 现金流与资产质量 - 每股经营性现金流0.41元，同比激增225.49% [1] - 货币资金4.44亿元，同比增长34.86% [1] - 应收账款7.53亿元，同比增长15.99%，占净利润比例达939.42% [1][3] 费用与资本结构 - 三费总额4766.55万元，占营收比例5.1%，同比上升17.48% [1] - 有息负债增长24.87%，主要因生产经营及PCB扩建项目需要增加借款 [1][2] - 财务费用同比增长86.86%，主因汇兑收益及存款利息收入减少 [2] 重大变动项目分析 - 在建工程增长40.58%，系PCB扩建项目建设推进所致 [1] - 经营活动现金流量净额大幅改善，因净利润提升、客户回款增加及票据贴现 [2] - 筹资活动现金流量净额增长172.52%，因取得借款现金增加 [2] 历史业绩对比 - 去年ROIC为3.97%，净利率5.01%，附加值一般 [3] - 上市以来ROIC中位数15.83%，2023年最低为2.27% [3] - 业绩主要依赖研发及资本开支驱动 [3]

股价表现与交易数据 - 金禄电子今日股价上涨3.96% 全天换手率达33.49% 成交额为7.02亿元 振幅为7.03% [2] - 主力资金净流出770.41万元 其中特大单净流入639.29万元 大单资金净流出1409.70万元 [2] - 近5日主力资金累计净流入582.77万元 [2] 龙虎榜机构交易分析 - 机构专用席位合计净卖出1427.71万元 营业部席位合计净买入617.82万元 [2] - 前五大买卖营业部合计成交1.36亿元 买入成交额6419.70万元 卖出成交额7229.58万元 整体净卖出809.89万元 [2] - 五个机构席位出现在买一至买四及卖一至卖五 合计买入5614.91万元 卖出7042.61万元 [2] 席位交易明细 - 买一机构专用席位买入1490.44万元同时卖出942.08万元 [2] - 卖一机构专用席位通过买四席位实现卖出2110.40万元 该席位同时买入990.90万元 [2] - 中国中金财富证券深圳分公司作为买五席位买入804.79万元 卖出186.97万元 [2]