财务数据和关键指标变化 - 第四季度持续经营业务收入为1270万美元，剔除受干扰的汽车客户贡献后，核心分析和解决方案收入为1230万美元 [23] - 第四季度持续经营业务总运营成本为1640万美元，2019年第四季度为1540万美元 [29] - 第四季度服务成本为550万美元，2019年第四季度为430万美元，占收入的百分比同比上升 [30] - 第四季度销售和营销成本为340万美元，较2019年第四季度略有下降；产品开发成本为510万美元，占收入的百分比相比2019年第四季度上升 [32] - 第四季度持续经营业务调整后运营亏损（未计摊销）为370万美元，相应的调整后EBITDA亏损为320万美元 [33] - 2020年第四季度已终止业务的GAAP净亏损为540万美元，合每股摊薄亏损0.12美元；2019年第四季度净亏损为41.4万美元，合每股摊薄亏损0.01美元 [34] - 2020年第四季度持续经营业务的GAAP净亏损为560万美元，合每股摊薄亏损0.13美元；2019年第四季度净亏损为280万美元，合每股摊薄亏损0.06美元 [34] - 本季度持续经营业务调整后非GAAP每股亏损为0.06美元，2019年第四季度为0.04美元 [35] - 第四季度末，扣除当前债务义务并完成10月份的要约收购后，公司手头现金约为2900万美元 [35] 各条业务线数据和关键指标变化 - 第四季度推出Marchex Marketing Edge产品，该产品可帮助品牌营销人员和代理商将创收对话与特定营销活动关联起来，还获得营销解决方案类别的金史蒂夫奖 [10][13] - 自年初以来，公司在核心垂直领域为短信解决方案增加了众多客户，并预计随着将短信解决方案集成到新产品管道中，会继续增加更多客户 [15] 各个市场数据和关键指标变化 - 2020年总通话量同比下降，3 - 4月部分垂直领域同比降幅近40%，5 - 7月通话量虽仍下降但呈上升趋势，11月底至2月初通话量再次下降，近几周通话量回升至正常水平 [46][48][49] - 汽车经销商、旅游和酒店行业客户通话量同比大幅下降，有线电视、部分家庭服务客户通话量在2020年不同时间点有增长 [51][53] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司在战略演变和媒体资产分离后，调整业务以利用对话分析和销售参与解决方案的机会，加速产品开发周期 [6][7] - 公司专注于基于全球品牌与客户销售对话的聚合和匿名数据构建对话智能，帮助客户深入了解对话情况，成为客户关键合作伙伴 [8][9] - 公司将继续投资基础设施建设，以提取消费者意图的关键信号，支持预测分析和人工智能驱动的特定用例应用开发 [40] - 公司认为在对话分析和销售参与市场机会巨大，正积极开发新的对话智能和销售参与解决方案，并已在某些渠道和客户试验中部署 [40] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司和客户仍受疫情不确定性影响，但双方都在尽可能调整，公司在分析产品和销售参与解决方案方面取得进展，预计中期和长期将受益 [28] - 2021年第一季度，部分垂直领域销售对话量同比仍下降，客户在推出新技术和试验方面仍需灵活性，但公司与客户和潜在客户的对话令人鼓舞，新产品发布和其他增长计划为全年财务进展奠定基础 [37] - 剔除受干扰的汽车客户贡献后，预计2021年核心分析和解决方案收入将逐季增长，有望在今年某个时候实现两位数收入增长率 [38] - 中期来看，随着新产品销售对损益表产生积极影响，公司有望在年底前实现调整后EBITDA盈亏平衡或更好，未来几个季度盈利能力指标将逐季改善 [39] 其他重要信息 - 公司发布汽车行业消费者研究报告，调查1700名汽车购买客户并分析25万次销售通话，发现75%联系经销商的购物者若信任经销商，会在三周内购车；83%消费者比以往更深入研究和筛选经销商；71%消费者参观展厅次数减少，倾向在家完成交易；近40%消费者通过电话与经销商初步联系 [16][17] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 2020年Marchex的通话量能否量化，与2019年相比是下降还是增长 - 2020年总通话量同比下降，3 - 4月同比降幅显著，部分垂直领域近40%；5 - 7月通话量虽仍下降但呈上升趋势；11月底至2月初通话量再次下降，近几周通话量回升至正常水平 [46][48][49] 问题2: Marchex的通话量与大型呼叫中心公司如Teleperformance或Qtel的差异原因 - 差异主要源于客户群体和协议不同，汽车经销商、旅游和酒店行业客户通话量同比大幅下降，而有线电视、部分家庭服务客户通话量在2020年不同时间点有增长 [51][53] 问题3: 2021年推动公司收入逐季增长的主要垂直领域有哪些 - 汽车及汽车服务、健康和家庭服务是增长的驱动力，同时短信产品的应用扩展以及语音和短信产品的整合也被视为加速和逐季增长的因素 [54][56] 问题4: 第四季度核心业务的毛利率能否作为明年的参考 - 第四季度核心业务毛利率是2021年的起点，随着基础设施建设项目在2021年逐步完成，预计规模扩大后会产生显著的运营杠杆效应 [57]

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, D.C. 20549 FORM 10-Q (Mark One) ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended September 30, 2020 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to . Commission File Number 000-50658 Marchex, Inc. (Exact name of Registrant as specified in its charter) Delaware 35-2194038 (State or other jurisdictio ...

财务数据和关键指标变化 - 第三季度营收2650万美元，受新冠疫情影响，部分客户通话量在夏季有所恢复，但新业务大多延迟 [21] - 第三季度核心分析与解决方案业务营收1360万美元，若排除受干扰的汽车客户贡献，约为1290万美元 [26] - 第三季度市场与本地线索平台营收环比和同比均略有下降，主要因传统本地线索平台预期下滑，该业务将在年末作为终止经营业务处理 [28] - 第三季度总运营成本2810万美元（排除股票薪酬、无形资产摊销和收购处置相关成本），高于2019年同期的2410万美元；服务成本1530万美元，高于2019年同期的1290万美元，服务成本占营收比例同比上升 [29] - 第三季度销售与营销成本400万美元，与2019年第三季度基本持平；产品开发成本570万美元，占营收比例较2019年第三季度上升 [31] - 第三季度调整后未计摊销的运营亏损170万美元，调整后息税折旧摊销前亏损130万美元，归属于普通股股东的净亏损370万美元（每股摊薄亏损0.08美元），2019年第三季度净亏损120万美元（每股摊薄亏损0.03美元）；调整后非公认会计准则每股亏损0.03美元，2019年第三季度为每股收益0.01美元 [32] - 第三季度末在手现金约3900万美元（扣除当前债务义务），10月要约收购完成后现金减少近1100万美元，预估余额约2800万美元 [33] 各条业务线数据和关键指标变化 - 核心分析与解决方案业务：虽受新冠疫情不确定性影响，但分析产品和解决方案持续取得进展，长期有望使公司受益 [26] - 销售参与产品：2020年客户管道仍受影响，部分试点项目推迟或延长，但客户有召回休假员工等举措，与潜在部署的互动仍在继续，预计疫情影响消退后销售救援产品机会可观 [27] - 市场与本地线索平台业务：第三季度营收环比和同比均略有下降，主要因传统本地线索平台预期下滑，该业务将在年末作为终止经营业务处理 [28] 各个市场数据和关键指标变化 - 语音分析市场预计未来两年将增长至超20亿美元，消费者与企业之间短信使用量激增 [8] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司完成媒体资产分离，专注于对话智能和销售参与业务，与大股东完成联合要约收购，回购约25%流通股 [6] - 利用丰富对话数据扩展人工智能能力，为客户提供可定制的可视化分析，以解决关键问题 [7] - 打造更专注的组织，拓展能力并建立强大的未来产品管道，以抓住对话分析和销售参与市场机遇 [14] - 公司在行业中处于转折点，凭借先进人工智能能力，为需要即时洞察销售对话并采取行动促成更多销售的客户提供服务 [13] - 公司在Opus Research报告中被评为最高评级公司，拥有最广泛的对话分析能力；在Forrester Research报告中被列为创新销售参与解决方案领域的八家重要公司之一，是唯一在两份报告中均获认可的公司 [16][18] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 新冠疫情影响下经济形势仍不稳定，但第三季度公司业务和部分垂直领域（如汽车、家庭服务和牙科）出现复苏迹象，客户和潜在客户虽仍谨慎，但更愿意开始规划未来机会 [10] - 尽管当前宏观环境存在不确定性，公司仍致力于在对话智能和销售参与领域成为领导者，相信随着商业环境正常化，公司能够走出当前困境并加速发展 [11] - 第四季度核心分析与解决方案业务营收预计环比下降，受季节性因素和无受干扰汽车客户进一步贡献影响 [35] - 销售管道开始出现解冻迹象，但难以预测增长机会何时对业务产生重大影响；中期及以后，与客户的对话和新产品推出计划使公司相信能够朝着增长目标取得进展 [36] - 假设2021年疫情影响消退，核心分析与解决方案业务有望实现有机双位数年度营收增长；中期来看，新产品销售若对损益表产生积极影响，2021年底前调整后息税折旧摊销前利润有望实现盈亏平衡或更好 [37][38] 其他重要信息 - 公司在第三季度为客户提供折扣、付款时间调整等支持，部分客户因疫情关闭或大幅缩减业务，但公司认为这些举措和客户关闭对长期机会影响不大 [25] - 公司持续推进基础设施建设，相信这些投资将在2021年及以后带来长期服务成本利润率提升 [30] - 公司积极开发新的对话智能和销售参与解决方案，部分已开始在渠道中测试，并继续推进基础设施建设，包括对Marchex stream平台的投资 [38] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 收购Sonar后，创建闭环多触点平台的推出时间或试点情况，以及实现双位数有机增长所需的业务环境条件 - 收购Sonar加速了产品开发，公司正在测试集成语音和文本的产品，预计很快推向市场，这将是2021年的催化剂和战略差异化因素，有助于将分析洞察平台应用于销售参与，扩大潜在市场 [45][46] - 公司不确定新冠疫情的具体影响和消退情况，但认为2021年可能会有所缓解，不一定要完全消除疫情影响才能取得进展；过去六到九个月产品取得了很多进展，与现有客户和潜在客户的对话显示业务有回升势头，公司希望在2021年恢复这种势头 [47][49][50] 问题2: 除汽车、家庭服务和HVAC外，哪些垂直领域可能通过短信更快实现渗透 - 牙科、健康领域的其他应用、金融服务（包括保险）和老年生活等垂直领域可能通过短信更快实现渗透 [51] 问题3: 6月至10月通话量按月份的情况 - 4月及部分时间通话量处于低位，5月和6月开始回升，7月和8月持续增长，9月受季节性影响开始下降，10月延续了正常季节性趋势；部分客户受疫情影响较大，部分影响可能是永久性的，但公司认为这不会在中长期影响业务机会 [53][54] 问题4: 是否为客户提供修改后的条款或价格优惠 - 在3月、4月及后续几个月，公司为部分客户提供了价格优惠、修改套餐或延迟付款等调整，目前大部分已恢复正常条件，若情况继续改善，业务有望健康发展 [55][56]

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, D.C. 20549 FORM 10-Q (Mark One) ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended June 30, 2020 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to . Commission File Number 000-50658 Marchex, Inc. (Exact name of Registrant as specified in its charter) Delaware 35-2194038 (State or other jurisdiction of ...

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, D.C. 20549 FORM 10-Q (Mark One) ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended March 31, 2020 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to . Commission File Number 000-50658 Marchex, Inc. (Exact name of Registrant as specified in its charter) Delaware 35-2194038 (State or other jurisdiction of ...

财务数据和关键指标变化 - 第一季度营收2480万美元，1月和2月初业务量高于当前水平，3月随着全国进入隔离状态，客户通话量和销售额大幅下降 [28] - 第一季度末某些领域通话量下降近30%，部分垂直领域降幅更大，4月降幅持续，同比仍大幅下降 [29] - 因疫情间接影响，对商誉和无形资产计提初步估计减值费用2010万美元 [31] - 因通话量降低，营收和运营贡献减少，确认营收时调整或预留90万美元，另记录30万美元增量坏账准备金，共影响利润120万美元 [32][33] - 第一季度调整后未计摊销前运营亏损340万美元，调整后息税折旧摊销前利润亏损290万美元，归属于普通股股东净亏损2490万美元，摊薄后每股亏损0.53美元，2019年同期净亏损130万美元，摊薄后每股亏损0.03美元 [48] - 第一季度调整后非公认会计准则每股亏损0.06美元，2019年同期调整后非公认会计准则每股收益0.01美元 [49] - 第一季度末手头现金约4000万美元 [49] 各条业务线数据和关键指标变化 - 核心分析与解决方案业务第一季度营收1180万美元，是扣除准备金后的净额 [35] - 销售救援现有管道延迟，各种试点项目推迟或延长，但仍有前瞻性部署的积极兴趣 [36] - 汽车业务在中期仍将是相对强劲的类别，OEM合作伙伴对近期洞察和未来AI销售参与解决方案有需求 [37] - 与许多医疗保健和家庭服务公司的对话富有成效，它们有引入AI销售参与解决方案的动力 [38] 各个市场数据和关键指标变化 - 第一季度营收同比基本持平，传统本地线索平台预期下降被抵消，金融服务等类别相对稳定，医疗保健和酒店等广告类别面临压力 [40] - 与Thrive合作的市场举措同比保持相似水平，传统本地线索产品下降和通话量总体减少被抵消，预计本地线索业务将在近期转型 [41] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司专注于员工健康和支持客户，迅速将公司转为远程工作环境，并创建远程业务管理流程 [6][7] - 加速基础设施建设，重新审视产品管道，以适应客户实时需求，新聘请首席产品和战略官Ryan Polley [23] - 继续进行战略审查，评估多种情景，包括成本结构，探索有助于加速领导地位和抓住市场机会的举措 [25] - 公司获得第三方认可，被Opus research评为对话智能领域领导者，证明人工智能投资有更大价值机会 [15][16] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 公司受经济停摆影响，但团队适应能力强，对未来保持乐观，客户仍依赖公司解决方案 [8] - 疫情使各业务垂直领域关闭，营收受影响，但未来行业恢复运营时仍有增长机会 [9] - 短期内许多企业资源紧张，专注于度过危机，但AI增强销售加速解决方案趋势对客户仍重要 [10] - 由于情况多变，暂不发布营收、调整后未计摊销前运营收入或调整后息税折旧摊销前利润指引 [50] - 虽难以预测今年后期增长，但公司有机会为客户提供增量产品和价值 [51] - 需严格评估费用结构，以保持流动性和灵活性，同时支持客户并投资差异化领域 [52][54] 其他重要信息 - 通话中会同时呈现公认会计准则和非公认会计准则财务指标，两者调节信息在今日收益新闻稿中，可在公司网站投资者关系板块获取 [4] - 2020年预计额外投资200万美元用于基础设施建设，第一季度已发生约20万美元，该投资预计2021年不再发生 [47] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 与OEM汽车客户战略相关的新产品是已在开发还是刚开始 - 汽车是公司重要增长机会之一，产品优先级有两个主要重点，现有合作产品受当前影响，但长期来看，客户要求加速产品计划以解决特定销售场景问题，这些是原计划举措，因反馈进行了重新排序，有望提前交付解决方案并赢得新客户 [60][61][62] 问题2: 4月和5月各垂直领域情况与3月最后一周相比如何，哪些垂直领域恢复更快 - 3月开始通话量出现个位数百分比下降，月底主要平台通话量下降近30%，4月降至30% - 40%，部分垂直领域如酒店业受影响更大，同比下降40%，近一两周部分垂直领域有改善，如汽车服务行业消费者参与度增加，但难以确定各垂直领域受疫情影响的具体情况，公司将专注于帮助客户，为不同结果做好准备 [63][64][65] 问题3: 销售边缘救援延迟后重启的标准是什么 - 产品部署和运营需要门店和加盟店层面的运营连续性，随着门店重新开业的可见性提高，有助于确定产品推出和运营的时间，目前趋势向好，但还不宜更具体说明，所有客户关系都还在，公司会根据机会安排实施 [70][71] 问题4: Sonar对第一季度营收的贡献以及是否未达20%的预测 - Sonar在2020年营收流中贡献不大，原预计是几十万美金，目前受疫情影响，各平台通话量下降，短信业务也受到影响，原计划到2020年底将其技术从测试角度集成到核心分析平台，相关计划仍在进行 [75][76][77] 问题5: 受疫情影响的各行业如暖通空调行业目前情况如何，各州重新开放后是否有改善 - 3月和4月家庭服务、医疗保健、酒店、汽车服务、房地产等行业受影响较大，近一周半汽车服务行业消费者参与度有所增加，家庭服务行业近几天也有改善，但不确定是否与重新开放有关，公司会为不同结果做好准备以抓住长期机会 [79][80][81] 问题6: 今年针对大客户是否有重要技术更新 - 进入2020年，公司认为关键在于执行，基于产品开发和收购，已具备提供差异化产品的要素，目前有很多客户机会，执行现有产品计划并交付产品机会，积累经验和动力以增加新客户 [83][84][85]

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION Washington, D.C. 20549 FORM 10-K (Mark One) ☒ ANNUAL REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the fiscal year ended December 31, 2019 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 FOR THE TRANSITION PERIOD FROM TO Securities registered pursuant to Section 12(b) of the Act: | | Trading | | | --- | --- | --- | | Title of each class | Symbol(s) | Name of each exchange on whi ...

财务数据和关键指标变化 - 第四季度营收2860万美元，核心分析与解决方案营收1270万美元，市场业务营收同比增长 [26] - 第四季度总运营成本2810万美元，服务成本1560万美元，销售与营销成本430万美元，产品开发成本530万美元 [29][30][32] - 第四季度调整后未计摊销前运营收入52.7万美元，调整后息税折旧摊销前利润100万美元，普通股股东净亏损40万美元，摊薄后每股亏损0.01美元 [34] - 预计2020年第一季度核心分析与解决方案营收约2500万美元，市场业务营收相对稳定或略有增长 [35][37] - 预计2020年第一季度调整后未计摊销前运营亏损150万美元或更好，调整后息税折旧摊销前亏损100万美元或更好，接近盈亏平衡 [42] 各条业务线数据和关键指标变化 - 分析与市场业务产品连续四个季度实现同比增长，核心分析与解决方案业务在汽车等垂直领域有进展，市场业务营收增长得益于大客户预算增加和新客户贡献 [26][28] - 第四季度成功将部分Sales Edge Rescue早期试点项目转化为年度承诺，预计2020年后期开始为核心分析业务做贡献 [27] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司正从洞察与分析提供商向洞察、分析和销售加速公司转型，以电话分析解决方案为基础，拓展跨渠道消费者洞察和销售加速机会 [6] - 2019年第四季度收购Sonar Technologies，将分析和参与解决方案扩展到文本和消息领域，预计2020年底完成集成 [9][11] - 利用人工智能技术，开发Sales Edge Suite等产品，帮助企业优化销售流程，提高销售业绩 [13] - 加大对新产品、人工智能和数据科学能力的投资，扩大市场机会，实现长期增长 [33] - 招聘新的高管和高级领导人员，加速产品的客户采用 [21] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 2019年移动电话使用时间超过电视屏幕时间，移动将继续成为消费者和企业通信的中心，公司产品创新反映了这一趋势，为业务带来新机会 [12] - 公司新的产品和技术能够解决企业长期面临的问题，有望成为对话分析和销售加速领域的首选合作伙伴 [23] - 2020年将是公司取得重大进展的一年，新的产品和试验将为未来增长奠定基础，预计调整后息税折旧摊销前利润全年将实现盈利 [46][43] 其他重要信息 - 公司在财报电话会议中同时提供GAAP和非GAAP财务指标，相关指标的调节信息包含在今日的财报新闻稿中 [4] - 公司的新闻稿可在其网站的投资者关系板块获取 [4] 总结问答环节所有的提问和回答 问题: 四个新的Sales Edge Rescue客户中，有多少是试点项目转化而来，分别来自哪些垂直领域？ - 三个是试点项目转化而来，一个是直接新客户，主要垂直领域是医疗保健和汽车服务 [49] 问题: 公司对分析业务的指导同比持平，但提到汽车OEM可能在今年晚些时候加速增长，依据是什么，增长幅度会有多大？ - 公司在产品方面做了很多工作，为新产品推出奠定基础，Sales Edge Rescue反馈积极，还有新功能和新产品推出 [51] - 与大型OEM的合作中，对方计划在未来加强对经销商网络的拓展 [53] - 公司深化和拓展了多种汽车领域的合作关系，基于这些反馈和新产品，决定加大销售和营销投入 [54] - 公司产品从分析向销售加速和赋能的转变，通过Sales Rescue试点项目积累了销售和推广经验，随着时间推移，执行和时机将推动业务发展 [55] 问题: 汽车服务投资为何是合理的资本配置，战略意义是什么？ - 汽车是公司具有独特技术和关系优势的垂直领域，通过结合技术、关系和一定资本，有望创造有意义的价值机会 [56] 问题: 四个新客户的年度经常性收入规模如何？ - 部分客户机会可能在数万美元，但全面推广后年收入可能达到数十万美元，有几个客户目前年收入已超过10万美元，现阶段没有年收入超过100万美元的客户，但未来有潜在机会 [59] 问题: 与大型汽车OEM合作，今年比去年更有信心加速的原因是什么？ - 对方制定了明确的计划，包括时间框架、投资计划和具体举措，并且向公司清晰传达了这些信息 [60] 问题: 公司所在的呼叫分析市场的增长率如何？ - 呼叫分析是一个有意义的增长机会，公司将分析机会扩展到销售赋能和加速领域后，可寻址市场从有趣转变为变革性，虽然未给出具体百分比，但认为增长意义重大 [61][62] 问题: 财报中提到的保持盈利能力，是指EBITDA吗，是指实现正EBITDA还是与2019财年保持相同水平？ - 排除汽车服务投资，公司预计全年在盈利能力上取得进展，总体上全年调整后息税折旧摊销前利润将为正数，第四季度由于业务杠杆和商业模式，可能达到或超过2019年的运营水平 [63] 问题: 对私人汽车服务公司的投资能带来什么好处？ - 这是一项多数股权的股权投资，很多开发活动将反映在公司的运营结果中，有望拓展新的收入来源，并在汽车服务领域拓展更多合作机会 [66]

财务数据和关键指标变化 - 第三季度营收2480万美元，分析和市场产品均实现同比增长 [25] - 核心分析业务营收1350万美元，占总营收超50%，同比有显著增长，对服务成本占营收比例有积极影响 [26] - 第三季度总运营成本2420万美元（不含股票薪酬、无形资产摊销和收购相关成本），高于2018年同期的1990万美元；服务成本1270万美元，高于2018年同期的1080万美元，但服务成本占营收比例同比下降 [31] - 销售和营销成本380万美元，较2018年第三季度略有下降；产品开发成本510万美元，与第二季度基本持平 [33] - 第三季度调整后未摊销运营收入61.1万美元，调整后息税折旧摊销前利润110万美元；归属于普通股股东的净亏损120万美元，合每股摊薄亏损0.03美元，而2018年同期净亏损45.7万美元，合每股摊薄亏损0.01美元；调整后非GAAP每股收益0.01美元，而2018年第三季度调整后非GAAP每股亏损0美元；第三季度末现金约5200万美元 [35][36] - 预计第四季度营收2600万美元或更多；调整后未摊销运营收入盈亏平衡或更好，调整后息税折旧摊销前利润约100万美元 [37][42] 各条业务线数据和关键指标变化 - 核心分析业务：第三季度营收1350万美元，同比有显著增长，占总营收超50%；预计第四季度同比继续增长，环比可能略有下降或与第三季度持平 [26][38] - 市场业务：第三季度营收同比增长，主要得益于部分大客户预算增加和新客户贡献；预计第四季度连续第四个季度实现同比增长，环比可能略有增加 [29][41] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司正从领先的通话分析公司向领先的对话分析和解决方案公司转型，通过AI和自动化解决方案为客户解决更广泛的问题 [7] - 目标是为企业提供数据驱动的智能和对消费者意图的深入了解，并提供工具和自动化手段以抓住高价值机会 [16] - 未来将进一步增强深度意图信号，并将预测信号引入销售流程，使品牌能够使用增强的AI驱动销售解决方案来达成更多业务、创造更好的客户体验和持久的关系 [17] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 客户开始认识到AI驱动能力和解决方案对改善销售流程、销售成果和客户体验的作用，公司面临的市场机会不断增加 [21][22] - 公司在产品和基础设施方面取得了显著进展，为长期增长和战略扩张奠定了基础 [34] - 随着新产品的推出，公司与客户的粘性增强，有望在现有客户和新市场实现有意义的长期增长 [45] 其他重要信息 - 今年推出了基于AI的新平台、新的预测AI模型套件、Clean Call技术改进以及Sales Edge产品套件等 [8][9][10][11] - Sales Rescue产品于8月推出，已进入8个试点项目，收到了积极反馈和兴趣，预计未来试点数量将增加，并将扩大产品功能 [14][15] - 发布了关于售后汽车行业的研究，发现汽车服务店在电话销售中错失了数百万美元的销售机会，认为Sales Rescue等解决方案可以弥补这一差距 [18] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1：汽车垂直领域的增长情况以及其他增长超预期的垂直领域 - 汽车垂直领域在连续和同比方面都有增长，特别是在分析业务方面；未来该领域有较多机会，Sales Rescue产品在制造商和经销商层面都有应用机会；此外，家庭服务和酒店业在本季度也有进展 [48][49] 问题2：收购业务的表现是否符合预期 - 2018年底进行的两次收购中，部分客户收入与过去几个季度的沟通情况相符，但两个收购业务的收入流有差异，一个有所下降，另一个略有上升；由于客户安排的原因，很难精确区分不同客户的收入 [51][52] 问题3：Clean Call解决方案在本财年能贡献多少收入 - Clean Call是整体分析业务的核心部分，是分析业务关系的催化剂和未来产品的基础；公司没有单独列出其收入贡献，但它是与分析客户差异化价值主张的关键部分，有助于推动创新和差异化表现 [53][54] 问题4：明年的产品管道情况以及计划推出的产品数量和影响领域 - 目前的主要重点是继续推出Sales Edge套件，Sales Rescue是该套件的首个产品；该套件将使公司从提供战略洞察转向提供工具和自动化手段以抓住高价值机会，是战略机会和可寻址市场增长的关键驱动力；后续产品将在未来几个季度陆续推出 [56][57][58] 问题5：当前员工人数和未来六个月的招聘计划 - 目前全职员工约300人，随着2020年收入流的增长，销售和客户管理团队可能有继续扩大的机会 [59]

UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, D.C. 20549 FORM 10-Q (Mark One) ☒ QUARTERLY REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the quarterly period ended September 30, 2019 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the transition period from to . Commission File Number 000-50658 Marchex, Inc. (Exact name of Registrant as specified in its charter) Delaware 35-2194038 (State or other jurisdictio ...